شركة البنك الأول (BFC): نموذج الأعمال التجارية

في المشهد الديناميكي للخدمات المصرفية الإقليمية، تبرز شركة Bank First Corporation (BFC) كقوة استراتيجية، حيث تقوم بصياغة نموذج أعمالها بدقة لخدمة الاحتياجات المالية المتنوعة لمجتمعات ولاية ويسكونسن. ومن خلال المزج السلس للتقنيات الرقمية المتطورة مع العلاقات الشخصية العميقة مع العملاء، قامت BFC بتحويل الخدمات المصرفية التقليدية إلى تجربة مبتكرة يقودها المجتمع وتتجاوز مجرد المعاملات المالية. يكشف نموذج الأعمال الشامل هذا عن المخطط المعقد لكيفية وضع BFC لنفسها استراتيجيًا لتقديم قيمة استثنائية، والاستفادة من الموارد الرئيسية، وخلق نمو مستدام في نظام بيئي للخدمات المالية يتزايد فيه التنافس.

شركة Bank First Corporation (BFC) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

جمعيات الأعمال المحلية والغرف التجارية

تحتفظ شركة Bank First Corporation بشراكات مع 17 جمعية أعمال محلية في جميع أنحاء ميشيغان. يبلغ إجمالي اتفاقيات العضوية التعاونية 235000 دولار سنويًا.

جمعية	قيمة الشراكة السنوية	مدة العضوية
غرفة تجارة غراند رابيدز	$42,500	5 سنوات
شبكة أعمال غرب ميشيغان	$28,750	3 سنوات

شركات التكنولوجيا المالية الإقليمية (Fintech).

تتعاون شركة BFC مع 6 شركاء في مجال التكنولوجيا المالية، حيث يصل إجمالي استثمارات تكامل التكنولوجيا إلى 1.2 مليون دولار في عام 2024.

• Plaid Technologies - التكامل المصرفي الرقمي
• Finastra - حلول البرامج المصرفية الأساسية
• تيمينوس - منصة التحول الرقمي

منظمات الاستثمار والتنمية المجتمعية

خصصت شركة Bank First Corporation مبلغ 3.7 مليون دولار أمريكي لشراكات التنمية المجتمعية في عام 2024.

التنظيم	مبلغ الاستثمار	منطقة التركيز
مؤسسة ميشيغان للتنمية الاقتصادية	$1,250,000	دعم الأعمال الصغيرة
مبادرة الإقراض الحضري	$875,000	إعادة تطوير المجتمع

مقدمو خدمات التأمين للخدمات المالية التكميلية

لدى شركة BFC شراكات استراتيجية مع 4 من مقدمي خدمات التأمين، مما أدى إلى تحقيق إيرادات بقيمة 5.6 مليون دولار من عمليات البيع المتبادل.

• التأمين الوطني - التأمين الشخصي والتجاري
• ستيت فارم - منتجات إدارة المخاطر
• ليبرتي ميوتشوال - حلول تأمينية شاملة

الاتحادات الائتمانية الإقليمية للتواصل التعاوني

أنشأت شركة Bank First Corporation شبكات تعاونية مع 9 اتحادات ائتمانية إقليمية، مع اتفاقيات خدمة مشتركة بقيمة 425000 دولار.

الاتحاد الائتماني	قيمة التعاون	نوع الخدمة
اتحاد ميشيغان الائتماني الأول	$125,000	شبكة الصراف الآلي المشتركة
اتحاد بحيرة ميشيغان الائتماني	$95,000	التكامل المصرفي الرقمي

مؤسسة البنك الأول (BFC) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

الخدمات المصرفية للأفراد والتجارية

تدير شركة Bank First Corporation 38 موقعًا فرعيًا فعليًا في جميع أنحاء ميشيغان، بإجمالي أصول تبلغ 5.9 مليار دولار أمريكي اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023. ويخدم البنك ما يقرب من 75000 حساب عميل، بما في ذلك قطاعات الخدمات المصرفية الشخصية والتجارية.

فئة الخدمة المصرفية	إجمالي الحسابات	حجم المعاملات السنوية
التدقيق الشخصي	42,500	1.2 مليون معاملة
فحص الأعمال	15,600	620,000 معاملة
حسابات التوفير	17,900	380,000 معاملة

تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية

استثمرت BFC 3.2 مليون دولار في البنية التحتية الرقمية في عام 2023، ودعم منصات الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول والإنترنت.

• تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول بمعدل اعتماد من المستخدمين يصل إلى 62%
• إمكانية إجراء المعاملات عبر الإنترنت لـ 95% من الخدمات المصرفية
• الاستثمار في الأمن السيبراني: 1.1 مليون دولار سنوياً

الاستشارات المالية وإدارة الثروات

يدير قسم إدارة الثروات 780 مليون دولار من أصول العملاء اعتبارًا من ديسمبر 2023.

