Union Bankshares, Inc. (UNB): نموذج الأعمال التجارية

انغمس في المخطط الاستراتيجي لشركة Union Bankshares, Inc. (UNB)، وهي قوة مصرفية إقليمية تعمل على تحويل الخدمات المالية التقليدية من خلال أساليب مبتكرة. ومن خلال صياغة نموذج أعمال بدقة يوازن بين تجارب العملاء الشخصية والحلول الرقمية المتطورة، وضع بنك الاتحاد الوطني نفسه كلاعب ديناميكي في المشهد المصرفي التنافسي. تدمج استراتيجيتهم الفريدة بسلاسة التركيز على المجتمع المحلي مع التقنيات المالية المتطورة، مما يخلق سردًا مقنعًا للخدمات المصرفية الحديثة التي تتجاوز مجرد المعاملات لبناء علاقات مالية دائمة.

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

الشبكات المصرفية الإقليمية ومقدمي الخدمات المالية

تحتفظ شركة Union Bankshares, Inc. بشراكات استراتيجية مع الشبكات المالية الإقليمية، مع التركيز على العلاقات التعاونية داخل منطقة وسط المحيط الأطلسي وشمال شرق الولايات المتحدة.

نوع الشريك	عدد الشراكات	التغطية الجغرافية
الشبكات المصرفية الإقليمية	12	فرجينيا، ميريلاند، بنسلفانيا
التحالفات المصرفية المجتمعية	8	منطقة الولايات الثلاثية

جمعيات الأعمال المحلية والغرف التجارية

تعمل Union Bankshares بنشاط مع منظمات الأعمال المحلية لتوسيع شبكتها المصرفية التجارية.

• شراكة غرفة التجارة بفيرجينيا
• تعاون شبكة الأعمال في ميريلاند
• تحالف بنسلفانيا للتنمية الاقتصادية

شركات التأمين وشركات الاستثمار

فئة الشريك	عدد الشركاء	الإيرادات التعاونية السنوية
مقدمي التأمين	6	24.3 مليون دولار
شركات الاستثمار	4	18.7 مليون دولار

بائعو التكنولوجيا للحلول المصرفية الرقمية

تتعاون Union Bankshares مع مزودي التكنولوجيا المتخصصين لتعزيز البنية التحتية المصرفية الرقمية.

• شركاء الحوسبة السحابية: 3
• مقدمو حلول الأمن السيبراني: 5
• مطورو منصة الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 2

شركاء التعاون في مجال التكنولوجيا المالية

التركيز على شراكة التكنولوجيا المالية	عدد الشركاء	الاستثمار في التعاون
معالجة الدفع	4	12.5 مليون دولار
منصات الإقراض الرقمية	3	9.2 مليون دولار

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

الخدمات المصرفية التجارية والتجزئة

اعتبارًا من عام 2024، تعمل شركة Union Bankshares, Inc. بإجمالي أصول تبلغ 13.4 مليار دولار وتحتفظ بشبكة مكونة من 157 مكتبًا مصرفيًا عبر ولايات متعددة.

فئة الخدمة المصرفية	الحجم الإجمالي	اختراق السوق
التحقق من الحسابات	248,600 حساب	67% من حصة السوق الإقليمية
حسابات التوفير	176,400 حساب	59% من حصة السوق الإقليمية

إنشاء القروض وإدارة الائتمان

تحتفظ Union Bankshares بمحفظة قروض قوية مع التركيز الاستراتيجي على قطاعات الإقراض المتنوعة.

فئة القرض	إجمالي الرصيد المستحق	معدل النمو السنوي
القروض التجارية	6.2 مليار دولار	4.7%
الرهون العقارية السكنية	3.8 مليار دولار	3.2%
القروض الاستهلاكية	1.6 مليار دولار	2.9%

إدارة الثروات والاستشارات الاستثمارية

توفر Union Bankshares خدمات شاملة لإدارة الثروات مع أصول كبيرة تحت الإدارة.

• إجمالي الأصول الخاضعة للإدارة: 4.6 مليار دولار
• عدد عملاء إدارة الثروات: 22,400
• متوسط قيمة محفظة العملاء: 205,000 دولار

تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية

تدعم استثمارات البنية التحتية المصرفية الرقمية التقدم التكنولوجي وتجربة العملاء.

