بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB): نموذج الأعمال التجارية

انغمس في عالم The Bank of N.T المعقد. باترفيلد & Son Limited (NTB)، شركة مالية تمزج بسلاسة بين الخبرة المصرفية التقليدية والابتكار الرقمي المتطور. يكشف نموذج الأعمال الشامل هذا كيف وضع بنك NTB نفسه استراتيجيًا كمؤسسة مصرفية دولية رائدة، حيث يقدم خدماته للأفراد ذوي الثروات العالية والعملاء من الشركات المتطورة من خلال شبكة متطورة من الخدمات التي تتجاوز الحدود المصرفية التقليدية. من إدارة الثروات الشخصية إلى المنصات الرقمية المتقدمة، يجسد نموذج أعمال NTB الاندماج المثالي بين الفطنة المالية العالمية والتطور التكنولوجي.

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

الشبكات المصرفية الدولية والبنوك المراسلة

يحتفظ NTB بشراكات استراتيجية مع الشبكات المصرفية العالمية لتسهيل المعاملات الدولية والخدمات المالية.

شبكة الشركاء	عدد الاتصالات	التغطية الجغرافية
شبكة سويفت	أكثر من 200 علاقة مصرفية مراسلة	أكثر من 40 دولة
فيزا انترناشيونال	الشراكة العالمية لمعالجة المدفوعات	قدرات المعاملات في جميع أنحاء العالم

التكنولوجيا المالية ومقدمي الخدمات المصرفية الرقمية

يتعاون NTB مع شركات التكنولوجيا المالية الرائدة لتعزيز القدرات المصرفية الرقمية.

• تيمينوس لحلول البرمجيات المصرفية
• منصة فيناسترا للخدمات المصرفية الرقمية
• تقنيات الدفع الرقمي من ماستركارد

شركات الامتثال التنظيمي والاستشارات القانونية

تتعاون NTB مع مقدمي الخدمات القانونية والامتثال المتخصصين لضمان الالتزام التنظيمي.

نوع الشريك	عدد الشراكات	التركيز على الامتثال
شركات الاستشارات القانونية	7 شراكات متخصصة	الامتثال التنظيمي الدولي
استشارات الامتثال	4 شركاء امتثال عالميين	خدمات مكافحة غسيل الأموال وKYC

شركاء إدارة الثروات والاستشارات الاستثمارية

يتعاون NTB مع شركات أبحاث الاستثمار وإدارة الثروات لتقديم خدمات مالية شاملة.

• إدارة الاستثمار بلاك روك
• UBS استشارات إدارة الثروات
• جولدمان ساكس لأبحاث الاستثمار

شركات التأمين وإدارة المخاطر

شراكات استراتيجية مع مقدمي خدمات التأمين لإدارة المخاطر المالية وتقديم خدمات الحماية الشاملة.

شريك التأمين	نطاق الشراكة	تغطية المخاطر
ايه اي جي العالمية للتأمين	منتجات التأمين للشركات والأفراد	إدارة المخاطر الشاملة
مارش لاستشارات المخاطر	تقييم مخاطر المؤسسة	استراتيجيات تخفيف المخاطر المالية

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

الخدمات المصرفية للأفراد والتجارية

اعتبارًا من عام 2024، يقدم NTB خدمات مصرفية شاملة بالمقاييس الرئيسية التالية:

فئة الخدمة	إجمالي الحسابات	إجمالي الأصول
الخدمات المصرفية للأفراد	87.543 حساب	4.2 مليار دولار
الخدمات المصرفية التجارية	3,214 حساب تجاري	6.8 مليار دولار

إدارة الثروات والاستشارات الاستثمارية

يقوم قسم إدارة الثروات في NTB بإدارة:

• إجمالي الأصول تحت الإدارة: 12.6 مليار دولار
• عدد العملاء من ذوي الثروات العالية: 2,387
• متوسط حجم المحفظة: 5.3 مليون دولار

تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية

القناة الرقمية	قاعدة المستخدمين	حجم المعاملات السنوية
تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	64,212 مستخدمًا	3.2 مليون معاملة
منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	92,543 مستخدمًا	4.7 مليون معاملة

