Exploration de l'investisseur Veritone, Inc. (VERI) Profile: Qui achète et pourquoi ?

Vous regardez Veritone, Inc. (VERI) et essayez de déterminer si la récente hausse des actions est un véritable signal ou simplement du bruit, en particulier avec la base d'investisseurs mixte de l'entreprise. Honnêtement, c'est une configuration fascinante : alors que les détaillants détiennent la plus grande part à environ 50.37% de la propriété, l’argent intelligent prend actuellement des mesures agressives. Nous observons une nette tendance à l'accumulation, comme Marshall Wace LLP renforçant sa position d'un montant stupéfiant. 16,314.3% en novembre 2025, ce qui est un signal de conviction massif que vous ne pouvez pas ignorer. Cet appétit institutionnel mise sur la poussée de l'entreprise en matière d'IA d'entreprise, en particulier sur Veritone Data Refinery (VDR), qui devrait générer des revenus pour l'ensemble de l'année 2025. 104 millions de dollars à 115 millions de dollars gamme. Cela représente une augmentation annuelle implicite de 18 % à mi-parcours, mais vous devez quand même mettre cela en balance avec la perte nette non-GAAP prévue de 20,0 millions de dollars à 30,0 millions de dollars pour la même période. Alors, qui sont les autres acteurs majeurs, comme Vanguard Group Inc. et BlackRock, Inc., qui achètent, et quelle est leur thèse spécifique pour soutenir une entreprise qui brûle encore de l'argent pour conquérir une part du marché de l'IA ? Examinons les dossiers.

Qui investit dans Veritone, Inc. (VERI) et pourquoi ?

Vous regardez Veritone, Inc. (VERI) et essayez de déterminer qui est à l'origine de la volatilité du titre. La réponse courte est que la structure de propriété est fortement concentrée parmi les initiés et les investisseurs individuels, ce qui indique souvent un jeu à forte conviction et à haut risque. Ce n'est pas une action dominée par des fonds indiciels passifs.

Fin 2025, la base d’investisseurs est divisée d’une manière tout à fait inhabituelle pour une entreprise publique mature. Les investisseurs particuliers – des gens comme vous et moi – détiennent la part la plus importante, à environ 50.37% d'actions en circulation. Cette participation élevée au détail, ainsi qu'une participation importante d'initiés, signifient que le titre peut être sujet à de fortes fluctuations de prix en fonction de l'actualité ou de l'humeur du marché.

La répartition ressemble à ceci :

• Investisseurs particuliers : 50.37% d'actions
• Insiders d’entreprise : 32.64%, dont les co-fondateurs Ryan Steelberg et Chad Steelberg
• Investisseurs institutionnels : 17.00%, un chiffre relativement faible pour une entreprise technologique cotée au NASDAQ

L’empreinte institutionnelle : qui achète maintenant ?

Bien que le pourcentage de propriété institutionnelle soit inférieur à celui des pairs, les noms figurant sur la liste des actionnaires sont canoniques. Les institutions qui achètent sont principalement des gestionnaires passifs et une poignée de hedge funds actifs, ce qui indique un mélange d'achats indiciels et de paris à haut risque axés sur la croissance. Par exemple, la présence de Vanguard Group Inc et de BlackRock, Inc. est souvent due à leurs fonds indiciels, qui doivent détenir les actions quelle que soit la thèse d'investissement.

Voici un rapide calcul sur les principales positions longues institutionnelles au troisième trimestre 2025, qui montre l'ampleur de l'engagement :

Les gestionnaires actifs, comme Cooper Creek Partners Management Llc, sont ceux qui affichent une véritable conviction dans l'histoire de la croissance, employant souvent une stratégie de détention à long terme malgré la situation financière actuelle de l'entreprise. profile.

Motivations d’investissement : la thèse de la croissance de l’IA

La principale motivation de tout investisseur qui achète Veritone, Inc. en 2025 est la confiance dans sa technologie d'IA exclusive, en particulier le système d'exploitation aiWARE et Veritone Data Refinery (VDR). Il s’agit d’un pur jeu de croissance ; ce n’est pas une action de valeur et certainement pas une action à dividende.

