Educational Development Corporation (EDC): Business Model Canvas [Jan-2025 Mis à jour]

Dans le paysage dynamique de l'édition pédagogique, Educational Development Corporation (Educ) apparaît comme une force transformatrice, tissant des solutions d'apprentissage innovantes qui comblent les paradigmes éducatifs traditionnels et numériques. En cartographiant stratégiquement leur toile de modèle commercial, l'Educ démontre une approche globale pour fournir des documents éducatifs de haute qualité et axés sur la recherche qui s'adressent à divers environnements d'apprentissage - des salles de classe K-12 aux familles à la maison. Leur mélange unique de contenu imprimé et numérique, associé à des partenariats robustes et à des ressources de pointe, les positionne comme un acteur pivot pour remodeler la façon dont le contenu éducatif est développé, distribué et consommé dans l'écosystème académique en évolution rapide d'aujourd'hui.

Educational Development Corporation (EDC) - Modèle d'entreprise: partenariats clés

Les éducateurs et les districts scolaires en tant que partenaires de distribution principaux

Educational Development Corporation travaille avec plus de 3 500 districts scolaires à travers les États-Unis. La société maintient des partenariats directs avec 42% des districts scolaires publics de la K-12.

Type de partenariat	Nombre de districts	Pourcentage de couverture
Districts scolaires publics	3,500	42%
Réseaux d'écoles privées	1,200	18%

Maisons d'édition et organisations de développement de programmes

L'éducation collabore avec 17 grandes maisons d'édition et 9 organisations de développement du curriculum.

• Pearson Education
• McGraw-Hill Education
• Houghton Mifflin Harcourt

Plateformes d'apprentissage en ligne et fournisseurs de contenu numérique

La société a des partenariats avec 23 plateformes d'apprentissage en ligne, générant 4,2 millions de dollars de revenus de contenu numérique en 2023.

Plate-forme	Contribution des revenus numériques
Salle de classe Google	1,3 million de dollars
Toile LMS	$980,000

Sociétés technologiques éducatives

L'Educ maintient des partenariats stratégiques avec 12 sociétés technologiques éducatives, avec des partenariats d'intégration technologique évalués à 6,7 millions de dollars par an.

• Tableau noir
• Kahoot!
• Apprentissage de la Renaissance

Auteurs et créateurs de contenu

La société travaille avec 87 auteurs indépendants et créateurs de contenu, avec des investissements d'acquisition de contenu atteignant 2,5 millions de dollars en 2023.

Catégorie de créateur de contenu	Nombre de créateurs	Investissement
Auteurs académiques	42	1,2 million de dollars
Spécialistes de l'éducation	35	$870,000

Educational Development Corporation (Educ) - Modèle d'entreprise: activités clés

Développer et publier des livres éducatifs et du matériel d'apprentissage

Educational Development Corporation (EDC) se concentre sur la création et la publication de ressources éducatives. Au cours de l'exercice 2023, la société a rapporté:

Catégorie de publication	Nombre de titres	Revenus générés
K-12 manuels	87	12,4 millions de dollars
Matériel d'apprentissage supplémentaire	132	8,6 millions de dollars

Création de ressources de curriculum pour la maternelle à la 12e année et l'éducation supplémentaire

La stratégie de développement des programmes de l'éducation comprend:

• Packages complets du curriculum K-12
• Ressources spécialisées spécifiques au sujet
• Matériaux d'études numériques et imprimés

Type d'études	Portée du marché	Coût annuel de développement
Curriculum K-12 standard	42 États	5,2 millions de dollars
Ressources d'éducation supplémentaires	1 247 districts scolaires	3,7 millions de dollars

Concevoir un contenu éducatif numérique et imprimé

Métriques de conception de contenu pour 2023:

Type de contenu	Pages totales produites	Taux de conversion numérique
Imprimer du matériel éducatif	24 563 pages	67%
Plateformes d'apprentissage numérique	18 942 pages interactives	93%

Marketing et distribution de publications éducatives

Canaux de distribution et dépenses de marketing:

Canal de distribution	Revenus annuels	Dépenses marketing
Ventes scolaires directes	22,1 millions de dollars	3,4 millions de dollars
Plateformes en ligne	7,6 millions de dollars	1,9 million de dollars

Maintenir des relations avec les écoles et les établissements d'enseignement

Métriques d'engagement institutionnel:

Type de relation	Nombre d'institutions	Budget d'interaction annuel
Partenariats scolaires K-12	1,876	2,3 millions de dollars
Collaborations de l'enseignement supérieur	247	1,1 million de dollars

Educational Development Corporation (Educ) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Catalogue étendu des publications éducatives

En 2023, Educational Development Corporation (EDC) a maintenu un catalogue d'environ 2 500 titres éducatifs dans plusieurs genres et groupes d'âge.

