فينوارد بانكورب (FNWD): نموذج الأعمال التجارية

اكتشف المخطط الاستراتيجي وراء Finward Bancorp (FNWD)، وهي قوة مصرفية إقليمية ديناميكية تعمل على إعادة تشكيل الخدمات المالية في شمال غرب إنديانا. من خلال صياغة نموذج أعمال بدقة يوازن بين الخدمات المصرفية الشخصية التي تركز على المجتمع والحلول الرقمية المتطورة، وضعت Finward نفسها كمؤسسة مالية ذكية ومبتكرة. يجمع نهجهم الفريد بين الخدمات المصرفية المحلية القائمة على العلاقات والبنية التحتية التكنولوجية المتطورة، مما يخلق عرض قيمة مقنعًا يميزهم عن المشهد المالي التنافسي.

Finward Bancorp (FNWD) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

جمعيات الأعمال المحلية في شمال غرب إنديانا

تحتفظ Finward Bancorp بشراكات استراتيجية مع جمعيات الأعمال المحلية التالية:

اسم الجمعية	التركيز على الشراكة	مدة التعاون
منتدى شمال غرب إنديانا	التنمية الاقتصادية الإقليمية	نشط منذ عام 2018
غرفة تجارة هاموند	شبكات الأعمال	الشراكة المستمرة

مقدمو الخدمات المالية الإقليميون

تتعاون Finward Bancorp مع مقدمي الخدمات المالية الإقليميين:

• البنك الوطني القديم
• بنك التجار الأول
• بنك سنترير

بائعو التكنولوجيا للحلول المصرفية الرقمية

بائع	الحل التكنولوجي	سنة التنفيذ
جاك هنري & شركاء	منصة الخدمات المصرفية الأساسية	2022
فيسيرف	البنية التحتية المصرفية الرقمية	2021

منظمات الاستثمار المجتمعي

شركاء Finward Bancorp مع منظمات الاستثمار المجتمعية:

• مؤسسة إنديانا للتنمية الاقتصادية
• صندوق المؤسسات المالية لتنمية المجتمع
• صندوق إعادة استثمار المجتمع المحلي

شبكات القروض المشتركة والمشاركة

الشبكة/الشريك	نوع المشاركة في القرض	إجمالي حجم المشاركة (2023)
اتحاد قروض المصرفيين في الغرب الأوسط	الإقراض التجاري	47.3 مليون دولار
تحالف الإقراض المصرفي الإقليمي	قروض الأعمال الصغيرة	22.6 مليون دولار

Finward Bancorp (FNWD) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

الخدمات المصرفية التجارية والشخصية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، أعلنت شركة Finward Bancorp عن إجمالي أصول بقيمة 1.47 مليار دولار. وحققت الخدمات المصرفية التجارية والشخصية صافي دخل من الفوائد قدره 37.2 مليون دولار للسنة المالية.

فئة الخدمة المصرفية	الحجم الإجمالي (2023)	الإيرادات المولدة
القروض التجارية	412 مليون دولار	18.6 مليون دولار
الحسابات المصرفية الشخصية	42,500 حساب نشط	8.9 مليون دولار

الإقراض العقاري ونشأته

وبلغ إجمالي محفظة الإقراض العقاري لعام 2023 589 مليون دولار بمتوسط حجم قرض يبلغ 276 ألف دولار.

• إجمالي أصول الرهن العقاري: 2,134 قرضاً
• حصة سوق الرهن العقاري السكني في ولاية إنديانا: 3.7%
• متوسط سعر الفائدة على الرهن العقاري: 6.75%

إدارة حساب الودائع

إجمالي قاعدة الودائع حتى 31 ديسمبر 2023: 1.29 مليار دولار

نوع حساب الودائع	الرصيد الإجمالي	عدد الحسابات
التحقق من الحسابات	487 مليون دولار	31,200
حسابات التوفير	342 مليون دولار	22,500
حسابات سوق المال	218 مليون دولار	8,900

تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية

استثمارات الخدمات المصرفية الرقمية عام 2023: 4.2 مليون دولار

• مستخدمو الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 28,600
• حجم المعاملات المصرفية عبر الإنترنت: 1.9 مليون معاملة شهرية
• استثمارات أمن المنصات الرقمية: 1.1 مليون دولار

إدارة الثروات والاستشارات المالية

الأصول الخاضعة للإدارة (AUM) لعام 2023: 342 مليون دولار

الخدمة الاستشارية	إجمالي العملاء	الإيرادات المولدة
التخطيط المالي الشخصي	2,750 عميل	6.4 مليون دولار
إدارة الاستثمار	1,890 عميل	8.7 مليون دولار

فينوارد بانكورب (FNWD) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

شبكة مصرفية إقليمية قوية في ولاية إنديانا

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تدير Finward Bancorp 15 موقعًا مصرفيًا متكامل الخدمات عبر شمال غرب إنديانا. إجمالي الأصول حتى 31 ديسمبر 2023: 1.54 مليار دولار.

نوع الموقع	عدد الفروع
فروع متكاملة الخدمات	15
منطقة الخدمة الأولية	مقاطعات ليك وبورتر ولابورت

فريق إدارة ذو خبرة

فريق قيادي يتمتع بخبرة مصرفية متوسطة تبلغ 22 عامًا.

المنصب التنفيذي	سنوات في الخدمات المصرفية
الرئيس التنفيذي	28 سنة
المدير المالي	19 سنة

قاعدة إيداعات العملاء

إجمالي الودائع حتى 31 ديسمبر 2023: 1.32 مليار دولار.

• إجمالي الحسابات الجارية: 42,500
• إجمالي حسابات التوفير: 31,200
• متوسط رصيد حساب الوديعة: 37,500 دولار

البنية التحتية المصرفية الرقمية المتقدمة

منصة مصرفية رقمية تدعم الخدمات المصرفية عبر الإنترنت والهاتف المحمول.

الخدمة الرقمية	مقاييس المستخدم
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	28,700
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	35,400

أنظمة قوية لإدارة المخاطر

إطار شامل لإدارة المخاطر مع بنية تحتية تكنولوجية متقدمة.

• احتياطي خسائر القروض: 18.2 مليون دولار
• نسبة القروض المتعثرة: 0.65%
• نسبة كفاية رأس المال: 12.4%

Finward Bancorp (FNWD) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

الخدمات المصرفية الشخصية للمجتمعات المحلية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تخدم Finward Bancorp 27,843 عميلًا محليًا عبر منطقة شمال غرب إنديانا. إجمالي الأصول المصرفية المجتمعية: 1.38 مليار دولار.

شريحة العملاء	عدد العملاء	متوسط رصيد الحساب
الخدمات المصرفية الشخصية	19,642	$42,375
الأعمال الصغيرة	5,621	$127,500
تجاري	2,580	$523,900

أسعار فائدة تنافسية على القروض والودائع

عروض أسعار الفائدة الحالية اعتبارًا من يناير 2024:

• حسابات التوفير الشخصية: 3.75% سنوياً
• فحص الأعمال: 2.25% APY
• أسعار القروض الشخصية: تبدأ من 6.99% معدل الفائدة السنوية
• معدلات الرهن العقاري: 6.50% - 7.25%

خيارات مصرفية رقمية وشخصية مريحة

إحصائيات الخدمات المصرفية الرقمية لعام 2023:

الخدمة الرقمية	المستخدمون النشطون	المعاملات الشهرية
الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	22,415	387,600
الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	25,730	412,300
شبكة الصراف الآلي	37 موقعا	129,400 معاملة

صنع القرار المحلي والمعالجة السريعة للقروض

مقاييس معالجة القروض لعام 2023:

• متوسط وقت الموافقة على القرض: 3.2 يوم عمل
• معدل اتخاذ القرار المحلي: 98.5%
• معدل الموافقة على قروض الأعمال الصغيرة: 76.3%

