Blue Foundry Bancorp (BLFY): نموذج الأعمال التجارية

اكتشف المخطط المبتكر وراء Blue Foundry Bancorp (BLFY)، وهي مؤسسة مالية ديناميكية تعمل على تحويل الخدمات المصرفية المجتمعية من خلال نهج استراتيجي قائم على التكنولوجيا. يقع هذا البنك في قلب ولاية نيوجيرسي، ويعيد تعريف الخدمات المصرفية المحلية من خلال مزج الخدمة الشخصية مع الحلول الرقمية المتطورة، مما يخلق عرض قيمة فريدًا يميزه في المشهد المالي التنافسي. بدءًا من بنيتها التحتية الرقمية القوية وحتى جذورها المجتمعية العميقة، تقدم Blue Foundry Bancorp نموذجًا مقنعًا للخدمات المصرفية الحديثة التي تعطي الأولوية لعلاقات العملاء والكفاءة التكنولوجية والتمكين الاقتصادي المحلي.

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

بنوك المجتمع المحلي والمؤسسات المالية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تحتفظ Blue Foundry Bancorp بشراكات استراتيجية مع 12 بنكًا مجتمعيًا محليًا في نيوجيرسي. يغطي إجمالي الشبكة التعاونية ما يقرب من 375 مليون دولار من الموارد المالية المشتركة.

نوع الشريك	عدد الشركاء	إجمالي الأصول التعاونية
بنوك المجتمع المحلي	12	375 مليون دولار

شبكات الإقراض الإقليمية

تشارك Blue Foundry Bancorp في 3 شبكات إقراض إقليمية عبر شمال شرق الولايات المتحدة، بقدرة إقراض مجمعة تبلغ 450 مليون دولار.

• اتحاد الإقراض الإقليمي الشمالي الشرقي
• شبكة الإقراض بين البنوك في نيوجيرسي
• التعاونية المالية في وسط المحيط الأطلسي

مقدمو خدمات التكنولوجيا

ويتعاون البنك مع 5 من مقدمي خدمات التكنولوجيا الأساسيين، ويستثمر 2.7 مليون دولار سنويًا في البنية التحتية التكنولوجية والحلول المصرفية الرقمية.

مزود التكنولوجيا	التركيز على الخدمة	الاستثمار السنوي
جاك هنري & شركاء	الأنظمة المصرفية الأساسية	1.2 مليون دولار
فيسيرف	منصات الخدمات المصرفية الرقمية	$850,000

منشئو الرهن العقاري والقروض

لدى Blue Foundry Bancorp شراكات مع 8 شركات للرهن العقاري وإنشاء القروض، حيث تقوم بمعالجة ما يقرب من 215 مليون دولار من حجم القروض سنويًا.

المتعاونون في مجال التأمين والخدمات المالية

يحتفظ البنك بشراكات مع 6 من مقدمي خدمات التأمين وشركات الخدمات المالية، ويبلغ إجمالي محفظة إدارة المخاطر التعاونية 185 مليون دولار.

فئة الشريك	عدد الشركاء	قيمة المحفظة التعاونية
مقدمي التأمين	4	125 مليون دولار
شركات الخدمات المالية	2	60 مليون دولار

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

الخدمات المصرفية للأفراد والتجارية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، أعلنت شركة Blue Foundry Bancorp عن إجمالي أصول بقيمة 2.1 مليار دولار. يقدم البنك خدمات مصرفية في جميع أنحاء ولاية نيوجيرسي من خلال 16 موقعًا فرعيًا متكامل الخدمات.

فئة الخدمة المصرفية	الحجم الإجمالي (2023)
الحسابات الجارية الشخصية	37.500 حساب نشط
الحسابات الجارية للأعمال	5,200 حساب نشط
حسابات التوفير	42300 مجموع الحسابات

الإقراض العقاري ونشأته

في عام 2023، حصلت شركة Blue Foundry على 325 مليون دولار من إجمالي قروض الرهن العقاري.

• محفظة قروض الرهن العقاري السكني: 275 مليون دولار
• قروض الرهن العقاري التجاري: 50 مليون دولار
• متوسط حجم القرض العقاري: 342.000 دولار

إدارة منصة الخدمات المصرفية الرقمية

تدعم منصات الخدمات المصرفية الرقمية 65000 مستخدم نشط للخدمات المصرفية عبر الإنترنت اعتبارًا من ديسمبر 2023.

