(CLST): تحليل SWOT [تم تحديث نوفمبر 2025]

تدخل Catalyst Bancorp عام 2025 مع احتياطي رأسمالي قوي - نسبة أسهم عادية من المستوى 1 (CET1) تبلغ 13.5% والأصول المتعثرة في صغيرة 0.45%-ولكن قاعدة أصولها الصغيرة 1.2 مليار دولار وصافي هامش الفائدة المضغوط (NIM) البالغ 3.10% هي المراسي الحقيقية. لقد حددنا الفرص الواضحة لعمليات الاندماج والاستحواذ والتوسع في أسواق مثل شرق تكساس في مواجهة التهديدات المتزايدة بشكل واضح من المعدلات المرتفعة المستمرة والمنافسة الشديدة من عمالقة مثل جيه بي مورجان تشيس. يوضح لك هذا التفصيل المكان الذي يجب على البنك أن يتصرف فيه الآن.

شركة Catalyst Bancorp, Inc. (CLST) – تحليل SWOT: نقاط القوة

أنت تبحث عن خريطة واضحة للمزايا الأساسية لشركة Catalyst Bancorp، والخلاصة بسيطة: يتمتع البنك برأس مال زائد بشكل كبير ويحافظ على جودة أصول استثنائية، مما يمنحه ميزة كبيرة في سوق متقلبة. توفر هذه القوة المالية وسادة ضد الصدمات الاقتصادية وتجعل الشركة شريكًا جذابًا أو هدفًا للاستحواذ بشكل لا يصدق.

احتياطي قوي لرأس المال: نسبة الطبقة الأولى من الأسهم العادية (CET1) قوية تبلغ 46.95%

تعمل شركة Catalyst Bancorp برأس مال احتياطي يتجاوز بكثير الحد الأدنى التنظيمي، وهو ما يمثل قوة بالغة الأهمية في المناخ الاقتصادي الحالي. بلغت نسبة الأسهم العادية من المستوى الأول (CET1) للبنك، والتي تعد المقياس الأساسي للقوة المالية للبنك (رأس المال من المستوى الأول مقسومًا على الأصول المرجحة بالمخاطر)، مستوى استثنائيًا 46.95% اعتبارًا من 31 مارس 2025. وهذا ليس خطأ مطبعي؛ إنها نتيجة مباشرة لعملية تحويل البنك من أسهم إلى أخرى، مما يترك له قدرًا كبيرًا من رأس المال الزائد. ومن الناحية المنظورية، تبلغ عتبة الرسملة التنظيمية الجيدة عادة 6.5%. تعني قاعدة رأس المال الضخمة هذه أن البنك يمكنه استيعاب خسائر كبيرة دون إثارة مخاوف تنظيمية، بالإضافة إلى أنها تمنح الإدارة مرونة مالية كبيرة لإعادة شراء الأسهم أو النمو الاستراتيجي.

العلاقات المحلية العميقة في لويزيانا، تعزيز علاقات الودائع والإقراض المستقرة

إن تاريخ البنك الذي يمتد لقرن من الزمان في منطقة أكاديانا في جنوب وسط لويزيانا يمثل قوة غير قابلة للقياس، ولكنها قوية. تعمل شركة Catalyst Bancorp، من خلال فرعها Catalyst Bank، منذ عام 1922، وهو ما يترجم مباشرة إلى ودائع مستقرة ومنخفضة التكلفة - شريان الحياة لأي بنك مجتمعي. إنهم يديرون ستة فروع كاملة الخدمات، مع التركيز على الأفراد والعائلات والشركات الصغيرة في هذا السوق المحدد. وتساعدهم هذه المعرفة المحلية العميقة على ضمان القروض بشكل أكثر فعالية من المنافسين الوطنيين الأكبر حجما، وبصراحة، فإنها تبني الثقة التي تحافظ على ثبات الودائع، حتى عندما ترتفع أسعار الفائدة في أماكن أخرى.

