شركة ميدلفيلد بنك (MBCN): نموذج الأعمال التجارية

تقع شركة Middlefield Banc Corp (MBCN) في قلب المشهد المصرفي في ولاية أوهايو، وتبرز كقوة مالية ديناميكية تمزج بسلاسة الخدمات المصرفية المجتمعية التقليدية مع الابتكار الرقمي المتطور. ومن خلال صياغة نموذج أعمال فريد من نوعه يعطي الأولوية للعلاقات المحلية والخدمات الشخصية والحلول المالية الشاملة، فقد نجح هذا البنك الإقليمي في الحصول على مكانة مميزة في سوق تنافسية. ومن بنيتها التحتية الرقمية القوية إلى علاقاتها المجتمعية العميقة الجذور، تمثل شبكة MBCN دراسة حالة مقنعة حول كيفية ازدهار البنوك الإقليمية من خلال فهم وخدمة الاحتياجات المالية الدقيقة لعملائها المحليين.

شركة ميدلفيلد بنك (MBCN) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

بنوك المجتمع المحلي والمؤسسات المالية

اعتبارًا من عام 2024، تحتفظ شركة Middlefield Banc Corp. بشراكات استراتيجية مع:

نوع الشريك	عدد الشراكات	التغطية الجغرافية
بنوك المجتمع المحلي	12	أوهايو والولايات المجاورة
المؤسسات المالية الإقليمية	8	منطقة الغرب الأوسط

شبكات الاستثمار والإقراض الإقليمية

تتضمن تفاصيل الشراكة ما يلي:

• إجمالي شراكات شبكة الاستثمار: 6
• القيمة الإجمالية لشبكة الإقراض: 245 مليون دولار
• متوسط مدة الشراكة: 3.7 سنوات

مقدمو خدمات التكنولوجيا للبرامج المصرفية

مزود	الخدمات	قيمة العقد السنوي
جاك هنري & شركاء	منصة المصرفية الأساسية	1.2 مليون دولار
فيسيرف	الحلول المصرفية الرقمية	$850,000

شركات التأمين وإدارة الثروات

تكوين الشراكة:

• إجمالي شركاء التأمين: 15
• إجمالي التعاون في إدارة الثروات: 9
• حجم اتفاقية الإحالة: 78 مليون دولار

مستشارو الامتثال التنظيمي

منطقة الامتثال	شركة استشارية	رسوم الاستشارة السنوية
اللوائح المصرفية	ولترز كلوير	$425,000
إدارة المخاطر	ديلويت	$675,000

شركة ميدلفيلد بانك (MBCN) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

الخدمات المصرفية التجارية والشخصية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تدير شركة Middlefield Banc Corp. 50 مكتبًا مصرفيًا في جميع أنحاء ولاية أوهايو. وبلغ إجمالي الأصول المبلغ عنها 3.32 مليار دولار. بلغ صافي دخل الفوائد لعام 2023 89.4 مليون دولار.

فئة الخدمة المصرفية	إجمالي قيمة المحفظة
الحسابات التجارية الجارية	412 مليون دولار
حسابات التوفير الشخصية	687 مليون دولار
الإقراض التجاري	624 مليون دولار

الإقراض العقاري والتمويل العقاري

محفظة القروض العقارية حتى 31 ديسمبر 2023: 1.12 مليار دولار

• أصول الرهن العقاري السكني: 276 مليون دولار
• القروض العقارية التجارية: 542 مليون دولار
• متوسط سعر الفائدة على الرهن العقاري: 6.75%

الاستثمار وإدارة الثروات

خدمة الاستثمار	إجمالي الأصول تحت الإدارة
حسابات الاستثمار الشخصية	215 مليون دولار
خدمات التخطيط للتقاعد	187 مليون دولار

تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية

المعاملات المصرفية الرقمية عام 2023: 3.2 مليون

• مستخدمو الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 62% من إجمالي قاعدة العملاء
• عدد المستخدمين النشطين لمنصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت: 78,000

إدارة المخاطر والاستشارات المالية

إجمالي احتياطيات إدارة المخاطر: 44.2 مليون دولار

فئة المخاطر	الاحتياطيات المخصصة
مخاطر الائتمان	27.6 مليون دولار
المخاطر التشغيلية	12.4 مليون دولار
مخاطر السوق	4.2 مليون دولار

شركة ميدلفيلد بانك (MBCN) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

حضور مصرفي إقليمي قوي في ولاية أوهايو

اعتبارًا من عام 2024، تدير شركة Middlefield Banc Corp. 45 مكتبًا مصرفيًا في 14 مقاطعة في شمال شرق أوهايو.

