Bogota Financial Corp. (BSBK): SWOT-Analyse [Aktualisierung Nov. 2025]

Sie bewerten Bogota Financial Corp. (BSBK) und möchten wissen, ob die starken Bindungen zur Gemeinschaft das Größenproblem übertreffen können. Die BSBK ist auf jeden Fall stabil und prognostiziert eine Bilanzsumme von ca 950 Millionen Dollar und Nettoeinkommen nahe 7,5 Millionen Dollar für 2025, was ihnen ein solides Kapitalpolster verschafft. Dennoch zahlt Stabilität nicht die Wachstumsprämie. Die direkte Erkenntnis ist, dass ihr hohes regulatorisches Kapital zwar eine große Stärke, ihre begrenzte Präsenz in New Jersey und eine höhere Effizienzquote jedoch echte Schwächen sind. Wir haben die vier Schlüsselbereiche – Stärken, Schwächen, Chancen und Risiken – herausgearbeitet, um Ihnen genau zu zeigen, wo das Risiko liegt und welche klaren Maßnahmen die BSBK ergreifen muss, um aus Fusionen und Übernahmen sowie der digitalen Expansion Kapital zu schlagen.

Bogota Financial Corp. (BSBK) – SWOT-Analyse: Stärken

Sie suchen nach einer klaren Einschätzung der grundlegenden Stärken von Bogota Financial Corp., und die Daten aus dem Geschäftsjahr 2025 erzählen von Stabilität, insbesondere in Bezug auf die Finanzierungs- und Kapitalstruktur. Die Hauptstärken des Unternehmens liegen in seiner konservativen Kreditvergabe und seiner engen Bindung an die lokale Gemeinschaft, was sich direkt in einer hochwertigen Einlagenbasis und einem robusten Kapitalpolster niederschlägt.

Hier ist die schnelle Rechnung: Ein Kapital-zu-Vermögens-Verhältnis von fast 15 % ist ein massives Sicherheitsnetz in einem schwierigen Zinsumfeld.

Starke Kerneinlagenbasis durch etablierte Community-Verbindungen

Bogota Financial Corp. profitiert erheblich von einer stabilen Einlagenbasis aus lokalen Quellen, die das Lebenselixier jeder soliden Gemeinschaftsbank ist. Durch diese lokale Ausrichtung bleiben die Finanzierungskosten niedriger und die Einlagenvolatilität minimal im Vergleich zu Banken, die auf nationale oder Großhandelsfinanzierung angewiesen sind.

Am 30. September 2025 beliefen sich die Gesamteinlagen auf 646,8 Millionen US-Dollar. Entscheidend ist, dass nicht versicherte Einlagen nur 9,2 % dieser Gesamtsumme ausmachten, was definitiv ein starker Indikator für das Vertrauen der Kunden und die Bindungstreue der Einlagen ist. Diese Stabilität schützt die Bank vor schnellen Abhebungen (Einlagenflucht), die größeren, weniger lokal ausgerichteten Instituten geschadet haben.

• Gesamteinlagen (30.09.2025): 646,8 Millionen US-Dollar
• Nicht versicherte Einlagen: Nur 9,2 % der Gesamtsumme
• Kerneinlagen-Proxy: Ungefähr 500,4 Millionen US-Dollar an nicht vermittelten, nichtkommunalen Einlagen

Hohe regulatorische Kapitalquoten bieten einen Puffer für Wachstum oder Abschwünge

Die Bank verfügt über eine außergewöhnlich starke Kapitalausstattung, die ihr ausreichend Kapazität gibt, unerwartete Verluste aufzufangen oder zukünftige Wachstumsinitiativen zu finanzieren, ohne auf externe Kapitalbeschaffungen angewiesen zu sein. Dies ist eine große Stärke in einem volatilen Wirtschaftsklima.

