شركة أميس الوطنية (ATLO): نموذج الأعمال التجارية

انغمس في الإطار الاستراتيجي لشركة Ames National Corporation (ATLO)، وهي قوة مصرفية إقليمية تعمل على تحويل الخدمات المالية التقليدية من خلال نموذج أعمال مصمم بدقة. ومن خلال مزج الخبرة المحلية الشخصية مع المنصات الرقمية المبتكرة، تمكنت ATLO من إنشاء مكانة فريدة في المشهد المصرفي التنافسي، حيث تقدم حلولاً مخصصة لتمكين الشركات الصغيرة والمؤسسات الزراعية والاحتياجات المالية التي يحركها المجتمع. يكشف هذا التفصيل لنموذج الأعمال عن الآليات المعقدة التي تقود نجاح البنك، ويعرض كيف تتلاقى الشراكات الإستراتيجية والأساليب التي تركز على العملاء والبنية التحتية التكنولوجية القوية لإنشاء عرض قيمة مقنع في الخدمات المصرفية الحديثة.

شركة أميس الوطنية (ATLO) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

المؤسسات المصرفية المحلية والإقليمية

تحتفظ شركة أميس الوطنية بشراكات استراتيجية مع المؤسسات المصرفية المحلية والإقليمية التالية:

المؤسسة الشريكة	الموقع	نوع الشراكة
بنك أميس	أميس، آيوا	الخدمات المصرفية الأساسية
البنك الوطني لمقاطعة ستوري	نيفادا، آيوا	شبكة الإقراض الإقليمية
بنك ولاية نيفادا	نيفادا، آيوا	التعاون المصرفي التجاري

شبكات الإقراض الزراعية والتجارية

تشمل شراكات الإقراض الزراعي التي تقدمها ATLO ما يلي:

• جمعية الإقراض الزراعي في ولاية أيوا
• خدمات الائتمان الزراعية في الغرب الأوسط
• شبكة القروض الزراعية المشتركة

مقدمو خدمات التكنولوجيا المالية

مزود التكنولوجيا	الخدمة	الاستثمار السنوي
الجبهة الإسلامية للإنقاذ العالمية	البرامج المصرفية الأساسية	1.2 مليون دولار
جاك هنري & شركاء	منصات الخدمات المصرفية الرقمية	$875,000
شركة فيسيرف	معالجة الدفع	$650,000

شركات التأمين والاستثمار

شراكات التأمين والاستثمار الرئيسية:

• المجموعة المالية الرئيسية
• التأمين على الصعيد الوطني
• إدارة الثروات ويلز فارجو

منظمات تنمية الأعمال المجتمعية

التنظيم	منطقة التركيز	نوع التعاون
غرفة التجارة أميس	تطوير الأعمال المحلية	برامج الدعم الاقتصادي
هيئة التنمية الاقتصادية في ولاية أيوا	نمو الأعمال التجارية على مستوى الدولة	برامج الإقراض والمنح
إدارة الأعمال الصغيرة	تمويل الأعمال الصغيرة	برامج ضمان القروض

شركة أميس الوطنية (ATLO) – نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

إنشاء القروض التجارية والزراعية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، أعلنت شركة Ames National Corporation عن إجمالي محفظة قروض بقيمة 1.37 مليار دولار أمريكي، تشكل القروض التجارية والزراعية جزءًا كبيرًا منها.

فئة القرض	المبلغ الإجمالي	نسبة المحفظة
القروض العقارية التجارية	612 مليون دولار	44.7%
القروض الزراعية	285 مليون دولار	20.8%

إدارة الودائع والخدمات المالية

إجمالي الودائع حتى 31 ديسمبر 2023: 1.52 مليار دولار

• الودائع التي لا تحمل فوائد: 342 مليون دولار
• حسابات المعاملات ذات الفائدة: 486 مليون دولار
• الودائع الادخارية: 412 مليون دولار
• الودائع لأجل: 280 مليون دولار

إدارة المحافظ الاستثمارية

بلغ إجمالي الأوراق المالية الاستثمارية 203 مليون دولار أمريكي حتى الربع الرابع من عام 2023، وتتوزع على النحو التالي:

