Icade SA: التاريخ والملكية والمهمة وكيف تعمل & يكسب المال

تاريخ موجز لشركة Icade SA

تأسست شركة Icade SA في عام 2007، وقد رسخت مكانتها كلاعب بارز في قطاع العقارات في فرنسا، مع التركيز بشكل خاص على الاستثمار وإدارة الأصول العقارية. الشركة، التي نشأت كشركة تابعة لـ Caisse des Dépôts et Consignations، انتقلت إلى كيان للتداول العام في بورصة يورونكست باريس.

في سنواتها الأولى، ركزت شركة Icade في المقام الأول على العقارات المكتبية، واستحوذت على أصول في الأسواق الرئيسية في جميع أنحاء فرنسا. وبحلول عام 2010، قامت الشركة بتوسيع محفظتها بشكل كبير، مع التركيز على التنمية المستدامة وممارسات البناء الصديقة للبيئة. وقد وضع هذا المحور الاستراتيجي شركة Icade كشركة رائدة في مجال الاستثمار العقاري المسؤول.

في عام 2014، بدأت Icade عملية إعادة هيكلة أدت إلى تركيز أكثر وضوحًا على أنشطتها الأساسية: الاستثمار العقاري والتطوير. وأدت هذه الخطوة إلى زيادة كبيرة في قيمة أصولها، حيث بلغت قيمة المحفظة المبلغ عنها تقريبًا 8.9 مليار يورو بحلول نهاية عام 2015.

في عام 2017، وصلت قيمة صافي أصول شركة Icade إلى 5.6 مليار يورو، مما يعكس نموا 12% سنة بعد سنة. وقد تجلى نجاح الشركة في نشر رأس المال من خلال جمع 600 مليون يورو من خلال زيادة رأس المال لتمويل المشاريع الجديدة وعمليات الاستحواذ.

اعتبارًا من عام 2021، ركزت شركة Icade على توسيع قطاع عقارات الرعاية الصحية الخاص بها، والذي يتألف تقريبًا من 1.6 مليار دولار أمريكي 3.5 مليار يورو من إجمالي قيمة أصولها. ويعزى نمو هذا القطاع إلى الطلب المتزايد على مرافق الرعاية الصحية في جميع أنحاء فرنسا، مدفوعا بشيخوخة السكان والتركيز على تعزيز البنية التحتية للرعاية الصحية.

ولتقديم رؤية أوضح للأداء المالي والتشغيلي لشركة Icade خلال السنوات الأخيرة، يلخص الجدول التالي المقاييس المالية الرئيسية من عام 2018 إلى عام 2022:

اعتبارًا من عام 2023، يظل تركيز Icade على النمو المستدام، مع الاستثمارات المستمرة في كل من أقسامها المكتبية والعقارية للرعاية الصحية. وقد أدى التزام الشركة بالمعايير البيئية والاجتماعية والحوكمة (ESG) إلى تعزيز مكانتها كخيار استثماري حسن السمعة داخل سوق العقارات الأوروبية.

لقد كان أداء سهم Icade جديرًا بالملاحظة، وهو لا يعكس النجاح التشغيلي للشركة فحسب، بل يعكس أيضًا اتجاهات السوق الأوسع. اعتبارًا من أكتوبر 2023، ارتفع سعر سهم Icade بمقدار 15% منذ بداية العام وحتى تاريخه، مما يوضح معنويات المستثمرين الإيجابية تجاه توجهها الاستراتيجي وقدراتها في إدارة الأصول.

مع القيمة السوقية ما يقرب من 3.2 مليار يورو في أوائل أكتوبر 2023، تواصل Icade جذب اهتمام كل من المستثمرين من المؤسسات والأفراد، الذين يدركون إمكاناتها للنمو المستدام في المشهد العقاري المتطور.

ومن يملك Icade SA

Icade SA هي شركة بارزة في قطاع العقارات، وتركز في المقام الأول على العقارات التجارية والبنية التحتية العامة في فرنسا. وفقًا لأحدث البيانات، تعد Icade جزءًا من بورصة Euronext Paris للأوراق المالية تحت رمز المؤشر "ICAD". يعكس هيكل ملكية Icade قاعدة متنوعة تتكون من المستثمرين المؤسسيين والمساهمين من القطاع الخاص وأصحاب المصلحة من الشركات.

