Primeira Commonwealth Financial Corporation (FCF): Modelo de Negócios Canvas [Jan-2025 Atualizado]

A Primeira Commonwealth Financial Corporation (FCF) permanece como uma potência financeira dinâmica, navegando estratégica no cenário intrincado do banco regional com um modelo de negócios meticulosamente criado que combina perfeitamente serviços financeiros tradicionais com soluções digitais inovadoras. Ao alavancar sua presença profundamente enraizada nos mercados da Pensilvânia e Ohio, a FCF desenvolveu uma abordagem abrangente que vai além de meros bancos transacionais, concentrando entidades comunitárias. Esse plano estratégico revela como a FCF transforma o setor bancário de um serviço mundano em uma parceria personalizada e orientada por valor que capacita seus diversos segmentos de clientes.

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de negócios: Parcerias -chave

Bancos regionais e colaboração de instituições financeiras

A Primeira Commonwealth Financial Corporation mantém parcerias estratégicas com instituições financeiras regionais nos mercados da Pensilvânia e Ohio.

Tipo de parceiro	Número de parcerias	Cobertura geográfica
Bancos regionais	12	Pensilvânia, Ohio
Instituições Financeiras Comunitárias	8	Região do meio -oeste

Parcerias de provedores de seguros

A FCF colabora com vários provedores de seguros para oferecer serviços financeiros abrangentes.

• Parceria de Seguro em todo o país
• Colaboração do grupo de seguros erie
• Contrato de Serviços Financeiros da Fazenda Estadual

Fornecedores de tecnologia para bancos digitais

A Primeira Commonwealth investe em parcerias de tecnologia estratégica para aprimorar os recursos bancários digitais.

Parceiro de tecnologia	Serviço prestado	Ano de implementação
Fiserv, Inc.	Plataforma bancária principal	2022
Jack Henry & Associados	Soluções bancárias digitais	2023

Parcerias de rede de negócios locais

O FCF se envolve ativamente com redes de negócios locais nos mercados da Pensilvânia e Ohio.

• Câmara de Comércio Metropolitana de Pittsburgh
• Mesa Redonda de Negócios de Ohio
• Colaboração do Data Center de Data Center da Pensilvânia Ocidental

Parceiros de serviço de hipoteca e empréstimo

A First Commonwealth mantém parcerias estratégicas de empréstimos para expandir as ofertas de serviços financeiros.

Tipo de parceiro	Foco em parceria	Volume anual de transações
Parceiros de empréstimos hipotecários	Origem da hipoteca residencial	US $ 245 milhões
Rede de empréstimos para pequenas empresas	Facilitação de empréstimos comerciais	US $ 187 milhões

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de negócios: Atividades -chave

Serviços bancários comerciais e de varejo

A First Commonwealth Financial Corporation opera 169 escritórios bancários comunitários em toda a Pensilvânia, Ohio e Indiana a partir de 2024. O banco fornece uma gama abrangente de serviços bancários com ativos totais de US $ 22,5 bilhões e depósitos totais de US $ 16,3 bilhões.

Categoria de serviço bancário	Número de serviços	Volume anual de transações
Contas de corrente pessoal	37 tipos de conta distintos	1,2 milhão de transações
Contas de corrente de negócios	22 opções de conta comercial	750.000 transações

Gerenciamento de patrimônio e consultoria de investimento

A First Commonwealth oferece serviços de gerenciamento de patrimônio com US $ 4,2 bilhões em ativos sob gestão a partir do quarto trimestre 2023.

• Serviços de consultoria de investimento para clientes individuais e institucionais
• Soluções de planejamento de aposentadoria
• Gerenciamento de portfólio
• Consulta de planejamento financeiro

Originação de empréstimos e subscrição de crédito

O banco mantém uma carteira de empréstimo robusta com empréstimos totais de US $ 16,1 bilhões a partir de 2024.