نوع الاستثمار	القيمة السوقية	العائد
الأوراق المالية الحكومية الأمريكية	124 مليون دولار	3.65%
السندات البلدية	59 مليون دولار	2.87%
سندات الشركات	20 مليون دولار	4.12%

إدارة المخاطر والامتثال

مقاييس المخاطر الرئيسية اعتبارًا من عام 2023:

• نسبة القروض المتعثرة: 0.62%
• نسبة رأس المال فئة 1: 14.2%
• إجمالي نسبة رأس المال القائم على المخاطر: 15.6%

تطوير علاقات العملاء

المقاييس المتعلقة بالعملاء لعام 2023:

• إجمالي حسابات العملاء: 48,300
• مستخدمو الخدمات المصرفية الرقمية: 62% من إجمالي العملاء
• معدل الاحتفاظ بالعملاء: 89%

شركة أميس الوطنية (ATLO) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

بنية تحتية مصرفية إقليمية قوية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تعمل شركة Ames National Corporation 6 مواقع مصرفية عبر مقاطعة ستوري، آيوا. تم الإبلاغ عن إجمالي الأصول بقيمة 1.01 مليار دولار أمريكي اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023.

الموقع	نوع الفرع	مقاطعة
أميس	الفرع الرئيسي	مقاطعة القصة
نيفادا	الفرع الثانوي	مقاطعة القصة
جيلبرت	فرع المجتمع	مقاطعة القصة

فريق الإدارة المالية ذو الخبرة

تكوين فريق الإدارة اعتبارًا من عام 2024:

• جون هيريج - الرئيس & الرئيس التنفيذي
• دانييل بوك - نائب الرئيس التنفيذي
• كريستوفر هايلر - المدير المالي
• متوسط مدة الإدارة: 12.5 سنة

منصات مصرفية رقمية قوية

تشمل القدرات المصرفية الرقمية ما يلي:

• منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت
• تطبيق المصرفية عبر الهاتف المحمول
• حجم المعاملات الرقمية: 287 مليون دولار في عام 2023

احتياطيات رأس المال كبيرة

متري رأس المال	المبلغ	سنة
نسبة رأس المال من المستوى الأول	13.42%	2023
إجمالي رأس المال	109.7 مليون دولار	2023
رأس المال القائم على المخاطر	15.61%	2023

علاقات العملاء المنشأة

مقاييس قاعدة العملاء:

• إجمالي حسابات العملاء: 38,500
• عملاء الخدمات المصرفية التجارية: 1,275
• عملاء الخدمات المصرفية الشخصية: 37,225
• متوسط مدة العلاقة مع العميل: 8.3 سنة

شركة أميس الوطنية (ATLO) – نموذج الأعمال: عروض القيمة

حلول مصرفية مخصصة للشركات المحلية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، قدمت شركة Ames National Corporation خدمات مصرفية إلى 3,247 عميلًا تجاريًا محليًا عبر مقاطعات Story وBoone وLincoln وMarshall في ولاية أيوا. إجمالي محفظة القروض التجارية: 384.6 مليون دولار.

قطاع الأعمال	حجم القرض	متوسط حجم القرض
الأعمال الصغيرة	127.3 مليون دولار	$312,000
المؤسسات المتوسطة	197.5 مليون دولار	1.2 مليون دولار
الأعمال الزراعية	59.8 مليون دولار	$675,000

أسعار فائدة تنافسية للقروض والودائع

أسعار الفائدة الحالية اعتبارًا من يناير 2024:

• معدلات القروض التجارية: 6.25% - 8.75%
• القروض العقارية التجارية: 7.15%
• حسابات التوفير التجارية: 3.50%
• حسابات سوق المال: 4.25%

الخدمات المالية القائمة على العلاقات

معدل الاحتفاظ بالعملاء عام 2023: 94.3%. متوسط ​​مدة العلاقة مع العميل: 8.7 سنوات.

فئة الخدمة	عدد العملاء	الإيرادات المولدة
فحص الأعمال	2,876	4.2 مليون دولار
خدمات التجار	1,542	1.8 مليون دولار
إدارة الخزينة	687	3.6 مليون دولار

صنع القرار المحلي والمعالجة السريعة للقروض

متوسط وقت الموافقة على القرض: 3.2 يوم عمل. 98.7% من قرارات القروض تم اتخاذها محليًا داخل ولاية أيوا.

