Charles & Colvard, Ltd. (CTHR): Geschichte, Eigentum, Mission, wie es funktioniert & Verdient Geld

Wenn Sie sich Charles & Colvard, Ltd. (CTHR), den ursprünglichen Pionier von Moissanit, ansehen, sehen Sie dann ein Unternehmen, das auf edlen Schmuck spezialisiert ist und einen klugen Wechsel vollzieht, oder ein Unternehmen, das ernsthaften finanziellen Gegenwind hat? Die einzigartige Position des Unternehmens – das Angebot sowohl seines Flaggschiff-Moissanits Forever One™ als auch der im Labor gezüchteten Caydia®-Diamanten – ist auf jeden Fall ein Vorteil auf dem wachsenden ethischen Markt für „Made, not Mined™“-Edelsteine, aber die Zahlen zeugen von Druck.

Für das Geschäftsjahr, das am 30. Juni 2024 endete, meldete Charles & Colvard, Ltd. einen Nettoumsatz von knapp über 30 % $21,956,472, gepaart mit einem erheblichen Nettoverlust von $14,362,957, und dieser herausfordernde Trend wird voraussichtlich bis zum Geschäftsjahr 2025 anhalten, wobei weitere erwartete Nettoverluste und Umsatzrückgänge zu erwarten sind.

Wie navigiert ein Unternehmen mit einer starken Marke und einer neuen strategischen Partnerschaft mit Ethara Capital zur Erweiterung seines Angebots an im Labor gezüchteten Diamanten in einem Markt, in dem es auch erhebliche Zweifel an seiner Fortführungsfähigkeit hat?

Geschichte von Charles & Colvard, Ltd. (CTHR).

Zeitleiste der Gründung von Charles & Colvard, Ltd

Charles & Colvard, Ltd. ist der ursprüngliche Pionier des im Labor hergestellten Moissanits, eines Edelsteins aus Siliziumkarbid. Die Entstehungsgeschichte des Unternehmens wurzelt in wissenschaftlichen Innovationen, insbesondere in einer Lizenzvereinbarung mit Cree, Inc. (heute Wolfspeed) zur Kommerzialisierung des Materials für Schmuck.

Gründungsjahr

Das Unternehmen wurde gegründet 1995 unter dem ursprünglichen Namen C3 Inc..

Ursprünglicher Standort

Der ursprüngliche Hauptsitz befand sich in der Region Research Triangle Park (RTP) in North Carolina, einer Hochburg der wissenschaftlichen Forschung und Entwicklung.

Mitglieder des Gründungsteams

Das Unternehmen wurde gegründet von Charles Eric Hunter, der C3 Inc. gründete, um den neuen Edelstein auf den Markt zu bringen. Sein Bruder Jeff Hunter leitete das Unternehmen bis zum Jahr 2000.

Anfangskapital/Finanzierung

Das Unternehmen befand sich von seiner Gründung im Juni 1995 bis zum 30. Juni 1998 in der Entwicklungsphase und konzentrierte seine Ressourcen auf die Forschung und Entwicklung (F&E) von farblosen Moissanit-Schmuckstücken. Ein wichtiger Meilenstein der frühen Finanzierung war der Börsengang des Unternehmens an der NASDAQ am 14. November 1997.

Meilensteine der Evolution von Charles & Colvard, Ltd

Der Weg des Unternehmens zeigt einen klaren Wandel von einem auf Forschung und Entwicklung ausgerichteten Unternehmen zu einem Multi-Channel-Einzelhändler für edlen Schmuck, der sich ständig an den Markt für im Labor gezüchtete Edelsteine anpasst. Hier ist die kurze Berechnung der jüngsten Leistung: Das Unternehmen meldete einen Nettoumsatz von $21,956,472 für das am 30. Juni 2024 endende Geschäftsjahr, ein deutlicher Rückgang gegenüber dem Vorjahr, der den Gegenwind des Marktes widerspiegelt. Hier können Sie tiefer in die aktuelle Finanzlage eintauchen: Aufschlüsselung: Finanzielle Gesundheit von Charles & Colvard, Ltd. (CTHR): Wichtige Erkenntnisse für Investoren.