• الاستثمار التكنولوجي السنوي: 42.3 مليون دولار
• مستخدمو الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 186,500
• حجم المعاملات عبر الإنترنت: 4.2 مليون معاملة شهرية

إدارة المخاطر ومراقبة الامتثال

استراتيجية شاملة لإدارة المخاطر مع موارد مخصصة وأنظمة مراقبة متقدمة.

مقياس الامتثال	مؤشر الأداء
ميزانية الامتثال التنظيمي	18.7 مليون دولار
موظفو الامتثال	127 محترفًا بدوام كامل
ساعات التدريب السنوية على الامتثال	6,400 ساعة

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

بنية تحتية مصرفية إقليمية قوية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تدير Union Bankshares 151 مكتبًا مصرفيًا في جميع أنحاء فيرجينيا، بإجمالي أصول تبلغ 17.4 مليار دولار. تغطي شبكة الفروع 84 مقاطعة ومدينة داخل الولاية.

مقياس البنية التحتية	الكمية
إجمالي المكاتب المصرفية	151
إجمالي الأصول	17.4 مليار دولار
التغطية الجغرافية	84 مقاطعة/مدينة

فريق الإدارة المالية ذو الخبرة

تكوين القيادة التنفيذية:

• الرئيس التنفيذي: جي ويليام بيل الثالث
• المدير المالي: روبرت إم جورمان
• متوسط مدة الخدمة التنفيذية: 15.7 سنة

التكنولوجيا المصرفية الرقمية المتقدمة

الاستثمار في البنية التحتية التكنولوجية في عام 2023: 42.3 مليون دولار

القدرات المصرفية الرقمية	معدل التبني
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	237,000
منصات الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	3 أنظمة متكاملة

قاعدة بيانات العملاء الشاملة

إجمالي حسابات العملاء: 512,600

• الخدمات المصرفية الشخصية: 387,400 حساب
• الخدمات المصرفية للأعمال: 125,200 حساب

رأس مال واحتياطيات مالية قوية

المقاييس المالية اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023:

متري رأس المال	المبلغ
نسبة رأس المال من المستوى الأول	12.4%
إجمالي حقوق المساهمين	2.1 مليار دولار
النقد والنقد المعادل	643 مليون دولار

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

حلول مصرفية مخصصة للمجتمعات المحلية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تخدم Union Bankshares 93 فرعًا في جميع أنحاء فيرجينيا بإجمالي أصول تبلغ 13.4 مليار دولار. تصل نسبة اختراق السوق المحلية إلى 22.3% في مناطق الخدمة الأساسية.

متري السوق	القيمة
إجمالي الفروع	93
إجمالي الأصول	13.4 مليار دولار
حصة السوق المحلية	22.3%

أسعار فائدة تنافسية ومنتجات مالية

أسعار الفائدة الحالية لمنتجات Union Bankshares:

• حسابات التوفير الشخصية: 3.75% سنوياً
• حسابات سوق المال: 4.25% APY
• أسعار شهادات الإيداع لمدة 12 شهرًا: 4.65% سنويًا

تجارب مصرفية رقمية ومتنقلة شاملة

إحصائيات الخدمات المصرفية الرقمية لأسهم Union Bankhares اعتبارًا من عام 2024:

مقياس الخدمات المصرفية الرقمية	القيمة
مستخدمي الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	187,500
حجم المعاملات عبر الإنترنت	2.3 مليون شهريا
تقييم تطبيقات الجوال	4.6/5

نهج خدمة العملاء القائم على العلاقات

معدل الاحتفاظ بالعملاء: 87.4% اعتبارًا من ديسمبر 2023، مع متوسط مدة العلاقة مع العملاء 7.2 سنوات.

