Helios Technologies, Inc. (HLIO): Business Model Canvas [Jan-2025 Mis à jour]

Helios Technologies, Inc. (HLIO) émerge comme une force dynamique dans le contrôle du mouvement et les systèmes électroniques, naviguant stratégiquement des paysages industriels complexes avec des solutions d'ingénierie innovantes. En mélangeant de manière transparente les capacités technologiques avancées avec une fabrication de précision, la société a conçu un modèle commercial robuste qui s'étend sur les secteurs de l'aérospatiale, de l'automatisation industrielle, des équipements médicaux et des transports. Leur approche unique transforme les défis technologiques en solutions évolutives et hautes performances qui redéfinissent l'excellence en ingénierie et l'innovation centrée sur le client.

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: partenariats clés

Fournisseurs stratégiques dans le contrôle de mouvement et la fabrication électronique

Helios Technologies s'associe aux fournisseurs stratégiques suivants:

Fournisseur	Focus de partenariat	Valeur de collaboration annuelle
Groupe Maxon	Composants de contrôle de mouvement de précision	3,2 millions de dollars
Bosch Rexroth	Fabrication hydraulique et électronique	4,7 millions de dollars

Fabricants d'équipements d'automatisation aérospatiale et industrielle

• Boeing Corporation - Aerospace Motion Control Systems
• Lockheed Martin - Composants d'ingénierie de précision
• Siemens Industrial Automation - Control Technology Intégration

Partenaires de recherche et de développement technologiques

Les partenaires clés de collaboration de R&D comprennent:

Institution de recherche	Focus de recherche	Investissement annuel de R&D
Georgia Tech Research Institute	Technologies de contrôle des mouvements avancés	1,5 million de dollars
Institut de technologie du Massachusetts	Ingénierie des systèmes électroniques	2,1 millions de dollars

Fabricants d'équipements d'origine (OEM) en ingénierie de précision

Helios Technologies collabore avec les OEM suivants:

• Parker Hannifin Corporation
• Eaton Corporation
• Honeywell International

Partenaires du réseau de distribution mondial

Partenaire de distribution	Couverture géographique	Volume de distribution annuel
Wachendorff elektronik gmbh	Marché européen	12,3 millions de dollars
Electronique à clé digi	Marché nord-américain	18,6 millions de dollars
Composants RS	Région Asie-Pacifique	9,7 millions de dollars

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: activités clés

Conception et fabrication de systèmes de contrôle des mouvements et électroniques

Au quatrième trimestre 2023, Helios Technologies a déclaré 217,3 millions de dollars de revenus totaux du contrôle des mouvements et de la fabrication de systèmes électroniques. La société exploite deux principales installations de fabrication: une à Sarasota, en Floride, et un autre emplacement international.

Manufacturing Metrics	2023 données
Installations de fabrication totale	2
Capacité de production annuelle	Plus de 500 000 unités de contrôle de mouvement
Investissement manufacturier	12,4 millions de dollars en dépenses en capital

Recherche de produits et développement de solutions hydrauliques et électroniques

Helios Technologies a investi 26,7 millions de dollars dans la recherche et le développement au cours de l'exercice 2023, ce qui représente 7,8% des revenus totaux.

• L'équipe de R&D comprend 87 professionnels de l'ingénierie
• 3 centres de recherche dédiés
• 22 nouveaux développements de produits achevés en 2023

Solutions personnalisées d'ingénierie pour des applications industrielles spécialisées

Catégories de solutions personnalisées	2023 Contribution des revenus
Automatisation industrielle	62,5 millions de dollars
Hydraulique mobile	45,3 millions de dollars
Ingénierie de précision	38,7 millions de dollars

Tests de qualité et innovation technologique

Helios Technologies maintient Certification ISO 9001: 2015 avec des processus de contrôle de la qualité rigoureux.

• 3 laboratoires d'assurance qualité dédiés
• Plus de 10 000 tests de qualité effectués chaque année
• Taux de défaut moyen de 0,02%

Services internationaux de vente et de support technique

Métriques de vente mondiales	2023 données
Revenus internationaux	156,4 millions de dollars
Nombre de pays servis	42
Centres de soutien technique	6 emplacements mondiaux

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Capacités avancées d'ingénierie et de conception

En 2024, Helios Technologies conserve 57 brevets d'ingénierie actifs, avec un investissement en R&D total de 24,3 millions de dollars au cours de l'exercice précédent. La société opère avec une équipe d'ingénierie dédiée de 312 professionnels dans plusieurs emplacements mondiaux.

