GeoSpace Technologies Corporation (GEOS): Modelo de negócios Canvas [Jan-2025 Atualizado]

No mundo dinâmico da exploração geofísica, a GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) surge como uma potência tecnológica, revolucionando como entendemos a subsuperfície da Terra. Ao misturar perfeitamente as tecnologias de detecção de ponta com soluções inovadoras de engenharia, a GEOS fornece ferramentas críticas que permitem que empresas de energia, pesquisadores geológicos e departamentos governamentais desbloqueem insights geológicos ocultos com precisão e eficiência sem precedentes. Seu modelo abrangente de negócios de negócios revela uma abordagem estratégica que transforma recursos tecnológicos complexos em valor tangível nos mercados globais de energia e pesquisa.

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: Parcerias -chave

Colaboração estratégica com empresas de exploração de petróleo e gás

A partir de 2024, a Geospace Technologies mantém parcerias estratégicas com as seguintes empresas importantes de exploração de petróleo e gás:

Empresa parceira	Foco em parceria	Valor do contrato
Schlumberger Limited	Tecnologia de detecção sísmica	Contrato anual de US $ 4,2 milhões
Baker Hughes	Desenvolvimento de equipamentos geofísicos	US $ 3,7 milhões de contrato colaborativo
Halliburton	Sistemas avançados de detecção marinha	Parceria tecnológica de US $ 5,1 milhões

Parcerias de tecnologia com instituições de pesquisa geofísica

Os GEOs colaboram com as seguintes instituições de pesquisa:

• Departamento de Geofísica da Universidade de Stanford
• Instituto de Tecnologia de Massachusetts (MIT) Ciências da Terra
• Universidade do Texas em Austin Petroleum Geocience Center

Instituição	Foco na pesquisa	Financiamento anual de pesquisa
Universidade de Stanford	Algoritmos de detecção sísmica	$650,000
Mit	Instrumentação Geofísica Avançada	$525,000
Universidade do Texas	Tecnologias de exploração marinha	$475,000

Alianças de fabricação com sensores especializados e fornecedores de equipamentos

As principais parcerias de fabricação incluem:

• Honeywell International Inc.
• Corporação Nacional de Instrumentos
• Texas Instruments

Fornecedor	Componente/tecnologia	Valor anual de compras
Honeywell	Componentes de sensores avançados	US $ 2,8 milhões
Instrumentos nacionais	Sistemas de aquisição de dados	US $ 1,9 milhão
Texas Instruments	Circuito eletrônico	US $ 1,5 milhão

Acordos de desenvolvimento conjunto com organizações de pesquisa marítima e sísmica

Parcerias organizacionais atuais de pesquisas marinhas e sísmicas:

• CGG (Compagnie Générale de Géophysique)
• Westerngeco
• PGs (Geo-Services de Petróleo)

Organização	Tipo de colaboração	Duração do contrato	Valor da parceria
Cgg	Tecnologia de processamento de dados sísmicos	3 anos	US $ 6,3 milhões
Westerngeco	Equipamento de pesquisa marinha	4 anos	US $ 5,7 milhões
PGS	Sistemas de exploração em águas profundas	2 anos	US $ 4,5 milhões

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: Atividades -chave

Projetar e fabricar equipamentos de exploração geofísica

A GeoSpace Technologies Corporation produz equipamentos geofísicos especializados com as seguintes especificações:

Tipo de equipamento	Volume anual de produção	Preço unitário médio
Sensores sísmicos	12.500 unidades	US $ 3.750 por unidade
Receptores sem fio	8.200 unidades	US $ 5.600 por unidade
Arrays geofones	6.750 unidades	US $ 4.250 por unidade

Desenvolvimento de tecnologias avançadas de imagem sísmica

Investimentos de desenvolvimento de tecnologia:

• Despesas de P&D em 2023: $ 14,2 milhões
• Pedidos de patente arquivados: 17
• Projetos de pesquisa ativa: 9

Pesquisa e inovação em soluções de imagem subterrânea

Categoria de inovação	Investimento anual	Nível de prontidão da tecnologia
Algoritmos de aprendizado de máquina	US $ 3,6 milhões	Nível 6
Imagem de alta resolução	US $ 2,9 milhões	Nível 5
Processamento de dados em tempo real	US $ 4,1 milhões	Nível 7

Personalização de instrumentos de medição geoespacial

Detalhes do serviço de personalização:

• Projetos de engenharia personalizados: 42 em 2023
• Duração média do projeto: 6,3 meses
• Receita de personalização: US $ 22,5 milhões

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: Recursos -chave

Engenharia especializada e especialização técnica

A partir de 2024, a Geospace Technologies Corporation mantém uma força de trabalho técnica de 212 funcionários, com 68 graus de engenharia avançada. A equipe de engenharia da empresa tem uma média de 15,3 anos de experiência especializada em instrumentação geofísica.

