LIC Housing Finance Limited: história, propriedade, missão, como funciona & ganha dinheiro

Uma breve história da LIC Housing Finance Limited

A LIC Housing Finance Limited (LIC HFL) foi fundada em 1989 como uma subsidiária integral da Life Insurance Corporation of India (LIC). A empresa foi formada para atender às necessidades de financiamento habitacional de indivíduos e incorporadores na Índia. Ao longo dos anos, a LIC HFL tornou-se uma das principais empresas de financiamento habitacional do país.

Nos seus primeiros anos, a LIC HFL concentrou-se principalmente na concessão de empréstimos para a compra de imóveis residenciais. Por 1995, expandiu suas ofertas para incluir empréstimos para construção, reforma residencial e compra de terrenos. A empresa procurou explorar novos segmentos de clientes, o que levou a um aumento na sua carteira de crédito.

Entre 2000 e 2010, a LIC HFL testemunhou um crescimento significativo em suas operações. O activo total da empresa aumentou de aproximadamente ₹ 10.000 milhões em 2000 por volta ₹ 50.000 milhões por 2010. Esta expansão foi alimentada pela crescente procura de financiamento habitacional na Índia, impulsionada pela urbanização e pelo aumento dos rendimentos.

Em 2017, a LIC HFL fez uma mudança estratégica ao entrar no segmento de financiamento habitacional acessível. Introduziu diversos produtos voltados para clientes de baixa e média renda, o que ajudou a fortalecer sua posição no mercado. O foco da empresa em habitação acessível, alinhado com a iniciativa "Habitação para Todos" do governo indiano, lançada em 2015.

A partir de Março de 2023, a LIC HFL reportou uma carteira total de empréstimos de aproximadamente ₹2,51 lakh crore, com uma gama diversificada de produtos de financiamento habitacional. A empresa manteve uma qualidade saudável de ativos, com um índice de ativos brutos não produtivos (GNPA) de 1.14%, demonstrando práticas eficazes de gestão de risco.

Em 2022, LIC HFL reportou um lucro líquido de ₹ 2.390 milhões, refletindo um crescimento anual de 20%. A receita total da empresa no mesmo ano fiscal foi de aproximadamente ₹ 15.000 milhões. A capacidade da LIC HFL de sustentar a lucratividade em meio aos desafios do mercado destaca sua forte eficiência operacional e foco estratégico.

A empresa está listada na Bolsa de Valores Nacional (NSE) e na Bolsa de Valores de Bombaim (BSE). A partir de Outubro de 2023, a capitalização de mercado da LIC HFL é de aproximadamente ₹ 50.000 milhões, classificando-a entre as principais empresas de financiamento habitacional da Índia.

Como parte da sua estratégia de crescimento, a LIC HFL abraçou a transformação digital. A empresa lançou vários serviços online, incluindo pedidos de empréstimo e plataformas de apoio ao cliente, que melhoraram a experiência do cliente e a eficiência operacional.

No geral, a LIC Housing Finance Limited continua a desempenhar um papel significativo no mercado imobiliário indiano, adaptando as suas estratégias para atender às mudanças na dinâmica do mercado e às necessidades dos clientes. O compromisso com a habitação acessível posicionou a empresa favoravelmente no setor de serviços financeiros na Índia.

A que possui LIC Housing Finance Limited

A LIC Housing Finance Limited é um player proeminente no setor de financiamento habitacional na Índia, de propriedade principalmente da Life Insurance Corporation of India (LIC). Em março de 2023, a LIC detém uma participação significativa no valor de 40.31% em LIC Habitação Financiamento. Esta estrutura de propriedade sublinha o alinhamento estratégico entre um dos maiores prestadores de seguros da Índia e o sector financeiro habitacional.

A propriedade restante da LIC Housing Finance é distribuída entre vários investidores institucionais e de varejo. A tabela abaixo fornece uma discriminação detalhada dos principais acionistas e suas respectivas participações acionárias a partir dos últimos dados disponíveis em 2023.

Conforme relatado nas últimas divulgações financeiras, a LIC Housing Finance Limited registrou um patrimônio líquido total de aproximadamente ₹ 12.575 milhões em março de 2023. Este valor reflete a sólida base de capital da empresa e a sua capacidade de apoiar operações de crédito substanciais no mercado de financiamento habitacional.

