China Railway Group Limited (0390.HK) Bundle
Uma Breve História da China Railway Group Limited
O China Railway Group Limited (CRG), também conhecido como China Railway, foi fundado em 2000 e está sediado em Pequim, China. Foi estabelecida como uma empresa estatal através da reestruturação da China National Railway Corporation, responsável pela construção e manutenção da infra-estrutura ferroviária na China.
A CRG é uma das maiores empresas de construção do mundo, especializada em vários sectores, incluindo transporte ferroviário, estradas, infra-estruturas urbanas e desenvolvimento de recursos. Em 2007, a empresa foi listada na Bolsa de Valores de Hong Kong sob o código de ações 390. Durante o seu primeiro ano de negociação, a CRG levantou aproximadamente HK$ 26,7 bilhões (cerca de US$ 3,42 bilhões) através da sua oferta pública inicial.
Desempenho Financeiro
O crescimento financeiro do China Railway Group tem sido significativo ao longo dos anos. Em 2022, a empresa reportou receitas de aproximadamente CNY 1,01 trilhão (aproximadamente US$ 150 bilhões), marcando um aumento de 9.4% em comparação com o ano anterior. O lucro líquido atribuível aos accionistas no mesmo ano foi de cerca de CNY 40,4 bilhões (aproximadamente US$ 5,93 bilhões), refletindo um crescimento anual de 8.6%.
| Ano | Receita (CNY) | Lucro Líquido (CNY) | Margem de lucro líquido (%) |
|---|---|---|---|
| 2020 | 877,9 bilhões | 37,1 bilhões | 4.23 |
| 2021 | 923,0 bilhões | 37,2 bilhões | 4.03 |
| 2022 | 1,01 trilhão | 40,4 bilhões | 4.00 |
| 2023 (Projeção) | 1,15 trilhão | 43,0 bilhões | 3.74 |
Principais projetos e conquistas
O China Railway Group esteve envolvido em vários projetos de altaprofile projetos tanto a nível nacional como internacional. Notavelmente, a empresa desempenhou um papel crucial na construção da Ferrovia de Alta Velocidade Pequim-Xangai, que foi concluída em junho de 2011 e continua sendo uma das linhas ferroviárias de alta velocidade mais longas do mundo. Este projeto contou com um investimento de aproximadamente 220 bilhões de yuans (cerca de US$ 34 bilhões).
Além disso, o CRG também contribuiu para o mercado global, assegurando contratos em mais de 70 países. Em 2021, a receita internacional atingiu aproximadamente 155 bilhões de yuans (cerca de US$ 22 bilhões), representando aproximadamente 15% da receita total.
Posição de mercado e concorrentes
Em outubro de 2023, o China Railway Group detinha uma participação de mercado significativa na indústria da construção na China. A empresa é frequentemente comparada a outras grandes empresas estatais, como a China Communications Construction Company (CCCC) e a China State Construction Engineering Corporation (CSCEC). A capitalização bolsista da CRG situou-se em aproximadamente US$ 80 bilhões, posicionando-a como líder no setor de infraestrutura.
Além dos projectos nacionais, o China Railway Group tem-se concentrado cada vez mais na expansão da sua presença nos países da Iniciativa Cinturão e Rota, onde pretende melhorar a conectividade e o desenvolvimento de infra-estruturas.
Responsabilidade Social Corporativa
A CRG comprometeu-se com práticas de desenvolvimento sustentável. A empresa investiu pesadamente em tecnologias ecologicamente corretas e fontes de energia renováveis. Em 2022, o CRG destinou aproximadamente 5 bilhões de yuans (cerca de US$ 700 milhões) para projetos verdes. O objetivo é continuar a reduzir as emissões de carbono e melhorar a eficiência energética nos processos de construção.
Em resumo, a China Railway Group Limited estabeleceu-se como um interveniente formidável na indústria global da construção através de crescimento estratégico, desempenho financeiro significativo e contribuições contínuas para o desenvolvimento sustentável. O seu foco em projetos de infraestruturas, tanto na China como no estrangeiro, continua a impulsionar a sua expansão e rentabilidade.