Categoria de especialização	Número de especialistas	Experiência média
Engenharia Geofísica	47	16,2 anos
Processamento de sinal	33	14,7 anos
Design do sensor	22	15,5 anos

Tecnologias de detecção geofísica proprietária

A Companhia possui 23 patentes ativas em tecnologias de detecção geoespacial a partir do primeiro trimestre de 2024. O investimento anual em P&D é de US $ 4,7 milhões.

• Portfólio ativo de patentes: 23 patentes
• Investimento de P&D: US $ 4,7 milhões anualmente
• Áreas de foco em tecnologia:
  • Sensor sísmico
  • Imagem eletromagnética
  • Mapeamento do subsolo

Instalações de fabricação avançadas

A GeoSpace Technologies opera duas instalações de fabricação primárias:

Localização	Tamanho da instalação	Capacidade de produção anual
Houston, Texas	42.000 pés quadrados	5.600 unidades de sensor
Denver, Colorado	35.000 pés quadrados	4.200 unidades de sensores

Portfólio de propriedade intelectual

Avaliação total da propriedade intelectual: US $ 37,6 milhões em 2024.

• Categorias de patentes:
  • Tecnologias de sensores sísmicos
  • Processamento de dados geofísicos
  • Sistemas de imagem eletromagnética
• Avaliação IP: US $ 37,6 milhões
• Aplicações de patentes pendentes: 8

Equipe de pesquisa e desenvolvimento qualificada

Composição da equipe de P&D a partir de 2024:

Nível de qualificação	Número de pesquisadores	Porcentagem de equipe de P&D
PhD	22	36.7%
Mestrado	28	46.7%
Diploma de bacharel	10	16.6%

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: proposições de valor

Equipamento de exploração geofísica de alta precisão

A Geospace Technologies Corporation oferece equipamentos de exploração geofísica especializados com as seguintes especificações:

Categoria de produto	Nível de precisão	Faixa de preço de mercado
Sensores sísmicos	Resolução de 0,1 mícrons	US $ 5.500 - US $ 22.000 por unidade
Arrays geofones	± 0,05% de precisão	US $ 75.000 - US $ 250.000 por sistema

Tecnologias inovadoras de imagem subterrânea

A GEOS fornece soluções de imagem avançadas com os seguintes recursos tecnológicos:

• Resolução de imagem sísmica 3D até 10 metros
• Faixa de penetração de profundidade: 5-7 quilômetros
• Melhoria de relação sinal-ruído de 40%

Soluções econômicas para levantamento geológico

A Geospace Technologies oferece estratégias de preços competitivos:

Tipo de pesquisa	Custo por quilômetro quadrado	Melhoria de eficiência
Exploração onshore	$3,200 - $5,500	Redução de 25% em comparação aos métodos tradicionais
Mapeamento offshore	$12,000 - $18,000	30% de otimização de custos

Instrumentos de sensor avançado para setor de energia

O GEOS fornece tecnologia de detecção especializada com as seguintes especificações:

• Redes de sensores sem fio com duração de 10 anos
• Faixa de transmissão de dados em tempo real: 25 quilômetros
• Resistência à temperatura: -40 ° C a 125 ° C

Soluções tecnológicas de ponta para mapeamento geológico

Os recursos tecnológicos incluem:

Tecnologia	Métrica de desempenho	Diferenciação de mercado
Algoritmos de aprendizado de máquina	95,7% de precisão na identificação de recursos geológicos	Análise proprietária orientada pela IA
Tecnologia de detecção quântica	0,001 Nanotesla Sensibilidade do campo magnético	Precisão líder do setor

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: Relacionamentos do cliente

Suporte de vendas diretas para clientes técnicos

A GeoSpace Technologies mantém uma equipe de vendas dedicada com 12 representantes de vendas técnicas especializadas em soluções de tecnologia geofísica. O tempo médio de interação do cliente por cliente técnico é de 3,7 horas por mês.

