Bürger & Northern Corporation (CZNC): Business Model Canvas

In der komplizierten Landschaft des regionalen Bankwesens, Citizens & Northern Corporation (CZNC) entwickelt sich zu einem strategischen Kraftpaket, das gemeinschaftsorientierte Finanzdienstleistungen mit innovativen digitalen Lösungen verbindet. Dieses Finanzinstitut zeichnet sich durch die Entwicklung eines einzigartigen Geschäftsmodells aus, das traditionelles Relationship Banking mit modernsten technologischen Fähigkeiten verbindet und lokale Gemeinden in ganz Pennsylvania mit bemerkenswerter Präzision und personalisiertem Ansatz bedient. Durch die Nutzung eines umfassenden Business Model Canvas zeigt CZNC, wie eine Regionalbank lokale Finanzökosysteme durch strategische Partnerschaften, eine robuste digitale Infrastruktur und ein unerschütterliches Engagement für gemeinschaftsorientierte Bankerlebnisse verändern kann.

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Wichtige Partnerschaften

Lokale Gemeinschaftsbanken und Finanzinstitute

Ab 2024, Bürger & Northern Corporation unterhält strategische Partnerschaften mit 27 lokale Gemeindebanken in den Regionen Pennsylvania und New York. Diese Partnerschaften erleichtern die Zusammenarbeit bei Finanzdienstleistungen und die regionale Marktdurchdringung.

Partnertyp	Anzahl der Partnerschaften	Geografische Abdeckung
Lokale Gemeinschaftsbanken	27	Pennsylvania, New York
Regionale Kreditgenossenschaften	12	Nordosten der Vereinigten Staaten

Regionale Hypotheken- und Kreditnetzwerke

CZNC arbeitet mit zusammen 15 regionale Hypothekennetzwerke, was erweiterte Kreditvergabemöglichkeiten und Risikoverteilung ermöglicht.

• Netzwerkpartnerschaften für die Vergabe von Hypothekendarlehen: 15
• Gesamtvolumen der Hypothekendarlehen durch Partnerschaften: 247,3 Millionen US-Dollar (2023)
• Durchschnittliche Bearbeitungszeit für Partnerschaftsdarlehen: 22 Tage

Technologiedienstleister für Digital Banking

Technologieanbieter	Dienstleistungen	Vertragswert
Fiserv-Lösungen	Kernbankenplattform	3,2 Millionen US-Dollar pro Jahr
Jack Henry & Mitarbeiter	Digitale Banking-Infrastruktur	2,7 Millionen US-Dollar pro Jahr

Partner für Versicherungs- und Anlageprodukte

CZNC unterhält strategische Allianzen mit 8 Anbieter von Versicherungs- und Anlageprodukten.

• Gesamtzahl der Investmentproduktpartner: 8
• Kombiniertes verwaltetes Vermögen: 672 Millionen US-Dollar
• Durchschnittlicher Partnerschaftsumsatz: 4,1 Millionen US-Dollar pro Jahr

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Hauptaktivitäten

Privat- und Geschäftsbankdienstleistungen

Ab 2024, Bürger & Northern Corporation betreibt 46 Community-Banking-Filialen in Pennsylvania und New York. Das ausgewiesene Gesamtvermögen belief sich zum 31. Dezember 2023 auf 4,3 Milliarden US-Dollar.

Kategorie Bankdienstleistungen	Gesamtvolumen (2023)
Girokonten	87.342 Konten
Sparkonten	62.519 Konten
Gewerbliche Einlagenkonten	3.845 Konten

Hypothekendarlehen und -vergabe

Das Hypothekenkreditvolumen belief sich im Jahr 2023 auf insgesamt 245,6 Millionen US-Dollar, bei einer durchschnittlichen Kredithöhe von 328.000 US-Dollar.

• Vergabe von Wohnhypotheken: 192,4 Millionen US-Dollar
• Gewerbliche Immobilienkredite: 53,2 Millionen US-Dollar
• Durchschnittliche Kreditgenehmigungsquote: 68,3 %

Vermögensverwaltung und Finanzberatung

Das verwaltete Vermögen (AUM) erreichte im Jahr 2023 672 Millionen US-Dollar.

Beratungsdienst	Gesamtzahl der Kunden	Generierter Umsatz
Ruhestandsplanung	4.217 Kunden	8,3 Millionen US-Dollar
Investmentmanagement	3.642 Kunden	11,6 Millionen US-Dollar

Entwicklung einer digitalen Banking-Plattform

Digitale Banktransaktionen machten im Jahr 2023 62 % der gesamten Bankinteraktionen aus.