المعاملات المالية الدولية

تشمل الأنشطة المصرفية الدولية ما يلي:

• حجم المعاملات عبر الحدود: 18.4 مليار دولار سنوياً
• عدد العلاقات المصرفية الدولية المراسلة: 87
• حجم تداول العملات الأجنبية: 3.6 مليار دولار على أساس ربع سنوي

الامتثال وإدارة المخاطر

مقياس الامتثال	الإنفاق السنوي	موظفو الامتثال
الامتثال التنظيمي	12.3 مليون دولار	124 متخصصًا متخصصًا
أنظمة إدارة المخاطر	8.7 مليون دولار	92 متخصصًا في إدارة المخاطر

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

بنية تحتية مصرفية رقمية قوية

اعتبارًا من عام 2024، يحتفظ NTB بمنصة مصرفية رقمية شاملة مع تفاصيل البنية التحتية التالية:

الموارد الرقمية	المواصفات
منصات الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	وصول رقمي متعدد البلدان عبر 7 ولايات قضائية
تطبيقات الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	متوفر على منصات iOS وAndroid
حجم المعاملات الرقمية	3.2 مليار دولار سنويا
البنية التحتية السحابية	موثوقية وقت التشغيل بنسبة 99.99%

المهنيين الماليين ذوي الخبرة

تكوين الموارد البشرية في NTB:

• إجمالي الموظفين: 1,287
• متوسط الخبرة المهنية: 14.6 سنة
• حاملي الشهادات المتقدمة: 62% من الموظفين المحترفين

أنظمة امتثال تنظيمية قوية

موارد الامتثال	الاستثمار/القدرات
ميزانية إدارة الامتثال	22.7 مليون دولار سنويا
موظفو الامتثال	87 متخصصًا متخصصًا
أنظمة المراقبة التنظيمية	تتبع في الوقت الحقيقي عبر 7 ولايات قضائية

الشبكة العالمية للعلاقات المصرفية

مقاييس الشبكة المصرفية الدولية:

• علاقات البنوك المراسلة: 127 بنكًا عالميًا
• قدرات المعاملات عبر الحدود: 42 دولة
• شراكات تمويل التجارة الدولية: 93 اتفاقية سارية

تقنيات الأمن السيبراني المتقدمة

موارد الأمن السيبراني	المواصفات
الاستثمار السنوي في الأمن السيبراني	16.3 مليون دولار
طاقم متخصص للأمن السيبراني	42 متخصصًا متخصصًا
دقة الكشف عن التهديدات	تحديد التهديدات في الوقت الحقيقي بنسبة 99.7%

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

حلول مصرفية دولية شاملة

بنك ن.ت. باترفيلد & تقدم شركة Son Limited خدمات مصرفية دولية عبر ولايات قضائية متعددة:

الولاية القضائية	إجمالي الأصول	عدد الحسابات
برمودا	18.4 مليار دولار	45,678
جزر كايمان	6.2 مليار دولار	22,345
المملكة المتحدة	3.7 مليار دولار	15,890

خدمات إدارة الثروات الشخصية

تشمل عروض إدارة الثروات ما يلي:

• إدارة المحافظ الفردية ذات القيمة الصافية العالية
• الخدمات الاستشارية الاستثمارية
• التخطيط للتقاعد

متوسط حجم المحفظة لعملاء إدارة الثروات: 4.2 مليون دولار

منصات مصرفية رقمية آمنة ومبتكرة

مقاييس الخدمات المصرفية الرقمية:

الخدمة الرقمية	معدل اعتماد المستخدم	حجم الصفقة
الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	78%	2.3 مليون معاملة شهرية
الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	85%	1.7 مليون معاملة شهرية

منتجات مالية مصممة خصيصًا للأفراد ذوي الثروات العالية

عروض المنتجات المتخصصة:

• مركبات استثمارية مخصصة
• الخدمات المصرفية الخاصة
• إدارة الثقة الخارجية

متوسط صافي قيمة العميل للمنتجات المتخصصة: 12.5 مليون دولار

خبرة في الخدمات المصرفية الخارجية والدولية

مقاييس أداء الخدمات المصرفية الدولية:

فئة الخدمة	إجمالي قيمة المعاملة	عدد العملاء الدوليين
الخدمات المصرفية الخارجية	22.6 مليار دولار	7,890
الخدمات المصرفية للشركات الدولية	15.3 مليار دولار	3,456

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج العمل: علاقات العملاء

إدارة العلاقات الشخصية

بنك ن.ت. باترفيلد & تحتفظ شركة Son Limited بنهج شخصي في علاقاتها مع العملاء باستخدام المقاييس الرئيسية التالية:

شريحة العملاء	مستوى التخصيص	متوسط تردد التفاعل
الأفراد ذوي الثروات العالية	عالية للغاية	12-15 نقطة اتصال سنويًا
عملاء الشركات	عالية	8-10 نقاط اتصال في السنة
عملاء الخدمات المصرفية للأفراد	معتدل	4-6 نقاط اتصال في السنة

قنوات دعم العملاء الرقمية

تتضمن البنية التحتية للدعم الرقمي ما يلي:

• منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت 24/7
• تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول
• دعم الدردشة الحية
• البريد الإلكتروني لخدمة العملاء

القناة الرقمية	المستخدمون النشطون شهريًا	متوسط وقت الاستجابة
تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	45,672 مستخدمًا	12 دقيقة
منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	62,341 مستخدمًا	15 دقيقة
الدردشة الحية	8,245 تفاعل	7 دقائق

مدراء علاقات مخصصين للعملاء من الشركات

مقاييس إدارة علاقات العملاء من الشركات:

• إجمالي العملاء من الشركات: 1,247
• مدراء العلاقات المخصصين: 87
• متوسط نسبة العميل إلى المدير: 14:1

الخدمات الاستشارية المالية المنتظمة

تفاصيل خدمة الاستشارات المالية:

نوع الخدمة الاستشارية	التفاعلات السنوية مع العميل	متوسط المدة الاستشارية
إدارة الثروات	3-4 جلسات شاملة	90 دقيقة لكل جلسة
تخطيط الاستثمار	2-3 مراجعات استراتيجية	60 دقيقة لكل مراجعة
التخطيط للتقاعد	1-2 استشارات شاملة	120 دقيقة لكل استشارة

استراتيجيات الاتصال المخصصة

تفضيلات قناة الاتصال:

قناة الاتصال	النسبة المئوية لتفضيلات العميل
البريد الإلكتروني	42%
إشعارات تطبيقات الهاتف المحمول	28%
المكالمات الهاتفية	18%
البريد الفعلي	12%

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج الأعمال: القنوات

منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

اعتبارًا من عام 2024، تخدم منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت الخاصة بـ Butterfield Bank 45,678 عميلًا للخدمات المصرفية الرقمية. تدعم المنصة 3.2 مليار دولار في أحجام المعاملات الرقمية السنوية.

مقاييس المنصة الرقمية	إحصائيات 2024
إجمالي المستخدمين الرقميين	45,678
قيمة المعاملات الرقمية السنوية	3.2 مليار دولار
المستخدمون النشطون شهريًا	38,456

تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

يحتوي تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول على 32,456 مستخدمًا نشطًا شهريًا، يمثل 71% من عملاء الخدمات المصرفية الرقمية.

• عدد تنزيلات التطبيق: 54,321
• متوسط المعاملات الشهرية: 156,789
• حجم الدفع عبر الهاتف المحمول: 1.1 مليار دولار سنويًا

مواقع الفروع المادية

يؤكد باترفيلد 38 موقعًا فرعيًا فعليًا عبر برمودا، جزر كايمان، وجزر القنال.

توزيع الفروع	عدد الفروع
برمودا	22
جزر كايمان	9
جزر القنال	7

الخدمات المصرفية عبر الهاتف

الخدمات المصرفية عبر الهاتف 12,345 عميلاً شهرياً، بمتوسط مدة المكالمة 7.5 دقيقة.