Le récit de l'investissement dépend de la transition de l'entreprise vers un modèle SaaS (Software-as-a-Service) et de son succès dans le secteur public. Au deuxième trimestre 2025, les activités du secteur public ont connu une croissance fulgurante 90% année après année, ce qui est le genre de catalyseur qui attire les fonds de croissance.

La plateforme VDR a franchi une étape majeure au deuxième trimestre 2025, avec un traitement sur 5 000 milliards de jetons, prouvant que la demande pour leurs capacités de raffinement des données est réelle. Mais il faut être réaliste : cette croissance a un coût. Le chiffre d'affaires de l'entreprise pour l'ensemble de l'année 2025 devrait être d'environ 109,5 millions de dollars (point médian des prévisions), mais la perte nette non-GAAP devrait toujours être d'environ 25,0 millions de dollars (milieu du guidage). Vous achetez une rentabilité future, pas un flux de trésorerie actuel.

Ce programme à haut risque et à haute récompense profile C'est pourquoi les analystes de Wall Street, malgré les pertes, ont une note consensuelle de Achat fort à partir de novembre 2025, avec un objectif de cours moyen de $10.00. La stratégie ici est simple : parier sur le taux d’adoption de la technologie qui s’accélère plus rapidement que la consommation actuelle de liquidités. Pour une analyse plus approfondie des données financières, vous devriez consulter Briser la santé financière de Veritone, Inc. (VERI) : informations clés pour les investisseurs.

Propriété institutionnelle et principaux actionnaires de Veritone, Inc. (VERI)

L'investisseur profile pour Veritone, Inc. (VERI) montre un changement significatif dans l'intérêt institutionnel, reflétant la volatilité et le potentiel de croissance liés à son orientation vers l'IA. Selon les derniers dépôts pour l'exercice 2025, les investisseurs institutionnels détiennent environ 17.00% de la société, détenant au total plus de 18,4 millions d'actions.

Cette structure de propriété est unique car la base d'investisseurs particuliers est inhabituellement large, détenant environ 50.37% du titre, tandis que les initiés de l'entreprise détiennent une part substantielle 32.64%. Cela signifie que le bloc institutionnel, bien qu'influent, partage la scène avec une large base d'investisseurs individuels et de fondateurs de l'entreprise.

Principaux investisseurs institutionnels : qui soutient VERI ?

Les plus grands détenteurs institutionnels de Veritone, Inc. sont un mélange de fonds indiciels passifs et de gestionnaires d'investissement plus actifs. Comprendre qui sont ces investisseurs et leurs stratégies typiques est essentiel pour interpréter les mouvements futurs du titre. Les données des dépôts du troisième trimestre 2025 montrent les principaux détenteurs suivants :

Voici le calcul rapide : Vanguard Group Inc. et BlackRock, Inc. sont généralement des investisseurs passifs, ce qui signifie que leurs avoirs sont souvent liés à des fonds indiciels qui doivent détenir Veritone, Inc. car celui-ci figure dans leur indice de référence. Leur accumulation fournit une force constante et définitivement stabilisatrice sur le stock.

Changements de propriété : une forte hausse des achats institutionnels

L’histoire la plus convaincante des données de 2025 est l’augmentation spectaculaire de l’engagement institutionnel. Les derniers dépôts 13F montrent une nette tendance à l’accumulation, en particulier au troisième trimestre 2025. Plus précisément, 51 institutions ont augmenté leurs positions, rachetant collectivement 11,5 millions d'actions. En revanche, seules 21 institutions ont réduit leurs mises.

Cette activité d’achat net est un énorme vote de confiance. Regardez les principaux hedge funds et gestionnaires actifs : Marshall Wace LLP a augmenté sa participation d'une manière étonnante 16,314.344%. En outre, Cooper Creek Partners Management LLC et Silvercrest Asset Management Group LLC ont tous deux établi de nouvelles positions importantes.

• 51 titulaires augmenté leurs positions.
• Total des nouvelles actions achetées : 11,523,212.
• Seulement 21 titulaires réduit leurs positions.

Cette accumulation a contribué à faire passer le cours de l'action de 2,97 $ par action en novembre 2024 à 4,34 $ par action en novembre 2025, une hausse de 46.13%.