Die transformativen Momente von Charles & Colvard, Ltd

Die Entwicklung des Unternehmens wurde durch drei große Veränderungen bestimmt: den Übergang von einem reinen Forschungs- und Entwicklungsgeschäft, die strategische Produktdiversifizierung und die jüngste finanzielle Umstrukturierung und strategische Allianz.

Ehrlich gesagt bestand die anfängliche Herausforderung einfach darin, Moissanit zu kommerzialisieren, bei dem es sich um Siliziumkarbid (SiC) handelt, ein Material, das ursprünglich für den industriellen Einsatz entwickelt wurde. Das Unternehmen musste die Machbarkeit des Edelsteins nachweisen und das Vertrauen der Verbraucher von Grund auf aufbauen.

• Die Moissanit-Patentklippe: Das Auslaufen wichtiger Moissanit-Patente erzwang einen Wandel von einem angebotskontrollierten Monopol hin zu einem wettbewerbsorientierten, markengesteuerten Markt. Dies führte zur Entstehung des Forever One™ Marke und konzentriert sich auf Premiumqualität, um die Preismacht aufrechtzuerhalten.
• Der Eintrag zu im Labor gezüchteten Diamanten: Der Start des. im September 2020 Caydia® Die Marke für im Labor gezüchtete Diamanten zu etablieren, war ein entscheidender Schritt, um sich gegen die Konkurrenz im Moissanit-Bereich abzusichern und das schneller wachsende Segment der im Labor gezüchteten Diamanten zu erschließen. Hier ging es definitiv um Marktrelevanz.
• Die Ethara Capital Partnership (2025): Nach einer schwierigen Finanzperiode verzeichnete das Unternehmen einen Nettoverlust von $14,362,957-Die strategische Investition von Ethara Capital, einem großen Hersteller von im Labor gezüchteten Diamanten durch chemische Gasphasenabscheidung (CVD), ist eine Lebensader. Diese Partnerschaft bietet sofort eine erweiterte, vertikal integrierte Lieferkette für im Labor gezüchtete Diamanten, was eine klare Chance darstellt, den Betrieb zu stabilisieren und zukünftiges Wachstum voranzutreiben.

Das Delisting von der Nasdaq im April 2025 war ein klares Signal für die betriebliche und finanzielle Belastung, aber der Ethara-Deal im Oktober 2025 zeigt einen konkreten, umsetzbaren Schritt in Richtung einer neuen Wachstumsstrategie, die sich auf den Markt für im Labor gezüchtete Diamanten konzentriert.

Eigentümerstruktur von Charles & Colvard, Ltd. (CTHR).

Die Eigentümerstruktur von Charles & Colvard, Ltd. ist stark auf öffentliche und individuelle Anleger konzentriert, ein gemeinsames Merkmal für ein außerbörslich gehandeltes Unternehmen (OTC), wobei institutionelle Beteiligungen nahezu vernachlässigbar sind.

Aktueller Status von Charles & Colvard

Charles & Colvard ist ein börsennotiertes Unternehmen, dessen Status sich jedoch im Jahr 2025 erheblich verändert hat. Das Unternehmen wurde am 25. April 2025 von der Nasdaq-Börse dekotiert, weil es die Einreichungspflichten nicht eingehalten hatte, insbesondere weil es seine Quartalsberichte (Formular 10-Q) für das Geschäftsjahr 2025 nicht rechtzeitig eingereicht hatte. Es wird jetzt am OTC Expert Market gehandelt, einem Segment des außerbörslichen Marktes (OTC)-Markt unter dem Tickersymbol CTHR. Dieser Schritt verringert im Allgemeinen die Liquidität und Transparenz, was ein Hauptrisiko für Anleger darstellt, die einen schnellen Ausstieg anstreben.

