Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA): Canvas du modèle commercial [Jan-2025 Mis à jour]

Dans le monde dynamique de la banque moderne, BBVA se distingue comme une institution financière pionnière qui a magistralement repensé son modèle commercial par la transformation numérique et l'innovation stratégique. En tirant parti de la technologie de pointe, en forgeant des partenariats stratégiques et en hiérarchisant les solutions centrées sur le client, BBVA a créé un cadre robuste qui ne s'adapte pas seulement au paysage financier en évolution rapide, mais établit également de nouvelles références industrielles pour les expériences de banque numérique. Cette toile de modèle commercial révèle comment BBVA s'est positionné stratégiquement comme une banque avant-gardiste qui mélange de manière transparente les services financiers traditionnels avec des capacités technologiques révolutionnaires.

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle commercial: partenariats clés

Alliances stratégiques avec des entreprises technologiques mondiales

BBVA a établi des partenariats technologiques stratégiques avec les sociétés suivantes:

Partenaire technologique	Focus de la collaboration	Année de partenariat
Google Cloud	Infrastructure cloud et technologies de l'IA	2021
Microsoft	Transformation numérique et cybersécurité	2019
Services Web Amazon	Solutions de cloud computing	2020

Partenariats avec les startups fintech pour l'innovation numérique

Les partenariats de startup fintech de BBVA comprennent:

• Investissements dans 32 startups fintech dans le monde entier
• 259 millions d'euros investis dans des entreprises d'innovation numérique
• Partenariats avec des startups en intelligence artificielle, en blockchain et en banque numérique

Démarrer	Focus technologique	Montant d'investissement
Banque atomique	Plateforme de banque mobile	48,5 millions d'euros
Propulser	Solutions d'assurance	22,3 millions d'euros
Aspirer	Outils de gestion financière	15,7 millions d'euros

Collaboration avec les fournisseurs de télécommunications

Partenariats de télécommunications de BBVA:

• Collaboration avec Telefónica pour les services bancaires numériques
• Intégration des banques mobiles avec les principaux fournisseurs de télécommunications
• 87 millions d'euros investis dans des infrastructures de télécommunications

Coentreprises avec des institutions financières internationales

Institution financière	Pays	Valeur de partenariat	Domaine de mise au point
Garanti bbva	Turquie	2,1 milliards d'euros	Services bancaires et financiers
Bbva Chile	Chili	1,5 milliard d'euros	Banque des entreprises et de la vente au détail
BBVA Mexique	Mexique	4,3 milliards d'euros	Services financiers complets

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle d'entreprise: activités clés

Développement de la plate-forme bancaire numérique

BBVA a investi 1,3 milliard d'euros dans la transformation numérique en 2023. Le développement de la plate-forme bancaire numérique comprend:

• Application bancaire mobile avec 26,1 millions d'utilisateurs numériques actifs
• Plateforme bancaire en ligne soutenant 34 millions de clients dans le monde entier
• Intégration de l'API pour les services financiers tiers

Métrique de la plate-forme numérique	Performance de 2023
Pénétration numérique des clients	61.3%
Transactions bancaires mobiles	2,4 milliards
Taux d'achèvement numérique	87%

Innovation de produit financier et de service

BBVA a lancé 42 nouveaux produits financiers numériques en 2023, en se concentrant sur:

• Produits d'investissement durable
• Solutions financières personnalisées axées sur l'IA
• Services de transaction compatibles avec la blockchain

Catégorie d'innovation	Montant d'investissement
Recherche et développement	475 millions d'euros
Développement de produits numériques	312 millions d'euros

Gestion des risques et conformité

BBVA maintient des processus de gestion des risques robustes:

• Équipe de conformité réglementaire de 1 200 professionnels
• Infrastructure de cybersécurité avancée
• Systèmes de détection de fraude propulsés par l'IA

Métrique de gestion des risques	Performance de 2023
Taux de violation de la conformité	0.03%
Prévention des incidents de cybersécurité	99.8%

Analyse des données client

BBVA exploite les capacités avancées d'analyse des données:

• Traitement d'infrastructure de Big Data 500 téraoctets par jour
• Modèles d'apprentissage automatique pour les informations clients
• Analyse prédictive pour les expériences bancaires personnalisées