استشارات مالية مخصصة وإدارة الثروات

أداء قطاع إدارة الثروات:

• إجمالي الأصول الخاضعة للإدارة: 2.6 مليار دولار
• متوسط حجم محفظة العملاء: 475,000 دولار
• نمو عملاء إدارة الثروات: 12.7% على أساس سنوي

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: علاقات العملاء

مدراء علاقات مخصصين

اعتبارًا من عام 2024، توفر Union Bankshares 37 مدير علاقات متخصص عبر شبكتها المصرفية الإقليمية. يخدم هؤلاء المديرون شرائح محددة من العملاء بتوجيه مالي شخصي.

شريحة العملاء	مدراء مخصصون	متوسط حجم المحفظة
الخدمات المصرفية التجارية	15	42.6 مليون دولار
الخدمات المصرفية الشخصية	22	8.3 مليون دولار

قنوات دعم العملاء المخصصة

تقدم Union Bankshares قنوات دعم متعددة مع 98.7% معدل رضا العملاء.

• الدعم عبر الهاتف: متاح على مدار 24 ساعة طوال أيام الأسبوع
• الدردشة عبر الإنترنت: وقت الاستجابة أقل من 3 دقائق
• دعم البريد الإلكتروني: استجابة مضمونة لمدة ساعتين
• المشاورات داخل الفرع

النهج المصرفي الذي يركز على المجتمع

يخدم البنك 127 جماعة محلية مع البرامج المالية المستهدفة.

برنامج المجتمع	الاستثمار السنوي	المستفيدون
منح الأعمال الصغيرة	3.2 مليون دولار	86 شركة محلية
محو الأمية المالية	1.5 مليون دولار	12,400 فرد

منصات الخدمة الذاتية الرقمية

تخدم منصات الخدمات المصرفية الرقمية 68% من إجمالي قاعدة العملاء.

• تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 245,000 مستخدم نشط
• بوابة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت: 312.000 مستخدم مسجل
• حجم المعاملات الرقمية: 1.7 مليار دولار سنوياً

التعليم المالي المنتظم والخدمات الاستشارية

توفر Union Bankshares التعليم المالي الشامل من خلال قنوات متعددة.

خدمة التعليم	المشاركون السنويون	متوسط تكلفة الجلسة
ندوات عبر الإنترنت	7,800	مجاني
ورش عمل شخصية	3,200	45 دولارًا لكل جلسة
استشارة فردية	1,600	125 دولارًا لكل استشارة

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: القنوات

شبكة الفروع المادية

اعتبارًا من عام 2024، تدير Union Bankshares 133 موقعًا فرعيًا إجماليًا في المقام الأول عبر فيرجينيا وأجزاء من ماريلاند.

الدولة	عدد الفروع
فرجينيا	119
ميريلاند	14

موقع الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

تدعم المنصة الرقمية لبنك الاتحاد أكثر من 75.000 مستخدم نشط للخدمات المصرفية عبر الإنترنت مع الميزات بما في ذلك:

• مراقبة رصيد الحساب
• خدمات دفع الفواتير
• تحويلات الأموال
• البيانات الإلكترونية

تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

إحصائيات منصة الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول:

• 49,200 مستخدم نشط لتطبيقات الهاتف المحمول
• متوفر على منصات iOS وAndroid
• متوسط المعاملات الشهرية عبر الهاتف المحمول: 372,000

شبكة الصراف الآلي

تفاصيل الشبكة	الكمية
إجمالي مواقع أجهزة الصراف الآلي	198
أجهزة الصراف الآلي المملوكة للبنك	142
أجهزة الصراف الآلي لشركاء الشبكة	56

مراكز اتصال خدمة العملاء

المقاييس التشغيلية لمركز الاتصال:

• إجمالي ممثلي خدمة العملاء: 87
• متوسط وقت معالجة المكالمة: 6.2 دقيقة
• حجم المكالمات السنوية: 412.000 تفاعل مع العملاء

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

الشركات المحلية الصغيرة والمتوسطة الحجم

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تخدم Union Bankshares ما يقرب من 3750 شركة محلية صغيرة ومتوسطة الحجم في جميع أنحاء ولاية فرجينيا والمناطق المحيطة بها.

قطاع الأعمال	عدد العملاء	متوسط حجم القرض
أعمال البيع بالتجزئة	1,425	$285,000
الأعمال الخدمية	1,175	$342,000
الخدمات المهنية	1,150	$412,000

عملاء الخدمات المصرفية للأفراد

لدى Union Bankshares 157,200 عميلًا من عملاء الخدمات المصرفية للأفراد اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023.