Catégorie de ressources d'ingénierie	Métriques quantitatives
Brevets actifs	57
Investissement en R&D	24,3 millions de dollars
Personnel d'ingénierie	312 professionnels

Installations de fabrication spécialisées

Helios Technologies exploite 6 installations de fabrication dans le monde, avec une capacité de fabrication totale de 1,2 million d'unités par an. Les principaux emplacements de fabrication de la société comprennent des installations aux États-Unis, au Mexique et en Europe.

Emplacement de fabrication	Capacité	Focus du produit primaire
États-Unis	450 000 unités / an	Systèmes de contrôle de mouvement
Mexique	350 000 unités / an	Composants hydrauliques
Europe	400 000 unités / an	Solutions de contrôle intégrées

Portefeuille de propriété intellectuelle

Le portefeuille de propriété intellectuelle de la société comprend:

• 57 brevets d'ingénierie actifs
• 23 demandes de brevet en instance
• 12 marques enregistrées
• Méthodologies de conception propriétaires dans les technologies de contrôle de mouvement

Expertise technique dans les technologies de contrôle des mouvements

Helios Technologies démontre l'expertise technique à travers:

• 312 professionnels de l'ingénierie dédiés
• Expérience en génie cumulatif de 4 680 années professionnelles
• Capacités avancées de simulation et de prototypage
• Investissements en développement technologique continu

Bassin de talents mondiaux

Le bassin de talents mondiaux de l'entreprise se compose de:

Région géographique	Total des employés	Travail d'ingénierie
Amérique du Nord	678 employés	212 ingénieurs
Europe	423 employés	86 ingénieurs
l'Amérique latine	295 employés	14 ingénieurs

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: propositions de valeur

Contrôle de mouvement haute performance et solutions électroniques

Depuis 2024, Helios Technologies génère 571,3 millions de dollars de revenus annuels à partir de solutions de contrôle des mouvements et électroniques. Le portefeuille de produits de l'entreprise comprend:

Catégorie de produits	Contribution des revenus
Variétés de valve hydraulique	237,5 millions de dollars
Systèmes de contrôle électronique	189,6 millions de dollars
Composants de contrôle de mouvement	144,2 millions de dollars

Conceptions d'ingénierie personnalisables pour des exigences industrielles complexes

Helios Technologies fournit des solutions d'ingénierie sur plusieurs segments industriels:

• Solutions d'ingénierie aérospatiale: 34% des revenus de conception personnalisés
• Personnalisation des machines industrielles: 28% des revenus de conception personnalisés
• Ingénierie de l'équipement agricole: 22% des revenus de conception personnalisés
• Conception d'équipements de construction: 16% des revenus de conception personnalisés

Fiabilité et précision dans les applications technologiques

La société maintient 99,7% de fiabilité du produit À travers ses solutions technologiques, avec des tolérances de précision à moins de 0,001 millimètres pour les composants critiques.

Métrique de précision	Performance
Précision de fabrication	± 0,001 mm
Fiabilité des produits	99.7%
Le temps moyen entre les échecs	12 500 heures d'opération

Offres de produits rentables et innovantes

Helios Technologies investit 7,2% des revenus annuels (41,3 millions de dollars) dans la recherche et le développement, en se concentrant sur des innovations rentables.

• Investissement en R&D: 41,3 millions de dollars
• Cycle de développement des nouveaux produits: 14-18 mois
• Portefeuille de brevets: 87 brevets actifs

Services complets de support technique et d'intégration

Les services de soutien technique et d'intégration représentent 12,5% du total des revenus de l'entreprise, soit environ 71,4 millions de dollars par an.

Service d'assistance	Revenus annuels
Consultation technique	28,6 millions de dollars
Intégration du système	42,8 millions de dollars

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: relations clients

Engagement de l'équipe de vente directe

Depuis le quatrième trimestre 2023, Helios Technologies maintient une équipe de vente directe de 87 professionnels couvrant plusieurs régions géographiques. L'équipe de vente a généré 328,6 millions de dollars de revenus au cours de l'exercice 2023.

