China Reinsurance (Group) Corporation : historique, propriété, mission, comment ça marche & gagne de l'argent

Un bref historique de China Reinsurance (Group) Corporation

China Reinsurance (Group) Corporation, créée en 1996, est la plus grande société de réassurance de Chine. En tant qu'entreprise publique, elle opère sous la supervision de la Commission chinoise de réglementation des assurances. En 2005, la société est devenue publique et est cotée à la Bourse de Hong Kong sous le symbole « 1508.HK ».

En 2010, China Re a franchi une étape importante en acquérant les activités de réassurance de la People's Insurance Company of China (PICC). Cette acquisition a renforcé sa part de marché et amélioré ses capacités opérationnelles. Fin 2019, les primes brutes émises de China Re atteignaient environ **142,6 milliards CNY**, marquant une trajectoire de croissance robuste au cours de la décennie.

En 2018, le ratio de solvabilité de China Re s'élevait à **213 %**, ce qui indique une solide position de capital, essentielle pour ses opérations de réassurance. La société a maintenu un portefeuille diversifié dans divers segments, notamment la réassurance IARD, IARD et Vie.

En juin 2023, l'actif total de China Re dépassait **580 milliards CNY**, démontrant une croissance constante. Le bénéfice net du premier semestre 2023 a été enregistré à **3,2 milliards CNY**, affichant une tendance à la hausse par rapport aux périodes précédentes.

La société a également étendu sa présence internationale en créant des filiales et des succursales sur des marchés clés, notamment à Hong Kong, Singapour et Londres. Cette expansion stratégique s'aligne sur son objectif d'exploiter les marchés mondiaux de la réassurance.

Ces dernières années, China Re s'est de plus en plus concentrée sur l'exploitation de la technologie et de l'analyse des données pour améliorer les processus de souscription et les capacités d'évaluation des risques. Cette initiative a joué un rôle crucial dans l’adaptation aux défis posés par l’évolution du paysage de l’assurance.

A à qui appartient la China Reinsurance (Group) Corporation

China Reinsurance (Group) Corporation, communément connue sous le nom de China Re, est l'un des principaux fournisseurs de services de réassurance et d'assurance en Chine. La structure de propriété reflète une combinaison d’actionnaires publics et institutionnels, mettant en évidence une implication significative des entités gouvernementales.

Les principaux actionnaires de China Re sont principalement des investisseurs institutionnels et des entités publiques. Le plus grand actionnaire est le Groupe d'assurance chinois, qui contient environ 36.65% du total des actions. Cette participation importante souligne le caractère étatique du secteur de la réassurance en Chine.

Vous trouverez ci-dessous une répartition détaillée de la structure de propriété selon les derniers rapports financiers :

En décembre 2022, China Re a déclaré un actif total d'environ 585 milliards de RMB (autour 84 milliards de dollars), ce qui témoigne de la taille significative de l’entreprise sur le marché de la réassurance. L'entreprise a généré un chiffre d'affaires total de 135,6 milliards de RMB (environ 20 milliards de dollars) au cours de la même période, ce qui témoigne de ses fortes capacités opérationnelles.

En outre, dans le cadre de sa croissance stratégique, China Re poursuit activement son expansion internationale et renforce sa présence sur le marché mondial de la réassurance. Cette démarche comprend des partenariats et des collaborations avec des réassureurs étrangers, renforçant ainsi son statut d'acteur majeur dans le paysage mondial de l'assurance.

Les accréditations et les solides notations de crédit de China Re témoignent de sa solidité dans le secteur de la réassurance. L'entreprise maintient un A (stable) notation par les principales agences de notation de crédit, ce qui reflète sa bonne santé financière et sa rentabilité opérationnelle.