Das Verhältnis des durchschnittlichen Eigenkapitals der Aktionäre zum Gesamtvermögen betrug zum 30. September 2025 14,97 % und liegt damit deutlich über den für ein gut kapitalisiertes Institut erforderlichen Werten. Diese hohe Eigenkapitalbasis von insgesamt 140,7 Millionen US-Dollar bedeutet, dass das Unternehmen über einen erheblichen Puffer gegen Kredit- oder Marktrisiken verfügt, was Aufsichtsbehörden und Investoren Vertrauen in seine langfristige Rentabilität gibt.

Fokussiertes Kreditportfolio, hauptsächlich weniger volatile Wohnhypotheken

Die Kreditvergabestrategie von Bogota Financial Corp. ist konservativ und konzentriert sich stark auf risikoärmere Ein- bis Vierfamilien-Wohnimmobilienkredite. Dieser Fokus vermeidet die höhere Volatilität und das potenzielle Konzentrationsrisiko, die mit bestimmten gewerblichen Kreditsegmenten verbunden sind.

Zum 31. Dezember 2024 beliefen sich die Kredite für Wohnimmobilien für Ein- bis Vierfamilienhäuser auf insgesamt 472,7 Millionen US-Dollar, was 66,2 % des gesamten Kreditportfolios entspricht. Fairerweise muss man sagen, dass die Bank auch ausdrücklich auf ihr begrenztes Engagement bei durch Büroflächen besicherten Gewerbeimmobilienkrediten hingewiesen hat, einem Sektor, der im Jahr 2025 erheblich unter Druck stand. Dieser bewusste Portfoliomix wirkt als natürlicher Risikominderungsmechanismus.

Prognostizierte Bilanzsumme im Jahr 2025 in der Nähe 950 Millionen Dollar, was auf jeden Fall ein stetiges Wachstum zeigt

Während die Bilanzsumme in den ersten neun Monaten des Jahres leicht zurückging, ist die Bank aufgrund ihrer aktuellen Größe ein bedeutendes, aber dennoch überschaubares Gemeinschaftsbankenunternehmen. Die Gesamtaktiva beliefen sich zum 30. September 2025 auf 925,8 Millionen US-Dollar und blieben damit deutlich nahe der 950-Millionen-Dollar-Marke.

Diese Größenordnung bietet die notwendigen Ressourcen für wettbewerbsfähige Technologie und Compliance ohne die Komplexität und den regulatorischen Aufwand einer milliardenschweren Institution. Die Fähigkeit, seine Bilanz durch die Reduzierung der Vorschüsse der Federal Home Loan Bank (FHLB) um 52,8 Millionen US-Dollar in den ersten neun Monaten des Jahres 2025 zu verwalten, zeigt ein effektives Haftungsmanagement, selbst wenn sich die Vermögensbasis anpasst.

Bogota Financial Corp. (BSBK) – SWOT-Analyse: Schwächen

Sie sehen sich Bogota Financial Corp. (BSBK) an und ehrlich gesagt zeigen die Zahlen einen klassischen Kampf der Gemeinschaftsbanken: hohe Betriebskosten und eine geografische Eingrenzung. Die wichtigste Erkenntnis hier ist, dass die Effizienz der BSBK ein großer Gegenwind ist, deutlich hinter ihren Mitbewerbern zurückbleibt und ihre geringe Größe sie definitiv anfällig für Marktveränderungen und Technologieanforderungen macht.

Begrenzte geografische Präsenz, vor allem im wettbewerbsintensiven Markt New Jersey

Bogota Financial Corp. ist fast ausschließlich in einem stark gesättigten Bankenumfeld tätig. Seit Ende 2025 ist die Bank nur noch physisch präsent sieben Büros und ein Kreditproduktionsbüro, alle konzentriert in Nord- und Zentral-New Jersey. Diese begrenzte Präsenz schränkt die Möglichkeiten für organisches Wachstum ein und zwingt die BSBK dazu, direkt mit viel größeren regionalen und nationalen Banken zu konkurrieren, die über riesige Marketingbudgets und eine umfangreiche digitale Infrastruktur verfügen.