Fairerweise muss man sagen, dass das Unternehmen aktiv versucht, den Betrieb zu stabilisieren, aber seine erwarteten Finanzergebnisse für das am 30. September 2025 endende Quartal beinhalten einen geringeren Nettoumsatz und einen Nettoverlust, was mit den schwachen Ergebnissen im am 30. Juni 2025 endenden Geschäftsjahr übereinstimmt. Für das am 31. März 2025 endende Quartal (Q3-GJ2025) meldete das Unternehmen einen vorläufigen Umsatz von etwa 4,05 Millionen US-Dollar. Mehr zur finanziellen Situation können Sie hier lesen: Aufschlüsselung: Finanzielle Gesundheit von Charles & Colvard, Ltd. (CTHR): Wichtige Erkenntnisse für Investoren

Aufschlüsselung der Eigentumsverhältnisse bei Charles & Colvard

Das Eigentum profile ist stark auf Privatanleger ausgerichtet, was zu einer höheren Volatilität der Aktienkurse und einer geringeren institutionellen Aufsicht führen kann. Hier ist die ungefähre Aufschlüsselung des Stammaktienbesitzes gemäß den neuesten verfügbaren Daten im Jahr 2025:

Diese Struktur bedeutet, dass die Stimmung der Einzelhandelskunden einen übergroßen Einfluss auf den Aktienkurs hat. Ehrlich gesagt, wenn sich über 90 % der Lagerbestände in Einzelhandelshänden befinden, müssen Sie auf jeden Fall die Trends in den sozialen Medien ebenso im Auge behalten wie die Finanzberichte.

Die Führung von Charles & Colvard

Die Strategie des Unternehmens wird von einem schlanken Führungsteam und einem Vorstand gesteuert, der kürzlich Veränderungen erlebt hat, einschließlich der Ernennung eines neuen Vorsitzenden im Jahr 2025. Diese Führung hat die Aufgabe, die Herausforderungen zu meistern, die ein OTC-notiertes Unternehmen mit sich bringt, und gleichzeitig ihr Angebot an im Labor gezüchteten Diamanten zu erweitern.

• James Tu: Vorstandsvorsitzender (seit Juli 2025). Er ist Chartered Financial Analyst (CFA) und Gründer von Fusion Park LLC und bringt Erfahrungen aus zahlreichen öffentlichen und privaten Technologieunternehmen mit.
• Don O'Connell: Präsident und Chief Executive Officer (CEO). Er verfügt über mehr als 25 Jahre Erfahrung in der Schmuckherstellung und Lieferkette und war zuvor als Chief Operating Officer tätig.
• Clint J. Pete: Finanzvorstand (CFO). Er trat dem Unternehmen im Jahr 2016 bei und ist für die Steuerung der Finanzstrategie des Unternehmens verantwortlich, was angesichts der Risikowarnungen für die Unternehmensfortführung besonders wichtig ist.
• Ruten Bhanderi: Direktor (seit Juli 2025). Er ist stellvertretender Vorsitzender von Bhanderi Lab Grown Diamonds Inc., einem wichtigen Partner für die Erweiterung des Angebots an im Labor gezüchteten Diamanten des Unternehmens.

Die jüngsten Ernennungen in den Vorstand, insbesondere von James Tu und Ruten Bhanderi, signalisieren einen strategischen Schwenk zur Nutzung neuer Partnerschaften und Fachwissen im Bereich der im Labor gezüchteten Diamanten, ein notwendiger Schritt, um den Betrieb zu stabilisieren und den Nettoverlusttrend umzukehren.

