A primeira da Long Island Corporation (FLIC): história, propriedade, missão, como funciona & Ganha dinheiro

O que um banco comunitário com quase um século de existência faz para permanecer relevante no mercado metropolitano de Nova York? A First of Long Island Corporation (FLIC), fundada em 1927, navegou por décadas de mudanças concentrando-se nas empresas locais e nas necessidades dos consumidores, uma estratégia que levou a uma mudança significativa em 2025, culminando em uma grande fusão com a ConnectOne Bancorp, Inc. US$ 14 bilhões em ativos totais combinados, um grande salto em relação aos ativos totais do final do ano de 2024 de US$ 4,1 bilhões, então você deve perguntar: o que essa nova escala significa para sua lucratividade futura e sua missão de priorizar a comunidade? Descreveremos como esta instituição, que relatou um lucro líquido no primeiro trimestre de 2025 de US$ 3,8 milhões, realmente trabalha e ganha dinheiro, especialmente agora que faz parte de uma entidade muito maior.

A primeira história da Long Island Corporation (FLIC)

O First of Long Island Corporation (FLIC) tem uma história profunda, começando como um pequeno banco comunitário antes de evoluir para uma holding de capital aberto e, mais recentemente, concluir uma grande fusão. Para compreender a sua trajetória, é necessário olhar para além da entidade corporativa, até às suas raízes bancárias, que remontam a quase um século.

Dado o cronograma de fundação da empresa

Ano estabelecido

O First National Bank of Long Island, a principal subsidiária, foi estabelecido em 1927. A holding controladora The First of Long Island Corporation foi formalmente constituída muito mais tarde em 7 de fevereiro 1984.

Localização original

A localização original do banco era em Glen Head, Nova York, uma parte vital de seu foco no banco comunitário.

Membros da equipe fundadora

A instituição foi fundada por um grupo de líderes empresariais locais que perceberam a necessidade de uma instituição financeira focada na comunidade. Os nomes específicos de todos os fundadores originais não são amplamente divulgados, mas a sua visão colectiva estabeleceu a base para décadas de serviço local.

Capital inicial/financiamento

O financiamento de capital inicial para a criação do banco em 1927 foi modesto $25,000. É uma pequena quantia que lançou um grande player regional.

Dados os marcos de evolução da empresa

Dados os momentos transformadores da empresa

O período mais transformador da empresa foi definitivamente em 2024 e 2025, culminando com a sua aquisição. Esta mudança de uma holding bancária regional para parte de uma entidade maior e diversificada alterou fundamentalmente a sua estrutura e perspectivas futuras. Antes disso, a chave era o crescimento disciplinado e localizado.

A decisão estratégica de fusão, avaliada em aproximadamente US$ 284 milhões no momento do anúncio, foi impulsionado pela necessidade de maior escala e recursos num mercado financeiro competitivo. Esta mudança criou um dos 5 principais bancos comunitários em Long Island em termos de participação no mercado de depósitos.

• Constituição da Holding (1984): A separação das operações do banco da empresa-mãe permitiu uma gestão de capital mais flexível e facilitou a estratégia de crescimento liderada por aquisições.
• A fusão de 2025: A aquisição pela ConnectOne Bancorp, Inc. foi a transformação final e mais significativa, encerrando efetivamente a The First of Long Island Corporation como uma entidade independente em 2 de junho de 2025. A empresa combinada opera sob a marca ConnectOne.
• Contexto Financeiro da Fusão: Antes da fusão, a empresa relatou lucro líquido no primeiro trimestre de 2025 de US$ 3,8 milhões, ou $0.17 por ação, com US$ 878,1 milhões em liquidez disponível em 31 de março de 2025. Isso proporcionou uma base de capital forte, embora menor, para a transação.

A história da empresa mostra uma clara evolução de um banco local de agência única para uma holding multibilionária, uma jornada que fornece um contexto crucial para a compreensão de sua Declaração de missão, visão e valores essenciais da The First of Long Island Corporation (FLIC).