التغطية الجغرافية	المقاييس
إجمالي المكاتب المصرفية	45
المقاطعات المخدومة	14
منطقة التشغيل الأساسية	شمال شرق ولاية أوهايو

فريق الإدارة المالية ذو الخبرة

يتألف فريق القيادة من محترفين يتمتعون بخبرة مصرفية يبلغ متوسطها 22 عامًا.

• فريق القيادة التنفيذية: 7 من كبار التنفيذيين
• متوسط مدة العمل في القطاع المصرفي: 22 سنة
• مجلس الإدارة: 9 أعضاء

بنية تحتية مصرفية رقمية قوية

منصات مصرفية رقمية تدعم الخدمات المصرفية عبر الإنترنت والهاتف المحمول.

الخدمة الرقمية	التوفر
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	42,500
منصات الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	متكاملة تماما
حجم المعاملات الرقمية	1.2 مليون شهريا

محفظة القروض والودائع المتنوعة

محفظة مالية تغطي قطاعات وشرائح عملاء متعددة.

قطاع المحفظة	القيمة الإجمالية
إجمالي القروض	1.45 مليار دولار
إجمالي الودائع	1.68 مليار دولار
القروض التجارية	612 مليون دولار
قروض الرهن العقاري السكني	425 مليون دولار

ثقة العملاء والعلاقات مع المجتمع المحلي

مشاركة مجتمعية قوية وسمعة في السوق المحلية.

• الاستثمار المجتمعي: 3.2 مليون دولار سنوياً
• شراكات الأعمال المحلية: 250+
• معدل الاحتفاظ بالعملاء: 87%

شركة ميدلفيلد بانك (MBCN) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

تجربة مصرفية شخصية للمجتمعات المحلية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تخدم شركة Middlefield Banc Corp. 14 مقاطعة عبر ولاية أوهايو من خلال 47 موقعًا مصرفيًا. يحتفظ البنك ب التركيز على المجتمع المحلي بإجمالي أصول 2.37 مليار دولار أمريكي حتى 31 ديسمبر 2023.

مقاييس الخدمات المصرفية المجتمعية	بيانات 2023
إجمالي المواقع المصرفية	47
المقاطعات المخدومة	14
إجمالي الأصول	2.37 مليار دولار

أسعار فائدة تنافسية ومنتجات مالية

تقدم شركة Middlefield Banc Corp. منتجات مالية تنافسية بهيكل الأسعار التالي:

• معدل الفائدة على حساب التوفير الشخصي: 0.50% سنويًا
• معدل حساب سوق المال: 1.25% APY
• معدل شهادة الإيداع لمدة 12 شهرًا: 3.75% APY
• خط ائتمان ملكية المنزل: سعر الفائدة الرئيسي - 0.50%

خدمات مصرفية رقمية وشخصية شاملة

تتضمن منصات الخدمات المصرفية الرقمية تطبيق الهاتف المحمول والخدمات المصرفية عبر الإنترنت مع مقاييس الاستخدام التالية:

مقاييس الخدمات المصرفية الرقمية	إحصائيات 2023
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	42,500
المعاملات المصرفية عبر الإنترنت	1.2 مليون في الربع
معدل فتح الحساب الرقمي	37%

النهج القائم على العلاقات للحلول المالية

يحتفظ البنك ب نموذج العلاقة المرتكزة على العملاء مع متوسط مدة العلاقة مع العملاء 8.3 سنوات.

صنع القرار المحلي والمعالجة السريعة للقروض

مقاييس معالجة القروض لعام 2023:

• متوسط وقت الموافقة على القرض التجاري: 5 أيام عمل
• متوسط وقت الموافقة على القرض الشخصي: يومي عمل
• إجمالي محفظة القروض: 1.85 مليار دولار
• معدل نمو صافي القروض: 6.2%

شركة ميدلفيلد بانك (MBCN) - نموذج الأعمال: علاقات العملاء

خدمة العملاء الشخصية

اعتبارًا من عام 2024، تمتلك شركة Middlefield Banc Corp. 36 مكتبًا مصرفيًا في جميع أنحاء ولاية أوهايو، مما يوفر تفاعلات مصرفية شخصية مباشرة. يتعامل فريق خدمة العملاء بالبنك مع ما متوسطه 12,845 تفاعلًا مع العملاء شهريًا.