Charles & Colvard, Ltd. (CTHR) Mission und Werte

Charles & Colvard, Ltd. (CTHR) basiert seine Geschäftstätigkeit auf der Verpflichtung zu ethischer Beschaffung und bewusstem edlem Schmuck, mit dem Ziel, eine konfliktfreie Alternative zu geförderten Edelsteinen anzubieten. Dieser Fokus auf Werte ist von entscheidender Bedeutung, insbesondere wenn das Unternehmen sich in einer schwierigen Finanzlandschaft befindet und einen Nettoverlust von über 30 % meldet 14,36 Millionen US-Dollar für das Geschäftsjahr, das am 30. Juni 2024 endete, die aktuellsten eingereichten Daten für den Kontext.

Weitere Informationen zu den betrieblichen Herausforderungen, die diesen Werten zugrunde liegen, finden Sie hier Aufschlüsselung: Finanzielle Gesundheit von Charles & Colvard, Ltd. (CTHR): Wichtige Erkenntnisse für Investoren.

Angesichts des Kernzwecks des Unternehmens

Der Kernzweck des Unternehmens geht über den reinen Profit hinaus und konzentriert sich auf die Nachfrage des modernen Verbrauchers nach Transparenz und ethischen Produkten. Sie positionieren sich als ursprünglicher Pionier des im Labor hergestellten Moissanits, der ein wichtiges Unterscheidungsmerkmal auf dem überfüllten Markt für edlen Schmuck darstellt. Sie glauben definitiv auch daran, ihre Kunden zu stärken.

Offizielles Leitbild

Die Mission von Charles & Colvard konzentriert sich darauf, ein Erlebnis zu bieten, das mit zeitgenössischen sozialen und ökologischen Werten übereinstimmt und sich von den historischen Problemen der traditionellen Diamantenindustrie entfernt. Ziel ist es, exquisiten Schmuck zugänglich und gewissenhaft zu machen.

• Bieten Sie Ihren Kunden ein bewussteres und konfliktfreieres Schmuckerlebnis.
• Bringen Sie revolutionäre Edelsteine ​​und edlen Schmuck auf den Markt, indem Sie ausschließlich oberirdische Edelsteine ​​verwenden.
• Widmen Sie den Prozess der Verwendung 100 % recycelte Edelmetalle.

Visionserklärung

Während eine formelle, jahrzehntelange Visionserklärung nicht öffentlich ist, dienen die kurzfristigen strategischen Ziele des Unternehmens für das Geschäftsjahr 2025 als klare operative Vision für die Stakeholder. Diese Vision konzentriert sich auf die Stabilisierung und Expansion des Marktes für im Labor gezüchtete Produkte, insbesondere nach einem Jahr, in dem der Nettoumsatz zurückging $21,956,472.

• Stabilisieren Sie den Betrieb und steigern Sie die betriebliche Effizienz.
• Erweitern Sie die Produktdifferenzierung, insbesondere durch die Ausweitung des Angebots an im Labor gezüchteten Diamanten (LGD).
• Nutzen Sie Online-Plattformen und Großhandelsvertriebskanäle, um der wachsenden Nachfrage nach LGD-Produkten gerecht zu werden.

Hier ist die schnelle Rechnung: Der strategische Vorstoß in Labordiamanten, wie ihre Marke Caydia®, ist notwendig, um den Rückgang des Nettoumsatzes um 7,99 Millionen US-Dollar gegenüber dem Vorjahr zu bekämpfen, der für das am 30. Juni 2024 endende Geschäftsjahr gemeldet wurde.

Slogan/Slogan des Unternehmens gegeben

Der Hauptslogan des Unternehmens ist eine prägnante Aussage, die sein zentrales Wertversprechen und seinen technologischen Vorsprung im Bereich edler Schmuckstücke zum Ausdruck bringt und in direktem Kontrast zu traditionellen Bergbaupraktiken steht.

• Hergestellt, nicht abgebaut™

Dieser einfache Satz übersetzt den Jargon von im Labor gezüchteten Edelsteinen schnell in einen klaren ethischen und ökologischen Vorteil für den Verbraucher. Es ist eine aussagekräftige, einzeilige Zusammenfassung ihres gesamten Geschäftsmodells.