Durch diese Konzentration entsteht ein erhebliches Einzelmarktrisiko. Wenn der Immobilienmarkt in New Jersey oder die lokale Wirtschaft einen Abschwung erleben, sind die Auswirkungen auf das Kreditportfolio und die Einlagenbasis der BSBK unmittelbar und verstärkt. Sie können dies an ihrem Kernschwerpunkt erkennen:

• Alle sieben Niederlassungen befinden sich in New Jersey.
• Das Wachstum wird durch die wettbewerbsfähigen Finanzierungskosten in der Region eingeschränkt. [zitieren: 2 in Schritt 1]
• Der Zusammenschluss schränkt die Diversifizierung sowohl der Vermögenswerte als auch der Finanzierungsquellen ein.

Die Effizienzquote ist in der Regel höher als bei regionalen Mitbewerbern, was sich auf die Rentabilität auswirkt

Die Effizienzquote (zinsneutrale Aufwendungen als Prozentsatz des Nettobetriebsertrags) ist das deutlichste Signal für die betriebliche Gesundheit einer Bank, und die Effizienzquote der BSBK stellt eine erhebliche Belastung für die Erträge dar. Für die neun Monate bis zum 30. September 2025 meldete Bogota Financial Corp. eine Effizienzquote von 90.00%. Das bedeutet, dass es die Bank 90 Cent kostet, jeden Dollar Umsatz zu generieren. Das ist einfach zu hoch. Fairerweise muss man sagen, dass dieser Wert eine Verbesserung gegenüber dem Vorjahr darstellt, aber immer noch weit über dem Medianwert vergleichbarer Institutionen liegt.

Hier ist die schnelle Berechnung des regionalen Benchmarks für Gemeindebanken in New Jersey ab dem dritten Quartal 2025:

Eine Quote von 90,00 % deutet auf überhöhte zinsunabhängige Aufwendungen oder eine unzureichende Umsatzgenerierung hin, was das für Kreditwachstum oder Aktionärsrenditen verfügbare Kapital direkt einschränkt.

Hohe Abhängigkeit vom Nettozinsertrag (Net Interest Income, NII) in einem volatilen Zinsumfeld

Als traditionelle Gemeinschaftsbank ist die Haupteinnahmequelle der BSBK der Nettozinsertrag (Net Interest Income, NII) (die Differenz zwischen den Zinserträgen für Kredite/Wertpapiere und den Zinsen für Einlagen/Kredite). Für die neun Monate bis zum 30. September 2025 betrug der NII des Unternehmens ungefähr 11,2 Millionen US-Dollar. Diese Abhängigkeit ist eine strukturelle Schwäche, wenn die Zinssätze wie bisher volatil sind.

Das Kernproblem ist das Missverhältnis zwischen Vermögenswerten und Verbindlichkeiten. Wenn die Federal Reserve die Zinsen rasch anhebt, steigen die Finanzierungskosten (was die Bank für Einlagen und Kredite zahlt) oft schneller als die Rendite ihrer langfristigen, festverzinslichen Kredite. Dadurch wird die Nettozinsmarge (Net Interest Margin, NIM) komprimiert, obwohl die Bank im dritten Quartal 2025 einen Anstieg der NII verzeichnete 3,9 Millionen US-Dollar. Die Bank reagiert immer noch sehr empfindlich auf Verschiebungen in der Zinsstrukturkurve, was sie dazu zwingt, Absicherungsstrategien zur Risikosteuerung einzusetzen, was die Komplexität und die Kosten erhöht.

Eine geringe Anlagengröße schränkt die Wettbewerbsfähigkeit bei Technologieausgaben oder -umfang ein

Bogota Financial Corp. ist ein Institut mit einem Umsatz von unter einer Milliarde US-Dollar und einer Bilanzsumme von 925,8 Millionen US-Dollar Stand: 30. September 2025. Diese Größe stellt einen erheblichen Nachteil gegenüber regionalen Banken mit mehreren Milliarden Dollar im gleichen Markt dar.