الحلول المالية التي تركز على العلاقات

مقاييس علاقات العملاء لعام 2023:

نوع العلاقة	عدد العملاء	متوسط المنتجات لكل عميل
منتج واحد	8,425	1.0
متعدد المنتجات	19,418	3.2

Finward Bancorp (FNWD) - نموذج العمل: علاقات العملاء

إدارة العلاقات المصرفية الشخصية

تحتفظ Finward Bancorp بخمسة مواقع مصرفية متكاملة الخدمات في شمال غرب إنديانا. اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، يخدم البنك ما يقرب من 28000 حساب عميل من خلال نهج مخصص لإدارة العلاقات.

شريحة العملاء	استراتيجية إدارة العلاقات	متوسط قيمة الحساب
الخدمات المصرفية الشخصية	إدارة الحساب الشخصي	$47,500
الخدمات المصرفية للأعمال	تم تعيين مديري العلاقات	$285,000

مشاركة العملاء بقيادة المجتمع

تركز Finward Bancorp على مشاركة المجتمع المحلي مع 87% من العملاء الموجودين في مقاطعة ليك بولاية إنديانا.

• رعاية الفعاليات المجتمعية: 12 فعالية محلية في عام 2023
• برامج التثقيف المالي المحلية: 6 ورش عمل
• أحداث شبكات الأعمال المحلية: 4 جلسات ربع سنوية

قنوات دعم العملاء الرقمية

تدعم منصات الخدمات المصرفية الرقمية تفاعلات العملاء بالمقاييس التالية:

القناة الرقمية	المستخدمون النشطون شهريًا	حجم الصفقة
الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	22,500 مستخدم	175.000 معاملة شهرية
الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	18,750 مستخدمًا	125,000 معاملة شهرية

الاستشارات المالية القائمة على العلاقات

تقدم Finward Bancorp خدمات استشارات مالية متخصصة مع 15 مستشارًا ماليًا متخصصًا.

• متوسط قيمة محفظة العملاء: 1.2 مليون دولار
• تكرار الاستشارة: مراجعات ربع سنوية
• المنتجات الاستثمارية المقدمة: 37 خيارًا مختلفًا

خدمات التخطيط المالي الشخصية

يتضمن التخطيط المالي الشخصي عروض خدمات شاملة:

نوع الخدمة	التسجيل السنوي للعميل	متوسط رسوم الخدمة
التخطيط للتقاعد	1,250 عميل	1500 دولار لكل خطة
إدارة الثروات	875 عميلاً	3,750 دولارًا لكل خطة

Finward Bancorp (FNWD) - نموذج الأعمال: القنوات

شبكة فروع البنك المادي

اعتبارًا من عام 2024، تدير Finward Bancorp 12 فرعًا مصرفيًا فعليًا تقع في شمال غرب إنديانا. يغطي إجمالي مساحة الفرع مقاطعتي ليك وبورتر.

فئة الفرع	عدد المواقع	المقاطعات المخدومة
فروع متكاملة الخدمات	9	مقاطعة ليك
فروع الخدمة المحدودة	3	مقاطعة بورتر

منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

توفر منصة الخدمات المصرفية الرقمية الوصول إلى الحساب 24/7 مع الميزات التالية:

• تتبع رصيد الحساب
• تاريخ المعاملات
• خدمات دفع الفواتير
• تحويلات الأموال

تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

يتوفر تطبيق الهاتف المحمول لمنصات iOS وAndroid مع 42,567 مستخدمًا نشطًا اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023.

منصة	تنزيلات التطبيق	تقييم المستخدم
دائرة الرقابة الداخلية	23,456	4.7/5
أندرويد	19,111	4.5/5

شبكة الصراف الآلي

تحتفظ Finward Bancorp بـ 18 موقعًا خاصًا لأجهزة الصراف الآلي عبر مناطق الخدمة.

