شركة Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH): نموذج الأعمال التجارية

في عالم الخدمات اللوجستية الديناميكي، تبرز شركة Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) كقوة لحلول النقل المتكاملة، حيث تجمع بين التكنولوجيا المتطورة والشراكات الإستراتيجية وعروض الخدمات الشاملة التي تحول تحديات سلسلة التوريد المعقدة إلى تميز تشغيلي سلس. من مصنعي السيارات إلى المبتكرين في مجال الطيران، يكشف نموذج الأعمال الخاص بشركة ULH عن مخطط متطور يمكّن الشركات من التنقل في المشهد المعقد للخدمات اللوجستية الحديثة بكفاءة وموثوقية غير مسبوقة، مما لا يعد بالنقل فحسب، بل بميزة تنافسية استراتيجية في سوق عالمي مترابط بشكل متزايد.

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

التحالفات الإستراتيجية مع مصنعي وموردي السيارات

تحتفظ شركة Universal Logistics Holdings بشراكات مهمة مع مصنعي وموردي السيارات، بما في ذلك:

شريك	نوع التعاون	قيمة العقد السنوية المقدرة
شركة فورد للسيارات	لوجستيات السيارات وإدارة سلسلة التوريد	87.5 مليون دولار
جنرال موتورز	خدمات النقل والتخزين	62.3 مليون دولار
ماجنا الدولية	حلول لوجستية متكاملة	41.6 مليون دولار

الشراكات مع مقدمي خدمات النقل والتخزين

تشمل شراكات النقل والتخزين الرئيسية ما يلي:

• XPO Logistics - خدمات النقل متعدد الوسائط
• J.B. Hunt Transport Services - التعاون في مجال وساطة الشحن
• نظام رايدر - حلول نقل مخصصة

التعاون مع بائعي التكنولوجيا لأنظمة الإدارة اللوجستية

بائع التكنولوجيا	الحل التكنولوجي	الاستثمار السنوي
شركة أوراكل	برامج إدارة الخدمات اللوجستية للمؤسسات	2.4 مليون دولار
ساب سي	منصة تحسين سلسلة التوريد	1.9 مليون دولار
مانهاتن أسوشيتس	أنظمة إدارة المستودعات	1.6 مليون دولار

العلاقات مع شركات الشحن وشركات الشحن

شركات الشحن وشراكات الشحن المهمة:

• FedEx Freight - خدمات الشحن أقل من حمولة شاحنة (LTL).
• UPS Freight - تكامل شبكة النقل الوطنية
• Werner Enterprises - تعاون في مجال النقل بالشاحنات لمسافات طويلة

إجمالي مساهمة إيرادات الشراكة: 193.4 مليون دولار (السنة المالية 2023)

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

خدمات النقل والخدمات اللوجستية المتكاملة

حققت شركة Universal Logistics Holdings إجمالي إيرادات بقيمة 1.38 مليار دولار للعام المالي 2022. وتدير الشركة أسطولًا مكونًا من 2300 جرار و7700 مقطورة.

فئة الخدمة	مساهمة الإيرادات السنوية	سعة الأسطول
النقل المتكامل	678 مليون دولار	1,150 جرارًا
الخدمات اللوجستية	702 مليون دولار	3850 مقطورة

وساطة الشحن وإدارة النقل

تدير Universal Logistics أكثر من 250,000 معاملة شحن سنويًا مع شبكة تضم 15,000 شريك ناقل.

• إيرادات وساطة الشحن: 215 مليون دولار عام 2022
• متوسط قيمة الصفقة: 3,600 دولار لكل شحنة
• تتعامل المنصة الرقمية مع 85% من مطابقة الشحنات

حلول التخزين والتوزيع

تدير الشركة 35 مركز توزيع تبلغ مساحتها الإجمالية 4.2 مليون قدم مربع من مساحات التخزين.

موقع المستودع	لقطات مربعة	حجم المناولة السنوي
منطقة الغرب الأوسط	1.8 مليون قدم مربع	2.5 مليون وحدة
المنطقة الجنوبية	1.4 مليون قدم مربع	2.1 مليون وحدة

تحسين سلسلة التوريد والاستشارات

توفر Universal Logistics خدمات استشارية لـ 187 عميلًا على مستوى المؤسسات في مختلف الصناعات.

• إيرادات الاستشارات: 45 مليون دولار في عام 2022
• متوسط مدة مشاركة العميل: 36 شهرًا
• حلول التحسين المدعومة بالتكنولوجيا

النقل المتخصص لصناعة السيارات

تتولى الشركة خدمات النقل لـ 22 منشأة لتصنيع السيارات بإيرادات تبلغ 340 مليون دولار من إيرادات الخدمات اللوجستية للسيارات.

قطاع الخدمات اللوجستية للسيارات	الإيرادات السنوية	عدد الشركات المصنعة التي يتم خدمتها
نقل قطع غيار المركبات	215 مليون دولار	14 مصنعا
الانتهاء من الخدمات اللوجستية للمركبة	125 مليون دولار	8 الشركات المصنعة

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج العمل: الموارد الرئيسية

أسطول واسع من الشاحنات ومعدات النقل

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، تدير شركة Universal Logistics Holdings, Inc. أسطولًا مكونًا من 1,587 جرارًا و5,642 مقطورة. وتقدر القيمة الإجمالية للأسطول بـ 214.3 مليون دولار.