Charles & Colvard, Ltd. (CTHR) Wie es funktioniert

Charles & Colvard, Ltd. ist ein Unternehmen für edlen Schmuck, das „hergestellte, nicht abgebaute“ Edelsteine – insbesondere Moissanit und im Labor gezüchtete Diamanten – sowohl an Verbraucher als auch an Großhandelspartner herstellt und verkauft. Das Unternehmen verdient Geld, indem es das Branding und den Multi-Channel-Vertrieb dieser hochwertigen, ethisch vertretbaren Steine ​​und fertigen Schmuckstücke kontrolliert und sich dabei auf den wertbewussten, sozialbewussten Käufer konzentriert.

Das Produkt-/Dienstleistungsportfolio von Charles & Colvard, Ltd

Der operative Rahmen von Charles & Colvard, Ltd

Der operative Rahmen des Unternehmens konzentriert sich auf die Rationalisierung seiner Lieferkette und die Umstellung auf einen hocheffizienten Mehrkanalvertrieb, um dem Gegenwind des Marktes entgegenzuwirken. Zum Geschäftsjahresende am 30. Juni 2024 meldete das Unternehmen einen Nettoverlust von $14,362,957 auf den Nettoumsatz von $21,956,472Daher haben Kostenkontrolle und Vertriebskanalerweiterung definitiv Priorität. Hier ist die kurze Rechnung: Sie arbeiten daran, das Geschäft nach einer Phase erheblichen Umsatzrückgangs zu stabilisieren.

• Vertikalisierung der Lieferkette: Ein wichtiger Schritt im Oktober 2025 war die Partnerschaft mit Ethara Capital, deren Tochtergesellschaften über 100.000 Jahre tätig sind 3,000 Maschinen zur chemischen Gasphasenabscheidung (CVD). Dies bietet Charles & Colvard, Ltd. eine stärker vertikal integrierte, globale Lieferkette für Caydia™ LGDs.
• Digital-First-Verteilung: Der Umsatz wird durch das Segment Online-Kanäle vorangetrieben, das die unternehmenseigenen E-Commerce-Websites, Marktplätze Dritter und Drop-Ship-Programme umfasst. Dieses Segment ist entscheidend für das Erreichen der Zielgruppe.
• Betriebseffizienz: Zu den strategischen Maßnahmen für das Geschäftsjahr 2025 gehören eine umfassende Prüfung der Geschäftsprozesse, die Technologieintegration zur Automatisierung und die Konsolidierung der Lieferkette, um Kosten zu senken und die Agilität zu erhöhen.
• Großhandelserweiterung: Die Charles & Colvard Direct B2B-Plattform wurde erweitert, um zugelassenen Partnern den Kauf loser LGDs, nicht nur von Moissanit, zu ermöglichen und so eine neue Einnahmequelle bei Einzelhändlern zu eröffnen. Exploring Charles & Colvard, Ltd. (CTHR) Investor Profile: Wer kauft und warum?

Die strategischen Vorteile von Charles & Colvard, Ltd

Der Hauptvorteil von Charles & Colvard, Ltd. ist seine Geschichte und sein Markenwert im Bereich ethischer, im Labor gezüchteter Edelsteine ​​sowie seine jüngsten, aggressiven Schritte in neue Vertriebskanäle. Sie waren die ursprünglichen Pioniere des Moissanits, was ihnen eine langjährige Autorität auf dem Markt für alternative Edelsteine ​​verschafft. Das ist eine große Sache für das Vertrauen der Verbraucher.