Além disso, o total de ativos sob gestão (AUM) da empresa situou-se em cerca de ₹ 2,55.000 milhões, indicando uma trajetória de crescimento robusta nos desembolsos de empréstimos à habitação, que é largamente apoiada pela sua empresa-mãe, a LIC.

Em termos de desempenho do mercado, o preço das ações da LIC Housing Finance sofreu flutuações, sendo negociadas na faixa de ₹400 a ₹600 por ação no ano passado. A capitalização de mercado oscilou em torno ₹36.000 milhões no início de 2023, refletindo o sentimento dos investidores e a saúde geral do setor financeiro habitacional.

Iniciativas estratégicas recentes da LIC incluem um maior investimento em plataformas digitais para melhorar o envolvimento do cliente e agilizar os processos hipotecários. Estas iniciativas alinham-se com tendências mais amplas do mercado que favorecem a transformação digital nos serviços financeiros.

No geral, a LIC Housing Finance Limited apresenta um estudo de caso convincente das relações entrelaçadas no setor de serviços financeiros, impulsionadas significativamente pelo seu principal acionista, a LIC, e pelos seus objetivos estratégicos que visam o crescimento e a liderança de mercado no financiamento habitacional.

Declaração de missão limitada da LIC Housing Finance

A LIC Housing Finance Limited (LIC HFL) opera no setor de financiamento habitacional na Índia, oferecendo principalmente empréstimos para imóveis residenciais, reforma de casas e construção. A declaração de missão da empresa reflecte o seu compromisso em fornecer soluções abrangentes de financiamento habitacional que contribuam para o objectivo do país de melhorar o acesso à habitação.

Conforme declarado na sua missão, o LIC HFL visa conceder crédito à habitação a vários segmentos de clientes, garantindo que os serviços financeiros sejam acessíveis e acessíveis. Este objetivo é sustentado por um forte foco na satisfação do cliente e na inclusão financeira.

A missão da organização enfatiza uma abordagem centrada no cliente, com foco em:

• Fornecendo soluções de financiamento habitacional a preços acessíveis.
• Garantir transparência e integridade em todas as operações.
• Promover a literacia financeira entre potenciais compradores de casas.

Além disso, a empresa tem como meta aumentar a sua carteira de empréstimos e expandir-se para novos mercados. Em março de 2023, a LIC HFL relatou uma carteira total de empréstimos de aproximadamente 2,00,000 Crores, refletindo uma trajetória de crescimento robusta.

Em alinhamento com a sua missão, a LIC HFL participa em diversas iniciativas, tais como:

• Parcerias com governos locais para melhorar projetos habitacionais.
• Ofertas de produtos inovadores adaptados a diferentes grupos de renda.

No ano fiscal encerrado em março de 2023, a LIC HFL alcançou:

• Retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) de 15%.
• Ativos brutos inadimplentes (GNPA) em 2.5%.

O compromisso da empresa com a responsabilidade social reflecte-se nas suas contribuições para projectos habitacionais para as camadas economicamente mais fracas, reforçando a sua missão de fornecer habitação para todos. Em 2023, a LIC HFL sancionou empréstimos no valor de 5,000 Crores para iniciativas de habitação a preços acessíveis.

Através de vários programas de divulgação, a LIC HFL promove ativamente a alfabetização em financiamento habitacional e realiza oficinas para educar potenciais mutuários sobre suas opções e os processos de aplicação.

Como funciona o LIC Housing Finance Limited

A LIC Housing Finance Limited (LIC HFL) é uma das principais empresas de financiamento habitacional da Índia. Fundada em 1989 e como subsidiária da Life Insurance Corporation of India (LIC), é especializada no fornecimento de soluções de financiamento para imóveis residenciais. Em março de 2023, a LIC HFL relatou um lucro líquido de ₹ 2.200 milhões, refletindo um crescimento de 12% ano após ano.

A empresa opera principalmente oferecendo diversos produtos de empréstimo, incluindo empréstimos à habitação, empréstimos contra propriedades e financiamento para construção. No primeiro trimestre do ano fiscal de 2024, o total de ativos sob gestão (AUM) da LIC HFL era de aproximadamente ₹2,76 lakh crore. A empresa tem uma presença significativa no mercado, com uma rede de distribuição que inclui mais de 250 escritórios em toda a Índia.