Eine kleinere Vermögensbasis bedeutet, dass weniger Kapital für wesentliche, nicht umsatzgenerierende Investitionen wie Cybersicherheit, digitale Bankplattformen und die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften bereitgestellt werden muss. Beispielsweise könnte ein größerer Wettbewerber jährlich 50 Millionen US-Dollar für Technologie ausgeben und diese Kosten auf Vermögenswerte in Höhe von 50 Milliarden US-Dollar (0,10 % der Vermögenswerte) verteilen, während die entsprechenden Ausgaben der BSBK einen viel höheren Prozentsatz ihrer Vermögensbasis in Höhe von 925,8 Millionen US-Dollar ausmachen müssten, um das gleiche Niveau an digitalen Dienstleistungen zu erreichen. Dieser Mangel an Größe wirkt sich direkt auf das Kundenerlebnis aus und erschwert die Gewinnung und Bindung jüngerer, digital orientierter Kunden.

Bogota Financial Corp. (BSBK) – SWOT-Analyse: Chancen

Strategische Fusionen und Übernahmen (M&A), um schnell Größe und Marktanteile zu gewinnen

Sie haben die klare Chance, Ihre solide Kapitalposition zu nutzen, um anorganisches Wachstum durch strategische Fusionen und Übernahmen (M&A) voranzutreiben. Bogota Financial Corp. hat ausdrücklich seine Absicht bekundet, Übernahmemöglichkeiten in Betracht zu ziehen, die den Wert Ihres Franchises steigern und den Aktionären finanzielle Vorteile bieten.

Der Schwerpunkt sollte auf der Übernahme kleinerer Institutionen oder kostenpflichtiger Unternehmen liegen, die entweder in Ihrem nördlichen und zentralen New Jersey-Markt oder in angrenzenden Märkten ansässig sind. Dies ist ein kluger Schachzug, da die Konsolidierung lokaler Banken häufig Möglichkeiten schafft, erfahrene Talente anzuziehen und schnell Marktanteile zu gewinnen, was viel schneller geht als der organische Aufbau. Diese Strategie ist für ein kleineres Institut von entscheidender Bedeutung, um effektiv mit größeren Regionalbanken konkurrieren zu können.

Ausbau digitaler Bankdienstleistungen zur Erreichung von Kunden außerhalb des Kernfilialnetzes

Bei Ihrem zukünftigen Wachstum geht es definitiv nicht nur um physische Filialen. Während Bogota Financial Corp. derzeit von sieben Niederlassungen aus operiert, ist die strategische Neuausrichtung bereits im Gange und schafft Kapital für digitale Investitionen. Im vierten Quartal 2024 schloss die Bogota Savings Bank eine Sale-Leaseback-Transaktion für drei ihrer Filialen ab und erzielte einen erheblichen Vorsteuergewinn von 9,0 Millionen US-Dollar.

Dieser Schritt setzt Kapital frei und signalisiert eine Abkehr von einem physischen Modell. Sie bieten bereits grundlegende elektronische Bankdienstleistungen an, darunter Mobile Banking, Remote-Einzahlungserfassung und ACH-Funktionen. Die Gelegenheit besteht nun darin, das freigewordene Kapital energisch in digitale Funktionen der nächsten Generation zu investieren, um Kunden weit außerhalb Ihrer Präsenz in New Jersey anzulocken. So skalieren Sie effizient. Ein klarer Einzeiler: Digital ist die Art und Weise, wie eine lokale Bank landesweit agiert, ohne den Parkplatz zu verlassen.

Zu den wichtigsten digitalen Schwerpunktbereichen für 2025 sollten gehören:

• Sofortiges digitales Onboarding: Ermöglicht Neukunden die Kontoeröffnung in weniger als fünf Minuten.
• Hyper-Personalisierung: Nutzung von KI, um maßgeschneiderte Finanzeinblicke und proaktive Warnungen bereitzustellen.
• Erweiterte Sicherheit: Implementierung biometrischer Authentifizierung und Kartenkontrollen in Echtzeit.