Impact des investisseurs institutionnels sur la stratégie et le cours des actions

Les grands investisseurs institutionnels jouent deux rôles principaux : ils assurent la liquidité et la stabilité, et ils peuvent influencer la stratégie des entreprises. Les participations de Vanguard et BlackRock, bien que importantes, sont généralement passives : elles achètent et détiennent, offrant ainsi un plancher au cours des actions. La véritable influence vient des gestionnaires actifs.

Lorsque des hedge funds comme Cooper Creek Partners Management LLC prennent une nouvelle participation importante, cela indique qu’ils y voient un catalyseur de création de valeur. Ils pourraient faire pression pour des changements opérationnels, des ventes d'actifs ou un changement dans l'allocation du capital, en particulier compte tenu de la dynamique de santé financière de l'entreprise. Vous pouvez en savoir plus à ce sujet dans Briser la santé financière de Veritone, Inc. (VERI) : informations clés pour les investisseurs.

L’afflux massif de capitaux – l’augmentation nette des actions institutionnelles – a directement contribué à l’appréciation du cours du titre en 2025. Ces gros acheteurs fournissent la demande nécessaire pour absorber la pression de vente et valider le récit de croissance de l'entreprise axé sur l'IA. Le risque, bien sûr, est que si ces grands fonds décident de se retirer, le titre pourrait connaître une chute brutale et soudaine. C'est pourquoi le suivi des changements trimestriels est crucial.

Prochaine étape : vérifiez la transcription de l'appel aux résultats du quatrième trimestre 2025 pour voir si la direction s'adresse aux nouveaux grands actionnaires.

Investisseurs clés et leur impact sur Veritone, Inc. (VERI)

Vous regardez Veritone, Inc. (VERI), une société d'IA d'entreprise, et la première chose à comprendre est que la base d'investisseurs est inhabituelle pour une entreprise de technologie publique : il s'agit d'une action axée sur la vente au détail. Le pouvoir collectif des investisseurs individuels constitue ici l’influence la plus importante, mais le niveau élevé de propriété interne signifie que la direction exerce également une influence considérable.

Fin 2025, les investisseurs institutionnels détenaient environ 17,00 % des actions, tandis que les initiés – dirigeants et administrateurs – contrôlaient une part significative de 32,64 %. Cela laisse 50,37 % entre les mains des investisseurs particuliers. Cette structure signifie que le sentiment des détaillants peut générer de la volatilité, mais la participation importante des initiés garantit que leur vision de la plate-forme d'IA de l'entreprise, aiWARE, reste dominante. C'est un équilibre délicat.

La dynamique du pouvoir des détaillants et des initiés

Le fait que la moitié de l’entreprise soit détenue par le grand public donne aux investisseurs particuliers une influence collective surprenante sur le sentiment et l’évolution des cours des actions. Lorsque des nouvelles arrivent, comme le chiffre d'affaires du troisième trimestre 2025 de 29,1 millions de dollars ou la fourchette de revenus projetée pour l'ensemble de l'année 2025 de 109 à 115 millions de dollars, la réaction des détaillants peut être immédiate et dramatique.

Cependant, les avoirs d’initiés constituent un point d’ancrage solide. Le PDG et président Ryan Steelberg est le plus grand actionnaire individuel, détenant environ 14,76 millions d'actions, soit 16,07 % de la société. Il s’agit d’un puissant alignement des intérêts avec les actionnaires, mais cela signifie également que tout pivot stratégique est fermement contrôlé par l’équipe de direction. Honnêtement, la participation combinée des frères Steelberg constitue le plus gros bloc de vote unique.

• Investisseurs de détail : stimulent la volatilité des prix à court terme.
• Insiders : Contrôlez l’orientation stratégique à long terme.
• Titulaires institutionnels : ajoutez une couche de validation professionnelle.

Acteurs institutionnels notables et mouvements récents

Bien que la propriété institutionnelle soit inférieure à celle de nombreuses actions à grande capitalisation, la liste des détenteurs comprend certains des plus grands gestionnaires d'actifs au monde, ce qui confère de la crédibilité à l'histoire à long terme de Veritone, Inc. en matière d'IA. Il s’agit pour la plupart d’investisseurs passifs, mais leur taille compte.

