شركة Fidelity National Information Services, Inc. (FIS): تحليل PESTLE [تم تحديثه في نوفمبر 2025]

أنت تراقب شركة Fidelity National Information Services (FIS) عن كثب وهي تنفذ محورها الرئيسي بعد Worldpay، وتحول تركيزها بالكامل إلى الخدمات المصرفية الأساسية وأسواق رأس المال. تضعهم هذه الخطوة أمام فرصة هائلة لمساعدة البنوك على تحديث الأنظمة التي تحتفظ بأكثر من $\mathbf{\$12}$ تريليون دولار من الودائع - ولكنها تعرضهم أيضًا للتدقيق التنظيمي المتزايد والضغط المستمر من منافسة FinTech. مع تقديرات توجيهية لإيرادات عام 2025 بالكامل بقيمة $\mathbf{\$14.8}$ مليار دولار أمريكي للشركة التي تم التركيز عليها حديثًا، يعد فهم القوى الخارجية أمرًا بالغ الأهمية بالتأكيد. فيما يلي تحليل PESTLE الذي يرسم خريطة لهذه العوامل السياسية والاقتصادية والاجتماعية والتكنولوجية والقانونية والبيئية للحصول على رؤى واضحة وقابلة للتنفيذ.

شركة فيديليتي لخدمات المعلومات الوطنية (FIS) - تحليل PESTLE: العوامل السياسية

يتعين عليك أن تفهم أن العوامل السياسية اليوم لا تتعلق بممارسة الضغوط التقليدية بقدر ما تتعلق بالتنقل عبر خريطة مدفوعات عالمية مجزأة شديدة التنظيم. باعتبارها لاعبًا رئيسيًا في مجال التكنولوجيا المالية، تتعرض شركة Fidelity National Information Services (FIS) بشكل مباشر للإجراءات الحكومية التي تملي كيفية تحرك الأموال، وكيفية مشاركة البيانات، وأين يمكن بناء البنية التحتية الحيوية. هذا خطر كبير، واضح وبسيط.

بالنسبة للسنة المالية 2025، يبلغ نطاق الإيرادات المتوقعة لـ FIS 10.60 مليار دولار إلى 10.63 مليار دولار تعتمد بشكل كبير على التعامل مع هذه التيارات السياسية العالمية، خاصة وأن لديها قواعد عملاء كبيرة في المملكة المتحدة وألمانيا وكندا والبرازيل، بالإضافة إلى معظم إيراداتها في الولايات المتحدة.

زيادة التدقيق العالمي على تدفقات المدفوعات عبر الحدود

والآن أصبح الضغط من أجل مدفوعات دولية أسرع وأرخص تفويضا سياسيا، وليس مجرد هدف تجاري. تواصل مجموعة العشرين ومجلس الاستقرار المالي (FSB) دفع خارطة الطريق لتعزيز المدفوعات عبر الحدود، بهدف خفض التكاليف وزيادة الشفافية. يخلق هذا التدقيق عبئًا للامتثال ويفرض تحديث النظام الأساسي.

بالنسبة لشركة FIS، يتمثل التحدي في تكييف منصاتها مع المعايير العالمية الجديدة مثل ISO 20022 مع إدارة تكلفة الامتثال. لا يزال متوسط التكلفة العالمية للمعاملة عبر الحدود مرتفعًا 6.26%والضغوط السياسية تتصاعد لخفض ذلك. ويعني هذا الدافع التنظيمي لتحقيق الكفاءة أنه يجب على FIS الاستثمار بكثافة لتظل قادرة على المنافسة ضد شركات التكنولوجيا المالية الأحدث والأكثر مرونة. وإذا كان تحديث منصتهم بطيئا، فإنهم يخاطرون بخسارة حصتهم في السوق لصالح الشركات التي يمكنها تقديم تحويلات أقل تكلفة وفي الوقت الحقيقي.

إجراءات وزارة الخزانة الأمريكية والاتحاد الأوروبي بشأن تنظيم الأصول الرقمية (MiCA)

سيختفي الضباب التنظيمي المحيط بالأصول الرقمية أخيرًا في عام 2025، ولكنه سيخلق نظامين متميزين للامتثال. في الاتحاد الأوروبي، دخلت لائحة أسواق الأصول المشفرة (MiCA) حيز التنفيذ بالكامل، مما يتطلب من مقدمي خدمات الأصول المشفرة (CASPs) تأمين الترخيص المناسب بحلول نهاية العام. وهذا يوفر الوضوح ولكنه يفرض متطلبات تشغيلية فورية وصارمة لأي عملاء أو خدمات FIS تعمل في مساحة الأصول الرقمية في الاتحاد الأوروبي.

في الولايات المتحدة، أدى إقرار قانون GENIUS في يوليو 2025 إلى إنشاء أول إطار فيدرالي للعملات المستقرة، ومعاملتها كأقران للنقود الإلكترونية. هذه فرصة هائلة، حيث تتم معالجة العملات المستقرة بشكل تقديري 9 تريليون دولار في المدفوعات في عام 2025، بزيادة قدرها 87٪ عن العام السابق. يجب على FIS الآن دمج مسارات العملات المستقرة المتوافقة بسرعة في حلول الدفع والخدمات المصرفية الخاصة بها لالتقاط هذا التدفق المؤسسي.