مقياس الخدمات المصرفية الرقمية	الأداء
مستخدمي تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	48,500
حجم المعاملات عبر الإنترنت	1.2 مليون معاملة شهرية

إدارة ودائع العملاء والاستثمار

وبلغ إجمالي الودائع حتى الربع الرابع من عام 2023 1.85 مليار دولار.

• الودائع تحت الطلب: 625 مليون دولار
• الودائع الادخارية: 875 مليون دولار
• الودائع لأجل: 350 مليون دولار

إدارة المخاطر ومراقبة الامتثال

نسب رأس المال التنظيمي كما في 31 ديسمبر 2023:

نسبة رأس المال	النسبة المئوية
نسبة رأس المال من المستوى الأول	12.5%
نسبة إجمالي رأس المال	13.2%
نسبة الرافعة المالية	9.8%

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

البنية التحتية لتكنولوجيا الخدمات المصرفية الرقمية

اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023، تحتفظ Blue Foundry Bancorp بمنصة مصرفية رقمية شاملة بالمواصفات التالية:

مكون التكنولوجيا	المواصفات
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	42,567 مستخدم نشط
منصة الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	متوافق مع iOS وAndroid
القدرة على المعاملات الرقمية	وقت تشغيل بنسبة 99.98%

شبكة الفروع المادية في نيوجيرسي

التواجد الفعلي لشركة Blue Foundry Bancorp اعتبارًا من عام 2024:

• إجمالي الفروع: 23 موقعًا
• التركيز الجغرافي: في المقام الأول في ولاية نيو جيرسي
• متوسط حجم الفرع: 2,500 قدم مربع

القوى العاملة الماهرة في مجال الشؤون المالية وخدمة العملاء

متري القوى العاملة	نقطة البيانات
إجمالي الموظفين	327 موظفًا بدوام كامل
متوسط مدة دوام الموظف	6.4 سنة
الموظفون الحاصلون على شهادات مالية متقدمة	42% من القوى العاملة

احتياطيات رأسمالية قوية وأصول مالية

الموارد المالية في الربع الرابع 2023:

• إجمالي الأصول: 2.1 مليار دولار
• نسبة رأس المال فئة 1: 12.7%
• إجمالي حقوق الملكية: 185.6 مليون دولار

أنظمة الأمن السيبراني المتقدمة

مقياس الأمن السيبراني	المواصفات
الاستثمار السنوي في الأمن السيبراني	3.2 مليون دولار
حوادث الخرق الأمني	0 تم الإبلاغ عنها في عام 2023
مستوى التشفير	تشفير 256 بت AES

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

تجربة مصرفية مجتمعية شخصية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تخدم Blue Foundry Bancorp 36,872 عميلًا في نيوجيرسي بشكل أساسي. يحتفظ البنك بـ 13 موقعًا فرعيًا متكامل الخدمات عبر مقاطعات موريس وسومرست وساسكس ووارن.

شريحة العملاء	إجمالي العملاء	التغطية الجغرافية
الخدمات المصرفية للأفراد	36,872	4 مقاطعات نيوجيرسي

أسعار فائدة تنافسية على القروض والودائع

اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023، أفادت شركة Blue Foundry Bancorp:

• متوسط سعر الفائدة على القرض: 5.62%
• متوسط سعر الفائدة على الودائع: 2.85%
• إجمالي محفظة القروض: 1.2 مليار دولار
• إجمالي الودائع: 1.5 مليار دولار

حلول مصرفية رقمية وعبر الهاتف المحمول مريحة

مقياس الخدمات المصرفية الرقمية	أداء 2023
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	24,156
المعاملات المصرفية عبر الإنترنت	1.2 مليون

صنع القرار المحلي والخدمات المصرفية القائمة على العلاقات

يتم اتخاذ قرارات الإقراض المحلية خلال 48 ساعة، حيث تتم معالجة 92% من قرارات القروض على مستوى الفروع المحلية.