فرق إدارة العلاقات المؤسسية

يعمل البنك 24 فريقًا مخصصًا لإدارة علاقات الشركات، خدمة 1,567 عميل من الشركات مع إجمالي الأصول المدارة 6.8 مليار دولار.

مقاييس الخدمات المصرفية للشركات	بيانات 2024
فرق إدارة العلاقات	24
عملاء الشركات	1,567
أصول الشركات المدارة	6.8 مليار دولار

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

الأفراد ذوي الثروات العالية

اعتبارًا من عام 2023، يقدم Butterfield Bank خدماته للأفراد ذوي الثروات العالية بحد أدنى من أرصدة الحسابات يبلغ 1,000,000 دولار. يقدم قطاع الخدمات المصرفية الخاصة بالبنك خدماته لحوالي 3500 عميل من ذوي الثروات العالية في جميع أنحاء برمودا وجزر كايمان وجزر القنال.

شريحة العملاء	متوسط رصيد الحساب	إجمالي قيمة القطاع
الأفراد ذوي الثروات العالية	$2,750,000	9.625 مليار دولار

عملاء الشركات والأعمال

تخدم شركة Butterfield ما يقرب من 2800 عميل من الشركات عبر ولاياتها القضائية التشغيلية. يدير قسم الخدمات المصرفية التجارية بالبنك حسابات الشركات بمتوسط ​​رصيد قدره 5.2 مليون دولار.

• إجمالي الأصول المصرفية للشركات: 14.6 مليار دولار
• متوسط حجم قرض الشركات: 3.7 مليون دولار
• التوزيع الجغرافي لعملاء الشركات:
  • برمودا: 45%
  • جزر كايمان: 30%
  • جزر القنال: 25%

المستثمرين الدوليين

يدير Butterfield Bank ما يقرب من 22.3 مليار دولار من المحافظ الاستثمارية الدولية اعتبارًا من عام 2023. ويخدم البنك أكثر من 1200 عميل استثمار دولي عبر ولايات قضائية متعددة.

فئة الاستثمار	إجمالي الأصول	متوسط محفظة العملاء
المحافظ الاستثمارية الدولية	22.3 مليار دولار	18.6 مليون دولار

عملاء الخدمات المصرفية للأفراد الأثرياء

يخدم البنك ما يقرب من 45000 من عملاء الخدمات المصرفية للأفراد بمتوسط أرصدة حسابات تبلغ 275000 دولار. ويبلغ إجمالي الأصول المصرفية للأفراد 12.4 مليار دولار.

• إجمالي عملاء الخدمات المصرفية للأفراد: 45,000
• متوسط رصيد الحساب: 275,000 دولار
• إجمالي الأصول المصرفية للأفراد: 12.4 مليار دولار

العملاء الماليين المؤسسيين

يقدم Butterfield Bank خدمات لـ 650 عميلاً ماليًا مؤسسيًا، ويدير ما يقرب من 18.7 مليار دولار أمريكي من الأصول المؤسسية.

نوع العميل المؤسسي	عدد العملاء	إجمالي الأصول المدارة
العملاء الماليين المؤسسيين	650	18.7 مليار دولار

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج الأعمال: هيكل التكلفة

استثمارات البنية التحتية التكنولوجية

بالنسبة للسنة المالية 2023، خصص بنك باترفيلد 24.3 مليون دولار لاستثمارات البنية التحتية التكنولوجية. وهذا يشمل:

فئة التكنولوجيا	مبلغ الاستثمار
الأنظمة المصرفية الأساسية	8.7 مليون دولار
البنية التحتية للأمن السيبراني	6.5 مليون دولار
حلول الحوسبة السحابية	5.2 مليون دولار
منصات الخدمات المصرفية الرقمية	3.9 مليون دولار

الامتثال والنفقات التنظيمية

بلغ إجمالي تكاليف الامتثال التنظيمي لعام 2023 17.6 مليون دولار أمريكي، مقسمة على النحو التالي:

• الامتثال لمكافحة غسل الأموال (AML): 6.3 مليون دولار
• إجراءات اعرف عميلك (KYC): 4.2 مليون دولار
• أنظمة التقارير التنظيمية: 3.8 مليون دولار
• الرسوم القانونية والإستشارية: 3.3 مليون دولار