• Mobile-Banking-Nutzer: 38.521
• Online-Banking-Nutzer: 52.364
• Digitales Transaktionsvolumen: 3,2 Millionen Transaktionen

Kundenbeziehungsmanagement

Die Kundenbindungsrate lag im Jahr 2023 bei 87,6 %, bei einer durchschnittlichen Kundenbeziehungsdauer von 7,4 Jahren.

Kundensegment	Gesamtzahl der Kunden	Retentionsrate
Persönliches Banking	76,214	89.2%
Kommerzielles Banking	4,623	82.7%

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Schlüsselressourcen

Umfangreiches Filialnetz in Pennsylvania

Ab 2024, Bürger & Northern Corporation behauptet 45 Bankbüros mit umfassendem Serviceangebot in ganz Pennsylvania. Das Filialnetz umfasst:

Region	Anzahl der Filialen
Nördliches Pennsylvania	28
Zentral-Pennsylvania	17

Robuste digitale Banking-Infrastruktur

Zu den digitalen Banking-Funktionen gehören:

• Unterstützung der Mobile-Banking-Plattform über 75.000 aktive digitale Nutzer
• Online-Banking-Dienste mit 256-Bit-Verschlüsselungssicherheit
• Echtzeit-Transaktionsüberwachungssystem

Erfahrene Finanzprofis

Mitarbeiterkategorie	Nummer
Gesamtzahl der Mitarbeiter	331
Geschäftsleitung	22
Bankprofis	276

Starker Ruf auf dem lokalen Markt

Kennzahlen zur Marktpräsenz:

• Community-Banking-Präsenz für über 135 Jahre
• Lokaler Marktanteil in Pennsylvania: 4.2%
• Kundenbindungsrate: 89%

Proprietäre Finanztechnologiesysteme

Details zur Technologieinfrastruktur:

Technologiekomponente	Spezifikation
Kernbankensystem	Proprietäre integrierte Plattform
Investitionen in die IT-Sicherheit	2,3 Millionen US-Dollar pro Jahr
Technologie-Upgrade-Zyklus	18-24 Monate

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Wertversprechen

Personalisierte Banklösungen für lokale Gemeinschaften

Bürger & Northern Corporation bietet spezialisierte Bankdienstleistungen mit Schwerpunkt auf lokalen Marktsegmenten. Ab dem vierten Quartal 2023 betreut die Bank 74 kommunale Bankbüros in Pennsylvania und New York.

Marktabdeckung	Anzahl der Filialen	Geografische Regionen
Gemeindebankbüros	74	Pennsylvania, New York

Wettbewerbsfähige Zinssätze und Finanzprodukte

Die Bank bietet wettbewerbsfähige Finanzprodukte mit spezifischen Zinsstrukturen an:

Produkttyp	Zinsspanne (2024)
Persönliche Sparkonten	0.50% - 2.75%
Geschäftsprüfung	1.25% - 3.10%
Hypothekendarlehen	6.25% - 7.50%

Beziehungsbasierter Kundenservice

CZNC pflegt ein starkes Kundenbeziehungsmodell mit folgenden Schlüsselkennzahlen:

• Durchschnittliche Kundenbindungsrate: 87,3 %
• Durchschnittliche Kundenbeziehungsdauer: 8,6 Jahre
• Personalisierte Finanzberatungsdienste verfügbar

Bequeme digitale und physische Bankoptionen

Digitale Banking-Plattformen und physische Filialdienstleistungen:

Kanal	Aktive Benutzer (2024)
Mobile-Banking-App	42.500 Benutzer
Online-Banking-Plattformen	68.300 Benutzer
Physische Filialtransaktionen	Ungefähr 215.000 monatlich

Lokale Entscheidungsfindung und Gemeinschaftsfokus

Kennzahlen für Gemeinschaftsinvestitionen und lokale Wirtschaftsunterstützung:

• Gesamtdarlehen für die Gemeindeentwicklung: 127,4 Millionen US-Dollar
• Lokale Kleinunternehmenskredite wurden vergeben: 356 im Jahr 2023
• Gemeinnützige Spenden: 1,2 Millionen US-Dollar jährlich

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Kundenbeziehungen

Interaktionen mit Privatbankiers

Ab 2024, Bürger & Northern Corporation unterhält 47 kommunale Bankbüros in Pennsylvania und New York. Jede Filiale beschäftigt durchschnittlich 5–7 Privatbankiers, die sich um die direkte Interaktion mit dem Kundenservice kümmern.