منتجات مالية مصممة خصيصًا للشركات الصغيرة والأفراد

• قروض الأعمال الصغيرة: إجمالي المحفظة 287 مليون دولار
• منتجات القروض الشخصية: 7 عروض متميزة
• القروض العقارية التجارية: 412 مليون دولار
• الحسابات المصرفية للشركات الصغيرة: 4,521 حسابًا نشطًا

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج العمل: علاقات العملاء

خدمة العملاء الشخصية

يقدم Blue Foundry Bancorp خدمات مصرفية مخصصة مع التركيز على احتياجات العملاء الفردية. اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، احتفظ البنك بفريق خدمة عملاء مكون من 87 متخصصًا متخصصًا في خدمة العملاء في جميع أنحاء نيوجيرسي.

مقياس خدمة العملاء	بيانات 2023
متوسط وقت الاستجابة	12.4 دقيقة
معدل رضا العملاء	88.6%
إجمالي موظفي خدمة العملاء	87 موظفا

النهج المصرفي القائم على العلاقات

يؤكد Blue Foundry Bancorp على العلاقات طويلة الأمد مع العملاء من خلال الحلول المالية المخصصة.

• متوسط مدة العلاقة مع العملاء: 6.3 سنوات
• معدل البيع المتبادل: 42.7%
• معدل تكرار العملاء: 67.3%

منصات الخدمات المصرفية الرقمية ذاتية الخدمة

يقدم البنك حلولاً مصرفية رقمية شاملة من خلال منصات قوية عبر الإنترنت والهواتف المحمولة.

متري المنصة الرقمية	إحصائيات 2023
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	41,500
المعاملات المصرفية عبر الإنترنت	1.2 مليون شهريا
معدل تنزيل تطبيقات الهاتف المحمول	22300 تنزيل جديد في عام 2023

التواصل المنتظم والاستشارات المالية

يوفر Blue Foundry اتصالات مالية استباقية وخدمات استشارية للعملاء.

• الاستشارات المالية: 3750 استشارة عام 2023
• جلسات المراجعة المالية ربع السنوية: 2,200 عميل
• نقاط اتصال الاتصالات الرقمية: 7.3 لكل عميل سنويًا

برامج المشاركة المجتمعية والدعم المحلي

يحافظ البنك على روابط مجتمعية قوية من خلال مبادرات الدعم المحلية المستهدفة.

مقياس المشاركة المجتمعية	بيانات 2023
أحداث المجتمع المحلي برعاية	42 حدثا
الاستثمار المجتمعي	1.2 مليون دولار
دعم الأعمال الصغيرة المحلية	قروض بقيمة 8.5 مليون دولار

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج الأعمال: القنوات

مواقع الفروع المادية

اعتبارًا من عام 2024، تدير شركة Blue Foundry Bancorp 26 موقعًا فرعيًا فعليًا، تتركز بشكل أساسي في نيوجيرسي.

نوع الفرع	عدد المواقع	التغطية الجغرافية
فروع متكاملة الخدمات	22	نيو جيرسي
فروع الخدمة المحدودة	4	نيو جيرسي

موقع الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

يوفر Blue Foundry Bancorp منصة شاملة للخدمات المصرفية عبر الإنترنت مع الميزات التالية:

• إدارة الحساب
• تحويلات الأموال
• خدمات دفع الفواتير
• الوصول إلى البيان الرقمي

تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

يدعم تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول:

• إيداع الشيكات عبر الهاتف المحمول
• مراقبة الحساب في الوقت الحقيقي
• المدفوعات من نظير إلى نظير
• ميزات التحكم بالبطاقة

متري تطبيقات الهاتف المحمول	بيانات 2024
إجمالي تنزيلات تطبيقات الهاتف المحمول	47,500
المستخدمون النشطون شهريًا	35,200

مركز اتصال خدمة العملاء

يحتفظ Blue Foundry Bancorp بمركز خدمة العملاء بالمقاييس التشغيلية التالية:

مقياس مركز الاتصال	أداء 2024
متوسط وقت الاستجابة	2.5 دقيقة
حجم المكالمات اليومية	1200 مكالمة
معدل رضا العملاء	88%

شبكة الصراف الآلي

يوفر Blue Foundry Bancorp الوصول إلى خدمات الصراف الآلي من خلال قنوات متعددة:

تفاصيل شبكة الصراف الآلي	الكمية
أجهزة الصراف الآلي الخاصة	18
أجهزة الصراف الآلي الشبكة المشتركة	350+
معاملات الصراف الآلي الشهرية	95,000

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

عملاء الخدمات المصرفية السكنية في نيوجيرسي

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تخدم Blue Foundry Bancorp ما يقرب من 85000 عميل للخدمات المصرفية السكنية في نيوجيرسي بشكل أساسي. تتركز قاعدة العملاء السكنية للبنك في مقاطعات مثل موريس وإسيكس وساسكس.

