Desglosando la salud financiera de Mirion Technologies, Inc. (MIR): conocimientos clave para los inversores

Estás mirando a Mirion Technologies, Inc. (MIR) porque los vientos de cola nucleares y médicos son difíciles de ignorar, pero necesitas saber si la estructura financiera puede respaldar el crecimiento. La respuesta corta es sí, pero la valoración es definitivamente rica. Para todo el año fiscal 2025, la compañía espera un EBITDA ajustado entre $223 millones y $233 millones, y se prevé que el BPA ajustado se sitúe entre $0.48 y $0.52 por acción, una clara superación de la estimación del consenso de 0,46 dólares. Este desempeño se debe en gran medida al segmento de energía nuclear, donde los pedidos en EE. UU. en lo que va del año han aumentado. 44%, impulsado por la actividad del pequeño reactor modular (SMR), además consiguieron una enorme $55 millones Orden base instalada en Asia en octubre de 2025. Aquí está el cálculo rápido: han elevado su guía de flujo de caja libre ajustado a un rango de Entre 100 y 115 millones de dólares, lo que indica una fuerte conversión de efectivo, pero aún así, la acción cotiza a una alta relación P/E de 269.09, lo que indica que el mercado ya ha valorado gran parte de ese optimismo nuclear. Su pregunta clave ahora es si las adquisiciones estratégicas, como Paragon Energy Solutions, impulsarán esa combinación de ingresos a 45% nuclear lo suficientemente rápido como para justificar la prima, o si la alta valoración lo deja expuesto a cualquier riesgo de ejecución a corto plazo.

Análisis de ingresos

Quiere saber dónde está ganando realmente dinero Mirion Technologies, Inc. (MIR), y la respuesta corta es: energía nuclear, y cada vez más. La compañía proyecta que los ingresos para todo el año 2025 alcanzarán entre $921,1 millones y $938,3 millones, lo que se traduce en un sólido crecimiento de los ingresos totales de aproximadamente 7,0% a 9,0% a lo largo de 2024. Esa es una tasa de crecimiento definitivamente saludable, especialmente si se considera que el crecimiento orgánico de los ingresos (el crecimiento de los negocios existentes, no de las adquisiciones) sigue siendo una tasa respetable. 4,5% a 6,0%. Esto indica que el negocio principal es sólido, pero la estrategia de fusiones y adquisiciones también está aportando un impulso significativo.

He aquí los cálculos rápidos: si tomamos el punto medio de su guía, Mirion está en camino de aproximadamente 929,7 millones de dólares en ventas para el año fiscal 2025. Es una buena cifra.

Contribución del segmento y fuentes primarias

Los flujos de ingresos de Mirion fluyen a través de dos segmentos principales: Nuclear y de Seguridad y Médico. El segmento Nuclear y de Seguridad es el motor y su impulso se está acelerando gracias al impulso global de la energía nuclear como fuente de energía limpia.

• Nuclear y seguridad: Este segmento informó 144,6 millones de dólares en ingresos para el tercer trimestre de 2025, un 9% aumento año tras año.
• Médico: El segmento Médico, que se centra en radioterapia y diagnóstico, incorporó 78,5 millones de dólares en el tercer trimestre de 2025, creciendo a 5.9%.

El segmento Nuclear y de Seguridad no se trata sólo de nuevos reactores; aproximadamente 80% de sus ingresos nucleares proviene de la base instalada: los reactores activos que funcionan hoy en día. Este flujo de ingresos recurrente proporciona una capa crucial de estabilidad al sistema financiero general. profile.

Para ver la división en el tercer trimestre de 2025, aquí está el desglose:

Cambios estratégicos: duplicar la apuesta por la energía nuclear

El cambio más significativo en el panorama de ingresos de Mirion para 2025 es la profundización estratégica de su exposición nuclear a través de adquisiciones. La empresa se está posicionando activamente para captar una mayor parte del renacimiento nuclear (el renovado interés global en la energía nuclear). Por ejemplo, se prevé específicamente que la adquisición de Certrec en julio aumentará los ingresos de la compañía derivados de la energía nuclear a aproximadamente 45% de los ingresos totales.