• 15 جهاز صراف آلي داخل مواقع الفروع
• 3 مواقع صراف آلي مستقلة

مركز اتصال خدمة العملاء

يعمل مركز دعم العملاء بالمقاييس التالية:

مقياس الخدمة	الأداء
حجم المكالمات اليومية	387 مكالمة
متوسط وقت الاستجابة	2.3 دقيقة
معدل رضا العملاء	92%

Finward Bancorp (FNWD) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

الشركات الصغيرة والمتوسطة الحجم في شمال غرب إنديانا

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تخدم Finward Bancorp ما يقرب من 1200 شركة صغيرة ومتوسطة الحجم في شمال غرب إنديانا.

قطاع الأعمال	عدد العملاء	متوسط حجم القرض
أعمال البيع بالتجزئة	425	$275,000
التصنيع	310	$485,000
الصناعات الخدمية	465	$215,000

المستهلكون الأفراد المحليون

لدى Finward Bancorp 38,500 عميل للخدمات المصرفية الاستهلاكية الفردية اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023.

• الحسابات الجارية الشخصية: 22,750
• حسابات التوفير الشخصية: 18,600
• عملاء القروض الشخصية: 5,400

المستثمرين العقاريين التجاريين

ويبلغ إجمالي محفظة العقارات التجارية 214.3 مليون دولار أمريكي حسب أحدث تقرير مالي.

نوع العقار	إجمالي الاستثمار	عدد المستثمرين
الاستثمار السكني	87.6 مليون دولار	92
العقارات التجارية	126.7 مليون دولار	65

مقدمو الخدمات المهنية

تخدم Finward Bancorp 675 من مقدمي الخدمات المحترفين في مختلف القطاعات.

• الشركات القانونية: 210
• الممارسات الطبية: 265
• شركات المحاسبة: 200

الهيئات الحكومية المحلية والبلدية

يبلغ إجمالي العلاقات المصرفية البلدية 22 كيانًا حكوميًا محليًا بقاعدة ودائع مجمعة تبلغ 43.2 مليون دولار.

نوع الكيان	عدد الكيانات	إجمالي الودائع
حكومات المدن	8	21.5 مليون دولار
وكالات المقاطعة	9	15.7 مليون دولار
المناطق التعليمية	5	6 ملايين دولار

Finward Bancorp (FNWD) - نموذج الأعمال: هيكل التكلفة

مصاريف تشغيل الفروع

اعتبارًا من أحدث التقارير المالية، تحتفظ Finward Bancorp بـ 7 مواقع فرعية فعلية. بلغ إجمالي مصاريف تشغيل الفروع السنوية 2,347,000 دولار أمريكي في عام 2023.

فئة النفقات	التكلفة السنوية
الإيجار والمرافق	$687,000
الصيانة	$423,000
الأمن	$256,000
اللوازم التشغيلية	$198,000

رواتب الموظفين ومزاياهم

بلغ إجمالي تعويضات الموظفين لشركة Finward Bancorp في عام 2023 12,456,000 دولار.

• إجمالي الموظفين: 214
• متوسط الراتب: 58,200 دولار
• باقة المزايا: 22% من إجمالي التعويضات

صيانة البنية التحتية للتكنولوجيا

وبلغت نفقات البنية التحتية التكنولوجية لعام 2023 مبلغ 1,875,000 دولار.

فئة نفقات التكنولوجيا	التكلفة السنوية
صيانة الأجهزة	$453,000
ترخيص البرمجيات	$612,000
الأمن السيبراني	$410,000
موظفو تكنولوجيا المعلومات	$400,000

تكاليف الامتثال التنظيمي

بلغت نفقات الامتثال التنظيمي السنوية لعام 2023 1,234,000 دولار أمريكي.

• الاستشارات القانونية: 387,000 دولار
• رسوم التدقيق: 456,000 دولار
• التدريب على الامتثال: 124000 دولار
• أنظمة التقارير: 267.000 دولار

مصاريف التسويق واكتساب العملاء

بلغ إجمالي نفقات التسويق لعام 2023 876000 دولار.