Déclaration de mission de la China Reinsurance (Group) Corporation

China Reinsurance (Group) Corporation, créée en 1996, est le plus grand groupe de réassurance en Chine. La mission de la société se concentre sur la fourniture de solutions complètes de réassurance et de gestion des risques tout en contribuant activement au développement du secteur de l'assurance en Chine et au-delà. En 2022, le groupe détient une valeur d'actif total d'environ 703,5 milliards de RMB (environ 106 milliards de dollars).

La mission met l'accent sur l'intégrité, le professionnalisme et l'innovation, dans le but de s'imposer comme l'un des principaux fournisseurs mondiaux de réassurance. Les activités de la société englobent la réassurance vie et non-vie, avec pour objectif d’améliorer la qualité du service et les capacités professionnelles.

En 2022, China Re a enregistré une prime brute émise de 148,7 milliards de RMB (autour 22,3 milliards de dollars), reflétant une croissance de 7.4% année après année. Cette croissance témoigne de sa capacité à tirer efficacement parti de ses compétences de base et de sa position sur le marché.

Les objectifs stratégiques de China Re s'alignent sur la durabilité environnementale et la responsabilité sociale des entreprises. L'entreprise vise à atteindre des normes mondiales en matière d'évaluation des risques et de pratiques de développement durable. L'accent mis sur l'innovation a conduit à une augmentation des investissements dans la technologie, avec une dépense de 2,1 milliards de RMB (autour 317 millions de dollars) dans des projets axés sur la technologie en 2022.

L'engagement de China Re à améliorer ses capacités de gestion des risques est évident à travers son offre de produits diversifiée. En 2022, la réassurance vie représente environ 68% du total des primes, tandis que la réassurance non-vie représentait 32%. Ce portefeuille équilibré contribue à atténuer les risques dans différents secteurs.

Conformément à sa mission, l'entreprise continue d'investir dans le capital humain, la formation 4,200 employés à s’adapter à l’évolution des demandes du marché et de l’environnement réglementaire. En outre, China Re a établi des partenariats avec plus de 100 réassureurs internationaux, renforçant ainsi sa portée mondiale et ses capacités de service.

Dans le cadre de sa vision stratégique, China Re est prête à tirer parti de sa position d'entité publique pour pénétrer davantage les marchés émergents, anticipant une augmentation de la demande de services de réassurance à l'échelle mondiale. L'énoncé de mission sous-tend la philosophie opérationnelle du groupe, stimulant la croissance par l'adaptation, l'innovation et la durabilité.

Comment fonctionne la China Reinsurance (Group) Corporation

China Reinsurance (Group) Corporation, fondée en 1996, est la plus grande société de réassurance de Chine. Elle opère principalement dans le secteur de la réassurance, offrant une large gamme de produits et de services, notamment la réassurance de biens, de responsabilité civile, de vie et de santé. La société joue un rôle essentiel dans la gestion des risques pour les compagnies d'assurance en Chine et à l'international.

En 2022, China Re a déclaré un chiffre d'affaires total d'environ 106,4 milliards de RMB (autour 15,4 milliards de dollars américains), contre 95,8 milliards de RMB en 2021. Cette croissance reflète un marché de l'assurance en expansion et un besoin croissant de solutions de gestion des risques.

China Re est structuré en différents segments, comprenant principalement :

• Réassurance IARD
• Réassurance vie et santé
• Opérations d'investissement

Le secteur de la réassurance IARD de la société représentait environ 60% du chiffre d’affaires total en 2022. Ce secteur comprend des polices de souscription qui protègent contre les pertes importantes dues aux catastrophes naturelles, aux accidents et aux responsabilités.

Le tableau suivant résume les principaux indicateurs de performance financière de China Re au cours des dernières années :

China Re s'est également concentrée sur les marchés internationaux, notamment en Asie, en Europe et en Amérique. En 2022, environ 23% une grande partie de ses primes totales provenaient de clients étrangers, démontrant ainsi son engagement à se développer à l'échelle mondiale.