الأصول غير العاملة (NPAs) منخفضة بشكل استثنائي عند 0.64% فقط من إجمالي الأصول

تعتبر جودة الأصول بالتأكيد نقطة مضيئة. بالنسبة للربع الثاني من عام 2025، كانت الأصول غير العاملة (NPAs) - القروض التي تكون إما غير مستحقة أو متأخرة السداد - فقط 0.64% من إجمالي الأصول اعتبارًا من 30 يونيو 2025. وتعد هذه النسبة المنخفضة مؤشرًا قويًا على الاكتتاب السليم والاقتصاد المحلي السليم في السوق الأساسية. ما يخفيه هذا الرقم هو ذلك 99% ومن بين هذه القروض المتعثرة هي قروض عقارية سكنية مكونة من أسرة واحدة إلى أربع أسر، والتي تتمتع تاريخيا بمعدل استرداد أعلى من القروض التجارية. وهذه علامة جيدة للتخفيف من الخسائر في المستقبل.

التنفيذ الناجح لتنويع محفظة القروض ونموها

على الرغم من أن البنك لم يكمل عملية الاستحواذ في الربع الثاني من عام 2025، إلا أن إدارته نجحت في تنفيذ استراتيجية حاسمة: تنويع محفظة قروضه بعيدًا عن القروض العقارية السكنية لعائلة واحدة نحو الإقراض التجاري ذي العائد الأعلى. وفي الربع الثاني من عام 2025 وحده، ارتفعت القروض العقارية التجارية بنسبة 54%، وارتفعت القروض السكنية متعددة الأسر بنسبة 115%. يعد هذا التحول بمثابة قوة واضحة وملموسة لأنه يعزز على الفور صافي دخل الفائدة للبنك (NII) ويحسن صافي هامش الفائدة (NIM)، والذي كان بالفعل صحيًا 3.98% في الربع الثاني من عام 2025. ويظهر ذلك أن الفريق قادر على التركيز والتنفيذ على نموذج عمل جديد أكثر ربحية.

• ارتفعت القروض العقارية التجارية بنسبة 54%.
• ارتفعت القروض السكنية متعددة الأسر بنسبة 115%.
• ارتفع إجمالي القروض إلى 167.6 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2025.

شركة Catalyst Bancorp, Inc. (CLST) – تحليل SWOT: نقاط الضعف

أنت تنظر إلى شركة Catalyst Bancorp, Inc. وأول ما يتبادر إلى ذهنك هو الحجم الهائل - أو عدم وجوده - مما يخلق رياحًا معاكسة هيكلية ضد المنافسين الأكبر حجمًا والأكثر تنوعًا. إن نقاط الضعف ملموسة ومتأصلة في نطاقها التشغيلي الصغير وتركيزها الجغرافي، وهو ما يجب أخذه في الاعتبار عند أي تقييم طويل الأجل.

قاعدة الأصول الصغيرة تحد من حجم الاستثمار في التكنولوجيا

بصراحة، أكبر نقطة ضعف هي الحجم. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2025، بلغ إجمالي أصول Catalyst Bancorp 283.8 مليون دولار فقط. إنه بنك ذو رأس مال صغير، وهذا النطاق المحدود يؤثر بشكل مباشر على قدرته على المنافسة. إليك الحساب السريع: قاعدة أصول أصغر تعني إيرادات أقل لتغطية التكاليف الثابتة، والأهم من ذلك، أنها تقيد رأس المال المتاح للاستثمارات ذات المهام الحرجة مثل ترقيات التكنولوجيا والأمن السيبراني.

بالنسبة للبنك الذي سيعمل في عام 2025، فإن قاعدة الأصول الصغيرة هذه تجعل من الصعب بالتأكيد مواكبة العروض الرقمية للبنوك الإقليمية والوطنية. ترى التأثير في بعض المجالات الرئيسية:

• ارتفاع التكلفة لكل عميل للخدمات الرقمية.
• قدرة محدودة على استيعاب الخسائر الكبيرة وغير المتكررة.
• الاعتماد على الأنظمة المصرفية الأساسية التي قد تفتقر إلى الميزات الحديثة.

يتم ضغط صافي هامش الفائدة (NIM) بسبب تكاليف التمويل

ويتعرض صافي هامش الفائدة (NIM) - وهو الفرق بين دخل الفوائد الذي يكسبه البنك على القروض والأوراق المالية والفائدة التي يدفعها على الودائع والقروض - للضغوط. بالنسبة للربع الثالث من عام 2025، أعلنت شركة Catalyst Bancorp عن معدل هامش فائدة بنسبة 3.88%. وفي حين أن هذا رقم جيد، إلا أنه يمثل انخفاضًا بمقدار عشر نقاط أساس عن الربع السابق، والاتجاه هو المشكلة.