Segmento de clientes	Frequência de suporte	Tempo médio de resposta
Óleo & Exploração a gás	Semanalmente	4,2 horas
Instituições de pesquisa sísmica	Quinzenal	3,1 horas
Agências governamentais	Mensal	5,6 horas

Consulta de engenharia personalizada

Os serviços de consulta de engenharia geram US $ 2,3 milhões anualmente, com um custo médio de consulta de US $ 47.500 por projeto de cliente.

• As equipes de consulta incluem 8 especialistas em engenharia seniores
• Duração média do projeto: 6-8 semanas
• Taxa de satisfação do cliente: 92%

Serviços de suporte técnico e manutenção em andamento

O suporte técnico gera US $ 4,7 milhões em receita anual, com 87 contratos de manutenção ativos em vários segmentos do setor.

Suporte de suporte	Valor anual do contrato	Garantia de resposta
Suporte padrão	$35,000	Resposta de 24 horas
Suporte premium	$85,000	Resposta de 4 horas
Suporte crítico de infraestrutura	$150,000	Resposta de 1 hora

Abordagem de parceria de longo prazo com os principais clientes

As parcerias de longo prazo representam 62% da receita total da empresa, com uma duração média de parceria de 7,3 anos.

• Os 5 principais parceiros estratégicos contribuem com 41% da receita anual
• Taxa de renovação da parceria: 94%
• Gerenciamento de contas dedicado para parcerias superiores a US $ 500.000 anualmente

Assistência de treinamento e implementação

Os serviços de treinamento geram US $ 1,6 milhão anualmente, com 143 programas de treinamento abrangentes realizados em 2023.

Tipo de treinamento	Participantes	Duração média
Treinamento técnico no local	76 participantes	3 dias
Workshop de implementação virtual	67 participantes	2 dias

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: canais

Equipe de vendas diretas

No quarto trimestre 2023, a Geospace Technologies mantém uma força de vendas direta de 37 representantes de vendas técnicas em todo o mundo.

Região de vendas	Número de representantes
América do Norte	18
Europa	9
Ásia-Pacífico	10

Feiras e conferências do setor

A Geospace Technologies participa de 12 principais conferências do setor anualmente.

• Reunião Anual da Sociedade de Exploração Geofísica
• Conferência de Tecnologia Offshore
• Conferência Internacional de Tecnologia de Petróleo

Catálogos de produtos técnicos online

O catálogo de produtos digitais possui 67 linhas de produtos de tecnologia distintas a partir de 2024.

Plataforma de catálogo	Visitantes únicos mensais
Site da empresa	4,235
Plataformas do setor	2,891

Plataformas de marketing digital

Alocação de orçamento de marketing para canais digitais: US $ 1,2 milhão em 2023.

• Marketing do LinkedIn
• Google anúncios
• Publicações digitais específicas do setor

Representação técnica nos mercados globais de energia

Representação ativa em 7 regiões primárias de mercado de energia.

Região de mercado	Penetração de mercado
Estados Unidos	42%
Médio Oriente	22%
Europa	18%
Ásia-Pacífico	15%
América latina	3%

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: segmentos de clientes

Empresas de exploração de petróleo e gás

A partir do quarto trimestre de 2023, a Geospace Technologies atende a aproximadamente 87 empresas de exploração de petróleo e gás em todo o mundo. Os principais segmentos de mercado incluem:

Região	Número de empresas	Contribuição anual da receita
América do Norte	42	US $ 37,6 milhões
Médio Oriente	22	US $ 24,3 milhões
Europa	15	US $ 18,7 milhões
Ásia-Pacífico	8	US $ 12,4 milhões

Instituições de pesquisa geológica

A GEOS colabora com 53 instituições de pesquisa geológica em todo o mundo, com áreas de foco específicas:

• Centros de pesquisa acadêmica: 27 instituições
• Laboratórios de Pesquisa Governamental: 18 instituições
• Organizações de pesquisa geológica independentes: 8 instituições

Empresas de desenvolvimento de energia offshore

A base atual de clientes de desenvolvimento de energia offshore inclui:

Tipo de energia offshore	Número de clientes	Valor total do contrato
Plataformas de petróleo offshore	34	US $ 52,1 milhões
Energia eólica offshore	12	US $ 18,6 milhões
Energia renovável offshore	6	US $ 8,3 milhões

Organizações de pesquisa sísmica

A GEOS fornece tecnologia para 65 organizações de pesquisa sísmica globalmente, com equipamentos e soluções especializadas.