قناة التسويق	الإنفاق السنوي
الإعلان الرقمي	$342,000
طباعة الوسائط	$187,000
أحداث المجتمع	$124,000
برامج إحالة العملاء	$223,000

Finward Bancorp (FNWD) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

إيرادات الفوائد من القروض

بالنسبة للسنة المالية 2023، أعلنت شركة Finward Bancorp عن إجمالي إيرادات الفوائد بقيمة 58.4 مليون دولار، مع تفصيلها على النحو التالي:

فئة القرض	دخل الفوائد ($)
القروض التجارية	24,650,000
قروض الرهن العقاري السكني	19,800,000
القروض الاستهلاكية	13,950,000

رسوم الخدمات المصرفية

وحققت رسوم الخدمات المصرفية إيرادات بقيمة 12.3 مليون دولار لعام 2023، موزعة على النحو التالي:

• رسوم صيانة الحساب: 4,100,000 دولار
• رسوم المعاملات عبر أجهزة الصراف الآلي: 2,750,000 دولار أمريكي
• رسوم السحب على المكشوف: 3,450,000 دولار
• رسوم التحويل البنكي: 2,000,000 دولار

رسوم إنشاء الرهن العقاري

وبلغ إجمالي رسوم إنشاء الرهن العقاري لعام 2023 5.6 مليون دولار، بمتوسط رسوم 1.2% لكل معاملة رهن عقاري.

خدمات الاستثمار وإدارة الثروات

بلغت إيرادات خدمات الاستثمار وإدارة الثروات 8.7 مليون دولار في عام 2023:

فئة الخدمة	الإيرادات ($)
رسوم إدارة الأصول	5,200,000
الخدمات الاستشارية المالية	2,500,000
التخطيط للتقاعد	1,000,000

إيرادات المعاملات المصرفية الرقمية

بلغت إيرادات المعاملات المصرفية الرقمية لعام 2023 ما قيمته 3.2 مليون دولار، موزعة على النحو التالي:

• المعاملات المصرفية عبر الإنترنت: 1,400,000 دولار
• المعاملات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 1,800,000 دولار

Finward Bancorp (FNWD) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core value Finward Bancorp delivers, which centers on being a comprehensive, community-rooted financial partner. This isn't just about basic checking accounts; it's about offering a full spectrum of services under one roof.

The full-service financial suite is built around Peoples Bank, offering personal and business banking alongside wealth management financial services. Furthermore, Finward Bancorp operates NWIN Risk Management, Inc., which is a captive insurance company, rounding out the offering beyond traditional lending and deposits. This integration aims to capture more of the client's total financial relationship.

The bank emphasizes its identity as a relationship-focused, locally managed community bank presence. Finward Bancorp is headquartered in Munster, Indiana, and Peoples Bank delivers these services from 26 locations across Northwest Indiana and the Chicagoland area. This local management structure is a key differentiator against larger, more centralized institutions.

Credit quality remains a cornerstone of the value proposition, signaling stability to depositors and investors. As of September 30, 2025, the ratio of Non-Performing Loans to total loans was 0.94%. This metric shows disciplined underwriting, even with a slight uptick from the prior quarter's 0.91%.

Here's a quick look at how the credit quality and core funding stack up as of late 2025:

Metric	Value (as of Sep 30, 2025, unless noted)	Context
Non-Performing Loans / Total Loans	0.94%	Credit Quality Metric
Total Deposits	$1.8 billion	Funding Base Size
Core Deposits (as of Jun 30, 2025)	$1.2 billion	Checking, Savings, MMDA Balances
Certificates of Deposit (as of Jun 30, 2025)	$542.7 million	Time Deposit Component

You see competitive deposit products supporting this structure. Total deposits reached $1.8 billion as of September 30, 2025. The core funding, which includes checking, savings, and money market accounts, was reported at $1.2 billion at the end of the second quarter, representing about 69.1% of total deposits then. Specifically, balances for Certificates of Deposit (CDs) stood at $542.7 million on June 30, 2025. The bank is also seeing shifts in its non-interest-bearing accounts, which increased by $9.1 million during the third quarter of 2025.