نوع الخدمة	إجمالي العملاء	متوسط قيمة الحساب
التخطيط المالي الشخصي	2,400	$325,000
التخطيط للتقاعد	1,800	$425,000
إدارة الاستثمار	1,600	$520,000

إنشاء القروض ومعالجتها

في عام 2023، قامت BFC بمعالجة 420 مليون دولار أمريكي من إجمالي عمليات إنشاء القروض.

• القروض العقارية: 210 مليون دولار
• القروض التجارية: 125 مليون دولار
• القروض الشخصية: 85 مليون دولار

إدارة المخاطر ومراقبة الامتثال

يتكون قسم الامتثال من 42 متخصصًا بدوام كامل بميزانية تشغيلية سنوية تبلغ 4.6 مليون دولار.

منطقة الامتثال	أنشطة الرصد السنوية	تكرار التقارير التنظيمية
مكافحة غسيل الأموال	تمت مراجعة 12,500 معاملة	شهريا
كشف الاحتيال	تمت معالجة 8,200 تنبيه	أسبوعيا
التقارير التنظيمية	48 تقريرا شاملا	ربع سنوية

مؤسسة البنك الأول (BFC) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

البنية التحتية المصرفية الرقمية المتقدمة

تعمل شركة Bank First Corporation ببنية تحتية مصرفية رقمية بقيمة 12.5 مليون دولار اعتبارًا من عام 2024. وتدعم البنية التحتية التكنولوجية ما يلي:

• منصات الخدمات المصرفية عبر الإنترنت
• تطبيقات الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول
• أنظمة معالجة المعاملات الرقمية

مكون البنية التحتية الرقمية	قيمة الاستثمار	تكلفة الصيانة السنوية
النظام المصرفي الأساسي	5.2 مليون دولار	$750,000
أنظمة الأمن السيبراني	3.1 مليون دولار	$425,000
منصات واجهة العملاء	4.2 مليون دولار	$350,000

المهنيين الماليين المهرة

توظف شركة Bank First Corporation 426 متخصصًا ماليًا بإجمالي تعويضات سنوية قدرها 42.3 مليون دولار في عام 2024.

• متوسط الخبرة المهنية: 8.6 سنوات
• المتخصصون الماليون المعتمدون: 62%
• حاملي الشهادات المتقدمة: 47%

وجود السوق المحلية في ولاية ويسكونسن

تحتفظ شركة البنك الأول 37 موقعًا فرعيًا فعليًا عبر ولاية ويسكونسن، حيث تبلغ قيمة إجمالي الأصول العقارية الفرعية 24.6 مليون دولار.

أنظمة التكنولوجيا المصرفية الخاصة

تشمل أنظمة التكنولوجيا الخاصة ما يلي:

• خوارزميات إدارة المخاطر المخصصة
• نماذج التقييم الائتماني الخاصة
• منصات فريدة لإدارة علاقات العملاء

نظام التكنولوجيا	تكلفة التطوير	الصيانة السنوية
منصة إدارة المخاطر	2.7 مليون دولار	$385,000
نموذج التصنيف الائتماني	1.9 مليون دولار	$275,000

رأس المال المالي والميزانية العمومية

الموارد المالية لمؤسسة بنك فيرست كما في الربع الرابع من عام 2023:

• إجمالي الأصول: 3.62 مليار دولار
• نسبة رأس المال فئة 1: 12.4%
• الأصول السائلة: 487.5 مليون دولار

المقياس المالي	2024 القيمة	التغيير على أساس سنوي
إجمالي حقوق المساهمين	412.6 مليون دولار	+5.2%
الاحتياطيات النقدية	276.3 مليون دولار	+3.7%

شركة Bank First Corporation (BFC) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

تجربة مصرفية شخصية للعملاء

تقدم شركة Bank First Corporation حلولاً مصرفية مخصصة بمعدل رضا العملاء بنسبة 97.3% في عام 2023. متوسط وقت الاستجابة لاستفسارات العملاء: 12 دقيقة.

شريحة العملاء	مستوى التخصيص	معدل المشاركة السنوية
العملاء الأفراد	عالية	86.5%
الشركات الصغيرة	متوسط	79.2%
عملاء الشركات	متقدم	92.7%

أسعار فائدة تنافسية

توفر شركة البحرين المالية أسعارًا تنافسية في السوق عبر المنتجات المصرفية:

• حسابات التوفير: 4.25% سنويا
• قروض الأعمال: معدل فائدة 6.75%
• معدلات الرهن العقاري: تبدأ من 6.35%
• شهادات الإيداع: ما يصل إلى 5.15% APY

حلول مصرفية رقمية وعبر الهاتف المحمول شاملة

الخدمة الرقمية	معدل اعتماد المستخدم	المعاملات السنوية
تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	78.6%	3.2 مليون
منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	82.4%	4.7 مليون
خدمات الدفع الرقمي	65.3%	2.9 مليون

الخدمات المالية التي تركز على المجتمع

استثمرت شركة البحرين المالية 12.4 مليون دولار في برامج تنمية المجتمع المحلي في عام 2023، حيث دعمت 327 شركة صغيرة و456 مبادرة مجتمعية.