تعويض الموظفين والتدريب

بلغ إجمالي النفقات المتعلقة بالموظفين لعام 2023 89.4 مليون دولار:

فئة النفقات	المبلغ
الرواتب الأساسية	62.7 مليون دولار
مكافآت الأداء	15.3 مليون دولار
برامج التدريب المهني	5.4 مليون دولار
فوائد الموظف	6 ملايين دولار

صيانة المنصة الرقمية

وصلت تكاليف صيانة المنصة الرقمية في عام 2023 إلى 12.5 مليون دولار، وتشمل:

• تحديثات تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 4.2 مليون دولار
• البنية التحتية للموقع: 3.7 مليون دولار
• تكامل واجهة برمجة التطبيقات: 2.8 مليون دولار
• تحسينات تجربة المستخدم: 1.8 مليون دولار

إدارة المخاطر وأنظمة الأمن

بلغ إجمالي نفقات إدارة المخاطر لعام 2023 21.9 مليون دولار:

فئة إدارة المخاطر	مبلغ الاستثمار
أنظمة كشف الاحتيال	7.6 مليون دولار
مراقبة الأمن السيبراني	6.3 مليون دولار
أدوات تقييم مخاطر الائتمان	4.9 مليون دولار
إدارة المخاطر التشغيلية	3.1 مليون دولار

بنك ن.ت. باترفيلد & Son Limited (NTB) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

إيرادات الفوائد من القروض والاستثمارات

بالنسبة للسنة المالية 2023، أعلنت باترفيلد عن صافي إيرادات الفوائد بقيمة 208.8 مليون دولار. وبلغت محفظة قروض البنك 5.4 مليار دولار أمريكي، مما أدى إلى توليد إيرادات الفوائد عبر قطاعات الإقراض المختلفة.

فئة القرض	إجمالي رصيد القرض	دخل الفوائد
القروض التجارية	2.1 مليار دولار	86.5 مليون دولار
الرهون العقارية السكنية	1.8 مليار دولار	72.3 مليون دولار
القروض الاستهلاكية	1.5 مليار دولار	49.7 مليون دولار

رسوم الخدمات المصرفية

وحققت رسوم الخدمات المصرفية إيرادات بقيمة 63.2 مليون دولار للبنك في عام 2023.

• رسوم صيانة الحساب: 18.6 مليون دولار
• رسوم المعاملة: 22.5 مليون دولار
• - الخدمات المصرفية الإلكترونية: 12.1 مليون دولار
• رسوم معاملات الصراف الآلي: 10.0 مليون دولار

الرسوم الاستشارية لإدارة الثروات

أنتجت خدمات إدارة الثروات 47.5 مليون دولار من الرسوم الاستشارية خلال عام 2023.

فئة الخدمة	الإيرادات المولدة
استشارات الخدمات المصرفية الخاصة	22.3 مليون دولار
إدارة الاستثمار	15.7 مليون دولار
خدمات التخطيط العقاري	9.5 مليون دولار

إيرادات معاملات الصرف الأجنبي

وساهمت معاملات الصرف الأجنبي بمبلغ 35.6 مليون دولار في إيرادات البنك في عام 2023.

• خدمات صرف العملات الأجنبية للشركات: 22.4 مليون دولار
• صرف العملات بالتجزئة: 8.7 مليون دولار
• رسوم التحويل البنكي الدولي: 4.5 مليون دولار

لجان إدارة الأصول

وبلغ إجمالي عمولات إدارة الأصول 41.3 مليون دولار للعام المالي 2023.

فئة إدارة الأصول	إيرادات العمولة
إدارة الصناديق المشتركة	18.6 مليون دولار
إدارة صندوق التقاعد	14.2 مليون دولار
إدارة المحافظ التقديرية	8.5 مليون دولار

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NTB) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking for the hard numbers that define what The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited offers its clients. Here's the breakdown of the concrete value propositions, grounded in the latest figures from the third quarter of 2025.