الدعم المالي الذي يركز على المجتمع

إجمالي الاستثمارات المجتمعية عام 2023: 1.7 مليون دولار. دعم التنمية الاقتصادية المحلية: 456 ألف دولار.

منطقة الاستثمار المجتمعي	المبلغ المستثمر
مبادرات التعليم المحلي	$375,000
منح الأعمال الصغيرة	$412,000
البنية التحتية للمجتمع	$213,000

شركة أميس الوطنية (ATLO) - نموذج العمل: علاقات العملاء

الاستشارات المصرفية الشخصية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، قدمت شركة Ames National Corporation 12,657 استشارة مصرفية شخصية عبر مواقعها المصرفية البالغ عددها 11 موقعًا في مقاطعات ستوري وبون وغرين بولاية آيوا.

نوع الاستشارة	عدد المشاورات	متوسط المدة
نصيحة الرهن العقاري	3,214	45 دقيقة
تخطيط الاستثمار	2,876	60 دقيقة
التخطيط للتقاعد	2,567	55 دقيقة

مدراء علاقات مخصصين

في عام 2023، وظفت ATLO 37 مدير علاقات متخصصًا يخدمون 4,523 عميلًا من الشركات والأفراد من ذوي الثروات العالية.

• متوسط حجم محفظة العملاء: 12.4 مليون دولار
• معدل الاحتفاظ بالعملاء: 94.3%
• متوسط مدة خدمة مدير العلاقات: 8.2 سنوات

قنوات الخدمة الرقمية والشخصية

قناة الخدمة	المستخدمون النشطون شهريًا	حجم الصفقة
الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	28,765	412,389 معاملة
الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	35,214	287,654 معاملة
فرع شخصي	22,456	189,765 معاملة

المشاركة المجتمعية والتواصل

في عام 2023، استثمرت ATLO مبلغ 247,500 دولار أمريكي في أنشطة المشاركة المجتمعية في جميع أنحاء ولاية أيوا.

• رعاية الأعمال المحلية: 42
• الأحداث المجتمعية المدعومة: 87
• ورش العمل المالية التعليمية التي تم تنفيذها: 24

استراتيجيات الاحتفاظ بالعملاء على المدى الطويل

استراتيجية الاحتفاظ	الاستثمار	تأثير
برنامج الولاء	$189,000	زيادة بنسبة 3.7% في الاحتفاظ بالعملاء
نصيحة مالية شخصية	$276,500	زيادة بنسبة 2.9% في عمليات البيع المتبادل
برنامج آراء العملاء	$98,750	تحسن بنسبة 4.2% في رضا العملاء

شركة أميس الوطنية (ATLO) – نموذج الأعمال: القنوات

مواقع فروع البنك المادي

اعتبارًا من عام 2024، تدير شركة Ames National Corporation 13 موقعًا لفروع البنوك الفعلية عبر مقاطعات ستوري وبون وبولك في ولاية أيوا.

مقاطعة	عدد الفروع
مقاطعة القصة	5
مقاطعة بون	4
مقاطعة بولك	4

منصات الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

توفر شركة Ames National Corporation منصة شاملة للخدمات المصرفية عبر الإنترنت مع الميزات التالية:

• تتبع رصيد الحساب
• تحويلات الأموال
• خدمات دفع الفواتير
• البيانات الإلكترونية

تطبيقات الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

يدعم تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول الخاص بالبنك:

• إيداع الشيكات عبر الهاتف المحمول
• تنبيهات الحساب في الوقت الحقيقي
• إدارة البطاقة
• تسجيل الدخول الآمن مع المصادقة البيومترية

الخدمات المصرفية عبر الهاتف

تتوفر الخدمات المصرفية عبر الهاتف على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع مع معلومات الحساب الآلي ودعم العملاء.

نوع الخدمة	التوفر
الخدمات الآلية	24/7
دعم العملاء المباشر	8:00 صباحًا - 5:00 مساءً بتوقيت وسط أمريكا

شبكة الصراف الآلي

تحتفظ شركة Ames National Corporation بـ 18 موقعًا لأجهزة الصراف الآلي عبر منطقة خدمتها معاملات مجانية لأصحاب الحسابات.