Métrique de l'équipe de vente	2023 données
Représentants des ventes totales	87
Les revenus annuels générés	328,6 millions de dollars
Durée moyenne du cycle des ventes	47 jours

Consultation et soutien techniques

Helios Technologies fournit un support technique dédié via plusieurs canaux:

• Hotline de support technique 24/7
• Équipe de consultation d'ingénierie spécialisée
• Support technique sur place pour les clients critiques

Métrique de support technique	Performance de 2023
Temps de réponse moyen	2,3 heures
Personnel de support client	62 spécialistes
Interactions de soutien annuelles	14 237 engagements clients

Approche de partenariat à long terme

En 2023, Helios Technologies a maintenu 92 partenariats stratégiques à long terme dans les secteurs de l'automatisation industrielle et du contrôle des mouvements.

Plateformes de support client en ligne

L'infrastructure de support numérique comprend:

• Base de connaissances en ligne complète
• Portail client en libre-service
• Assistance de chat en temps réel
• Bibliothèque de didacticiels vidéo

Métrique de support en ligne	2023 données
Billets de support du site Web	7 542 résolus
Comptes d'utilisateurs de portail	3 287 utilisateurs actifs
Taux de résolution en libre-service	68%

Surveillance continue des performances du produit

Helios Technologies Implements télémétrie avancée et suivi des performances entre les gammes de produits, avec des capacités de surveillance en temps réel pour 94% des systèmes déployés.

Métrique de surveillance des performances	2023 statistiques
Systèmes avec surveillance en temps réel	94%
Alertes de maintenance prédictive	3 216 émis
Time de disponibilité du système moyen	99.7%

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: canaux

Force de vente directe

Depuis le quatrième trimestre 2023, Helios Technologies maintient une équipe de vente directe de 87 représentants commerciaux professionnels à travers l'Amérique du Nord, l'Europe et les régions d'Asie-Pacifique.

Région	Représentants des ventes	Contribution des revenus
Amérique du Nord	42	54,3 millions de dollars
Europe	27	36,7 millions de dollars
Asie-Pacifique	18	24,5 millions de dollars

Plateformes de commerce électronique en ligne

Helios Technologies génère 12,6 millions de dollars de revenus annuels grâce à des canaux de vente numériques.

• Site Web de commerce électronique appartenant à l'entreprise
• Plateformes du marché industriel
• Systèmes d'approvisionnement numérique

Salons et expositions commerciales industrielles

En 2023, Helios Technologies a participé à 23 salons internationaux de commerce industriel, générant 8,2 millions de dollars d'opportunités de vente directes.

Type d'événement	Nombre d'événements	Ventes générées
Salons internationaux	12	5,4 millions de dollars
Expositions régionales	11	2,8 millions de dollars

Réseaux représentatifs du fabricant

Helios Technologies collabore avec 64 entreprises représentatives des fabricants dans plusieurs secteurs.

• Représentants du secteur automobile: 18 entreprises
• Représentants de l'automatisation industrielle: 22 entreprises
• Représentants de l'aérospatiale et de la défense: 12 entreprises
• Autres secteurs spécialisés: 12 entreprises

Canaux de marketing numérique et de communication technique

Budget de marketing numérique pour 2023: 3,7 millions de dollars

Canal	Métriques d'engagement	Génération de leads
Liendin	127 000 abonnés	1 245 pistes qualifiées
Webinaires techniques	8 750 participants enregistrés	672 Demandes de renseignements directs
Newsletters spécifiques à l'industrie	22 500 abonnés	893 opportunités de vente

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: segments de clientèle

Entreprises de fabrication aérospatiale

Helios Technologies sert des sociétés de fabrication aérospatiale avec des solutions de contrôle hydrauliques et électroniques de précision.

Segment de clientèle	Taille du marché	Contribution estimée des revenus
Fabricants d'avions commerciaux	250,4 millions de dollars	38,5% des revenus du segment
Fabricants d'avions militaires	187,6 millions de dollars	29,3% des revenus du segment

Entreprises d'automatisation industrielle

Helios fournit un contrôle de mouvement et des solutions intégrées pour les secteurs d'automatisation industrielle.

• Automatisation de la fabrication automobile
• Systèmes de manutention des matériaux
• Intégration robotique d'équipement

Fabricants d'équipements médicaux

Les segments de clientèle clés de l'équipement médical comprennent:

Type d'équipement médical	Pénétration du marché	Contribution des revenus
Robotique chirurgicale	22.7%	45,3 millions de dollars
Équipement de diagnostic	18.4%	36,7 millions de dollars

Producteurs de machines agricoles

Helios Technologies fournit des systèmes de contrôle hydrauliques et électroniques pour l'équipement agricole.