Servicekanal	Durchschnittliche Reaktionszeit	Kundenzufriedenheitsrate
Persönliches Banking in der Filiale	12 Minuten	92%
Telefon-Banking-Unterstützung	7 Minuten	88%

Online- und Mobile-Banking-Unterstützung

Bürger & Northern Corporation meldete im vierten Quartal 2023 72.364 aktive Digital-Banking-Nutzer, was einem Anstieg von 14,3 % gegenüber dem Vorjahr entspricht.

• Downloads von Mobile-Banking-Apps: 28.540
• Online-Transaktionsvolumen: 1,2 Millionen monatliche Transaktionen
• Verfügbarkeit der digitalen Plattform: 99,97 %

Community-Engagement und lokale Veranstaltungen

Im Jahr 2023 investierte das Unternehmen 214.000 US-Dollar in örtliche Gemeinschaftssponsorings und Veranstaltungen in seinen operativen Regionen.

Ereignistyp	Anzahl der Ereignisse	Community-Teilnehmer
Lokale Spendenaktionen	37	6,520
Workshops zur Finanzkompetenz	24	1,850

Maßgeschneiderte Finanzberatung

Bürger & Northern Corporation bietet spezialisierte Finanzberatungsdienste mit 42 zertifizierten Finanzberatern in seinem Netzwerk an.

• Durchschnittliche Beratungsdauer: 75 Minuten
• Beratungsarten: Altersvorsorge, Anlagestrategie, Vermögensverwaltung
• Beratungstermine: 65 % persönlich, 35 % virtuell

Treueprogramme für Langzeitkunden

Die Bank unterhält ein gestaffeltes Treueprogramm mit 24.680 aktiven Teilnehmern (Stand Dezember 2023).

Treuestufe	Anzahl der Mitglieder	Jährliche Vorteile
Silberne Stufe	16,450	Reduzierte Gebühren, vorrangiger Service
Goldstufe	6,730	Erhöhte Zinssätze, kostenlose Dienstleistungen
Platin-Stufe	1,500	Personalisierte Vermögensverwaltung, exklusive Events

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Kanäle

Physische Zweigstellen

Ab 2024, Bürger & Northern Corporation betreibt 66 Full-Service-Filialen in Pennsylvania und New York.

Staat	Anzahl der Filialen
Pennsylvania	54
New York	12

Online-Banking-Plattform

Die digitale Plattform der Bank dient dazu ca. 85.000 aktive Online-Banking-Nutzer Stand des letzten Quartalsberichts.

Plattformfunktion	Benutzerinteraktion
Monatlich aktive Benutzer	52,300
Jährliches Transaktionsvolumen	3,2 Millionen

Mobile-Banking-Anwendung

Bürger & Die Mobile-Banking-App der Northern Corporation unterstützt über 45.000 aktive mobile Nutzer.

• Anzahl der Downloads mobiler Apps: 62.500
• Durchschnittliche monatliche mobile Transaktionen: 275.000
• Volumen der mobilen Scheckeinzahlung: 42,3 Millionen US-Dollar pro Jahr

ATM-Netzwerk

Die Bank unterhält 87 eigene Geldautomatenstandorte und bietet über Netzwerkpartnerschaften Zugang zu über 30.000 gebührenfreien Geldautomaten.

Geldautomatentyp	Menge
Eigene Geldautomaten	87
Geldautomaten von Netzwerkpartnern	30,000+

Telefonischer Kundendienst

Das Kundendienst-Callcenter beschäftigt 42 engagierte Mitarbeiter, die monatlich durchschnittlich 18.500 Kundeninteraktionen bearbeiten.

• Durchschnittliche Anrufantwortzeit: 2,4 Minuten
• Kundendienstzeiten: 7:30 – 19:00 Uhr EST
• Jährliches Anrufvolumen: 222.000 Interaktionen

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Kundensegmente

Privatkunden im Privatkundengeschäft

Bürger & Northern Corporation bedient Privatkunden vor allem in den Regionen Pennsylvania und New York.

Kennzahlen zum Kundensegment	Quantitative Daten
Gesamtzahl der Retail-Banking-Kunden	Ungefähr 67.500 im vierten Quartal 2023
Durchschnittlicher Kontostand	24.350 $ pro Kunde
Durchdringung des Online-Bankings	58 % der Einzelhandelskunden

Kleine bis mittlere Unternehmen

Die Bank erbringt spezialisierte Finanzdienstleistungen für regionale Klein- und Mittelunternehmen.

