The Bank of New York Mellon Corporation (BK): História, Propriedade, Missão, Como Funciona & Ganha dinheiro

Quando você ouve o The Bank of New York Mellon Corporation (BK), você compreende a enorme escala do encanamento financeiro global que ele administra - mais de US$ 57,8 trilhões em ativos sob custódia e/ou administração em 30 de setembro de 2025? Esta instituição de 240 anos definitivamente não é apenas uma nota de rodapé histórica; é uma empresa de plataforma financeira moderna que atingiu uma receita total de US$ 5,081 bilhões no terceiro trimestre de 2025, impulsionada por seu pivô estratégico em áreas como custódia de ativos digitais e o uso interno de sua plataforma de IA, Eliza. Para compreender como um banco com uma capitalização de mercado de cerca de 77,04 mil milhões de dólares em Novembro de 2025 serve silenciosamente mais de 90% das empresas Fortune 100, é necessário olhar além do seu balanço e olhar para a sua missão principal e modelo de negócio único.

História do Banco de Nova York Mellon Corporation (BK)

A história do Bank of New York Mellon Corporation é uma história de duas linhagens financeiras distintas e poderosas convergindo: o legado de construção nacional do Bank of New York e a perspicácia financeira industrial da Mellon Financial Corporation. A entidade combinada é líder global em serviços de investimento, mas as suas raízes estão na própria fundação do sistema financeiro dos Estados Unidos. É um dos bancos mais antigos do mundo e essa história profunda proporciona uma verdadeira base de confiança num setor que dela necessita desesperadamente.

Cronograma de fundação do Banco de Nova York

Ano estabelecido

O Banco de Nova York foi estabelecido em 1784, tornando-o o banco mais antigo dos Estados Unidos.

Localização original

O banco abriu suas portas pela primeira vez na Walton House em Lower Manhattan, na cidade de Nova York.

Membros da equipe fundadora

O principal fundador foi Alexandre Hamilton, um dos fundadores americanos e o primeiro secretário do Tesouro dos EUA. O primeiro presidente do banco foi Alexander McDougall, e William Seton serviu como o primeiro caixa.

Capital inicial/financiamento

O Bank of New York foi lançado com uma meta inicial de capitalização de $500,000 em ouro ou prata.

Aqui estão as contas rápidas: aquele meio milhão de dólares inicial em 1784 foi uma soma enorme, demonstrando a séria intenção dos fundadores de criar uma espinha dorsal financeira estável para a nova nação.

Marcos de evolução do Bank of New York Mellon Corporation

Momentos transformadores do Bank of New York Mellon Corporation

A trajetória do Bank of New York Mellon Corporation foi definida por duas grandes mudanças estratégicas: a fusão de 2007 e a atual e agressiva transformação da plataforma. A fusão foi uma questão de escala; a mudança atual diz respeito à eficiência e à preparação do modelo de negócios para o futuro.

A fusão de 2007 foi uma decisão importante, criando uma empresa focada em serviços de investimento e gestão de activos, em vez de empréstimos comerciais tradicionais. Esta medida consolidou o seu papel como custodiante global (guarda de activos financeiros), um negócio que exige menos capital intensivo e está menos exposto ao risco de crédito do que a banca comercial. Esse foco é o motivo pelo qual a empresa agora supervisiona US$ 57,8 trilhões em bens custodiados e/ou administrados em 30 de setembro de 2025.

A mudança mais recente, e provavelmente a mais importante, é a mudança para um modelo operacional de plataforma unificada, que começou para valer em 2024. Esta não é apenas uma atualização tecnológica; é uma revisão fundamental para quebrar décadas de silos operacionais causados ​​por inúmeras aquisições. Esta transformação já está dando resultados:

• Negócios baseados em plataforma agora geram 65% do lucro antes dos impostos da empresa.
• A empresa está aproveitando sua plataforma de IA, 'Eliza', para automatizar processos, com 80% de sua força de trabalho sendo treinada em ferramentas de IA.
• O foco na venda cruzada valeu a pena, com o número de clientes que utilizam três ou mais linhas de negócios aumentando em 40% nos últimos dois anos.
• A empresa reportou receita trimestral recorde de US$ 5,1 bilhões no terceiro trimestre de 2025, até 9% ano após ano, mostrando que a estratégia está definitivamente funcionando.