Además, el acuerdo anunciado para adquirir Paragon Energy Solutions aumentará aún más su presencia en energía nuclear en EE. UU. con productos y servicios adicionales. Esto no es sólo crecimiento; es un giro calculado hacia un mercado de alto crecimiento y con altas barreras de entrada. Es necesario ver esto como una señal clara del enfoque a largo plazo de la administración, que es un factor clave en la evaluación de la salud financiera, como detallo más adelante. Desglosando la salud financiera de Mirion Technologies, Inc. (MIR): conocimientos clave para los inversores. Están apostando fuerte por la estabilidad a largo plazo del ciclo de vida de la energía nuclear.

Métricas de rentabilidad

Está buscando una lectura clara sobre si Mirion Technologies, Inc. (MIR) está convirtiendo su sólida posición en el mercado en ganancias finales reales. La respuesta corta es sí, la empresa finalmente está alcanzando la rentabilidad en 2025, impulsada por la eficiencia operativa y una combinación de mercado favorable, pero su margen neto sigue siendo reducido.

Durante los últimos doce meses (TTM) que finalizaron en el tercer trimestre de 2025, Mirion Technologies, Inc. obtuvo un margen de beneficio bruto del 47,15%. Se trata de una cifra sólida que refleja el valor de sus productos especializados en detección y medición de radiación. Aquí están los cálculos rápidos sobre los índices básicos basados en los datos de TTM Q3 2025:

• Margen de beneficio bruto: 47.15% (Ingresos menos costo de bienes vendidos)
• Margen de beneficio operativo: 6.1% (Utilidad después de gastos operativos)
• Margen de beneficio neto: 2.94% (Utilidad después de todos los gastos, incluidos intereses e impuestos)

Ese margen bruto del 47,15% es definitivamente una buena señal.

La tendencia en la rentabilidad es la historia más convincente para Mirion Technologies, Inc. Históricamente, la compañía ha luchado con pérdidas netas GAAP, pero el margen de beneficio neto TTM ha mejorado dramáticamente desde un profundo negativo al 2,88% a partir del tercer trimestre de 2025. Este cambio es concreto: solo en el tercer trimestre de 2025, la compañía reportó un ingreso neto GAAP de $ 3,1 millones, un cambio significativo con respecto a una pérdida neta GAAP en el período del año anterior. Este cambio es un indicador clave de un modelo de negocio en proceso de maduración, que pasa de una inversión de alto crecimiento a una ejecución rentable.

Para todo el año fiscal 2025, la gerencia espera que los ingresos estén entre $921,1 millones y $938,3 millones, con un EBITDA ajustado (ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización, una medida del flujo de efectivo operativo principal) proyectado entre $223 millones y $233 millones.

Cuando se comparan los índices de rentabilidad de Mirion Technologies, Inc., se mantienen bien frente a sus pares de la industria, especialmente considerando su enfoque de mercado dual en fabricación especializada y atención médica. El margen bruto del 47,15% lo coloca de lleno en el punto óptimo para la fabricación especializada (los puntos de referencia suelen ser del 40% al 60%) y los proveedores de atención médica (del 45% al ​​55%).

La siguiente tabla compara el desempeño TTM del tercer trimestre de 2025 de Mirion Technologies, Inc. con los promedios relevantes de la industria:

Lo que oculta esta comparación es que el bajo margen de beneficio neto del 2,94% sugiere altos gastos operativos en relación con sus pares en el sector industrial en general. Esto lleva directamente a la cuestión de la eficiencia operativa.