نوع موقع ماكينة الصراف الآلي	عدد أجهزة الصراف الآلي
أجهزة الصراف الآلي فرع البنك	13
أجهزة الصراف الآلي المستقلة	5

شركة أميس الوطنية (ATLO) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

الشركات المحلية الصغيرة والمتوسطة الحجم

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تخدم شركة Ames National Corporation ما يقرب من 1200 عميل تجاري محلي في مقاطعة ستوري بولاية أيوا. إجمالي محفظة القروض التجارية لهذا القطاع: 187.4 مليون دولار.

قطاع الأعمال	عدد العملاء	قيمة محفظة القروض
أعمال البيع بالتجزئة	423	52.6 مليون دولار
الخدمات المهنية	356	68.3 مليون دولار
التصنيع	221	66.5 مليون دولار

مؤسسات القطاع الزراعي

يمثل الإقراض الزراعي 35.6% من إجمالي محفظة القروض الخاصة بـ ATLO. إجمالي القروض الزراعية: 214.7 مليون دولار عام 2023.

• قروض إنتاج المحاصيل: 142.3 مليون دولار
• عمليات الثروة الحيوانية: 47.8 مليون دولار
• تمويل المعدات الزراعية: 24.6 مليون دولار

عملاء الخدمات المصرفية للأفراد

إجمالي قاعدة عملاء التجزئة: 38,742 اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023. أرصدة الودائع لهذا القطاع: 512.6 مليون دولار.

نوع العميل	عدد العملاء	متوسط رصيد الودائع
التدقيق الشخصي	22,314	$18,742
الادخار الشخصي	16,428	$31,256

الهيئات الحكومية المحلية والبلدية

العلاقات المصرفية البلدية: 47 عميلاً من الحكومة المحلية. إجمالي الودائع البلدية: 89.3 مليون دولار عام 2023.

• حكومات المدن: 22 عميلاً
• حكومات المقاطعات: 15 عميلاً
• المناطق التعليمية: 10 عملاء

المنظمات غير الربحية

شريحة العملاء غير الربحية: 63 منظمة. إجمالي الودائع غير الربحية: 24.7 مليون دولار عام 2023.

فئة غير ربحية	عدد المنظمات	إجمالي الودائع
التعليمية	18	8.2 مليون دولار
الرعاية الصحية	12	6.5 مليون دولار
خدمات المجتمع	33	10.0 مليون دولار

شركة أميس الوطنية (ATLO) – نموذج الأعمال: هيكل التكلفة

تعويضات ومزايا الموظفين

بالنسبة للسنة المالية 2023، أبلغت شركة Ames National Corporation عن إجمالي نفقات تعويضات الموظفين بقيمة 16,453,000 دولار. يشمل توزيع تكاليف التعويض ما يلي:

فئة التعويض	المبلغ ($)
الرواتب	13,205,000
التأمين الصحي	1,842,000
فوائد التقاعد	1,406,000

صيانة البنية التحتية للتكنولوجيا

بلغ إجمالي تكاليف البنية التحتية التكنولوجية لعام 2023 3,675,000 دولار أمريكي، والتي شملت:

• صيانة الأجهزة: 1,245,000 دولار
• ترخيص البرمجيات: 1,530,000 دولار
• أنظمة الأمن السيبراني: 900 ألف دولار

مصاريف الامتثال التنظيمي

بلغت تكاليف الامتثال التنظيمي لعام 2023 مبلغ 2,184,000 دولار أمريكي، مع التخصيص التالي:

منطقة الامتثال	المبلغ ($)
الرسوم القانونية ورسوم التدقيق	1,092,000
التقارير والتوثيق	672,000
التدريب التنظيمي	420,000

تكاليف تشغيل الفرع

بلغت إجمالي مصاريف تشغيل الفروع لعام 2023 مبلغ 5,612,000 دولار أمريكي، موزعة على النحو التالي:

• الإيجار والمرافق: 2,806,000 دولار
• المرافق: 1,403,000 دولار
• الصيانة والإصلاحات: 1,403,000 دولار