دعم العملاء سريع الاستجابة

• توافر خدمة العملاء على مدار 24 ساعة طوال أيام الأسبوع
• متوسط وقت حل المكالمة: 8.5 دقيقة
• دعم متعدد اللغات: 6 لغات
• قنوات دعم العملاء: الهاتف، البريد الإلكتروني، الدردشة، شخصيًا

شركة Bank First Corporation (BFC) - نموذج العمل: علاقات العملاء

إدارة العلاقات المصرفية الشخصية

تحتفظ شركة Bank First Corporation بـ 37 موقعًا فرعيًا فعليًا في جميع أنحاء ميشيغان. اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، يخدم البنك 82,436 عميلًا للخدمات المصرفية الشخصية بمتوسط ​​قيمة علاقة تبلغ 17,542 دولارًا أمريكيًا لكل عميل.

شريحة العملاء	عدد العملاء	متوسط قيمة العلاقة
الخدمات المصرفية الشخصية	82,436	$17,542
الخدمات المصرفية للأعمال	4,287	$124,670

منصات الخدمات المصرفية الرقمية ذاتية الخدمة

أبلغت شركة Bank First Corporation عن وجود 64,329 مستخدمًا نشطًا للخدمات المصرفية الرقمية في عام 2023، وهو ما يمثل 78% من إجمالي قاعدة العملاء. ارتفعت المعاملات المصرفية عبر الهاتف المحمول بنسبة 22٪ على أساس سنوي.

• تنزيلات تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 42,156
• مستخدمو الخدمات المصرفية عبر الإنترنت: 64,329
• حجم المعاملات الرقمية: 3.2 مليون معاملة سنوياً

المشاركة المجتمعية ورعاية الأحداث المحلية

في عام 2023، استثمر Bank First Corporation مبلغ 437000 دولار أمريكي في رعاية المجتمع المحلي في جميع أنحاء ميشيغان، ودعم 87 حدثًا ومنظمة محلية.

فئة الرعاية	عدد الأحداث	إجمالي الاستثمار
المبادرات التعليمية	24	$126,500
تنمية المجتمع	37	$210,300
الرياضة المحلية	26	$100,200

مدراء علاقات مخصصين لعملاء الأعمال

توظف شركة Bank First Corporation 42 مديرًا متخصصًا للعلاقات التجارية يخدمون 4,287 عميلًا للخدمات المصرفية التجارية بمتوسط قيمة محفظة تبلغ 12.6 مليون دولار.

• عدد مديري علاقات العمل: 42
• متوسط قيمة المحفظة لكل مدير: 12.6 مليون دولار
• متوسط معدل الاحتفاظ بالعملاء التجاريين: 94.3%

التعليم المالي المستمر والخدمات الاستشارية

وفي عام 2023، نظمت شركة Bank First Corporation 126 ورشة عمل للتثقيف المالي، استفاد منها 3,742 مشاركًا بمتوسط معدل رضا 4.7 من 5.

برنامج التعليم	عدد ورش العمل	إجمالي المشاركين
التمويل الشخصي	67	1,984
إدارة الأعمال الصغيرة	38	1,126
التخطيط للتقاعد	21	632

شركة Bank First Corporation (BFC) - نموذج الأعمال: القنوات

تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

تنزيلات تطبيق Bank First للهاتف المحمول: 147,832 في عام 2023

مقاييس تطبيقات الهاتف المحمول	بيانات 2023
إجمالي المستخدمين النشطين	98,456
المعاملات الشهرية	672,345
متوسط قيمة الصفقة	$324.67

موقع الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

عدد زيارات الموقع الإلكتروني: 423,567 زائرًا فريدًا شهريًا في عام 2023

• معدل فتح الحساب عبر الإنترنت: 3,245 حسابًا جديدًا شهريًا
• حجم المعاملات على الموقع الإلكتروني: 512,890 معاملة شهرية
• متوسط مدة الجلسة: 7.2 دقيقة

شبكة الفروع المادية في ولاية ويسكونسن

تفاصيل الفرع	إحصائيات 2023
إجمالي الفروع	48
زوار الفرع يوميا	1,276
متوسط المعاملات لكل فرع	876

مركز اتصال خدمة العملاء

إحصائيات مركز الاتصال لعام 2023:

• إجمالي حجم المكالمات: 214,567 مكالمة
• متوسط وقت المعالجة: 8.3 دقيقة
• معدل رضا العملاء: 92.4%