A primeira estrutura de propriedade da Long Island Corporation (FLIC)

A estrutura de propriedade independente da First of Long Island Corporation foi fundamentalmente alterada em 2025, culminando em uma fusão que transformou seus acionistas públicos em proprietários de uma entidade maior e consolidada. A partir de novembro de 2025, a empresa não atua mais como uma entidade separada, tendo sido absorvida pela ConnectOne Bancorp, Inc.

Dado o status atual da empresa

A First of Long Island Corporation era uma holding bancária de capital aberto na NASDAQ sob o código FLIC até 2 de junho de 2025, quando concluiu sua fusão com a ConnectOne Bancorp, Inc.. Esta transação foi um grande movimento estratégico, dissolvendo efetivamente a FLIC como uma entidade independente e tornando a ConnectOne a corporação sobrevivente.

A empresa combinada agora opera sob a marca ConnectOne, criando um importante banco comunitário da região metropolitana de Nova York com aproximadamente US$ 14 bilhões no ativo total. Os ex-acionistas da FLIC receberam 0,5175 ações ordinárias da ConnectOne para cada ação da FLIC que possuíam e agora possuem coletivamente aproximadamente 24% das ações ordinárias da ConnectOne. Este é um exemplo clássico de aquisição estratégica para ganhar escala e expandir o alcance de mercado em Nova York, Nova Jersey e sudeste da Flórida.

Se você quiser entender as motivações por trás das decisões de investimento pré-fusão que levaram a esse resultado, você deve estar Explorando o primeiro investidor da Long Island Corporation (FLIC) Profile: Quem está comprando e por quê?

Dada a repartição da propriedade da empresa

Antes da conclusão da fusão em junho de 2025, a propriedade da The First of Long Island Corporation era uma mistura típica de um banco regional, com uma parcela significativa detida por investidores de varejo. Esta estrutura ditou o voto dos acionistas na fusão, que foi aprovada em fevereiro de 2025.

Investidores institucionais como o Wellington Management Group LLP e o Bank of America Corp. /DE/ ajustaram ativamente as suas posições nos trimestres que antecederam a fusão, demonstrando a mudança de sentimento em torno do negócio. A elevada participação no varejo significava que o destino da empresa estava definitivamente nas mãos de um grupo diversificado de acionistas individuais.

Dada a liderança da empresa

A equipe de liderança da The First of Long Island Corporation fez a transição de suas funções após a fusão, com os principais executivos passando para cargos dentro da estrutura combinada do ConnectOne Bancorp, Inc. Esta mudança garante que a experiência anterior da FLIC ainda seja aproveitada, especialmente o seu profundo conhecimento do mercado de Long Island.

• Cristóvão Becker: Ex-presidente e CEO da The First of Long Island Corporation, foi nomeado vice-presidente do conselho de administração da ConnectOne após a fusão. Este é um papel fundamental para a integração das duas culturas e estratégias bancárias.
• Patrick Michael O'Neill: Ocupou o cargo de Presidente e CEO da FLIC antes da fusão.
• Glen Robert Covey: Atuou como vice-presidente executivo e diretor financeiro da FLIC.

Os resultados financeiros finais da FLIC independente, reportados para o primeiro trimestre de 2025, mostraram um lucro líquido de US$ 3,8 milhões, ou $0.17 por ação, demonstrando a posição financeira que a equipe executiva administrou até o fechamento da fusão. A transição da liderança, especialmente a nomeação de ex-diretores da FLIC para o conselho da ConnectOne, foi uma parte fundamental do acordo de fusão para manter a continuidade e a representação das partes interessadas.

A primeira missão e valores da Long Island Corporation (FLIC)

A First of Long Island Corporation (FLIC) sempre ancorou o seu propósito na banca comunitária, dando prioridade a uma abordagem de “Cliente em Primeiro Lugar” em detrimento da escala pura, razão pela qual a sua cultura é tão focada no serviço personalizado e na experiência local. Esta dedicação à integridade e às relações locais é definitivamente o cerne da sua estratégia de longo prazo, mesmo quando se prepara para uma grande transição em meados de 2025.