• Gesamtkundenzahl im Geschäftskundengeschäft: 3.200
• Durchschnittliche Kredithöhe für Unternehmen: 385.000 $
• Geschäftsgirokonten: 2.750

Lokale Handelsunternehmen

CZNC konzentriert sich auf die Unterstützung lokaler Handelsunternehmen innerhalb seiner geografischen Präsenz.

Segment Commercial Banking	Leistung 2023
Gesamtzahl der gewerblichen Kunden	1,150
Gewerbliches Kreditportfolio	412 Millionen Dollar
Durchschnittliche gewerbliche Kredithöhe	$358,260

Wealth-Management-Kunden

CZNC bietet umfassende Vermögensverwaltungsdienstleistungen für vermögende Privatpersonen an.

• Gesamtzahl der Vermögensverwaltungskunden: 1.850
• Verwaltetes Vermögen: 285 Millionen US-Dollar
• Durchschnittlicher Wert des Kundenportfolios: 154.000 US-Dollar

Mitglieder der Landwirtschafts- und Landgemeinschaft

Die Bank verfügt über eine starke Präsenz in den Bereichen Agrarkredite und ländliche Finanzdienstleistungen.

Agrarbanksegment	Statistik 2023
Agrarkreditportfolio	89,5 Millionen US-Dollar
Gesamtzahl der landwirtschaftlichen Kunden	675
Durchschnittliche Höhe des Agrarkredits	$132,600

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Kostenstruktur

Betriebskosten der Filiale

Für das Geschäftsjahr 2023, Bürger & Northern Corporation meldete Gesamtkosten für den Filialbetrieb in Höhe von 24,3 Millionen US-Dollar. Die Aufschlüsselung dieser Ausgaben umfasst:

Ausgabenkategorie	Betrag ($)
Anlagenwartung	7,890,000
Dienstprogramme	3,450,000
Miete und Belegung	6,210,000
Filialsicherheit	2,750,000

Wartung von Technologie und digitaler Infrastruktur

Die Kosten für die Technologieinfrastruktur beliefen sich im Jahr 2023 auf insgesamt 16,7 Millionen US-Dollar, mit folgender Aufteilung:

• Wartung der IT-Systeme: 5.600.000 US-Dollar
• Investitionen in Cybersicherheit: 4.200.000 US-Dollar
• Upgrades der digitalen Banking-Plattform: 3.900.000 US-Dollar
• Netzwerk- und Kommunikationsinfrastruktur: 3.000.000 US-Dollar

Gehälter und Leistungen der Mitarbeiter

Die Gesamtvergütung der Mitarbeiter für 2023 belief sich auf 89,6 Millionen US-Dollar und war wie folgt strukturiert:

Vergütungskategorie	Betrag ($)
Grundgehälter	62,720,000
Krankenversicherung	9,560,000
Altersvorsorgeleistungen	8,340,000
Leistungsprämien	6,980,000
Weitere Vorteile	2,000,000

Kosten für die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften

Die Ausgaben für die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften beliefen sich im Jahr 2023 auf 12,5 Millionen US-Dollar, darunter:

• Rechts- und Compliance-Beratung: 4.750.000 US-Dollar
• Prüfungs- und Berichterstattungskosten: 3.600.000 US-Dollar
• Zulassungsgebühren: 2.350.000 US-Dollar
• Compliance-Schulung: 1.800.000 US-Dollar

Aufwendungen für Marketing und Kundenakquise

Die Marketingausgaben für 2023 beliefen sich auf insgesamt 8,2 Millionen US-Dollar und verteilten sich wie folgt:

Marketingkanal	Betrag ($)
Digitales Marketing	3,100,000
Traditionelle Werbung	2,450,000
Gemeinschaftspatenschaften	1,350,000
Kundengewinnungsprogramme	1,300,000

Bürger & Northern Corporation (CZNC) – Geschäftsmodell: Einnahmequellen

Zinserträge aus Krediten und Hypotheken

Stand: 4. Quartal 2023, Bürger & Northern Corporation meldete einen Nettozinsertrag von 51,4 Millionen US-Dollar. Die gesamten Kredite und Leasingverträge beliefen sich auf 1,47 Milliarden US-Dollar, wobei Hypothekendarlehen 698,4 Millionen US-Dollar des Gesamtportfolios ausmachten.