• Empresas de pesquisa sísmica em terra: 38
• Organizações de pesquisa sísmica marinha: 22
• Organizações de pesquisa híbrida: 5

Departamentos Geológicos do Governo

A Geospace Technologies atende a 29 departamentos geológicos do governo em diferentes países:

Região geográfica	Número de departamentos governamentais	Valor anual do contrato
América do Norte	11	US $ 15,7 milhões
Ámérica do Sul	5	US $ 6,2 milhões
Europa	7	US $ 9,4 milhões
Ásia	6	US $ 7,8 milhões

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: estrutura de custos

Investimentos de pesquisa e desenvolvimento

Para o ano fiscal de 2023, a GeoSpace Technologies Corporation alocou US $ 4,2 milhões para despesas de pesquisa e desenvolvimento, representando 8,3% da receita total da empresa.

Ano	Investimento em P&D	Porcentagem de receita
2023	$4,200,000	8.3%
2022	$3,850,000	7.6%

Despesas de fabricação e produção

Os custos de fabricação das tecnologias GeoSpace em 2023 totalizaram US $ 18,7 milhões, com um colapso da seguinte forma:

• Custos de mão -de -obra direta: US $ 6,3 milhões
• Despesas de matéria -prima: US $ 8,9 milhões
• Depreciação do equipamento: US $ 3,5 milhões

Custos operacionais de vendas e marketing

As despesas de vendas e marketing de 2023 totalizaram US $ 5,6 milhões, representando 11,2% da receita total da empresa.

Categoria de custo	Quantia
Salários do pessoal de vendas	$2,800,000
Campanhas de marketing	$1,500,000
Viagem e engajamento do cliente	$1,300,000

Manutenção de infraestrutura de tecnologia

Os custos de manutenção de infraestrutura tecnológica para 2023 foram de US $ 3,4 milhões, incluindo:

• Licenciamento de software: US $ 1,2 milhão
• Atualizações de hardware: US $ 1,5 milhão
• Sistemas de segurança cibernética: US $ 700.000

Aquisição e retenção de talentos globais

As despesas totais de recursos humanos e gerenciamento de talentos em 2023 atingiram US $ 7,9 milhões.

Categoria de despesa	Quantia
Custos de recrutamento	$1,400,000
Programas de treinamento de funcionários	$1,100,000
Compensação e benefícios	$5,400,000

GeoSpace Technologies Corporation (GEOS) - Modelo de negócios: fluxos de receita

Vendas de equipamentos para exploração geológica

No ano fiscal de 2023, a Geospace Technologies relatou receita de vendas de equipamentos de US $ 34,5 milhões, especificamente de equipamentos de exploração sísmica.

Categoria de produto	Receita ($ m)	Porcentagem de vendas totais
Receptores sísmicos	18.2	52.8%
Nós sem fio	9.7	28.1%
Sensores especializados	6.6	19.1%

Contratos de Serviço Técnico

A receita do contrato de serviço técnico para 2023 totalizou US $ 12,7 milhões, representando um aumento de 6,2% em relação ao ano anterior.

Licenciamento de instrumentos especializado

A receita de licenciamento em 2023 atingiu US $ 5,4 milhões, com Principais acordos de licenciamento em setores de tecnologia geofísica.

• Licenciamento de instrumentos geofísicos: US $ 3,2 milhões
• Licenciamento de software: US $ 2,2 milhões

Serviços de consultoria e implementação

Os serviços de consultoria geraram US $ 8,9 milhões em receita durante 2023.

Tipo de serviço	Receita ($ m)
Consultoria geológica	5.6
Suporte de implementação	3.3

Acordos contínuos de manutenção e suporte

Os acordos de manutenção e suporte contribuíram com US $ 7,6 milhões para a receita da empresa em 2023.