يؤثر عدم الاستقرار الجيوسياسي على الإيرادات الدولية ومراكز البيانات

إن المخاطر الجيوسياسية ليست مفهوما مجردا؛ إنه تهديد ملموس للمرونة التشغيلية. تعتبر صناعة الخدمات المالية هذا الخطر رقم 1 لعام 2025، حيث يرى 55% من المديرين التنفيذيين أن هناك فرصة كبيرة لوقوع حدث منهجي. هذا خطر متعدد الأوجه للجبهة الإسلامية للإنقاذ:

• الامتثال للعقوبات: تؤدي الصراعات المستمرة (مثل روسيا وأوكرانيا) والتوترات التجارية المتصاعدة بين الولايات المتحدة والصين إلى إنشاء قوائم عقوبات متغيرة باستمرار، مما يجعل الامتثال لمكافحة غسيل الأموال في الوقت الفعلي (AML) وامتثال "اعرف عميلك" (KYC) عملية أكثر تكلفة بشكل واضح، على مدار الساعة.
• الأمن السيبراني: وترتبط التوترات الجيوسياسية ارتباطًا مباشرًا بصعود الهجمات الإلكترونية التي ترعاها الدول، وهو التهديد رقم 2 (69% من المشاركين). يمكن أن يؤدي اختراق أي من مراكز البيانات الموزعة عالميًا التابعة لجهاز الاستخبارات المالية إلى إيقاف معالجة المعاملات، مما يسهل ما يقرب من 9 تريليون دولار من المعاملات السنوية لأكثر من 20.000 عميل.
• البيانات السيادية: تتزايد الضغوط من أجل "البنية التحتية السيادية"، مما يعني أن دول مثل ألمانيا والبرازيل قد تفرض قواعد أكثر صرامة لتوطين البيانات، مما يجبر FIS على بناء أو توسيع مراكز البيانات داخل الدولة، مما يزيد الإنفاق الرأسمالي والتعقيد التشغيلي.

الضغط الحكومي من أجل اعتماد المعايير المصرفية المفتوحة

إن الإرادة السياسية لفرض الخدمات المصرفية المفتوحة - مما يسمح للمستهلكين بمشاركة بياناتهم المالية بشكل آمن مع مقدمي الطرف الثالث (TPPs) - تتسارع، وخاصة في الولايات المتحدة. ويقود مكتب الحماية المالية للمستهلك (CFPB) قاعدة حقوق البيانات المالية الشخصية (القسم 1033)، مع بدء التنفيذ المرحلي في عام 2025.

تعمل هذه القاعدة على تغيير قواعد اللعبة السياسية، حيث تتطلب من المؤسسات المالية الكشف عن بيانات العملاء ونقلها إلى كيان آخر بناءً على طلب المستهلك مجانًا. تتصدر FIS المنحنى هنا، حيث أطلقت منصة "الوصول المفتوح" الخاصة بها، والتي تستخدم واجهات برمجة التطبيقات الموحدة لتبادل البيانات المالية (FDX) لتمكين المشاركة الآمنة للبيانات. يجبر الضغط السياسي عملاء بنوك FIS على تحديث أنظمتهم، مما يخلق فرصة مبيعات هائلة على المدى القريب للخدمات المصرفية المفتوحة التي تقدمها FIS وخدمات التحديث المعتمدة على واجهة برمجة التطبيقات. إنها تكلفة تنظيمية للبنوك، ولكنها محرك إيرادات لمزود التكنولوجيا.

شركة فيديليتي لخدمات المعلومات الوطنية (FIS) – تحليل PESTLE: العوامل الاقتصادية

إرشادات الإيرادات المقدرة لعام 2025 بالكامل (ما بعد الدفع العالمي)

أنت بحاجة إلى صورة واضحة عن الصحة المالية الأساسية لـ FIS بعد التجريد، وتظهر إرشادات 2025 مسار نمو قوي، إذا كان معتدلاً. بعد بيع حصة الأغلبية في أعمال Worldpay Merchant Solutions، ينصب تركيز الشركة على قطاعات الخدمات المصرفية وأسواق رأس المال. رفعت FIS توقعات نمو الإيرادات المعدلة لعام 2025 بالكامل إلى ما بين 5.4% و 5.7%، وهي علامة واضحة على الثقة في خدمات التكنولوجيا المالية الأساسية (FinTech).

بناءً على الإيرادات المعدلة لعام 2024 المبلغ عنها لعام 2024 بأكمله 10.1 مليار دولار، يُترجم توجيه النمو هذا إلى نطاق إيرادات معدل متوقع لعام 2025 يبلغ تقريبًا 10.65 مليار دولار إلى 10.68 مليار دولار. تمثل هذه الإيرادات المتوقعة، رغم أنها أقل بكثير من أرقام ما قبل التجريد، نموذج أعمال أكثر تركيزًا وعالي الهامش. وتستهدف الشركة أيضًا نمو ربحية السهم المعدل بمقدار 10% إلى 11% لعام كامل 2025.

ارتفاع أسعار الفائدة يؤدي إلى تباطؤ الإنفاق الرأسمالي للبنوك على المشاريع الكبيرة

إن بيئة أسعار الفائدة المرتفعة المستمرة، مع توقع استقرار سعر الفائدة المستهدف للاحتياطي الفيدرالي عند حوالي 3.5٪ في عام 2025، تخلق بيئة مختلطة لعملاء FIS الأساسيين: البنوك. بصراحة، تكاليف الاقتراض المرتفعة تجعل مشاريع تحديث النظام الأساسية واسعة النطاق ومتعددة السنوات - وهي محرك رئيسي للإيرادات لقطاع الخدمات المصرفية في FIS - عملية بيع أكثر صرامة لمديري البنوك التنفيذيين.

ترى تباطؤًا في إجمالي نمو الناتج المحلي الإجمالي للولايات المتحدة، والذي من المتوقع أن يتباطأ إلى 1.5٪ في عام 2025، بالإضافة إلى ضعف عام في الاستثمار في الأعمال التجارية. ومع ذلك، فإن هذا الضغط ليس منتظما. تعطي البنوك الأولوية للإنفاق على التكنولوجيا التي تدفع الكفاءة الفورية أو تدفقات الإيرادات الجديدة القائمة على الرسوم، مثل تمويل التجارة. على سبيل المثال، وجد تقرير FIS لعام 2025 أن 55% من البنوك العالمية التي شملها الاستطلاع تخطط لزيادة الإنفاق على منصات تمويل التجارة الخاصة بها على مدار الـ 12 شهرًا القادمة، وهي فرصة مباشرة لـ FIS.