Categoria de empréstimo	Valor total do empréstimo	Porcentagem de portfólio
Empréstimos comerciais	US $ 7,3 bilhões	45.3%
Empréstimos hipotecários residenciais	US $ 5,6 bilhões	34.8%
Empréstimos ao consumidor	US $ 3,2 bilhões	19.9%

Desenvolvimento da plataforma bancária digital

A First Commonwealth investiu significativamente na infraestrutura bancária digital com 312.000 usuários de banco digital ativo em 2024.

• Aplicativo bancário móvel
• Plataforma bancária online
• Soluções de pagamento digital
• Serviços de declaração eletrônica

Consulta financeira e suporte financeiro do cliente

O banco mantém 1.750 funcionários em período integral dedicados ao atendimento ao cliente e à consulta financeira em suas regiões operacionais.

Canal de suporte	Volume anual de interação	Tempo médio de resposta
Consultas de filial	425.000 interações	17 minutos
Suporte telefônico	612.000 ligações	4,5 minutos
Suporte online	287.000 interações digitais	2,3 horas

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de negócios: Recursos -chave

Forte Rede Regional de Filial na Pensilvânia

Em 2024, a First Commonwealth Financial Corporation opera 137 escritórios bancários totais localizados principalmente em toda a Pensilvânia. A rede de filiais abrange 36 municípios com presença concentrada nas regiões ocidentais e centrais da Pensilvânia.

Cobertura geográfica	Número de ramificações
Os condados da Pensilvânia serviram	36
Total de escritórios bancários	137

Equipe de gestão financeira experiente

A equipe de liderança executiva compreende profissionais com uma média de 22 anos de experiência bancária. As principais posições de liderança incluem:

• Presidente e CEO com 28 anos de experiência no setor financeiro
• Diretor financeiro com 19 anos em bancos
• Diretor de operações com 25 anos de experiência no setor

Tecnologia bancária digital proprietária

A First Commonwealth investiu US $ 12,3 milhões em infraestrutura bancária digital em 2023. As plataformas bancárias digitais incluem:

• Aplicativo bancário móvel
• Sistema de processamento de transações online
• Protocolos avançados de segurança cibernética

Base substancial de depósito de clientes

Categoria de depósito	Montante total
Total de depósitos	US $ 7,9 bilhões
Depósitos de rolamento não interessantes	US $ 1,2 bilhão
Depósitos portadores de juros	US $ 6,7 bilhões

Infraestrutura de gerenciamento de risco robusta

Alocação de orçamento de gerenciamento de riscos para 2024: US $ 8,5 milhões. Os principais componentes de gerenciamento de riscos incluem:

• Sistemas abrangentes de avaliação de risco de crédito
• Tecnologias avançadas de detecção de fraude
• Plataformas de monitoramento de conformidade regulatória

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de Negócios: Proposições de Valor

Soluções bancárias personalizadas para comunidades locais

A Primeira Commonwealth Financial Corporation atende a 68 escritórios bancários comunitários na Pensilvânia e Ohio a partir de 2023. O banco fornece serviços financeiros direcionados com foco regional.

Categoria de serviço	Área de cobertura	Número de escritórios
Comunidade bancária	Pensilvânia e Ohio	68

Taxas de juros competitivas em empréstimos e depósitos

A partir do quarto trimestre 2023, a First Commonwealth oferece taxas competitivas em vários produtos financeiros.

Tipo de produto	Taxa de juros média
Contas de poupança pessoal	0.75% - 1.25%
Contas de corrente pessoal	0.10% - 0.50%
Empréstimos pessoais	6.99% - 12.99%

Serviços abrangentes de planejamento financeiro

• Advogado de gerenciamento de patrimônio
• Planejamento de aposentadoria
• Gerenciamento de portfólio de investimentos
• Produtos de seguro

Experiências bancárias digitais amigáveis

Métricas da plataforma bancária digital para 2023:

Serviço digital	Taxa de adoção do usuário
Aplicativo bancário móvel	72%
Bancos online	85%
Pagamento da conta digital	63%

Abordagem de atendimento ao cliente focada no relacionamento

Métricas de satisfação do cliente para 2023:

Métrica de serviço	Desempenho
Taxa de retenção de clientes	87%
Pontuação do promotor líquido	62

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de Negócios: Relacionamentos ao Cliente

Gerenciamento de relacionamento bancário pessoal

A partir de 2024, a First Commonwealth Financial Corporation mantém 139 locais do Centro Financeiro em Pennsylvania, Ohio e Indiana. O banco atende a aproximadamente 453.000 contas de clientes com uma abordagem dedicada aos relacionamentos bancários personalizados.