• Contratos de manutenção anual: US $ 4,8 milhões
• Acordos de suporte estendido: US $ 2,8 milhões

Os fluxos totais de receita da Geospace Technologies Corporation em 2023 totalizaram US $ 69,1 milhões.

Geospace Technologies Corporation (GEOS) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core value Geospace Technologies Corporation (GEOS) delivers across its distinct business lines as of late 2025. It's a mix of established energy tech and high-growth infrastructure solutions.

Smart Water: Reliable, universal AMI connectivity with Hydroconn® and remote shut-off valves.

• Hydroconn® cable and connector products drove a 10.4% revenue increase for the Smart Water segment in fiscal year 2025, reaching $35.8 million in segment revenue.
• This marked the fourth sequential fiscal year of double-digit revenue growth for the Smart Water segment.
• Sales volume for Hydroconn® smart water connector cables has increased more than 400% over the last decade.
• The company surpassed 27 million Hydroconn® universal AMI connectors sold through the second quarter ended March 31, 2025.

Energy Solutions: High-performance, ultralight seismic acquisition systems (Pioneer™, Mariner®).

The Energy Solutions segment generated $50.7 million in revenue for the twelve-month period ended September 30, 2025, representing a 35% decrease from the prior year's $78.0 million.

Product/System	FY2025 Revenue Context	FY2024 Revenue Context
Ocean Bottom Nodes (General)	Included a $17 million sale structured as a sales-type lease.	Included a $30 million sale of Mariner® shallow water ocean bottom nodes.
Pioneer™ (Ultralight Land Node)	Achieved its first sale to a global engineering and professional services firm based in Canada.	Revenue for FY2025 included $11 million in sales of wireless land-based Pioneer™.
Mariner® (Shallow Water Nodes)	Lower utilization and sales contributed to the segment decrease.	Included a $11 million sale of shallow water OBX 750E nodes.

Intelligent Industrial: Advanced security and surveillance solutions (Heartbeat Detector®, Quantum).

• This segment recorded $24.0 million in revenue for the twelve-month period ending September 30, 2025, a 4% decrease from the prior year.
• In August 2025, Geospace Technologies acquired Geovox Securities, adding the Heartbeat Detector® security technology for about $1.7 million in cash plus up to $3.3 million in contingent earn-outs.
• Revenue for the three-month period ending September 30, 2025, was $6.4 million, an increase of 9% over the year-ago period, driven by higher demand for industrial sensors and contract manufacturing services.

Ruggedized, durable technology for harsh operating environments.

• The OptoSeis® system cable has a diameter of just 20.7mm and tensile strength to support deployments in 3000m water depths with a high safety factor.
• Mariner® is designed as a continuous, cable-free, four channel autonomous, shallow water ocean bottom recorder.
• OptoSeis® sensors are fully pressure balanced, eliminating the need for electrical components in the water.

Reservoir monitoring systems (OptoSeis® PRM) for long-term asset management.

The company secured a significant multi-year contract with Petrobras for the Mero Fields 3 and 4 in Brazil's Santos Basin.

• The contract involves deploying nearly 500km of the OptoSeis® PRM system.
• The deployment covers 140 sq km of seabed area.
• This single contract is valued between $50-$75 million.
• The completion of this contract is expected to take 16 to 18 months.
• The OptoSeis® system is scalable up to one million channels.

Overall, Geospace Technologies Corporation reported total revenue of $110.8 million for the fiscal year ended September 30, 2025.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Geospace Technologies Corporation (GEOS) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Geospace Technologies Corporation (GEOS) manages its varied customer base across seismic, water utility, and new security ventures as of late 2025. It's not one-size-fits-all; the relationship model shifts based on the product's nature and the customer's commitment level.

Dedicated account management for large, long-term PRM system contracts.

For the big, complex Permanent Reservoir Monitoring (PRM) deals, you see a high-touch approach. Take the multi-year contract Geospace Technologies Corporation won from Petrobras for Mero Fields 3 and 4 in Brazil. This involves supplying and installing nearly 500 km of their OptoSeis PRM system across about 140 square kilometer of seabed. Revenue recognition for this specific PRM contract is expected to span approximately 18 months. This level of engagement requires dedicated management, especially since the scope includes engineering, procurement, construction, and operation. To be fair, past OptoSeis PRM contracts have been substantial, with figures like a $75 million USD contract for an offshore Brazil project cited previously. Still, the company is actively pursuing more, currently performing engineering services for two Front-End Engineering and Design (FEED) studies for a major oil producer.