• يؤدي ارتفاع تكاليف الديون إلى ضغط هوامش الفائدة الصافية للبنوك.
• يتحول الإنفاق على تكنولوجيا المعلومات من المشاريع الأساسية الكبيرة ومتعددة السنوات إلى الحلول المستهدفة ذات عائد الاستثمار العالي.
• يجب على FIS التأكيد بشكل واضح على عروض SaaS السحابية الأصلية للنشر بشكل أسرع.

الضغوط التضخمية تؤدي إلى زيادة التكاليف التشغيلية لمراكز البيانات

التضخم يضرب العمود الفقري التشغيلي للجبهة الإسلامية للإنقاذ - مراكز بياناتها - بشدة، في المقام الأول من خلال تكاليف الطاقة والبنية التحتية. يشهد سوق مراكز البيانات العالمية إنفاقًا رأسماليًا هائلاً (CapEx) مدفوعًا بالطلب على الذكاء الاصطناعي (AI)، حيث من المتوقع أن يتجاوز إجمالي الإنفاق العالمي 500 مليار دولار في عام 2025. ويؤدي هذا الطلب إلى رفع التكاليف للجميع.

وإليك الحساب السريع: تقدر تكلفة بناء مركز بيانات مُحسّن للذكاء الاصطناعي بما يصل إلى 52 مليون دولار لكل ميجاوات من القدرة، وهو أعلى بكثير من 39 مليون دولار لكل ميجاوات للمنشأة التقليدية. تدير FIS بنية تحتية عالمية ضخمة، وبالتالي فإن ارتفاع تكاليف النفقات الرأسمالية والطاقة يؤثر بشكل مباشر على ربحيتها. كما ارتفعت أسعار مراكز البيانات العالمية بنسبة 3.3% على أساس سنوي في الربع الأول من عام 2025، مما يعكس الضغط التضخمي الأوسع على القطاع. تعتبر مخاطر التكلفة التشغيلية حقيقية، خاصة أنه من المتوقع أن ينمو الطلب على الكهرباء لأحمال عمل الذكاء الاصطناعي بنسبة تزيد عن 40% سنويًا.

تأثير قوة الدولار الأمريكي سلبًا على ترجمة الإيرادات الدولية

باعتبارها شركة متعددة الجنسيات مقرها الولايات المتحدة، فإن الدولار الأمريكي القوي (USD) يمثل رياحًا معاكسة ثابتة لإيرادات FIS الدولية، والتي يتم تحقيقها بالعملات المحلية ولكن يتم الإبلاغ عنها بالدولار الأمريكي. وعندما يرتفع الدولار، تترجم الأرباح الأجنبية إلى دولارات أقل، مما يضر بالإيرادات والهوامش المبلغ عنها. ويجعل الدولار القوي الخدمات التي تتخذ من الولايات المتحدة مقرا لها أكثر تكلفة بالنسبة للمشترين الأجانب.

ومع ذلك، تظهر نتائج FIS لعام 2025 أن تأثير العملة معقد. في الربع الثاني من عام 2025، أفادت الشركة أن تقلبات العملة كان لها تأثير إيجابي على الإيرادات بحوالي 60 مليون دولار، ولكن التأثير على الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء) كان محايدًا. يشير هذا إلى أنه على الرغم من أن تقلبات العملة تشكل خطراً، إلا أن التحوط والمزيج الجغرافي لنظام FIS تمكنا من تعويض تأثير الترجمة السلبي على النتيجة النهائية على المدى القريب. ومع ذلك، تظل قوة الدولار الأمريكي المستمرة تشكل خطرًا هيكليًا على النمو طويل المدى لأسواق رأس المال العالمية والقطاعات المصرفية.

شركة فيديليتي للخدمات المعلوماتية الوطنية (FIS) - تحليل PESTLE: العوامل الاجتماعية

التحول السريع للمستهلكين نحو المدفوعات الفورية (RTP) والمحافظ الرقمية.

نشهد تسارع تحول المستهلكين نحو المعاملات الفورية، وهذا بالتأكيد يغير طريقة عمل العملاء الأساسيين للبنوك لدى FIS. التوقع الاجتماعي الآن هو التسوية الفورية؛ وأي شيء أقل من ذلك يبدو قديمًا. هذا ليس مجرد مسألة راحة؛ بل هو تغيير جوهري في سلوك الدفع، خاصة بين الفئات العمرية الصغيرة التي تتخطى القنوات المصرفية التقليدية بالكامل.

يجب على FIS، بفضل حلولها الرئيسية لمعالجة المعاملات وحلول التجار، أن تستثمر باستمرار لمواكبة هذا التغير. من المتوقع أن يصل حجم المعاملات للمدفوعات الفورية في الولايات المتحدة إلى رقم هائل بحلول عام 2025، مما يمثل معدل نمو سنوي مركب كبير (CAGR) اعتبارًا من 2024. على سبيل المثال، يُتوقع أن تتجاوز القيمة الإجمالية لمعاملات المحافظ الرقمية في الولايات المتحدة $X تريليون في عام 2025، مما يظهر التفضيل الواضح للحلول المعتمدة على الهواتف المحمولة أولاً. هذه فرصة ضخمة، لكنها تعني أيضًا سباقًا مستمرًا للاندماج مع كل محفظة جديدة وشبكة دفع فوري، مثل FedNow وشبكة RTP التابعة لـ The Clearing House.

إليك الحساب السريع: إذا تمكنت FIS من الاستحواذ على نسبة صغيرة فقط من سوق الدفع الفوري الذي يتسع بسرعة، فإن ذلك يعزز قطاعاتها التجارية والمصرفية على الفور. ولكن إذا كان اندماجها بطيئًا، فسيتجه العملاء إلى المنافسين الأكثر مرونة. السرعة هي الولاء الجديد.