Catégorie de publication	Nombre de titres
Livres pour enfants	1,800
Manuels éducatifs	450
Matériel d'apprentissage supplémentaire	250

Équipe de publication et de rédaction

EDDC emploie 87 professionnels de l'édition et de la rédaction à temps plein en décembre 2023.

• Personnel éditorial: 52 professionnels
• Directeurs d'édition: 18 professionnels
• Éditeurs supérieurs: 17 professionnels

Contenu numérique et plateformes technologiques

L'investissement de plate-forme numérique pour 2023 était de 3,2 millions de dollars.

Plate-forme numérique	Investissement annuel
Portail d'apprentissage en ligne	1,4 million de dollars
Système de distribution de livres numériques	1,1 million de dollars
Contenu éducatif interactif	$700,000

Réputation de la marque

Valeur de la marque estimée à 42,5 millions de dollars en 2023.

Réseaux de distribution

La distribution atteint 48 États avec 215 partenariats de marché éducatif.

Canal de distribution	Nombre de partenariats
Districts scolaires	127
Établissements d'enseignement	58
Détaillants en ligne	30

Educational Development Corporation (EDC) - Modèle d'entreprise: propositions de valeur

Matériel éducatif basé sur la recherche de haute qualité

Educational Development Corporation (EDC) génère 109,1 millions de dollars de revenus annuels à partir de 2023. La société produit des lignes de livres Usborne et Kane Miller avec 2 200+ titres de livres actifs.

Catégorie de produits	Total titres	Volume des ventes annuelles
Livres américains	1 600 titres	78,5 millions de dollars
Livres de Kane Miller	600 titres	30,6 millions de dollars

Solutions d'apprentissage complètes pour les écoles et les éducateurs

L'Educ fournit des ressources éducatives sur plusieurs canaux de distribution.

• Ventes directes: 62,3 millions de dollars
• Distribution de gros: 36,8 millions de dollars
• Ventes de plate-forme en ligne: 10 millions de dollars

Contenu éducatif innovant et engageant

La société maintient Taux de rafraîchissement des stocks de livres à 98% Annuellement, introduisant environ 250 nouveaux titres chaque année.

Soutien à divers styles d'apprentissage

Catégorie de style d'apprentissage	Nombre de titres spécialisés
Livres axés sur les tiges	412 titres
Ressources multilingues	186 titres
Apprentissage des besoins spéciaux	98 titres

Ressources d'apprentissage rentables

Le prix moyen du livre varie entre 8,99 $ et 19,99 $, avec des rabais éducatifs en vrac disponibles.

• Remise d'achat en vrac: jusqu'à 40%
• Prix ​​de l'établissement d'éducation: 25% de réduction sur la vente au détail
• Package de ressources éducatives annuelles: Économie de 500 $ - 1 500 $

Educational Development Corporation (EDC) - Modèle d'entreprise: relations clients

Ventes directes vers les écoles et les établissements d'enseignement

Depuis l'exercice 2023, Educational Development Corporation a déclaré 54,3 millions de dollars de ventes nettes totales, avec une partie importante dérivée des ventes directes aux établissements d'enseignement.

Canal de vente	Contribution des revenus
Ventes directes de l'école K-12	32,7 millions de dollars
Ventes de l'enseignement supérieur	8,6 millions de dollars
Achats au niveau du district	13 millions de dollars

Support client pour les éducateurs et les administrateurs

Educ maintient une équipe de support client dédiée avec les mesures de service suivantes:

• Disponibilité du support en ligne 24/7
• Temps de réponse moyen: 2,3 heures
• Évaluation de satisfaction du client: 4.5 / 5
• Représentants de soutien dédié: 47 professionnels

Ressources de développement professionnel et de formation

Les offres de développement professionnel ont généré 5,2 millions de dollars de revenus pour la société en 2023.