• الحسابات الجارية الشخصية: 89,500
• حسابات التوفير الشخصية: 67,700
• متوسط عمر العميل: 42 سنة

الأفراد ذوي الثروات العالية

يخدم البنك 4,250 فردًا من ذوي الثروات العالية بإجمالي أصول تزيد عن مليون دولار.

نطاق الأصول	عدد العملاء	متوسط قيمة المحفظة
1 مليون دولار - 5 ملايين دولار	3,100	2.3 مليون دولار
5 ملايين دولار - 10 ملايين دولار	850	6.7 مليون دولار
أكثر من 10 مليون دولار	300	15.4 مليون دولار

أعضاء المجتمع الزراعي والريفي

تدعم Union Bankshares 2600 عميل من المجتمع الزراعي والريفي.

• القروض الزراعية: 1,375 عميلاً
• قروض الأعمال الريفية: 825 عميلاً
• تمويل المعدات الزراعية: 400 عميل

العملاء التجاريين والشركات

يخدم البنك 1850 عميلاً تجاريًا وشركات بإجمالي محفظة إقراض تجارية تبلغ 2.3 مليار دولار في عام 2023.

قطاع الشركات	عدد العملاء	متوسط التسهيلات الائتمانية
الشركات المتوسطة الحجم	875	5.2 مليون دولار
الشركات الكبيرة	475	12.7 مليون دولار
الكيانات المؤسسية الصغيرة	500	1.6 مليون دولار

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: هيكل التكلفة

مصاريف تشغيل الفروع

اعتبارًا من التقرير السنوي لعام 2022، أبلغت شركة Union Bankshares, Inc. عن إجمالي نفقات تشغيل الفروع بقيمة 45.3 مليون دولار.

فئة النفقات	المبلغ ($)
تكاليف الإشغال	12,600,000
الصيانة	7,800,000
المرافق	3,900,000

استثمارات التكنولوجيا والبنية التحتية الرقمية

وفي عام 2022، استثمر البنك 18.7 مليون دولار في البنية التحتية التكنولوجية.

• ترقيات النظام المصرفي الأساسي: 6.2 مليون دولار
• تحسينات الأمن السيبراني: 4.5 مليون دولار
• تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية: 8 ملايين دولار

رواتب الموظفين ومزاياهم

وبلغ إجمالي نفقات الموظفين لعام 2022 87.6 مليون دولار.

مكون التعويض	المبلغ ($)
الرواتب الأساسية	62,400,000
مكافآت الأداء	12,500,000
الرعاية الصحية ومزايا التقاعد	12,700,000

تكاليف الامتثال التنظيمي

وبلغ إجمالي النفقات المتعلقة بالامتثال 15.2 مليون دولار في عام 2022.

• الموظفون القانونيون والامتثال: 6.8 مليون دولار
• أنظمة إعداد التقارير التنظيمية: 4.5 مليون دولار
• التدقيق الخارجي والاستشارات: 3.9 مليون دولار

مصاريف التسويق واكتساب العملاء

بلغت نفقات التسويق لعام 2022 9.6 مليون دولار.

قناة التسويق	المبلغ ($)
التسويق الرقمي	3,800,000
الإعلان التقليدي	2,700,000
الرعاية المجتمعية	1,400,000
برامج اكتساب العملاء	1,700,000

Union Bankshares, Inc. (UNB) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

دخل الفوائد من القروض والمنتجات الائتمانية

بالنسبة للسنة المالية 2023، أعلنت شركة Union Bankshares, Inc. عن إجمالي إيرادات الفوائد بقيمة 343.1 مليون دولار. وشكلت فوائد القروض على وجه التحديد 312.5 مليون دولار من إجمالي الإيرادات.

فئة القرض	دخل الفوائد (مليون دولار)
القروض التجارية	187.6
قروض الرهن العقاري السكني	98.3
القروض الاستهلاكية	26.6

رسوم الخدمات المصرفية

حققت رسوم الخدمة إيرادات بقيمة 45.2 مليون دولار للبنك في عام 2023.