A Quem é dono do China Railway Group Limited
A China Railway Group Limited, um importante player no setor de construção e engenharia, é propriedade principalmente de diversas entidades estatais e institucionais. O maior acionista é o Comissão de Supervisão e Administração de Ativos Estatais do Conselho de Estado (SASAC), que administra empresas estatais na China. De acordo com os dados mais recentes, a SASAC detém aproximadamente 60.25% das ações da empresa.
Além disso, outros acionistas importantes incluem vários investidores institucionais nacionais e bancos estatais. Por exemplo, o Fundo Nacional de Segurança Social é conhecida por deter participações em muitas empresas apoiadas pelo Estado, incluindo o China Railway Group, contribuindo para a sua diversificação de propriedade.
Aqui está um detalhamento da estrutura de propriedade da China Railway Group Limited:
| Tipo de Acionista | Porcentagem de propriedade | Titular da participação |
|---|---|---|
| Entidades estatais | 60.25% | SASAC |
| Investidores Institucionais Domésticos | 25.00% | Vários fundos apoiados pelo Estado |
| Flutuação Pública | 14.75% | Varejo e outros investidores |
De acordo com os últimos relatórios financeiros, a China Railway Group Limited tinha uma capitalização de mercado de aproximadamente CNY 300 bilhões (cerca de 46 bilhões de dólares). A empresa reportou receita de CNY 1,2 trilhão em 2022, com um crescimento ano a ano de 5.7%.
Em 2022, a margem de lucro líquido situou-se em aproximadamente 4.5%, reflectindo um desempenho consistente impulsionado por projectos de infra-estruturas na China e no estrangeiro. O ousado plano de expansão da empresa inclui grandes projetos em países participantes da Iniciativa Cinturão e Rota (BRI), diversificando ainda mais o seu portfólio.
As tendências de propriedade reflectem um forte compromisso do governo chinês em manter o controlo sobre indústrias-chave, incluindo transportes e infra-estruturas. O domínio de entidades estatais na estrutura de propriedade do China Railway Group destaca a importância estratégica da empresa no desenvolvimento nacional e no planeamento económico.
Declaração de missão limitada do China Railway Group
A China Railway Group Limited (CREC) é uma empresa estatal que se posiciona como líder na indústria de construção e engenharia, tanto nacional como globalmente. A sua missão gira em torno da prestação de serviços de infraestrutura de alta qualidade e da promoção do desenvolvimento de redes de transporte. A empresa visa aumentar o crescimento econômico por meio da execução eficiente de projetos e da inovação em práticas de engenharia.
A declaração de missão da CREC articula o seu compromisso de se tornar uma empresa de classe mundial, maximizando a eficiência operacional, aderindo aos padrões de segurança e incorporando práticas sustentáveis nos seus projetos. A empresa concentra-se no desenvolvimento de infra-estruturas que não só cumprem como excedem as expectativas dos clientes, ao mesmo tempo que contribuem para as ambições económicas nacionais.
Em 2022, o CREC registrou uma receita total de aproximadamente ¥ 1,17 trilhão (cerca de 173 mil milhões de dólares), demonstrando a sua capacidade de cumprir a sua missão através de um desempenho financeiro significativo. O lucro líquido da empresa no mesmo ano foi de cerca de ¥ 45,8 bilhões (aproximadamente US$ 6,8 bilhões), indicando lucratividade robusta e eficácia operacional.
A empresa gerencia um portfólio diversificado de projetos que inclui ferrovias, rodovias, pontes e sistemas de trânsito urbano. Opera em vários mercados internacionais, refletindo a sua missão de promover a colaboração global e o desenvolvimento de infraestruturas.
| Ano financeiro | Receita total (¥ bilhões) | Lucro líquido (¥ bilhões) | Ativos totais (¥ bilhões) | Contagem de funcionários |
|---|---|---|---|---|
| 2019 | 1,073 | 39.9 | 1,270 | 139,000 |
| 2020 | 1,210 | 41.1 | 1,300 | 135,000 |
| 2021 | 1,160 | 44.5 | 1,350 | 132,000 |
| 2022 | 1,170 | 45.8 | 1,400 | 130,000 |
Como parte da sua missão, o CREC enfatiza a inovação tecnológica e as práticas sustentáveis. Nos últimos anos, a empresa tem investido fortemente em pesquisa e desenvolvimento, canalizando aproximadamente ¥ 5 bilhões (cerca de 740 milhões de dólares) anualmente para novas tecnologias e métodos que melhorem a segurança e a eficiência da construção.