شبكة أجهزة الصراف الآلي وشراكات أجهزة الصراف الآلي مع أطراف ثالثة

مقاييس شبكة أجهزة الصراف الآلي	بيانات 2023
أجهزة الصراف الآلي المملوكة	76
شراكات أجهزة الصراف الآلي مع الطرف الثالث	342
معاملات الصراف الآلي الشهرية	287,456
إجمالي قيمة معاملة أجهزة الصراف الآلي	$98,234,567

شركة Bank First Corporation (BFC) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

الشركات المحلية الصغيرة والمتوسطة الحجم

يخدم Bank First Corporation 3,247 حسابًا تجاريًا نشطًا صغيرًا ومتوسطًا الحجم اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023. متوسط قيمة محفظة القروض التجارية: 42.6 مليون دولار. تقسيم القطاع:

نوع العمل	عدد الحسابات	متوسط حجم القرض
أعمال البيع بالتجزئة	1,124	$215,000
مقدمو الخدمة	892	$187,500
التصنيع	673	$329,000
الشركات الناشئة في مجال التكنولوجيا	558	$276,500

عملاء الخدمات المصرفية للأفراد

إجمالي عملاء الخدمات المصرفية للأفراد: 87,563 حتى ديسمبر 2023. العميل profile:

• الفئة العمرية 25-45: 42% من قاعدة العملاء
• الفئة العمرية 46-65: 38% من قاعدة العملاء
• مستخدمو الخدمات المصرفية الرقمية: 67,234 عميلاً
• متوسط رصيد الحساب الجاري: 4,327 دولارًا

المجتمع الزراعي والزراعي

تفاصيل محفظة الإقراض الزراعي:

نوع المزرعة	عدد الحسابات	إجمالي القروض الزراعية
مزارع المحاصيل	612	87.3 مليون دولار
مزارع الثروة الحيوانية	284	43.6 مليون دولار
الزراعة المختلطة	176	29.4 مليون دولار

مقدمو الخدمات المهنية

تقسيم القطاع المهني:

• المهنيون القانونيون: 1,245 حساباً
• الممارسون الطبيون: 1,087 حسابًا
• الشركات الاستشارية: 763 حسابا
• متوسط قيمة حساب الأعمال الاحترافي: 275,000 دولار

عملاء التقاعد وإدارة الثروات

إحصائيات قطاع إدارة الثروات:

فئة العميل	عدد العملاء	إجمالي الأصول تحت الإدارة
الأفراد ذوي الثروات العالية	1,876	624.5 مليون دولار
عملاء التخطيط للتقاعد	4,329	412.3 مليون دولار
عملاء المحفظة الاستثمارية	3,647	538.7 مليون دولار

شركة Bank First Corporation (BFC) - نموذج الأعمال: هيكل التكلفة

صيانة البنية التحتية للتكنولوجيا

تكاليف صيانة البنية التحتية التكنولوجية السنوية لشركة Bank First Corporation في عام 2024: 14.3 مليون دولار

مكون التكنولوجيا	التكلفة السنوية
الأنظمة المصرفية الأساسية	5.6 مليون دولار
البنية التحتية للأمن السيبراني	3.9 مليون دولار
خدمات الحوسبة السحابية	2.8 مليون دولار
أنظمة الشبكات والاتصالات	2 مليون دولار

رواتب الموظفين ومزاياهم

إجمالي نفقات تعويضات الموظفين لعام 2024: 87.6 مليون دولار

فئة الموظف	التعويض السنوي
القيادة التنفيذية	12.4 مليون دولار
موظفو الخدمات المصرفية للشركات	35.2 مليون دولار
موظفو الخدمات المصرفية للأفراد	26.8 مليون دولار
الطاقم المساند والإداري	13.2 مليون دولار

مصاريف تشغيل الفروع

إجمالي تكاليف تشغيل الفرع لعام 2024: 22.5 مليون دولار

• تكاليف الإيجار والإشغال: 9.7 مليون دولار
• المرافق والصيانة: 4.3 مليون دولار
• تكنولوجيا ومعدات الفرع: 5.2 مليون دولار
• أمن الفرع: 3.3 مليون دولار

تكاليف الامتثال التنظيمي

إجمالي نفقات الامتثال التنظيمي لعام 2024: 16.9 مليون دولار

منطقة الامتثال	التكلفة السنوية
التقارير القانونية والتنظيمية	6.4 مليون دولار
أنظمة مكافحة غسيل الأموال (AML).	4.2 مليون دولار
البنية التحتية لإدارة المخاطر	3.7 مليون دولار
التدريب على الامتثال	2.6 مليون دولار

مصاريف التسويق واكتساب العملاء

إجمالي ميزانية التسويق واكتساب العملاء لعام 2024: 11.2 مليون دولار

• حملات التسويق الرقمي: 4.5 مليون دولار
• الإعلان التقليدي: 3.1 مليون دولار
• برامج اكتساب العملاء: 2.6 مليون دولار
• أبحاث السوق: 1 مليون دولار