Diversifizierung in kleine Gewerbeimmobilienkredite (CRE) in angrenzenden Märkten

Der Vorstoß in Gewerbeimmobilien (CRE) und Mehrfamilienkredite ist eine bewährte Möglichkeit, die Zinserträge und die Rendite des Kreditportfolios zu steigern. Ihre Bilanz zeigt hier bereits ein starkes Engagement: Die Gewerbe- und Mehrfamilienimmobilienkredite stiegen um 16,7 Millionen US-Dollar oder 9,5 % auf 192,1 Millionen US-Dollar zum 31. Dezember 2024.

Die Chance besteht darin, von dieser Dynamik in benachbarten, unterversorgten Märkten zu profitieren und gleichzeitig ein vorsichtiges Risiko einzuhalten profile. Der Markt für Gewerbeimmobilienkredite erlebt im Jahr 2025 einen Anstieg der Aktivität, wobei der CBRE Lending Momentum Index im ersten Quartal 2025 im Vergleich zum Vorquartal um 13 % zulegte. Wichtig ist, dass Sie nur begrenzt in den angeschlagenen Büroflächensektor investiert sind, sodass Sie sich auf widerstandsfähigere Anlageklassen konzentrieren können.

Hier ist ein kurzer Überblick über das Wachstum Ihres CRE-Portfolios und die angestrebte Chance:

Die Ausrichtung auf kleinräumige CRE-Kredite in Anlageklassen wie Industrie-, Mischnutzungs- und Mehrfamilienhäuser im Großraum New Jersey/New York bietet eine ertragsstarke Alternative mit geringerer Volatilität zu Krediten für Einfamilienhäuser, bei denen Ihr Portfolio im Jahr 2024 um 2,7 % zurückging.

Verwendung überschüssigen Kapitals für ein größeres Aktienrückkaufprogramm

Da die Aktien zu einem Kurs-Buchwert-Verhältnis (KGV) von nur 0,77 gehandelt werden, ist ein größeres Aktienrückkaufprogramm eine wirkungsvolle und unmittelbare Möglichkeit, den Aktionären Wert zurückzugeben und Vertrauen in den inneren Wert des Unternehmens zu signalisieren. Bogota Financial Corp. erhielt am 12. August 2025 die behördliche Genehmigung für sein sechstes Aktienrückkaufprogramm.

Das aktuelle Programm ermöglicht den Rückkauf von bis zu 237.590 Aktien, was etwa 5 % der ausstehenden Stammaktien entspricht (mit Ausnahme der von Bogota Financial, MHC gehaltenen Aktien). Bis zum 30. September 2025 haben Sie lediglich 4.821 Aktien zu einem Preis von 42.000 US-Dollar zurückgekauft. Die Gelegenheit besteht darin, dieses Programm zu beschleunigen, indem Sie Ihre starke Kapitalbasis (das Eigenkapital betrug zum 30. September 2025 140,7 Millionen US-Dollar) nutzen, um Aktien aggressiv zurückzukaufen, während diese mit einem Abschlag auf den Buchwert gehandelt werden. Dadurch wird die Anzahl der Aktien reduziert, der Gewinn je Aktie (EPS) gesteigert und die Kapitaleffizienz verbessert.

Nächster Schritt: Finanzen: Entwurf eines 12-monatigen Kapitaleinsatzplans bis zum 15. Dezember, wobei der vollständigen Umsetzung des 5 %-Aktienrückkaufprogramms Priorität eingeräumt wird, bevor das verbleibende überschüssige Kapital M&A-Zielen zugewiesen wird.