مصاريف التسويق واكتساب العملاء

بلغت تكاليف التسويق واكتساب العملاء لعام 2023 1,845,000 دولار أمريكي:

فئة التسويق	المبلغ ($)
التسويق الرقمي	738,000
الإعلان التقليدي	552,000
برامج اكتساب العملاء	555,000

شركة أميس الوطنية (ATLO) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

إيرادات الفوائد من محافظ القروض

أفادت شركة أميس الوطنية أنه بالنسبة للسنة المالية 2023 31.4 مليون دولار في إجمالي إيرادات الفوائد. يشمل توزيع فوائد محفظة القروض ما يلي:

فئة القرض	دخل الفوائد ($)
القروض التجارية	14,650,000
قروض الرهن العقاري السكني	9,250,000
القروض الاستهلاكية	5,600,000
القروض الزراعية	1,900,000

رسوم الخدمة والرسوم

رسوم الخدمة والرسوم الناتجة 4.2 مليون دولار في الإيرادات لعام 2023، بالتوزيع التالي:

• رسوم صيانة الحساب: 1,350,000 دولار
• رسوم المعاملة: 1,100,000 دولار
• رسوم السحب على المكشوف: 850,000 دولار
• رسوم الخدمات المصرفية الأخرى: 900,000 دولار

دخل الاستثمار والأوراق المالية

إجمالي دخل الاستثمار لشركة Ames National Corporation 3.6 مليون دولار في عام 2023، مستمدة من:

نوع الاستثمار	الدخل ($)
السندات البلدية	1,850,000
الأوراق المالية الحكومية	1,100,000
سندات الشركات	650,000

منتجات الرهن العقاري والإقراض

وساهمت منتجات الرهن العقاري والإقراض 22.8 مليون دولار لتدفقات الإيرادات في عام 2023:

• رسوم إنشاء الرهن العقاري السكني: 5,600,000 دولار
• رسوم الإقراض التجاري: 8,200,000 دولار
• رسوم إنشاء القرض الاستهلاكي: 4,300,000 دولار
• رسوم إعادة التمويل: 4,700,000 دولار

خدمات إدارة الخزينة

تم إنشاء خدمات إدارة الخزانة 2.1 مليون دولار في الإيرادات لعام 2023، مع التوزيع التالي:

فئة الخدمة	الإيرادات ($)
خدمات إدارة النقد	850,000
معالجة الدفع	650,000
خدمات التجار	600,000

Ames National Corporation (ATLO) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at how Ames National Corporation delivers distinct value to its central Iowa customer base. It's not about being the biggest; it's about being the most connected locally.

Localized, relationship-focused service with quick, customized loan decisions.

Ames National Corporation maintains a deep local footprint, operating through six central Iowa banks across 11 communities, utilizing 18 banking offices. The stated mission reflects this focus: Customer Focused, Locally Empowered, and Team Member Driven. This structure supports the value of rapid, relationship-driven decision-making, which is critical for local commercial and agricultural borrowers who need certainty quickly.

Full-service financial suite: lending, deposits, and wealth management.

The offering covers the full spectrum of community banking needs. You see this breadth reflected in the balance sheet scale as of September 30, 2025, and the income drivers:

• Deposits totaled $1.83 billion as of September 30, 2025.
• Net loans stood at $1.28 billion as of September 30, 2025.
• Noninterest income, which includes wealth management fees, was $2.5 million for the third quarter of 2025, marking a 5% year-over-year increase.

The trust department provides estate planning, investment advisory, and fiduciary services, rounding out the comprehensive platform for personal and business clients.

Financial stability and security, with all affiliate banks well-capitalized.

Stability is a core promise, backed by strong regulatory standing and equity levels. As of September 30, 2025, Total Stockholders' Equity was $200.6 million. Critically, all six of the Company's affiliate banks are considered well-capitalized as defined by federal capital regulations. For context on capital strength, the CET1 ratio (Common Equity Tier 1) was 13.9% at the end of June 2025, significantly above the regulatory requirement of 8.5%. This defensive positioning allows for sustained operation even when credit quality shows stress, such as the recent weakening in certain loan segments.

Specialized expertise in agricultural and commercial real estate lending.