Além disso, o CREC tem sido fundamental na Iniciativa Cinturão e Rota, demonstrando o seu compromisso com a cooperação internacional. O envolvimento da empresa em mais de 50 países permitiu-lhe alargar a sua missão ao desenvolvimento de infra-estruturas globais, alinhando-se com os objectivos estratégicos do governo chinês.
Como funciona o China Railway Group Limited
A China Railway Group Limited (CRG), listada na Bolsa de Valores de Hong Kong sob o código 00390, é uma empresa líder na área de engenharia e construção de infraestrutura ferroviária. As operações da empresa abrangem diversos segmentos, incluindo ferrovia, rodovia, trânsito urbano e engenharia municipal.
No final de 2022, a CRG reportou receitas de aproximadamente 1,04 trilhão de RMB, refletindo um aumento anual de 8.3%. O lucro líquido atribuível aos accionistas no mesmo período foi de cerca de 37,2 bilhões de RMB, apresentando um aumento de 4.5% em comparação com 2021.
A empresa está envolvida principalmente em dois segmentos de negócios principais:
- Construção e Engenharia: Isso inclui a construção de ferrovias, rodovias e sistemas de trânsito urbano. A CRG é responsável por alguns dos projetos ferroviários mais significativos na China, incluindo a Ferrovia de Alta Velocidade Pequim-Guangzhou.
- Desenvolvimento Imobiliário: Por meio de subsidiárias, a CRG atua em empreendimentos imobiliários, muitas vezes desenvolvendo imóveis que complementam seus projetos de infraestrutura.
A CRG opera em múltiplas regiões, incluindo mercados nacionais e internacionais. A empresa tem expandido a sua presença no exterior, com projetos importantes em países envolvidos na Iniciativa Cinturão e Rota (BRI) da China. No terceiro trimestre de 2023, o CRG relatou que o valor do contrato internacional atingiu 20,5 mil milhões de dólares, sublinhando a sua crescente presença global.
| Métrica Financeira | 2022 | 2021 | 2020 |
|---|---|---|---|
| Receita (RMB) | 1,04 trilhão | 960 bilhões | 895 bilhões |
| Lucro Líquido (RMB) | 37,2 bilhões | 35,6 bilhões | 30,4 bilhões |
| Margem de lucro (%) | 3.6% | 3.7% | 3.4% |
| Ativos totais (RMB) | 1,5 trilhão | 1,4 trilhão | 1,3 trilhão |
Em termos de projectos, a CRG já obteve numerosos contratos, com mais de 100 grandes projetos em operação em vários setores. Notavelmente, a empresa obteve um contrato significativo para a construção da ferrovia de alta velocidade Jacarta-Bandung, na Indonésia, avaliada em aproximadamente 6 bilhões de dólares.
A força de trabalho da empresa também é substancial, empregando mais de 270.000 funcionários globalmente, que inclui engenheiros, planejadores e trabalhadores qualificados dedicados à execução e gerenciamento de projetos.
A China Railway Group Limited é reconhecida pelos seus avanços tecnológicos, integrando tecnologia moderna nos seus processos de construção. A empresa investe fortemente em pesquisa e desenvolvimento, com gastos anuais superiores a 8 bilhões de RMB, com o objetivo de inovar em áreas como segurança ferroviária, eficiência construtiva e sustentabilidade ambiental.
O desempenho das ações da CRG demonstra resiliência, com as ações sendo negociadas a cerca de HKD 6,23 no final de setembro de 2023. O índice preço/lucro (P/L) da empresa é de 17.6, refletindo a confiança dos investidores no seu potencial de crescimento futuro.
Olhando para o futuro, a China Railway Group Limited continua a alinhar as suas operações com as políticas nacionais, incluindo o impulso para infra-estruturas verdes e fontes de energia renováveis, posicionando-se como líder em práticas de construção sustentáveis.