Métrique d'analyse des données	Performance de 2023
Vitesse de traitement des données	2,3 millions de transactions / seconde
Précision de la personnalisation	92%

Initiatives bancaires durables

BBVA s'est engagée dans les stratégies bancaires durables:

• 100 milliards d'euros mobilisation des finances durables d'ici 2025
• Cible de neutralité en carbone d'ici 2050
• Extension du portefeuille d'investissement vert

Métrique de la durabilité	Performance de 2023
Financement vert	52,3 milliards d'euros
Réduction du CO2	23%

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Infrastructure technologique avancée

BBVA a investi 2,3 milliards d'euros dans la technologie et la transformation numérique en 2023. La banque exploite un écosystème technologique complet avec plus de 7 500 professionnels informatiques dans le monde.

Investissement technologique	Plates-formes numériques	Budget de cybersécurité
2,3 milliards d'euros (2023)	25+ applications bancaires numériques	450 millions d'allocation annuelle de 450 €

Solides capacités bancaires numériques

La plate-forme bancaire numérique de BBVA dessert 35,4 millions de clients numériques sur plusieurs marchés.

• 35,4 millions de clients numériques
• 78% des interactions client via les canaux numériques
• Plus de 1 500 modèles d'IA et d'apprentissage automatique déployés

Vaste réseau de succursales mondiales

Total des succursales	Pays d'opération	Présence physique
6 029 succursales	16 pays	4 marchés principaux: Espagne, Mexique, Turquie, Amérique du Sud

Effectif qualifié avec une expertise numérique

BBVA emploie 113 857 employés au total en 2023, 45% détenant des compétences numériques avancées.

• 113 857 employés au total
• 45% avec des capacités numériques avancées
• Formation moyenne des employés: 52 heures par an

Capital financier robuste

Actif total	Niveau de capitaux propres commun	Revenu net
792,6 milliards d'euros	13.98%	6,9 milliards d'euros (2023)

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle d'entreprise: Propositions de valeur

Solutions bancaires numériques complètes

BBVA a rapporté 44,8 millions de clients numériques dans le monde en 2023, représentant 64% de la clientèle totale. La plate-forme bancaire en ligne a traité 2,3 milliards de transactions numériques au cours de l'année.

Métriques bancaires numériques	Performance de 2023
Clients numériques	44,8 millions
Volume de transaction numérique	2,3 milliards
Téléchargements d'applications bancaires mobiles	12,6 millions

Services financiers personnalisés

BBVA a investi 1,2 milliard d'euros dans les technologies de l'IA et de la personnalisation en 2023. Implémenta 247 modèles d'apprentissage automatique pour l'optimisation de l'expérience client.

• Recommandations de produits financiers personnalisés
• Algorithmes d'évaluation des risques personnalisés
• Outils de suivi de la santé financière individuels

Expériences bancaires mobiles et en ligne avancées

La plate-forme bancaire mobile a atteint un taux de satisfaction des utilisateurs de 98,5%. Temps de réponse mobile moyen: 0,3 seconde.

Performance des banques mobiles	Métrique
Taux de satisfaction de l'utilisateur	98.5%
Temps de réponse de l'application	0,3 seconde
Utilisateurs d'authentification biométrique	36,7 millions

Approche bancaire durable et responsable

BBVA a engagé 200 milliards d'euros en finance durable d'ici 2025. Green Financing Portfolio a atteint 52,4 milliards d'euros en 2023.

• Engagement de neutralité en carbone d'ici 2050
• Financement du projet d'énergie renouvelable
• Produits d'investissement ESG

Produits de technologie financière innovante

BBVA a alloué 735 millions d'euros à l'innovation fintech en 2023. A lancé 37 nouveaux produits financiers numériques.

Métriques d'innovation	2023 données
Investissement en innovation	735 millions d'euros
Nouveaux produits numériques	37
Blockchain Transactions	126,500

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle d'entreprise: Relations clients

Engagement client omnicanal

En 2024, BBVA exploite 6 097 branches physiques dans plusieurs pays. La banque maintient 36,4 millions de clients numériques, avec 25,8 millions d'utilisateurs de banques mobiles actifs.