La mejora en los márgenes de Mirion Technologies, Inc. muestra un claro enfoque en la eficiencia operativa y la gestión de costos. La compañía ha logrado impulsar el apalancamiento operativo (lo que significa que el crecimiento de los ingresos está superando el crecimiento de los gastos operativos) e implementar iniciativas de adquisiciones. Por ejemplo, los márgenes del año hasta la fecha en el segmento Nuclear y de Seguridad se expandieron en aproximadamente 80 puntos básicos, mientras que el segmento Médico mostró una expansión aún más fuerte de alrededor de 240 puntos básicos. Esta expansión del margen a nivel de segmento es un resultado directo del enfoque de la administración en la excelencia comercial y operativa. El salto de una pérdida neta a una ganancia neta no es un accidente; es un cambio estructural. Si desea profundizar en la imagen completa, puede consultar Desglosando la salud financiera de Mirion Technologies, Inc. (MIR): conocimientos clave para los inversores.

Estructura de deuda versus capital

Quiere saber si Mirion Technologies, Inc. (MIR) está financiando su crecimiento con demasiada deuda, y la respuesta rápida es que su apalancamiento es manejable, pero activo. La compañía se está inclinando hacia una estrategia de capital equilibrada, utilizando una combinación de préstamos a plazo y notas convertibles para financiar adquisiciones y, al mismo tiempo, recaudar capital para evitar una dilución excesiva.

Aquí están los cálculos rápidos: la relación deuda-capital (D/E) de Mirion Technologies actualmente se sitúa alrededor 0.63. Esta es la métrica de apalancamiento que le indica cuánta deuda está utilizando la empresa para financiar sus activos en relación con el valor del capital contable. Para una empresa que opera en sectores intensivos en capital como la seguridad nuclear y la tecnología médica, esto es sólo ligeramente superior al promedio industrial comparable de aproximadamente 0.53 para equipos de atención médica.

Lo que oculta esta estimación es la enorme cantidad de actividad de capital reciente. En marzo de 2025, Mirion Technologies tenía una deuda total de aproximadamente $686,6 millones. El desglose de sus pasivos muestra un importante componente de largo plazo, con aproximadamente $803,9 millones en pasivos con vencimiento superior a 12 meses, en comparación con $265,0 millones vence dentro del año. Esta estructura de capital no es estática; está siendo remodelado activamente.

La compañía ha estado ocupada en 2025, equilibrando estratégicamente el financiamiento de deuda con el financiamiento de capital para impulsar su expansión y administrar sus gastos por intereses. Se trata sin duda de un enfoque realista y consciente de las tendencias en materia de asignación de capital.

• Refinanciación de Deuda: En mayo de 2025, Mirion Technologies refinanció su préstamo a plazo B existente con un nuevo $450 millones préstamo a plazo, retrasando el vencimiento a 2032. Esta medida asegura un menor costo combinado esperado de la deuda, pronosticado en 2.8% para finales de 2025, lo que representa una mejora de 460 puntos básicos con respecto al año anterior.
• Notas convertibles: En septiembre de 2025, la compañía fijó el precio de una oferta ampliada de notas senior convertibles al 0,00% con vencimiento 2031, levantando $325 millones. Los pagarés convertibles (deuda que se puede convertir en acciones) son una forma inteligente de obtener financiamiento de bajo costo ahora con la opción de pagar con capital más adelante si las acciones tienen un buen desempeño.
• Financiamiento de capital: Al mismo tiempo, Mirion Technologies ejecutó una oferta de acciones ordinarias, recaudando aproximadamente 356,2 millones de dólares en ingresos netos. Este aumento de capital simultáneo es clave: muestra que la compañía está comprometida a evitar un apalancamiento excesivo mediante el uso de acciones para cubrir una parte de sus costos de adquisición, específicamente para la adquisición planificada de WCI-Gigawatt Intermediate Holdco.

La conclusión principal es que Mirion Technologies está utilizando su balance como una herramienta para el crecimiento, no simplemente como un libro de contabilidad. Están aprovechando la deuda a largo plazo y a bajo interés para respaldar una estrategia de crecimiento mediante adquisiciones, pero también están recurriendo al mercado de valores para evitar que la relación D/E se dispare. Esta gestión proactiva del capital es una fuerte señal para los inversores interesados en la salud financiera de la empresa, sobre la cual puede leer más en Desglosando la salud financiera de Mirion Technologies, Inc. (MIR): conocimientos clave para los inversores.