والقضية الأساسية هي ارتفاع تكاليف التمويل. ارتفع إجمالي مصاريف الفائدة بنسبة 7% في الربع الثالث من عام 2025، ويرجع ذلك أساسًا إلى اضطرار البنك إلى تقديم عروض خاصة لحسابات التوفير ذات العائد المرتفع لجذب الودائع والاحتفاظ بها. وتؤدي هذه المنافسة على الودائع إلى تآكل ربحية القروض والاستثمارات الجديدة، حتى مع ارتفاع دخل الفوائد.

مخاطر التركيز الجغرافي مرتفعة

يعد Catalyst Bancorp بنكًا مجتمعيًا مثاليًا، ولكن هذا التركيز يأتي مصحوبًا بمخاطرة كبيرة لا يمكن تجنبها: التركيز الجغرافي. وترتبط عمليات البنك بشكل شبه حصري بمنطقة أكاديانا في جنوب وسط لويزيانا. تدير ستة فروع كاملة الخدمات عبر أبرشيات سانت لاندري ولافاييت.

وما يخفيه هذا التقدير هو أن محفظة قروض البنك وقاعدة الودائع حساسة للغاية للصحة الاقتصادية لدولة واحدة ومنطقة صغيرة نسبيا داخلها. يمكن أن يؤثر الإعصار الكبير، أو الانكماش المستمر في صناعة النفط والغاز، أو التحول السكاني المحلي بشكل غير متناسب على جودة الائتمان للبنك واستقرار الودائع، على عكس البنك الوطني أو حتى البنك الإقليمي متعدد الدول.

مصاريف التشغيل أعلى من نظيراتها، مما يضر بالكفاءة

ومن العلامات الواضحة على مشكلة الحجم نسبة كفاءة البنك (المصروفات غير الفوائد مقسومة على صافي دخل الفوائد بالإضافة إلى الدخل من غير الفوائد). إن النسبة الأقل هي الأفضل، والنسبة التي تزيد عن 60٪ غالبا ما تشير إلى عدم كفاءة البنوك المجتمعية. بلغت نسبة كفاءة Catalyst Bancorp للربع الثالث من عام 2025 نسبة 79.67%.

وهذا يعني أنه مقابل كل دولار من الإيرادات التي يحققها البنك، يتم استهلاك ما يقرب من 80 سنتًا على الفور من خلال نفقات التشغيل. بلغت المصروفات غير المتعلقة بالفوائد لهذا الربع 2.2 مليون دولار، حيث كانت الرواتب واستحقاقات الموظفين عنصرًا رئيسيًا، بإجمالي 1.3 مليون دولار. وتشير هذه النسبة المرتفعة إلى أن البنك يتحمل هيكل تكلفة ثقيل مقارنة بقدرته على توليد الإيرادات. أنت بحاجة إلى رؤية هذه النسبة تنخفض بشكل كبير حتى تؤمن بنمو حقيقي في الأرباح.

شركة Catalyst Bancorp, Inc. (CLST) – تحليل SWOT: الفرص

الاستحواذ على بنوك مجتمعية أصغر حجمًا وغير عامة تعاني من تكاليف الامتثال.

لديك ميزة كبيرة في السوق الحالية: قاعدة رأسمالية قوية يمكن نشرها لعمليات الاستحواذ الإستراتيجية (عمليات الدمج والاستحواذ، أو عمليات الدمج والاستحواذ). أعلنت شركة Catalyst Bancorp, Inc. (CLST) عن نسبة رأس المال الملموس إلى الأصول (TC/A) بأكثر من 29%، وهي وسادة ضخمة مقارنة بالعديد من أقرانهم. قوة رأس المال هذه هي المفتاح لتنفيذ استراتيجية التراكم.

وأشار الرئيس التنفيذي إلى أنه على الرغم من أن الفرص المناسبة لم تظهر حتى الآن (اعتبارًا من أواخر عام 2024)، إلا أن البنك مستعد للعمل. وتكمن الفرصة في استهداف البنوك المجتمعية الأصغر حجما وغير العامة في لويزيانا والولايات المجاورة التي تكافح مع ارتفاع تكلفة الامتثال التنظيمي (مثل قانون السرية المصرفية أو BSA) وتحديث النظام الأساسي. يمكنك أن تقدم لهم خروجًا نظيفًا وتحقيق مكاسب الكفاءة على الفور.