Canal	Métriques d'engagement des utilisateurs
Banque mobile	25,8 millions d'utilisateurs actifs
Banque en ligne	36,4 millions de clients numériques
Branches physiques	6 097 branches totales

Support client numérique personnalisé

BBVA utilise un support client axé sur l'IA avec une assistance numérique 24/7, gantant environ 68% des demandes des clients via des canaux numériques.

• Taux de résolution du chatbot alimenté par AI: 87%
• Temps de réponse moyen du support numérique: 2,3 minutes
• Évaluation de satisfaction du client pour le support numérique: 4.6 / 5

Plateformes de libre-service mobiles et en ligne

Les plateformes numériques de BBVA traitent 72% de toutes les transactions clients sans intervention humaine.

Service numérique	Volume de transaction
Transactions bancaires mobiles	1,2 milliard par an
Gestion de compte en ligne	82% des clients utilisent régulièrement

Programmes de fidélisation de la clientèle

Le programme de fidélité de BBVA couvre 4,7 millions de participants actifs avec des récompenses et des avantages personnalisés.

• Croissance des membres du programme de fidélité: 14% d'une année à l'autre
• Taux de rétention de clientèle moyen: 76%
• Taux de rachat de récompense: 62%

Services de conseil financier proactifs

BBVA fournit des conseils financiers personnalisés par le biais de canaux numériques et humains, avec 3,2 millions de clients utilisant des services de conseil financier avancés.

Service consultatif	Statistiques des utilisateurs
Planification financière numérique	2,1 millions d'utilisateurs
Consultations financières personnelles	1,1 million de clients

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle commercial: canaux

Application bancaire mobile

L'application bancaire mobile de BBVA dessert 37,1 millions de clients numériques actifs à partir de 2023. L'application a été téléchargée 25,6 millions de fois sur les marchés mondiaux. Les ventes numériques via des plateformes mobiles ont atteint 11,4 milliards d'euros en 2023.

Métrique de l'application mobile	2023 données
Clients numériques actifs	37,1 millions
Total des téléchargements d'applications	25,6 millions
Volume de ventes numériques	11,4 milliards d'euros

Site Web de banque en ligne

La plate-forme bancaire en ligne de BBVA prend en charge 29,3 millions de clients numériques. Le site Web traite environ 65% de toutes les transactions clients, avec un trafic mensuel moyen de 18,2 millions de visiteurs uniques.

• Base de clients numériques: 29,3 millions
• Taux de traitement des transactions: 65%
• Visiteurs mensuels du site Web: 18,2 millions

Succursales bancaires physiques

BBVA maintient 6 271 succursales bancaires physiques dans plusieurs pays à partir de 2023. Le réseau de succursales couvre 16 marchés primaires avec un personnel total de 126 813 employés.

Métrique du réseau de succursale	2023 données
Branches physiques totales	6,271
Total des marchés couverts	16
Total des employés de la succursale	126,813

Réseau ATM

BBVA exploite 35 683 distributeurs automatiques de billets dans le monde, avec 22 416 situés sur les marchés primaires. Ces machines traitent environ 742 millions de transactions par an.

• Total de distributeurs automatiques de billets mondiaux: 35 683
• ATM du marché primaire: 22 416
• Volume de transaction annuel: 742 millions

Plateformes de service client numérique

Les plates-formes de service client numérique de BBVA gèrent 73% des demandes des clients via les chatbots, les e-mails et les canaux de support sur les réseaux sociaux. Le système de support numérique gère les 4,6 millions d'interactions clients mensuellement.

Métrique de support numérique	2023 données
Taux de résolution de l'enquête numérique	73%
Interactions mensuelles du client	4,6 millions

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle d'entreprise: segments de clientèle

Clients bancaires au détail

En 2023, BBVA dessert environ 80,5 millions de clients bancaires de détail dans le monde.

Segment de clientèle	Nombre de clients	Distribution géographique
Clients bancaires au détail	80,5 millions	Espagne, Mexique, Turquie, Amérique du Sud
Utilisateurs de la banque numérique	54,3 millions	Plateformes bancaires en ligne et mobiles

Petites et moyennes entreprises

BBVA prend en charge 1,2 million de petites et moyennes entreprises sur ses marchés opérationnels.