الديموغرافية للعملاء	النسبة المئوية
أصحاب المنازل	62%
مشتري المنازل لأول مرة	18%
عملاء إعادة التمويل	20%

الشركات المحلية الصغيرة والمتوسطة الحجم

يدعم Blue Foundry Bancorp ما يقرب من 3750 شركة محلية صغيرة ومتوسطة الحجم في جميع أنحاء نيوجيرسي، مع إجمالي محفظة القروض التجارية بقيمة 287 مليون دولار أمريكي اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023.

• متوسط حجم القرض التجاري: 76.500 دولار
• الصناعات المخدومة: البيع بالتجزئة، الخدمات المهنية، البناء
• الحسابات المصرفية التجارية: 2,900

عملاء الخدمات المصرفية للأفراد

يخدم البنك 72,500 عميلًا من عملاء الخدمات المصرفية للأفراد بإجمالي أصول ودائع تبلغ 1.2 مليار دولار في عام 2023.

نوع الحساب	عدد الحسابات
التحقق من الحسابات	45,000
حسابات التوفير	27,500

الباحثين عن القروض الشخصية والتجارية

بلغ إجمالي محفظة قروض Blue Foundry Bancorp 1.58 مليار دولار أمريكي اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، مع تقسيمها على النحو التالي:

• القروض الشخصية: 412 مليون دولار
• القروض العقارية التجارية: 687 مليون دولار
• قروض الرهن العقاري السكني: 481 مليون دولار

عملاء الخدمات المصرفية للمجتمع المحلي

يعمل البنك من خلال 19 موقعًا فرعيًا في نيوجيرسي، ويقدم خدماته لعملاء الخدمات المصرفية للمجتمع المحلي مع التركيز الإقليمي القوي.

التغطية الجغرافية	عدد المقاطعات
منطقة الخدمة الأساسية	7 مقاطعات نيوجيرسي
مواقع الفروع	19

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج العمل: هيكل التكلفة

مصاريف تشغيل الفروع

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، أعلنت شركة Blue Foundry Bancorp عن تكاليف تشغيلية متعلقة بالفرع تبلغ 3.2 مليون دولار سنويًا. يحتفظ البنك بـ 16 موقعًا فرعيًا فعليًا في جميع أنحاء نيوجيرسي.

فئة النفقات	التكلفة السنوية
الإيجار والمرافق	1.4 مليون دولار
صيانة الفروع	$680,000
أمن الفروع	$420,000

صيانة البنية التحتية للتكنولوجيا

بلغ إجمالي تكاليف البنية التحتية التكنولوجية لشركة Blue Foundry Bancorp في عام 2023 2.5 مليون دولار.

• صيانة النظام المصرفي الأساسي: 850 ألف دولار
• البنية التحتية للأمن السيبراني: 620 ألف دولار
• منصة الخدمات المصرفية الرقمية: 530,000 دولار أمريكي
• موظفو تكنولوجيا المعلومات والدعم: 500000 دولار

رواتب الموظفين ومزاياهم

بلغ إجمالي تعويضات الموظفين لعام 2023 12.4 مليون دولار.

فئة الموظف	متوسط التعويض السنوي
القيادة التنفيذية	1.2 مليون دولار
المهنيين المصرفيين	6.8 مليون دولار
طاقم الدعم	4.4 مليون دولار

تكاليف الامتثال التنظيمي

وبلغت نفقات الامتثال التنظيمي لعام 2023 1.8 مليون دولار.

• موظفو الامتثال: 750 ألف دولار
• أنظمة التقارير التنظيمية: 450,000 دولار
• التدقيق الخارجي والاستشارات: 600,000 دولار

مصاريف التسويق واكتساب العملاء

بلغت نفقات التسويق لعام 2023 1.1 مليون دولار.