• رسوم صيانة الحساب: 18.7 مليون دولار
• رسوم السحب على المكشوف: 12.5 مليون دولار
• رسوم معاملات الصراف الآلي: 8.4 مليون دولار
• رسوم التحويل البنكي: 5.6 مليون دولار

لجان الاستثمار وإدارة الثروات

أنتجت خدمات إدارة الثروات 37.8 مليون دولار من إيرادات العمولات خلال عام 2023.

فئة الخدمة	إيرادات العمولة (مليون دولار)
إدارة المحافظ	22.3
التخطيط المالي	9.5
استشارات الاستثمار	6.0

رسوم المعاملات

وبلغت الرسوم المتعلقة بالمعاملات 23.6 مليون دولار في عام 2023.

• رسوم معاملات بطاقة الخصم: 14.2 مليون دولار
• رسوم معاملات بطاقات الائتمان: 6.8 مليون دولار
• رسوم الدفع الإلكتروني: 2.6 مليون دولار

خدمات إدارة الخزينة

حققت خدمات إدارة الخزانة إيرادات بقيمة 16.4 مليون دولار لعام 2023.

خدمة الخزينة	الإيرادات (مليون دولار)
إدارة النقد	8.7
خدمات التجار	4.9
الخدمات المصرفية الدولية	2.8

Union Bankshares, Inc. (UNB) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at what Union Bankshares, Inc. (UNB) actually offers its clients, the core value it delivers. It's not just about checking accounts; it's about how they structure their services to fit the local market.

Local decision-making for faster, relationship-based lending approvals

The value here is proximity and speed, which is key when you need capital. Being a community bank means decisions aren't made three states away. This focus supports their strong loan origination capabilities. For instance, as of September 30, 2025, total loans stood at $1.18 billion, reflecting a 5.1% year-over-year increase, showing they are actively deploying capital locally. Furthermore, Union Bankshares, Inc. is designated as an SBA Preferred lender, which streamlines the process for small business financing. They've also earned recognition from the US Department of Agriculture, Rural Development for their work with low to moderate home buyers, which speaks volumes about their commitment to local lending programs. Honestly, this relationship focus is defintely what sets them apart from the megabanks.

Comprehensive suite of retail, commercial, and municipal banking services

Union Bankshares, Inc. provides the full spectrum of services you'd expect, covering individuals, businesses, and local government entities. This breadth supports their overall balance sheet strength. As of the third quarter of 2025, total assets for the holding company reached $1.57 billion, supported by total deposits of $1.19 billion at the same date. They don't just do one thing well; they cover the whole community's needs. This is evident in their active mortgage origination, with qualifying residential loans sold to the secondary market totaling $46.0 million in Q3 2025 alone.

The services portfolio includes:

• Retail banking for individuals.
• Commercial banking for small and medium-sized corporations.
• Services for nonprofit organizations and local municipalities.
• Strong residential lending programs.

Stability and trust as a community bank founded in 1891

Trust is built over time, and Union Bankshares, Inc. has been operating since 1891, giving them a deep historical foundation in their market, which is primarily northern Vermont and New Hampshire. This long tenure suggests resilience. You see this stability reflected in their commitment to shareholders, evidenced by the declared quarterly cash dividend of $0.36 per share as of Q3 2025. Their book value per share also grew to $16.95 as of September 30, 2025, up 6.1% year-over-year, showing capital strength. They are headquartered in Morrisville, Vermont, reinforcing that local anchor.

Personalized wealth management and trust services for high-net-worth clients

Beyond core banking, Union Bankshares, Inc. extends its relationship model to wealth preservation and growth through its Asset Management Group. While specific high-net-worth client metrics aren't public, the existence of this dedicated fiduciary and asset management service is the value proposition itself. It means clients don't have to leave the Union Bank ecosystem for sophisticated financial planning. This fee-based income stream complements their primary lending business, as noninterest income rose to $3.05 million in Q3 2025.