Estamos diante de uma holding bancária cuja missão é menos sobre finanças globais abstratas e mais sobre a saúde financeira tangível das empresas e famílias de Long Island e da cidade de Nova York. Esse foco local é o que impulsiona sua proposta de valor.

Dado o objetivo principal da empresa

Embora uma declaração de missão única e formal nem sempre esteja fixada na parede, as ações e os registros públicos da empresa apontam consistentemente para um propósito claro e com foco duplo: fornecer soluções financeiras personalizadas e, ao mesmo tempo, manter uma base financeira sólida para seus acionistas. Os resultados recentes do primeiro trimestre de 2025 mostram que a estabilidade, com um valor contábil por ação de $16.91 em 31 de março de 2025, mesmo em meio aos custos da fusão pendente.

• Foco na comunidade: Atenda às necessidades financeiras de pequenas e médias empresas, profissionais e consumidores em seus principais mercados de Long Island e Nova York.
• Banco de Relacionamento: Construa relacionamentos de longo prazo com os clientes por meio de um serviço personalizado e extraordinário.
• Integridade e Estabilidade: Operar com transparência, práticas éticas e uma cultura de crédito conservadora para garantir a estabilidade.

Declaração oficial de missão

O compromisso da First of Long Island Corporation é melhor compreendido através de sua filosofia operacional – uma dedicação a uma experiência bancária de “Cliente em Primeiro Lugar”. Isso significa fornecer um conjunto completo de empréstimos, depósitos e produtos digitais, mas com um toque local. Por exemplo, o seu foco em padrões de subscrição disciplinados ajuda a manter uma carteira de empréstimos de alta qualidade, que é a base da estabilidade de um banco comunitário.

Aqui está uma matemática rápida sobre a estabilidade deles: eles tinham US$ 878,1 milhões na liquidez total disponível em 31 de março de 2025, o que demonstra uma forte capacidade de gerir as mudanças económicas e satisfazer as necessidades dos clientes.

Declaração de visão

A visão de curto prazo da The First of Long Island Corporation está ligada à sua fusão estratégica com o ConnectOne Bancorp, Inc., com conclusão prevista para 1º de junho de 2025. Esta mudança foi projetada para criar um banco comunitário de primeira linha na região metropolitana de Nova York com escala significativa.

• Crescimento Estratégico: Combine com ConnectOne para formar uma entidade maior e mais competitiva com aproximadamente US$ 14 bilhões no ativo total.
• Presença aprimorada: Estabelecer a empresa combinada como um dos cinco principais bancos comunitários em Long Island em participação no mercado de depósitos.
• Oportunidade de desbloqueio: Aproveite a experiência comercial e a infraestrutura moderna da ConnectOne para atender a distinta base de clientes da FLIC e desbloquear novas oportunidades para as partes interessadas.

Esta visão não se trata apenas de crescer; trata-se de ganhar a força de uma instituição maior, mantendo ao mesmo tempo a cultura de colocar as pessoas em primeiro lugar, um equilíbrio crítico para qualquer fusão. Você pode mergulhar mais fundo nas implicações dessa mudança Explorando o primeiro investidor da Long Island Corporation (FLIC) Profile: Quem está comprando e por quê?

Dado o slogan/slogan da empresa

O First National Bank of Long Island, a subsidiária operacional, utiliza um slogan claro e orientado para a acção que resume a sua cultura orientada para os serviços.

• 'Vá primeiro, vá longe'

Esta frase simples comunica a ideia de que o seu compromisso – os seus funcionários indo “primeiro” para o cliente – é o que ajuda os clientes a alcançar os seus objetivos financeiros e, em última análise, a “ir longe”. É uma mensagem que ressoa nas pequenas e médias empresas que atendem, o que é uma maneira inteligente de conectar seu modelo de serviço ao sucesso do cliente. A cultura do banco de prestar serviços extraordinários é o que dá significado real a esse slogan.