• Markenerbe und Differenzierung: Das Unternehmen ist der ursprüngliche Hersteller von im Labor gezüchtetem Moissanit, der einen einzigartigen, hochbrillanten Edelstein bietet, der sich sowohl von abgebauten als auch im Labor gezüchteten Diamanten unterscheidet. Sie nutzen die Positionierung „Made, not Mined™“, um Millennials und die Generation Z anzusprechen, die Wert auf ethische und nachhaltige Einkäufe legen.
• Neue Social-Commerce-Reichweite: Eine Partnerschaft mit dem Social-Commerce-Netzwerk VideoShops im November 2025 weitet den Vertrieb deutlich aus. Dieser Deal nutzt ein Netzwerk von über 50,000 einflussreichen Verkäufern, die es Kunden und Kreativen ermöglichen, Storefronts zu eröffnen und Provisionen zu verdienen, was eine kostengünstige und reichweitenstarke Möglichkeit ist, Inventar zu verschieben.
• Vertikal integrierte LGD-Versorgung: Durch die Partnerschaft mit Ethara Capital erhalten sie eine stabilere, kostengünstigere und skalierbarere Versorgung mit Caydia™ LGDs. Dies ist in einem wettbewerbsintensiven Markt, in dem die LGD-Preise sinken und die Kontrolle des Angebots der Schlüssel zur Aufrechterhaltung der Marge ist, von entscheidender Bedeutung.
• Multi-Channel-Flexibilität: Der Betrieb sowohl über Online-Kanäle (Direct-to-Consumer) als auch über traditionelle (Großhandels-)Segmente ermöglicht es ihnen, Lagerbestände und Preise für verschiedene Kundentypen zu verwalten, ein notwendiger Schritt angesichts des anspruchsvollen Betriebskapitals von $4,690,000 Stand: 30. Juni 2024.

Charles & Colvard, Ltd. (CTHR) Wie man damit Geld verdient

Charles & Colvard, Ltd. verdient in erster Linie Geld durch die Entwicklung, Herstellung und den Verkauf von edlem Schmuck mit im Labor hergestellten Edelsteinen, insbesondere seinen firmeneigenen Moissanit- und hochwertigen im Labor gezüchteten Diamanten, über eine digitale Strategie direkt an den Verbraucher.

Der Kern ihres Geschäfts ist der Verkauf von fertigem Schmuck und losen Edelsteinen über zwei unterschiedliche Kanäle: ein Online-Direktverkaufsmodell (Direct-to-Consumer, DTC) mit hoher Marge und ein traditionelles Großhandelsmodell mit niedrigeren Margen.

Umsatzaufschlüsselung von Charles & Colvard

Seit der letzten Berichtsperiode im Geschäftsjahr 2025 konzentriert sich der Umsatz des Unternehmens stark auf das Direct-to-Consumer-Segment, was eine klare strategische Abkehr von den traditionellen Großhandelskanälen widerspiegelt.

Hier ist die kurze Berechnung der Segmentaufteilung anhand der neuesten verfügbaren Strukturaufschlüsselung aus dem dritten Quartal des Geschäftsjahres 2024, die mit der erklärten strategischen Neuausrichtung des Unternehmens auf das Geschäftsjahr 2025 übereinstimmt:

Das Segment Online-Kanäle umfasst Verkäufe über die E-Commerce-Websites des Unternehmens wie charlesandcolvard.com, Marktplätze Dritter und den Direktversandhandel. Hier erzielt das Unternehmen die höchste Marge und liegt daher definitiv im Fokus.

Der traditionelle Vertrieb, der Großhandels- und stationäre Kunden abdeckt, wird bewusst zurückgedrängt, um ein robusteres, margenstärkeres Direktkundengeschäft aufzubauen, weshalb dieser Prozentsatz sinkt.

Betriebswirtschaftslehre

Die Wirtschaftlichkeit von Charles & Colvard, Ltd. hängt im Wesentlichen von den Kosten der Herstellung von im Labor gezüchteten Edelsteinen, der Effizienz ihrer digitalen Marketingausgaben und der Bereitschaft des Verbrauchers ab, für im Labor hergestellten Markenschmuck einen Aufpreis gegenüber markenlosen Alternativen zu zahlen.