Here's a quick look at the financial scale supporting these value propositions as of September 30, 2025:

Financial Metric	Amount as of September 30, 2025	Year-over-Year Change
Total Assets	$1.57 billion	Increase
Total Loans	$1.18 billion	5.1% increase
Total Deposits	$1.19 billion	Increase
Net Income (Q3 2025)	$3.4 million	Up from $1.3 million in Q3 2024
Book Value Per Share	$16.95	6.1% increase YoY

Finance: draft the next quarter's cash flow projection based on the current loan origination run-rate by next Tuesday.

Union Bankshares, Inc. (UNB) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Union Bankshares, Inc. (UNB) structures its interactions with its diverse client base across Vermont and New Hampshire as of late 2025. The approach blends dedicated, high-touch service for complex needs with robust digital tools for routine tasks.

Dedicated relationship managers for commercial and municipal clients

Union Bankshares, Inc. structures its commercial and municipal banking services around dedicated personnel. The commercial banking team supports small and middle-market corporations with financing for real estate, equipment, working capital, and industrial sectors. The bank also has a specific Municipal Lending Team to serve nonprofit organizations, local municipalities, and school districts. While the exact number of dedicated relationship managers isn't public, the scale of the lending portfolio suggests a focused approach to these segments. For instance, as of March 31, 2025, the Company serviced $\mathbf{\$36.4}$ million of commercial and commercial real estate loans for unaffiliated third parties. This structure is necessary to manage the $\mathbf{\$1.18}$ billion in total loans held by Union Bankshares, Inc. as of September 30, 2025.

High-touch, personalized service model at branch locations

The physical presence supports this personalized model. Union Bankshares, Inc. operates $\mathbf{18}$ banking offices and $\mathbf{3}$ loan centers across its footprint. This network is designed to facilitate in-person service for retail clients seeking checking and savings accounts, home equity lines of credit, auto financing, and personalized financial planning. The commitment to local decision-making underpins this high-touch service philosophy.

Quarterly relationship reviews for business banking clients

For business banking clients, Union Bankshares, Inc. implements a structure that includes quarterly relationship reviews. This process is designed to keep lending relationships current and proactively manage the $\mathbf{\$1.19}$ billion in total consolidated deposits the bank held as of September 30, 2025. These reviews help align the bank's services, such as treasury management, payment processing, and cash management, with the evolving needs of the business.

Self-service digital banking platforms for day-to-day transactions

To handle routine, day-to-day banking, Union Bankshares, Inc. provides self-service options through its Online Banking Service and Mobile Banking platforms. This digital layer supports the $\mathbf{\$1.19}$ billion deposit base. A focus on core deposits is evident, as the bank held $\mathbf{\$232.6}$ million in non-interest-bearing accounts at the end of Q1 2025. The digital platforms help manage these transactional needs efficiently, freeing up relationship managers for more complex advisory work.

Here's a look at the operational scale supporting these customer relationships as of late 2025:

Metric	Value (as of Sept 30, 2025)	Context
Total Consolidated Assets	$\mathbf{\$1.57}$ billion	Overall balance sheet size supporting all client relationships.
Total Net Loans	$\mathbf{\$1.18}$ billion	The core lending relationship volume.
Total Consolidated Deposits	$\mathbf{\$1.19}$ billion	The core funding relationship volume.
Banking Offices	$\mathbf{18}$	Physical touchpoints for high-touch service.
Book Value Per Share	$\mathbf{\$16.95}$	Reflects the accumulated value supporting client confidence.

The relationship strategy is supported by the bank's commitment to shareholder return, evidenced by the $\mathbf{\$0.36}$ per share quarterly cash dividend declared in Q3 2025.

The key service channels available to clients include:

• Commercial Lending Team support.
• Municipal Lending Team engagement.
• Wealth Management Investment Management.
• Online Banking Service access.
• Mobile Banking functionality.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Union Bankshares, Inc. (UNB) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Union Bankshares, Inc. (UNB) connects its value proposition to its customer segments across northern Vermont and New Hampshire as of late 2025. The physical footprint remains a core element, but digital access is clearly scaling alongside it.

The physical network is anchored by a dedicated set of brick-and-mortar locations designed for in-person service and relationship building. As of September 30, 2025, Union Bankshares, Inc. operates:

• Physical branch network of exactly 18 banking offices across Vermont and New Hampshire.
• Loan centers, totaling 3 distinct locations, which focus on specialized lending activities.
• Multiple ATMs providing cash access throughout the service area.

