Analyser les stratégies d'investissement de valeur

Introduction

L'investissement de valeur est une stratégie d'investissement basée sur la sélection d'actions qui se négocient actuellement à un prix inférieur à leur valeur intrinsèque. L’investissement axé sur la valeur est devenu de plus en plus populaire auprès des investisseurs en raison de son potentiel de croissance et d’appréciation à long terme. Cet article de blog analysera les différentes stratégies d’investissement de valeur et discutera des avantages de chacune.

Définition de l’investissement de valeur

L'investissement valeur est une technique utilisée par les investisseurs pour acheter des titres à un prix inférieur à leur valeur intrinsèque. Les investisseurs axés sur la valeur ne se soucient pas du prix actuel du marché ; ils cherchent plutôt à acheter des titres sous-évalués sur le marché. L’objectif de l’investissement axé sur la valeur est de rechercher des actions présentant un potentiel de hausse, tout en limitant le risque.

Avantages de l’investissement axé sur la valeur

• L’investissement axé sur la valeur offre un potentiel de croissance et d’appréciation à long terme.
• Cela peut aider les investisseurs à réduire leur risque de baisse.
• L’investissement axé sur la valeur peut constituer un moyen de diversifier un portefeuille.
• Cela peut contribuer à augmenter les rendements globaux.

Overview de différentes stratégies d'investissement de valeur

L'investissement axé sur la valeur est une stratégie largement utilisée par les investisseurs prospères pour réduire les risques financiers et générer des rendements plus élevés. Il s’agit d’identifier les actions qui se négocient à un prix inférieur à leur valeur intrinsèque et de les acheter pour les revendre après que leur prix a augmenté pour refléter la valeur intrinsèque de l’action. Pour utiliser efficacement cette technique, les investisseurs doivent avoir une compréhension approfondie des différentes stratégies d’investissement de valeur.

Achats aux bonnes affaires

Le Bargain Shopping est une stratégie d’investissement de valeur populaire qui consiste à rechercher des actions potentiellement sous-évaluées et à les acheter pour les revendre une fois que leur prix reflète la valeur intrinsèque de l’action. Cette stratégie consiste à examiner les états financiers d’une entreprise pour voir si les actions se négocient à rabais et à sélectionner des actions qui ont passé avec succès une analyse rigoureuse effectuée par l’investisseur. Cette approche permet aux investisseurs de profiter de prix réduits tout en réduisant le risque de leur portefeuille.

Investissement de grande valeur

Deep Value Investing est une variante du shopping à bonnes affaires. Alors que la stratégie de shopping à prix réduit recherche les actions se négociant à rabais, l’investissement de grande valeur se concentre sur les actions qui se négocient à un rabais important de 50 % ou plus, avec des capitalisations boursières nettement inférieures. Les investisseurs doivent être conscients des risques associés à l’investissement de grande valeur, car les actions qui se négocient avec une forte décote connaissent souvent une faible liquidité et peuvent présenter des risques de défaut élevés.

Investissement de valeur pour le pouvoir de gain

Earnings Power Value Investing est une stratégie d’investissement de valeur qui se concentre sur les états financiers d’une entreprise pour analyser et identifier les actions sous-évaluées potentielles. Cette stratégie examine le compte de résultat, le bilan et le tableau des flux de trésorerie d’une entreprise pour évaluer diverses mesures telles que les ventes, les bénéfices, les ratios d’endettement et les flux de trésorerie afin d’identifier les actions qui se négocient à rabais. La stratégie examine également les facteurs sous-jacents tels que les conditions du marché, la dynamique du secteur et les tendances macroéconomiques qui peuvent affecter les performances futures de l’entreprise.

Investir dans des mégots de cigares

Cigar Butt Investing est une autre stratégie d’investissement de valeur populaire qui consiste à rechercher des actions offrant un potentiel de gains à court terme. Cette stratégie recherche les sociétés qui sont tombées en disgrâce auprès des investisseurs, ont une très faible capitalisation boursière, ont peu d'actifs et ont récemment publié de solides résultats. Le but de cette stratégie est d'acheter ces actions, de les conserver pendant une courte période et de profiter du potentiel de gains à court terme.

Choisir la bonne stratégie d’investissement de valeur

Lors du choix d’une stratégie d’investissement axée sur la valeur, plusieurs considérations importantes doivent être prises en compte. Des décisions telles que la tolérance au risque, le contrôle des coûts et la compréhension des tendances du marché sont toutes essentielles pour réussir un investissement.