Liquidez y Solvencia

Necesita saber si Mirion Technologies, Inc. (MIR) tiene suficiente efectivo a corto plazo para cubrir sus facturas, y la respuesta es un rotundo sí. La posición de liquidez de la compañía al tercer trimestre de 2025 es definitivamente sólida, principalmente debido a un aumento sustancial de efectivo debido a una reciente medida de financiamiento.

Evaluación de la liquidez de Mirion Technologies, Inc. (MIR)

Analizamos el índice actual y el índice rápido (índice de prueba ácida) para medir la capacidad inmediata de una empresa para pagar su deuda a corto plazo. Una proporción superior a 1,0 es generalmente buena; Las cifras de Mirion Technologies, Inc. son excepcionales, impulsadas en gran medida por una inyección masiva de efectivo.

• Relación actual: El ratio actual de los últimos doce meses (TTM) se sitúa en un nivel sólido 4.83. Esto significa que Mirion Technologies, Inc. tiene $4,83 en activos circulantes por cada dólar de pasivos circulantes.
• Relación rápida: El TTM Quick Ratio también es muy alto en 4.32. Esta relación excluye el inventario, por lo que ofrece una visión más clara del efectivo, las cuentas por cobrar y los valores negociables disponibles para cubrir las obligaciones inmediatas.

He aquí los cálculos rápidos: al 30 de septiembre de 2025, los activos corrientes totales eran $1.386,6 millones contra el Total de Pasivos Circulantes de sólo $287,0 millones. Este es un cojín fantástico.

Análisis de tendencias del capital de trabajo

El capital de trabajo (activos circulantes menos pasivos circulantes) es el elemento vital de las operaciones diarias. El capital de trabajo de Mirion Technologies, Inc. es sustancial y totaliza aproximadamente $1.099,6 millones ($1386,6 millones - $287,0 millones) a partir del tercer trimestre de 2025. Esta tendencia muestra una mejora significativa en la capacidad de la empresa para financiar sus necesidades a corto plazo e invertir en crecimiento sin presión externa inmediata.

Este enorme salto de liquidez es un resultado directo de la financiación estratégica, específicamente la emisión de deuda convertible, que es un factor clave a entender cuando se analiza el balance. Puede leer más sobre la estrategia a largo plazo de la empresa en su Declaración de misión, visión y valores fundamentales de Mirion Technologies, Inc. (MIR).

Estados de flujo de efectivo Overview

El estado de flujo de efectivo cuenta la historia real de dónde viene y va el dinero. Durante los últimos doce meses (TTM) hasta el tercer trimestre de 2025, el panorama es de fortaleza operativa respaldada por un importante evento financiero.

El negocio principal está funcionando bien, generando $131,10 millones en el flujo de caja operativo sobre el TTM. Además, la compañía ha proporcionado una sólida guía para todo el año 2025 para el flujo de caja libre ajustado de Entre 100 y 115 millones de dólares. Esto indica la confianza de la gerencia en convertir las ganancias en efectivo utilizable.

Posibles fortalezas y riesgos de liquidez

La principal fortaleza es la gran cantidad de efectivo en el balance.$933,2 millones al 30 de septiembre de 2025, un salto enorme desde los 175,2 millones de dólares a finales de 2024. Este efectivo proporciona una inmensa flexibilidad para adquisiciones estratégicas, como el acuerdo anunciado de Paragon Energy Solutions, y para inversiones internas.

El riesgo, sin embargo, es que una parte importante de esta liquidez provenga de la nueva 753,6 millones de dólares en deuda convertible. No se trata de efectivo generado por las operaciones; es una responsabilidad. Si bien la deuda es a largo plazo y convertible, aún representa una obligación futura que deberá gestionarse, ya sea mediante el pago o la dilución de las acciones tras la conversión. En este momento, la liquidez es una fortaleza enorme, pero la fuente es la deuda, no el flujo de caja operativo puro. Finanzas: monitorear trimestralmente el impacto en el mercado de la deuda convertible y los desencadenantes de conversión.