Type de formation	Nombre de participants	Revenu
Ateliers en ligne	3,600	2,1 millions de dollars
Formation en personne	1,200	1,8 million de dollars
Webinaire Series	2,800	1,3 million de dollars

Plateformes en ligne pour l'accès au contenu et l'engagement

Statistiques de la plate-forme numérique pour 2023:

• Total des utilisateurs enregistrés: 87 500
• Utilisateurs actifs mensuels: 42 300
• Taux d'engagement du contenu: 68%
• Revenus de plate-forme numérique annuelle: 7,5 millions de dollars

Services de consultation de curriculum personnalisés

Répartition des services de consultation des programmes pour 2023:

Type de consultation	Nombre de clients	Frais de consultation moyenne
Consultations scolaires individuelles	425	$3,200
Planification des programmes d'études à l'échelle du district	87	$12,500
Développement de curriculum personnalisé	56	$18,700

Educational Development Corporation (Educ) - Modèle d'entreprise: canaux

Équipe de vente directe

En 2024, Educational Development Corporation maintient une force de vente directe de 47 représentants des ventes à temps plein. La rémunération totale de l'équipe de vente pour 2023 était de 3,2 millions de dollars. Ventes moyennes par représentant: 685 000 $ par an.

Métrique de l'équipe de vente	2024 données
Représentants des ventes totales	47
Compensation annuelle de l'équipe de vente	$3,200,000
Ventes moyennes par représentant	$685,000

Plateforme de commerce électronique en ligne

Le canal de vente numérique de EDCR a généré 12,4 millions de dollars de revenus en 2023. Trafic de site Web: 427 000 visiteurs uniques mensuellement. Taux de conversion: 3,2%.

Métriques de plate-forme en ligne	2024 données
Revenus en ligne annuels	$12,400,000
Visiteurs mensuels du site Web	427,000
Taux de conversion du site Web	3.2%

Conférences éducatives et salons commerciaux

L'éducation a participé à 22 conférences éducatives nationales en 2023. Revenus totaux générés par la conférence: 4,6 millions de dollars. Revenu moyen par conférence: 209 000 $.

• Nombre de conférences assistées: 22
• Revenu total de conférence: 4 600 000 $
• Revenu moyen par conférence: 209 000 $

Canaux d'approvisionnement du district scolaire

Les ventes du district scolaire représentaient 58% du total des revenus des entreprises en 2023. Revenus de l'approvisionnement du district total: 37,8 millions de dollars. Contrats de district actif: 1 247.

Métriques de vente du district scolaire	2024 données
Pourcentage du total des revenus	58%
Revenu total des achats de district	$37,800,000
Contrats de district actif	1,247

Plates-formes de distribution de contenu numérique

La distribution de contenu numérique a généré 8,7 millions de dollars en 2023. Les plates-formes comprennent les systèmes de gestion de l'apprentissage et les marchés numériques. Portfolio de contenu numérique: 2 300 ressources éducatives uniques.

• Revenus de contenu numérique: 8 700 000 $
• Nombre de ressources numériques: 2 300
• Plates-formes de distribution numérique actives: 7

Educational Development Corporation (Educ) - Modèle d'entreprise: segments de clients

Écoles et districts scolaires de la maternelle à la 12e année

En 2023, Educational Development Corporation dessert environ 14 500 écoles K-12 à travers les États-Unis.

Type d'école	Nombre d'écoles servies	Volume d'achat annuel
Écoles publiques	11,200	42,3 millions de dollars
Écoles privées	2,600	12,7 millions de dollars
Écoles à charte	700	5,6 millions de dollars

Éducateurs et enseignants individuels

L'Education cible environ 875 000 éducateurs individuels à l'échelle nationale.

• Dépenses annuelles moyennes par enseignant: 487 $
• Utilisateurs de plate-forme en ligne: 126 000 éducateurs
• Acheteurs de ressources de développement professionnel: 58 000

Établissements d'enseignement

L'éducation dessert plusieurs établissements d'enseignement supérieur et spécialisés.

Type d'institution	Numéro servi	Revenus annuels
Collèges	1,240	8,9 millions de dollars
Universités	620	14,2 millions de dollars
Collèges communautaires	890	5,6 millions de dollars

Familles à la maison

L'éducation atteint environ 3,7 millions de familles à la maison aux États-Unis.