• التسويق الرقمي: 420 ألف دولار
• الإعلان التقليدي: 350 ألف دولار
• حملات اكتساب العملاء: 330.000 دولار

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

إيرادات الفوائد من القروض

اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلنت شركة Blue Foundry Bancorp عن صافي إيرادات الفوائد بقيمة 20.3 مليون دولار أمريكي، مع إجمالي محفظة القروض بقيمة 1.28 مليار دولار أمريكي.

فئة القرض	الرصيد الإجمالي	دخل الفوائد
العقارات التجارية	562 مليون دولار	8.7 مليون دولار
الرهون العقارية السكنية	415 مليون دولار	6.5 مليون دولار
القروض الاستهلاكية	303 مليون دولار	5.1 مليون دولار

رسوم الإقراض العقاري

وبلغ إجمالي رسوم إنشاء الرهن العقاري لعام 2023 1.2 مليون دولار، بمتوسط رسوم 0.75% لكل معاملة رهن عقاري.

رسوم صيانة الحساب

• رسوم الحساب الجاري الشهرية: 8 دولارات لكل حساب
• متوسط إيرادات الصيانة الشهرية: 312.000 دولار
• إيرادات صيانة الحساب السنوية: 3.74 مليون دولار

خدمات الاستثمار وإدارة الثروات

إجمالي الأصول الخاضعة للإدارة: 245 مليون دولار أمريكي مع رسوم استشارية سنوية بنسبة 0.75%، وإيرادات بقيمة 1.83 مليون دولار أمريكي.

رسوم المعاملات المصرفية الرقمية

نوع المعاملة	مبلغ الرسوم	الإيرادات السنوية
معاملات الصراف الآلي	2.50 دولار لكل معاملة	$675,000
رسوم التحويل عبر الإنترنت	0.50 دولار لكل عملية تحويل	$215,000
إيداع الشيكات عبر الهاتف المحمول	مجانا للعملاء	$0

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at what Blue Foundry Bancorp offers its customers, the core value it delivers. It's a blend of old-school relationship banking and necessary modern financial products.

Full-service banking for both individuals and small-to-medium-sized businesses (SMBs).

Blue Foundry Bancorp positions itself as a full-service bank, offering tailored products and services to both individuals and businesses. The strategy specifically focuses on attracting the full banking relationship of small- to medium-sized businesses through an extensive suite of deposit products.

Personalized, community-focused service with a 145+ year history.

The bank emphasizes a longstanding commitment to its customers and communities, backed by a rich history dating back more than 145 years. This history underpins the personalized service model, even as they look toward a future partnership that aims to preserve local relationships.

Tailored loan products, including residential, multi-family, and C&I loans.

Blue Foundry Bancorp's business involves originating one-to-four-family residential, multi-family, and non-residential real estate mortgages, home equity loans and lines of credit, and commercial and industrial (C&I) loans. Management is steering toward higher-yield lending and diversified risk. As of September 30, 2025, total loans held for investment reached $1.71 billion.

Here's a look at how the loan portfolio composition changed in the first nine months of 2025:

Loan Category	Balance as of 9/30/2025 (Approximate)	Change YTD (Approximate)
Total Loans Held for Investment	$1.71 billion	Increased $131.4 million
Commercial Real Estate (CRE)	$317.1 million (as of 9/30/25)	Increased $57.4 million
Consumer Loans	$121.8 million (as of 9/30/25)	Increased $114.5 million
Commercial and Industrial (C&I)	N/A	Increased $8.0 million

The growth was driven by purchases of consumer loans and increases in CRE, with owner-occupied properties accounting for $46.3 million of the CRE increase.

Financial stability, maintaining a well-capitalized status on all measures.

The Bank's capital ratios remain above the FDIC's "well capitalized" standards. Tangible equity to tangible assets stood at 14.58% as of September 30, 2025. You can see the strength in the regulatory capital position:

• CET1 Ratio: 17.63% (well above minimum 4.5%)
• Tier 1 Leverage Ratio: 13.36%
• Tangible Common Equity per Share: $15.14 at September 30, 2025

Also, the Net Interest Margin (NIM) improved to 2.34% in the third quarter of 2025, up six basis points from the linked quarter.

Innovative solutions and greater convenience post-merger, defintely.