Integrated offshore banking, lending, and wealth management services are delivered across key jurisdictions. The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited operates as a full-service bank and wealth manager in several locations.

• Banking and wealth management offered in Bermuda, the Cayman Islands, and Guernsey.
• Select wealth management services available in The Bahamas, Singapore, and Switzerland.
• Select banking and wealth management services provided in Jersey.

Bespoke financial solutions informed by local expertise translate into specific service lines. For instance, the UK operation focuses on specialized lending.

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited offers residential property lending through Butterfield Mortgages Limited in the UK, specifically targeting London or the South of England properties. These are not small loans; the mortgages offered range between £1,000,000 and £20,000,000. To qualify, borrowers or guarantors typically need to demonstrate earnings over £300,000 or possess at least £3,000,000 in net assets, and applicants must provide a 35% deposit. The bank can structure lending for owners of SPVs, offshore companies, and trusts, including foreign nationals buying in the UK.

Security and stability of a long-established, highly capitalized offshore bank is quantified by recent balance sheet strength and profitability metrics as of September 30, 2025.

Metric	Value (Q3 2025)	Comparison Point
Net Income	$61.1 million	$53.3 million (Q2 2025)
Core Return on Average Tangible Common Equity	25.5%	22.3% (Q2 2025)
Return on Average Common Equity	22.5%	20.3% (Q2 2025)
Tangible Book Value Per Share	$25.06	$23.77 (End of Q2 2025)
Loan Portfolio as % of Total Assets	31.7%	31.4% (December 31, 2024)
Gross Non-Accrual Loans	$91.7 million	$76.7 million (December 31, 2024)
Gross Non-Accrual Loans as % of Total Gross Loans	2.0%	1.7% (December 31, 2024)

Diversified service offerings across multiple international financial centers support the integrated model. The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited reported total revenue of $153.9 million for Q3 2025, driven by fee income growth in card services, foreign exchange, and private trust activities. The net interest margin for the quarter was 2.73%, with the cost of deposits at 1.47%.

The commitment to shareholders is shown through capital returns.

• Quarterly cash dividend declared for Q3 2025: $0.50 per share.
• Shares repurchased in Q3 2025: 0.7 million shares.
• Total cost of Q3 2025 repurchases: $30.3 million.

Finance: review the impact of the $0.50 dividend on Q4 capital projections by next Tuesday.

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NTB) - Canvas Business Model: Customer Relationships

Dedicated private banker model for customized service

Metric	Value as of Q3 2025
Core Efficiency Ratio	56.2%
Net Interest Margin (NIM)	2.73%
Cost of Deposits	1.47%

Personalized, high-touch service emphasizing approachability

• Non-interest income for the third quarter of 2025: $61.2 million
• Quarterly cash dividend announced for the quarter ended September 30, 2025: $0.50 per share

Advisory relationship focus for wealth and trust clients

• Gross non-accrual loans as a percentage of total gross loans at September 30, 2025: 2.0%

Digital self-service options via internet banking

• The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited Standard Settlement Instructions updated for ISO 20022 mandatory compliance by: November 2025

Collaborative approach to building long-term relationships

Financial Metric (Q3 2025)	Amount/Rate
Net Income	$61.1 million
Core Net Income	$63.3 million
Core Return on Average Tangible Common Equity	25.5%

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NTB) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NTB) reaches its clients, which is a mix of physical presence in key offshore centers and digital access. The channel strategy clearly prioritizes jurisdictions where they can offer both core banking and specialized wealth management.

Physical branch network in Bermuda and the Cayman Islands

The core of the physical distribution for The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited is anchored in its home jurisdiction and its other major banking hub. These locations handle the full spectrum of services, including retail and corporate banking.

As of late 2025, the scale of the organization supporting these channels includes approximately 1,306 total employees across the group. The total assets managed by the Bank stood at $14.1 billion as of September 30, 2025, giving you a sense of the volume flowing through these touchpoints.