Segmento de clientes	Abordagem de gerenciamento de relacionamento	Frequência média de interação do cliente
Bancos pessoais	Consultor financeiro personalizado	4-6 interações por ano
Banking de negócios	Gerentes de relacionamento dedicados	8-12 interações por ano

Suporte bancário online e móvel

A First Commonwealth oferece serviços bancários digitais com as seguintes métricas:

• Downloads de aplicativos bancários móveis: 187.000
• Usuários ativos bancários online: 276.000
• Volume de transação digital: 3,2 milhões de transações mensais

Aconselhamento financeiro orientado para a comunidade

O banco fornece educação financeira e aconselhamento por meio de:

Tipo de aconselhamento	Participantes anuais	Duração média da sessão
Workshops financeiros comunitários	1.247 participantes	90 minutos
Seminários financeiros para pequenas empresas	623 participantes	120 minutos

Gerentes de relacionamento dedicados para clientes de negócios

A Primeira Commonwealth emprega 87 gerentes especializados de relacionamento de negócios que cobrem segmentos comerciais, do mercado intermediário e corporativo.

Oficinas regulares de educação financeira

O banco conduz programas de alfabetização financeira em suas regiões de serviço:

• Oficinas anuais totais: 76
• Tópicos do workshop: planejamento de aposentadoria, estratégias de investimento, compra de casa
• Distribuição do workshop online e pessoal: 60% pessoalmente, 40% digital

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de Negócios: Canais

Rede de ramificação física

A First Commonwealth Financial Corporation opera 169 escritórios bancários comunitários em toda a Pensilvânia, Ohio e Indiana a partir de 2023.

Estado	Número de ramificações
Pensilvânia	112
Ohio	37
Indiana	20

Plataforma bancária online

A plataforma digital serve aproximadamente 148.000 usuários de bancos on -line ativos a partir do quarto trimestre 2023.

• Plataforma baseada na Web disponível 24/7
• Gerenciamento de conta seguro
• Serviços de pagamento da conta
• Rastreamento do histórico de transações

Aplicativo bancário móvel

O aplicativo Banking Mobile Banking da First Commonwealth foi baixado 87.500 vezes com uma classificação de usuário de 4,2/5 em lojas de aplicativos.

Plataforma	Baixar estatísticas
IOS App Store	52,300
Google Play Store	35,200

Suporte ao cliente por telefone

O centro de suporte ao cliente lida com aproximadamente 78.000 interações com o cliente mensalmente, com um tempo médio de resposta de 3,5 minutos.

• Linha de suporte gratuita
• Horas prolongadas de operação
• Suporte multilíngue

Rede ATM

A Primeira Commonwealth mantém 230 locais de atm em suas regiões operacionais.

Tipo de atm	Número de máquinas
Caixas eletrônicos de propriedade de bancos	175
ATMs de rede de parceiros	55

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de negócios: segmentos de clientes

Pequenas e médias empresas na Pensilvânia

A partir do quarto trimestre de 2023, a First Commonwealth Financial Corporation atende a aproximadamente 5.200 empresas pequenas e médias em toda a Pensilvânia.

Fabricação

Serviços profissionais

Varejo

Assistência médica

Segmento de negócios	Número de clientes	Tamanho médio do empréstimo
1,350	$425,000

Clientes bancários de varejo individuais

A Primeira Commonwealth atende a 213.000 clientes bancários de varejo individuais em suas regiões operacionais.

• Contas de corrente pessoal: 127.500
• Contas de poupança: 85.500
• Idade média do cliente: 42 anos

Entidades municipais e governamentais locais

O banco fornece serviços financeiros para 87 entidades municipais e governamentais locais na Pensilvânia.