حرب المواهب للمهندسين في مجالي الذكاء الاصطناعي والحوسبة السحابية تدفع تكاليف العمالة للارتفاع.

أكبر مخاطر FIS على المدى القريب ليست المنافسة؛ بل هي تكلفة الاحتفاظ بالموظفين المناسبين أو توظيفهم. بصفتها شركة تعتمد على التكنولوجيا، تحتاج FIS إلى مواهب على أعلى مستوى في مجال الذكاء الاصطناعي والهندسة السحابية للحفاظ على ميزتها التنافسية. الطلب على هذه المهارات خلق حربًا شرسة على المواهب، مما دفع تكاليف العمالة للارتفاع أكثر من معدل التضخم العام.

شهدت رواتب الأدوار المتخصصة، وخاصة تلك التي تركز على التعلم الآلي والهندسة السحابية، زيادة سنوية متوسطة تزيد عن X% في قطاع التكنولوجيا المالية حتى عام 2025. وهذا يؤثر بشكل مباشر على نفقات تشغيل FIS. لكي نكون منصفين، تواجه كل شركة تكنولوجية كبرى هذا الأمر، لكن شركة FIS بحاجة إلى التنافس مع حزم التعويضات التي تقدمها الشركات فائقة السرعة مثل Amazon Web Services وMicrosoft Azure، وليس فقط شركات الخدمات المالية الأخرى.

يعد ضغط التكلفة هذا بمثابة رياح معاكسة مباشرة لتوسيع الهامش. يجب على الجبهة الإسلامية للإنقاذ أن توازن بين حاجتها إلى الابتكار والانضباط المالي. الإجراءات واضحة:

• استثمر في برامج تحسين المهارات الداخلية لبناء المواهب، وليس مجرد شرائها.
• التركيز على الأدوار ذات القيمة العالية؛ الاستعانة بمصادر خارجية أو أتمتة مهام تكنولوجيا المعلومات للسلع.
• تقديم ترتيبات عمل مرنة، والتي أصبحت الآن عاملاً اجتماعيًا غير قابل للتفاوض بالنسبة لكبار المهندسين.

تزايد الطلب العام على الشمول المالي والخدمات المصرفية الميسرة.

الضغط العام والتوقعات الاجتماعية يدفعان إلى التحرك نحو الشمول المالي، وجعل الخدمات المصرفية متاحة وبأسعار معقولة للفئات التي تعاني من نقص الخدمات المصرفية أو غير المخدومة مصرفياً. هذا عامل اجتماعي رئيسي يتحول مباشرة إلى متطلبات تطوير المنتجات لعملاء FIS.

في الولايات المتحدة، نسبة الأسر غير المخدومة مصرفياً، رغم انخفاضها، لا تزال تشكل تحدياً اجتماعياً كبيراً. غالباً ما تعتمد هذه الفئة على خدمات مالية بديلة عالية التكلفة. يمكن لمنصات FIS المصرفية الأساسية وحلولها الرقمية مساعدة المؤسسات المالية في تقديم حسابات منخفضة الرسوم أو بدون رسوم وتجارب مصرفية عبر الهاتف المحمول أكثر سهولة، مما يلبي بفعالية هذا الطلب الاجتماعي.

ما يخفيه هذا التقدير هو الإمكانيات الموجودة في شريحة جديدة من السوق. من خلال تمكين العملاء من خدمة هذه الفئة السكانية، تفتح FIS مصادر دخل جديدة. على سبيل المثال، أصبح تطوير أدوات رقمية مبسطة ومنخفضة التكلفة لتسجيل العملاء ليس مجرد ميزة إضافية بل ضرورة تنافسية. هذا الاتجاه الاجتماعي يشكل فرصة واضحة لـ FIS لتمييز قدرات منصتها.

زيادة التركيز على المسؤولية الاجتماعية للشركات (CSR) عند اختيار البائعين.

لقد أصبحت المسؤولية الاجتماعية للشركات (CSR) أكثر من مجرد قسم مستقل؛ إنها عامل حاسم في اختيار بائعي الأعمال بين الشركات (B2B). المؤسسات المالية الكبيرة، وهي العملاء الرئيسيون لشركة FIS، تخضع لتدقيق صارم من قبل المنظمين والمستثمرين والجمهور بشأن أدائها البيئي والاجتماعي والحوكمي (ESG). وهم الآن يطبقون نفس المعايير على مزودي التكنولوجيا الرئيسيين لديهم.

المسؤولية الاجتماعية للشركات القوية profile أصبح الآن شرطًا أساسيًا لتجديد العقود الكبرى. يستخدم العملاء بطاقات النتائج التفصيلية لتقييم الموردين، مع التركيز على أمور مثل سجلات خصوصية البيانات، التنوع في القيادة، وأهداف خفض البصمة الكربونية. أصبح التقرير السنوي للمسؤولية الاجتماعية للشركات لدى FIS والشفافية حول عملياتها أدوات بيع الآن.

ضع في اعتبارك التأثير على الصفقات الكبرى. إذا كان العميل يستهدف تحقيق X٪ خفض في انبعاثات الكربون في سلسلة التوريد الخاصة به بحلول عام 2030، فسوف يمنح الأولوية للموردين الذين يمكنهم إثبات كفاءتهم التشغيلية والتزامهم بالطاقة المتجددة. هذه بوابة بسيطة للنجاح/الفشل تتعلق بالعقود متعددة السنوات وملايين الدولارات. تحتاج FIS لضمان أن تكون مقاييسها الداخلية على أعلى مستوى.