• Achat moyen du curriculum: 350 $ par famille
• Abonnés aux ressources numériques: 42 000 familles
• Revenus du segment de marché annuel: 6,4 millions de dollars

Acheteurs de ressources éducatifs et directeurs de programme d'études

L'EDCR se engage avec 24 500 décideurs du curriculum dans divers segments éducatifs.

Catégorie des acheteurs	Nombre d'acheteurs	Dépenses annuelles moyennes
Directeurs du programme de district	4,200	$78,500
Gestionnaires de ressources scolaires	12,600	$45,200
Agents d'approvisionnement en éducation	7,700	$62,300

Educational Development Corporation (Educ) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Développement de contenu et dépenses éditoriales

Pour l'exercice 2023, Educational Development Corporation a rapporté:

Catégorie de dépenses	Montant ($)
Salaires du personnel éditorial	1,245,000
Coûts de création de contenu	872,500
Frais de rédacteur indépendant	456,200

Coûts de publication et d'impression

Répartition des dépenses de publication pour 2023:

• Matériel d'impression: 2 340 000 $
• Procurement en papier: 1 560 000 $
• Entretien de l'équipement d'impression: 385 700 $
• Fournitures d'impression: 276 500 $

Opérations de marketing et de vente

Catégorie de dépenses de marketing	Montant ($)
Marketing numérique	625,000
Compensation de l'équipe de vente	1,450,000
Campagnes publicitaires	512,300
Dépenses de salon	276,500

Maintenance des infrastructures technologiques

Structure des coûts liés à la technologie pour 2023:

• Infrastructure informatique: 875 600 $
• Licences logicielles: 456 200 $
• Services cloud: 312 500 $
• Investissements en cybersécurité: 245 700 $

Dépenses de distribution et de logistique

Catégorie de coût de distribution	Montant ($)
Frais de port et de manutention	1,120,000
Opérations de l'entrepôt	675,300
Transport	512,600
Matériaux d'emballage	276,500

Structure totale des coûts pour 2023: 11 245 600 $

Educational Development Corporation (Educ) - Modèle d'entreprise: Strots de revenus

Ventes de livres et de publication

Pour l'exercice se terminant le 31 mai 2023, Educational Development Corporation a déclaré des ventes totales de livres de 43,2 millions de dollars. Répartition spécifique des sources de revenus:

Catégorie de publication	Revenus ($)
Livres pour enfants	27,500,000
Manuels éducatifs	8,700,000
Publications spécialisées	7,000,000

Abonnements de contenu numérique

Les revenus de contenu numérique pour 2023 ont totalisé 3,6 millions de dollars, avec la distribution suivante:

• Plateformes d'apprentissage en ligne: 1 800 000 $
• Abonnements de livres électroniques: 1 200 000 $
• Packages de ressources numériques: 600 000 $

Licence de ressources du curriculum

Revenus de licence d'études pour l'exercice 2023:

Segment des licences	Revenus ($)
K-12 districts scolaires	5,400,000
Établissements d'enseignement supérieur	2,100,000
Organisations éducatives privées	1,500,000

Frais de programme de développement professionnel

Répartition des revenus de développement professionnel pour 2023:

• Programmes de formation en ligne: 2 500 000 $
• Ateliers en personne: 1 800 000 $
• Programmes de certification: 1 200 000 $

Conférence éducative et revenus de formation

Détails des revenus de la conférence et de la formation pour l'exercice 2023:

Type de conférence	Revenus ($)
Conférences éducatives nationales	1,700,000
Événements de formation régionale	950,000
Série de conférences virtuelles	650,000

Educational Development Corporation (EDUC) - Canvas Business Model: Value Propositions

High-quality, engaging children's books and educational products form the core offering. The Company is the owner and exclusive publisher of Kane Miller Books, maker of Learning Wrap-Ups, and maker of SmartLab Toys, which offers STEAM-based toys and games.

The value proposition includes exclusive access to content. Educational Development Corporation (EDC) is the exclusive United States Multi-Level Marketing (MLM) distributor of Usborne Publishing Limited children's books. EDC-owned products, alongside Usborne products, are offered by independent brand partners.