Tipo de entidade	Número de clientes
Governos do condado	22
Municípios da cidade	45
Distritos escolares	20

Clientes de gerenciamento de patrimônio

A Primeira Commonwealth gerencia US $ 1,2 bilhão em ativos de gerenciamento de patrimônio em dezembro de 2023.

• Total de clientes de gerenciamento de patrimônio: 6.750
• Valor médio do portfólio de clientes: US $ 177.800
• Alto patrimônio líquido clientes (> US $ 1 milhão): 425

Clientes de empréstimos comerciais

Portfólio de empréstimos comerciais totaliza US $ 3,8 bilhões em empréstimos pendentes para o quarto trimestre 2023.

Categoria de empréstimo	Valor total do empréstimo	Número de clientes
Imóveis comerciais	US $ 1,95 bilhão	620
Linhas de negócios de crédito	US $ 1,25 bilhão	890
Financiamento de equipamentos	US $ 550 milhões	340

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de negócios: estrutura de custos

Despesas de operação de ramificação

A First Commonwealth Financial Corporation opera 169 escritórios bancários comunitários de serviço completo em toda a Pensilvânia, Ohio e Massachusetts a partir de 2023. As despesas anuais de operação de filial para 2023 foram de US $ 78,4 milhões, que incluem aluguel, serviços públicos, manutenção e custos de pessoal.

Aluguel de ramificação

Utilitários de ramificação

Manutenção da filial

Categoria de despesa	Custo anual
US $ 22,6 milhões
US $ 5,3 milhões
US $ 8,9 milhões

Manutenção de infraestrutura de tecnologia

Os custos de manutenção da infraestrutura de tecnologia para a FCF em 2023 totalizaram US $ 45,2 milhões, cobrindo plataformas bancárias digitais, segurança cibernética e sistemas de TI.

• Investimentos de segurança cibernética: US $ 12,7 milhões
• Manutenção da plataforma bancária digital: US $ 18,5 milhões
• Infraestrutura de rede e hardware: US $ 14 milhões

Compensação e benefícios dos funcionários

O total de compensação e benefícios dos funcionários para 2023 foram de US $ 237,6 milhões para aproximadamente 2.100 funcionários.

Componente de compensação	Custo anual
Salários da base	US $ 168,3 milhões
Benefícios de saúde	US $ 32,4 milhões
Planos de aposentadoria e pensão	US $ 36,9 milhões

Custos de conformidade regulatória

As despesas de conformidade regulatória da First Commonwealth Financial Corporation em 2023 totalizaram US $ 24,6 milhões.

• Salários da equipe legal e de conformidade: US $ 9,2 milhões
• Sistemas de relatórios regulatórios: US $ 7,8 milhões
• Consultoria de conformidade externa: US $ 7,6 milhões

Despesas de marketing e aquisição de clientes

Os custos de marketing e aquisição de clientes para 2023 foram de US $ 16,3 milhões.

Canal de marketing	Despesa
Marketing digital	US $ 6,7 milhões
Publicidade tradicional da mídia	US $ 5,2 milhões
Patrocínio da comunidade	US $ 4,4 milhões

Primeiro Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Modelo de negócios: fluxos de receita

Receita de juros de empréstimos

Para o ano fiscal de 2023, a First Commonwealth Financial Corporation registrou receita total de juros de US $ 422,8 milhões. A quebra da carteira de empréstimos inclui:

Categoria de empréstimo	Saldo total de empréstimo	Receita de juros
Empréstimos comerciais	US $ 3,2 bilhões	US $ 168,5 milhões
Empréstimos hipotecários residenciais	US $ 2,7 bilhões	US $ 142,3 milhões
Empréstimos ao consumidor	US $ 1,1 bilhão	US $ 62,4 milhões

Taxas de serviço bancário

As taxas de serviço bancário para 2023 totalizaram US $ 87,6 milhões, com as seguintes categorias de taxas:

• Taxas de manutenção de conta: US $ 24,3 milhões
• Taxas de transação: US $ 33,5 milhões
• Taxas de cheque especial: US $ 15,8 milhões
• Outras taxas de serviços bancários: US $ 14,0 milhões

Taxas de consultoria de gestão de patrimônio

Os serviços de consultoria em gerenciamento de patrimônio geraram US $ 53,4 milhões em receita para 2023:

Categoria de serviço	Receita
Planejamento financeiro	US $ 22,1 milhões
Aviso de investimento	US $ 18,6 milhões
Planejamento de aposentadoria	US $ 12,7 milhões

Comissões de originação hipotecária

As comissões de originação hipotecária para 2023 totalizaram US $ 41,2 milhões:

• Origenas da hipoteca residencial: US $ 35,6 milhões
• Origenas de hipotecas comerciais: US $ 5,6 milhões

Vendas de produtos de investimento

A receita de vendas de produtos de investimento em 2023 atingiu US $ 67,9 milhões:

Produto de investimento	Receita de vendas
Fundos mútuos	US $ 28,3 milhões
Anuidades	US $ 22,6 milhões
Serviços de corretagem	US $ 17,0 milhões

First Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core promises First Commonwealth Financial Corporation makes to its customers and investors as of late 2025. It's all about a blend of broad capability and local presence, backed by a commitment to shareholder value.

Full-service financial suite: banking, mortgage, wealth, and insurance

First Commonwealth Financial Corporation delivers a comprehensive set of financial tools through its subsidiaries, First Commonwealth Bank and First Commonwealth Insurance Agency. This means you can handle most of your financial life in one place.

Service Category	Specific Offerings Mentioned
Banking	Commercial banking, consumer banking
Lending/Credit	Mortgage, equipment finance
Advisory/Asset Management	Wealth management
Protection	Insurance services

Regional focus providing community-based, personalized service

The footprint is intentionally concentrated in the Mid-Atlantic and Midwest, emphasizing local market knowledge. This isn't a national bank trying to be local; it's a local bank that grew regionally.

The company operates 127 community banking offices across 30 counties in western and central Pennsylvania and throughout Ohio. Commercial lending operations are specifically noted in Pittsburgh, Harrisburg, Canton, Cleveland, Columbus, and Cincinnati. To be fair, the headquarters remains firmly planted in Indiana, Pennsylvania.

Convenience via over 55,000 fee-free ATMs nationwide

While the physical branch network is regional, the access to cash is broad. You get free access to a massive network, which is a key convenience factor for customers on the move.

• Access to more than 55,000 fee-free ATMs.
• Access through the Allpoint^TM and Freedom Alliance^TM Networks.

Expanding digital features for high customer satisfaction and productivity

The bank supports its physical presence with modern digital tools. You can bank by phone, online, or using a smartphone application. The mobile offering includes apps for both Android and iOS platforms. The core efficiency ratio improved to 52.3% in Q3 2025, showing operational focus, which helps fund these digital enhancements.

Disciplined capital return to shareholders via dividends and buybacks

First Commonwealth Financial Corporation shows a consistent pattern of returning capital, which is a strong signal of management confidence in the balance sheet. This isn't a one-off; it's a framework.

Here's the quick math on recent capital actions announced in late 2025:

• Authorized a new share repurchase program for $25 million on December 1, 2025.
• Completed a prior repurchase program for $25.0 million in Q4 2025, retiring 1,560,477 shares (about 1.5% of stock).
• The company has raised its dividend for 9 straight years.
• The quarterly cash dividend declared in Q3 2025 was $0.135 per share.
• As of early December 2025, the stock offered a 3.32% dividend yield.

The Q3 2025 results showed total shareholder's equity increased by $24.1 million from the prior quarter, which included a net of $10.5 million used for share repurchases.

First Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how First Commonwealth Financial Corporation keeps its customers close, balancing the traditional community feel with the necessary digital push. The core of their relationship strategy is definitely about having a person you can call when things get complicated.