شركة فيديليتي نايشنال انفورميشن سيرفيسز (FIS) - تحليل PESTLE: العوامل التكنولوجية

المشهد التكنولوجي لشركة فيديليتي ناشيونال إنفورميشن سيرفيسز (FIS) في عام 2025 يشبه عملة ذات وجهين: فرصة هائلة مدفوعة بإنفاق البنوك على التحديث، ولكنه أيضًا ضغط شديد من المنافسين الأكثر مرونة والمبنيين على السحابة. التحدي الأساسي هو تحويل حجم FIS وعلاقاتها العميقة مع العملاء إلى بنية تكنولوجية حديثة قائمة على المكونات بسرعة كافية لتجاوز المبتكرين في مجال التكنولوجيا المالية. الأمر لا يقتصر على كتابة كود جديد فقط؛ بل يتعلق بتحول أساسي في طريقة تقديم الخدمة.

دورة تحديث البنوك الأساسية تدفع نحو خط بيع جديد كبير

عليك أن تعرف أن دورة تحديث البنوك الأساسية التي طال انتظارها تتحول أخيرًا إلى إيرادات ملموسة لشركة FIS. البنوك تجاوزت مرحلة التخطيط وهي الآن تنفق بنشاط لترقية أنظمتها التي تعود لعقود. هذا الزخم يظهر في خط المبيعات وأداء العقود.

تشهد FIS استفادة مالية مباشرة من هذا الاتجاه. أبلغ قطاع حلول البنوك في الشركة عن إيرادات معدلة قيمتها 1.7 مليار دولار في الربع الأول من عام 2025، مع نمو متكرر في الإيرادات قدره 3% سنة بعد سنة. وعلى نطاق أوسع، زادت قيمة العقد السنوي (ACV) بنسبة 13% منذ عام 2023، مما يدل على أن الصفقات الجديدة التي يتم توقيعها أكبر وأكثر قيمة. يسمح إطار تحديث البنك الجديد الخاص بـ FIS، والذي يستخدم منهجًا قائمًا على المكونات، للعملاء بالترقية تدريجيًا، مما يقلل من مخاطر مشروع "النسخ والاستبدال" الكامل. ومن المؤكد أن هذه المرونة جذابة للمؤسسات المالية الكبيرة.

التكامل القوي للذكاء الاصطناعي التوليدي لاكتشاف الاحتيال وخدمة العملاء

لم يعد الذكاء الاصطناعي التوليدي (Gen AI) مشروعًا تجريبيًا؛ إنه استثمار بالغ الأهمية لتحقيق الكفاءة وتخفيف المخاطر في عام 2025. تقوم FIS بدمج الذكاء الاصطناعي في جميع عملياتها، بدءًا من خدمة العملاء وحتى اكتشاف الاحتيال. الصناعة تتحرك بسرعة. بصراحة أكثر من 3 من أصل 4 بنوك يتم تجريبها بالفعل أو أطلقت حلول Gen AI والحلول الوكيلة.

بالنسبة للجبهة الإسلامية للإنقاذ، التركيز على المدى القريب هو تفعيل هذه التكنولوجيا. تسير الشركة على الطريق الصحيح لإطلاق حل Banker Assist الخاص بها بحلول نهاية عام 2025، وهو عبارة عن منصة ذكاء اصطناعي مصممة لدمج المساعدة الذكية المدعومة بالصوت مباشرة في تفاعلات عملاء الخدمات المصرفية التجارية. وترتبط هذه الدفعة بشكل مباشر بإدارة المخاطر والتكلفة. تشير أبحاث FIS إلى أن المؤسسة المالية المتوسطة تخسر 98.5 مليون دولار سنويًا بسبب مشكلات مختلفة، بما في ذلك التهديدات السيبرانية وعمليات الاحتيال 54% من تلك الخسائر. والخبر السار هو أن 80% من الشركات التي شملها استطلاع FIS أبلغت عن تعزيز إدارة المخاطر وفعالية الكشف عن الاحتيال من خلال استثماراتها في الذكاء الاصطناعي. هذا عائد واضح على الاستثمار.

الترحيل السحابي للأنظمة القديمة لتقليل تكاليف البنية التحتية على المدى الطويل

يعد الانتقال إلى السحابة خطوة غير قابلة للتفاوض لتقليل تكاليف البنية التحتية طويلة المدى وتمكين الخدمات المرنة القائمة على المكونات التي يطلبها العملاء. الجبهة الإسلامية للإنقاذ تحرز تقدما قويا، مع ما يقرب من 60% عملياتها الآن على السحابة العامة. هذه ليست عملية رفع وتغيير بسيطة؛ إنها خطوة استراتيجية لتعزيز الهوامش.

إليكم الحساب السريع: بدأت الكفاءة التشغيلية الناتجة عن هذا التحول في الظهور في البيانات المالية. زاد توسع هامش السحابة الخاص بـ FIS من 41.3% إلى 41.8% في الربع الثالث من عام 2025. بالإضافة إلى ذلك، أدى اعتماد الممارسات السحابية الحديثة، مثل الاستفادة من خبرات AWS الخارجية، إلى تحقيق متوسط 60% وفورات في التكاليف على تكاليف الموظفين لمشاريع الهجرة محددة. هذا الأساس السحابي هو ما يجعل التحديث الأساسي القائم على الذكاء الاصطناعي والمكونات أمرًا ممكنًا. لا يمكنك تشغيل الذكاء الاصطناعي الوكيل على حاسوب مركزي عمره 30 عامًا.

المنافسة من شركات التكنولوجيا المالية التي تقدم حلولًا معيارية تعتمد على واجهة برمجة التطبيقات (API-first).

أكبر خطر تكنولوجي على المدى الطويل هو المنافسة من شركات التكنولوجيا المالية التي ولدت في السحابة وتقدم حلولاً معيارية API-first (واجهة برمجة التطبيقات). وينمو هؤلاء اللاعبون الأصغر والمتخصصون بسرعة أكبر بثلاث مرات من البنوك القائمة. في حين توغلت FinTech فقط 3% من مجموعات إيرادات الأعمال المصرفية والتأمين العالمية، فإن نموذجهم هو الذي يفرض التغيير.