شركة Bank First Corporation (BFC) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

إيرادات الفوائد من القروض والرهون العقارية

في عام 2023، حققت شركة Bank First Corporation 287.4 مليون دولار من إيرادات الفوائد من القروض والرهون العقارية. وجاء توزيع محافظ القروض على النحو التالي:

فئة القرض	الحجم الإجمالي (مليون دولار)	دخل الفوائد (مليون دولار)
القروض التجارية	1,245	98.6
الرهون العقارية السكنية	2,678	134.2
القروض الاستهلاكية	756	54.6

رسوم الخدمات المصرفية

وساهمت رسوم الخدمات المصرفية بمبلغ 42.3 مليون دولار في إيرادات شركة البحرين المالية في عام 2023.

• رسوم صيانة الحساب: 18.7 مليون دولار
• رسوم المعاملات عبر أجهزة الصراف الآلي: 9.6 مليون دولار
• رسوم السحب على المكشوف: 7.4 مليون دولار
• رسوم التحويل البنكي: 6.6 مليون دولار

الخدمات الاستشارية لإدارة الثروات

حققت خدمات إدارة الثروات 63.9 مليون دولار في عام 2023.

فئة الخدمة	الإيرادات (مليون دولار)
التخطيط المالي	24.5
استشارات الاستثمار	39.4

رسوم المعاملات التجارية

وبلغت رسوم المعاملات التجارية 22.7 مليون دولار في عام 2023.

• معالجة بطاقات الائتمان: 15.3 مليون دولار
• معالجة بطاقات الخصم: 7.4 مليون دولار

لجان المنتجات الاستثمارية

وصلت عمولات المنتجات الاستثمارية إلى 47.2 مليون دولار في عام 2023.

المنتج الاستثماري	العمولات (مليون دولار)
صناديق الاستثمار المشتركة	22.6
حسابات التقاعد	14.8
استثمارات السندات	9.8

Bank First Corporation (BFC) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core promises Bank First Corporation (BFC) makes to its customers, especially now, following the strategic acquisition of Centre 1 Bancorp, Inc.

Relationship-focused, community-based banking model

Bank First Corporation emphasizes deep community roots, a value shared with the acquired institution. This commitment is evidenced by the stability of their deposit base. As of June 30, 2025, Bank First Corporation's non-interest-bearing deposits represented 22% of its total deposits, which was $3.60 billion at that time. This figure is notably above the industry average of under 20%, suggesting strong, sticky customer relationships that form the foundation of the business.

Local decision-making for faster, personalized service

The model is built on responsive service derived from localized authority. This structure is intended to cut through bureaucracy, helping you get decisions faster than you might at a larger, more centralized institution. The merger expands this community-oriented footprint into new relationship-oriented markets in southern Wisconsin and northern Illinois.

Comprehensive financial solutions: banking, wealth, and insurance

Bank First Corporation offers a full suite of services, moving beyond basic transaction accounts. The value proposition includes integrating specialized services through strategic partnerships and ownership stakes. You gain access to:

• Wealth management services, enhanced by the integration of The First National Bank and Trust Company's capabilities.
• Insurance offerings through Bank First's 40% ownership stake in Ansay & Associates, an independent insurance agency.

Expanded lending capacity post-merger (combined assets nearly $6 billion)

The acquisition of Centre 1 Bancorp significantly bolsters the balance sheet, unlocking greater capacity to support customer needs. Based on financial results as of June 30, 2025, the combined entity will possess total assets of approximately $5.91 billion. This growth translates directly into enhanced lending power for the combined customer base.

Metric (Pro Forma, based on 6/30/2025 data)	Amount
Total Assets	$5.91 billion
Total Loans	$4.58 billion
Total Deposits	$4.89 billion

Relationship pricing, like a 0.25% mortgage rate reduction

A key component of the relationship model is offering preferential terms to established customers. While the specific 0.25% mortgage rate reduction is a stated goal of relationship pricing, Bank First Corporation provides concrete mortgage offerings to illustrate its product depth. For instance, as of early December 2025, featured purchase rates for highly qualified borrowers included:

Mortgage Product (as of Dec 2025)	Rate	APR
Conventional 30 Year Fixed	6.125%	6.175%
Conventional 30 Year Fixed (Alternative Date)	6.000%	6.050%
Conventional 15 Year Fixed	5.500%	5.583%

These rates are based on specific qualification criteria, such as a credit score of 740 or above and a debt-to-income ratio under 40%. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Bank First Corporation (BFC) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Bank First Corporation (BFC) keeps its customers close, which is central to its community bank identity, especially as it grows through acquisitions like the announced Centre 1 Bancorp, Inc. deal valued at roughly $174.3 million as of July 17, 2025.