• Portfolio bancaire PME: 95,4 milliards d'euros de prêts totaux
• Taille moyenne du prêt: 79 500 €
• Pénétration des banques numériques pour les PME: 68%

Clients commerciaux

Le segment des services bancaires d'entreprise comprend 35 000 grandes entreprises et clients institutionnels.

Segment de l'entreprise	Total des prêts d'entreprise	Valeur du client moyen de l'entreprise
Grandes entreprises	214,6 milliards d'euros	6,13 millions d'euros par client

Individus à haute nette

BBVA gère la richesse pour 250 000 individus à haute teneur en naissance dans le monde.

• Actifs totaux de gestion de patrimoine: 92,3 milliards d'euros
• Valeur du portefeuille moyen: 369 200 €
• Clients bancaires privés: principalement en Espagne, au Mexique et en Amérique du Sud

Clients bancaires internationaux

BBVA opère dans 30 pays avec une présence significative sur 9 marchés principaux.

Région	Clientèle	Part de marché
Espagne	23,6 millions	26.4%
Mexique	28,4 millions	34.7%
Turquie	9,2 millions	12.3%
Amérique du Sud	19,3 millions	18.6%

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Investissements infrastructures technologiques

En 2023, BBVA a investi 1,36 milliard d'euros en technologie et en transformation numérique. Répartition spécifique des infrastructures technologiques:

Catégorie de technologie	Montant d'investissement (€)
Infrastructure de cloud computing	412 millions
Systèmes de cybersécurité	285 millions
Plateformes bancaires numériques	336 millions
Intelligence artificielle et apprentissage automatique	217 millions

Maintenance de plate-forme numérique

Coûts de maintenance annuelle de la plate-forme numérique pour BBVA en 2023:

• Maintenance des applications bancaires mobiles: 78 millions d'euros
• Coûts opérationnels de la plate-forme Web: 62 millions d'euros
• Intégration et gestion de l'API: 45 millions d'euros

Formation et développement des employés

Les dépenses de formation des employés de la BBVA en 2023:

Catégorie de formation	Coût (€)
Formation des compétences numériques	52 millions
Développement du leadership	34 millions
Conformité et formation réglementaire	26 millions

Compliance et dépenses réglementaires

Coûts de conformité réglementaire pour BBVA en 2023:

• Conformité juridique et réglementaire: 215 millions d'euros
• Systèmes de gestion des risques: 127 millions d'euros
• Infrastructure anti-blanchiment d'argent: 93 millions d'euros

Coûts de marketing et d'acquisition des clients

Répartition des dépenses de marketing pour 2023:

Canal de marketing	Dépenses (€)
Marketing numérique	87 millions
Publicité médiatique traditionnelle	53 millions
Campagnes d'acquisition de clients	42 millions
Marketing des médias sociaux	28 millions

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Modèle commercial: Strots de revenus

Intérêt des prêts

En 2022, BBVA a déclaré un revenu net d'intérêts de 15,4 milliards d'euros. La répartition du portefeuille de prêts de la banque est la suivante:

Catégorie de prêt	Volume total (milliards d'euros)
Prêts d'entreprise	124.6
Hypothèques au détail	98.3
Prêts à la consommation	45.2

Frais et commissions bancaires

BBVA a généré 6,1 milliards d'euros en frais et commissions nets en 2022, avec la distribution suivante:

• Services de paiement: 2,3 milliards d'euros
• Gestion du compte: 1,7 milliard d'euros
• Services de carte de crédit: 1,2 milliard d'euros
• Autres services bancaires: 0,9 milliard d'euros

Services de banque d'investissement

Les revenus de la banque d'investissement pour 2022 ont atteint 1,8 milliard d'euros, segmenté comme:

Type de service	Revenus (millions d'euros)
Fusionnement & Avis d'acquisition	680
Services de souscription	620
Financement structuré	500

Monétisation des produits bancaires numériques

Les revenus bancaires numériques en 2022 ont totalisé 1,2 milliard d'euros, avec la ventilation suivante:

• Frais de plate-forme bancaire numérique: 450 millions d'euros
• Services bancaires mobiles: 350 millions d'euros
• Plateformes d'investissement en ligne: 250 millions d'euros
• Solutions de paiement numérique: 150 millions d'euros

Transactions bancaires internationales

Les revenus des transactions internationales pour 2022 s'élevaient à 2,5 milliards d'euros:

Région	Revenus de transactions (millions d'euros)
l'Amérique latine	1,200
Europe	800
États-Unis	500

Banco Bilbao Vizcaya Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core promises Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) is making to its customers as we move through late 2025. It's a model heavily weighted toward digital excellence and purpose-driven finance.

Digital-first, personalized banking experience via top-rated mobile app

The digital experience is now the default. BBVA launched a new version of its mobile app in Spain, built on a unique native code, making it scalable to all operating countries. This technological overhaul means the app runs up to six times faster than the previous version. The bank boasts 57 million mobile customers globally, with 78 percent of its total sales now conducted through digital channels. Personalization is deep; the app uses artificial intelligence to learn your habits, adjusting the layout and prioritizing tools based on your usage patterns. For eligible customers in Spain, the app automatically includes overdraft coverage of up to €300 to cover bills if funds are insufficient, aiming to help you avoid missed payments.

The value proposition here is about friction reduction and control:

• Direct access to cards and Bizum upon opening.
• Biometric login replacing traditional passwords.
• A new discreet mode to hide balances and transactions.
• Card data (PAN, expiry, CVV) available instantly.

Financial health tools and AI-driven recommendations for better decisions

BBVA has made improving financial well-being a strategic priority, moving beyond just being an infrastructure provider to offering advice. The AI-driven tools are showing measurable results for users. Customers in Spain who actively use these financial health features have seen their savings grow by 11% compared to non-users. In Mexico, that growth in savings for users reached up to 20%. The bank's Global Financial Education Plan aims to train one million people by 2025. Furthermore, an AI-powered financial coach reviews your income, expenses, savings, and debt to offer specific recommendations.

Global CIB expertise for large corporations and institutional clients

For your wholesale clients, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) Corporate & Investment Banking (CIB) is delivering record performance. Through September 2025, CIB posted revenues of €4,832 million, a 27% increase year-on-year. The division's attributable profit reached €2,341 million, marking a 32% increase over the same period in 2024. This growth is supported by a loan book that expanded by 15% compared to December 2024. The bank is reinforcing its global presence, with strong performance noted in Spain, the United Kingdom, Continental Europe, and the United States.

Here's a snapshot of the CIB segment's growth through 9M 2025:

Metric	Value (Jan-Sep 2025)	Year-on-Year Growth
CIB Revenues	€4,832 million	27%
CIB Attributable Profit	€2,341 million	32%
Corporate Segment Revenue Growth	N/A	16%
Institutional Segment Growth	N/A	23%

Commitment to sustainability, channeling €97 billion in 9M 2025

Sustainability is a core growth driver, not an afterthought. Between January and September 2025, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) channeled approximately €97 billion into sustainable business activities. This represents a 48 percent increase compared to the first three quarters of the prior year. The bank has set a new, more ambitious target to channel €700 billion in sustainable finance between 2025 and 2029.

The allocation of the €97 billion channeled in 9M 2025 breaks down by focus area:

• Climate change and natural capital projects: 76 percent.
• Social endeavors: 24 percent.

Within the CIB segment specifically, the bank channeled €49.7 billion in sustainable finance through 9M 2025, a 36% year-on-year increase. Financing for renewable energy projects alone reached €2.1 billion through September 2025.

Diversified geographic exposure for growth and risk mitigation

The Group's business model relies on its strong geographic diversification, which proved advantageous amid varying economic conditions across its markets. Mexico remains a powerhouse, but Spain shows solid momentum, too. For instance, in Q1 2025, loan growth in Mexico hit an impressive 17.2% year-over-year, while Spain saw 6.6% growth. The profit contribution reflects this balance, though Mexico leads.

