Declaração de Missão, Visão, & Valores Fundamentais do Carlyle Group Inc.

Você está olhando além dos números principais do terceiro trimestre de 2025 - como um recorde de US$ 474 bilhões em ativos sob gestão (AUM) ou o salto de 12% ano a ano em ganhos relacionados a taxas (FRE) para US$ 312 milhões - para entender o verdadeiro motor do The Carlyle Group Inc. Como é que uma empresa que gerou 1,3 mil milhões de dólares em lucros distribuíveis no acumulado do ano mantém esse dinamismo e serve como administrador responsável do capital num mercado volátil? Será que os seus valores declarados de integridade e colaboração realmente orientam as decisões de investimento que moldam os seus enormes segmentos de Crédito Global e Private Equity?

O Carlyle Group Inc. Overview

É necessária uma imagem clara do Carlyle Group Inc. (CG) para compreender a sua estratégia, por isso vamos começar com os fundamentos: esta empresa é um gigante do investimento global que gere e distribui capital privado em três segmentos principais. Fundado em 1987 em Washington, D.C., o Carlyle cresceu rapidamente de um banco de investimento boutique para um dos maiores gestores de ativos alternativos do mundo, tomando o nome do icônico Carlyle Hotel em Nova York, onde os fundadores se conheceram.

As ofertas da empresa abrangem uma gama complexa de estratégias de investimento, mas você pode simplificá-las em três grupos principais: Global Private Equity, Global Credit e Investment Solutions (Carlyle AlpInvest). Eles não apenas compram e vendem empresas; eles são especializados em aquisições alavancadas, ativos reais como infraestrutura e imóveis, e soluções de crédito como empréstimos diretos. O objetivo é sempre investir com sabedoria e criar valor para seus investidores.

Para uma noção de escala, as vendas atuais do Carlyle Group Inc. - medidas como a receita dos últimos doze meses (TTM) encerradas em 30 de setembro de 2025 - são de aproximadamente US$ 3,91 bilhões. Essa é uma receita significativa, mas como você sabe, neste negócio, a verdadeira história está nos ativos e lucros geradores de taxas. Você está definitivamente certo em ignorar o número da receita principal.

• Fundado: 1987 em Washington, DC
• Segmentos principais: Global Private Equity, Global Credit, Carlyle AlpInvest.
• Receita TTM atual (setembro de 2025): Aproximadamente US$ 3,91 bilhões.

Desempenho financeiro e fatores de crescimento do terceiro trimestre de 2025

Olhando para os últimos resultados do terceiro trimestre de 2025, os números contam uma história de mudança estratégica. Embora a receita GAAP relatada para o terceiro trimestre de 2025 tenha sido US$ 332,7 milhões, as vendas globais da empresa ficaram aquém das expectativas dos analistas, chegando a US$ 782,5 milhões, marcando um declínio de 12,6% ano a ano. Esta queda deveu-se em grande parte a um período mais calmo para saídas de capital privado e mercados públicos voláteis, o que é apenas parte do ciclo nesta indústria.

Mas aqui está a conclusão crítica: o negócio principal e recorrente está, na verdade, acelerando. O Lucro Relacionado a Taxas (FRE), que é o dinheiro das taxas de administração e a parte mais estável do negócio, atingiu US$ 312 milhões no trimestre, um aumento de 12% ano após ano. No acumulado do ano, FRE atingiu US$ 946 milhões, para cima 16% do ano anterior. Este crescimento é o resultado de uma mudança deliberada no sentido de fluxos de rendimento mais resilientes.

As principais vendas de produtos que impulsionam esse crescimento dos Lucros Relacionados a Taxas vêm do Global Credit e do Carlyle AlpInvest (o segmento de Soluções de Investimento). Acabou 55% do FRE de toda a empresa provém agora destes dois segmentos, um salto enorme em relação aos cerca de 25% de apenas cinco anos atrás. Além disso, o canal de riqueza global é uma potência, alcançando um trimestre recorde de arrecadação de fundos com US$ 3 bilhões em novas entradas. Este é um sinal claro de que o mercado está a adoptar as suas soluções de crédito e secundárias.