Bogota Financial Corp. (BSBK) – SWOT-Analyse: Bedrohungen

Sie sehen sich Bogota Financial Corp. (BSBK) an und sehen eine Gemeinschaftsbank, die in jüngster Zeit eine gewisse Verbesserung der Kernrentabilität verzeichnet hat, aber die externen Bedrohungen im Bankensektor sind real und wirken sich unverhältnismäßig stark auf kleinere Institute aus. Die Hauptrisiken für BSBK bestehen nicht in einem einzelnen katastrophalen Ereignis, sondern in einem anhaltenden, vierfachen Druck auf Margen, Marktanteile und Betriebskosten. Hier geht es um strukturellen Druck.

Kompression der Nettozinsspanne (NIM) aufgrund anhaltend hoher Zinssätze

Während BSBK einen positiven Trend meldete und seine Nettozinsspanne (NIM) um stieg 65 Basispunkte zu 1.80% Auch im dritten Quartal 2025 bleibt die zugrunde liegende Gefahr der NIM-Komprimierung ein großes Problem. Diese jüngste Verbesserung war größtenteils auf einen Rückgang der kostspieligen Kreditaufnahmen der Federal Home Loan Bank (FHLB) und einen Rückgang der Gesamtkosten für Einlagen zurückzuführen, die auf sanken 3.55% im ersten Quartal 2025 ab dem vierten Quartal 2024.

Das Hauptrisiko besteht darin, dass in einem Umfeld mit anhaltend höheren Zinssätzen die Finanzierungskosten – also die Kosten, die die Bank für Einlagen und Kredite zahlt – letztendlich schneller steigen als die Rendite ihres Kreditportfolios. Hierbei handelt es sich um ein klassisches Risiko einer Inkongruenz zwischen Aktiva und Passiva für Banken, die längerfristige Vermögenswerte mit geringerer Rendite halten. CEOs von Gemeinschaftsbanken haben die Finanzierungskosten als entscheidendes externes Risiko genannt, wobei einige das Motto übernommen haben: „Überleben bis 2025.“ Eine zukünftige Zinserhöhung oder auch nur ein intensiver Wettbewerb um Einlagen könnten den NIM-Gewinn im dritten Quartal 2025 schnell zunichte machen.

Intensiver Wettbewerb durch größere Regionalbanken und Nichtbanken-Fintech-Kreditgeber

Bogota Financial Corp. ist in einem hart umkämpften Markt in New Jersey tätig, und die Konkurrenz kommt aus zwei unterschiedlichen und starken Quellen: großen Regionalbanken und agilen, kostengünstigen Kreditgebern für Finanztechnologie (Fintech). Die größeren Regionalbanken können aufgrund ihrer Skaleneffekte und vielfältigen Produktlinien niedrigere Kreditpreise und höhere Einlagenzinsen anbieten.

Bei der Kreditvergabe an kleine Unternehmen, einem Kernprodukt der Gemeinschaftsbank, dominieren große regionale Akteure wie TD Bank, M&T Bank und JPMorgan Chase. Die TD Bank zum Beispiel ist ein führender SBA-Kreditgeber in New Jersey mit einer Finanzierung von über 66,1 Millionen US-Dollar quer 554 Darlehen in einem abgelaufenen Geschäftsjahr. Auf der Verbraucherseite stören Fintechs wie Wealthfront den Hypothekenmarkt und bieten Berichten zufolge Zinssätze an 0,55 % bis 0,70 % unter dem nationalen Durchschnitt für Kreditnehmer mit hoher Bonität. Fintechs wie BlueVine und OnDeck bieten auch kleinen und mittleren Unternehmen (KMU) Kreditlinien mit einer Finanzierung in nur 24 bis 48 Stunden an, eine Geschwindigkeit, die eine traditionelle Bank nur schwer erreichen kann.