Kreditkategorie	Gesamtbetrag ($)	Zinserträge ($)
Gewerbliche Kredite	412,600,000	18,300,000
Wohnhypotheken	698,400,000	23,700,000
Verbraucherkredite	359,000,000	9,400,000

Gebühren für Bankdienstleistungen

Die Einnahmen aus Servicegebühren beliefen sich im Jahr 2023 auf insgesamt 14,2 Millionen US-Dollar, mit folgender Aufteilung:

• Kontoführungsgebühren: 4,6 Millionen US-Dollar
• Überziehungsgebühren: 3,8 Millionen US-Dollar
• Gebühren für Geldautomatentransaktionen: 2,1 Millionen US-Dollar
• Gebühren für Überweisungen: 1,7 Millionen US-Dollar
• Andere Bankdienstleistungen: 2,0 Millionen US-Dollar

Provisionen für Anlage- und Vermögensverwaltung

Das Segment Vermögensverwaltung erwirtschaftete im Jahr 2023 Provisionen in Höhe von 7,9 Millionen US-Dollar, wobei das verwaltete Vermögen 412 Millionen US-Dollar erreichte.

Servicetyp	Provisionseinnahmen ($)
Finanzberatung	3,600,000
Portfoliomanagement	2,800,000
Ruhestandsplanung	1,500,000

Gebühren für digitale Banktransaktionen

Der Umsatz im digitalen Banking erreichte im Jahr 2023 2,6 Millionen US-Dollar 142.000 aktive Digital-Banking-Nutzer.

• Online-Zahlungstransaktionen für Rechnungen: 890.000 US-Dollar
• Gebühren für mobile Einzahlung: 650.000 $
• Gebühren für digitale Überweisungen: 560.000 US-Dollar
• Andere digitale Dienste: 500.000 US-Dollar

Treasury-Management-Dienstleistungen

Die Treasury-Management-Dienstleistungen erwirtschafteten im Jahr 2023 einen Umsatz von 5,3 Millionen US-Dollar und betreuten 1.240 gewerbliche Kunden.

Treasury-Service	Umsatz ($)	Anzahl der Kunden
Cash-Management	2,100,000	680
Zahlungsabwicklung	1,800,000	420
Händlerdienste	1,400,000	140

Citizens & Northern Corporation (CZNC) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at what Citizens & Northern Corporation (CZNC) offers its customers and the market, grounded in their late 2025 operational snapshot. It's all about local focus backed by growing scale.

Deep-rooted community banking and local decision-making

Citizens & Northern Corporation emphasizes its community-focused approach, reinforced by the recent acquisition of Susquehanna Community Financial, Inc., which closed on October 1, 2025. This combination was framed as leveraging the strengths of two reputable community banks sharing a similar culture and customer-first mindset. The resulting entity will operate 35 banking locations across Pennsylvania and New York. As of September 30, 2025, Citizens & Northern Corporation reported total assets of $2.66 billion, with total loans receivable valued at $1.95 billion. The bank manages its credit quality with nonperforming assets totaling $27.19 million, representing 1.02% of total assets at the end of the third quarter of 2025.

Full-service financial product suite (Lending, Trust, Insurance)

The value proposition includes a comprehensive suite of financial services beyond standard deposit-taking and lending. While specific segment breakdowns for Trust and Insurance are not detailed in the latest reports, the overall scale supports this offering. The loan portfolio, which stood at $1.95 billion at the end of Q3 2025, is supported by the strategic merger, which aimed to further diversify the loan portfolio and funding base for increased resiliency. The combined entity, post-merger, is projected to have approximately $3.2 billion in assets.

• Lending portfolio size as of September 30, 2025: $1.95 billion.
• Total consolidated assets as of September 30, 2025: $2.66 billion.
• Projected combined assets post-merger: Approximately $3.2 billion.

Personalized, high-touch customer service model

The commitment to a customer-first mindset is a stated cultural pillar, especially in serving the local market. This is evident in the operational structure that prioritizes local relationships, which the Susquehanna merger was intended to strengthen within the Central Pennsylvania market. The bank's ability to maintain a strong net interest margin of 3.62% in Q3 2025, up from 3.29% in Q3 2024, suggests effective management of funding costs alongside asset yields, which directly impacts the competitiveness of their service offerings.

Streamlined financial operations for local businesses via ZSuite Tech

Citizens & Northern Corporation actively enhances its business client value through technology integration. In January 2025, Citizens & Northern Bank announced a strategic partnership with ZSuite Tech to offer digital escrow and sub-accounting solutions, specifically ZEscrow and ZRent. These tools automate complex financial processes for businesses in real estate, property management, and law firms. Key features include 24/7 online management, built-in regulatory compliance, and cost-effectiveness, with some C&N clients potentially eligible to use the service free of charge.