Liderança da indústria e objetivo central do Carlyle Group Inc.

O Carlyle Group Inc. é líder definitivo no espaço de gestão de ativos alternativos e o seu sucesso baseia-se num propósito claro: investir com sabedoria e criar valor em nome dos seus investidores, das empresas do seu portfólio e das comunidades onde operam. Isso não é bobagem corporativa; é o mandato que impulsiona a implantação da sua enorme base de capital.

O tamanho da empresa a torna uma impulsionadora do mercado. Em 30 de setembro de 2025, o The Carlyle Group Inc. gerencia um recorde US$ 474 bilhões em Ativos sob Gestão (AUM). Esta escala permite-lhes aceder a negócios e promover melhorias operacionais que as empresas mais pequenas simplesmente não conseguem alcançar. Estão activamente concentrados em acelerar o crescimento das suas plataformas de crédito, seguros e gestão de património, que é onde reside a verdadeira oportunidade a curto prazo.

A capacidade contínua da empresa de gerar lucros distribuíveis significativos - que foram US$ 368 milhões no terceiro trimestre de 2025 – demonstra a sua capacidade de transformar a gestão de ativos em retornos reais em dinheiro para os acionistas. Se você quiser se aprofundar em quem está apostando nessa estratégia e por quê, leia Explorando o investidor do Carlyle Group Inc. Profile: Quem está comprando e por quê?

Declaração de missão do Carlyle Group Inc.

Você está procurando a base de uma empresa que administra quase meio trilhão de dólares e, com o The Carlyle Group Inc. (CG), essa base é clara: gerar retornos superiores para os investidores enquanto atua como administrador responsável de seu capital. Esta missão não é apenas uma placa na parede; é o mandato operacional que orienta todas as decisões de investimento e movimentos estratégicos, especialmente à medida que navegam nas mudanças das marés de 2025.

Para um gestor global de ativos alternativos, a missão é a ferramenta definitiva de mitigação de riscos e motor de crescimento. Garante que todas as equipas, desde o Global Private Equity até ao Carlyle AlpInvest, estejam alinhadas com o objetivo principal: investir com sabedoria e criar valor. Esse foco é o motivo pelo qual os ativos sob gestão (AUM) da empresa atingiram um valor massivo US$ 474,1 bilhões em 30 de setembro de 2025, de acordo com seu arquivamento 10-Q. É muito capital que depende de uma missão clara e viável.

Serviços Diferenciados de Gestão de Investimentos

O primeiro componente central é a prestação de serviços diferenciados de gestão de investimentos. É aqui que a borracha encontra o caminho – significa não apenas comprar activos, mas criar activamente valor através de conhecimentos operacionais e de uma rede global. Eles não são jogadores passivos; eles são parceiros operacionais.

No primeiro trimestre de 2025, o foco da empresa nesta diferenciação levou a uma margem recorde de ganhos relacionados a taxas (FRE) de 58%. Esse tipo de margem não vem da sorte; vem de ter produtos exclusivos e de alto valor. Por exemplo, o segmento Carlyle AlpInvest, que se concentra em soluções de investimento, gerou US$ 66 milhões em FRE no primeiro trimestre de 2025, quase dobrando o primeiro trimestre do ano anterior. Esse crescimento é resultado direto do dimensionamento de plataformas especializadas, como secundárias e de financiamento de portfólio, que oferecem soluções que os concorrentes não conseguem replicar facilmente. Você pode aprender mais sobre quem está financiando esse crescimento visitando Explorando o investidor do Carlyle Group Inc. Profile: Quem está comprando e por quê?