O lançamento do BNY Dreyfus Stablecoin Reserves Fund em novembro de 2025 é um sinal claro da intenção da empresa de liderar no espaço de ativos digitais, fornecendo uma estrutura regulamentada para os emissores de stablecoin dos EUA sob a nova Lei GENIUS. Esta é uma medida muito inteligente e proativa para capturar um mercado de alto crescimento. Se você quiser se aprofundar no foco estratégico da empresa, poderá revisar seus Declaração de missão, visão e valores essenciais do Bank of New York Mellon Corporation (BK).

Estrutura de propriedade do Bank of New York Mellon Corporation (BK)

O Bank of New York Mellon Corporation, negociado como BK na Bolsa de Valores de Nova York (NYSE), é esmagadoramente controlado por investidores institucionais que conduzem a governança e a direção estratégica da empresa.

Esta estrutura significa que grandes gestores de activos como o Vanguard Group e a BlackRock, e não investidores individuais de retalho, detêm a influência primária sobre as decisões do conselho e a estratégia de longo prazo, uma realidade comum para uma instituição financeira desta escala.

Dado o status atual da empresa

O Bank of New York Mellon Corporation é uma empresa de capital aberto, status que mantém desde que seu antecessor se tornou a primeira empresa a abrir o capital na NYSE em 1792. Não é uma entidade privada.

Em novembro de 2025, a empresa comandava uma capitalização de mercado substancial de aproximadamente US$ 77,4 bilhões, refletindo a sua posição como líder global em serviços de investimento e gestão de ativos. Seu total de ações em circulação gira em torno 714,799 milhões para o ano fiscal de 2025, que é um valor-chave para o cálculo das participações acionárias.

Dada a repartição da propriedade da empresa

Os accionistas institucionais – fundos de pensões, fundos mútuos e gestores de activos – detêm a participação dominante, um facto que concentra o poder de voto e a influência na tomada de decisões. Você precisa prestar atenção aos seus registros; eles mudam o preço das ações definitivamente. Os insiders, ou seja, a equipe executiva e o conselho, detêm uma porcentagem insignificante, o que é típico de uma grande empresa de capital aberto.

Para um mergulho mais profundo nesses grandes players e em suas teses de investimento, você pode ler mais em Explorando o investidor do Bank of New York Mellon Corporation (BK) Profile: Quem está comprando e por quê?

Dada a liderança da empresa

A direção estratégica é liderada por uma equipa executiva experiente e um conselho de administração, com uma mudança chave de governação a entrar em vigor no segundo semestre de 2025.

• Robin Vicente: Presidente e Diretor Executivo (CEO), que também assumiu a função adicional de Presidente do Conselho a partir de 1º de setembro de 2025.
• José Echevarria: Diretor Independente Líder, cargo que assumiu em 1º de setembro de 2025, para garantir uma forte supervisão independente da função combinada de CEO/Presidente.
• Dermot McDonogh: Diretor Financeiro (CFO), que gerencia a estratégia financeira e os relatórios da empresa.
• Rajashree Datta: Chief Risk Officer (CRO), função crítica em uma instituição financeira de importância sistêmica, que assumiu o cargo no primeiro semestre de 2025.
• Emily Portney: Chefe Global de Manutenção de Ativos, supervisionando o core business de custódia e administração, que gerencia ativos sob custódia e/ou administração de US$ 57,8 trilhões em 30 de setembro de 2025.
• José Minaya: Chefe Global de Investimentos e Riqueza do BNY, com foco na gestão de ativos e ofertas de patrimônio da empresa.

Esta estrutura de liderança, com o CEO também presidindo o conselho, significa que você deve observar de perto o papel do Diretor Independente Principal; eles são o controle do poder de gerenciamento.

Missão e Valores do Bank of New York Mellon Corporation (BK)

O Bank of New York Mellon Corporation (BK), agora frequentemente referido como BNY, ancora a sua estratégia em ser um parceiro de confiança global, indo além de simples transações para moldar ativamente o futuro do investimento para os seus clientes.

Este compromisso reflecte-se claramente na escala das suas operações; em 30 de setembro de 2025, o BNY supervisionava US$ 57,8 trilhões em ativos sob custódia e/ou administração (AUC/A) e US$ 2,1 trilhões em ativos sob gestão (AUM).

Dado o objetivo principal da empresa

Compreender o propósito central do BNY mostra que seu modelo de negócios envolve relacionamentos fiduciários profundos, e não apenas empréstimos. Eles se concentram em fornecer serviços e gestão de investimentos sofisticados em 35 países e mais de 100 mercados.

Declaração oficial de missão

A missão do The Bank of New York Mellon Corporation é fornecer soluções, insights e execução globalmente confiáveis e inovadores para ajudar os clientes a gerenciar e atender seus ativos financeiros durante todo o ciclo de vida do investimento.