قناة الخدمة	متوسط التفاعلات الشهرية	معدل رضا العملاء
الخدمات داخل الفرع	5,672	94.3%
الدعم عبر الهاتف	4,573	92.1%
الدعم الرقمي	2,600	89.7%

الخدمات المصرفية للعلاقات التي تركز على المجتمع

تخدم شركة Middlefield Banc Corp المجتمعات المحلية في ولاية أوهايو في المقام الأول، مع التركيز على العلاقات المصرفية الشخصية.

• إجمالي الإقراض المجتمعي في عام 2023: 612.4 مليون دولار
• محفظة قروض الأعمال المحلية: 287.6 مليون دولار
• رعاية الفعاليات المجتمعية: 42 فعالية محلية في عام 2023

دعم الخدمات المصرفية الرقمية والمتنقلة

توفر منصات الخدمات المصرفية الرقمية خدمات شاملة عبر الإنترنت والهاتف المحمول.

مقياس الخدمات المصرفية الرقمية	إحصائيات 2024
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	28,375
الحسابات المصرفية عبر الإنترنت	35,642
معدل تنزيل تطبيقات الهاتف المحمول	7,215 تنزيلًا جديدًا في الربع الأول من عام 2024

الاستشارة المالية المنتظمة

يقدم البنك خدمات استشارية مالية منظمة عبر قنوات متعددة.

• إجمالي الاستشارات المالية عام 2023: 4,876
• متوسط مدة الاستشارة: 47 دقيقة
• قنوات التشاور: شخصيًا، مؤتمر فيديو، هاتف

برامج الولاء وتسعير العلاقات

تنفذ شركة Middlefield Banc Corp. استراتيجيات الولاء وتسعير العلاقات المستهدفة.

مميزات برنامج الولاء	التفاصيل
حسابات العلاقات المصرفية	3 برامج متدرجة بأسعار تفضيلية
متوسط فائدة سعر الفائدة	0.25% - 0.75% أعلى من المعدلات القياسية
إجمالي المشاركين في برنامج الولاء	16,842 عميلاً

شركة ميدلفيلد بانك (MBCN) - نموذج الأعمال: القنوات

شبكة فروع البنك المادي

اعتبارًا من عام 2024، تدير شركة Middlefield Banc Corp. 46 مكتبًا مصرفيًا تقع بشكل أساسي في شمال شرق ووسط ولاية أوهايو.

نوع موقع الفرع	عدد الفروع
مواقع الخدمات المصرفية للأفراد	42
مراكز الخدمات المصرفية التجارية	4
مجموع الفروع المادية	46

منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

تقدم منصة الخدمات المصرفية الرقمية خدمات شاملة مع الميزات التالية:

• مراقبة رصيد الحساب
• تحويلات الأموال
• خدمات دفع الفواتير
• الوصول إلى البيان الإلكتروني

تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

ميزة تطبيق الهاتف المحمول	التوفر
إيداع الشيكات عبر الهاتف المحمول	متاح
تسجيل الدخول البيومتري	المدعومة
تنبيهات المعاملات في الوقت الحقيقي	ممكّن

الخدمات المصرفية عبر الهاتف

رقم دعم العملاء على مدار 24 ساعة طوال أيام الأسبوع: متاح للاستفسارات الحساب والمعاملات

شبكة الصراف الآلي

تفاصيل شبكة الصراف الآلي	الكمية
إجمالي مواقع أجهزة الصراف الآلي	54
أجهزة الصراف الآلي داخل الشبكة	46
أجهزة الصراف الآلي خارج الشبكة	8

شركة ميدلفيلد بانك (MBCN) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

الشركات الصغيرة والمتوسطة

اعتبارًا من عام 2023، تخدم شركة Middlefield Banc Corp. ما يقرب من 1250 شركة صغيرة ومتوسطة الحجم في جميع أنحاء ولاية أوهايو.

قطاع الأعمال	عدد العملاء	متوسط حجم القرض
التصنيع	325	$750,000
خدمات البيع بالتجزئة	275	$450,000
الخدمات المهنية	250	$350,000

العملاء السكنيين المحليين

إجمالي قاعدة العملاء السكنية: 42,500 اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023.

• القروض العقارية: 18,750 عميل
• الحسابات الجارية الشخصية: 31,200 عميل
• حسابات التوفير: 26,800 عميل

أعضاء المجتمع الزراعي والريفي

محفظة الإقراض الزراعي: 185.4 مليون دولار عام 2023.