Retornos atraentes

Sejamos honestos: o objetivo principal de qualquer investidor são retornos atrativos. O Carlyle Group Inc. define seu sucesso por sua capacidade de entregar resultados financeiros superiores, muitas vezes identificando valor onde outros não o fazem. Isto requer uma abordagem disciplinada ao risco e uma compreensão profunda dos ciclos de mercado.

Os resultados financeiros de 2025 mostram esse compromisso em ação. A empresa gerou US$ 17 bilhões das entradas orgânicas trimestrais apenas no terceiro trimestre. Os investidores não comprometem esse tipo de dinheiro sem confiança no retorno profile. Além disso, a empresa tem retornado capital consistentemente, declarando um dividendo trimestral de US$ 0,35 por ação ordinária para o terceiro trimestre de 2025. Aqui está uma matemática rápida: entradas fortes mais pagamentos consistentes equivalem à confiança do investidor. Eles até aumentaram sua orientação de crescimento de FRE para o ano inteiro para aproximadamente 10%, acima dos 6%, citando o forte desempenho no primeiro semestre. Esse é um sinal claro de confiança na sua capacidade de executar e gerar lucro.

Administradores Responsáveis do Capital

O terceiro componente, ser um administrador responsável do capital, é agora mais crítico do que nunca. Significa integrar factores Ambientais, Sociais e de Governação (ESG) nas decisões de investimento, não como um projecto paralelo, mas como uma alavanca central de criação de valor. Honestamente, é aqui que o dinheiro a longo prazo está sendo ganho.

O Carlyle Group Inc. apoiou este compromisso com metas concretas e mensuráveis. Por exemplo, o seu foco na ação climática é evidente nas empresas do seu portfólio: 93% das emissões de Escopo 1 e 2 de suas empresas abrangidas são agora cobertas pelas metas climáticas alinhadas com Paris. Isto excede significativamente a sua própria meta para 2025 de 75%. Não se trata apenas de ser bom; trata-se de investimento inteligente, uma vez que as empresas com melhores perfis ESG demonstram frequentemente maior resiliência e valor a longo prazo. O que esta estimativa esconde, porém, é a complexidade da implementação em diversas empresas do portfólio, mas a elevada taxa de conformidade mostra definitivamente um forte impulso vindo do topo.

• Integrar ESG na due diligence.
• Promova melhorias operacionais nas empresas do portfólio.
• Manter os mais altos padrões éticos.
• Alinhe interesses com parceiros limitados.

Declaração de visão do Carlyle Group Inc.

Você está procurando os princípios básicos que orientam uma empresa que gerencia quase meio trilhão de dólares e, com o The Carlyle Group Inc. (CG), a visão é simples, mas poderosa: investir com sabedoria para criar valor e causar um impacto positivo. Isto não é apenas jargão de Wall Street; foi o mandato operacional que levou seus ativos sob gestão (AUM) a um nível impressionante US$ 474 bilhões em 30 de setembro de 2025, acima dos US$ 465 bilhões de apenas três meses antes.

O objectivo da empresa é claro: implementar capital privado nos seus três segmentos – Global Private Equity, Global Credit e Carlyle AlpInvest – para beneficiar todas as partes interessadas. É uma abordagem de duplo mandato, que combina um forte desempenho financeiro com um compromisso com resultados sociais mais amplos. Honestamente, esse equilíbrio é o que separa os intervenientes de longo prazo dos especuladores de curto prazo neste mercado.

O primeiro pilar da missão do Carlyle é gerar retornos fortes e ajustados ao risco para os seus investidores. Este é o motor financeiro, e os números de 2025 mostram que esse motor está funcionando bem. Nos doze meses encerrados em 30 de setembro de 2025, o lucro líquido da empresa foi de aproximadamente US$ 0,662 bilhão, um aumento maciço ano após ano.