• Bruttomargendruck: Die Bruttomarge für das dritte Quartal des Geschäftsjahres 2024 betrug 23 %, ein deutlicher Rückgang gegenüber 32 % im Vorjahresquartal, was zum großen Teil auf steigende Rohstoffpreise und eine Strategie zur Liquidierung einiger veralteter Lagerbestände zurückzuführen ist. Das ist ein ernstzunehmender Gegenwind.
• Preisstrategie: Das Unternehmen verfolgt eine Premium-Preisstrategie für seine Flaggschiffmarken wie den Forever One-Moissanit und die im Labor gezüchteten Caydia-Diamanten und positioniert sie als hochwertige, ethisch einwandfreie Alternativen zu geförderten Diamanten. Der Preis ist niedriger als bei abgebauten Diamanten, im Laboranbau jedoch höher.
• Kostenkontrolle: Als Reaktion auf das schwache Verbrauchervertrauen und den Preisdruck auf dem Markt für im Labor gezüchtete Diamanten hat das Unternehmen im Geschäftsjahr 2025 aggressive Kostensenkungen durchgeführt, darunter Personal- und Gehaltskürzungen für Führungskräfte sowie eine Neubewertung der Lieferanten.
• Produktmix: Der Verkauf von fertigem Schmuck ist der Haupttreiber, während der Verkauf von losem Schmuck einen viel kleineren Teil des Gesamtumsatzes ausmacht. Im dritten Quartal des Geschäftsjahres 2024 betrug der Nettoumsatz mit fertigem Schmuck beispielsweise 4,9 Millionen US-Dollar, verglichen mit 400.000 US-Dollar für losen Schmuck.

Die Umstellung auf Online-Kanäle ist ein kluger Schachzug, da dadurch der Zwischenhändler wegfällt, aber der anhaltende Preisdruck bei im Labor gezüchteten Diamanten trifft immer noch die Umsatzrendite.

Finanzielle Leistung von Charles & Colvard

Die finanzielle Gesundheit des Unternehmens im Geschäftsjahr 2025 ist durch rückläufige Umsätze und anhaltende Nettoverluste gekennzeichnet, was allgemeinere Marktherausforderungen und interne Umstrukturierungsbemühungen widerspiegelt. Exploring Charles & Colvard, Ltd. (CTHR) Investor Profile: Wer kauft und warum?

In den letzten zwölf Monaten (LTM), die am 30. März 2025 endeten, betrug der Nettoumsatz etwa 15,7 Millionen US-Dollar, was einem Umsatzrückgang von -33,5 % gegenüber dem Vorjahr entspricht. Der Trend ist klar: Die Umsätze schrumpfen in einem schwierigen Markt.

• Vierteljährlicher Umsatz: Der Nettoumsatz im dritten Quartal des Geschäftsjahres 2025 betrug 4,05 Millionen US-Dollar, ein Rückgang von 23,04 % im Vergleich zum Vorjahreszeitraum.
• Nettoverlust: Der Nettoverlust für das letzte gemeldete Quartal (Q3 2025) betrug -\$1,97 Millionen. Für das gesamte Geschäftsjahr 2025 rechnet das Unternehmen mit einem Nettoverlust.
• EBITDA: Das Ergebnis vor Zinsen, Steuern und Abschreibungen (EBITDA) ist negativ und liegt bei -\$9,69 Millionen, mit einer entsprechenden EBITDA-Marge von -56,60 %.
• Liquiditätswarnung: Das Unternehmen geht davon aus, Faktoren offenzulegen, die erhebliche Zweifel an seiner Fähigkeit zur Fortführung des Unternehmens aufkommen lassen, sowie anhaltende wesentliche Schwächen in der internen Kontrolle der Finanzberichterstattung.

Die Führungsmannschaft kämpft um eine Stabilisierung, steckt aber den Zahlen nach immer noch tief in den roten Zahlen. Der Fokus liegt jetzt weniger auf Wachstum als vielmehr auf betrieblicher Effizienz und dem Überleben in einem hart umkämpften, im Labor gezüchteten Markt.