O primeiro da Long Island Corporation (FLIC) Como funciona

O First of Long Island Corporation, por meio de sua subsidiária The First National Bank of Long Island, operava como um banco comunitário tradicional, gerando receitas principalmente a partir do spread entre os juros auferidos em empréstimos e investimentos e os juros pagos sobre depósitos de clientes. Este modelo autônomo foi concluído no segundo trimestre de 2025, quando a empresa foi adquirida pela ConnectOne Bancorp, Inc., criando um banco comunitário maior na região metropolitana de Nova York com aproximadamente US$ 14 bilhões no ativo total.

Dado o portfólio de produtos/serviços da empresa

Dada a estrutura operacional da empresa

O sucesso operacional da FLIC foi construído sobre um modelo bancário comunitário regional focado, que enfatizou o profundo conhecimento local e fortes relacionamentos pessoais nos condados de Nassau e Suffolk e em partes da cidade de Nova York. Os fluxos de receitas do banco eram simples: rendimentos de juros provenientes de empréstimos e títulos, mais rendimentos não decorrentes de juros provenientes de encargos e taxas de serviço. Analisando a primeira saúde financeira da Long Island Corporation (FLIC): principais insights para investidores, você vê isso claramente nos números.

No primeiro trimestre de 2025, por exemplo, a empresa reportou lucro líquido de US$ 3,8 milhões, que resultou em grande parte das suas atividades principais de concessão de empréstimos e recolha de depósitos. O processo operacional foi definitivamente simples:

• Coleta de Depósitos: Atrair capital através de uma rede de agências e serviços digitais, que proporcionou a base de financiamento de baixo custo para empréstimos.
• Originação e subscrição de empréstimos: Foco em empréstimos comerciais e residenciais, com subscrição disciplinada para gerenciamento de risco de crédito.
• Gestão de Investimentos: Investir fundos excedentes em títulos para gerar receitas adicionais de juros e administrar a liquidez.

É assim que um banco comunitário ganha dinheiro, administrando bem esse spread de taxas de juros.

Dadas as vantagens estratégicas da empresa

A First of Long Island Corporation manteve sua posição de mercado através de vantagens distintas e não replicáveis ​​antes da fusão. Foram essas vantagens que o tornaram um alvo atraente para o ConnectOne Bancorp, Inc. Para ser justo, seu foco local era seu maior trunfo.

• Forte presença local: Relacionamentos profundos e estabelecidos com clientes e experiência de mercado na área metropolitana de Long Island e Nova York, proporcionando uma vantagem competitiva sobre bancos maiores e menos localizados.
• Cultura conservadora de crédito: Uma abordagem disciplinada à subscrição e gestão de risco que historicamente resultou numa carteira de empréstimos de alta qualidade e num desempenho financeiro estável. O valor contábil por ação foi robusto em $16.91 em 31 de março de 2025.
• Banco Focado no Relacionamento: Atendimento personalizado para pequenas e médias empresas e pessoas físicas de alto patrimônio, o que ajudou a reter clientes em um cenário competitivo.

O movimento estratégico final, claro, foi a fusão em 2025. Este movimento traduziu imediatamente a força local da FLIC num enorme aumento de escala, com a entidade combinada a deter agora aproximadamente US$ 14 bilhões em ativos totais e estabelecendo-se como um dos cinco maiores bancos de Long Island em termos de participação no mercado de depósitos. Esta é uma ação clara para maximizar os retornos para as partes interessadas.

O primeiro da Long Island Corporation (FLIC) Como ganha dinheiro

O First of Long Island Corporation (FLIC) opera principalmente como um banco comunitário tradicional, gerando a grande maioria das suas receitas emprestando dinheiro a uma taxa de juro mais elevada do que a paga aos depositantes – um processo conhecido como obtenção de uma margem de juro líquida (NIM).

O primeiro detalhamento da receita da Long Island Corporation

No primeiro trimestre de 2025, que são os dados disponíveis mais recentes, o motor financeiro da empresa é esmagadoramente impulsionado pelas suas principais atividades bancárias. A receita total do trimestre foi de aproximadamente US$ 21,37 milhões.