Here's the net attributable profit breakdown for the Group in Q1 2025, excluding the Corporate Center:

Geographic Area	Net Attributable Profit Share (1Q25)
Mexico	45.8%
Spain	35.2%
Turkey	5.4%
South America	7.5%
Rest of Business	6.0%

If you're looking at the CIB segment's profit contribution for 9M 2025, it was €2,341 million. Finance: draft the 13-week cash view by Friday.

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) connects with and serves its diverse client base as of late 2025. The relationship strategy is clearly centered on digital intensity, supported by advanced AI, while maintaining specialized human touchpoints where complexity demands it.

Automated, digital self-service via the BBVA App and NetBanking

The digital channels are the primary interface for the majority of the global customer base. Over 75 percent of customers around the world use the BBVA app. This intensity is driving transaction volume significantly; for instance, in Mexico, the average digital client performs one transaction daily within the app as of the first nine months of 2025. The push for end-to-end digital processes is evident in sales figures, with 58 percent of total sales in BBVA México being completed digitally (E2E) between January and September 2025. This self-service capability extends to product origination, where 43 percent of credit cards in that region were placed without the customer ever stepping into a branch. This digital-first approach is a core driver of efficiency.

Digital Metric	Value/Amount	Context/Period
Global App Usage Rate	Over 75 percent	Customers worldwide
E2E Digital Sales Share	58 percent	BBVA México, Jan-Sep 2025
Digital Customer Base	27 million	BBVA México, as of Sep 2025
Daily Average App Transactions	One	Per digital client, BBVA México

Personalized, AI-enhanced advisory services for retail and wealth clients

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) is embedding artificial intelligence to move beyond simple transactions toward genuine financial guidance. The bank's Chair stressed AI's central role in customer service and strategic AI projects for customization and efficiency in October 2025. This is not just back-office automation; it directly impacts the customer experience. Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) has demonstrated the ability to enable Apple Intelligence-powered card personalization directly from its app as of October 2025. Furthermore, the digital banks in Europe are exploring what could be the first banking app natively integrated within ChatGPT, aiming to make financial management more natural and intelligent for users in Italy and Germany. To power this, the Group has expanded its partnership to 11,000 ChatGPT Enterprise licenses for employees, who report saving an average of nearly three hours of work per week through AI automation. The AI Factory develops analytical components that power features like financial health tools on the app and personalized recommendations.

• AI-driven financial health features on the BBVA app.
• Exploration of conversational app concepts integrated with ChatGPT.
• Enabling of Apple Intelligence-powered card personalization.
• AI Factory develops personalized product recommendations.
• More than 80 percent of licensed ChatGPT users use it daily.

Dedicated relationship managers for Corporate & Investment Banking clients

For the corporate segment, the relationship model shifts to specialized human expertise, heavily augmented by technology. The relationship model for companies is built around expert advice, which is reinforced by artificial intelligence and advanced analytics. This structure is designed to offer solutions tailored to every sector and context, supporting everything from everyday transactions to strategic decisions like international expansion. As of the end of 2024, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) provided financing to 70,000 larger corporations. The Corporate & Investment Banking (CIB) unit is a key part of the business structure, working alongside Commercial Client Solutions to serve enterprises across the 25 countries where the bank operates. The goal is to combine the approachability of an agent with the bank's technological capabilities.

Multi-channel service model combining digital and physical touchpoints

The overall service model is a blend, recognizing that while digital is dominant, physical presence and specialized human interaction remain relevant. The Group reported that over 11 million new customers joined in 2024, with two-thirds driven through digital channels. The digital-only bank in Italy, for example, has grown to over 800,000 customers and aims for 1 million by 2026, showing the viability of a digital-first approach in new markets. Still, the Group maintains a global footprint across 25 countries, suggesting a network of physical touchpoints supports the digital core. The BBVA Italy app holds top ratings on both Google Play and the App Store, signaling an excellent experience across channels. The annual ICT spending for the Group was estimated at $2.3 billion in 2024, a significant investment underpinning this multi-channel capability.

Digital acquisition of new customers, a record growth driver

Digital acquisition is explicitly a record growth driver for Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA). In BBVA México alone, the bank added 2.9 million new digital clients between January and September 2025, representing an 81 percent annual growth rate. Across the Group, the success of digital franchises like BBVA Italy, which grew its customer base by 35 percent since November 2024, demonstrates this acquisition power. The Group attracted 11 million new customers in 2024, with the majority coming from digital routes. The daily average placement of new credit cards via the BBVA app in Mexico reached 3,200 units in September 2025, a 1.7 times increase compared to September 2022.