ومن بين المستثمرين المؤسسيين الرئيسيين شركات إدارة الأصول الفرنسية، وشركات التأمين، وصناديق التقاعد، مما يؤثر بشكل كبير على التوجه الاستراتيجي لشركة Icade. ومن أبرزها صندوق الودائع والإيداعات، الذي يمتلك حصة كبيرة ويلعب دوراً حاسماً في سوق العقارات الفرنسية.

ويعكس تكوين مجلس الإدارة أيضًا هذه الملكية المتنوعة. غالبًا ما يتوافق فريق إدارة Icade مع مصالح المستثمرين المؤسسيين، مما يعزز قيمة المساهمين من خلال إدارة الأصول الإستراتيجية. وفي النصف الثاني من عام 2023، أعلنت شركة Icade عن تقييم محفظتها بحوالي 10.1 مليار يورو، مع صافي دخل إيجار قدره 282 مليون يورو، مما يظهر أداءً ماليًا قويًا.

بالإضافة إلى ذلك، أظهر أداء سهم Icade مرونة. بلغ سعر سهم الشركة اعتبارًا من أكتوبر 2023 حوالي 70 يورو، مرتفعًا من حوالي 63 يورو في وقت سابق من العام، مما يشير إلى زيادة قدرها تقريبيًا 11.1% من العام حتى الآن. ويتماشى هذا الاتجاه التصاعدي مع التعافي الأوسع لقطاع العقارات التجارية في فرنسا، مدفوعًا بانتعاش أنشطة التأجير بعد الوباء.

علاوة على ذلك، خلال مكالمة الأرباح الأخيرة، سلطت شركة Icade الضوء على أنها تهدف إلى تحقيق عائد على حقوق الملكية يبلغ حوالي 7.5% على مدى السنوات القليلة المقبلة، مما يعكس مبادرات النمو الاستراتيجي والإدارة التشغيلية السليمة.

يضع هيكل الملكية والأداء المالي شركة Icade في وضع قوي للتغلب على تحديات السوق مع الاستفادة من فرص النمو داخل قطاعها.

بيان مهمة Icade SA

تهدف شركة Icade SA، وهي شركة بارزة في مجال العقارات وإدارة الممتلكات، إلى تطوير الأصول العقارية وإدارتها والاستثمار فيها مع التركيز على الاستدامة والمسؤولية الاجتماعية. يركز بيان مهمتها على خلق القيمة لأصحاب المصلحة من خلال الحلول العقارية المبتكرة والإدارة طويلة المدى للعقارات في فرنسا وأوروبا.

اعتبارًا من عام 2023، يشمل التركيز الاستراتيجي لـ Icade ثلاثة مجالات رئيسية:

• التنمية الحضرية والتجديد
• الإدارة المستدامة لمرافق الرعاية الصحية
• استثمار العقارات التجارية

وتؤكد الشركة التزامها بالتنمية المستدامة من خلال المشاركة الفعالة في المشاريع التي تساهم في الحفاظ على البيئة وتحسين المجتمع. تسعى Icade إلى تعزيز البيئات الحضرية من خلال ممارسات البناء الصديقة للبيئة ومبادرات المدن الذكية.

في عام 2022، أعلنت Icade عن إيرادات قدرها 1.05 مليار يورو، مع ربح تشغيلي قدره 356 مليون يورو. وبلغ صافي الدخل العائد للمساهمين 203 مليون يورومما أدى إلى ربحية السهم (EPS). €2.44. بلغ إجمالي أصول الشركة 12.7 مليار يورومما يعكس قاعدة أصول قوية لدعم أهدافها الإستراتيجية.

يلخص الجدول التالي المقاييس المالية الرئيسية لشركة Icade SA في عام 2022:

علاوة على ذلك، تتمتع Icade بمكانة قوية في السوق بمحفظة تتكون أساسًا من المكاتب وعقارات الرعاية الصحية. اعتبارًا من نهاية عام 2022 تقريبًا 70% من إيرادات الإيجار جاءت من قطاع المكاتب، في حين تمثلت أصول الرعاية الصحية حولها 30%.

مع التزامها بالابتكار والتنمية المستدامة، تعمل Icade على دمج المعايير البيئية والاجتماعية والحوكمة (ESG) في ممارساتها التجارية، مما يدعم مهمتها المتمثلة في إضافة قيمة من خلال الإدارة المسؤولة للعقارات.