High-touch, relationship-driven service model

Bank First Corporation emphasizes a service model rooted in personal connection. CEO Mike Molepske noted that the team of relationship-focused bankers drove significant financial returns in the first quarter of 2025. This focus is set against a backdrop where, industry-wide in 2025, 89% of consumers are satisfied with their financial institution, yet 17% are likely to switch banks. Bank First Corporation operates through 27 banking locations in Wisconsin as of mid-2025, supported by approximately 366 full-time equivalent staff. This structure supports a model where the bank aims to cultivate the deep confidence customers have in their primary bank, which is trusted twice as much as tech companies for advice.

Dedicated commercial and treasury management officers

The commitment to dedicated officers underpins the service for business clients. While the exact count of dedicated officers isn't public, the structure supports a significant asset base managed by a lean team. As of June 30, 2025, Bank First Corporation managed total assets of $4.37 billion. This translates to approximately $11.94 million in assets per full-time equivalent staff member, suggesting a high level of responsibility and direct client engagement for those in commercial and treasury roles. The bank offers Treasury Management services including Remote Deposit Capture and Positive Pay. The planned combined entity post-Centre 1 merger is projected to control roughly $5.91 billion in assets, which will further test the capacity of this relationship-focused staffing model.

Personalized service through branch staff

Personalized service starts at the branch level, which is the initial point of contact for many new consumer and small business customers. Bank First Corporation maintains its 27 banking locations in Wisconsin, a network that the company has grown through both acquisitions and de novo branch expansion. The bank's core deposit strength, with more than 25% of funds sitting in non-interest-bearing checking accounts, is often a direct result of strong local relationships built by branch staff. This 'sticky, cost-nothing cash' provides a financial cushion, which is a direct outcome of customer loyalty that relationship banking aims to secure.

Relationship-based pricing for multiple product users

Bank First Corporation structures its offerings to reward deeper relationships, though specific discount percentages are proprietary. The strategy is evident in the focus on cross-selling wealth management and insurance services to diversify revenue beyond lending. The merger with Centre 1 Bancorp, for instance, is expected to add $0.25-$0.35 per share in earnings by 2027, driven in part by expanded cross-selling. The bank offers a suite of products that encourage bundling, including Personal Checking, Savings, Wealth Management, and Business services like SBA Lending and Commercial Real Estate Loans. The net interest margin (NIM) improvement to 3.72% in Q2 2025, partly due to new loans pricing higher while deposits reprice lower, shows the benefit of managing the asset/liability mix, which is often optimized for long-term, multi-product clients.

Metric	Value as of Late 2025 Data Point	Source Context
Total Banking Locations	27	Wisconsin locations as of Q2 2025 reporting.
Total Full-Time Equivalent Staff	Approximately 366	Staff count as of late 2025.
Total Assets (June 30, 2025)	$4.37 billion	Reported total assets.
Non-Interest Bearing Deposits (as % of Total Deposits)	More than 25%	For the combined entity post-Centre 1 merger, reflecting core relationship strength.
Q2 2025 Net Income	$16.9 million	Quarterly financial result.
Centre 1 Bancorp Acquisition Value	Approximately $174.3 million	All-stock deal announced July 2025.

The bank's strategy is to use its physical presence and dedicated personnel to foster relationships that result in sticky, low-cost deposits and cross-sold services. If onboarding for new products takes 14+ days, churn risk rises, so efficiency in service delivery is key to maintaining the high satisfaction seen across the industry.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Bank First Corporation (BFC) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Bank First Corporation (BFC) gets its products and services into the hands of its customers across Wisconsin and beyond. The channel strategy balances a physical presence with modern digital access, which is key for a community-focused bank growing its footprint.

The core of the physical channel remains its established brick-and-mortar footprint. As of late 2025, Bank First Corporation provides its full suite of loan, deposit, and treasury management products through its 27 banking locations exclusively within Wisconsin. This network is actively managed, with a recent announcement in November 2025 regarding the grand opening of a new branch in Denmark.

The digital channel is clearly a priority, supporting the physical network. Bank First has deployed a new digital banking platform that is now live, featuring enhanced functionality, a sleek design, and tools built for remote management. This platform supports core functions like balance inquiries, fund transfers, bill payment, and mobile check deposit.

For cash access, the bank relies on its owned locations and participation in shared networks. While the exact total number of proprietary and shared ATMs for 2025 isn't explicitly detailed in the latest reports, Bank First prominently features access to MoneyPass ATMs on its public-facing materials, indicating a broad, surcharge-free network reach beyond its own branches.

The direct sales force is crucial for the more complex, relationship-driven products, particularly in lending. This channel focuses on delivering specialized services to commercial and agricultural clients. The bank's Relationship Managers are standing by to guide clients through processes like mortgage applications. The scale of this channel supports a significant loan portfolio; as of September 30, 2025, total loans stood at $3.63 billion.