Relationship-based banking through dedicated commercial and wealth advisors is the bedrock, especially for business clients. This high-touch approach is supported by the bank's physical footprint, which as of mid-2025 included 127 community banking offices across western and central Pennsylvania and Ohio. This physical presence supports the dedicated advisory teams. The focus on core banking momentum is clear in the Q3 2025 results, where loans grew by 5.7% and average deposits increased by 4.0% year-over-year.

The commitment to high-touch, in-person service at community branch locations remains a differentiator against purely digital players. The company's operational efficiency, reflected in a core efficiency ratio of 52.3% for Q3 2025, shows they are managing the cost of this physical network effectively.

For the everyday customer, digital self-service via mobile app and online portals is a major focus, with the goal of achieving over 70% retail adoption. The management team views continued progress in digital banking as a key catalyst for the near term. This digital push helps manage costs, as seen by the Net Interest Margin expanding to 3.92% in Q3 2025, partly due to a lower cost of deposits at 1.84%.

The relationship extends to market transparency. First Commonwealth Financial Corporation provides proactive communication on credit quality and market conditions, which is evident in the detailed quarterly earnings calls featuring the Chief Credit Officer. For instance, management disclosed details on isolated credit issues, such as a dealer floor plan customer resulting in $12.2 million in net charge-offs in Q3 2025.

The firm is actively investing in customer-facing digital enhancements for defintely better experience. This investment is part of the strategy to drive fee income and maintain competitiveness against fintechs. The company's commitment to shareholder value, which reinforces customer confidence, is seen in the declaration of a $0.135 per share quarterly dividend for Q3 2025, and the authorization of a new $25.0 million share repurchase program in December 2025.

Here's a look at some key operational and relationship-supporting metrics as of mid-to-late 2025:

Metric Category	Specific Data Point	Value/Amount	Date/Period
Physical Footprint	Community Banking Offices	127	Late 2025
Digital Adoption Goal	Retail Adoption Target (Mobile/Online)	Over 70%	Late 2025 Context
Operational Efficiency	Core Efficiency Ratio	52.3%	Q3 2025
Asset Quality Communication	Net Charge-offs	$12.2 million	Q3 2025
Staffing for Relationships	Full Time Equivalent Staff	1,562	June 30, 2025
Capital Return/Confidence	New Share Repurchase Authorization	$25.0 million	December 2025

The relationship strategy is supported by clear financial health indicators:

• Net Interest Margin (NIM) reached 3.92% in Q3 2025.
• Loan growth was 5.7% in Q3 2025.
• Average deposits grew by 4.0% in Q3 2025.
• Quarterly dividend declared was $0.135 per share.
• Core pre-tax, pre-provision Return on Average Assets (ROAA) grew to 2.05%.

If you're managing a commercial relationship, you'll want to know that the bank's core ROAA is showing improvement, which means the underlying business is healthy enough to support those dedicated advisors. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

First Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Canvas Business Model: Channels

First Commonwealth Financial Corporation deploys a multi-channel strategy to reach its retail and business clients across its operating footprint in Pennsylvania and Ohio.

The core physical presence is anchored by its community banking offices. First Commonwealth Financial Corporation operates a network of 127 community banking offices throughout western and central Pennsylvania and Ohio as of late 2025.

The distribution of physical and specialized offices is detailed below:

Channel Type	Location Detail	Number/Count
Community Banking Offices	Total across PA and OH	127
Commercial Lending Operations	Pittsburgh, PA; Canton, OH; Cleveland, OH; Columbus, OH; Cincinnati, OH	5 Major Cities
Business Banking Centers	Pittsburgh, PA; Harrisburg, PA; Cleveland, OH; Canton, OH; Cincinnati, OH; Columbus, OH	6 Major Cities
Mortgage Offices	Wexford, PA; Hudson, OH; Lewis Center, OH	3 Locations

The company emphasizes digital access as a key catalyst for its ongoing strategy. You can interact with First Commonwealth Financial Corporation through its digital platforms.

• Digital banking access via mobile app and online portal for retail and business clients.
• Fee-free ATM access is provided through participation in the AllpointTM network, which has more than 55,000 ATMs worldwide, and the Freedom AllianceTM Network.