القطاع الزراعي	عدد العملاء	إجمالي حجم الإقراض
زراعة المحاصيل	425	87.6 مليون دولار
الثروة الحيوانية	210	52.3 مليون دولار
الأعمال الزراعية الريفية	185	45.5 مليون دولار

عملاء التجزئة والخدمات المصرفية التجارية

قطاع الخدمات المصرفية التجارية: 1,750 عميلاً نشطاً في عام 2023.

• القروض العقارية التجارية: 275.6 مليون دولار
• القروض التجارية والصناعية: 215.3 مليون دولار
• متوسط قيمة العلاقة التجارية مع العميل: 385.000 دولار

الأفراد ذوي الثروات العالية

شريحة العملاء من أصحاب الثروات العالية: 850 فردًا اعتبارًا من عام 2023.

قوس الثروة	عدد العملاء	متوسط الأصول تحت الإدارة
1 مليون دولار - 5 ملايين دولار	525	2.3 مليون دولار
5 ملايين دولار - 10 ملايين دولار	215	6.7 مليون دولار
10 ملايين دولار +	110	15.4 مليون دولار

شركة ميدلفيلد بانك (MBCN) - نموذج الأعمال: هيكل التكلفة

مصاريف تشغيل الفروع

اعتبارًا من التقارير المالية لعام 2022، تحتفظ شركة Middlefield Banc Corp. بـ 50 موقعًا مصرفيًا في جميع أنحاء ولاية أوهايو. وبلغ إجمالي مصاريف تشغيل الفرع 12.4 مليون دولار سنويًا.

الإيجار والمرافق

الصيانة والإصلاحات

أمن الفروع

فئة النفقات	التكلفة السنوية
3.6 مليون دولار
1.8 مليون دولار
1.2 مليون دولار

التكنولوجيا والبنية التحتية الرقمية

وبلغ إجمالي الاستثمارات في مجال التكنولوجيا 4.7 مليون دولار أمريكي في عام 2022، بمخصصات محددة على النحو التالي:

• الأنظمة المصرفية الأساسية: 2.1 مليون دولار
• البنية التحتية للأمن السيبراني: 1.5 مليون دولار
• منصات الخدمات المصرفية الرقمية: 1.1 مليون دولار

رواتب الموظفين ومزاياهم

بلغ إجمالي نفقات الموظفين لعام 2022 24.3 مليون دولار.

مكون التعويض	التكلفة السنوية
الرواتب الأساسية	18.6 مليون دولار
فوائد الرعاية الصحية	3.2 مليون دولار
مساهمات التقاعد	2.5 مليون دولار

تكاليف الامتثال التنظيمي

وبلغت مصاريف الامتثال لعام 2022 3.9 مليون دولار.

• الخدمات القانونية ومراجعة الحسابات: 2.1 مليون دولار
• أنظمة التقارير التنظيمية: 1.2 مليون دولار
• التدريب على الامتثال: 600000 دولار

التسويق واكتساب العملاء

وبلغ إجمالي نفقات التسويق 2.6 مليون دولار في عام 2022.

قناة التسويق	الإنفاق السنوي
الإعلان الرقمي	1.1 مليون دولار
وسائل الإعلام التقليدية	$800,000
الرعاية المجتمعية	$700,000

شركة ميدلفيلد بانك (MBCN) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

إيرادات الفوائد من القروض

اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلنت شركة Middlefield Banc Corp عن صافي دخل فوائد قدره 22.2 مليون دولار أمريكي. يشمل تفصيل محفظة القروض ما يلي:

فئة القرض	الرصيد الإجمالي	النسبة المئوية
العقارات التجارية	401.3 مليون دولار	42.5%
العقارات السكنية	312.6 مليون دولار	33.1%
تجاري & صناعية	168.4 مليون دولار	17.8%
القروض الاستهلاكية	62.7 مليون دولار	6.6%

رسوم الخدمات المصرفية

بلغ إجمالي دخل رسوم الخدمة لعام 2022 6.1 مليون دولار أمريكي، وتشمل مصادر الإيرادات الرئيسية ما يلي:

• رسوم صيانة الحساب
• رسوم المعاملات
• رسوم السحب على المكشوف
• رسوم معاملات الصراف الآلي

إيرادات الإقراض العقاري

حقق الإقراض العقاري إيرادات بقيمة 3.8 مليون دولار أمريكي لعام 2022، بإجمالي حجم إنشاء رهن عقاري قدره 124.6 مليون دولار أمريكي.