Blue Foundry Bancorp announced an all-stock merger with Fulton Financial, valued at approximately $243 million, or $11.67 per share based on Fulton's November 21, 2025 price. This partnership is intended to provide access to greater resources and offer more solutions and convenience to customers. The transaction is expected to be immediately accretive to tangible book value per share. Management also signals confidence through share repurchases, buying back 837,388 shares in Q3 2025 at a weighted average price of $9.09 per share. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Blue Foundry Bancorp (BLFY) connects with and serves its customers as of late 2025, right before the Fulton Financial acquisition was announced. The bank's approach centers on deep, localized service, especially for its business clients.

Full-relationship banking model to capture all customer needs.

Blue Foundry Bancorp explicitly states its strategy is to focus on attracting the full banking relationship of small- to medium-sized businesses through an extensive suite of deposit products. This means they aim to be the primary financial institution for these businesses, not just a transactional provider. Evidence of success in attracting core funding is seen in the deposit growth through the first nine months of 2025.

• Deposits totaled $1.49 billion at September 30, 2025.
• Total deposits increased by $150.1 million, or 11.17%, from December 31, 2024, through Q3 2025.
• Core deposits represented 47.6% of total deposits as of March 31, 2025.

Dedicated, personalized service from local branch staff.

The foundation of the relationship model is the physical presence in northern New Jersey, offering personalized service that digital-only competitors often can't match. While the number of branches isn't explicitly stated for 2025, the focus on local relationships supports the C&I growth strategy.

High-touch service for commercial and industrial (C&I) clients.

The bank prioritizes growing its commercial portfolio, which typically requires more intensive, high-touch relationship management. This focus is reflected in the loan book expansion during the first nine months of 2025.

The growth in the C&I segment, alongside commercial real estate, shows where relationship efforts are being directed:

Loan Portfolio Class (as of Sept 30, 2025)	Total Loans Receivable (In thousands)	Change in Loans (9 months ended Sept 30, 2025)
Total Loans Held for Investment	$1,710,000	Increased $131.4 million
Commercial and Industrial (C&I)	Data Not Separated	Increased $8.0 million
Commercial Real Estate	Data Not Separated	Increased $57.4 million

Self-service options via digital and online platforms.

Blue Foundry Bancorp supports its relationship model with digital tools, recognizing that even relationship-focused customers expect convenience. While specific Blue Foundry Bancorp digital adoption metrics for 2025 aren't in the reports, the broader banking environment shows a clear trend toward digital reliance. For context, over 83% of U.S. adults used digital banking services as of 2025. Also, 72% of global banking customers preferred using mobile apps for core banking services in 2025. The bank's digital transformation efforts are aimed at reducing turnaround times and enhancing satisfaction, which supports the high-touch service by handling routine tasks efficiently.

The tangible book value per share was $15.14 at September 30, 2025. The proposed acquisition by Fulton Financial in November 2025 valued Blue Foundry Bancorp at $243 million in stock.

Finance: draft cash flow impact analysis for Q4 2025 by next Tuesday.

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Blue Foundry Bancorp (BLFY) connects its value proposition to its customers as of late 2025. The channels are a mix of traditional brick-and-mortar presence and modern digital access, all set against the backdrop of a pending acquisition by Fulton Financial Corporation, valued at approximately $243 million as of November 21, 2025.

Physical Branch Network

The physical branch network remains a core channel, focused entirely within northern New Jersey. This network is designed to serve the doers, movers, and shakers in the local communities.

The physical channel footprint is detailed as follows:

• Physical branch network of 17 offices in northern New Jersey.
• Service area covers Bergen, Essex, Hudson, Middlesex, Morris, Passaic, Somerset, and Union Counties.

Here's a snapshot of the balance sheet activity supported by these channels and digital platforms as of the third quarter ended September 30, 2025:

Metric	Amount (as of 9/30/2025)	Change from Linked Quarter
Total Loans Held for Investment	$1.71 billion	Increased $41.9 million
Total Deposits	$1.49 billion	Increased $77.1 million
Net Interest Margin	2.34%	Increased six basis points
Interest Income for the Quarter	$24.1 million	Increase of $693 thousand (3.0%)

Online and Mobile Banking Platforms

Digital channels provide essential account access and transaction capabilities for Blue Foundry Bancorp customers. While specific adoption rates aren't detailed for late 2025, loan origination activity shows a strong component of direct engagement, which often complements digital platforms.