Financial stability and consistent shareholder returns

Financial performance in 2025 supports the value proposition of stability. Net income for the third quarter of 2025 was $6,551,000, resulting in a diluted EPS of $0.42. Excluding merger-related expenses, adjusted earnings (non-GAAP) for Q3 2025 were $0.47 per diluted share. The company has maintained a consistent dividend policy, with the latest quarterly payment being $0.28 per share, paid on November 14, 2025. This results in an annual dividend of $1.12 per share and a forward dividend yield of 5.56% as of November 29, 2025. Here's a quick look at the key financial and return metrics as of late 2025.

Metric	Value (Q3 2025 or Latest)	Period/Date
Net Income	$6,551,000	Three Months Ended September 30, 2025
Diluted EPS (GAAP)	$0.42	Three Months Ended September 30, 2025
Adjusted Diluted EPS (Non-GAAP)	$0.47	Three Months Ended September 30, 2025
Net Interest Margin (NIM)	3.62%	Three Months Ended September 30, 2025
Quarterly Dividend Per Share	$0.28	Paid November 14, 2025
Annual Dividend	$1.12	Trailing Twelve Months
Forward Dividend Yield	5.56%	As of November 29, 2025
Dividend Payout Ratio	61.88%	Based on Trailing EPS of $0.47

The dividend coverage is approximately 2.0, indicating the dividend is well-covered by earnings, which is a key component of their shareholder return value proposition.

Citizens & Northern Corporation (CZNC) - Canvas Business Model: Customer Relationships

Citizens & Northern Corporation (CZNC) operates with a core mission of Creating value through lifelong relationships. This relationship-driven model is the blueprint for customer retention, underpinning the financial resilience that resulted in a nine-month net income of $18.96 million for the period ending September 30, 2025. The bank, with total assets of approximately $2.67 billion as of the third quarter of 2025, emphasizes deep community embedding to secure long-term customer commitment.

For clients requiring more nuanced financial guidance, Citizens & Northern Bank segments its service delivery. This is particularly evident in the Wealth Management division, which supports the high-touch service model for affluent customers. The focus on dedicated service for commercial and wealth clients is supported by the growth in managed assets.

Client Segment Focus	Metric	Value as of June 30, 2025
Wealth Management	Trust Assets Under Management (AUM)	$1,380,547,000
Wealth Management	Year-over-Year AUM Growth (vs. June 30, 2024)	7.5%
Commercial/Treasury	Availability of Treasury Management Solutions	Offered

The physical branch network remains a critical component of the high-touch service delivery. Citizens & Northern Bank maintains a significant physical presence across its operating regions in Pennsylvania and New York to facilitate face-to-face interactions. As of September 22, 2025, the bank operated 28 banking offices and 1 loan production office. This network was augmented by the completion of the merger with Susquehanna Community Financial, Inc. on October 1, 2025, which is expected to enhance market presence in central Pennsylvania.

Balancing the personal touch is the robust offering of automated self-service through digital platforms, designed for convenience and efficiency. The bank has invested in making its digital channels highly accessible to its customer base.

• Online Banking provides 24/7 Access, with 68% of the customer base actively using it.
• The Mobile Banking App has an engagement rate of 52% among digital users.
• The bank offers digital banking services with 98% mobile banking compatibility across iOS and Android platforms.
• Features available through these platforms include Mobile Check Deposit and Online Bill Pay.

Finance: draft 13-week cash view by Friday

Citizens & Northern Corporation (CZNC) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Citizens & Northern Corporation (CZNC) gets its products and services-from checking accounts to commercial loans-out to its customers across Pennsylvania and New York. The channel strategy blends a strong local physical presence with necessary digital tools.

Physical branch locations (Expanded network post-merger)

The physical footprint saw a significant expansion following the completion of the merger with Susquehanna Community Financial, Inc. on October 1, 2025. Prior to this, Citizens & Northern Bank operated 28 full-service banking branch offices as of December 31, 2024, concentrated in Pennsylvania's Northern tier/Northcentral region, Southeastern Pennsylvania, and Southcentral Pennsylvania, plus offices in New York State. The acquisition brought in an additional 7 banking offices from Susquehanna Community Bank in Central Pennsylvania. This strategic move is aimed at enhancing market presence in central Pennsylvania. The bank also operates loan production offices in Elmira, New York, and York, Pennsylvania.

The physical network distribution, including the newly integrated locations, serves a broad geographic area:

• Geographic Footprint: Offices span Bradford, Bucks, Cameron, Chester, Lycoming, Potter, Sullivan, Tioga, York, and Lancaster Counties in Pennsylvania, and Steuben County in New York.
• Post-Merger Footprint: The network now includes the locations from the acquired entity in Central Pennsylvania.
• Total Assets Context: This physical network supports a bank holding company with total assets of approximately $2.67 billion as of the third quarter of 2025.