• Globalmente confiável: Enfatiza a confiabilidade e a integridade em suas operações globais.
• Soluções inovadoras: Destaca o compromisso de desenvolver e fornecer novas capacidades, como o lançamento, em novembro de 2025, do Fundo de Reservas de Stablecoin do BNY Dreyfus.
• Gerenciar e atender ativos financeiros: Define o negócio principal de ajudar os clientes com seus ativos, o que gerou uma receita total no primeiro trimestre de 2025 de US$ 4,8 bilhões.

Aqui estão as contas rápidas: o lucro líquido do primeiro trimestre de 2025 do BNY aplicável aos acionistas ordinários foi de US$ 1,149 bilhão, mostrando quão eficaz é esse modelo baseado em taxas.

Declaração de visão

A visão do BNY é ser um líder confiável, ajudando os clientes a prosperar e moldando o futuro do investimento. Esta ambição é apoiada por uma cultura guiada por quatro valores e comportamentos fundamentais:

• Paixão pela Excelência: Esforçar-se para ser extraordinário e realizar o trabalho.
• Integridade: Fazer o que é certo, sempre, mesmo quando é desconfortável.
• Força na Diversidade: Buscar quem está faltando e ajudar todos a se sentirem incluídos.
• Coragem para liderar: Assumir os riscos necessários para liderar e crescer a partir dos fracassos.

O foco da empresa na excelência e inovação é claro, com o seu retorno sobre o capital comum tangível (ROTCE) atingindo 24,2% no primeiro trimestre de 2025. Você pode mergulhar mais fundo neste desempenho lendo Analisando a saúde financeira do Bank of New York Mellon Corporation (BK): principais insights para investidores.

Dado o slogan/slogan da empresa

O mais recente slogan corporativo do Bank of New York Mellon Corporation capta sucintamente o seu papel no sistema financeiro global:

• Ajuda a fazer o dinheiro trabalhar para o mundo – gerindo-o, movimentando-o e mantendo-o seguro.

Esta não é apenas uma frase cativante; reflecte o papel central da empresa, servindo mais de 90% das empresas Fortune 100 e apoiando mais de 90% dos 100 principais planos de pensões a nível mundial. Essa é uma responsabilidade enorme e sistêmica.

O Banco de Nova York Mellon Corporation (BK) Como funciona

O Bank of New York Mellon Corporation opera principalmente como custodiante global e gestor de ativos, atuando como o canalizador do mundo financeiro, protegendo e gerenciando os ativos dos clientes. Ganha dinheiro cobrando taxas por estes serviços, que cobrem uma enorme base de activos - totalizando actualmente 57,8 biliões de dólares em activos sob custódia e/ou administração (AUC/A) em 30 de Setembro de 2025.

Honestamente, a maior parte da receita da empresa não vem de empréstimos, mas desses serviços baseados em taxas, razão pela qual sua receita no terceiro trimestre de 2025 atingiu um recorde de US$ 5,1 bilhões.

Portfólio de produtos/serviços do Bank of New York Mellon Corporation

O modelo de negócios da empresa está dividido principalmente em dois segmentos: Serviços de Investimento e Gestão de Investimentos, oferecendo um conjunto abrangente de soluções ao longo de todo o ciclo de vida do investimento.

Estrutura Operacional do Bank of New York Mellon Corporation

A estrutura operacional concentra-se na transformação de sistemas legados em uma plataforma digital unificada para impulsionar a eficiência e uma melhor experiência do cliente. Esta transformação é definitivamente o núcleo da sua estratégia neste momento.

• Modelo Operacional da Plataforma (POM): Esta mudança estratégica visa operações “desilo”, integrando sistemas díspares para fornecer aos clientes uma visão única e abrangente do front-off-office.
• Eficiência baseada em IA: O interno Plataforma de IA Eliza atingiu aproximadamente 96% de adoção entre os colaboradores no primeiro semestre de 2025, agilizando processos e melhorando a gestão de riscos.
• Infraestrutura de ativos digitais: A empresa é um participante importante no espaço de ativos digitais em evolução, evidenciado pelo lançamento em novembro de 2025 do BNY Dreyfus Stablecoin Reserves Fund para manter reservas para emissores de stablecoin dos EUA sob a nova Lei GENIUS.
• Unificação da experiência do cliente: Iniciativas como a Wove Investor: NetX Unification são concebidas para proporcionar aos gestores de património e aos seus clientes uma visão mais coesa e integrada do seu quadro financeiro total.