Transactional sales model for seismic and industrial product purchases.

The core seismic and industrial hardware sales operate on a more transactional basis. For the full fiscal year ended September 30, 2025, total revenue for Geospace Technologies Corporation hit $110.8 million. The Energy Solutions segment, which houses much of the seismic gear, brought in $50.7 million for that year. The Intelligent Industrial segment, which includes industrial sensors, recorded $24.0 million in revenue for FY2025. A key transactional win was the $24 million agreement for the initial sales of the Pioneer ultralight seismic land node, scheduled for delivery in Q3 2025. Product revenue overall saw a decrease of 24.3% in FY2025 compared to the prior year, partly because FY2024 included a large $30 million sale of Mariner® nodes, whereas FY2025 included a $17 million sale of ocean bottom nodes.

Here's a quick look at the segment revenue breakdown for the fiscal year ended September 30, 2025:

Segment	FY2025 Revenue (Millions USD)	FY2024 Revenue (Millions USD)
Energy Solutions	$50.7	$78.0
Smart Water	$35.8	$32.4
Intelligent Industrial	$24.0	$24.9

Subscription-based model for new security offerings like Heartbeat Detector®.

Geospace Technologies Corporation is actively shifting some customer interactions toward recurring revenue streams, especially with its new security tech. In August 2025, the company acquired Geovox Security, Inc., gaining the exclusive license for the Heartbeat Detector® technology. The initial cost was about $1.7 million in cash, plus up to $3.3 million in contingent earn-outs. The plan is to offer this device, which detects heartbeats in vehicles, through a subscription model to grow market reach. This move directly supports the strategy of adding more solutions that generate annual recurring revenue.

Direct sales and technical support for water utility customers.

The Smart Water segment relies on direct sales of its connectivity products, which has been a major growth driver. For fiscal year 2025, this segment generated $35.8 million in revenue. This marks the fourth annual year of double-digit percentage revenue growth for their Hydroconn® connectors. The sales volume for these waterproof meter connector cables has jumped over 400% in the last decade. As of March 31, 2025, the company had surpassed 27 million Hydroconn® universal AMI connectors sold. These sales are supported by direct technical engagement to help municipalities and residential applications integrate the IoT platform and remote shutoff valves.

You should track the continued adoption rate of the Hydroconn connectors; that 400% decade growth is a concrete example of a sticky customer relationship in that market.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Geospace Technologies Corporation (GEOS) - Canvas Business Model: Channels

Direct sales efforts are centered on securing major contracts within the Energy Solutions and Intelligent Industrial segments. For the fiscal year ended September 30, 2025, the Energy Solutions segment generated $50.7 million in revenue, while the Intelligent Industrial segment contributed $24.0 million to the total consolidated revenue of $110.8 million for the same period.

Geospace Technologies Corporation serves a global customer base, indicating a reliance on a worldwide network to push products beyond direct sales reach. For instance, the company secured a $7.6 million purchase contract in February 2025 for Mariner ocean bottom nodes to be delivered to Caspian Engineering Company in Kazakhstan. Also, the company completed a major sale of its Pioneer land node to a global engineering and professional services firm based in Canada.

Direct engagement with U.S. government entities is implied through the company's focus on security products and serving government customers worldwide. The acquisition of Geovox Security Inc. added the Heartbeat Detector, which complements existing security solutions like the Exile product line in the Intelligent Industrial segment. Revenue from the Intelligent Industrial segment, which includes defense-focused sensors, was $24.0 million for fiscal year 2025, down 4% from the prior year's $24.9 million.

Lead generation and corporate visibility are supported through digital and physical presence. The company's official website, www.geospace.com, hosts investor information, including the replay for the Fourth Quarter 2025 Earnings Conference Call held on November 21, 2025. While specific trade show attendance figures aren't public, the company's strategy involves marketing its SADAR technologies to security and oil and gas industry customers.