وفي إطار جهودها لتعزيز مشاركة أصحاب المصلحة والشفافية، أنشأت Icade العديد من المبادرات التي تركز على المسؤولية الاجتماعية، بما في ذلك برامج دعم المجتمع وخطط رفاهية الموظفين. وقد أعلنت الشركة هدفا لتحقيق تخفيض 30% في انبعاثات الغازات الدفيئة بنسبة 2030، بما يتماشى مع أهداف الاستدامة الأوروبية الأوسع.

بشكل عام، يعكس بيان مهمة Icade SA التزامها بخلق بيئات حضرية مستدامة مع تقديم أداء مالي قوي وقيمة للمساهمين في سوق العقارات المتطور.

كيف يعمل آيكيد سا

Icade SA هي شركة استثمار عقاري فرنسية تركز بشدة على الرعاية الصحية والممتلكات المكتبية. وفقًا لأحدث البيانات المالية المتاحة في الربع الثالث من عام 2023، تعمل Icade من خلال قطاعين رئيسيين: Icade Promotion وIcade Santé. الشركة مدرجة في بورصة يورونكست باريس وهي مدرجة في مؤشر CAC Mid 60.

في عام 2022، سجلت Icade إيرادات قدرها ** 870 مليون يورو **، مما يعكس زيادة من ** 835 مليون يورو ** في عام 2021. وتم الإبلاغ عن صافي دخل الشركة لنفس العام بمبلغ ** 360 مليون يورو **، بزيادة من ** 310 مليون يورو ** في عام 2021، مما يشير إلى الأداء التشغيلي القوي.

تركز محفظة Icade بشكل كبير على قطاع الرعاية الصحية، حيث تم استثمار ما يقرب من ** 2.9 مليار يورو ** في عقارات الرعاية الصحية، وهو ما يمثل حوالي ** 50٪ ** من إجمالي أصولها. ويتميز هذا القطاع بعقود إيجار طويلة الأجل مع مشغلي الرعاية الصحية من القطاعين العام والخاص، مما يوفر تدفقًا مستقرًا للإيرادات. ويبلغ معدل الإشغال في قطاع الرعاية الصحية **99%**، مما يسلط الضوء على الطلب القوي على هذه الأصول.

يركز قطاع العقارات المكتبية، الذي يضم **50%** المتبقية من محفظة Icade، في المقام الأول على التنمية الحضرية. وفقًا لأحدث التقارير، حقق قطاع المكاتب إيرادات ** 430 مليون يورو ** في عام 2022، مما أظهر مرونة على الرغم من التحديات المستمرة في سوق العقارات التجارية. يبلغ متوسط ​​معدل الإشغال في العقارات المكتبية لشركة Icade **87%**، وهو انخفاض طفيف عن السنوات السابقة بسبب ارتفاع اتجاهات العمل عن بعد.

تؤكد Icade أيضًا على الاستدامة في عملياتها. وفي عام 2022، تم اعتماد **75%** من مشاريعها الجديدة وفقًا للمعايير البيئية، مما يعزز مؤهلاتها الخضراء. وتهدف الشركة إلى تقليل بصمتها الكربونية بنسبة **30%** بحلول عام 2030، بما يتماشى مع اتجاهات الصناعة الأوسع نحو التنمية المستدامة.

علاوة على ذلك، تتضمن الإستراتيجية المالية لشركة Icade نهجًا محافظًا للرافعة المالية. اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلنت الشركة عن نسبة القروض إلى القيمة (LTV) بنسبة **38%**، وهي أقل بكثير من متوسط ​​الصناعة البالغ **50%**. وتساهم هذه الإدارة المالية الحكيمة في استقرارهم وقدرتهم على الاستثمار بشكل أكبر في فرص النمو.

وفيما يتعلق بعوائد المساهمين، كانت شركة Icade متسقة مع سياسة توزيع الأرباح. بالنسبة للسنة المالية 2022، أعلنت الشركة عن توزيع أرباح قدرها ** 4.50 يورو ** للسهم الواحد، مما يعكس نسبة توزيع تبلغ حوالي ** 60٪ ** من صافي الدخل، وهو أمر جذاب للمستثمرين الذين يركزون على الدخل.