The value delivered is a blend of broad product access and localized service execution. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Finward Bancorp (FNWD) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Finward Bancorp, through its subsidiary Peoples Bank, manages the connections it has with its customers as of late 2025. The strategy leans heavily on localized, personal service, which is a key differentiator in the Northwest Indiana and Chicagoland markets where they operate 26 Banking Centers.

Dedicated, personal relationship management for business clients

For business clients, Finward Bancorp fields a dedicated 14-person business banking team. This team is clearly focused on driving new commercial activity, evidenced by originating $62.6 million in new commercial loans during the three months ended September 30, 2025. Management specifically notes maintaining a vigilant oversight of nonperforming loans through proactive relationship management, suggesting a hands-on approach to their commercial portfolio.

Here's a look at the commercial lending focus as of September 30, 2025:

Loan Category	Balance as of Sep 30, 2025	Percentage of Total Loans
Commercial Real Estate Owner Occupied	$252.9 million	17.2%
Commercial Real Estate Non-Owner Occupied	$311.6 million	21.2%

High-touch service model at branch locations

The high-touch model is supported by the physical footprint of 26 full-service retail locations across Northwest Indiana and Chicagoland. This physical presence supports the overall strategy of building strong partnerships. The deposit base reflects the strength of these relationships, with total deposits at $1.8 billion as of September 30, 2025.

The composition of these relationships, particularly core deposits, is critical to their funding structure:

• Core deposits totaled $1.2 billion at September 30, 2025.
• Core deposits represented 69.3% of total deposits at September 30, 2025.
• Non-interest-bearing deposits stood at $280.3 million as of September 30, 2025.

Self-service digital tools for routine transactions

Finward Bancorp provides electronic financial services, which implies the availability of self-service digital tools for routine transactions. The focus on core deposits-checking, savings, and money market accounts-suggests a high volume of day-to-day customer activity that would naturally flow through digital channels. The bank's total assets were reported at $2,057 million as of June YTD 2025.

Advisory services through wealth management and trust divisions

Advisory services are delivered via the Wealth Management division, which is a growing part of the business. As of September 2025, this division managed approximately $407 Million in Assets under Management. The commitment to this area is shown by the 15% year-over-year growth in revenues from this segment between 2023 and 2024. The bank also offers Investment Management & IRA accounts and Corporate Fiduciary Services.

Key metrics for the Wealth Management segment:

• Assets under Management (AUM) as of September 2025: $407 Million.
• Revenue growth (2023-2024 YOY): 15%.

The bank's overall focus on quality relationships helped drive the Return on Assets (ROAA) to 0.68% for the quarter ended September 30, 2025.

Finance: draft 13-week cash view by Friday

Finward Bancorp (FNWD) - Canvas Business Model: Channels

The delivery of Finward Bancorp's financial services, primarily through its subsidiary Peoples Bank, relies on a mix of physical presence and digital access points as of late 2025.

The physical branch network remains a core channel, serving Northwest Indiana and the Chicagoland area. As of September 2025, Peoples Bank maintained 26 full-service retail locations across these regions. This physical footprint supports in-person transactions, relationship management, and local service delivery.

Digital channels provide essential access for both personal and business clients. The e-banking component includes platforms accessible via:

• - Online Banking Login for Personal Users
• - Business Banking Login for Company IDs
• - Wealth Management Portal
• - Online Mortgage Center

These digital touchpoints support the bank's stated goal of providing electronic financial services.

Specialized teams operate as dedicated channels for more complex needs. The Business Banking Team consists of 14 persons, focusing on commercial client relationships. Furthermore, the bank channels its mortgage services through a Full-service mortgage banking capability, which is also accessible via the dedicated Online Mortgage Center portal.