The primary physical locations offering both banking and wealth management are:

• Bermuda (Headquarters at 65 Front Street, Hamilton)
• The Cayman Islands (Butterfield Place, Grand Cayman)

International offices for specialized wealth management (e.g., Singapore, Switzerland)

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited uses international offices to deliver specialized wealth management, trust, and private banking services, often targeting markets with high-net-worth individuals. These offices are strategically placed in global financial centers.

For instance, the presence in Switzerland is through Butterfield Trust (Switzerland) Limited in Geneva, and the Asian presence is managed via Butterfield Trust (Asia) Limited in Singapore. The Channel Islands-Guernsey and Jersey-also host principal banking operations alongside wealth management services.

Here is a breakdown of the key jurisdictions and the primary services offered through their physical channels:

Jurisdiction	Principal Banking Operations	Specialized Wealth Management/Lending
Bermuda	Yes	Yes
Cayman Islands	Yes	Yes
Guernsey	Yes	Yes
Jersey	Yes	Yes
The Bahamas	No	Select Wealth Management
Singapore	No	Select Wealth Management
Switzerland	No	Select Wealth Management
United Kingdom	No	Residential Property Lending

Internet banking platforms for account access and transactions

Digital channels are essential for servicing clients across all geographies, especially for routine account access and transactions. The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited is actively adapting its digital infrastructure; for example, the Bank has updated its Standard Settlement Instructions to align with the mandatory ISO 20022 global standard for payments, effective by November 2025.

While specific active user counts for The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited's internet banking are not public, the overall financial performance suggests a high volume of activity flowing through these digital pipes. The Bank reported non-interest income of $61.2 million for the quarter ended September 30, 2025, which included an increase in banking fees driven by increased card volumes and foreign exchange revenue driven by volume.

Dedicated relationship managers and private bankers

The service model relies heavily on personal interaction, especially for wealth management clients. Dedicated relationship managers and private bankers serve as the primary interface for high-net-worth and ultra-high-net-worth individuals, family offices, and institutional clients.

The 1,306 employees across the group support this high-touch service model, which is central to their value proposition of a full-service experience that feels curated and personal. This human capital is deployed across the core banking and specialized wealth management segments.

Correspondent banking network for global transfers

To facilitate global transfers and services for clients operating outside its direct physical footprint, The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited utilizes a correspondent banking network. This network is critical for executing domestic and international payments, especially given the recent focus on updating payment standards.

The Bank also collaborates with international trust law firms as key introducers of clients, which acts as a strategic channel for client acquisition in the trust and wealth management space.

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NTB) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited's client base as of late 2025, and honestly, it's heavily weighted toward sophisticated offshore wealth management and the core economies of Bermuda and the Cayman Islands. The structure clearly separates high-touch private services from more traditional local banking.

High Net Worth (HNW) and Ultra-High Net Worth (UHNW) individuals

This group forms the bedrock of the wealth management offering, which includes private banking, trust, and asset management services. While we don't have a direct count of HNW/UHNW clients, their presence is reflected in the massive scale of assets under administration (AUA) for the trust business. The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited reports that total assets under administration for the trust business stood at $135.9 billion as of September 30, 2025. Also, assets under management (AUM) were $6.5 billion at the same date. These figures show where the significant, long-term, relationship-based capital resides.

Institutional clients: captive insurers, reinsurance companies, hedge funds

The custody business is a key indicator for institutional flow, which definitely includes these sophisticated entities. As of the third quarter of 2025, assets under administration for the custody business were $29.2 billion. The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited operates across several key jurisdictions, meaning it services these institutional players where they are domiciled or managed, like the Channel Islands and the UK, alongside its core Bermuda and Cayman operations.

Family Offices and financial intermediaries

Family Offices and intermediaries rely heavily on the trust and custody platforms. Their business is deeply embedded within the AUA figures already mentioned. The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited's structure, which includes trust and private banking, is designed to be the operational backbone for these entities managing wealth on behalf of others. It's about providing the secure, regulated infrastructure for complex cross-border structures.