The overall reach and scale of the channels are reflected in the balance sheet figures as of September 30, 2025, which show total assets of $4.42 billion and total deposits of $3.54 billion. Furthermore, the announced merger with Centre 1 Bancorp, Inc., based on June 30, 2025 financials, is set to expand the combined entity's asset base to nearly $5.91 billion, indicating a significant expansion of the channel footprint into northern Illinois markets post-conversion.

Here is a summary of the key channel metrics and associated financial scale:

Channel Component	Metric/Status (Late 2025)	Associated Financial Data Point
Physical Branch Network	27 banking locations in Wisconsin	Total Assets: $4.42 billion (as of 9/30/2025)
Digital Banking	New digital banking platform now live with enhanced features	Noninterest-bearing demand deposits: 28.2% of total deposits (as of 9/30/2025)
ATM Network	Access via MoneyPass ATMs network	Total Loans: $3.63 billion (as of 9/30/2025)
Direct Sales Force	Dedicated Relationship Managers for commercial/agricultural lending	Projected Combined Assets Post-Merger: Nearly $5.91 billion

The bank's channel strategy supports its relationship-based model through specific service offerings:

• Physical Branch Services: Loan origination, deposit taking, and treasury management products.
• Digital Platform Features: Mobile check deposit, real-time alerts, and 24/7 account management.
• Lending Focus: Direct support for agricultural operations, real estate purchases, and business expansion.
• Partnership Channels: Trust, investment advisory, and insurance services offered via regional partners.

Bank First Corporation (BFC) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core groups Bank First Corporation (BFC) serves as of late 2025. This isn't just about who banks there; it's about the specific financial needs they meet across their footprint, which is heavily concentrated in Wisconsin, with strategic expansion noted.

Bank First Corporation (BFC) serves a diverse set of clients, ranging from individuals managing daily finances to businesses needing commercial credit and specialized agricultural support. The bank's structure, including its 27 banking locations in Wisconsin, is built to support these distinct segments. Relationships are at the core of how Bank First Corporation builds and maintains its business, often using local architects and contractors who are also customers.

The scale of the operations supporting these segments, as of the third quarter of 2025, shows a significant asset base:

Metric	Amount as of September 30, 2025	Amount as of March 31, 2025
Total Assets	$4.42 billion (TTM) / $4.4 billion	$4.51 billion
Total Loans	$3.63 billion	$3.55 billion
Total Deposits	$3.54 billion	$3.67 billion
Nonperforming Assets	$13.9 million	N/A
Nonperforming Assets to Total Assets Ratio	0.31%	0.17%

The bank is actively growing, evidenced by the total loans increasing by $112.5 million from December 31, 2024, to September 30, 2025.

Here is the breakdown of the primary customer segments Bank First Corporation targets:

• Individuals and families (consumer banking)
• Small to mid-sized businesses and professionals
• Agricultural clients (a defintely strong historical focus)
• High-net-worth individuals (via wealth management services)

The geographic focus is clearly defined, though the prompt mentions northern Illinois, the latest data emphasizes Wisconsin expansion:

• Customers primarily in Wisconsin, served by 27 banking locations.
• Strategic expansion into Door County with a new office opening in the second quarter of 2025.
• The upcoming acquisition of First National Bank & Trust in Beloit, Wisconsin, scheduled to close on January 1, 2026, signals continued in-state growth.

For Individuals and families (consumer banking), Bank First Corporation offers a full suite of deposit products, including checking, savings, money market accounts, and Certificates of Deposit (CDs). They also provide home mortgage loans and secured/unsecured consumer loans. Noninterest-bearing demand deposits represented 28.2% of total deposits as of September 30, 2025.

The Small to mid-sized businesses and professionals segment is served through commercial and industrial loans, commercial real estate loans, and construction/development financing. Treasury Management Services, like remote deposit capture and payroll services, are tailored for these entities to optimize cash flow.

The segment with a strong historical focus, Agricultural clients, receives specialized loan products such as operating loans, equipment financing, and land loans. While the exact loan percentage is not segmented in the latest reports, the historical focus remains a key part of the value proposition.

High-net-worth individuals access trust, investment advisory, and other financial services, often in collaboration with regional partners like Ansay & Associates, LLC, in which Bank First Corporation holds a 40.0% interest.

The bank's overall recognition, such as being named one of America's Best Banks for 2025 by Forbes, reflects its ability to serve this customer base effectively across its metrics of growth, profitability, and credit quality.

Finance: review the pro-forma asset mix post-Beloit acquisition by October 31st.

Bank First Corporation (BFC) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the expense side of Bank First Corporation (BFC)'s operations as of late 2025, right after they've navigated significant M&A activity. Honestly, the cost structure is heavily influenced by personnel, the ongoing cost of funding, and the one-time hits from integrating new businesses.