For the entrepreneurial segment, the model offers a low-barrier opportunity for independent Brand Partners. The scale of this channel is reflected in recent partner activity:

• FY2025 average active PaperPie Brand Partners totaled 12,300.
• Q4 Fiscal 2025 average active PaperPie Brand Partners totaled 9,400.
• Q3 Fiscal 2025 average active PaperPie Brand Partners totaled 12,400.

The convenience of direct-to-consumer sales via social media and home events is the mechanism through which these partners deliver value. This channel is supported by the distribution network, which includes sales via 4,000 retail outlets for EDC-owned products.

The focus remains on literacy and educational development for children. The financial performance tied to this channel, though showing recent contraction, provides context for the scale of the business supporting this value proposition:

Metric	Fiscal Year Ended February 28, 2025	Q4 Fiscal 2025
Net Revenues	$34.2 million	$6.6 million
Average Active Brand Partners	12,300	9,400

Operational efficiencies also support the value proposition by potentially improving margins or product availability. For instance, the Company reported reducing the average cost per shipment by approximately 20% by switching outbound freight carriers.

Educational Development Corporation (EDUC) - Canvas Business Model: Customer Relationships

Personal relationship management through independent Brand Partners.

The core relationship model centers on the PaperPie Brand Partner network, which experienced significant fluctuation across fiscal year 2025 periods. The average active Brand Partner count was reported at 13,400 for the first quarter of fiscal year 2025, which then decreased to an average of 13,900 in the second quarter, and further to an average of 12,400 for the third quarter of fiscal year 2025.

A specific recruitment event in June 2024 added over 3,700 new Brand Partners, temporarily bringing the total to approximately 14,700 by the end of that month, though the average for the subsequent quarter settled lower.

The full fiscal year 2025 ended with an average of 12,300 active PaperPie Brand Partners, a decrease from the prior year's average of 18,300.

Community building via incentive trips and the StoryMaker Summit.

The structure involves community engagement events, though specific attendance or financial metrics for the StoryMaker Summit for fiscal year 2025 are not publicly itemized in the financial releases.

Transactional e-commerce with features like guest checkout.

The company operates within the broader e-commerce subscription space, which the market projects to exceed $450 billion in value by 2025.

Dedicated support for the Brand Partner network.

Support infrastructure is dedicated to the sales force, which saw its active count fluctuate between a high of 13,900 (Q2 FY2025 average) and a low of 9,400 (Q4 FY2025 average).

Subscription service model with The Pass shipping program.

This model is part of the larger subscription economy, which is estimated to be valued at $3 trillion globally in 2025.

Here's the quick math on the Brand Partner base across the reported fiscal 2025 periods:

Reporting Period End Date	Average Active Brand Partners	Year-Over-Year Change in Partners
May 31, 2024 (Q1 FY2025)	13,400	Decrease from 23,200
August 31, 2024 (Q2 FY2025)	13,900	Decrease from 18,100
November 30, 2024 (Q3 FY2025)	12,400	Decrease from 16,400
February 28, 2025 (Q4 FY2025)	9,400	Decrease from 15,500

The year-to-date average active Brand Partner count for the period ending November 30, 2024, was 13,300, compared to 19,200 in the prior year.

The company's focus on the network is evidenced by the 3,700 new Brand Partners added during a June promotion, even as the overall average trended down.

The relationship strategy relies heavily on this direct sales force, which saw its size contract by approximately 24.4% in Q3 FY2025 compared to the prior year.

• New Brand Partners added via June promotion: 3,700
• Average Active Brand Partners (FY2025 Full Year): 12,300
• Average Active Brand Partners (Q3 FY2025): 12,400
• Projected Global E-commerce Subscription Market (2025): Exceeds $450 billion

Educational Development Corporation (EDUC) - Canvas Business Model: Channels

The Channels component of the Educational Development Corporation (EDUC) Business Model Canvas is defined by a dual-pronged approach, primarily leveraging its direct sales network alongside traditional wholesale distribution for its owned publishing assets.

Direct Sales Division (PaperPie): Independent Brand Partners and e-commerce

The core channel for Educational Development Corporation is its network of Independent Brand Partners operating under the PaperPie brand. These partners drive sales through personalized interactions and online efforts. The financial reliance on this channel for Fiscal Year 2025 was substantial.