A receita líquida de juros (NII) de US$ 18,8 milhões no primeiro trimestre de 2025 representaram a maior parte, aumentando em 3.6% ano após ano. Este crescimento é um bom sinal, mas depende fortemente do actual ambiente de taxas de juro e da capacidade do banco de gerir o custo dos fundos.

A receita não proveniente de juros, que foi de aproximadamente US$ 2,57 milhões no trimestre, vem de tarifas e outros serviços. Este fluxo teve uma ligeira diminuição de 2.1%, em grande parte devido a itens não recorrentes no ano anterior, mas taxas recorrentes como serviços de cartão comercial e acréscimo de seguro de vida de propriedade de banco (BOLI) ainda estão contribuindo.

Economia Empresarial

A saúde económica de um banco comunitário é melhor avaliada pela sua Margem de Juros Líquida (NIM), que indica a sua eficácia em lucrar com as suas actividades de crédito. Para a FLIC, o NIM ficou em 1.91% no primeiro trimestre de 2025. É uma margem estreita, mas representa uma melhoria em relação ao trimestre anterior, sugerindo uma melhor gestão dos custos dos depósitos.

Aqui está uma matemática rápida sobre como o modelo funciona:

• Carteira de Empréstimos: O banco tinha empréstimos totais de aproximadamente US$ 3,16 bilhões em 31 de março de 2025, que são os principais ativos remunerados.
• Base de Depósito: Os depósitos totais mantiveram-se estáveis em torno US$ 3,3 bilhões. Um risco importante aqui é que 49.5% do total dos depósitos não eram segurados em 31 de março de 2025, o que pode tornar a base de financiamento sensível ao sentimento do mercado.
• Estratégia de preços: A capacidade do banco de manter baixas as suas despesas com juros, mesmo quando as taxas de mercado sobem, é crucial. Eles estão focados em atrair e reter depósitos básicos de baixo custo para ampliar esse NIM.

O fator de curto prazo mais significativo que impacta a economia da empresa é sua fusão pendente com ConnectOne Bancorp, Inc. Esperava-se que a fusão fosse concluída no segundo trimestre de 2025, o que mudaria fundamentalmente o modelo de negócios independente e a estrutura financeira da The First of Long Island Corporation. Este é definitivamente o maior movimento estratégico em cima da mesa e significa que o atual modelo independente está essencialmente no seu declínio. Você deve revisar o Declaração de missão, visão e valores essenciais da The First of Long Island Corporation (FLIC). com esta fusão em mente.

O primeiro desempenho financeiro da Long Island Corporation

Quando olhamos para as métricas do primeiro trimestre de 2025, vemos um banco mantendo um capital forte, mas enfrentando dificuldades de rentabilidade num ambiente de taxas desafiante, o que é comum para bancos regionais mais pequenos.

• Lucro Líquido: A empresa reportou um lucro líquido de US$ 3,8 milhões para o primeiro trimestre de 2025, abaixo dos US$ 4,4 milhões no trimestre do ano anterior.
• Lucro por ação (EPS): O lucro por ação diluído do trimestre foi $0.17.
• Retorno sobre Ativos (ROA): O ROA, uma medida da eficiência com que os ativos geram lucro, foi baixo em 0.37%.
• Retorno sobre o patrimônio líquido (ROE): O ROE, que mostra o retorno aos acionistas, foi 3.98%. Tanto o ROA quanto o ROE estão abaixo do que um analista experiente consideraria saudável para um banco.
• Valor contábil por ação: Esta métrica, uma boa proxy para o valor de liquidação de um banco, foi $16.91 em 31 de março de 2025, um aumento de US$ 16,77 no final de 2024.
• Qualidade de crédito: Os empréstimos não provisionados foram US$ 3,5 milhões, mas os empréstimos vencidos registaram um salto significativo para US$ 7,5 milhões de US$ 270.000 no final de 2024, o que justifica um monitoramento atento.