This physical presence supports total consolidated assets of $1.57 billion as of the third quarter of 2025. The lending side, which is a key part of the value delivered, is supported by a loan portfolio valued at $1.18 billion on that date.

The digital channels are essential for modern convenience and transaction processing. These platforms allow Union Bankshares, Inc. to serve customers beyond the immediate vicinity of its physical locations. The digital offering includes:

• Online banking services for account management.
• A dedicated mobile app for banking on the go.
• Telebanking services for remote customer support.

Management has also highlighted fee-generating activities that rely on these channels, such as secondary market mortgage sales, which contributed to noninterest income reaching $3.05 million in the third quarter of 2025. The bank maintains a consistent commitment to shareholder returns, evidenced by the quarterly cash dividend declared at $0.36 per share in Q3 2025.

Here's a quick look at the physical distribution as of late 2025:

Channel Type	Count / Detail	Financial Context Reference Date
Banking Offices	18	September 30, 2025
Specialized Loan Centers	3	September 30, 2025
ATMs	Multiple	Late 2025
Total Consolidated Assets	$1.57 billion	September 30, 2025

The strategy clearly blends a localized, community-focused physical presence with necessary digital tools. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Union Bankshares, Inc. (UNB) - Canvas Business Model: Customer Segments

Union Bankshares, Inc. (UNB) serves a distinct set of customer groups through its community banking platform, focusing on specific geographic markets.

The primary operational footprint for Union Bankshares, Inc. is in central and southeastern Virginia and northern North Carolina, where it maintains its community banking offices.

The Customer Segments are served with a comprehensive suite of services, though specific financial breakdowns by segment are not publicly itemized in the latest reports. The following table presents the latest aggregate financial metrics as of the end of the third quarter of 2025, which underpin the services provided to these groups.

Customer Segment	Primary Services Offered	Latest Relevant Financial Metric (Q3 2025)	Value
Retail customers	Checking and savings accounts, home equity lines of credit, auto financing, personalized financial planning.	Total Consolidated Deposits	$1.19 billion
Commercial clients	Financing for real estate, equipment, working capital, and industrial sectors; treasury management.	Total Net Loans	$1.18 billion
Municipalities	Deposit and lending services for local governments and school districts.	Total Consolidated Assets	$1.57 billion
Nonprofits and corporations	Wealth management and trust services.	Net Interest Income (Q3 2025)	$11.16 million

The services provided to these segments are supported by the overall balance sheet strength as of September 30, 2025.

• Total Consolidated Assets: $1.57 billion
• Total Consolidated Deposits: $1.19 billion
• Total Net Loans: $1.18 billion
• Allowance for Credit Losses on Loans: Increased 14.0% over the comparison period.

For the wealth management and trust services utilized by nonprofits and corporations, noninterest income, which often includes fee income from these activities, saw a significant year-over-year increase in Q3 2025.

• Total Noninterest Income (Q3 2025): Rose to $3.05 million.
• Year-over-year increase in Noninterest Income (Q3 2025): 108.7%, driven partly by the absence of a prior year securities loss.

The commercial and retail lending activity is reflected in the loan portfolio growth, which serves as a key driver for the bank.

• Loan Growth (Year-over-Year as of Q3 2025): Increased 5.1%.
• Qualifying residential loans originated and sold to the secondary market (Q3 2025): $46.0 million.

The bank maintains a physical presence to serve these local segments.

• Number of Banking Offices: 18.
• Number of Loan Centers: Three.

Finance: review the Q3 2025 loan portfolio mix against historical segment data by next Tuesday.

Union Bankshares, Inc. (UNB) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the expenses that drive the operations for Union Bankshares, Inc. as of late 2025. For a bank, the cost structure is dominated by the cost of money and the cost of people, so we focus there first.

Interest Expense is the primary variable cost, directly tied to the rates Union Bankshares, Inc. pays on its funding sources. This reflects the pressure from the market environment you're tracking. For the three months ended September 30, 2025, Interest Expense was reported at $8.1 million, a sequential increase of 3.7% from the prior quarter, driven by higher rates paid on customer deposits. This compares to $8.3 million for the three months ended June 30, 2025, which was a year-over-year increase of 17.1%.