رسوم الاستثمار وإدارة الثروات

أنتجت خدمات إدارة الثروات 2.5 مليون دولار أمريكي من إيرادات الرسوم لعام 2022، مع وصول الأصول الخاضعة للإدارة إلى 287.4 مليون دولار أمريكي.

خدمات إدارة الخزينة

وساهمت خدمات إدارة الخزانة بمبلغ 1.7 مليون دولار أمريكي كرسوم لعام 2022، لخدمة العملاء من الشركات الصغيرة والمتوسطة في المقام الأول.

Middlefield Banc Corp. (MBCN) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're building a strategy around what Middlefield Banc Corp. actually offers its customers and stakeholders. The value proposition isn't just a list of services; it's the tangible benefit derived from their specific operational model, which centers on deep Ohio roots and personalized service.

Personalized, relationship-driven community banking service is central to Middlefield Banc Corp.'s offering. This isn't a faceless national operation; it's a local presence built over a long time. The bank operates a network of 21 full-service banking centers across Central, Western, and Northeast Ohio, serving communities from Ada to Westerville. This physical footprint supports the relationship focus, which is a core differentiator against larger, more distant institutions.

The commitment to local service directly supports Local decision-making for faster loan approvals. This localized approach is designed to foster long-term customer relationships and support regional economic well-being. The results of this model show in their lending success; total loans reached a record of approximately $1.61 billion for the nine months ended September 30, 2025, representing a 6.8% rise year-over-year. This growth is fueled by disciplined underwriting within their specific market area.

Middlefield Banc Corp. provides a Full suite of commercial, consumer, and mortgage lending products. The loan growth seen through 2025 was primarily driven by originations in residential real estate loans, home equity lines of credit, and non-owner occupied loans. Furthermore, the bank offers specialized services to enhance client relationships, including treasury management, merchant card processing, and remote deposit capture.

Clients also gain Access to wealth management and brokerage services via LPL Financial. Registered representatives offer securities and advisory services through LPL Financial LLC, a registered investment advisor and broker-dealer, while The Middlefield Banking Company provides referrals. The services available through this channel include access to common and preferred stocks, corporate and municipal bonds, mutual funds, and retirement planning.

Finally, the proposition of Stability and trust as a long-standing Ohio-based institution is quantified by its history and recent performance. The Middlefield Banking Company originated in 1901, providing over a century of operational history. This stability translates into tangible shareholder returns; for instance, $100 invested from December 31, 2011, to March 31, 2025, achieved a total return of $491, outperforming the KBW Regional Banking Index by 51.6% over that period.

Here's a quick look at the financial scale supporting these value propositions as of late 2025:

Metric	Value as of September 30, 2025 (Approx.)	Value as of March 31, 2025
Total Assets	$2.0 billion	$1.89 billion
Total Loans	$1.61 billion	$1.55 billion
Total Deposits	$1.6 billion	$1.54 billion
Net Interest Margin (NIM)	3.79% (9 Months YTD)	3.69% (Q1)
Tangible Book Value Per Share	$22.62 (As of Sept 30, 2025 YTD)	$21.29 (As of March 31, 2025)

The operational success underpinning these values is evident in the earnings performance:

• Diluted Earnings Per Share (EPS) for Q3 2025 was $0.65.
• Diluted EPS for the nine months ended September 30, 2025, reached $2.01.
• Pre-tax, pre-provision earnings increased by 37.3% year-to-date 2025.
• The quarterly cash dividend was increased by 5% earlier in 2025.
• Noninterest income for Q2 2025 was $3.1 million, up from $1.8 million the prior year.

The bank's focus on disciplined risk control is also a key value driver. For instance, the allowance for credit losses to total loans was 1.44% at March 31, 2025, showing they are well-reserved against potential credit issues.

Middlefield Banc Corp. (MBCN) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're running a community bank, so your customer relationships aren't just a line item; they're the whole business. For Middlefield Banc Corp. (MBCN), the relationship strategy centers on deep local presence and targeted commercial support, which clearly paid off with a year-to-date diluted EPS of $2.01 through Q3 2025.

Dedicated relationship managers for commercial clients

The focus on high-value commercial relationships is evident in the growth metrics. Middlefield Banc Corp. has been actively working on improving its mix of commercial and industrial loans, which were the biggest drivers of loan growth since September 2024. This focus requires dedicated, high-touch service, which is the hallmark of a relationship-driven commercial banking approach. The results show this strategy is working, with commercial and industrial loans increasing by 26.4% year-over-year. This kind of growth doesn't happen with automated emails; it requires dedicated bankers who know the local market.