The loan portfolio is heavily weighted toward the regional economy's backbone: agriculture and commercial real estate. While credit quality concerns surfaced in these areas in Q3 2025, the focus remains a key differentiator. The loan book historically includes significant exposure to these sectors. For example, as of year-end 2023, the Agricultural Loan Portfolio was $214.6 million, and the Commercial loan portfolio was $412.3 million. Furthermore, approximately $315 million of loans were maturing within one year as of September 30, 2025, carrying an average yield of approximately 5.8%.

Here's a quick look at the scale supporting these value propositions as of late 2025:

Financial Metric	Amount / Rate	Date Reference
Total Assets	$2.1 billion	As of 12/31/2024 / Decreased $15.2 million from 9/30/2024
Deposits	$1.83 billion	As of September 30, 2025
Net Loans	$1.28 billion	As of September 30, 2025
Total Stockholders' Equity	$200.6 million	As of September 30, 2025
Net Interest Margin (NIM)	2.83%	For Q3 2025
Efficiency Ratio	61.76%	For Q3 2025

The improved efficiency ratio of 61.76% in Q3 2025, down from 77.87% in Q3 2024, shows operational leverage is helping to support the value proposition of stability. That's a defintely meaningful improvement in cost control.

Ames National Corporation (ATLO) - Canvas Business Model: Customer Relationships

The customer relationship strategy for Ames National Corporation centers on maintaining deep, localized connections across its six affiliate banks operating in 11 central Iowa communities.

Dedicated, long-term personal relationships with local bankers are supported by the corporation's physical structure, which as of late 2024 included 18 banking offices. The structure emphasizes that decisions are made locally, which helps ensure customers receive quick responses and customized services.

High-touch advisory services for wealth management and trust clients show quantifiable growth. For the third quarter of 2025, noninterest income totaled $2.5 million, an increase of 5.0% compared to the third quarter of 2024. This increase is directly attributed to an increase in wealth management income driven by growth in assets under management and new account relationships.

Ames National Corporation employs a blended service model utilizing digital channels alongside its local presence. Services available include online banking, video banking, mobile banking, online bill pay, and mobile wallet access. For the nine months ended September 30, 2025, total deposits reached $1.83 billion, a 1.7% increase year-over-year, showing continued customer engagement across all service types.

Key relationship metrics and performance indicators for the period ending September 30, 2025, reflect the stability underpinning these interactions:

• Net income for nine months ended September 30, 2025: $12.5 million.
• Net income per share for nine months ended September 30, 2025: $1.41.
• Net interest margin for the third quarter of 2025: 2.83%.
• Efficiency ratio for the nine months ended September 30, 2025: 64.10%.
• Total deposits as of September 30, 2025: $1.83 billion.

The following table summarizes key financial results from the nine months ended September 30, 2025, which support the ongoing customer relationship infrastructure:

Metric	Value (Nine Months Ended 9/30/2025)	Comparison to Nine Months Ended 9/30/2024
Net Interest Income	$40.4 million	Increase of $7.6 million (or 23.1%)
Noninterest Income	Not explicitly stated for nine months	Q3 2025 increased 5.0% year-over-year
Noninterest Expense	$30.9 million	Decrease of 1.8%
Allowance for Credit Losses	$18.0 million	Increase from $17.6 million as of 9/30/2024

The corporation's commitment to its customer base is also reflected in its dividend policy. Ames National Corporation declared a quarterly cash dividend of $0.20 per share, payable on February 15, 2025, to stockholders of record as of January 31, 2025.

The availability of digital tools is crucial for the modern relationship, even for a community bank. The company is focused on improving the digital experience, including upgrades to its treasury management platform for business customers. Nationally, projections for 2025 estimated 216.8 million digital banking users in the U.S.

• Affiliate banks operate in 11 communities.
• The company has six wholly owned affiliate banks.
• The board approved repurchase of up to 100,000 shares through November 11, 2025.

Ames National Corporation (ATLO) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Ames National Corporation (ATLO) gets its services to customers across central Iowa. The channel strategy blends a traditional, local physical presence with necessary digital access points.

Physical Branch Network and Local Presence

Ames National Corporation maintains a physical footprint through its six wholly owned affiliate banks, which collectively operate across 11 central Iowa communities. As of late 2024/early 2025 reporting, this network consisted of 18 banking offices or branches. This structure supports localized decision-making, which is key to their community banking model. The communities served include locations in Boone, Clarke, Hancock, Marshall, Polk, Story, Taylor, and Union Counties.