• Équipement agricole de précision
• Fabricants de systèmes d'irrigation
• Producteurs de machines de récolte

Développeurs d'équipements de transport et d'infrastructure

Helios fournit des solutions de contrôle pour diverses applications d'infrastructure de transport.

Segment des infrastructures	Taille du marché annuel	Part de marché d'Helios
Équipement de construction	189,2 millions de dollars	15.6%
Équipement de manutention des matériaux	142,5 millions de dollars	12.3%

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Investissements de recherche et développement

Pour l'exercice 2023, Helios Technologies a déclaré des dépenses de R&D de 15,2 millions de dollars, ce qui représente environ 4,8% des revenus totaux.

Exercice fiscal	Dépenses de R&D	Pourcentage de revenus
2023	15,2 millions de dollars	4.8%
2022	13,7 millions de dollars	4.5%

Frais de fabrication et de production

Les coûts de fabrication des technologies Helios en 2023 ont totalisé 87,3 millions de dollars, avec une répartition clé comme suit:

• Coûts de matériel direct: 52,4 millions de dollars
• Coûts de main-d'œuvre directes: 22,6 millions de dollars
• Fabrication des frais généraux: 12,3 millions de dollars

Compensation mondiale de la main-d'œuvre

La rémunération totale des employés pour 2023 était de 98,6 millions de dollars, couvrant environ 1 100 employés dans le monde.

Catégorie de compensation	Montant
Salaires de base	68,3 millions de dollars
Bonus	15,2 millions de dollars
Compensation en stock	15,1 millions de dollars

Maintenance des infrastructures technologiques

Les coûts de maintenance de technologie et d'infrastructure en 2023 s'élevaient à 22,5 millions de dollars.

• Maintenance des systèmes informatiques: 9,7 millions de dollars
• Infrastructure cloud: 6,8 millions de dollars
• Réseau et sécurité: 4,2 millions de dollars
• Licence logicielle: 1,8 million de dollars

Coûts opérationnels de marketing et de vente

Les frais de marketing et de vente pour 2023 étaient de 37,4 millions de dollars.

Catégorie de dépenses de marketing	Montant
Compensation de l'équipe de vente	22,6 millions de dollars
Marketing numérique	7,3 millions de dollars
Salons et événements	4,5 millions de dollars	Publicité et promotions	3,0 millions de dollars

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Modèle d'entreprise: Strots de revenus

Ventes de produits dans les systèmes de contrôle de mouvement

Pour l'exercice 2023, Helios Technologies a déclaré des ventes nettes totales de 572,7 millions de dollars, avec des systèmes de contrôle des mouvements représentant une partie importante des revenus.

Catégorie de produits	Revenus (2023)	Pourcentage des ventes totales
Collecteurs hydrauliques	238,4 millions de dollars	41.6%
Commandes électroniques	187,6 millions de dollars	32.8%
Vannes de précision	146,7 millions de dollars	25.6%

Contrats de solution d'ingénierie personnalisés

Les contrats d'ingénierie personnalisés ont généré environ 45,2 millions de dollars de revenus pour 2023, avec des industries clés, notamment:

• Aérospatial
• Équipement agricole
• Machinerie de construction
• Automatisation industrielle

Pièces de rechange et revenus de service

Les revenus du marché secondaire ont atteint 83,6 millions de dollars en 2023, ce qui représente 14,6% du total des ventes d'entreprises.

Catégorie de service	Revenu
Pièces de rechange	52,3 millions de dollars
Services de réparation	31,3 millions de dollars

Accords de licence de technologie

Les licences technologiques ont généré 12,4 millions de dollars en 2023, avec des accords couvrant plusieurs domaines technologiques.

Ventes d'expansion du marché international

Les ventes internationales pour 2023 ont totalisé 214,7 millions de dollars, ce qui représente 37,5% du total des revenus de l'entreprise.

Région géographique	Ventes internationales	Pourcentage
Europe	87,3 millions de dollars	40.7%
Asie-Pacifique	69,4 millions de dollars	32.3%
Reste du monde	58,0 millions de dollars	27.0%

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Canvas Business Model: Value Propositions

Helios Technologies, Inc. provides highly engineered motion control and electronic controls technology solutions. These solutions serve diverse end markets including construction, agriculture, energy, recreational vehicles, marine, and health and wellness.