تستخدم شركات التكنولوجيا المالية هذه وسطاء برمجيات واجهات برمجة التطبيقات التي تسمح للتطبيقات المختلفة بالتحدث مع بعضها البعض لتقديم ميزات مثل الإعداد الرقمي والمدفوعات بشكل أسرع وأرخص. على سبيل المثال، أبلغت المؤسسات المالية التي تطبق واجهات برمجة التطبيقات المصرفية المفتوحة عن وجود زيادة 31% في اكتساب العملاء و تخفيض 27% في تكاليف الإعداد. وتتصدى FIS لهذا الأمر من خلال اعتماد نفس الإستراتيجية بإطارها الجديد، مع التركيز على الخدمات المصرفية المفتوحة وواجهات برمجة التطبيقات لربط منتجاتها ومقدمي الطرف الثالث. من المتوقع أن يصل سوق إدارة واجهات برمجة التطبيقات (API) العالمي إلى ما هو أبعد من ذلك 43.8 مليار دولار بحلول عام 2032، لذلك فهذه ساحة معركة حاسمة للجبهة الإسلامية للإنقاذ للحفاظ على حصتها في السوق.

• تنمو شركات التكنولوجيا المالية 3x أسرع من البنوك الحالية.
• يمكن أن يؤدي اعتماد واجهة برمجة التطبيقات (API) إلى تقليل تكاليف تأهيل العملاء من خلال 27%.
• يمكن أن يزداد اكتساب العملاء المعتمد على واجهة برمجة التطبيقات بنسبة 31%.

شركة فيديليتي لخدمات المعلومات الوطنية (FIS) - تحليل PESTLE: العوامل القانونية

تطبيق أكثر صرامة لقوانين خصوصية البيانات مثل القانون العام لحماية البيانات (GDPR) وقانون خصوصية المستهلك في كاليفورنيا (CCPA).

أنت بحاجة إلى النظر إلى خصوصية البيانات باعتبارها مخاطرة تشغيلية أساسية، وليس مجرد مربع اختيار للامتثال. بالنسبة لشركة التكنولوجيا المالية العالمية مثل شركة Fidelity National Information Services, Inc. (FIS)، فإن المخاطر هائلة لأن نموذج أعمالها بالكامل مبني على معالجة البيانات المالية الحساسة. يرتكز برنامج الامتثال العالمي التابع لـ FIS على اللائحة العامة لحماية البيانات (GDPR) للاتحاد الأوروبي، والتي تضع معايير عالية لحماية البيانات في جميع أنحاء العالم، حتى بالنسبة للشركات خارج الاتحاد الأوروبي التي تعالج بيانات مواطني الاتحاد الأوروبي.

كما يفرض قانون خصوصية المستهلك في كاليفورنيا (CCPA)، وخليفته، قانون حقوق الخصوصية في كاليفورنيا (CPRA)، حقوقًا صارمة للمستهلك وشفافية في السوق الأمريكية، وهي منطقة رئيسية بالنسبة إلى FIS. بصراحة، الخطر الأكبر ليس فقط الغرامات، على الرغم من أنها يمكن أن تصل إلى ذلك 2% من حجم الأعمال السنوي العالمي في إطار DORA، على سبيل المثال، إنها التكلفة التشغيلية لإدارة هذا المشهد القانوني المجزأ. يتطلب كل قانون جديد في ولاية أو دولة طبقة جديدة من تعيين البيانات وإدارة الموافقة ومسارات التدقيق. إنها بالتأكيد بيئة عالية التكلفة.

مراجعات جديدة لمكافحة الاحتكار بشأن عمليات اندماج التكنولوجيا المالية الكبيرة.

لقد انتهى عصر الدمج السهل والواسع النطاق للتكنولوجيا المالية. يقوم المنظمون بفحص كل صفقة كبرى لمنع تركيز السوق، وهذا يؤثر بشكل مباشر على استراتيجية نمو FIS من خلال عمليات الاستحواذ. من الأمثلة الواضحة في عام 2025 المراجعة التنظيمية للاستحواذ المزمع لشركة FIS على أعمال حلول المصدر من Global Payments.

طلبت هيئة المنافسة والأسواق في المملكة المتحدة (CMA) من FIS إعادة تقديم إشعار الاندماج في المملكة المتحدة في أواخر عام 2025، مما يضيف التكلفة والوقت وعدم اليقين إلى الصفقة. في حين أن فترة انتظار هارت-سكوت-رودينو (HSR) في الولايات المتحدة انتهت في يوليو 2025، إلا أن البيئة التنظيمية العالمية لا تزال تشكل عقبة كبيرة. ويعني هذا التدقيق المتزايد أن تكلفة عمليات الاندماج والاستحواذ - الرسوم القانونية، ومتطلبات تصفية الاستثمار، ومخاطر التأخير - قد ارتفعت بشكل كبير. يجب عليك الآن مراعاة جدول زمني تنظيمي أطول وأكثر تعقيدًا لأي معاملة رئيسية.

ارتفاع تكاليف الامتثال بسبب اللوائح المصرفية العالمية المجزأة.

إن الحجم الهائل وعدم الاتساق في الأنظمة المصرفية العالمية يؤدي إلى ارتفاع نفقات تشغيل FIS. تعاني المؤسسات المالية في جميع أنحاء العالم من زيادة في إجراءات التنفيذ، خاصة فيما يتعلق بمكافحة غسل الأموال (AML) والامتثال للعقوبات. ارتفعت الغرامات المصرفية العالمية بشكل صادم 417% في النصف الأول من عام 2025 وحده، ليصل إلى 1.23 مليار دولار.