High-touch, in-person service at branch locations

The physical footprint is central to the high-touch model. As of September 30, 2025, Middlefield Banc Corp. operated 21 full-service banking centers and an LPL Financial® brokerage office across its Ohio markets. This network supports the community banking model that President and CEO Ronald L. Zimmerly, Jr. emphasized as a core strength. The bank also operates a Loan Production Office in Mentor, Ohio. This physical presence is the bedrock for the in-person service that builds trust with individuals and small businesses in Central, Western, and Northeast Ohio.

Automated digital self-service for routine transactions

While the core is high-touch, the infrastructure supports efficiency. Middlefield Banc Corp. made significant upgrades to its infrastructure in Q1 2025 to support its multi-year technology roadmap. This investment helps ensure that routine transactions can be handled efficiently through digital channels, freeing up branch staff to focus on complex, relationship-building activities like commercial lending and wealth management. Total wealth management Assets Under Care at September 30, 2025, stood at $4.6 billion.

Community engagement and local event sponsorship

The commitment to community is a stated core value, which translates directly into customer loyalty in the local markets they serve. The bank's strategy is to be the largest independent community bank in its region, which requires deep local integration. This commitment is reflected in the bank's overall performance, with total assets reaching a record $1.98 billion as of September 30, 2025.

The scale of the combined entity post-merger shows the increased capacity to support the region:

Metric	Middlefield Banc Corp. (As of 9/30/2025)	Pro-forma with FMNB (Estimated)
Total Assets	$1.98 billion	$7.4 billion
Total Deposits	$1.6 billion	$6.1 billion
Branch Locations	21 full-service centers	83 locations

Direct communication regarding the FMNB merger

The most significant recent relationship event was the announcement of the definitive merger agreement with Farmers National Banc Corp. (FMNB) on October 22, 2025. This was communicated directly to shareholders and the public via a joint media release. The transaction, valued at approximately $299.0 million, or $36.17 per Middlefield share based on the October 20, 2025, closing price, involves an all-stock exchange where each Middlefield share converts into 2.6 shares of Farmers common stock. The communication strategy included hosting a conference call on October 22, 2025, at 9:00 a.m. ET, for participants to discuss the acquisition. The expected closing date is the end of the first quarter of 2026.

The customer relationship strategy going forward will be managed through the lens of integration, which Farmers National Banc Corp. has a track record of executing, having completed six bank acquisitions in the last 10 years.

• The merger is expected to close by the end of the first quarter of 2026.
• Farmers intends to appoint two Middlefield directors to the combined Farmers' Board of Directors.
• The transaction is subject to receipt of Middlefield and Farmers shareholder approvals and customary regulatory approvals.

Finance: finalize the pro-forma organizational chart for customer-facing roles by end of January 2026.

Middlefield Banc Corp. (MBCN) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Middlefield Banc Corp. gets its value proposition-community-focused banking-to its customers across Ohio. The channel strategy clearly balances a strong physical presence with necessary digital tools, all aimed at supporting their reported 6.8% year-over-year total loan growth to a record $1.61 billion as of September 30, 2025.

The physical network is the bedrock of Middlefield Banc Corp.'s channel strategy, ensuring deep community penetration throughout Central, Western, and Northeast Ohio. As of the nine months ended September 30, 2025, the company maintained a significant brick-and-mortar footprint.

Channel Component	Quantity/Detail	Key Metric Context (as of 9/30/2025)
Full-Service Branch Locations	21	Total Assets: $1.98 billion
LPL Financial® Brokerage Office	1	Total Loans: $1.61 billion
Loan Production Office (LPO)	1 (Mentor, Ohio)	Commercial & Industrial Loans grew 26.4% Y/Y

The 21 full-service banking centers are strategically placed to serve specific Ohio communities. This physical reach is critical for relationship-driven business, which is showing up in the loan book.

• Ada Office
• Beachwood Office
• Bellefontaine North Office
• Bellefontaine South Office
• Chardon Office
• Cortland Office
• Dublin Office
• Garrettsville Office
• Kenton Office
• Mantua Office
• Marysville Office
• Middlefield - Main Branch Office
• Middlefield - West Branch Office
• Newbury Office
• Orwell Office
• Plain City Office
• Powell Office
• Solon Office
• Sunbury Office
• Twinsburg Office
• Westerville Office (Relocation on track for Q4 2025)

For digital access, Middlefield Banc Corp. relies on its online and mobile banking platforms. While specific user adoption rates aren't public, the focus on infrastructure investment suggests these platforms are key to modern service delivery. The availability of customer support for these channels is listed as weekdays from 8 am-6 pm and Saturday from 8 am-1 pm, reachable at 888.801.1666.