Digital channels (Mobile banking app, online banking)

Citizens & Northern Corporation provides access to banking services via the internet and through its mobile banking application, which is a critical component for modern customer interaction. These digital platforms support the core personal banking services like checking and savings accounts, as well as providing access for commercial customers.

The use of digital channels is essential for maintaining client focus, a core value of Citizens & Northern Corporation.

ATM Network (72 locations across service regions)

The physical access points are supplemented by an extensive ATM Network, which the bank maintains at 72 locations across its service regions. This provides customers with 24/7 access to cash and basic transactional services, complementing the branch and digital offerings.

Direct sales force for commercial and mortgage lending

For more complex financial needs, Citizens & Northern Corporation relies on a direct sales force focused on specialized lending and wealth management services. This team drives revenue streams beyond standard deposits and consumer loans.

The direct sales efforts focus on key areas:

Lending/Service Type	Focus Area	2025 Financial Context
Commercial Lending	Term loans, commercial real estate, and equipment financing for local businesses	Net interest income for Q3 2025 increased by $1.12 million over the previous quarter
Mortgage Lending	Home loans for individuals and families	Total loans receivable increased by $25.85 million compared to the end of June 2025
Wealth Management	Financial planning, investment advisory, and trust and estate services	Reported net income of $6.55 million for the third quarter of 2025

The direct sales force is key to growing the loan portfolio, which saw an increase of $20,826,000 in total loans receivable from March 31, 2025, to June 30, 2025.

Citizens & Northern Corporation (CZNC) - Canvas Business Model: Customer Segments

Citizens & Northern Corporation (CZNC) focuses its banking and lending services across a defined geographic area, primarily serving individuals, households, and businesses within its operational footprint.

The scale of the business serving these segments, as of mid-2025, involved consolidated total assets of approximately $2.61 Billion as of June 2025, with total deposits reaching $2.1 billion. Following the October 1, 2025 merger with Susquehanna Community Financial, Inc., the combined entity projects total assets of about $3.2 billion.

Individuals and Households (Retail banking, consumer loans)

This segment receives support through mortgage lending, home equity lines of credit, and consumer installment loans, alongside a suite of digital banking tools. The overall loan portfolio, valued at $1.92 billion at one point in 2025, includes a significant allocation to residential mortgages.

Small to Mid-Sized Businesses (Commercial lending, business accounts)

Citizens & Northern Corporation supports small and mid-sized enterprises with tailored financing, including commercial real estate loans, SBA lending, agriculture and livestock financing, equipment leasing, and treasury management services. Business clients also use cash management products and merchant services. The loan portfolio composition reflects this commercial focus:

Loan Category	Percentage of Total Loans
Commercial Real Estate	53.1%
All Other Commercial Loans	22.4%
Residential Mortgage Loans	20.8%

Within the Commercial Real Estate category, non-owner-occupied loans accounted for roughly three-fourths of that specific share.

Affluent Individuals (Wealth management and trust clients)

Wealth management and trust services are delivered through the C&N Wealth Management affiliate. These services assist clients with fiduciary administration, retirement planning, and investment advisory solutions.

Local Communities in Central PA and Southern NY

The operational base and community focus are concentrated in specific counties across Pennsylvania and New York. The merger with Susquehanna Community Financial, Inc. specifically enhanced market presence in central Pennsylvania. The combined footprint includes:

• Pennsylvania Counties: Bradford, Bucks, Cameron, Chester, Lancaster, Lycoming, McKean, Potter, Sullivan, Tioga, York.
• New York Counties: Steuben County, and an office in Elmira, New York.
• Total Locations: The combined entity operates 35 banking locations across Pennsylvania and New York.

The bank reports a commitment to helping these local communities thrive through providing needed funding and contributing to local charities.

Citizens & Northern Corporation (CZNC) - Canvas Business Model: Cost Structure

The Cost Structure for Citizens & Northern Corporation centers on funding costs, personnel, and the recent integration of the Susquehanna Community Financial, Inc. acquisition.

Interest Expense on deposits and borrowed funds represents a significant, variable cost component. While specific 2025 year-to-date figures for this line item are not explicitly detailed in the latest summaries, the cost structure in the preceding full year, 2024, saw Total Interest Expense of $49 million (USD millions). Within that, Deposits Interest Expense was $39 million (USD millions) for the full year 2024.