Análisis de valoración

Estás mirando Mirion Technologies, Inc. (MIR) y te preguntas si el mercado se ha adelantado, especialmente después de la impresionante racha de las acciones. Aquí está la conclusión rápida: Mirion es una historia clásica de crecimiento premium. la acción es no es barato según métricas tradicionales, pero los analistas aún ven ventajas basadas en el fuerte posicionamiento de la compañía en los sectores nuclear y médico, que está impulsando un crecimiento significativo de las ganancias.

El mercado está valorando la guía de la compañía para todo el año 2025, que proyecta que el EBITDA ajustado (ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización) oscilará entre $215 millones y $230 millones. Este crecimiento prospectivo es lo que justifica los elevados múltiplos de valoración que vemos hoy.

Aquí están los cálculos rápidos sobre los ratios de valoración clave basados en los últimos datos de noviembre de 2025:

• Precio-beneficio (P/E): La relación P/E de los últimos doce meses (TTM) es asombrosa 240,29x. Sin embargo, el P/E adelantado, que utiliza las ganancias por acción (EPS) esperadas para 2025 de alrededor $0.50, cae significativamente a aproximadamente 43,74x. Sigue siendo alto, pero muestra que el mercado espera un salto masivo en la rentabilidad.
• Precio al Libro (P/B): La relación P/B se sitúa en 2,99x. Esta es una métrica razonable para una empresa industrial centrada en la tecnología como Mirion, lo que sugiere que los inversores están pagando aproximadamente tres veces el valor liquidativo de la empresa.
• Valor empresarial a EBITDA (EV/EBITDA): El TTM EV/EBITDA está alrededor 30,87x. Dado el valor empresarial de aproximadamente $6.03 mil millones, el EV/EBITDA adelantado basado en el punto medio de la guía para 2025 está más cerca de 27,10x. Ambas cifras son múltiplos de primas, lo que indica altas expectativas de crecimiento, pero son comunes para empresas con fuertes ingresos recurrentes y un nicho en mercados con altas barreras de entrada, como la seguridad nuclear.

El alto P/E final es definitivamente una señal de alerta si sólo se mira hacia atrás, pero el P/E adelantado cuenta una historia de aceleración esperada de las ganancias.

Rendimiento de las acciones y sentimiento de los analistas

Mirion Technologies, Inc. (MIR) ha tenido un desempeño sólido durante el año pasado. El precio de las acciones, que recientemente cotizaba cerca de $24.91, ha visto su rango de 52 semanas extenderse desde un mínimo de $12.00 a un alto de $30.28. Esto representa un retorno total para los accionistas de más de 65% en el último año.

La razón principal de este impulso es la exposición de la empresa al renacimiento de la energía nuclear y la continua estabilidad de su segmento médico. Esta narrativa de crecimiento se ha traducido en un fuerte consenso en la calle.

Esto es lo que dice la comunidad de analistas a noviembre de 2025:

Lo que esconde esta estimación es el riesgo de ejecución. El precio objetivo promedio de $28.50 confía en que Mirion convierta con éxito en ingresos su gran cartera de oportunidades, particularmente en los proyectos nucleares avanzados y el mercado de reactores modulares pequeños (SMR). Si la incorporación demora más de 14 días, el riesgo de abandono aumenta; al igual que en cualquier negocio, los retrasos en los proyectos pueden aplastar el sentimiento aquí.

Para ser justos, la falta de dividendos no es algo negativo; es una decisión de asignación de capital. Mirion está optando por reinvertir su flujo de caja en el negocio, que es exactamente lo que una empresa en crecimiento con un P/E adelantado de 43,74x debería estar haciendo. Para profundizar en quién compra y por qué, debería estar Explorando el inversor de Mirion Technologies, Inc. (MIR) Profile: ¿Quién compra y por qué?