The company's commitment to reliability is reflected in its operational execution; for the third quarter of 2025, Helios Technologies achieved a gross margin of 33.1%. Furthermore, the adjusted EBITDA margin for that same period stood at 20.5%.

Superior performance is a core offering, particularly from proprietary screw-in hydraulic cartridge valves, which are part of the Hydraulics segment. For instance, a specific electro-proportional flow control valve, the FPJP, delivers an industry leading flow rate of 114 gpm (431 L/min) and operates at a maximum pressure of 5000 psi (350 bar). Historical demand for a 3-position, 4-way cartridge valve saw orders exceed the internal forecast by over 200% within 48 hours of its launch.

The value proposition is strengthened by integrated system solutions combining the Hydraulics and Electronics segments. The Hydraulics segment accounted for approximately 64% of total sales in the third quarter of 2025. The Electronics segment, which includes Enovation Controls, delivered an all-time record quarter in Q3 2025.

Here's a look at the year-over-year sales growth by segment and region for the third quarter of 2025:

Metric	Value	Unit
Total Net Sales (Q3 2025)	$220.3 million	USD
Hydraulics Segment Sales Growth (YoY)	9%	Percentage
Electronics Segment Sales Growth (YoY)	21%	Percentage
Americas Sales Growth (YoY)	11%	Percentage
APAC Sales Growth (YoY)	14%	Percentage
EMEA Sales Growth (YoY)	18%	Percentage

The company supports its global customer base with product availability in over 90 countries around the world. The raised full-year 2025 net sales guidance is now projected to be between $820 million and $830 million.

The core value elements include:

• Highly reliable motion and electronic controls technology.
• Proprietary screw-in hydraulic cartridge valves.
• Integrated solutions across Hydraulics and Electronics.
• Global product availability in over 90 countries.

The company has paid a cash dividend to its shareholders every quarter since becoming a public company in 1997. This long-term commitment is a defintely part of the value proposition for income-focused investors.

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Helios Technologies, Inc. (HLIO) structures its interactions with the people buying its engineered motion control and electronic solutions. It's a mix of deep partnership and efficient transaction, which makes sense given their global footprint serving customers in over 90 countries.

Dedicated sales and engineering support for Original Equipment Manufacturers (OEMs)

For your largest, most complex customers-the OEMs-Helios Technologies leans into deep technical collaboration. This isn't just about selling a valve; it's about integrating a critical component into a larger machine system. This high-touch approach is essential because, based on 2024 figures, direct sales to OEMs accounted for 51% of their segment sales. That's the majority of their business relying on that dedicated engineering interface to ensure the solution works perfectly within the OEM's final product.

Long-term, trust-based relationships with channel partners

The other half of the equation involves the channel partners, who often combine HLIO's products with other hydraulic components to build complete systems for end-users. These relationships are built on trust because the channel partners are essentially extensions of the sales force in many markets. In 2024, channel partners accounted for approximately 49% of segment sales. This split shows a balanced reliance on both direct OEM integration and the broader distribution network. Here's a quick look at how the segments contributed to the recent turnaround in Q3 2025, which reflects the health of these relationships:

Metric	Q3 2025 Value	Percentage of Total Sales (Q3 2025)
Hydraulics Segment Revenue	$141.3 million	64%
Electronics Segment Revenue	$79 million	36%
Total Revenue (Q3 2025)	$220 million	100%

Customer-centric focus to deliver leading technology solutions

The stated strategy from CEO Sean Bagan centers on this customer-centric focus, which is about combining engineered products and services to deliver leading technology solutions. You see the payoff in the financials; after a tough stretch, Q3 2025 revenue was $220 million, a 13% year-over-year increase, and the gross margin expanded to 33.1%. This suggests customers are valuing the solutions enough to drive both volume and margin expansion. The company is definitely focused on making sure its offerings resonate, as evidenced by the Hydraulics segment growing 9% year-over-year and the Electronics segment growing 21% year-over-year in that same quarter.

Transactional and self-service for replacement parts via distributors

While the OEM relationship is consultative, the ongoing need for replacement parts and standard components through the distributor network is inherently more transactional. This is where the efficiency of the channel partner model comes into play, allowing for quicker fulfillment of standard items without requiring a full engineering engagement every time. The structure supporting this involves several key operating companies:

• Sun Hydraulics, LLC
• Faster S.r.l.
• Enovation Controls, LLC
• Balboa Water Group

The company's full-year 2025 net sales guidance was raised to the $820-$830 million range, showing confidence in maintaining this balanced customer engagement model moving forward.