Como a China Railway Group Limited ganha dinheiro
O China Railway Group Limited (CRG) opera principalmente nos setores de construção e engenharia, especializando-se no desenvolvimento de infraestrutura. A empresa gera receita por meio de diversos segmentos, incluindo serviços de construção e design, incorporação imobiliária e outros serviços relacionados.
Segmentação de receita
Os fluxos de receitas do CRG podem ser categorizados da seguinte forma:
- Construção de infraestrutura
- Serviços de projeto de engenharia
- Desenvolvimento Imobiliário
- Fabricação e Vendas de Equipamentos
- Outros serviços
| Segmento de receita | Receita de 2022 (bilhões de CNY) | Receita de 2021 (bilhões de CNY) | Taxa de crescimento (%) |
|---|---|---|---|
| Construção de infraestrutura | 407.45 | 392.12 | 3.5 |
| Projeto de Engenharia | 48.67 | 45.22 | 5.4 |
| Desenvolvimento Imobiliário | 53.91 | 58.40 | -7.6 |
| Fabricação e Vendas de Equipamentos | 21.83 | 19.60 | 11.4 |
| Outros serviços | 15.12 | 14.20 | 6.5 |
Destaques Financeiros
Para o ano fiscal encerrado em 31 de dezembro de 2022, o China Railway Group relatou receita total de CNY 546,98 bilhões, marcando um aumento ano após ano de 4.2% de CNY 525,16 bilhões em 2021. O lucro líquido atribuível aos acionistas foi CNY 26,89 bilhões, com uma margem de lucro líquido de aproximadamente 4.9%.
O ativo total da empresa era de CNY 942,02 bilhões em 2022, refletindo um aumento em relação a CNY 905,16 bilhões em 2021. Da mesma forma, o passivo total foi CNY 706,80 bilhões, resultando num rácio dívida/capital próprio de aproximadamente 1.19.
Vantagens Competitivas
A CRG beneficia de diversas vantagens competitivas:
- Forte apoio governamental
- Pipeline Robusto de Projetos
- Ampla experiência em projetos de grande porte
- Diversos fluxos de receita
Projetos-chave
O China Railway Group está envolvido em vários projetos de altaprofile projetos que contribuem significativamente para sua receita:
- Ferrovia de alta velocidade Pequim-Zhangjiakou
- Construção do metrô de Chengdu
- Ligação ferroviária expressa Guangzhou-Shenzhen-Hong Kong
Posição de mercado
Em 2022, o CRG detinha uma capitalização de mercado de aproximadamente CNY 90 bilhões. A empresa está listada na Bolsa de Valores de Xangai sob o código 601390, continuando a ser uma das maiores empresas de construção da China em receita.
A posição do China Railway Group é reforçada por suas extensas capacidades em engenharia civil e por uma rede de subsidiárias que melhoram a eficiência operacional e a execução de projetos.
China Railway Group Limited (0390.HK) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Disclaimer
All information, articles, and product details provided on this website are for general informational and educational purposes only. We do not claim any ownership over, nor do we intend to infringe upon, any trademarks, copyrights, logos, brand names, or other intellectual property mentioned or depicted on this site. Such intellectual property remains the property of its respective owners, and any references here are made solely for identification or informational purposes, without implying any affiliation, endorsement, or partnership.
We make no representations or warranties, express or implied, regarding the accuracy, completeness, or suitability of any content or products presented. Nothing on this website should be construed as legal, tax, investment, financial, medical, or other professional advice. In addition, no part of this site—including articles or product references—constitutes a solicitation, recommendation, endorsement, advertisement, or offer to buy or sell any securities, franchises, or other financial instruments, particularly in jurisdictions where such activity would be unlawful.
All content is of a general nature and may not address the specific circumstances of any individual or entity. It is not a substitute for professional advice or services. Any actions you take based on the information provided here are strictly at your own risk. You accept full responsibility for any decisions or outcomes arising from your use of this website and agree to release us from any liability in connection with your use of, or reliance upon, the content or products found herein.