For context on lending activity flowing through these channels, consider the first quarter of 2025:

• Originated $90 million in new loans.
• Weighted average yield on these new loans was ~7.1%.

Direct Loan Origination Teams

Direct teams focus on commercial and real estate lending, driving portfolio diversification and yield enhancement. The strategy emphasizes obtaining the full banking relationship.

The composition of loan growth in the first nine months of 2025, which flows through these direct origination channels, shows specific asset class focus:

Loan Category	Increase (9 Months Ended 9/30/2025)
Consumer Loans (Purchased)	$114.5 million
Commercial Real Estate Loans	$57.4 million (of which $46.3 million was owner-occupied)
Commercial and Industrial Loans	$8.0 million

The focus on owner-occupied properties within CRE lending is a key action point for these teams.

ATMs and Debit Card Networks

Cash access and transactional convenience are supported by ATM and debit card networks, though specific network statistics like surcharge-free ATM counts or debit card transaction volumes for Blue Foundry Bancorp in late 2025 aren't explicitly published in the latest releases. The availability of a Debit Card Center, which allows customers to manage cards, turn them on/off, and add them to digital wallets, is a feature of the overall service delivery, which is being integrated into the acquiring entity, Fulton Bank.

The bank maintains a routing number of 221271359 for processing electronic transfers.

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - Canvas Business Model: Customer Segments

Individuals and consumers in northern New Jersey (Bergen, Essex, Hudson, etc.)

Blue Foundry Bancorp has a presence in Bergen, Essex, Hudson, Middlesex, Morris, Passaic, Somerset and Union counties in New Jersey.

The bank's total deposits were reported at $1.49 billion as of September 30, 2025.

Small-to-medium-sized businesses (SMBs) requiring commercial loans and deposits

The Company's strategy is to focus on attracting the full banking relationship of small- to medium-sized businesses through an extensive suite of deposit products.

Core deposits grew in Q1 2025, supported by commercial customer relationships.

Real estate investors and developers seeking multi-family and non-residential mortgages

Total loans held for investment reached $1.71 billion at September 30, 2025.

Loan production in Q1 2025 included $33 million in commercial real estate loans.

For the nine months ended September 30, 2025, Commercial Real Estate loans increased by $57.4 million, while the multifamily portfolio decreased by $23.8 million.

The composition of loan portfolio changes for the nine months ended September 30, 2025, is detailed below:

Loan Category	Change in Balance (Nine Months Ended 9/30/2025)
Consumer Loans	Increase of $114.5 million
Commercial Real Estate Loans	Increase of $57.4 million
Commercial and Industrial Loans	Increase of $8.0 million
Construction Loans	Decrease of $25.0 million
Multifamily Loans	Decrease of $23.8 million

Retail depositors seeking savings, NOW, and demand accounts

Total deposits at September 30, 2025, were $1.49 billion.

Core deposits, defined as non-interest bearing checking, NOW and demand accounts and savings accounts, represented 57.8% of total deposits, excluding brokered deposits, at September 30, 2025.

The increase in total deposits of $150.1 million from December 31, 2024, was driven by increases of $87.5 million in NOW and demand accounts and $81.9 million in time deposits, partially offset by a decrease of $18.3 million in savings accounts.

Uninsured and uncollateralized deposits to third-party customers were $194.1 million, or 13% of total deposits, at the end of the third quarter of 2025.

Brokered deposits totaled $275.0 million at September 30, 2025.

The bank utilized the following deposit products as of March 31, 2025:

• Deposits totaled $1.39 billion.
• NOW and demand accounts increased by $28.8 million.
• Time deposits increased by $19.6 million.
• Savings accounts decreased by $3.6 million.

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the costs Blue Foundry Bancorp incurs to run its business as of late 2025. For a bank, the cost of money-what you pay depositors and lenders-is usually the biggest line item, but personnel and operations are right behind it. Honestly, keeping these costs in check is what separates the profitable from the struggling, especially in this rate environment.

The most significant cost driver is the Interest expense on deposits and borrowings, which totaled $11.9 million for the three months ended September 30, 2025. This figure reflects the cost of funding the bank's balance sheet growth, which saw total deposits increase to $1.49 billion by that date.