Charles & Colvard, Ltd. (CTHR) Marktposition und Zukunftsaussichten

Charles & Colvard, Ltd. befindet sich Ende 2025 an einem kritischen Punkt und versucht eine strategische Neuausrichtung, um sein Kerngeschäft zu stabilisieren und einen größeren Teil des wachsenden Marktes für im Labor gezüchtete Diamanten zu erobern. Trotz des bahnbrechenden Moissanit-Ansatzes steht die finanzielle Gesundheit des Unternehmens unter Druck, was sich in einem erwarteten Nettoverlust und einem Rückgang des Nettoumsatzes für das gesamte Geschäftsjahr 2025 zeigt, nachdem ein Nettoverlust von über 14,3 Millionen US-Dollar im vorangegangenen Geschäftsjahr.

Wettbewerbslandschaft

Auf dem stark fragmentierten, aber schnell wachsenden Markt für im Labor gezüchtete Edelsteine und edlen Schmuck konkurriert Charles & Colvard mit einem Nischenwertversprechen sowohl mit großen traditionellen Einzelhändlern als auch mit digitalen, ethisch ausgerichteten Marken. Die kürzliche Schließung der Lightbox-Marke von De Beers im Mai 2025 ist ein bedeutendes Marktereignis, das ein Vakuum schafft, aber der Wettbewerbsdruck durch größere, etabliertere Akteure bleibt groß.

Chancen und Herausforderungen

Der strategische Schritt des Unternehmens, mit Ethara Capital, einer Tochtergesellschaft von Bhanderi Lab Grown Diamonds, zusammenzuarbeiten, ist eine klare Maßnahme, um den Fokus zu verlagern und eine vertikalere Lieferkette für seine im Labor gezüchtete Diamantenlinie Caydia® sicherzustellen. Aber ehrlich gesagt sind die kurzfristigen Risiken erheblich und können nicht ignoriert werden.

Branchenposition

Charles & Colvard nimmt als ursprünglicher Erfinder von Moissanit (Siliziumkarbid) eine vertretbare Nischenposition ein, ein Edelstein, der für sein überlegenes Feuer und seine Brillanz im Vergleich zu geförderten und im Labor gezüchteten Diamanten bekannt ist. Sie sind definitiv ein Small-Cap-Player mit einer Marktkapitalisierung von rund 1,1 Millionen US-Dollar (Stand Ende 2025), womit sie weit hinter milliardenschweren Einzelhändlern wie Signet Jewelers liegen.

• Digitaler Fokus: Das Segment Online-Kanäle bleibt der Kernmotor, der den Großteil des Umsatzes ausmacht, weshalb die VideoShops-Partnerschaft für die Kundenakquise von entscheidender Bedeutung ist.
• Produktdifferenzierung: Die einzigartige Dual-Edelstein-Strategie des Unternehmens – Premium-Moissanit (Forever One™) und im Labor gezüchtete Diamanten (Caydia®) – ermöglicht es ihnen, unterschiedliche Wertpunkte für den Verbraucher anzusprechen.
• Finanzieller Gegenwind: Der Nettoumsatz für das am 30. Juni 2024 endende Geschäftsjahr betrug nur 21.956.472 US-Dollar, was die Herausforderung widerspiegelt, in einem schwierigen wirtschaftlichen Umfeld mit größeren Playern zu konkurrieren.

Fairerweise muss man sagen, dass die zukünftige Entwicklung des Unternehmens davon abhängt, ob seine Kostensenkungsmaßnahmen und die neue vertikale LGD-Lieferkette in Rentabilität umgesetzt werden können, bevor Liquiditätsprobleme unüberwindbar werden. Sie können tiefer in die Eigentümerstruktur und das institutionelle Interesse eintauchen, indem Sie Exploring Charles & Colvard, Ltd. (CTHR) Investor Profile: Wer kauft und warum?