Tolérance au risque

Quelle que soit votre stratégie, le niveau de risque associé à tout investissement peut fluctuer au fil du temps. Analyser le niveau de risque et comprendre votre niveau de confort individuel lorsqu’il s’agit de prendre des risques est un élément nécessaire pour prendre des décisions intelligentes en tant qu’investisseur axé sur la valeur.

Contrôler les coûts

Le contrôle des coûts est un élément important de l’investissement axé sur la valeur ; Plus vos coûts sont bas, plus vous gagnerez si l’investissement s’avère rentable. En contrôlant les coûts et en limitant les dépenses, vous pouvez maximiser les rendements potentiels de votre stratégie d’investissement axée sur la valeur.

Comprendre les tendances du marché

Les matières premières d’investissement de valeur sont fortement influencées par les tendances du marché et les conditions macroéconomiques plus larges. Il est important de garder un œil attentif sur ces tendances afin d'éclairer vos décisions et de vous assurer que vous investissez dans des actifs susceptibles de bien performer à long terme.

Comprendre ces trois facteurs peut vous aider à choisir la stratégie d’investissement valeur adaptée à vos besoins et objectifs individuels.

Analyser le retour sur investissement

L’analyse du retour sur investissement (ROI) est un aspect essentiel de l’investissement axé sur la valeur. L’objectif de l’investissement axé sur la valeur est d’acheter des actions à un prix inférieur à la valeur de l’entreprise et ainsi d’avoir un retour sur investissement positif. Afin d’atteindre cet objectif, une analyse minutieuse de l’appréciation du capital, des rendements des dividendes et de la segmentation des tickers du marché doit être effectuée.

Analyser l'appréciation du capital

L’appréciation du capital est une augmentation de la valeur d’un actif au fil du temps. Tout en se concentrant sur l’investissement axé sur la valeur, l’appréciation du capital des actions doit être mesurée et suivie sur une période de temps spécifique. Le but est de mesurer le retour sur investissement et de décider si la valeur des actions a augmenté ou non jusqu'au niveau souhaité par l'investisseur.

Calculs du rendement des dividendes

Le rendement des dividendes est la mesure du dividende d’une entreprise par rapport au cours de ses actions. Lorsqu’ils analysent le rendement en dividendes d’une entreprise, les investisseurs doivent se concentrer sur la performance à long terme de l’entreprise. Le rendement des dividendes peut indiquer combien d’argent une entreprise transmet à ses actionnaires. Les calculs du rendement du dividende sont essentiels pour comprendre le retour sur investissement d’une action.

Segmentation pour les tickers du marché

Les tickers de marché sont les codes utilisés pour identifier les actions individuelles. La segmentation par tickers de marché peut aider les investisseurs à trouver des actions qui correspondent à leurs objectifs et critères spécifiques. Ce type de segmentation peut également être utilisé pour comparer plusieurs actions et déterminer laquelle présente la meilleure opportunité d'investissement.

Méthodes de suivi des investissements

Une fois qu'un investisseur a développé une stratégie d'investissement de valeur à déployer dans son portefeuille, il est important de disposer d'une méthode de suivi de la performance de ces investissements. Cette section décrit trois méthodes différentes de suivi des investissements au fil du temps pour garantir la solidité de la stratégie d'un investisseur.

Vérification périodique des résultats

La méthode la plus simple et la plus efficace de suivi des investissements consiste à vérifier périodiquement la performance de chaque investissement. L'examen régulier des performances permet aux investisseurs d'identifier rapidement les problèmes et de les corriger rapidement ; ou, à l'inverse, reconnaître les réussites et envisager de redoubler d'efforts pour mettre en place une stratégie qui fonctionne. Selon le type d'investissement et le niveau de risque, un investisseur peut souhaiter vérifier les résultats quotidiennement, hebdomadairement, bimensuellement ou mensuellement. La vérification des résultats de performance donne souvent aux investisseurs une meilleure idée de la volatilité de leurs investissements.

Recherche de rapports d'analystes

Les investisseurs en bourse peuvent choisir de rechercher des rapports d'analystes pour les titres dans lesquels ils investissent. Les rapports d'analystes fournissent un examen plus approfondi de la performance d'un investissement et peuvent contenir des fonctionnalités, telles que des estimations et des prévisions de bénéfices, qui permettent aux investisseurs d'ajuster leur stratégie en conséquence. De plus, certaines plateformes d'investissement et courtiers proposent des analystes et des recherches internes qui peuvent être utilisés pour compléter ou fournir davantage de contrôle sur la stratégie d'un investisseur.