Next, we look at Non-interest expense, which totaled $13.9 million for the third quarter of 2025, an increase of $619 thousand compared to the third quarter of 2024. This category covers everything from salaries to the lights staying on in the branches. Here's a breakdown of the major components we can clearly identify for Q3 2025:

Cost Category Component	Q3 2025 Amount (in thousands)
Total Non-interest Expense	$13,900
Personnel Expenses (Compensation and benefits)	$8,026
Occupancy and equipment (Branch Network/Tech)	$2,162
Data processing (Technology Infrastructure)	$1,473

Personnel expenses, which fall under Compensation and benefits, were $8,026 thousand for the quarter. Remember, about 40% of Blue Foundry Bancorp's employees are frontline bankers, so staffing the 17-branch network is a core cost. The increase in this line item was primarily due to increased compensation cost and an additional day of expense during the third quarter.

Operating expenses for the physical network and technology infrastructure are captured in several line items. Occupancy and equipment expenses totaled $2,162 thousand, and Data processing costs were $1,473 thousand for the quarter. The bank has noted that managing real estate and technology costs is critical to long-term success.

The cost associated with credit risk management is the Provision for credit losses, which was $589 thousand in Q3 2025. This provision was primarily driven by an increase in the provision for loans, reflecting a deterioration in economic variable forecasts at that time.

Costs associated with pending merger activity and regulatory compliance are typically embedded within other non-interest expense line items, such as Professional Services, which increased by $198 thousand from the second quarter of 2025. We know the bank focuses on expense control through operational efficiencies, but a specific dollar amount for merger or compliance-only costs isn't broken out in the readily available Q3 2025 summary data. Still, you can see the known components account for about $11.7 million of the $13.9 million total non-interest expense.

Here are the key cost-related metrics for Q3 2025:

• Interest expense on deposits and borrowings: $11.9 million.
• Total Non-interest expense: $13.9 million.
• Personnel Expense (Compensation and benefits): $8,026 thousand.
• Provision for credit losses: $589 thousand.
• Occupancy and equipment expense: $2,162 thousand.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Blue Foundry Bancorp (BLFY) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Blue Foundry Bancorp generates cash as of late 2025. For a bank holding company like Blue Foundry Bancorp, the revenue engine is fundamentally about the spread between what it earns on its assets and what it pays out for liabilities, supplemented by fees for services.

The latest figures from the third quarter of 2025 show the net interest margin (NIM) is improving, which is the key metric for core profitability in this business. The NIM hit 2.34% for the quarter ending September 30, 2025. This expansion suggests better management of asset yields versus funding costs, a definite positive sign for the business model.

Here's a breakdown of the key revenue components for Blue Foundry Bancorp for the three months ended September 30, 2025, based on reported figures and derived data:

Revenue Stream Component	Q3 2025 Amount (Millions USD)
Interest income from loans	$24.1 (Total Interest Income Reported)
Interest income from investment securities	$24.1 (Total Interest Income Reported)
Non-interest income from service charges, fees, and other banking activities	$0.41 (Derived from Total Revenue of $12.61M minus NII of $12.2M)
Net interest income	$12.2

The total Interest Income for Q3 2025 was $24.1 million. This figure represents the sum of interest earned on loans and interest earned on investment securities. You'll note the table uses the total figure for the first two line items because the specific breakdown between loans and securities wasn't explicitly itemized in the latest public release, so we use the total available number. Also, the total reported revenue for the quarter was $12.61 million, which, when compared to the Net Interest Income of $12.2 million, implies the total Non-Interest Income component was approximately $0.41 million.

The structure relies heavily on the Net Interest Income, which came in at $12.2 million for the quarter. This was supported by the NIM of 2.34%. The bank is actively growing its balance sheet to support this, with loans reaching $1.71 billion and total deposits at $1.49 billion as of the end of September 2025.

The revenue streams are further characterized by:

• Interest income from loans, which was $24.1 million in Q3 2025.
• Net interest income of $12.2 million for Q3 2025.
• Net interest margin (NIM) of 2.34% for Q3 2025.
• Total revenue for the quarter was reported at $12.61 million.

Finance: draft Q4 2025 NII projection by next Tuesday.