Here's a breakdown of the segment revenue channels for the fiscal year ended September 30, 2025:

Business Segment	Fiscal Year 2025 Revenue (Millions USD)
Energy Solutions	$50.7
Smart Water	$35.8
Intelligent Industrial	$24.0

Specific channel activities and product sales include:

• Secured a major Permanent Reservoir Monitoring (PRM) contract with Petrobras.
• Reported $8.5 million in Smart Water segment revenue for the three months ended September 30, 2025.
• The Smart Water segment delivered double-digit revenue growth for the fourth consecutive fiscal year.
• The Intelligent Industrial segment saw a 9% revenue increase for the three months ended September 30, 2025, reaching $6.4 million.

Finance: review the Q4 2025 segment revenue against the direct sales force allocation by end of January.

Geospace Technologies Corporation (GEOS) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core buyers for Geospace Technologies Corporation as of late 2025. The customer base is clearly segmented across three distinct areas, though revenue concentration remains a factor you need to watch.

Energy Solutions targets oil and gas exploration and production companies globally. This segment generated $50.7 million in revenue for the fiscal year ended September 30, 2025. That figure represents a significant drop of 35.0% compared to the prior fiscal year, largely driven by lower utilization and sales for their marine ocean bottom node rental fleet.

The Smart Water segment serves water utilities and municipalities, with activity noted in the U.S. and the Caribbean markets. This segment brought in $35.8 million in revenue for fiscal year 2025, marking a 10% increase year-over-year. This marks the fourth consecutive fiscal year with double-digit percentage revenue growth for their Hydroconn connectors. To give you a sense of scale, 27 million Hydroconn® connectors have been sold domestically as of May 2025.

For Intelligent Industrial, the customer base includes U.S. government agencies focused on border/perimeter security, alongside commercial industrial clients. This segment posted revenue of $24.0 million for fiscal year 2025. That was a slight decrease of 3.7% from the prior year, primarily due to the timing of revenue recognition from a government contract completed in fiscal year 2024.

Here's the quick math on how the revenue broke down across these segments for the fiscal year ended September 30, 2025:

Customer Segment	FY 2025 Revenue (Millions USD)	Year-over-Year Change (FY 2024 vs FY 2025)
Energy Solutions	$50.7	-35.0%
Smart Water	$35.8	+10.0%
Intelligent Industrial	$24.0	-3.7%
Corporate	$0.3	N/A

What this estimate hides is the customer concentration risk. Geospace Technologies Corporation has a highly concentrated customer base. For fiscal year 2025, two specific customers accounted for 19.1% and 16.2% of total revenue, respectively, meaning they represented over 35% of the total $110.8 million revenue base. Also, note that 37% of total revenue came from customers outside the U.S., with $26.6 million originating from Asia, including Russia.

• Energy Solutions revenue was split between product revenue of $44.6 million and rental revenue of $6.1 million in FY 2025.
• Smart Water revenue growth was driven by increased demand for Hydroconn connectors.
• Intelligent Industrial revenue saw an increase in demand for industrial sensors and contract manufacturing services in the fourth quarter, despite the annual decline.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Geospace Technologies Corporation (GEOS) - Canvas Business Model: Cost Structure

When you look at the cost side of the Geospace Technologies Corporation business model for the fiscal year ended September 30, 2025, you see a structure heavily weighted toward fixed assets and innovation spending. Honestly, the high fixed costs are a real factor, especially when utilization dips, which it did in Energy Solutions rentals.

The primary driver of those high fixed costs is the depreciation on the rental equipment fleet. For the twelve months ended September 30, 2025, the rental equipment depreciation expense was reported at $6,176 thousand. This cost does not move much with revenue, so when the Energy Solutions segment saw its rental revenue drop, that depreciation hit gross profit hard. You also have property, plant and equipment depreciation adding another $3,752 thousand to the fixed base for the same period.

Geospace Technologies Corporation continues to put serious money into staying ahead technologically. They made a significant investment in Research and Development (R&D) of $18.9 million in FY 2025, which is up from $16.3 million in the prior year. That's a clear signal of where capital is being directed to support future revenue streams in Smart Water and industrial sensors.