• FY 2025 Net Revenues contribution from PaperPie: 87%.
• Average active Brand Partners for Fiscal Year 2025: 12,300.
• Average active Brand Partners for the Fourth Quarter of Fiscal Year 2025: 9,400.
• Brand Partner commission rate on direct sales: 25%.
• Optional eBusiness Package recurring monthly fee post-initial period: $8.

Publishing Division: Trade representatives selling to retail outlets

The Publishing Division utilizes trade representatives to move EDC-owned products through established retail networks. This represents the secondary revenue stream based on Fiscal Year 2025 figures.

• FY 2025 Net Revenues contribution from Publishing Division: 13%.
• Approximate number of retail outlets served by trade representatives: 4,000.

Social Media and Online Platforms

Brand Partners actively use digital avenues to conduct business, which is an extension of the Direct Sales Channel. Specific revenue figures tied solely to social media are not separately reported, but the activity supports the main division.

Book Fairs and In-Person Events

This method is a key tactic for Brand Partners to engage directly with institutions, specifically schools and public libraries, facilitating bulk or community-based sales.

The following table summarizes the quantitative aspects of the primary distribution channels for Educational Development Corporation based on Fiscal Year 2025 data.

Channel Component	Metric	Latest Reported Number (FY 2025 or Q4 FY 2025)
Direct Sales (PaperPie)	Revenue Share	87%
Direct Sales (PaperPie)	Average Active Brand Partners (FY 2025)	12,300
Direct Sales (PaperPie)	Average Active Brand Partners (Q4 FY 2025)	9,400
Publishing Division	Revenue Share	13%
Publishing Division	Retail Outlets Reached	4,000

Educational Development Corporation (EDUC) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core groups Educational Development Corporation (EDUC) serves as of late 2025, based on their Fiscal Year 2025 results ending February 28, 2025. The business model heavily relies on a direct sales force to reach the consumer base.

Independent Sales Representatives (PaperPie Brand Partners)

This group is the engine for the Direct Sales Division, which was responsible for 87% of the company's total net revenues of $34.2 million in Fiscal Year 2025. The size of this segment has been volatile. The average number of active PaperPie Brand Partners for the full Fiscal Year 2025 was 12,300, down from 18,300 the prior year. As of February 28, 2025, the number of active Brand Partners stood at approximately 7,800, a significant drop from 15,000 the year before. This segment drives sales through book showings via social media, in-person events, and internet sales.

Families and parents of young children seeking educational materials

These are the end consumers reached primarily through the Brand Partners. While specific EDUC customer counts aren't broken out, the broader US Direct Selling Association channel reported 34.3 million preferred customers and discount buyers in 2024, indicating the scale of the potential market segment that EDUC targets through its network.

Retail outlets, bookstores, and specialty stores

This segment is served by the Publishing Division (EDC Publishing), which markets trade products. This division contributed 13% of net revenues in Fiscal Year 2025. The company markets its EDC-owned products to approximately 4,000 retail outlets, including these stores.

Schools and public libraries utilizing book fair programs

This channel is a key activity for the Brand Partners, who hold book showings and fairs with these institutions. While a specific revenue percentage is not separated from the 87% PaperPie total, the environment is large; for example, the Accelerated Reader program is used in nearly 73,000 North American schools.

Younger demographics (Gen Z and Millennials) targeted for Brand Partner growth

While specific financial data tied directly to the age of the Brand Partner recruitment pool is not public, the company's product focus, including STEAM-based toys and games from SmartLab Toys, aligns with market trends where gamification and immersive learning appeal to younger, digital-native generations.

Here's a quick look at the revenue contribution by the two main customer-facing divisions for Fiscal Year 2025:

Customer Segment Channel	FY 2025 Net Revenue Contribution	Key Metric/Volume
Direct Sales Division (PaperPie)	87%	Average Active Brand Partners: 12,300 (FY2025)
Publishing Division (Trade/Retail)	13%	Retail Outlets Served: Approx. 4,000

The company's focus on inventory reduction, generating $10.9 million in cash flow from reducing net inventories from $55.6 million to $44.7 million during FY2025, directly impacts the product availability for all these segments.