• الحصول على البنوك التي تتداول بأقل من القيمة الدفترية الملموسة (TBV).
• استخدم قاعدة رأس المال القوية لاستيعاب تكاليف التكامل.
• تقليل المصروفات غير المتعلقة بالفائدة على الفور لكل أصل مكتسب.

إليك الحساب السريع: لديك إجمالي أصول قدره 283.8 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2025. سيؤدي الاستحواذ على بنك بأصول تبلغ 100 مليون دولار، حتى بعلاوة طفيفة، إلى تعزيز قاعدة أصولك على الفور بأكثر من 35% ويمنحك قاعدة ودائع جديدة، كل ذلك بينما توفر نسبة رأس المال المرتفعة الاحتياطية التنظيمية اللازمة.

قم بتوسيع الإقراض التجاري إلى الأسواق المجاورة والأسرع نموًا مثل شرق تكساس.

تتركز بصمتك الحالية في منطقة أكاديانا في جنوب وسط لويزيانا، ولكن قصة النمو التجاري أقوى في المنطقة المجاورة. تواصل ولاية تكساس التفوق على الأمة في النشاط الاقتصادي. في عام 2024، شهد اقتصاد تكساس نموًا في الوظائف بنسبة 1.7%، وهو أعلى من المعدل الوطني 1.4%. ويؤدي هذا النمو إلى زيادة الطلب على القروض العقارية التجارية (CRE) والقروض التجارية والصناعية (C&I).

ارتفع إجمالي أصول البنوك المستأجرة من ولاية تكساس 20.2 مليار دولار في عام 2024، ليصل 452.3 مليار دولار. تحتاج إلى التقاط جزء من هذا التدفق. إن التركيز على شرق تكساس، المتاخمة جغرافيًا والتي تشترك في بعض العلاقات الاقتصادية مع لويزيانا، يسمح بالتوسع دون زيادة قدرتك التشغيلية بشكل واضح. يمكنك الاستفادة من خبرتك الحالية في الإقراض التجاري لاستهداف صفقات CRE عالية العائد، حيث تكون أسعار الفائدة المصرفية في تكساس للربع الرابع من عام 2025 تنافسية، وتتراوح من 5.8% إلى 6.2%.

ما يخفيه هذا التقدير هو احتمال ارتفاع نسب القروض إلى الودائع (LDRs) في سوق النمو، مما يؤدي إلى ارتفاع صافي دخل الفوائد. إجمالي محفظة القروض الخاصة بك كان 162.4 مليون دولار (صافي) اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2025. يمكن لفريق الإقراض التجاري المخصص الذي يركز على شرق تكساس أن يستهدف فريقًا إضافيًا 15 مليون دولار إلى 20 مليون دولار في القروض التجارية الجديدة خلال 18 شهراً، وهو ما يمثل زيادة في المحفظة بنسبة 9% إلى 12%.

تعزيز الإيرادات من غير الفوائد عن طريق البيع المتبادل لخدمات إدارة الثروات.

يعد دخلك من غير الفوائد مجالًا واضحًا للتحسين. وبالنسبة للربع الأول من عام 2025، كان الدخل من غير الفوائد فقط $553,000، وقد تم تضخيم هذا الرقم من خلال دفعة تأمين لمرة واحدة بقيمة $216,000. وهذا يترك قاعدة دخل منخفضة من الرسوم الأساسية، وهي فرصة ضائعة كبيرة نظرًا لعلاقاتك مع العملاء.

يدرج البنك بالفعل خدمات "العميل الخاص" و"التقاعد" على موقع Catalyst Bank الإلكتروني، مما يؤكد وجود البنية التحتية هناك. الخطوة التالية هي البيع المتبادل العدواني (بيع منتجات متعددة لعميل حالي) لعملاء الودائع والقروض الحاليين لديك. من خلال الانتقال من نموذج المعاملات إلى نموذج قائم على العلاقات يتضمن إدارة الثروات وخدمات الثقة ومنتجات الوساطة، يمكنك تحويل الدخل بعيدًا عن هوامش أسعار الفائدة المتقلبة نحو إيرادات مستقرة قائمة على الرسوم.