The Loan Production Office (LPO) in Mentor, Ohio, is explicitly noted as a channel for commercial growth. This specialized office supports the broader strategy that resulted in commercial and industrial loans increasing by 26.4% year-over-year as of September 30, 2025. This targeted physical presence complements the hiring of new commercial relationship managers announced in July 2025, which directly feeds this channel.

Regarding the direct sales force for commercial and wealth management, the channel is supported by personnel additions focused on relationship management across Northeast and Central Ohio. For example, a Northeast Ohio Commercial Market Executive was appointed to oversee commercial growth strategy and relationship management across that footprint. This human capital deployment is a direct channel for high-value services, underpinning the loan growth figures.

Access to cash and basic transactions is facilitated through the ATM network access, which is integrated with the 21 branch locations. The company also operates an LPL Financial® brokerage office, which acts as an additional, specialized channel for investment and wealth services alongside the main banking centers.

Middlefield Banc Corp. (MBCN) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core clientele Middlefield Banc Corp. serves across its Ohio footprint as of late 2025. The bank's strategy is deeply rooted in its local presence, operating 21 full-service banking centers across Central, Western, and Northeast Ohio markets.

The overall scale of the customer base can be inferred from the balance sheet as of September 30, 2025, where Middlefield Banc Corp. held total deposits of $1.6 billion, supporting total loans of $1.61 billion.

Small-to-medium sized businesses (SMBs) in Northeast and Central Ohio

This segment is a primary driver of loan growth, with the company focusing on originating commercial and industrial loans. The strategic focus on growing commercial and industrial loans contributed to a 6.8% rise in total loans, reaching $1.61 billion for the nine months ended September 30, 2025. The bank emphasizes lending within its market area and a conservative underwriting philosophy. The Commercial Real Estate (CRE) portfolio, a key component of commercial lending, was valued at $687.8 million as of March 31, 2025. This CRE portfolio is segmented to serve business needs:

CRE Loan Category	Percentage of CRE Portfolio (as of March 31, 2025)
Non-Owner Occupied	60%
Owner Occupied	27%
Multifamily	13%

Retail consumers and households in local branch markets

Retail customers provide the foundational deposit base. As of June 30, 2025, noninterest-bearing demand deposits-often associated with transactional consumer and small business accounts-represented 24.2% of total deposits. The overall deposit base was $1.59 billion at June 30, 2025. Consumer lending is supported by residential real estate loans and home equity lines of credit, which were noted as drivers of loan growth in the first quarter of 2025. The bank operates its retail services through its network of 21 full-service banking centers.

• The bank's footprint includes markets in counties with above average median household income and median value of owner-occupied housing.
• The quarterly cash dividend was increased by 5% to $0.21 per share beginning in the first quarter of 2025.

Commercial real estate investors and developers

This group is served through the CRE loan segment, which includes both owner-occupied and non-owner occupied properties. The total CRE portfolio was $687.8 million at March 31, 2025. The composition shows a heavy weighting toward investment properties, with Non-Owner Occupied loans making up 60% of that portfolio. Furthermore, 74.2% of the CRE portfolio was variable rate as of March 31, 2025.

High-net-worth individuals utilizing wealth management services

Middlefield Banc Corp. offers investment services through an LPL Financial® brokerage office. While the bank has subsidiaries like Middlefield Investments, Inc. to manage an investment portfolio, specific assets under care or client numbers for the wealth management division were not explicitly detailed in the latest public reports available through September 2025.

The bank's focus is on enhancing delivery in both personal and commercial channels. The diluted earnings per share for the first nine months of 2025 reached $2.01.

Middlefield Banc Corp. (MBCN) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the cost side of Middlefield Banc Corp.'s operations as of late 2025, right before the planned merger closes in Q1 2026. For a bank, the cost structure is dominated by funding costs-what it pays for the money it lends out-and the operational expenses to run the physical and digital footprint.

The funding cost anchor here is the liability side of the balance sheet. As of September 30, 2025, Middlefield Banc Corp. held total deposits of approximately $1.6 billion. The Interest expense on $1.6 billion in deposits is the single largest variable cost, though the six-month period ending June 30, 2025, showed net interest income growth, partly due to a decline in rates for deposits.