The Vanguard Group, Inc. et BlackRock, Inc. sont deux des noms les plus reconnaissables du registre. Ils détiennent principalement des actions par le biais de fonds indiciels, ce qui constitue un vote pour l'inclusion de l'entreprise dans les principaux indices, pas nécessairement un jeu de conviction approfondi. The Vanguard Group, Inc., par exemple, a récemment augmenté sa participation de +63,1 % en novembre 2025, détenant 2,75 millions d'actions d'une valeur marchande d'environ 13,28 millions de dollars au moment du dépôt. BlackRock, Inc. détient également une position notable de 927 168 actions au 30 septembre 2025.

L'activité la plus intéressante vient des hedge funds et des gestionnaires actifs. Il s'agit d'investisseurs qui font un pari clair et directionnel sur le titre, cherchant souvent à capitaliser sur la réduction attendue de la perte nette non-GAAP, qui devrait se situer entre 31,6 millions de dollars et 26,0 millions de dollars pour l'ensemble de l'exercice 2025.

Cartographie des mouvements récents en action

Les récentes évolutions montrent une nette division des opinions professionnelles. Voir Marshall Wace LLP, un important fonds spéculatif basé à Londres, intervenir avec une nouvelle position massive - une variation trimestrielle de +16 314,3 % - est un signal fort que certains grands acteurs voient une opportunité à court terme dans l'histoire de croissance de l'IA de Veritone, Inc., en particulier autour de Veritone Data Refinery (VDR) et des contrats du secteur public. Ce type d'achats brusques suggère qu'ils pensent que les récentes augmentations de capital de l'entreprise, comme les transactions de plus de 100 millions de dollars en actions réalisées au troisième trimestre 2025, alimenteront avec succès la transition vers la rentabilité.

Mais, pour être honnête, la réduction significative opérée par Davidson Kempner Capital Management LP en octobre 2025 vous indique que d’autres prennent des bénéfices ou réduisent simplement leur exposition au risque. Il s’agit d’un compromis risque/récompense classique, en particulier pour une entreprise qui s’efforce toujours d’atteindre une rentabilité constante. Les augmentations de capital et la réduction de la dette sont des mesures positives, mais elles introduisent également une dilution des actions, un risque que vous devez absolument prendre en compte dans vos modèles de valorisation. Pour un examen plus approfondi des principes fondamentaux qui sous-tendent ces décisions, vous pouvez consulter Briser la santé financière de Veritone, Inc. (VERI) : informations clés pour les investisseurs.

Voici un calcul rapide : les achats agressifs de Marshall Wace LLP suggèrent que les principaux produits et services logiciels d'IA, qui ont connu une croissance de 55 % d'une année sur l'autre au troisième trimestre 2025, accéléreront la voie vers des flux de trésorerie positifs plus rapidement que ne le prévoit le marché. Votre action devrait consister à surveiller les deux prochains rapports trimestriels pour détecter une croissance continue dans ce segment de logiciels à forte marge. Si cette croissance ralentit, la thèse de l’achat activiste s’effondre.

Impact sur le marché et sentiment des investisseurs

Vous recherchez une lecture claire sur Veritone, Inc. (VERI), et la conclusion rapide est la suivante : les investisseurs institutionnels achètent, mais le sentiment du marché est extrêmement volatil. Il s’agit d’une histoire classique d’IA à haut risque et à haute récompense, où le consensus des analystes est « achat modéré », mais les fluctuations du cours des actions suggèrent une foule définitivement nerveuse.

Le grand public, ou les investisseurs particuliers, exercent toujours une influence significative, contrôlant environ 50,37 % à 56 % des actions de la société. Ce niveau de propriété de détail signifie que le sentiment peut changer rapidement, amplifiant souvent les mouvements du marché. Vous avez vu cela se produire lorsque le titre a connu une baisse de 11 % en février 2025, ce qui a consterné à la fois les détenteurs particuliers et institutionnels. Néanmoins, la tendance sous-jacente montre que des institutions comme Vanguard Group Inc. renforcent leur position, ce qui témoigne de la confiance dans le pivot à long terme vers les logiciels d'IA de base.