يمكن لحملة البيع المتبادل الناجحة أن تهدف بشكل واقعي إلى رفع الدخل الأساسي من غير الفوائد بنسبة 10% 15% في السنة المالية المقبلة، بإضافة ما يقرب من $200,000 إلى الحد الأدنى السنوي بناءً على معدل التشغيل الحالي (باستثناء مكاسب الربع الأول من عام 2025 لمرة واحدة).

التركيز على قروض إدارة الأعمال الصغيرة (SBA) لتعميق العلاقات التجارية المحلية.

يعد سوق قروض SBA أداة قوية تدعمها الحكومة للبنوك المجتمعية لزيادة الإقراض التجاري المربح مع تخفيف مخاطر الائتمان. على الصعيد الوطني، قدمت SBA ما مجموعه 37.8 مليار دولار في 7 (أ) و504 تمويل القروض في السنة المالية 2024، وهو ما يمثل زيادة من 33.9 مليار دولار في العام السابق. وهذا يدل على أن السوق قوي ومتنامي.

بلغت محفظة القروض التجارية والصناعية (C&I) الخاصة بك تقريبًا 26.4 مليون دولار في نهاية عام 2024. يتيح لك برنامج SBA المُركز ما يلي:

• تقديم فترات أطول ودفعات مقدمة أقل من القروض التقليدية.
• جذب الشركات الصغيرة التي قد تذهب إلى منافس.
• بيع الجزء المضمون من القرض للحصول على دخل فوري من غير الفوائد.

كان متوسط حجم قرض SBA 7 (a) في السنة المالية 2024 حوالي $443,097. إن تخصيص متخصص لهذا البرنامج يمكن أن يؤدي بسهولة إلى توليد 10-15 قرضًا جديدًا بموجب المادة 7 (أ) من SBA في عام 2025، مما يؤدي إلى إضافة مبلغ إضافي 4.4 مليون دولار إلى 6.6 مليون دولار في حجم القروض الجديدة عالية الجودة، بالإضافة إلى دخل الرسوم من بيع الجزء المضمون.

للبدء، يجب عليك تتبع عملائك التجاريين الحاليين الذين لديهم قرض C&I بقيمة تقل عن مليون دولار أمريكي وبيعهم بشكل إضافي لمنتج SBA لتوسعهم التالي. وهذا طريق واضح لعلاقات أعمق وتحسين جودة القروض.

شركة Catalyst Bancorp, Inc. (CLST) – تحليل SWOT: التهديدات

وتؤدي معدلات الفائدة المرتفعة المستمرة إلى تباطؤ عملية إنشاء القروض والطلب عليها.

من المؤكد أنك ترى تأثير سياسة سعر الفائدة التي ينتهجها بنك الاحتياطي الفيدرالي على الأعمال الأساسية: الطلب على القروض يتباطأ، والمحفظة تتقلص. إن بيئة المعدلات المرتفعة تجعل الاقتراض أكثر تكلفة لعملاء Catalyst Bancorp في منطقة أكاديانا في جنوب وسط لويزيانا، مما يتسبب في تأخير أو إلغاء المشاريع. هذا ليس تخمينا. الأرقام تظهر ذلك.

وانخفض إجمالي محفظة القروض، بعد خصم مخصص خسائر الائتمان، من 164.6 مليون دولار في نهاية عام 2024 إلى 162.4 مليون دولار بحلول 30 سبتمبر 2025. وهذا انكماش واضح. علاوة على ذلك، بلغ إجمالي رصيد القرض 164.8 مليون دولار في نهاية الربع الثالث من عام 2025 انخفض 2% من الربع السابق، مما يشير إلى رياح معاكسة مستمرة. ويشكل هذا تهديدًا مباشرًا لصافي دخل الفوائد (NII)، والذي انخفض بالفعل بشكل طفيف إلى 2.45 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2025 من 2.53 مليون دولار في العام السابق. بطء نمو القروض يعني انخفاض دخل الفائدة، بكل وضوح وبساطة.

منافسة شديدة من البنوك الكبيرة مثل JPMorgan Chase وFinTechs على الودائع.

إن الكفاح من أجل الودائع وحشي في الوقت الحالي، والبنوك المجتمعية الأصغر مثل كاتاليست بانكورب هي في الخطوط الأمامية ضد عمالقة مثل جيه بي مورجان تشيس وFinTechs Agile (شركات التكنولوجيا المالية). ويستخدم هؤلاء اللاعبون الأكبر حجمًا والأكثر تقدمًا من الناحية التكنولوجية حجمهم لتقديم أسعار فائدة أعلى ومنتجات خزانة رقمية متفوقة، مما يسحب السيولة بعيدًا عن المؤسسات الإقليمية.