The primary cost drivers for Bank First Corporation (BFC) during the third quarter of 2025 included interest paid on liabilities, employee-related expenses, and general operating overhead, plus specific merger charges.

For the third quarter of 2025, Bank First Corporation (BFC) reported a consolidated cost of funds of 1.93%. This metric gives you a sense of the overall expense to fund their assets, which is directly tied to interest paid on customer deposits and other borrowings. The Net Interest Margin (NIM) for Q3 2025 was 3.88%.

Personnel and compensation costs are a major component of noninterest expense. For the third quarter of 2025, the growth in noninterest expense was primarily driven by an increase in salaries and employee benefits of $3.5 million compared to the prior-year third quarter. The specific number of 366 FTE staff was not explicitly detailed in the latest filings I have access to, so I can only report the change in compensation expense.

Branch and technology infrastructure operating expenses fall under occupancy expense and other noninterest expenses. Occupancy expense contributed to the rise in noninterest expense, largely due to repairs and maintenance. In a related context from earlier in 2025, higher data-processing bills were noted as a cost tied to digital banking upgrades.

Merger-related expenses are a clear, quantifiable cost. Bank First Corporation (BFC) incurred over $891,000 in merger expenses through the first nine months of 2025 related to the acquisition of First National Bank & Trust in Beloit Wisconsin. Specifically for Q3 2025, outside service fees related to the acquisition of Centre 1 Bancorp, Inc. totaled $0.9 million. The non-GAAP reconciliation for Q3 2025 also listed $0.862 million in acquisition-related expenses.

Here's a quick look at the key cost-related figures we have for Bank First Corporation (BFC) around Q3 2025:

Cost Component	Period	Amount (USD)
Consolidated Cost of Funds	Q3 2025	1.93%
Increase in Salaries and Employee Benefits	Q3 2025 vs Q3 2024	$3.5 million
Merger Expenses (Nine Months Ended Sept 30, 2025)	9M 2025	Over $891,000
M&A Related Outside Service Fees	Q3 2025	$0.9 million
Non-GAAP Acquisition-Related Expenses	Q3 2025	$0.862 million

You should also note the total noninterest expense for Q3 2025 was $21.1 million, which is up from $20.8 million in the prior quarter.

The structure of these costs can be broken down by the general categories that make up the noninterest expense:

• Personnel and compensation costs (salaries and benefits)
• Occupancy expense (branch/infrastructure)
• Outside service fees (including M&A integration costs)
• Other noninterest expense driven by professional fees

If onboarding the acquired entities takes longer than expected, those outside service fees and professional fees could definitely spike again next quarter. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Bank First Corporation (BFC) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Bank First Corporation generates its top-line income as of late 2025. It's a classic banking model, heavily reliant on the spread between what they earn on assets and what they pay for liabilities, supplemented by fees for services.

The primary driver remains Net Interest Income (NII), which flows directly from the balance sheet. At the close of the third quarter of 2025, Bank First Corporation reported total loans outstanding of $3.63 billion. This loan portfolio is the engine for NII. For a recent quarterly snapshot, Net Interest Income for the second quarter of 2025 was $36.7 million.

The firm's consensus estimate for its total revenue for the full 2025 fiscal year sits at $175.1 million. This top-line projection is supported by the bottom-line performance reported through the first nine months of 2025, where Bank First Corporation posted a net income of $53.1 million.

Non-Interest Income provides diversification, coming from wealth management, insurance, and various service fees. This stream is important for stability when interest rate environments shift. Here's a look at the quarterly non-interest income figures we have for 2025:

Period Ending	Total Non-Interest Income	Key Component Mentioned
March 31, 2025 (Q1)	$6.6 million	Higher service charges; $1.0M BOLI gain
June 30, 2025 (Q2)	$4.9 million	Ansay & Associates, LLC income: $1.2 million
September 30, 2025 (Q3)	$6.0 million	Trust revenue, treasury income, sweep fees, securities transactions increased vs. prior year

You can see the fee-based income stream is lumpy, partly due to one-time items like the BOLI (Bank Owned Life Insurance) death benefit mentioned in Q1. The wealth management component, largely through the Ansay & Associates, LLC investment, contributed $1.2 million in the second quarter of 2025 alone. This is a key part of the non-interest income bucket.

Fees from treasury management and other banking services are bundled within the non-interest income. For the third quarter of 2025, management noted that specific components like trust revenue, treasury income, sweep fees and securities transactions all saw increases compared to the third quarter of 2024. These are the direct fees for services like cash management for business clients.

To summarize the key performance indicators related to revenue generation as of late 2025:

• Total Loans (9/30/2025): $3.63 billion
• Net Income (9M 2025): $53.1 million
• Projected Full Year 2025 Revenue: $175.1 million
• Q2 2025 Net Interest Income: $36.7 million
• Q3 2025 Non-Interest Income: $6.0 million

Finance: draft 13-week cash view by Friday.