Here's a quick look at the scale of the physical and specialized channels as reported in late 2025:

Channel Component	Metric	Value as of Late 2025
Physical Branch Network	Number of Full-Service Retail Locations	26
Specialized Teams	Business Banking Team Size	14 persons
Digital Access	Wealth Management Portal Availability	Yes
Insurance Channel	Captive Insurance Company Name	NWIN Risk Management, Inc.

Insurance products are channeled through NWIN Risk Management, Inc., which operates as a captive insurance company for Finward Bancorp.

You can see the direct digital access points listed on the bank's site, which include links for a Personal User ID, Business Banking Login, and the Online Mortgage Center. The bank also provides access to its Credit Card Rewards programs through these digital channels.

Finward Bancorp (FNWD) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core groups Finward Bancorp serves, which really define how Peoples Bank structures its operations across Northwest Indiana and the Chicagoland area. Honestly, their customer base is tightly focused on their regional footprint, which currently spans 26 full-service retail locations.

The customer segments are clearly delineated by the services they require, moving from basic retail banking to specialized commercial and wealth services. Here's how the numbers break down for the segments as of late 2025, primarily using data through the third quarter ended September 30, 2025.

Local consumers and families in the defined geographic area form the foundation, supported by a substantial deposit franchise. This segment is the source of the core, low-cost funding that helps Finward Bancorp maintain its competitive position. As of September 30, 2025, total deposits stood at $1.8 billion. Within that, the most stable retail/consumer component, Core Deposits (checking, savings, and money market accounts), totaled $1.2 billion, representing 69.3% of all deposits. Furthermore, Non-interest-bearing deposits, often a sign of strong local business and consumer operating accounts, were $280.3 million at that time.

For small-to-mid-sized businesses (SMBs) needing commercial loans and treasury services, Finward Bancorp shows consistent activity. The bank originated $62.6 million in new commercial loans during the three months ended September 30, 2025. The overall aggregate loan portfolio, which includes these SMB credits, was $1.5 billion as of September 30, 2025. The mention of offering treasury management and cash-management services confirms the focus on serving the liquidity and payment needs of these corporate and nonprofit clients.

The segment focused on wealth accumulation and legacy clients for trust and estate planning is a growing area of focus for Finward Bancorp. This division is actively growing, reporting approximately $407 Million of Assets under Management (AUM) as of September 2025. To be fair, that segment is showing momentum, evidenced by a 15% YOY growth in revenues derived from that business line between 2023 and 2024.

Finally, commercial real estate investors and developers are a significant part of the lending book, representing a major portion of the total loan portfolio. This is where you see a direct concentration of commercial credit risk and opportunity. The loan portfolio breakdown as of September 30, 2025, clearly shows this concentration:

Commercial Loan Sub-Segment	Balance as of September 30, 2025 (Millions USD)	Percentage of Total Loan Balances
Commercial Real Estate Owner Occupied Properties	$252.9	17.2%
Commercial Real Estate Non-Owner Occupied Properties	$311.6	21.2%
Total Commercial Real Estate Exposure	$564.5	38.4%

The total CRE exposure of $564.5 million is a substantial 38.4% of the total $1.5 billion loan portfolio, indicating a deep commitment to this asset class within their defined markets.

Here's a quick summary of the key financial metrics tied to these customer bases as of late 2025:

• Total Assets: $2,057 Million (June YTD 2025).
• Total Deposits: $1.8 Billion (Q3 2025).
• Core Deposits as % of Total Deposits: 69.3% (Q3 2025).
• Total Gross Loans: $1.484 Billion (June YTD 2025) / $1.5 Billion (Q3 2025).
• Wealth Management AUM: $407 Million (September 2025).

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Finward Bancorp (FNWD) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the core expenses that drive the operations for Finward Bancorp as of late 2025. For a bank like Finward Bancorp, the cost structure is heavily weighted toward the cost of funds and personnel to support its 26 locations across Northwest Indiana and the Chicagoland area.