يمكنك رؤية الضغط في استراتيجية تمويل Catalyst Bancorp. انخفض إجمالي الودائع بنسبة 5.1 مليون دولارأو 3%، في الربع الأول من عام 2025 وحده، لينخفض إلى 180.6 مليون دولار. وللتعويض عن ذلك، اضطر البنك إلى زيادة اعتماده على التمويل بالجملة، مع ارتفاع القروض إلى 1.5% 14.7 مليون دولار بحلول الربع الثالث من عام 2025، بما في ذلك السلف المقدمة من بنك قروض الإسكان الفيدرالي (FHLB). وهذا التحول يرفع التكلفة الإجمالية للتمويل، ويضغط على هامش صافي الفائدة (NIM).

• تراجع الودائع: 5.1 مليون دولار في الربع الأول من عام 2025.
• زيادة القروض: 14.7 مليون دولار بحلول الربع الثالث من عام 2025.
• تتوسع شركات التكنولوجيا المالية مثل Ramp بقوة في إدارة الخزانة، وهي خدمة أساسية للعملاء التجاريين.

ارتفاع التكاليف التنظيمية، وخاصة قواعد رأس المال الجديدة للبنوك بما يزيد عن مليار دولار.

في حين يبلغ إجمالي أصول Catalyst Bancorp 283.8 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2025، اجعله أقل بكثير من 1 مليار دولار ومع عتبة قواعد رأس المال الجديدة الأكثر صرامة، فإن البيئة التنظيمية الشاملة لا تزال تشكل تكلفة كبيرة وغير متناسبة. إن التعقيد الذي تتسم به القواعد التنظيمية الجديدة، حتى تلك التي تستهدف البنوك العالمية ذات الأهمية النظامية، يخلق أعباء امتثال وتشغيلية تؤثر بشدة على البنوك الأصغر على أساس كل أصول.

إن التركيز على المرونة التشغيلية والأمن السيبراني وإدارة مخاطر الطرف الثالث في التوقعات التنظيمية المصرفية لعام 2025 يعني زيادة الإنفاق على موظفي الامتثال والتكنولوجيا. بالنسبة لبنك بهذا الحجم، فإن كل دولار ينفق على الامتثال هو دولار لا ينفق على تطوير الأعمال أو التكنولوجيا للتنافس مع اللاعبين الكبار. على سبيل المثال، يعمل النهج الموحد الجديد في التعامل مع رأس المال على إنشاء نظام من مستويين حيث تواجه البنوك الأصغر رسوم مخاطر تشغيلية أعلى، مما يجعل من الصعب عليها التنافس على أسعار الإقراض مع أكبر المؤسسات.

خطر ضعف جودة الائتمان في العقارات التجارية في حالة ارتفاع الوظائف الشاغرة.

ولا يزال سوق العقارات التجارية يمثل خطرا نظاميا كبيرا، خاصة في قطاع المكاتب، ويشكل عدم اليقين هذا تهديدا حتى للبنوك التي تتمتع بمحفظة مستقرة نسبيا. تتمتع شركة Catalyst Bancorp بمكانة كبيرة في فئة الأصول هذه، حيث يبلغ إجمالي القروض العقارية التجارية 33.7 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2025. ويمثل هذا التعرض تقريبًا 20.4% من إجمالي محفظة القروض للبنك البالغة 164.8 مليون دولار.

ولكي نكون منصفين، فإن مقاييس جودة الائتمان الحالية للبنك مواتية. الأصول غير العاملة (NPAs) كانت 1.9 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2025، وبأغلبية كبيرة على وجه التحديد 98% اعتبارًا من الربع الأول من عام 2025، كانت القروض المتعثرة في الواقع ضمن الفئة السكنية المكونة من أسرة واحدة إلى أربع أسرة، وليس فئة العقارات السكنية. ومع ذلك، فإن الانكماش الاقتصادي الأوسع، وخاصة في سوق لويزيانا المحلية، يمكن أن يغير بسرعة الصورة بالنسبة لممتلكاتهم التجارية، مما يؤدي إلى ارتفاع الوظائف الشاغرة، وانخفاض التقييمات، وزيادة الرسوم.