O resultado final é que, embora a liquidez permaneça forte em US$ 878,1 milhões disponíveis em 31 de março de 2025, as principais métricas de rentabilidade (ROA e ROE) mostram um negócio sob pressão, o que é um dos principais motivos para a fusão pendente. A fusão é a principal ação que mudará a trajetória dessas métricas financeiras daqui para frente.

A primeira posição de mercado e perspectivas futuras da Long Island Corporation (FLIC)

A posição de mercado da First of Long Island Corporation mudou fundamentalmente em 2025, passando de um banco comunitário independente para um componente-chave de um banco regional maior e principal da região metropolitana de Nova York após sua fusão com o ConnectOne Bancorp, Inc. A entidade combinada agora possui aproximadamente US$ 14 bilhões em ativos totais e está estrategicamente posicionada para acelerar o crescimento, combinando a experiência em empréstimos comerciais da ConnectOne com a franquia de depósitos profundamente enraizada da FLIC em Long Island.

Esta fusão, concluída em junho de 2025, estabeleceu imediatamente a empresa combinada como um dos 5 maiores bancos de Long Island em termos de quota de mercado de depósitos, garantindo uma poderosa posição regional. A perspectiva futura está centrada na realização do aumento projetado da fusão (sinergias) e na integração bem-sucedida dos dois modelos operacionais distintos - a rede de agências tradicional da FLIC com a abordagem moderna e orientada para a tecnologia da ConnectOne.

Cenário Competitivo

O banco combinado opera na altamente competitiva área metropolitana de Nova Iorque/Nova Jersey, enfrentando gigantes dos centros financeiros e outros intervenientes regionais agressivos. Sua vantagem competitiva é um modelo híbrido: uma plataforma voltada para o comércio e voltada para a tecnologia, apoiada por uma base de depósitos forte e estável, herdada da The First of Long Island Corporation. A tabela a seguir ilustra sua posição em relação a dois principais concorrentes regionais, com base em seus respectivos tamanhos em meados de 2025.

Aqui está a matemática rápida: os ativos pós-fusão da ConnectOne de US$ 14 bilhões são comparáveis ​​aos US$ 14,20 bilhões do Dime Community Bancshares em ativos totais em junho de 2025, mas significativamente menores do que os US$ 24,54 bilhões da Provident Financial Services.

Oportunidades e Desafios

A fundamentação estratégica da fusão proporciona a imagem mais clara das oportunidades a curto prazo, mas o risco de execução é real. A empresa combinada deve cumprir as prometidas poupanças de custos e sinergias de receitas para justificar a diluição inicial tangível do valor contabilístico.

Posição na indústria

O ConnectOne Bancorp, Inc. combinado é um player regional formidável, tendo ultrapassado com sucesso o limite crítico de ativos de US$ 10 bilhões, o que traz maior escrutínio regulatório e maior visibilidade do mercado. A contribuição da antiga The First of Long Island Corporation foi uma franquia de depósito central estável e de baixo custo, que é definitivamente um ativo premium no atual ambiente de altas taxas de juros.

• Escala e Eficiência: O banco projeta um índice de eficiência de aproximadamente 45% em 2025, ajustado para uma implementação completa de redução de custos, posicionando-o como um operador altamente eficiente em comparação com muitos pares.
• Domínio de Long Island: A combinação garantiu imediatamente uma posição entre os cinco primeiros em participação no mercado de depósitos em Long Island, uma área rica e rica em depósitos.
• Foco Comercial: A estratégia central continua focada em pequenas e médias empresas, aproveitando a tecnologia para oferecer um conjunto completo de produtos bancários comerciais e de empréstimos.

Para um mergulho mais profundo na base de acionistas que apoiou essa mudança estratégica, você deve estar explorando o primeiro investidor da Long Island Corporation (FLIC) Profile: Quem está comprando e por quê? Explorando o primeiro investidor da Long Island Corporation (FLIC) Profile: Quem está comprando e por quê?