Les opérations d'investissement contribuent de manière significative à la rentabilité de l'entreprise, avec des revenus d'investissement atteignant 14,2 milliards de RMB en 2022, un saut de 12,1 milliards de RMB en 2021. Le portefeuille d'investissement se compose principalement de titres à revenu fixe, d'actions et d'immobilier, soigneusement gérés pour générer des rendements stables.

China Re est également connue pour ses partenariats stratégiques et ses coentreprises. Notamment, sa collaboration avec des acteurs mondiaux de la réassurance améliore ses capacités de partage des risques et diversifie son offre de produits.

En termes de positionnement sur le marché, China Re détient une part considérable du marché chinois de la réassurance, estimée à environ 40% en 2022, ce qui souligne sa domination et son rôle essentiel dans l’industrie.

La société a maintenu une solide note de solidité financière, les notes des agences internationales reflétant son bilan solide et sa capacité à respecter les obligations de ses assurés. Une évaluation récente d'A.M. Meilleur accordé à la Chine Re avec la note de Un (Excellent).

Dans l'ensemble, China Reinsurance (Group) Corporation opère selon un modèle diversifié, tirant parti de sa connaissance approfondie du marché et de ses solutions innovantes pour répondre aux besoins changeants du secteur de l'assurance, tant au niveau national qu'international.

Comment la China Reinsurance (Group) Corporation gagne de l'argent

China Reinsurance (Group) Corporation, communément appelée China Re, est un acteur majeur du secteur de la réassurance, générant des revenus via divers canaux, notamment les primes de réassurance, les revenus de placements et la gestion d'actifs. Fin 2022, la société a déclaré un chiffre d'affaires total d'environ 143 milliards de RMB, démontrant sa solide position sur le marché.

Primes de réassurance

La principale source de revenus de China Re réside dans la collecte des primes de réassurance. En 2022, l'entreprise a écrit 122 milliards de RMB en primes brutes de réassurance, illustrant une augmentation sur un an de 9.3%. Cette croissance est tirée par la demande croissante dans la région Asie-Pacifique, notamment en réassurance IARD.

Revenu de placement

Un autre contributeur important à la rentabilité de China Re réside dans ses revenus de placements. Le portefeuille d’investissement de la société évalué à environ 300 milliards de RMB en décembre 2022, a généré un revenu de placement de 20 milliards de RMB en 2022, représentant un retour sur investissement (ROI) de 6.7%. Ces revenus proviennent principalement de titres à revenu fixe, d'actions et de placements immobiliers.

Gestion des actifs

China Re s'engage également dans la gestion d'actifs, offrant des services liés à la gestion des investissements et aux produits financiers aux clients institutionnels et individuels. En 2022, les revenus de la gestion d’actifs ont contribué 3 milliards de RMB au bénéfice global, reflétant une croissance de 8.4% par rapport à l'année précédente.

Gestion des coûts et rentabilité

La société parvient à maintenir un ratio combiné sain de 95%, indiquant une gestion efficace des coûts par rapport aux bénéfices de souscription. Ce ratio s'est amélioré au fil des années, ce qui suggère que l'entreprise sait gérer les sinistres et les dépenses en fonction de ses revenus de primes.

Le bénéfice net de China Re pour 2022 a été déclaré à 8 milliards de RMB, avec une marge bénéficiaire nette d'environ 5.6%. Cela démontre la capacité de la société à maintenir sa rentabilité malgré les fluctuations du marché et une concurrence croissante.

Position et perspectives sur le marché

Depuis le premier trimestre 2023, China Re continue de maintenir sa position de plus grand réassureur en Chine, gérant une part de marché d'environ 40%. Une croissance future est attendue dans des secteurs tels que la cyber-assurance et les produits liés au climat, qui devraient gagner du terrain.

La société a élaboré des stratégies pour étendre sa présence internationale, en visant une empreinte géographique plus diversifiée qui devrait contribuer positivement à ses flux de revenus dans les années à venir.