No exercício de 2023, a LIC HFL desembolsou empréstimos no valor de ₹ 50.000 milhões, com o crédito à habitação a representar cerca de 70% do total de desembolsos. O ticket médio do crédito à habitação rondava ₹30 lakh. A carteira de crédito da empresa é caracterizada por um mix saudável de clientes assalariados e autônomos, com um 75% parcela dos mutuários assalariados.

A LIC HFL financia as suas operações de empréstimo através de uma combinação de debêntures, depósitos públicos e empréstimos bancários. No exercício de 2023, os empréstimos por meio de debêntures não conversíveis (NCDs) constituíram cerca de 45% do financiamento global, enquanto os empréstimos bancários representaram 30%. O custo médio dos empréstimos para a empresa foi de aproximadamente 8.6%.

A qualidade dos ativos da empresa permanece robusta, com um índice bruto de ativos inadimplentes (NPA) de 3.8% em março de 2023, que está abaixo da média da indústria de cerca 4.5%. A empresa tem sido proativa nas suas políticas de gestão de ativos, garantindo cobranças oportunas e avaliação de risco eficaz.

A LIC HFL também tem se concentrado na transformação digital para aprimorar a experiência do cliente. A plataforma de empréstimo digital, lançada no ano fiscal de 2022, resultou numa redução significativa no tempo de processamento de empréstimos, agora em média 7 dias para empréstimos à habitação. A empresa pretende agilizar ainda mais as operações e atingir uma meta de processamento de empréstimos digitais de 90% até o ano fiscal de 2025.

De acordo com os últimos relatórios, a LIC HFL detém uma capitalização de mercado de aproximadamente ₹ 45.000 milhões, com negociação de ações em torno ₹450 por ação. O índice preço/lucro (P/L) da empresa está atualmente em torno de 20, o que está em linha com os padrões da indústria.

Como a LIC Housing Finance Limited ganha dinheiro

A LIC Housing Finance Limited (LIC HFL) obtém receitas principalmente através de receitas de juros geradas por empréstimos habitacionais, juntamente com outros serviços financeiros. Para o ano fiscal encerrado em março de 2023, a LIC HFL relatou uma receita total de ₹24.793 milhões, que foi um aumento em relação ₹21.362 milhões no ano anterior.

A empresa atua principalmente nos seguintes segmentos:

• Empréstimos à habitação: Este segmento constitui a maior parte dos ganhos da LIC HFL. Em março de 2023, o total dos ativos de empréstimos era de aproximadamente ₹ 2,50.000 milhões, com a carteira de crédito à habitação a formar cerca 80% desta figura.
• Outros empréstimos: Isso inclui empréstimos para construção, educação e financiamento pessoal. O saldo devedor desta categoria era de cerca de ₹ 50.000 milhões.
• Renda de investimento: A empresa investe em títulos, títulos e ações do governo. No ano fiscal de 2023, relatou uma receita de investimento de ₹ 4.567 milhões.

Para entender a contribuição de cada segmento para a receita geral, considere o seguinte detalhamento:

A receita de juros é a principal fonte de receita, proveniente de empréstimos hipotecários pagos pelos mutuários. Para o ano fiscal de 2022-2023, os juros auferidos com empréstimos totalizaram ₹ 19.500 milhões com uma taxa média de juros de aproximadamente 8.5%.

Além disso, a LIC HFL gera receitas de taxas através de taxas de processamento e comissões de acordos de seguro que acompanham os empréstimos habitacionais. No ano fiscal de 2023, a receita de taxas representou aproximadamente ₹ 1.500 milhões.

O custo dos fundos da empresa é fundamental para a sua rentabilidade. Em março de 2023, o custo médio dos empréstimos era de 7.8%, permitindo uma margem de juros líquida de 0.7%.

Além do acima exposto, a LIC HFL possui uma forte base de capital e posição de liquidez. O patrimônio líquido foi reportado em ₹35.000 milhões até ao final do ano fiscal, contribuindo para a sua capacidade de oferecer taxas de juro competitivas e manter uma carteira de empréstimos robusta.

No geral, a LIC Housing Finance Limited emprega um modelo de negócios diversificado, equilibrando risco e crescimento nos seus vários produtos financeiros, o que, em última análise, impulsiona as suas receitas e rentabilidade. O foco da empresa em empréstimos à habitação, juntamente com o rendimento do investimento, contribui significativamente para os seus resultados, refletido num crescimento anual consistente no rendimento total e nas métricas de rentabilidade.