Vantagens estratégicas do Bank of New York Mellon Corporation

O sucesso da empresa baseia-se na sua enorme escala e no seu papel fundamental como intermediário neutro e confiável, que é difícil para os concorrentes replicarem rapidamente.

• Escala incomparável e efeito de rede: Como o maior banco custodiante do mundo, atende mais de 90% das empresas Fortune 100 e quase todos os 100 maiores bancos globais, criando relacionamentos profundos e duradouros com os clientes.
• Resiliência de receita baseada em taxas: A elevada concentração de receitas baseadas em taxas, que são menos sensíveis às flutuações das taxas de juro do que os empréstimos tradicionais, proporciona ganhos mais estáveis profile. Os analistas prevêem lucro por ação (EPS) para 2025 em US$ 6,25.
• Pioneiro na Custódia Digital: Movimentos agressivos em ativos digitais, incluindo ser o principal custodiante das principais reservas de stablecoin e atender mais de 80% dos produtos negociados em bolsa (ETPs) de ativos digitais, posicionam-no à frente de muitos pares.
• Estratégia de plataforma integrada: O foco em fornecer uma plataforma única e aberta para funções de front, middle e back-office reduz a complexidade operacional para os clientes, aumentando os custos de mudança.

Você também deveria estar Explorando o investidor do Bank of New York Mellon Corporation (BK) Profile: Quem está comprando e por quê? entender a base acionária por trás desse gigante operacional.

The Bank of New York Mellon Corporation (BK) Como ganha dinheiro

O Bank of New York Mellon Corporation (BK) ganha dinheiro principalmente agindo como a espinha dorsal essencial para as maiores instituições financeiras do mundo, gerando receitas através de dois canais principais: receitas de taxas provenientes do serviço de biliões em activos de clientes e rendimento líquido de juros (NII) das suas actividades de balanço.

Essencialmente, o Bank of New York Mellon funciona como uma plataforma massiva, ganhando comissões pela guarda, administração e gestão de activos de clientes – um modelo que o torna menos dependente de empréstimos bancários tradicionais e mais de taxas de serviço estáveis ​​e recorrentes.

Análise da receita do Bank of New York Mellon Corporation

Para todo o ano fiscal de 2025, a receita total da empresa está projetada em aproximadamente US$ 19 bilhões. A grande maioria disto provém de serviços baseados em taxas nos seus três segmentos principais, criando um fluxo de receitas altamente diversificado e resiliente que é menos sensível aos ciclos de crédito do que a banca comercial.

Economia Empresarial

O motor económico do Bank of New York Mellon baseia-se na escala e na venda cruzada, traduzindo os seus enormes Activos Sob Custódia e/ou Administração (AUC/A) numa base de taxas previsível. Este é um modelo de negócios de plataforma, puro e simples.

• Receita de taxas: Esta é a fonte dominante, representando cerca de 71,4% da receita total no terceiro trimestre de 2025. Resulta da cobrança aos clientes de uma pequena percentagem do valor dos activos que detêm no banco (AUC/A) ou gerem para eles (AUM). Para o Asset Servicing, a comissão é frequentemente medida em pontos base (um centésimo de um por cento) do total dos activos, variando historicamente entre 1 e 1,2 pontos base. A enorme escala dos 57,8 biliões de dólares em AUC/A no terceiro trimestre de 2025 significa que mesmo uma pequena taxa gera milhares de milhões.
• Receita Líquida de Juros (NII): O NII, que é a diferença entre os juros auferidos sobre ativos (como empréstimos e títulos de investimento) e os juros pagos sobre os depósitos dos clientes, é o motor secundário. Para todo o ano de 2025, prevê-se que o NII registe um forte aumento de 12% em relação ao ano anterior. Este crescimento é em grande parte impulsionado pela capacidade do banco de reinvestir títulos vencidos com rendimentos de mercado mais elevados no actual ambiente de taxas.
• Estratégia de preços: O banco geralmente oferece taxas de custódia competitivas, às vezes com descontos, para ganhar grandes mandatos. O dinheiro real é obtido através da venda cruzada de serviços de altas margens, como negociação de câmbio (FX), empréstimo de títulos e gestão de garantias para a mesma base de clientes institucionais. Essa estratégia de agrupamento aumenta o custo de mudança do cliente, tornando a receita fixa.

Para compreender a profundidade do relacionamento com os clientes, você deve ler Explorando o investidor do Bank of New York Mellon Corporation (BK) Profile: Quem está comprando e por quê?