وهذا يجبر عملاء FIS - وبالتالي FIS كمزود - على الاستثمار بكثافة في تكنولوجيا الامتثال الجديدة. في بعض البلدان الأوروبية، أفاد مديرو تكنولوجيا المعلومات في البنوك أن اللوائح التنظيمية المحلية والاتحاد الأوروبي تستهلك ما يصل إلى 90% من ميزانية تكنولوجيا المعلومات الخاصة بهم، مما لا يترك سوى القليل للابتكار الحقيقي. بالنسبة لصناعة الخدمات المالية بشكل عام، يمكن أن تكون تكاليف الامتثال متوسطة 19% من الإيرادات السنوية. إليك الحساب السريع لما يعنيه معيار الصناعة هذا، استنادًا إلى إيرادات FIS لعام 2024 10.1 مليار دولار:

التكلفة الحقيقية تكمن في الموارد المحولة من تطوير المنتجات إلى الدفاع التنظيمي.

المخاطر التشغيلية الناجمة عن التوجيهات الجديدة المتعلقة بالمرونة السيبرانية (على سبيل المثال، DORA في الاتحاد الأوروبي).

يعد قانون مرونة العمليات الرقمية (DORA) الخاص بالاتحاد الأوروبي هو العامل القانوني الجديد الأكثر أهمية الذي يؤثر على عمليات FIS في عام 2025. وقد أصبح DORA قابلاً للتطبيق بالكامل على 17 يناير 2025ويفرض إطارًا موحدًا لإدارة مخاطر تكنولوجيا المعلومات والاتصالات (ICT) عبر القطاع المالي في الاتحاد الأوروبي.

وباعتبارها مزودًا مهمًا لخدمات تكنولوجيا المعلومات والاتصالات من طرف ثالث للعديد من الكيانات المالية الأوروبية، فإن FIS تقع مباشرة في مرمى النيران. تفرض اللائحة إصلاحًا شاملاً لإدارة مخاطر الطرف الثالث، مما يتطلب من المؤسسات المالية إجراء العناية الواجبة الصارمة على مقدمي الخدمات مثل FIS.

تشمل المجالات الرئيسية للمخاطر التشغيلية لـ FIS في إطار DORA ما يلي:

• تنفيذ أطر قوية لإدارة مخاطر تكنولوجيا المعلومات والاتصالات والحوكمة.
• التفاوض على العقود الجديدة التي تتضمن حقوق التدقيق والوصول المتوافقة مع DORA.
• إجراء اختبارات المرونة التشغيلية الرقمية المتقدمة، بما في ذلك اختبار الاختراق القائم على التهديد (TLPT).
• توحيد المعايير والإبلاغ عن الحوادث الكبرى المتعلقة بتكنولوجيا المعلومات والاتصالات إلى سلطات الاتحاد الأوروبي.

إن عقوبة عدم الامتثال شديدة، حيث من المحتمل أن تصل الغرامات إلى 2% من إجمالي مبيعات الشركة السنوية في جميع أنحاء العالم. وهذه ليست مشكلة الاتحاد الأوروبي فحسب؛ قدمت المملكة المتحدة متطلبات مماثلة للمرونة التشغيلية والتي دخلت حيز التنفيذ الكامل في مارس 2025. وهذا هو المعيار العالمي الجديد لإدارة المخاطر التشغيلية، ويتطلب تحولًا كاملاً في كيفية عرض استمرارية الخدمة.

شركة فيديليتي لخدمات المعلومات الوطنية (FIS) - تحليل PESTLE: العوامل البيئية

ضغط المستثمرين والعملاء لتحقيق أهداف الحياد الكربوني بحلول عام 2040.

إنك تشهد ضغوطًا لا هوادة فيها من المستثمرين المؤسسيين مثل BlackRock وState Street، بالإضافة إلى العملاء من الشركات الكبرى، لإثبات التزامك بإزالة الكربون. بالنسبة لشركة Fidelity National Information Services, Inc. (FIS)، تُرجم هذا الضغط إلى هدف بالغ الأهمية على المدى القريب: تحقيقه حياد الكربون بنسبة 100% لانبعاثات الغازات الدفيئة في النطاق 1 والنطاق 2 بحلول نهاية عام 2025. يعد هذا هدفًا قويًا، وهو مؤشر أداء رئيسي لقطاع التكنولوجيا المالية (FinTech) بأكمله. كما أنها تهدف إلى المصدر الطاقة المتجددة بنسبة 100% بحلول عام 2025.

التحدي هائل، خاصة بعد فصل Worldpay في يناير 2024، والذي تطلب من FIS إعادة تقييم خط الأساس للانبعاثات والأهداف ذات الصلة. فيما يلي الحسابات السريعة حول الانبعاثات المبلغ عنها لعام 2024 والتي يجب على FIS تحييدها أو إزالتها لتحقيق هدف 2025:

لكي نكون منصفين، يمكن تحقيق هدف النطاق 1 و 2 من خلال اتفاقيات شراء الطاقة (PPAs) وشهادات الطاقة المتجددة (RECs). لكن المشكلة الأكبر في الغرفة هي النطاق 3، والذي يمثل أكثر من 90% من إجمالي المساحة الموجودة فيه 449.5 مليون كجم من مكافئ ثاني أكسيد الكربون. يتطلب ذلك تعاونًا عميقًا مع سلسلة التوريد بأكملها، وهنا تكمن المخاطر والفرص الحقيقية على المدى الطويل بالنسبة لـ FIS.

متطلبات إعداد التقارير بموجب قواعد الإفصاح الجديدة المتعلقة بالمناخ الصادرة عن هيئة الأوراق المالية والبورصات.

من المؤكد أن المشهد التنظيمي للإفصاح عن المناخ يتسم بالفوضى في الوقت الحالي، ولكن اتجاه السفر واضح. وضعت هيئة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية (SEC) اللمسات النهائية على قواعد الإفصاح المناخي الجديدة في مارس 2024، والتي تم تحديدها للبدء بالتدريج بدءًا من السنة المالية 2025 للملفات الكبيرة المتسارعة مثل FIS. كان من المفترض أن تفرض هذه القواعد الكشف عن النطاقين 1 و2 من انبعاثات الغازات الدفيئة، والحوكمة المتعلقة بالمناخ، واستراتيجيات إدارة المخاطر، وكلها تخضع لضمان طرف ثالث.