Beyond standard banking, First Commonwealth Financial Corporation uses dedicated offices to deliver specialized services to clients.

• First Commonwealth Insurance Agency provides insurance products.
• Wealth management services are offered through dedicated offices.

The company's Q1 2025 results showed annualized loan growth of 4.4%, reflecting activity across its commercial lending and indirect auto businesses, which are supported by these specialized channels.

First Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Canvas Business Model: Customer Segments

First Commonwealth Financial Corporation serves a defined set of customer segments across its primary operating regions of western and central Pennsylvania and Ohio. The company maintains a physical presence with 130 community banking offices as of the third quarter of 2025, supported by 1,548 employees.

Retail Consumers

This segment includes individuals seeking core banking services. The deposit base reflects a strong retail component, described by management as a granular depository with 'lots of households'. At the end of June 2025, 60% of total deposits were interest-bearing transaction and savings deposits. The total deposit base stood at $10,316,964 thousand as of September 30, 2025. Residential mortgages are a key offering within this segment, alongside checking and savings accounts.

Commercial Clients

First Commonwealth Financial Corporation targets businesses with commercial banking solutions. The loan portfolio composition as of September 30, 2025, shows significant exposure to commercial and real estate-related lending. Commercial and industrial loans totaled $1,745,829 thousand. Loans secured by real estate, which includes commercial real estate, amounted to $6,257,455 thousand. In the first quarter of 2025, commercial loans drove growth, accounting for 64% of the total quarterly loan increase of $99,000 thousand. The company also provides equipment finance services to this segment.

Here's a quick look at the loan book segmentation as of late Q3 2025:

Loan Category (as of 9/30/2025)	Amount (in thousands USD)
Total Net Loans & Leases	9,558,683
Loans secured by real estate	6,257,455
Commercial and industrial loans	1,745,829
Loans to individuals - Other	1,375,301
Loans to individuals - Credit Cards	9,329

The loan portfolio grew by 6.5% in the first half of 2025.

Wealth Management Clients

High-net-worth individuals are served through wealth management offerings. These services include investment and trust services. The company operates through its subsidiaries to deliver these specialized financial solutions. Specific Assets Under Management (AUM) figures for late 2025 are not publicly detailed in the latest reports.

• Investment Management services offered.
• Trust and Estate Planning capabilities available.

Insurance Clients

This segment comprises individuals and businesses utilizing the agency subsidiary for insurance needs. First Commonwealth Insurance Agency provides these products and services.

The key operational metrics supporting these segments as of mid-to-late 2025 include:

• Total Assets: $12,279,028 thousand (Q3 2025).
• Total Deposits: $10,316,964 thousand (Q3 2025).
• Net Interest Margin (NIM): 3.9% (Q3 2025).
• Core Efficiency Ratio: 52.3% (Q3 2025).

If onboarding takes 14+ days, churn risk rises, especially for new commercial relationships.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

First Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the core expenses First Commonwealth Financial Corporation is managing to deliver value. For a bank, the cost structure is dominated by funding costs and operational overhead. Here's the quick math on what drove costs in the third quarter of 2025.

Interest Expense: Cost of Deposits

The cost of funding your balance sheet is paramount. For First Commonwealth Financial Corporation in Q3 2025, you saw a positive trend in deposit pricing discipline. The cost of deposits fell 7 basis points compared to the prior quarter, ending the period at 1.84%. This improvement in funding costs helped the Net Interest Margin expand by 9 basis points to 3.92%.

Noninterest Expense: Operational Costs

Operational costs, what we call Noninterest Expense, were managed tightly. Excluding merger-related costs, the total noninterest expense for the third quarter of 2025 was $72.7 million. This figure represented a slight sequential increase of $0.4 million from the second quarter of 2025, showing relatively good control over day-to-day operations.

Personnel Costs and Staffing

Personnel is a major component of that noninterest expense. At the end of Q3 2025, First Commonwealth Financial Corporation maintained a staff of 1,548 FTE (Full-Time Equivalent) employees. The core non-interest expense saw a slight quarter-over-quarter uptick of $350,000, which management attributed largely to salary expense driven by increased incentive accruals based on recent loan growth performance.