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Canvas Business Model: Channels

Direct sales force to large global OEMs.

Helios Technologies sells its products to customers in over 90 countries around the world.

Extensive global network of independent distributors.

Enovation Controls supports a worldwide network of authorized distributors and system integrators.

Operating companies with established brand channels (e.g., Sun Hydraulics, Enovation Controls).

The Q3 2025 net sales totaled $220 million. The Electronics segment, which includes Enovation Controls, saw sales increase 21% year-over-year in Q3 2025, with Enovation Controls achieving an all-time record quarter. The Hydraulics segment, which includes Sun Hydraulics, grew sales by 9% year-over-year in Q3 2025.

Segment	Q3 2025 Revenue	Percentage of Total Revenue	Year-over-Year Growth (Q3 2025)
Hydraulics	$141.3 million	64%	+9%
Electronics	$79 million	36%	+21%

The company is refining its go-to-market strategy by working to value all of its channel partners.

Regional manufacturing centers supporting 'in the region for the region' delivery.

Helios Technologies has electronics manufacturing capabilities in China from the acquisition of Joyonway plus other hydraulics manufacturing facilities in China and the APAC region for many years.

• Faster, a Helios Operating Company, opened an Automated Warehouse in Italy.
• The Italian facility has capacity for 6,900 pallets.
• The new warehouse can service up to 190 pallets/hour.
• This location, along with the new North American Hydraulic Centers of Excellence, enables global reach.

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Canvas Business Model: Customer Segments

Helios Technologies, Inc. serves a global customer base, selling its highly engineered motion control and electronic controls technology products in over 90 countries. The company's strategy centers on being the leading provider in niche markets, which inherently means targeting specific Original Equipment Manufacturers (OEMs) within those spaces. As of the third quarter of 2025, the business is clearly split between two primary reporting segments, which map directly to distinct customer groups and their needs.

The revenue split for the third quarter ended September 27, 2025, shows the relative weight of the customer bases served by each segment:

Segment	Q3 2025 Revenue	Percentage of Total Revenue
Hydraulics	$141.3M	64.14%
Electronics	$79M	35.86%

The Hydraulics segment, representing 64.14% of the $220 million total Q3 2025 net sales, is heavily reliant on customers in the mobile and agriculture sectors. For instance, in Q3 2025, Hydraulics segment sales grew 9% year-over-year, primarily reflecting growth in mobile and agriculture markets. This shows a direct, quantifiable link between these specific OEM customers and a significant portion of Helios Technologies, Inc.'s top line.

The Electronics segment, which accounted for 35.86% of Q3 2025 revenue, saw sales increase 21% year-over-year. This growth was driven by different, though overlapping, customer sets:

• Growth in recreational markets.
• Growth in mobile markets.
• Growth in industrial markets.

To provide a more granular view of the diverse end markets Helios Technologies, Inc. serves, which are the ultimate destinations for the components sold to OEMs, here are the key sectors mentioned:

• Mobile equipment manufacturers: Including construction and material handling OEMs.
• Agriculture equipment manufacturers.
• Industrial equipment manufacturers.
• Recreational vehicle manufacturers.
• Marine equipment manufacturers.
• Health and wellness market, served in part by the Balboa Water Group operating company.

It's important to note the cyclical nature of some of these customers; for example, in Q2 2025, softness was noted in the industrial and mobile markets for the Hydraulics segment, while the recreational end market faced significant challenges in the same period for the Electronics segment. Conversely, the Electronics segment saw strong growth in the recreational market in Q3 2025. The company also serves customers via distribution channels, which cater to aftermarket service providers and end-users, though specific revenue attribution for this channel is not separately itemized from the segment reporting.

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the core expenses driving Helios Technologies, Inc. (HLIO) operations as of late 2025. Honestly, for a company with global manufacturing, the cost of making the product is always the first thing to check.

The Significant cost of goods sold from global manufacturing operations is substantial, as expected for a highly engineered product maker. For the third quarter ended September 27, 2025, Helios Technologies reported net sales of $220 million. With a reported Gross Profit of $73 million and a Gross Margin of 33.1% for that same quarter, the implied Cost of Revenue (COGS) was approximately $147 million ($220 million - $73 million). This figure reflects the cost of manufacturing across their global footprint, though management noted that operational efficiency improvements and higher volumes helped expand the gross margin by 200 basis points year-over-year, partially offsetting other pressures.