ومع ذلك، صوتت هيئة الأوراق المالية والبورصة لإنهاء دفاعها عن هذه القواعد في مارس 2025، وأوقف أمر تنفيذي التنفيذ، مما يجعل مستقبل القواعد الفيدرالية غير مؤكد. وما يخفيه هذا التقدير هو أن الجبهة الإسلامية للإنقاذ لا يمكنها التوقف عن الاستعداد ببساطة. لا يزالون معرضين للتقارير المناخية الإلزامية من ولايات قضائية أخرى:

• قوانين ولاية كاليفورنيا: يجب أن تمتثل FIS لمعايير كاليفورنيا SB 253 (الإبلاغ عن انبعاثات الغازات الدفيئة) وSB 261 (الإبلاغ عن المخاطر المالية المتعلقة بالمناخ).
• لجنة حقوق الإنسان والتنمية في الاتحاد الأوروبي: تتطلب العمليات في الاتحاد الأوروبي الامتثال لتوجيهات إعداد تقارير استدامة الشركات (CSRD)، مع بدء الإفصاحات في وقت مبكر من السنة المالية 2025 لبعض الشركات.
• محاذاة TCFD: أكملت إدارة الاستخبارات المالية بالفعل تقييمًا رسميًا لمخاطر المناخ وتحليل السيناريوهات بما يتوافق مع إطار عمل فرقة العمل المعنية بالإفصاحات المالية المتعلقة بالمناخ (TCFD).

البنية التحتية الداخلية قيد الإنشاء بالفعل. كما أنها تقدم حلاً لنموذج مالي لمخاطر المناخ لمساعدة العملاء على الامتثال لهذه القواعد ذاتها، بحيث يكونون في وضع جيد لإدارة امتثالهم، بغض النظر عن الوضع القانوني الحالي للجنة الأوراق المالية والبورصات.

المخاطر التشغيلية الناجمة عن الأحداث الجوية القاسية التي تؤثر على وقت تشغيل مركز البيانات.

بالنسبة لشركة FinTech العملاقة، يعد وقت تشغيل مركز البيانات أمرًا غير قابل للتفاوض، فهو جوهر العمل. يشكل التكرار المتزايد للظواهر الجوية المتطرفة وشدتها خطرًا جسديًا مباشرًا على الجبهة الإسلامية للإنقاذ تقريبًا 85 موقعا، والتي تشمل مرافق معالجة البيانات الهامة.

المخاطر الرئيسية ذات شقين: الأضرار المادية المباشرة وزيادة التكاليف التشغيلية. يُظهر التحليل على مستوى الصناعة أن 6.25% من مراكز البيانات في جميع أنحاء العالم معرضة حاليًا لخطر كبير من الأضرار المادية الناجمة عن المخاطر المناخية مثل الفيضانات والأعاصير المدارية. علاوة على ذلك، فإن 56% من أفضل 100 مركز بيانات عالمي تم تصنيفها بالفعل على أنها تواجه مخاطر "عالية" أو "عالية جدًا" لأيام "درجة التبريد" - أيام الحرارة الشديدة التي تتطلب تبريدًا إضافيًا، مما يؤدي إلى زيادة الطلب على الكهرباء والمياه.

أكملت إدارة الاستخبارات المالية بشكل استباقي تقييمًا رسميًا لمخاطر المناخ وتحليل السيناريوهات لتحديد نقاط الضعف هذه والتخفيف منها. إنهم يستثمرون أيضًا في المرونة من خلال تطوير تنفيذ نظام الإدارة البيئية (EMS) الخاص بهم والحصول على شهادة ISO 14001 في مواقع أمريكية ودولية مختارة. الخطر ليس ماليا فقط؛ إنه أمر يتعلق بالسمعة ونظامي، حيث أن انقطاع التيار الكهربائي الكبير يمكن أن يعطل النظام البيئي المالي بأكمله.

التركيز على تقليل المخلفات الإلكترونية الناتجة عن إيقاف أنظمة الأجهزة القديمة.

يمثل الحجم الهائل للنفايات الإلكترونية (النفايات الإلكترونية) مسؤولية بيئية متزايدة لأي شركة تكنولوجيا. على الصعيد العالمي، أنتج العالم 62 مليون طن متري من النفايات الإلكترونية في عام 2022، ويتجاوز هذا النمو جهود إعادة التدوير الرسمية بمعامل خمسة تقريبًا. بالنسبة لشركة FIS، يؤدي التحديث المستمر لأنظمة الأجهزة القديمة وإيقافها عبر عملياتها العالمية إلى إنشاء تيار كبير من النفايات الإلكترونية.

وتُعَد صناعة الخدمات المالية مساهماً رئيسياً، والمواد المفقودة مذهلة: حيث يتم التخلص من ما قيمته 62.5 مليار دولار من المعادن الثمينة مثل الذهب والفضة والنحاس على مستوى العالم كل عام. تتمثل استراتيجية FIS في تقليل النفايات المرسلة إلى مدافن النفايات عن طريق:

• توفير برامج إعادة التدوير بما يتماشى مع دعم البلديات المحلية.
• دمج "عقلية إدارة النفايات" في حلول العملاء الجدد.
• تحسين البنية التحتية لتكنولوجيا المعلومات لإطالة عمر الأجهزة وتقليل الحاجة إلى عمليات شراء جديدة.

يعد هذا التركيز خطوة ضرورية لإدارة المواد السامة الموجودة في النفايات الإلكترونية (مثل الرصاص والزئبق) واستعادة الموارد القيمة، وتحسين البصمة البيئية للشركة وأوراق اعتماد الاقتصاد الدائري (CE).