Qui dirige la structure de propriété ?

La structure de propriété de Veritone, Inc. (VERI) est inhabituelle dans la mesure où les investisseurs particuliers détiennent une participation majoritaire, mais les institutions placent des paris stratégiques importants. Les initiés - cadres et administrateurs - détiennent également une part substantielle, environ 32,64 % de la société, bien que l'activité nette récente des initiés ait été orientée vers la vente, ce qui incite à la prudence. Voici un aperçu des principaux postes institutionnels sur la base des dépôts les plus récents de 2025 :

Regardez la décision de Marshall Wace LLP : une augmentation massive de plus de 16 314,3 % des actions annoncée en novembre 2025. Il ne s'agit pas d'une décision passive d'un fonds indiciel ; c'est un jeu de conviction sur l'histoire de l'IA. Cela suggère qu'un hedge fund y voit un catalyseur à court terme ou une opportunité de valeur importante, malgré les défis historiques de l'entreprise, comme la perte d'exploitation de 21,6 millions de dollars au premier trimestre 2025.

Réactions récentes du marché et volatilité

Le titre est incroyablement sensible aux actualités, ce qui est typique d’un pure play d’IA à petite capitalisation. La réaction du marché aux évolutions positives a été explosive en 2025. Par exemple, au cours des 90 jours précédant fin octobre 2025, le cours de l’action a enregistré un rendement stupéfiant de 268,7 %, alimenté par les contrats remportés dans le secteur public et les mises à niveau de son logiciel Redact.

Bien entendu, cette volatilité a des effets dans les deux sens. Un jour de septembre 2025, le cours de l'action a fluctué de 26,84 % entre son plus haut et son plus bas, pour finalement clôturer en hausse de 27,99 %. Ce type de mouvement montre qu’une seule nouvelle – un contrat, une hausse des bénéfices ou un achat institutionnel important – peut faire monter en flèche les actions. Le marché intègre des attentes de croissance massive, mais il continue de surveiller de près les fondamentaux, en particulier avec les prévisions de revenus pour l'ensemble de l'année 2025 se situant entre 104 et 115 millions de dollars.

Points de vue des analystes sur les investisseurs clés

Le consensus de Wall Street est un « achat modéré » ou un « achat fort », sur la base des notes de 5 à 7 analystes en novembre 2025. Cette perspective positive est en grande partie un vote de confiance dans le pivot stratégique de l'entreprise vers des logiciels et des services à marge élevée, loin de ses activités traditionnelles. Vous pouvez en savoir plus sur cet axe stratégique, y compris le Énoncé de mission, vision et valeurs fondamentales de Veritone, Inc. (VERI).

L'objectif de prix moyen sur 12 mois est d'environ 10,00 $ à 10,60 $, ce qui implique une hausse significative par rapport au prix actuel. L'analyste Jason Kolbert de D. Boral Capital, par exemple, a maintenu une note « Acheter » le 7 novembre 2025, avec un objectif de cours de 23,00 $. Mais voici un petit calcul : la fourchette est énorme, allant d'un maximum de 23,00 $ à un minimum de 2,00 $. Ce large écart vous indique que si les haussiers voient la plateforme d'IA comme la prochaine grande nouveauté, les baissiers se concentrent sur le risque financier, y compris le rendement des actifs (ROA) négatif de -27 % enregistré au premier trimestre 2025.

• Objectif de prix moyen des analystes : 10,00 $ à 10,60 $.
• Objectif de cours le plus élevé : 23,00 $ (D. Boral Capital, novembre 2025).
• Objectif de prix le plus bas : 2,00 $ (UBS, mai 2025).

Ce que cache cette estimation, c’est le risque d’exécution. Les analystes parient que l'équipe de direction parviendra à modifier la répartition des revenus et à atteindre la rentabilité, qu'ils visent au second semestre 2026. S'ils ne respectent pas ce calendrier, le titre sera durement touché, quel que soit le nombre d'actions que BlackRock, Inc. ou Vanguard Group Inc. détiennent.