If you're assessing the digital conversion funnel, focus on the 58 percent E2E digital sales figure for Q3 2025 as the key indicator of frictionless onboarding success. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) gets its value proposition into the hands of its customers. Honestly, the story here is overwhelmingly digital, but they still maintain a significant physical presence for those pivotal moments that require a face-to-face touch.

The digital push is clear: a staggering 78% of total sales are now conducted through digital channels. That's a massive shift, and it's backed by strong customer acquisition; for example, in the first quarter of 2025, 66% of new customers were acquired digitally. So, while the digital platforms are the workhorse, the physical network remains a strategic asset.

Here's a quick look at the scale of their physical and digital reach as of late 2025, combining the stated targets with recent operational data:

Channel Type	Metric	Reported/Targeted Amount
Digital Sales	Percentage of Total Sales	78%
Physical Network	Number of Physical Branches	5,657
Physical Network	Number of ATMs	30,600
Digital Acquisition (Q1 2025)	New Customers via Digital Channels	66%

For the corporate and developer ecosystem, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) uses Open Banking APIs to embed finance directly where clients work. They offer over 40 API-based financial solutions designed for integration, helping companies optimize cash flow in real time. The expected growth in API call volume, a key indicator of usage, is projected to hit a compound annual growth rate of 35% by 2030, showing this channel is set for serious expansion.

The bank is actively fostering the startup community through the BBVA Spark platform. This initiative is designed to engage and fund high-growth companies with the agility traditional banking often lacks. As of late 2025, BBVA Spark has:

• Partnered with over 1,500 companies.
• Secured more than €600 million in funding for partners.
• Expanded its physical presence to London, Madrid, Barcelona, Bogotá, Mexico City, and Buenos Aires.

You can see this in action with recent deals, like the €50 million agreement signed with Sesame in October 2025, or the USD 16 million financing provided to Clara in Colombia in August 2025. It's about co-designing solutions, not just selling products.

Finally, for simpler interactions, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) uses channels like WhatsApp Banking. This allows for straightforward services, such as account opening, to be handled right where the customer already is, fitting into that broader digital-first strategy.

Strategy: Review the Q4 2025 operational report to see if the branch count has dropped below 5,600, and have the Digital Product team draft a 2026 target for API revenue contribution by next Tuesday.

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core groups Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) serves as of late 2025. The bank structures its focus across several distinct segments, leveraging its global footprint.

The Mass Retail segment is substantial. As of September 2025, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) reported 80.1 million active clients globally. This base is heavily digitized, with a record growth in customer acquisition driven by digital channels.

For the business side, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) aims to be the go-to bank for companies of all sizes, which is a key priority in its 2025-2029 strategic cycle. This includes Small and Medium-sized Enterprises (SMEs) and Large Corporations, which fall under the Corporate & Investment Banking (CIB) umbrella.

The focus on SMEs is strong, evidenced by recent recognition. In 2025, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) won 'Best SME Bank in Spain' and 'Best SME Bank in Western Europe' awards from Global Finance. For context on growth, in 2024, revenues from the SME segment grew 40% year-over-year to reach €3 billion.

The Corporate & Investment Banking (CIB) segment also shows dynamism. During the first nine months of 2025, loans to business (part of the wholesale segment which includes CIB) grew by 5.9% at the Group level. Furthermore, looking at sustainable business channeling through the end of June 2025, the CIB segment accounted for €7.5 billion of the total channeled amount.

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA)'s geographical focus clearly centers on several key markets, though its overall reach is wide. The bank maintains a presence in over 25 countries.

Here is a look at the financial performance within two of its core geographic markets for the first half of 2025:

Geographic Market	Net Attributable Profit (1H 2025, Millions of Euros)
Spain	2,144
BBVA Mexico	2,578

Tech-focused startups and scale-ups are served through the dedicated unit, BBVA Spark. As of October 2025, this initiative supported over 1,700 clients and had channeled more than €750 million since its launch.