Desempenho financeiro do Bank of New York Mellon Corporation

Os últimos resultados financeiros, abrangendo o terceiro trimestre de 2025 (3º trimestre de 2025), mostram que a empresa está definitivamente a beneficiar da sua transformação operacional e do ambiente de taxas de juro mais elevadas, que impulsiona tanto as receitas de taxas como o NII.

• Aumento de lucratividade: O lucro diluído por ação (EPS) para o terceiro trimestre de 2025 aumentou para US$ 1,88, um aumento significativo de 25% ano a ano. Este forte crescimento é um indicador claro de que as receitas estão a ultrapassar o crescimento das despesas.
• Escala de ativos: A enorme presença da empresa continua a crescer, com os ativos sob custódia e/ou administração (AUC/A) atingindo US$ 57,8 trilhões em 30 de setembro de 2025, um aumento de 11% ano após ano. Esta métrica é a melhor proxy para a estabilidade da sua base de taxas.
• Eficiência de capital: O retorno sobre o capital comum tangível (ROTCE), uma medida fundamental da eficiência com que um banco utiliza o seu capital, situou-se em impressionantes 25,6% no terceiro trimestre de 2025. Este nível de retorno é altamente competitivo e reflete uma aplicação eficaz de capital.
• Momento da receita: A receita total do terceiro trimestre de 2025 atingiu um recorde de US$ 5,1 bilhões, um aumento de 9% ano a ano. Isto foi impulsionado por um aumento de 7% nas receitas de taxas e um salto de 18% na margem financeira, mostrando um crescimento equilibrado em ambos os principais fluxos de receitas.

Posição de mercado e perspectivas futuras do Bank of New York Mellon Corporation (BK)

O Bank of New York Mellon Corporation (BK) mantém a sua posição dominante como o maior banco custodiante do mundo, aproveitando a sua escala para gerar receitas de taxas, ao mesmo tempo que investe agressivamente em ativos digitais e IA para garantir o crescimento futuro. O pivô estratégico da empresa para um modelo orientado para plataformas e a sua entrada em reservas regulamentadas de stablecoin posicionam-na como uma realista consciente das tendências, mas o seu desempenho a curto prazo permanece sensível à política de taxas de juro e à volatilidade do mercado.

Cenário Competitivo

No espaço principal de manutenção e custódia de activos, a enorme escala do Bank of New York Mellon Corporation cria uma barreira significativa à entrada, mas enfrenta intensa concorrência de alguns grandes intervenientes que também estão a investir fortemente em tecnologia. Aqui está uma matemática rápida sobre a participação no mercado de custódia entre os principais players dos EUA com base nos números de ativos sob custódia e/ou administração (AUC/A) do primeiro trimestre de 1:

Oportunidades e Desafios

É necessário mapear onde o Bank of New York Mellon Corporation está a fazer as suas apostas e o que poderá prejudicar o seu dinamismo. A empresa está focada em serviços de altas margens e baseados em taxas, mas isso também cria vulnerabilidades específicas.

Posição na indústria

O Bank of New York Mellon Corporation é definitivamente a âncora na indústria de custódia global, uma posição reforçada pela sua enorme escala. Em 30 de setembro de 2025, a empresa supervisionava um impressionante US$ 57,8 trilhões em Ativos Sob Custódia e/ou Administração (AUC/A). Esse é um número poderoso.

A transformação estratégica da empresa está a mudar a sua identidade de um depositário tradicional para um fornecedor de plataforma orientado para a tecnologia, o que é crucial para defender a sua liderança de mercado contra rivais como State Street e JPMorgan Chase. Você pode se aprofundar nas participações institucionais e no que isso significa para as ações, Explorando o investidor do Bank of New York Mellon Corporation (BK) Profile: Quem está comprando e por quê?

• O lucro por ação diluído (EPS) da empresa para o ano de 2025 é projetado pelos analistas para atingir aproximadamente $6.96, um aumento acentuado em relação ao ano anterior, refletindo os benefícios de sua disciplina operacional e receitas de taxas mais altas.
• O seu modelo operacional de plataforma está a simplificar as operações e a racionalizar as pilhas de tecnologia, com mais de metade da força de trabalho a operar agora sob esta nova estrutura, visando a integração total até 2026.
• O foco nas receitas baseadas em taxas, que exigem menos capital do que os empréstimos tradicionais, é uma vantagem estrutural fundamental, mas torna a empresa altamente dependente das avaliações do mercado global e da atividade dos clientes.