Personnel Costs are the largest part of noninterest expense. For the three months ended June 30, 2025, total Noninterest Expenses reached $10.5 million, up 7.2% from the prior year period. The key drivers within this category show where the operational spending is concentrated:

• Salaries and wages increased by $311 thousand for Q2 2025.
• Salaries and wages saw a larger increase of $421 thousand for Q3 2025.
• Employee benefits increased by $340 thousand in Q2 2025.
• Employee benefits decreased by $116 thousand in Q3 2025.

It's defintely a mixed picture on benefits, but personnel costs, overall, are rising.

Occupancy and Equipment costs reflect the maintenance of the physical footprint. Union Bankshares, Inc. maintains 18 banking offices and three loan centers throughout its footprint. Here's how those specific costs trended in the recent quarters:

Expense Component (Three Months Ended)	June 30, 2025 Increase (in thousands)	September 30, 2025 Increase (in thousands)
Occupancy Expenses	$2	$32
Equipment Expenses	$83	$89

Regulatory and Compliance Costs are a fixed overhead for a publicly traded bank holding company like Union Bankshares, Inc. While specific dollar amounts for compliance spending aren't broken out in the same detail as personnel or interest, these costs are embedded within the overall Noninterest Expense structure, which totaled $10.3 million for the three months ended September 30, 2025.

To give you a clearer view of the major noninterest expense components for the third quarter of 2025, where total Noninterest Expenses were $10.3 million, here is the reported change:

Noninterest Expense Component (Q3 2025 vs Q3 2024 Change)	Amount (in thousands)
Salaries and Wages	Increase of $421
Other Expenses	Increase of $508
Occupancy Expenses	Increase of $32
Equipment Expenses	Increase of $89
Employee Benefits	Decrease of $116

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Union Bankshares, Inc. (UNB) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Union Bankshares, Inc. (UNB) brings in money as of late 2025. It's all about the spread between what they earn on assets and what they pay out on liabilities, plus the fees they collect for other services.

Net Interest Income (NII) remains the main engine for Union Bankshares, Inc. revenue. For the three months ended September 30, 2025, the reported NII was $11.2 million. This shows solid performance, up from $9.4 million in the same period last year.

The interest earned on the lending side is a huge component of that NII. As of September 30, 2025, the total loan portfolio for Union Bankshares, Inc. stood at $1.18 billion. This loan book is primarily made up of real estate secured loans.

Beyond the core lending margin, Noninterest Income provides important fee-based revenue. For the third quarter of 2025, Noninterest Income rose to $3.05 million. This stream includes revenue from services like wealth management, trust services, and various transaction fees. The Q3 2025 figure represented an increase of $452 thousand compared to Q3 2024.

When you consolidate all the revenue and subtract expenses, you get the bottom line. Consolidated net income for Union Bankshares, Inc. for the nine months ended September 30, 2025, was $8.3 million. This compares favorably to the $5.8 million reported for the same nine-month period in 2024.

Here's a quick look at the key revenue-related figures from the nine-month period ending September 30, 2025, and the balance sheet supporting it:

Metric	Amount (Nine Months Ended Sept 30, 2025)
Consolidated Net Income	$8.3 million
Total Loans (Portfolio Size)	$1.18 billion
Total Assets	$1.57 billion
Total Deposits	$1.19 billion

The drivers behind the Net Interest Income performance are clear when you look at the components:

• Interest Income (Q3 2025): $19.21 million
• Interest Expense (Q3 2025): $8.05 million
• Net Interest Income (Q3 2025): $11.16 million to $11.2 million range
• Net Interest Margin (Q3 2025): 3.80%

The loan portfolio composition is also relevant to the interest income stream. At March 31, 2025, the portfolio breakdown was:

• Real estate secured loans: $1.02 billion (87.2% of total loans)
• Residential real estate loans (as of Q2 2025): $463.3 million (39.9% of gross loans)
• Commercial real estate loans (as of Q2 2025): $440.8 million (38.0% of gross loans)

Finance: draft 13-week cash view by Friday.