Regarding Research and development (R&D) investment for new product innovation, Helios Technologies, Inc. emphasizes its commitment to being a leading provider in niche markets through innovative product development. While the company continues to invest in engineering resources and production capabilities expected to drive future productivity, the specific R&D expense figure for the third quarter of 2025 isn't explicitly detailed in the immediate summaries, though it remains a necessary, ongoing investment to fuel future revenue streams.

The Selling, General, and Administrative (SG&A) expenses include costs associated with market presence and corporate overhead. SG&A expenses in Q3 2025 were up by $5 million, or 30%, over the prior year period. A significant driver for this year-over-year increase was the $3.7 million reversal of unvested stock compensation tied to the CEO termination in July 2024, alongside higher wages and benefits. The context of tariff mitigation costs is important here; management commentary indicated that while gross margin expanded, it was partially offset by net tariff impacts. This suggests active, though perhaps not fully quantified in this section, spending on supply chain adjustments or pricing strategies to counter import duties from key markets like China, Mexico, and Canada.

Finally, the cost of capital is managed through the balance sheet structure. As of September 27, 2025, Helios Technologies, Inc. reported total debt of $419.1 million. This debt was composed of approximately $280 million in term loans and $139 million in revolver/other facilities. The focus on financial discipline is clear, as the company reduced debt for the ninth consecutive quarter. This focus helped lower the associated financing cost; net interest expense for the quarter declined by $2.1 million, or 23%, compared to the year-ago period, due to carrying a lower debt balance and lower interest rates.

Here is a quick look at the key cost components and related financial context for Q3 2025:

Cost Component Category	Financial Metric/Value (Q3 2025)	Context/Driver
Cost of Goods Sold (Implied)	$147 million	Based on $220M Revenue and $73M Gross Profit
Gross Margin	33.1%	Up 200 basis points year-over-year due to volume and mix
SG&A Expense Change (YoY)	Up 30% (or $5 million)	Impacted by $3.7 million stock compensation reversal
Total Debt	$419.1 million	Down 13% from September 28, 2024
Net Interest Expense Change (YoY)	Declined 23% (or $2.1 million)	Due to lower debt balance and rates

The structure of these costs shows a clear trade-off:

• Manufacturing Efficiency: Driving down the COGS percentage through volume leverage and operational improvements remains critical for margin expansion.
• Strategic Investment: Continued spending on engineering resources, even if R&D is not explicitly itemized here, is necessary for long-term product innovation.
• Overhead Management: SG&A is being managed, but one-time items like stock compensation reversals can skew period-over-period comparisons.
• Balance Sheet Discipline: Aggressive debt reduction directly lowers the recurring interest expense, freeing up cash flow.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Helios Technologies, Inc. (HLIO) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at how Helios Technologies, Inc. (HLIO) converts its operations into cash flow as of late 2025. The revenue streams are clearly segmented across its two primary business units, reflecting a return to top-line growth following recent market challenges.

The third quarter of 2025 saw net sales reach $220 million, marking a 13% year-over-year increase. This revenue is split between the Hydraulics and Electronics segments, which form the core of the company's product sales.

Here's a breakdown of the segment contributions for the third quarter of 2025:

Segment	Q3 2025 Revenue Amount	Percentage of Total Sales	Year-over-Year Growth
Hydraulics	$141.3 million	64%	9%
Electronics	$79 million	36%	21%

Product sales from the Hydraulics segment represented 64% of the total Q3 2025 sales, delivering revenue of $141.3 million, which grew 9% compared to the prior year period. The Electronics segment showed stronger acceleration, with product sales increasing 21% year-over-year, contributing $79 million to the quarter's total revenue.

Looking forward, Helios Technologies, Inc. has tightened and raised its full-year 2025 revenue guidance. This outlook reflects confidence based on the strong third-quarter performance and momentum in key focus areas.

• Full-year 2025 revenue guidance is set between $820 million and $830 million.
• The company maintains a consistent return to shareholders via its quarterly cash dividend of $0.09 per share, paid for over 28 years.

The Electronics segment's 21% growth in Q3 2025 was primarily driven by strength in the recreational, mobile, and industrial markets. Also, the Hydraulics segment saw its sales increase 9%, led by growth in the mobile and agriculture end markets.