The primary cost components that hit the income statement are detailed below, using the latest reported figures from the third quarter of 2025 (Q3 2025) ended September 30, 2025.

• - Interest expense paid on customer deposits and borrowed funds.
• - Personnel and compensation costs for 26 branch staff and corporate.
• - General and administrative expenses, including data processing and professional services.
• - Provision for credit losses, which totaled $61 thousand in Q3 2025.

While the absolute dollar amount for interest expense-the cost of funding the loan book-isn't explicitly broken out here, we see its impact reflected in the Net Interest Margin (NIM) which stood at 3.04% for Q3 2025 (or 3.18% on a tax-equivalent basis).

Personnel and G&A expenses fall under the broader category of non-interest expense. Finward Bancorp showed good progress in controlling these overhead costs in Q3 2025, with non-interest expense as a percentage of average assets improving to 2.74% from 2.90% in the prior quarter, Q2 2025. This improvement was driven by specific reductions in other operating costs.

Here's a look at how the non-interest expense ratio has trended, which captures the personnel and G&A components:

Metric	Q3 2025	Q2 2025	Q1 2025
Non-interest Expense / Average Assets	2.74%	2.90%	2.81%

The reduction in overall non-interest expenses in Q3 2025 was specifically linked to lower costs in certain operational areas. You can see the components that make up the G&A portion of the cost structure:

• Lower data processing expenses.
• Lower professional and outside services expense.
• Lower federal deposit insurance premiums and other operational expenses.

The required provision for credit losses was a small $61 thousand benefit for Q3 2025, which is a positive sign for asset quality in that period. To be fair, this was coupled with a $361 thousand reversal of credit losses on unused commitments.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Finward Bancorp (FNWD) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at how Finward Bancorp (FNWD) converts its operations into cash flow as of late 2025. The primary engine remains the spread between what they earn on assets and what they pay for liabilities. This is the core of their business model, and the recent quarter showed good traction here.

The core of the revenue generation is tied directly to the lending book. Net Interest Income (NII) is the biggest driver, reflecting the profitability of their loan portfolio. For the third quarter of 2025, the Net Interest Margin (NIM) on a tax-equivalent basis-which is how the banking industry often compares apples to apples-expanded to 3.18%. That's up from 3.11% in the prior quarter, showing they are effectively managing loan yields relative to funding costs.

Beyond the interest spread, Finward Bancorp pulls in revenue from various non-interest sources. These streams come from the services they offer, which include things like service charges on accounts, fees from their wealth management division, and income from insurance fees. For Q3 2025, Non-interest income as a percentage of average assets stood at 0.57%.

Activity in the loan pipeline also generates direct fee income, covering both originating new business and managing existing debt. To give you a sense of the origination activity that feeds into these fees, during the three months ended September 30, 2025, the Bank originated $62.6 million in new commercial loans.

When we look at the top line, the results for the period were strong. The total revenue for Finward Bancorp reached $23.3 million in the third quarter of 2025. Honestly, this is the number that rolls up all those individual income components.

Here's a quick snapshot of some key Q3 2025 performance metrics that feed into the revenue picture:

Metric	Q3 2025 Value	Context/Source
Total Revenue	$23.3 million	Reported total revenue for the quarter
Tax-Equivalent NIM	3.18%	Net Interest Margin for the quarter
Non-Interest Income / Avg Assets	0.57%	Ratio for the quarter
New Commercial Loan Originations	$62.6 million	Volume originated during the quarter

The revenue streams are definitely diversified across interest income and fee-based services. You can see the components that make up the non-interest income bucket:

• Service charges on deposit accounts
• Wealth management fees
• Insurance fees from NWIN Risk Management, Inc.
• Loan origination fees
• Loan servicing fees

The efficiency ratio also plays a role in how much of that gross revenue actually translates to the bottom line, improving to 81.22% in Q3 2025 from 88.92% in Q2. That's a defintely positive sign for operational leverage.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.