You can see the breakdown of sustainable business channeling by customer segment for the first half of 2025:

• Retail: nearly €7.5 billion
• Enterprises: €23.7 billion
• CIB: €7.5 billion

Overall, the Group had 126,997 employees as of September 2025 to support these customer segments.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Canvas Business Model: Cost Structure

The Cost Structure for Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) is heavily weighted toward technology modernization, human capital, and managing risk exposure across its global footprint. This structure reflects a commitment to digital leadership while maintaining a physical presence.

• Significant technology and IT investment, over €3 billion globally. (Note: Annual ICT spending was estimated at $2.3 billion in 2024).
• Personnel expenses for 126,997 employees as of Q3 2025.
• Operating expenses managed for an improved efficiency ratio of 38.2% (Q1 2025).
• Provisions for impairment on financial assets (Cost of Risk at 1.32% in 1H25).
• Branch network maintenance and optimization costs.

The scale of operational costs is evident when looking at the nine-month figures for 2025, where operating expenses reached €10.36 billion through September. This expense base is being managed to drive down the cost-to-income ratio, which stood at 38.2% as of September 30, 2025.

Here's a quick look at some of the key financial metrics that define this cost base as of late 2025:

Cost Component Metric	Period/Date	Value
Efficiency Ratio	Q1 2025 (March 31)	38.2%
Cost of Risk (CoR)	1H25	1.32%
Total Employees	Q3 2025 (September 30)	126,997
Operating Expenses (9M 2025)	January - September 2025	€10.36 billion
ICT Spending Estimate	2024	$2.3 billion

The management of personnel costs is intrinsically linked to the technology investment, as the bank continues to hire specialized tech talent to meet its digitization goals. The total workforce figure of 126,997 employees as of the end of the third quarter of 2025 reflects this human capital investment.

The bank also actively manages its physical footprint costs, which include:

• Lease and utility expenses for the global branch network.
• Costs associated with branch closures and network optimization projects.
• Security and physical infrastructure upkeep.

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) - Canvas Business Model: Revenue Streams

The revenue streams for Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, S.A. (BBVA) as of late 2025 are heavily anchored in traditional banking activities, supplemented by market-related income and fee-based services across its global footprint.

The primary engine remains Net Interest Income (NII). Through September 2025, the NII reached €19.25 billion, reflecting a strong performance driven by lending growth in key markets like Spain, Mexico, and Türkiye. This figure is part of the core banking revenues which, combined with fees, showed a strong year-on-year growth of 13.5 percent in constant euros through the first nine months of 2025.

Fees and commissions are another critical component. Net Fees and Commissions totaled €6.07 billion through September 2025. This growth was supported by the performance of payment methods and asset management fees.

The scale of the lending activities directly underpins the NII. As of September 30, 2025, the gross loans and advances to customers for the BBVA Group stood at €447.901B. This represents a significant increase, with lending activity growing by 16.0 percent year-on-year at constant exchange rates.

Here's a quick look at the main recurring revenue components for the nine months ending September 2025:

Revenue Component	Amount (9M 2025)
Net Interest Income (NII)	€19.25 billion
Net Fees and Commissions	€6.07 billion
Loans and Advances to Customers (Gross)	€447.901B

Market activities contribute through Net Trading Income (NTI). While specific cumulative NTI for 9M 2025 isn't mandated, the third quarter saw a favorable performance in NTI, though the annual comparison was impacted by strong gains from P&L hedges linked to the Mexican Peso depreciation in 3Q24. NTI, alongside dividend income and other items, contributes to the Gross Income figure, which for 9M 2025 was €27.136 billion.

Fee-based revenue is diversified across several specialized areas. You see income generated from:

• Asset management activities, which contributed to the growth in net fees and commissions.
• Insurance contract revenues and expenses.
• Investment banking fees derived from the Corporate & Investment Banking (CIB) segment. The CIB segment channeled approximately €49.7 billion between January and September 2025, showing a 36.6 percent increase.

The focus on sustainable finance also generates revenue streams, with the Group channeling €97 billion in transactions related to environmental or social impact through September 2025. This is a key strategic area supporting future business origination.