O foco nos lucros relacionados com taxas (FRE) é um indicador-chave da saúde operacional, mostrando receitas consistentes e previsíveis. No segundo trimestre de 2025, os ganhos relacionados a taxas atingiram US$ 323 milhões, um salto de 18% em relação ao ano anterior. Esse tipo de crescimento no negócio principal significa que estão definitivamente a construir um modelo sustentável, e não apenas a depender das oscilações do mercado.

• Lucros distribuíveis do segundo trimestre de 2025: US$ 431 milhões.
• EPS diluído no terceiro trimestre de 2025: $1.63.
• Objetivo: Capitalizar oportunidades nos mercados globais.

A matemática rápida mostra que sua estratégia de dimensionar áreas estratégicas como Carlyle AlpInvest e Insurance Solutions está funcionando, aumentando os lucros distribuíveis (DE) em 26% no segundo trimestre de 2025. Você deseja ver esse tipo de execução por parte de uma empresa que gerencia seu capital.

É aqui que entra a parte do “impacto positivo” da missão, com foco nos fatores Ambientais, Sociais e de Governança (ASG). Não é mais apenas uma caixa de seleção de conformidade; é uma alavanca de criação de valor. O compromisso da Carlyle em ser um administrador responsável do capital é um diferencial fundamental em um cenário lotado de private equity.

Por exemplo, o seu compromisso com a acção climática é concreto: excederam a sua meta, com mais de 75% das emissões de Escopo 1 e 2 de suas empresas incluídas agora cobertas pelas metas climáticas alinhadas com Paris. Essa é uma ação real e mensurável que mitiga riscos e atrai capital institucional cada vez mais focado na sustentabilidade. Além disso, eles ainda estão trabalhando em direção a uma meta para 2030 de reduzir as emissões de gases de efeito estufa em todas as empresas do seu portfólio, 25%.

Aqui está o detalhamento de como eles abordam essa administração:

• Integrar ESG na due diligence de investimento.
• Promova melhorias operacionais nas empresas do portfólio.
• Contribuir positivamente para as comunidades nas quais investem.

Para ser justo, este enfoque é crucial para atrair a próxima vaga de capital, especialmente dos grandes fundos de pensões e dos fundos soberanos.

Os valores fundamentais de uma empresa são as barreiras comportamentais e, para Carlyle, integridade, excelência, trabalho em equipe e responsabilidade são inegociáveis. Integridade significa manter os mais elevados padrões éticos e transparência em todas as negociações, o que é vital quando se utiliza capital privado a nível global.

A excelência é a procura de um desempenho superior, que se traduz na rigorosa due diligence e na gestão ativa que sustentam o seu processo de investimento. Esse compromisso com a qualidade operacional é o que lhes permite gerar valor de forma consistente para seus investidores, sobre o qual você pode ler mais aqui: (CG): História, propriedade, missão, como funciona e ganha dinheiro.

O que este compromisso esconde é a enorme quantidade de trabalho necessária para manter esse padrão em 27 escritórios ou mais 2,400 funcionários em todo o mundo. Requer uma cultura onde a responsabilidade é fundamental, garantindo que cada membro da equipa esteja alinhado com a missão de criar valor e impacto. Esse alinhamento é o verdadeiro molho secreto.

Valores essenciais do Carlyle Group Inc.

Você está procurando os princípios básicos que impulsionam uma empresa que gerencia quase meio trilhão de dólares, e isso é inteligente. Os valores fundamentais do Carlyle Group Inc. (CG) não são apenas cartazes na parede; eles são o manual operacional sobre como implantar US$ 474 bilhões em ativos sob gestão (AUM) em 30 de setembro de 2025. O sucesso desta empresa - evidenciado pelos US$ 1,2 bilhão em ganhos relacionados a taxas (FRE) nos últimos doze meses - está diretamente vinculado a três valores não negociáveis: integridade, inovação e criação de valor. Estes não são conceitos leves; eles mapeiam diretamente a gestão de risco e a geração de retorno.