For the core operating expenses, which cover personnel, occupancy, and technology, the reported figures give us a good look at the run rate before the Farmers National Banc Corp. acquisition. For the six months ended June 30, 2025, the total noninterest expense was $25.8 million. This figure bundles the costs you are asking about.

Here's a snapshot of the key cost drivers and scale metrics we can confirm:

Cost Component Proxy/Metric	Latest Available Financial Data (2025)
Total Deposits (Basis for Interest Expense)	$1.6 billion (as of 9/30/2025)
Total Noninterest Expense (H1 2025 Proxy)	$25.8 million (for six months ended 6/30/2025)
Branch Network Footprint (Pre-Merger)	21 full-service banking centers
Transaction Value of Pending Merger	$299.0 million (All-stock deal value)

Breaking down those operating costs is tough without the full 10-Q, but we know the physical structure that drives occupancy and personnel costs. Middlefield Banc Corp. operates its network across Ohio through:

• 21 full-service banking centers.
• One LPL Financial® brokerage office.
• One Loan Production Office in Mentor, Ohio.

The personnel costs, which include salaries and benefits, are directly tied to staffing these locations plus the corporate overhead. While the exact salary expense isn't isolated, the total noninterest expense of $13.7 million in the second quarter of 2025 covers all staff, rent, utilities, and tech upgrades. Speaking of tech, the company noted significant infrastructure upgrades during the first quarter of 2025 as part of its multi-year technology road map. These regulatory compliance and technology infrastructure expenses are baked into that quarterly spend.

Finally, regarding the merger, the transaction itself carries costs that are separate from ongoing operations. The definitive agreement to merge with Farmers National Banc Corp. is valued at $299.0 million. While the specific legal and financial advisory fees paid by Middlefield Banc Corp. aren't itemized here, these one-time costs are a definite drain on capital leading up to the expected closing in the first quarter of 2026. The deal structure itself is an all-stock transaction.

Finance: draft the projected interest expense for Q4 2025 based on the $1.6 billion deposit base by next Tuesday.

Middlefield Banc Corp. (MBCN) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Middlefield Banc Corp. brings in money as of late 2025. For a community bank, the lion's share of revenue comes from the difference between what they earn on loans and what they pay out on deposits-that's the Net Interest Income (NII).

The loan portfolio is definitely growing, which fuels that primary income stream. As of September 30, 2025, Middlefield Banc Corp. reported total loans stood at approximately $1.6 billion. This growth supports the NII performance we saw earlier in the year.

For the first six months of 2025, the NII was $33.5 million, showing an 11.6% increase from the prior year period. The net interest margin (NIM) for the second quarter of 2025 expanded to 3.88%. That's a solid margin expansion, showing disciplined pricing management.

The secondary revenue source is Non-interest income. For the six months ended June 30, 2025, this totaled $5.0 million. It's important to note that this aggregate figure for Q2 2025 was boosted by a one-time event: a net gain of $1.2 million from the exchange of real estate related to the Westerville, Ohio branch relocation. This means the recurring fee and service income was lower than the total reported non-interest income for the quarter.

Here's a breakdown of the key revenue components based on the latest available reporting periods and structure:

Revenue Stream Component	Latest Reported Amount	Reporting Period/Balance Date
Net Interest Income (NII)	$33.5 million	Six Months Ended June 30, 2025
Total Loans (Basis for NII)	$1.6 billion	September 30, 2025
Total Non-interest Income	$5.0 million	Six Months Ended June 30, 2025
Investment Securities (Balance)	$165.0 million	March 31, 2025

To get a clearer picture of the fee-based revenue, you have to look closer at the components that make up that total non-interest income. While the specific 2025 breakdown isn't publically detailed in the latest reports, we know the categories Middlefield Banc Corp. relies on:

• Net interest income from the loan portfolio.
• Non-interest income from service charges and fees.
• Wealth management and brokerage fees (via LPL Financial).
• Mortgage origination and servicing fees.
• Investment securities income from the balance sheet.

For context on service charges, the first quarter of 2024 saw service charges on deposit accounts at $909,000 for the three-month period. The wealth management and mortgage components are embedded within the aggregate non-interest income, which was $3.1 million in Q2 2025 alone, excluding the real estate gain. The investment securities portfolio balance was $165.0 million as of March 31, 2025, but the specific income generated from holding these assets isn't itemized separately in the high-level summaries. Honestly, for a community bank like Middlefield Banc Corp., NII is the engine, and fees are the necessary turbocharger.