Here's a quick look at how some of the major cost components stacked up for the fiscal year ended September 30, 2025, compared to the year prior:

Cost Component (in thousands)	FY Ended Sep 30, 2025	FY Ended Sep 30, 2024
Rental Equipment Depreciation	$6,176	$10,859
Property, Plant and Equipment Depreciation	$3,752	$3,512
Company-Sponsored Research and Development	$18,916	$16,251
Stock-based Compensation Expense	$1,505	$1,304

Personnel costs are another big bucket. The company employed 519 people as of September 30, 2025. The increase in consolidated operating expenses for FY 2025 was driven, in part, by higher personnel costs, which included severance costs and the acceleration of stock-based compensation expense. You have to watch that severance line; it's a one-time hit but shows restructuring activity.

Consolidated operating expenses for fiscal year 2025 hit $48.8 million. That was an increase of $3.3 million, or 7.3%, compared to fiscal year 2024. The increase wasn't just R&D; it was also due to higher sales and marketing costs, which you'd expect when trying to push growth in the Smart Water segment, though it was partially offset by a prior year impairment charge.

Manufacturing and raw material costs definitely presented headwinds. The report explicitly mentioned that low gross margins on certain land-based wireless product sales were due to very strong price competition and, importantly, an increase in tariffs on the raw materials Geospace Technologies purchases. This dependency on international supply chains means trade policy is a direct cost factor you need to monitor.

You can see the impact of these costs across the board in the operating results. The overall cost structure is characterized by:

• High asset base costs, dominated by rental fleet depreciation.
• Significant, increasing investment in R&D at $18.9 million for FY 2025.
• Operating expenses rising to $48.8 million, up 7.3% year-over-year.
• Exposure to external costs like trade tariffs impacting product margins.
• Personnel expenses, including $1.505 million in stock-based compensation, contributing to the OpEx rise.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Geospace Technologies Corporation (GEOS) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at how Geospace Technologies Corporation (GEOS) brings in money as of late 2025, based on their Fiscal Year 2025 results ending September 30, 2025. It's a mix of product sales, equipment leasing, and revenue split across three main business areas.

Overall, total revenue for the twelve-month period ended September 30, 2025, was $110.8 million, which was down from $135.6 million in the comparable prior year period. This revenue comes from a few key areas.

Product Sales are a major component, covering seismic nodes, Hydroconn® connectors, and security hardware. For instance, the Energy Solutions product revenue specifically was $44.6 million, a decrease of 24.3% from the prior fiscal year, largely due to lower demand for ocean bottom nodes. Still, product sales include specific wins, like a $17 million sale of ocean bottom nodes during FY 2025. Also, the security hardware stream is now bolstered by the August 2025 acquisition of Geovox Securities, adding the Heartbeat Detector technology.

Equipment Rental Revenue, primarily from the Energy Solutions segment, saw a significant drop. Rental revenue for FY 2025 was $6.1 million, which represents a sharp decrease of 68.0% year-over-year, driven by decreased utilization of the ocean bottom node rental fleet.

The revenue streams are formally broken down by segment, showing where the money is actually coming from:

• Smart Water segment revenue was $35.8 million, marking an increase of 10% in FY 2025.
• Energy Solutions segment revenue was $50.7 million, a decrease of 35% in FY 2025.
• Intelligent Industrial segment revenue was $24.0 million in FY 2025.

Here's a quick look at the segment revenue performance for the full fiscal year 2025:

Revenue Stream Segment	FY 2025 Revenue (Millions USD)	Year-over-Year Change
Energy Solutions	$50.7	Down 35%
Smart Water	$35.8	Up 10%
Intelligent Industrial	$24.0	Down 3.7%
Corporate	$0.3	Not specified

Digging into the details of those segment numbers helps you see the underlying drivers. For example, the growth in the Smart Water segment is heavily supported by the Hydroconn® connector line, which achieved its fourth sequential fiscal year with double-digit percentage revenue growth. The Smart Water segment operating income, however, fell by 38.5% to $5.7 million due to higher operating expenses.

The Energy Solutions segment's revenue decline was split between product and rental components:

• Product Revenue: $44.6 million (down 24.3%).
• Rental Revenue: $6.1 million (down 68.0%).

The Intelligent Industrial segment saw its revenue decrease by 4% from $24.9 million in the prior year to $24.0 million in FY 2025, despite a 9% revenue increase in the fourth quarter alone, driven by industrial sensors and contract manufacturing services.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.