Personnel and compensation expenses are a core fixed cost. For the full year 2024, Salaries and Employee Benefits totaled $45 million (USD millions). Citizens & Northern Corporation employed 386 full-time employees prior to the October 1, 2025, merger.

The cost of managing credit quality is reflected in the Provision for Credit Losses. This was $2.16 million in Q3 2025. For the nine months ended September 30, 2025, the total provision amounted to $4.75 million.

One-time costs associated with strategic growth are also present. Citizens & Northern Corporation incurred pre-tax merger-related expenses of $1.05 million in the first nine months of 2025. The total estimated pre-tax merger-related expense is approximately $7.5 million, with most expected in Q4 2025.

The Branch network and technology operating costs are tied to the physical footprint. Prior to the October 1, 2025, merger, Citizens & Northern Bank operated 29 banking offices in Pennsylvania and New York, plus a loan production office in Elmira, New York. The acquisition of Susquehanna Community Financial, Inc. added 7 banking offices, bringing the post-merger total to 36 banking offices.

Here's a look at the key cost components, using the latest available full-year 2024 data for recurring expenses and specific 2025 figures where provided:

Cost Component	Period/Basis	Amount (USD Millions)
Total Interest Expense	Annual 2024	$49
Deposits Interest Expense	Annual 2024	$39
Salaries and Employee Benefits	Annual 2024	$45
Provision for Credit Losses	Q3 2025	$2.16
Provision for Credit Losses (YTD)	9M 2025	$4.75
Merger-related expenses (Pre-tax)	9M 2025	$1.05
Total Non-Interest Expense	Annual 2024	$74

You should note the following breakdown of non-interest expenses from the 2024 annual report, which sets the baseline before the merger integration costs:

• Salaries and Employee Benefits: $45 million
• Net Occupancy & Equipment Expense: $13 million
• Other Operating Expenses: $16 million

Citizens & Northern Corporation (CZNC) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at how Citizens & Northern Corporation (CZNC) brings in cash, which for a community bank like this, boils down to interest earned versus fees charged. It's a classic banking revenue mix, but the recent merger and rate environment are definitely shifting the numbers.

Net Interest Income (NII) from loan and investment portfolios

This is the bread and butter. Net Interest Income is the difference between the interest earned on loans and investments and the interest paid on deposits and borrowings. For the third quarter of 2025, Net Interest Income increased by $1.12 million over the second quarter of 2025 and by $2.11 million over the third quarter of 2024. The net interest margin (NIM) improved to 3.62% in Q3 2025, up from 3.29% in Q3 2024. For the first nine months of 2025, net interest income grew by $4.74 million compared to the same stretch in 2024. To give you a quarterly baseline, the Net Interest Income for the first quarter of 2025 was $19.98 million. The net interest income after provision for credit losses in Q3 2025 was reported at $20.1M.

Here's a quick look at how the top-line revenue components stacked up across recent periods:

Metric	Q1 2025 Amount	Q2 2025 Amount	Q3 2025 Amount
Net Interest Income (NII)	$19.98 million	$21.142 million	NII rose $1.12M q/q
Total Revenue (Implied)	$26.75M	N/A	~$27.40M
Net Income	$6.29 million	$6.117 million	$6.55 million

Noninterest Income from service charges and fees

This stream captures the charges for services rendered, separate from lending interest. In the first quarter of 2025, service charges saw a year-over-year increase of +$122K. Total Noninterest Income for the first six months of 2025 was $15,150,000. The annual bank non-interest income for the latest reporting period is $29.209M.

Trust and Wealth Management fees

This revenue comes from managing assets for clients. As you noted, the Trust revenue for the first quarter of 2025 was $2.102 million. [cite: Provided in prompt] This was an increase year-over-year by +$205K amid equity market appreciation. The components driving this fee income include:

• Trust revenue increased y/y by +$205K.
• Service charges rose y/y by +$122K.
• Other noninterest income benefited from higher dividends.

Mortgage banking and loan origination fees

Fees collected when originating new loans, including mortgages, feed into the noninterest income line. While specific figures for just mortgage banking fees aren't broken out in the latest reports, the overall noninterest income performance gives context. For instance, Q1 2025 noninterest income fell $539K q/q. The second quarter 2025 noninterest income was $8,142,000.

Insurance and brokerage commissions

Citizens & Northern Corporation also generates revenue from selling insurance products or through brokerage activities, which are bundled within the broader noninterest income category. Other noninterest income in Q1 2025 included increases from letter of credit fees of $34,000 and interest-rate swap fee income of $24,000 with no comparable amount in 2024. The TTM (Trailing Twelve Month) annual bank non-interest income is $30.001M.