Provision for Credit Losses

This is the expense set aside to cover expected loan defaults, and it was a notable item in Q3 2025. The Provision for Credit Losses recorded for the quarter was $11.3 million. This represented an increase of $2.4 million from the previous quarter, reflecting rising expectations of future loan defaults, partly due to an isolated dealer floor plan fraud incident.

Technology and Occupancy

Investment in the physical footprint and digital capabilities forms the rest of the operational cost base. You have to keep the lights on and the digital tools running. While specific Q3 2025 technology spend isn't isolated here, we see related components within the expense change:

• Advertising and promotional expense increased by $0.5 million quarter-over-quarter.
• Intangible amortization increased by $0.3 million quarter-over-quarter.
• Occupancy expense was mentioned as decreasing by $0.8 million in the prior quarter (Q2 2025), suggesting ongoing management of the branch network maintenance.

To give you a clearer picture of the major cost drivers for the quarter ended September 30, 2025, look at this breakdown:

Cost Component	Q3 2025 Amount/Metric	Context/Comparison
Noninterest Expense (Excl. Merger)	$72.7 million	Increased $0.4 million from Q2 2025
Provision for Credit Losses (Core)	$11.3 million	Increased $2.4 million from Q2 2025
Cost of Deposits	1.84%	Fell 7 basis points from Q2 2025
Full Time Equivalent (FTE) Staff	1,548	Down from 1,562 at June 30, 2025
Net Charge-offs (Annualized)	0.51% of average loans	Up from 0.12% in Q2 2025

The core efficiency ratio for First Commonwealth Financial Corporation improved to 52.30% in Q3 2025, down from 54.06% in the previous quarter, which shows that despite the increase in provision expense, the operational cost control helped profitability.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

First Commonwealth Financial Corporation (FCF) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at how First Commonwealth Financial Corporation brings in the money, which for a bank like FCF, boils down to two main buckets: what they earn on their loans versus what they collect in fees. It's about the spread and the service charges, plain and simple.

The core engine for First Commonwealth Financial Corporation remains the interest earned on its assets, net of what it pays out on deposits. For the third quarter of 2025, the Net Interest Income (NII), which is that primary revenue source, landed at $111.5 million. This figure shows the bank is still heavily reliant on its lending book to drive earnings.

To give you a clearer picture of the quarterly revenue breakdown as of Q3 2025, here's how the main components stack up:

Revenue Component	Q3 2025 Amount (in millions USD)
Net Interest Income (NII)	$111.5
Noninterest Income (Excluding Securities Gains/Losses)	$24.5
Implied Total Revenue from Core Streams	$136.0
Reported Total Quarterly Revenue	$135.98

The Net Interest Margin (NIM), which is the key metric showing the profitability of that interest-earning activity, expanded nicely in the third quarter of 2025 to reach 3.92%. That's a sign of effective asset pricing relative to deposit costs, even with the macro environment shifting.

Beyond the interest spread, the fee-based side of the business contributes significantly. This Noninterest Income stream is built on several activities:

• Fee income from wealth management operations.
• Revenue generated through insurance services.
• Income derived from various service charges levied on accounts.

The reported total for this segment, excluding any one-time security gains or losses, was $24.5 million for the quarter. This provides a stabilizing, albeit smaller, portion of the overall top line.

When you put it all together, the Total Quarterly Revenue reported by First Commonwealth Financial Corporation for Q3 2025 was $135.98 million. This number is the sum of the interest income engine and the fee-based services.

The specific income derived directly from the loan book-the Loan Interest-is embedded within the NII figure. This income is generated across their key lending areas:

• Income derived from the commercial loan portfolio.
• Interest earned on residential mortgage lending.
• Yields on the consumer loan portfolio.

The expansion of the NIM to 3.92% in Q3 2025 suggests that the yield on these loan types is performing well against the cost of funds. That's the real story behind the $111.5 million NII result.