The physical channel is supported by the structure of its lending teams, particularly for complex credit needs. Direct loan officers are the primary interface for commercial and agricultural lending, ensuring that services like short-term and medium-term commercial, agricultural, and residential real estate loans are handled with local expertise. This direct relationship channel is crucial for their core business, which saw net loans reach $1.30 billion as of December 31, 2024.

Digital and Self-Service Access Points

To complement the physical network, Ames National Corporation provides a suite of digital channels for both retail and business customers. These include online banking, mobile banking, online bill pay, mobile wallet access, and online statements. The company is focused on improving this digital experience, including upgrades to its treasury management platform for business customers, as noted in early 2025 reports.

While the most granular digital statistics available are from Q4 2023, they show the direction of channel usage:

Digital Channel Metric	Reported Value (as of Q4 2023)	Growth Rate (YoY)
Digital Banking Transaction Volume	$127.4 million	14.6%
Mobile Banking Users	22,750 users	18.3%
Regional Digital Banking Market Share	3.2%	Emerging

The focus on digital growth is clear, aiming to support the overall organization which reported total assets over $2.1 billion as of December 31, 2024.

Convenient Access and Teller Services

Convenient access outside of standard lobby hours is facilitated through automated teller machine (ATM) and video banking services. These automated/video teller machine access services are offered alongside traditional services like safe deposit boxes and wire transfers. This multi-channel approach ensures customers can manage basic transactions and access information when the physical offices aren't open.

The overall channel strategy supports the company's financial targets, with management forecasting earnings for the year ending December 31, 2025, in the range of $1.72 to $1.82 per share.

The key channel components are:

• Physical branch network across 11 central Iowa communities.
• 18 banking offices supporting local service delivery.
• Online and mobile banking for retail and business customers.
• Direct loan officers managing commercial and agricultural lending relationships.
• ATM and video banking services for 24/7 access.

Ames National Corporation (ATLO) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core customer base for Ames National Corporation, which is deeply rooted in its central and north-central Iowa service area. This isn't a national player; it's a local relationship bank.

Ames National Corporation operates as the bank holding company for six banking subsidiaries, serving customers across the central Iowa counties of Boone, Hancock, Marshall, Polk, and Story, from 18 banking offices across 11 communities.

The composition of their lending activity clearly defines the primary customer segments they focus on:

• Individuals and families in the central and north-central Iowa region.
• Small-to-medium-sized businesses (SMBs) in the local service area.
• Agricultural producers and farm operators.
• Affluent individuals seeking wealth management and trust services.

The loan portfolio, which stood at $1.31 billion in net loans as of March 31, 2025, shows where the focus lies. The growth drivers for that portfolio in early 2025 pointed directly to two of these segments.

Here's a look at the evidence supporting these segments based on recent financial activity:

Customer Segment Evidence	Relevant Financial Metric/Data Point (2025)	Value/Amount
Geographic Focus	Number of Banking Offices	18
Individuals/Families (Residential)	Net Loan Growth Driver (Q1 2025)	1 to 4 family residential real estate loan portfolio increase
Agricultural Producers	Net Loan Growth Driver (Q1 2025)	Agriculture loan portfolio increase
SMBs/Commercial	Loan Portfolio Concern (Q1 2025)	Weakening in the commercial real estate loan portfolio
Affluent Individuals (Wealth Mgmt)	Noninterest Income Driver (Q3 2025)	Increase in wealth management income
Overall Lending Size	Gross Loan Balance (Sep. 2025)	$1,294.46 Mil

For individuals and families, Ames National Corporation provides residential real estate loans, personal loans, and home improvement loans. The bank's business is built on establishing long-term relationships to offer the services and products they need.

The small-to-medium-sized business segment is served through commercial loans, business operating loans and lines of credit, and equipment loans. The bank's loan book is mainly comprised of commercial real estate loans, alongside residential mortgages and agricultural loans. The allowance for credit losses on September 30, 2025, totaled $18.0 million, with increases in specific reserves tied to the commercial loan portfolio.