Sinceramente, num mercado onde a confiança é a moeda mais valiosa, você precisa saber exatamente que tipo de parceiro você tem. A abordagem de Carlyle é autoritária, mas também profundamente pragmática. Utilizam estes valores para gerir os 90 mil milhões de dólares de capital disponível (pólvora seca) que detêm atualmente, garantindo que cada dólar é aplicado de forma responsável. Para uma visão mais aprofundada de quem está apostando nesta estratégia, você deve conferir Explorando o investidor do Carlyle Group Inc. Profile: Quem está comprando e por quê?

Integridade: a base inegociável

A integridade é o primeiro e mais crítico valor. Não se trata apenas de evitar problemas jurídicos; trata-se de construir a confiança a longo prazo necessária para gerir o capital institucional. Quando você administra dinheiro para pensões e fundos soberanos, os mais altos padrões éticos, transparência e responsabilidade são definitivamente o preço de entrada. O compromisso da Carlyle aqui é visível na sua infra-estrutura de conformidade.

Por exemplo, este valor determina a sua estrita adesão às normas regulamentares globais e a sua formação de conformidade abrangente e obrigatória para todos os funcionários. Eles sabem que um único lapso pode minar anos de confiança dos investidores, razão pela qual a divulgação transparente de informações é tão crucial. Devolveram mais de 2 mil milhões de dólares em capital aos accionistas nos últimos 12 meses através de dividendos e recompras, e esse tipo de movimento de capital exige uma comunicação cristalina.

Inovação: Adaptando-se a um mercado em mudança

O mundo do capital privado não é estático, pelo que a inovação é um mecanismo de sobrevivência. Trata-se de aproveitar novas tecnologias e desenvolver estratégias de investimento criativas para encontrar alfa (retornos acima de um benchmark) onde outros não conseguem. Carlyle abraça isso investindo pesadamente em análise de dados e infraestrutura de inteligência artificial (IA) para aprimorar seus processos de tomada de decisão de investimento.

Aqui está uma matemática rápida: se você puder usar a IA para detectar eficiências operacionais em uma empresa do portfólio 12 meses mais rápido que um concorrente, isso representará um aumento direto no seu múltiplo de saída. O seu foco na inovação também é evidente no desenvolvimento dos seus produtos, como o impulso estratégico na sua plataforma Global Wealth, que deverá ser lançada no final de 2025. Esta medida foi concebida para diversificar os fluxos de angariação de fundos e captar a procura crescente de indivíduos com elevado património líquido para acesso ao mercado privado.

• Invista em tecnologia emergente para obter melhores ofertas de negócios.
• Desenvolver novos produtos para atender às crescentes necessidades dos investidores.
• Promover uma cultura de melhoria operacional contínua.

Criando Valor: Além do Retorno Financeiro

Criar Valor significa gerar retornos financeiros atraentes, mas agora inclui fundamentalmente ser um administrador responsável do capital. É aqui que os factores Ambientais, Sociais e de Governação (ESG) passam de um projecto paralelo para um motor central de investimento. Os investidores exigem hoje que o seu capital tenha um impacto positivo e o Carlyle está a responder com metas concretas.

Um exemplo claro é o seu compromisso de reduzir as emissões de gases com efeito de estufa nas empresas do seu portfólio em 25% até 2030. Este não é apenas um objetivo de bem-estar; é uma estratégia de mitigação de riscos, protegendo o valor dos ativos a longo prazo dos riscos relacionados com o clima. Eles até desenvolveram um currículo de seis meses para ajudar as empresas de seu portfólio a medir suas pegadas de carbono e definir metas baseadas na ciência. Além disso, o seu segmento Global Private Equity retornou 19 mil milhões de dólares em capital aos investidores durante o ano passado, mostrando que esta estratégia de criação de valor está a produzir resultados reais.

• Promova melhorias operacionais nas empresas do portfólio.
• Integre fatores ESG em todas as decisões de investimento.
• Comprometa-se com metas mensuráveis ​​de sustentabilidade, como a meta de redução de emissões de 25%.