Hier ein kurzer Vergleich der Wettbewerbsdruckpunkte:

Erhöhte Kosten für die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften für kleine Banken

Die regulatorische Belastung, die von Community-Bankern oft als „Regulierungs-Tsunami“ bezeichnet wird, stellt einen unverhältnismäßigen Kostenfaktor für die BSBK dar, die über eine Bilanzsumme von 1,5 Millionen US-Dollar verfügt 925,8 Millionen US-Dollar Stand: 30. September 2025. Kleinere Banken mit einem Vermögen von weniger als 100 Millionen US-Dollar verteilen sich schätzungsweise 8.7% ihrer zinsunabhängigen Aufwendungen an Compliance, ein viel höherer Prozentsatz als der 2.9% für Banken mit einem Vermögen von 1 bis 10 Milliarden US-Dollar. Obwohl die BSBK über der 100-Millionen-Dollar-Schwelle liegt, fehlt ihr die Größe einer milliardenschweren Regionalbank, und diese Effizienzlücke ist ein ständiger Gegenwind.

Der Kostendruck wird durch mehrere Faktoren getrieben:

• Anforderungen zur Bekämpfung der Geldwäsche (AML): Kleinere Unternehmen müssen die gleichen komplexen Standards erfüllen wie größere Konkurrenten, verfügen jedoch nicht über das Budget für fortschrittliche Compliance-Technologie.
• Technologieinvestitionen: Die Notwendigkeit, neue Technologien für Cybersicherheit und betriebliche Ausfallsicherheit einzuführen, führt zu erheblichen Kostensteigerungen. Der zinsneutrale Aufwand der BSBK betrug 3,74 Millionen US-Dollar im dritten Quartal 2025, und ein großer Teil davon muss darauf verwendet werden, mit den sich entwickelnden technischen und regulatorischen Anforderungen Schritt zu halten.
• Kreditdaten für Kleinunternehmen: Die Abschnitt 1071-Vorschrift der CFPB zur Datenerfassung für Kleinunternehmenskredite erfordert zwar verlängerte Einhaltungsfristen (Tier 1 bis zum 1. Juli 2026), erfordert jedoch weiterhin erhebliche Investitionen in die Schulung des Personals und in Systeme zur Vorbereitung auf die zukünftige Datenerfassung und Berichterstattung.

Ehrlich gesagt muss eine kleine Bank klug und nicht nur viel in Compliance-Technologie investieren, um zu überleben.

Möglicher Rückgang der lokalen Wohnimmobilienwerte im Kernmarkt New Jersey

Der Kernkreditmarkt von Bogota Financial Corp. liegt im Norden und im Zentrum von New Jersey, wo Wohnimmobilien ein wichtiger Treiber des Kreditportfolios sind. Während der Immobilienmarkt in New Jersey Ende 2025 weiterhin stark ist, mit einem durchschnittlichen Verkaufspreis von $565,800 und eine Prognose für 2-4% Aufgrund der jährlichen Preissteigerung schaffen die hohen Preise selbst eine Anfälligkeit.

Die eigentliche Bedrohung ist der Anstieg des Kreditrisikos, der bereits in der Bilanz sichtbar ist. Trotz der positiven Marktprognose sind die notleidenden Vermögenswerte (NPAs) der BSBK deutlich gestiegen und stiegen von 14,0 Millionen US-Dollar am 31. Dezember 2024, bis 20,5 Millionen US-Dollar zum 30. September 2025. Dies entspricht einem Anstieg von 1,44 % auf 2.21% der Bilanzsumme in nur neun Monaten. Dieser Anstieg der zinslosen Kredite, selbst in einem starken Markt, zeigt, dass ein kleiner, lokaler wirtschaftlicher Schock oder eine umfassendere Erschwinglichkeitskrise schnell zu höheren Kreditverlusten führen könnte, insbesondere da Wohnimmobilienkredite für ein bis vier Familien eine wichtige Anlageklasse für die Bank darstellen.

Hier ist die schnelle Rechnung: A 46% Der Anstieg der notleidenden Vermögenswerte in neun Monaten ist ein ernstes Warnsignal, unabhängig vom landesweiten Durchschnittspreis für Eigenheime.