Acción: Esté atento al próximo informe de ganancias de la compañía para obtener actualizaciones sobre el crecimiento orgánico de sus ingresos y la expansión del margen EBITDA ajustado. Ese es el verdadero impulsor aquí.

Factores de riesgo

Estás mirando a Mirion Technologies, Inc. (MIR) y viendo los fuertes vientos de cola en la energía nuclear, pero no puedes invertir sin un mapa claro de los riesgos. Honestamente, el mayor desafío a corto plazo no es un colapso del mercado; su ejecución y la naturaleza impredecible del gasto gubernamental. La salud financiera de la empresa es sólida: un ratio actual de 4.83 y una relación deuda-capital de 0.63 muestran una buena liquidez y un apalancamiento manejable, pero algunos riesgos clave aún podrían hacer tropezar su guía de 2025 de 223 millones de dólares - 233 millones de dólares en EBITDA Ajustado. Esa es la realidad.

He aquí los cálculos rápidos: Mirion está muy expuesta a contratos gubernamentales y de servicios públicos grandes y desiguales, especialmente en el segmento de Seguridad Nuclear y. El retraso en la adjudicación de contratos es un riesgo real.

Riesgos operativos y financieros

El principal riesgo financiero es el momento, no la cancelación. Mirion Technologies, Inc. (MIR) tiene una gran cartera de oportunidades, pero las fechas de adjudicación previstas son variables. La dirección señaló recientemente que $110 millones de los pedidos comunicados anteriormente han pasado de 2025 a 2026 debido a problemas de calendario, en gran medida relacionados con la incertidumbre presupuestaria del gobierno de EE. UU. y un posible cierre. Esto es un golpe directo al ciclo de ventas y puede presionar los resultados trimestrales, incluso si las perspectivas a largo plazo siguen siendo positivas. Es necesario vigilar el ritmo de las reservas de nuevos pedidos, no sólo el trabajo pendiente.

Además, los costos no recurrentes y los vientos en contra de los tipos de cambio, particularmente en Francia, han afectado los márgenes del segmento, lo que demuestra una vulnerabilidad a las fluctuaciones económicas globales. La estrategia de mitigación de la empresa para los problemas de la cadena de suministro implica "anular ese riesgo desde el principio", lo que significa que adquieren una cantidad significativa de materiales críticos para fijar los costos y garantizar la entrega. Es inteligente, pero inmoviliza el capital de trabajo.

• Retrasos en la financiación gubernamental: la incertidumbre presupuestaria de EE. UU. está empujando grandes pedidos de laboratorios e investigación hasta 2026.
• Abultamiento de los pedidos: los cambios en los plazos de los contratos pueden afectar directamente el reconocimiento de ingresos.
• Costos cambiarios/no recurrentes: presión en los márgenes debido a las fluctuaciones monetarias y gastos únicos.

Vientos en contra del mercado estratégico y externo

La agresiva estrategia de adquisiciones de Mirion Technologies, Inc. (MIR), incluidas las compras de Certrec y Paragon Energy Solutions, es una gran oportunidad, pero también crea un riesgo de ejecución. Integrar exitosamente estos negocios (combinando sistemas, culturas y fuerzas de ventas) es un desafío estratégico importante. Si la integración tarda más de 14 días, el riesgo de abandono aumenta, especialmente con soluciones de cumplimiento normativo de misión crítica.

En el frente externo, mientras el sector nuclear está en auge, el segmento médico se enfrenta a un viento en contra: el "entorno actual de atención sanitaria en Estados Unidos" está presionando al negocio de Garantía de Calidad de la Radioterapia (RTQA) de Estados Unidos, provocando retrasos en la actividad. Además, las industrias nuclear y médica están fuertemente reguladas, y cualquier cambio regulatorio repentino podría exigir costosos rediseños o certificaciones de productos. El Altman Z-Score de la acción de 2.99, aunque no se encuentra en la zona de dificultades, todavía coloca a la empresa en una "zona gris", lo que sugiere cierto estrés financiero subyacente que no se debe ignorar, incluso con la sólida guía de EPS ajustada para 2025 de $0.48 - $0.52 por acción.