تبلغ القيمة السوقية لشركة Icade اعتبارًا من أكتوبر 2023 حوالي **3.5 مليار يورو**، مع تقلب أسعار الأسهم حول **70.00 يورو**. كان أداء السهم في العام الماضي إيجابيا، مع زيادة تزيد عن **15%**، متفوقا على العديد من أقرانه في قطاع العقارات الفرنسي.

إن التركيز الاستراتيجي لشركة Icade على عقارات الرعاية الصحية يضعها في موقع إيجابي في سوق متنامية، مدفوعًا بالطلب المتزايد على خدمات ومرافق الرعاية الصحية. إن التزام الشركة بالاستدامة والإدارة المالية القوية يعزز إطارها التشغيلي، مما يجعلها لاعبًا بارزًا في مشهد الاستثمار العقاري.

كيف تجني شركة Icade SA المال

تحقق شركة Icade SA، وهي صندوق استثمار عقاري فرنسي (REIT)، إيرادات في المقام الأول من خلال محفظتها المتنوعة من العقارات المدرة للدخل في مختلف القطاعات بما في ذلك المكاتب وتجارة التجزئة والرعاية الصحية والخدمات اللوجستية. اعتبارًا من عام 2023، تتضمن محفظة Icade ما يقرب من 10.2 مليار يورو في الأصول تحت الإدارة.

وتستمد الشركة دخلها بشكل رئيسي من إيرادات الإيجار، والتي تعززها اتفاقيات الإيجار طويلة الأجل مع مستأجرين ذوي جودة عالية. على سبيل المثال، كان دخل الإيجار المُبلغ عنه للنصف الأول من عام 2023 موجودًا 257 مليون يورومما يشير إلى تدفق إيرادات مستقر وسط ظروف السوق المتقلبة.

مصادر الإيرادات الرئيسية

• خصائص المكتب: تمتلك Icade العديد من المباني المكتبية الموجودة بشكل أساسي في باريس ومنطقة باريس الكبرى. تساهم هذه العقارات بشكل كبير في دخلهم، بمعدل إشغال يبلغ حوالي 87.4%.
• خصائص الرعاية الصحية: تعد شركة Icade واحدة من أكبر الشركات المالكة لمرافق الرعاية الصحية في فرنسا، والتي تشمل المستشفيات ودور رعاية المسنين. حقق هذا القطاع إيرادات إيجارية بلغت حوالي 96 مليون يورو في عام 2022، مما يعكس الطلب المتزايد على العقارات المتعلقة بالرعاية الصحية.
• عقارات البيع بالتجزئة: على الرغم من أن تجارة التجزئة واجهت تحديات، إلا أن Icade لا تزال تحتفظ بمحفظة بقيمة 100 مليار دولار 1.5 مليار يورو عبر مراكز التسوق المختلفة. أعلنت الشركة عن إيرادات التجزئة تقريبًا 41 مليون يورو للعام السابق.
• الخصائص اللوجستية: مع ظهور التجارة الإلكترونية، تستثمر Icade بشكل استراتيجي في الخدمات اللوجستية ومساحات التخزين، مما أدى إلى توليد حوالي 20 مليون يورو في الإيرادات في عام 2022.

مؤشرات الأداء المالي

علاوة على ذلك، تحتفظ شركة Icade بميزانية عمومية قوية، حيث تبلغ نسبة الدين إلى حقوق الملكية 50% اعتبارًا من منتصف عام 2023، مما يضع الشركة في موقع جيد لعمليات الاستحواذ المستقبلية. ويلعب تركيز الشركة على التنمية المستدامة أيضًا دورًا محوريًا في تعزيز قيمة العقارات وجذب المستأجرين على المدى الطويل.

إن جزءًا كبيرًا من إيرادات Icade يأتي أيضًا من خلال استراتيجيات الإدارة النشطة، بما في ذلك تطوير العقارات وتجديدها. وفي عام 2022، أنجزت الشركة مشاريع تطويرية بقيمة حوالي 300 مليون يورو، تستهدف الاستدامة وكفاءة الطاقة لتلبية المعايير التنظيمية وتوقعات المستأجرين.

بالإضافة إلى ذلك، تستفيد Icade من خبرتها في إدارة العقارات لتحسين إيرادات الإيجار عبر محفظتها المتنوعة. ويشمل ذلك تقديم الخدمات التي تعزز الكفاءة التشغيلية للمستأجرين، مما يؤدي إلى ارتفاع معدلات الاحتفاظ بالمستأجرين ورضاهم.