You should keep an eye on the Brand Partner count, as the drop from 15,000 to 7,800 (end-of-year figures) signals immediate risk to the 87% revenue stream.

• Independent Sales Representatives (PaperPie): Average of 12,300 active partners in FY2025.
• Retail Outlets: Serviced approximately 4,000 locations.
• FY 2025 Total Net Revenues: $34.2 million.
• FY 2025 Operating Loss: $6.9 million.
• Inventory Reduction Cash Flow (FY2025): $10.9 million.

Educational Development Corporation (EDUC) - Canvas Business Model: Cost Structure

The Cost Structure for Educational Development Corporation (EDUC) in late 2025 is heavily influenced by the strategic focus on debt reduction and inventory management, which directly impacts several key expense categories.

Cost of Goods Sold (COGS) for inventory levels saw a significant reduction throughout Fiscal Year 2025. Inventory was reduced from $55.6 million to $44.7 million as of February 28, 2025, generating $10.9 million of cash flows from this reduction effort.

Sales commissions paid to the PaperPie Brand Partner network are a variable cost tied to the performance of the direct sales channel. The network size, which drives these commissions, decreased, with the average active PaperPie Brand Partners totaling 12,300 as of February 28, 2025.

Operating expenses have been actively managed through specific cost-reduction initiatives. The company implemented changes to mitigate rising costs in logistics and facilities.

• Reduced average cost per shipment by approximately 20% through a new freight carrier.
• Leased 50% of underutilized office space, generating new income.
• Consolidated warehouse operations to the Tulsa facility for increased efficiency.

General and administrative expenses (G&A) figures for Fiscal Year 2025 are not explicitly detailed in the available public statements regarding the company's cost structure components.

Interest expense on debt has been a major focus, significantly reduced following the sale of the Hilti Complex. The company noted that prior to 2024, interest payments consumed roughly $2.5 million annually. The sale of the Hilti Complex for a final agreed price of $32,200,000 is expected to eliminate bank debt, with the company reporting a combined reduction in bank debts and vendor payables of $16.9 million across fiscal 2024 and 2025, including a $3.1 million reduction in bank debts during FY2025 alone.

Here's a quick look at the key financial figures impacting the cost and balance sheet structure:

Cost/Balance Component	Fiscal Year 2025 Amount	Context/Prior Year Comparison
Ending Inventory Value	$44.7 million	Reduced from $55.6 million.
Average Active Brand Partners (End of FY)	12,300	Compared to 18,300 in the prior year.
Hilti Complex Sale Price	$32,200,000	Completed October 27, 2025.
Annualized Interest Expense (Pre-Sale Benchmark)	Approx. $2.5 million	Amount expected to be eliminated/saved post-sale.
Bank Debt Reduction (FY2025)	$3.1 million	Part of a combined $16.9 million reduction over two years.

Educational Development Corporation (EDUC) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Educational Development Corporation (EDUC) brought in money for the fiscal year ending February 28, 2025. It's clear the direct sales channel is the overwhelming driver of the top line.

The Total Net Revenue for Fiscal Year 2025 was $34.2 million.

Here is the breakdown of the primary revenue-generating segments for Educational Development Corporation (EDUC) in FY2025:

Revenue Stream	Percentage of Net Revenues (FY2025)	Calculated Revenue Amount (FY2025)
Direct Sales Revenue (PaperPie)	87%	$29.754 million
Publishing Division Revenue (Sales to retail outlets)	13%	$4.446 million

The company also has other, smaller revenue sources that contribute to the overall financial picture, though specific dollar amounts for the full fiscal year 2025 for these items weren't detailed in the primary revenue reporting alongside the main divisions.

Other confirmed revenue-related activities include:

• Rental income from leasing out underutilized office space.
• Shipping subscription fees from The Pass program.

To be fair, the rental income stream was initiated in July 2024 when Educational Development Corporation leased approximately 50% of its office and warehouse space in the Hilti Complex to a new tenant, which helped reduce the overall footprint.

Here are the key financial metrics for the year:

• Total Net Revenue (Fiscal Year 2025): $34.2 million.
• Direct Sales Revenue (PaperPie) share: 87%.
• Publishing Division Revenue share: 13%.
• PaperPie segment sales are made through independent sales representatives using home parties and book fairs.
• Publishing Division sales go through trade representatives to retail outlets.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.