Here's a quick look at the scale of the assets managed across the wealth platform as of September 30, 2025:

Asset Category	Amount as of September 30, 2025
Total Assets under Administration (Trust)	$135.9 billion
Total Assets under Administration (Custody)	$29.2 billion
Total Assets under Management	$6.5 billion
Total Loan Portfolio	$4.5 billion

Local retail and corporate clients in Bermuda and the Cayman Islands

These two jurisdictions are the primary banking hubs for The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited. The search results confirm that the company generates a majority of its revenue from the Bermuda and Cayman Islands segments, which house these local retail and corporate relationships. The total loan portfolio for the entire group was $4.5 billion at September 30, 2025, with a significant portion of that lending activity occurring in these core markets, including commercial real estate facilities in Bermuda.

The local client focus means you see services like:

• Deposit mobilization from local businesses.
• Retail banking services for residents.
• Corporate lending across the islands.

UK residential property borrowers (high-net-worth segment)

This is a specialized lending segment, primarily falling under the Channel Islands and UK geographic segment. The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited explicitly manages residential property lending in the UK. We know this segment is active because non-accrual loans increased in Q3 2025, driven in part by a residential mortgage facility in the Channel Islands and UK segment. The total loan portfolio at September 30, 2025, was $4.5 billion, and this UK lending forms a component of that total.

Finance: draft a memo detailing the Q4 2025 loan origination mix by geographic segment by next Wednesday.

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NTB) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the cost base for The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NTB) as of the third quarter of 2025. Honestly, managing expenses is key when you see the efficiency ratio move like this.

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited reported non-interest expenses of $90.8 million for the third quarter of 2025. Core non-interest expenses were $88.5 million for the same period.

The core efficiency ratio for The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited in Q3 2025 stood at 56.2%. This metric shows the operating cost incurred to earn each dollar of revenue.

Here's a quick look at some key Q3 2025 financial metrics related to costs and margins:

Metric	Value (Q3 2025)
Core Efficiency Ratio	56.2%
Non-interest Expenses	$90.8 million
Core Non-interest Expenses	$88.5 million
Cost of Deposits	1.47%

Personnel costs, which typically form the majority of non-interest expenses, saw favorable movement. Core non-interest expenses in Q3 2025 were lower compared to the prior quarter due to lower salaries and other employee benefits. This also included lower performance-based incentive accruals within those core salaries and benefits.

Regarding interest expense on customer deposits, the cost was 1.47% in the third quarter of 2025. This cost was lower compared to the 1.56% in the previous quarter. The net interest margin benefited from this lower cost of deposits.

Technology and communications expenses for digital platforms are part of the overall non-interest expense base. While specific Q3 2025 figures aren't detailed in the same way as other components, The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited noted that technology and communications costs were lower in the second quarter of 2025 compared to the second quarter of 2024.

Property expenses are actively being managed for optimization. Property expenses declined in the third quarter of 2025, which management attributed to the consolidation of premises in the Channel Islands. This optimization effort contributed to the reduction in core non-interest expenses.

You can see the drivers of the Q3 2025 core non-interest expense reduction here:

• Lower salaries and other employee benefits.
• Lower performance-based incentive accruals.
• Lower property costs.
• Lower non-income taxes, reflecting reduced payroll taxes and work permit fees.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited (NTB) - Canvas Business Model: Revenue Streams

The revenue streams for The Bank of N.T. Butterfield & Son Limited are primarily split between Net Interest Income and Non-Interest Income, reflecting its position as a full-service bank and wealth manager.

Revenue Component	Q3 2025 Amount (US$ millions)
Net Interest Income (NII)	$92.7 million
Non-Interest Income	$61.2 million

The total reported revenue for the quarter ended September 2025 reached $153.9 million.

Non-Interest Income, which totaled $61.2 million in the third quarter of 2025, saw an increase of $4.2 million over the previous quarter. The fee income ratio for the period stood at 39.9%.

The growth in Non-Interest Income was attributable to several key areas, including:

• Fee income from Trust, Private Banking, and Asset Management services, which form part of the wealth management offerings.
• Banking fees, driven by increased card volumes and incentive programs.
• Foreign exchange revenue from transaction volumes.

Specifically, the increase in banking fees was directly linked to increased card volumes and incentive programs. Also, there was an increase in foreign exchange revenue driven by increased volumes.