Référencement aux ratios financiers

Les ratios financiers sont un outil précieux permettant aux investisseurs d'évaluer le succès ou l'échec de leurs stratégies, lorsqu'elles concernent des investissements spécifiques ou un portefeuille dans son ensemble. Les ratios peuvent être utilisés pour mesurer les performances en matière de consommation de ressources et de production de revenus. Par exemple, le ratio d’endettement reflète la capacité de l’investissement à rembourser la dette à long terme. De plus, certains ratios, tels que le ratio cours/bénéfice, fournissent une mesure de la valeur de l'action par rapport à ses pairs.

• Ratio d’endettement : une mesure de la capacité de l’investissement à rembourser la dette à long terme
• Ratio cours/bénéfice : une mesure de la valeur de l'action par rapport à ses pairs
• Ratio de retour sur actif : une mesure de l'efficacité de l'investissement à transformer les ressources en profit

Rééquilibrer et réévaluer la stratégie

L’investissement axé sur la valeur est une stratégie efficace à long terme qui nécessite un examen régulier et une approche réfléchie. Rééquilibrer et réévaluer la stratégie d'investissement de valeur signifie s'assurer que le portefeuille produit toujours les rendements souhaités et que la stratégie produit toujours les résultats attendus. Il est important de garder un œil sur l’évolution des marchés et de s’assurer que le portefeuille reste bien diversifié.

Augmenter ou réduire les pertes

Lorsqu’il s’agit de revoir et de réévaluer la stratégie d’investissement axée sur la valeur, l’une des mesures les plus importantes à prendre consiste à augmenter les investissements ou à réduire les pertes en fonction de la performance du marché. Identifier les bonnes opportunités dans lesquelles investir et le bon moment pour sortir est essentiel lorsqu’il s’agit de réévaluer la stratégie d’investissement axée sur la valeur. En prêtant attention au marché, les investisseurs peuvent prendre des décisions opportunes pour augmenter leurs investissements ou réduire leurs pertes.

Évaluation du portefeuille

Réévaluer la stratégie d’investissement value signifie également évaluer le portefeuille pour s’assurer qu’il est bien diversifié. Ceci est important pour garantir que le portefeuille est bien équilibré et répond aux objectifs de l’investisseur. Il est également important d'examiner le portefeuille pour détecter toute action sous-performante et d'apporter les modifications nécessaires. La diversification du portefeuille avec différentes classes d'actifs est également importante lorsqu'il s'agit de réévaluer la stratégie.

Apporter les changements nécessaires

Lorsqu’il s’agit de réévaluer la stratégie d’investissement axée sur la valeur, il est essentiel d’apporter les changements nécessaires pour garantir que la stratégie fonctionne comme prévu. Il est important d'évaluer le portefeuille et d'apporter des modifications pour améliorer les rendements, diversifier ou réduire le risque. Par exemple, ajouter ou soustraire des actions ou investir dans de nouvelles classes d’actifs. De plus, l'examen du marché et de toute actualité relative aux actions du portefeuille est important lorsqu'il s'agit de réévaluer la stratégie.

Conclusion

L’investissement axé sur la valeur est une approche privilégiée par certains des investisseurs les plus performants au monde et qui peut offrir un large éventail d’avantages. En adoptant une approche approfondie et analytique de la sélection des titres et en se concentrant strictement sur l’achat d’actions offrant un bon rapport qualité-prix, les investisseurs peuvent bénéficier d’opportunités de croissance attrayantes à long terme, tout en récupérant potentiellement leurs gains à court terme.

Dans cet article, nous avons analysé en profondeur plusieurs stratégies d’investissement de valeur clés et examiné leur pertinence dans le paysage d’investissement actuel. En résumant nos principaux points à retenir, nous pouvons identifier les principaux avantages suivants de l’investissement axé sur la valeur :

• Il permet aux investisseurs d’identifier des opportunités d’achat avantageuses en effectuant des évaluations précises de la valeur sous-jacente d’une entreprise.
• Il encourage les investisseurs à rester bien informés et au courant des dernières nouvelles macroéconomiques et données financières.
• Il fournit aux investisseurs les bases nécessaires pour garantir un succès durable à long terme.

L’investissement axé sur la valeur implique intrinsèquement de prendre des risques et de porter des jugements judicieux. Mais en adhérant soigneusement à une stratégie d’investissement axée sur la valeur et en maintenant une approche disciplinée, les investisseurs peuvent espérer bénéficier de rendements améliorés à long terme.