Para profundizar en quién apuesta por la capacidad de Mirion para gestionar estos riesgos, conviene leer Explorando el inversor de Mirion Technologies, Inc. (MIR) Profile: ¿Quién compra y por qué?

Oportunidades de crecimiento

Está buscando dónde Mirion Technologies, Inc. (MIR) encontrará su siguiente etapa de crecimiento, y la respuesta es clara: el resurgimiento global de la energía nuclear y la demanda constante y de misión crítica de la atención del cáncer. La compañía está ejecutando activamente una estrategia de adquisiciones específicas y asociaciones clave que ya se refleja en su orientación financiera elevada para 2025.

El motor principal es el segmento Nuclear y de Seguridad, que está capitalizando el impulso global por la energía libre de carbono. Honestamente, este es un viento de cola secular que no se desvanecerá rápidamente. Los pedidos del mercado final de energía nuclear de Estados Unidos han aumentado de manera impresionante 44% en 2025, impulsado en gran medida por la actividad del Small Modular Reactor (SMR), por lo que es un enorme indicador adelantado de ingresos futuros. Además, aproximadamente 80% de sus ingresos nucleares provienen de la base instalada existente, lo que significa que los reactores activos necesitan monitoreo y actualizaciones constantes, lo que proporciona un flujo de ingresos estable y recurrente.

Aquí están los cálculos rápidos sobre las perspectivas para 2025, basados en las últimas directrices:

La ventaja competitiva de la empresa es su profundo arraigo en estos mercados con altas barreras de entrada. Ocupan una "categoría de una posición" en instrumentación nuclear, y su tecnología se utiliza en una proporción asombrosa. 80% de centros oncológicos en todo el mundo. Definitivamente es una base de clientes difícil. Además, el segmento médico continúa creciendo, y sus ingresos en el segundo trimestre de 2025 aumentaron en 10.9%, respaldado por la creciente incidencia mundial del cáncer.

Mirion Technologies, Inc. no se queda quieta; Están utilizando adquisiciones para ampliar su presencia y su oferta de productos. La adquisición de Certrec en julio de 2025 mejora su software y servicios con soluciones de cumplimiento normativo de misión crítica. Además, la adquisición anunciada de Paragon Energy Solutions en septiembre de 2025 ampliará su presencia en Estados Unidos, especialmente en sistemas críticos de protección radiológica relacionados con la seguridad para SMR. Estos movimientos son inteligentes y agregan software y servicios de alto margen a su base de hardware.

Las asociaciones estratégicas y las innovaciones de productos están consolidando aún más su liderazgo en el mercado:

• Consiguió un acuerdo de proveedor exclusivo de 20 años con EDF (el operador de energía nuclear más grande del mundo) para nuevos proyectos de construcción.
• Se asoció con la Agencia Internacional de Energía Atómica (OIEA) en septiembre de 2025 para mejorar la seguridad radiológica global.
• Lanzó nuevas soluciones digitales como Vital® Digital Ecosystem y LightLink® Technology para modernizar las operaciones de energía nuclear.
• La cartera de pedidos de la empresa ascendía a 819 millones de dólares a finales del segundo trimestre de 2025, lo que les proporciona una excelente visibilidad de los ingresos para los próximos años.

Lo que oculta esta estimación es el impacto potencial de aproximadamente $350 millones en pedidos grandes y únicos actualmente en proceso de licitación para nuevas construcciones y SMR; asegurar incluso una fracción de eso podría impulsar el crecimiento total de los ingresos mucho más allá del extremo superior del 9.0% orientación. Para profundizar en el balance y la valoración, puede consultar la publicación completa en Desglosando la salud financiera de Mirion Technologies, Inc. (MIR): conocimientos clave para los inversores. Su próximo paso debería ser modelar el impacto de una tasa de ganancias exitosa en esos pedidos grandes y únicos.