Agricultural producers are a key focus, evidenced by the growth in the agriculture loan portfolio in the first quarter of 2025. They offer agricultural real estate loans and agricultural operating loans and lines of credit.

The segment for affluent individuals is served through wealth management services. Noninterest income for the third quarter of 2025 specifically cited an increase due to growth in assets under management and new account relationships. Also, the bank offers merchant services and credit cards.

Finance: review the Q3 2025 asset under management growth rate for wealth management by next Tuesday.

Ames National Corporation (ATLO) - Canvas Business Model: Cost Structure

Interest expense on deposits, though Q3 2025 saw a $1.1 million decrease compared to the third quarter of 2024, driven primarily by decreases in market rates.

Personnel costs for the multi-bank structure and branch network are embedded within the overall noninterest expense structure. The total noninterest expense for Ames National Corporation in the third quarter of 2025 was $10.2 million, a decrease of 2.5% year-over-year from $10.5 million in Q3 2024.

Noninterest expenses showed improvement, with the efficiency ratio for Q3 2025 standing at 61.76%, a significant improvement from 77.87% in Q3 2024. The decrease in noninterest expense was primarily attributed to lower consultant fees, specifically a $449 thousand reduction YoY for the quarter.

Credit loss expense was notably higher, reflecting specific reserve builds. The credit loss expense recognized in Q3 2025 was $627 thousand, up from $371 thousand in Q3 2024. This was tied to higher specific reserves in the CRE (Commercial Real Estate) and operating loan portfolios. The allowance for credit losses stood at 1.39% of loans as of September 30, 2025.

Key expense and efficiency metrics for Q3 2025 versus Q3 2024:

Metric	Q3 2025 Amount (USD)	Q3 2024 Amount (USD)
Noninterest Expense	$10.2 million	$10.5 million
Credit Loss Expense	$627 thousand	$371 thousand
Deposit Interest Expense Change (YoY)	Decrease of $1.1 million	N/A

The cost structure management is reflected in the efficiency ratio trend:

• Efficiency Ratio Q3 2025: 61.76%
• Efficiency Ratio Q3 2024: 77.87%
• Efficiency Ratio Nine Months Ended Sep 30, 2025: 64.10%

Specific drivers impacting the cost side include:

• Deposit interest expense decreased by $1.1 million year-over-year for the third quarter.
• Other borrowed funds interest expense decreased by $726 thousand for the third quarter due to reduced borrowings.
• The allowance for credit losses on September 30, 2025, totaled $18.0 million.

Ames National Corporation (ATLO) - Canvas Business Model: Revenue Streams

The primary engine for Ames National Corporation (ATLO) revenue generation centers on traditional banking activities, heavily weighted toward interest income derived from its asset base.

Net Interest Income (NII), the difference between interest earned on loans and investments and interest paid on deposits and borrowings, was a significant contributor, totaling $14.0 million in Q3 2025. This figure represented a substantial increase of 26.8% compared to the same quarter in the prior year, driven by higher yields on assets and lower funding costs.

Beyond the core NII, Ames National Corporation (ATLO) generates revenue through noninterest sources. Noninterest income for the third quarter of 2025 totaled $2.5 million. This stream saw growth, increasing by 5.0% year-over-year, largely attributed to performance in wealth management.

Here's a quick look at the key components of the Q3 2025 revenue profile:

Revenue Component	Q3 2025 Amount	Year-over-Year Change Context
Net Interest Income (NII)	$14.0 million	Increased 26.8%
Noninterest Income	$2.5 million	Increased 5.0%

The interest income component is sourced across the lending and investment portfolios, reflecting Ames National Corporation (ATLO)'s role as a community lender. You see this revenue stream broken down by asset class:

• Interest income from the commercial loan portfolio, benefiting from improved portfolio yield in Q3 2025.
• Interest income from real estate loans.
• Interest income from consumer loan portfolios.
• Interest income from investment securities, which increased by $289 thousand in Q3 2025 due to reinvesting maturities at higher rates.

A secondary, though less detailed in recent public reporting, revenue stream involves the servicing and disposition of assets. This includes gains realized on the sale of mortgage loans into the secondary market, which provides liquidity and fee income outside of the recurring net interest margin.