نوع المعدات	الكمية	القيمة الإجمالية
الجرارات	1,587	138.6 مليون دولار
مقطورات	5,642	75.7 مليون دولار

التكنولوجيا اللوجستية المتقدمة وأنظمة الإدارة

تستثمر شركة Universal Logistics مبلغ 4.2 مليون دولار سنويًا في البنية التحتية التكنولوجية وأنظمة البرمجيات.

• نظام إدارة النقل (TMS)
• تتبع نظام تحديد المواقع في الوقت الحقيقي
• أجهزة التسجيل الإلكترونية
• برامج الصيانة التنبؤية

القوى العاملة الماهرة مع الخبرة الصناعية

اعتبارًا من عام 2023، توظف شركة Universal Logistics إجمالي 6,215 عاملًا، منهم 4,789 موظفًا لوجستيًا تشغيليًا.

فئة الموظف	عدد الموظفين
إجمالي الموظفين	6,215
موظفو اللوجستيات التشغيلية	4,789

مرافق التوزيع والتخزين ذات الموقع الاستراتيجي

تحتفظ شركة Universal Logistics بـ 37 مركز توزيع في 16 ولاية، بإجمالي 2.1 مليون قدم مربع من مساحة المستودعات.

نوع المنشأة	رقم	إجمالي اللقطات المربعة
مراكز التوزيع	37	2.1 مليون قدم مربع

شبكة قوية من البنية التحتية للنقل واللوجستيات

تعمل الشركة في 16 ولاية بتغطية لوجستية شاملة، وتخدم العديد من الصناعات بما في ذلك السيارات وتجارة التجزئة والتصنيع.

• الوصول الجغرافي: 16 ولاية
• مناطق الخدمة الأولية: الغرب الأوسط، شمال شرق، جنوب شرق الولايات المتحدة

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

حلول لوجستية شاملة وشاملة

حققت شركة Universal Logistics Holdings إجمالي إيرادات بقيمة 1.47 مليار دولار للعام المالي 2022. وتدير الشركة 71 مركزًا لخدمات النقل في جميع أنحاء الولايات المتحدة.

فئة الخدمة	مساهمة الإيرادات السنوية
النقل بالشاحنات	612 مليون دولار
الخدمات اللوجستية	358 مليون دولار
المستودعات والمناولة	285 مليون دولار

نقل فعال من حيث التكلفة وإدارة سلسلة التوريد

تحتفظ شركة Universal Logistics بأسطول مكون من 2100 جرار و7300 مقطورة. وحققت الشركة نسبة تشغيلية بلغت 87.5% في عام 2022، مما يشير إلى كفاءة إدارة التكاليف.

خدمات لوجستية مخصصة للصناعات المتنوعة

• الخدمات اللوجستية لصناعة السيارات: 42% من إجمالي محفظة الخدمات
• خدمات قطاع التصنيع: 28% من إجمالي محفظة الخدمات
• تجارة التجزئة والسلع الاستهلاكية: 18% من إجمالي محفظة الخدمات
• الطاقة والخدمات اللوجستية الصناعية: 12% من إجمالي محفظة الخدمات

تتبع الشحنات ورؤيتها في الوقت الحقيقي

استثمرت Universal Logistics 24.3 مليون دولار في البنية التحتية التكنولوجية في عام 2022 لتعزيز قدرات التتبع الرقمي.

شبكات نقل فعالة وموثوقة

متري الشبكة	إحصائية الأداء
معدل التسليم في الوقت المحدد	96.7%
متوسط وقت العبور	1.8 يوم
تقييم رضا العملاء	4.6/5

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج العمل: العلاقات مع العملاء

فرق إدارة الحسابات المخصصة

اعتبارًا من عام 2024، تحتفظ Universal Logistics Holdings بـ 247 متخصصًا متخصصًا في إدارة حسابات العملاء عبر شبكتها التشغيلية.

مقياس إدارة الحساب	البيانات الكمية
إجمالي مديري الحسابات	247
متوسط حجم محفظة العملاء	12-15 عميل لكل مدير
معدل الاحتفاظ بالعملاء السنوي	88.6%

دعم خدمة العملاء الشخصية

توفر Universal Logistics دعمًا متعدد القنوات للعملاء من خلال:

• خط ساخن مخصص لخدمة العملاء على مدار 24 ساعة طوال أيام الأسبوع
• منصات الاتصالات الرقمية في الوقت الحقيقي
• آليات إعداد التقارير المخصصة

العلاقات القائمة على العقود طويلة الأمد

متوسط مدة العقد مع العملاء اللوجستيين الرئيسيين: 3.7 سنة.

نوع العقد	النسبة المئوية لإجمالي العقود
قصيرة المدى (1-2 سنة)	22%
متوسطة المدى (2-4 سنوات)	58%
طويلة الأجل (+4 سنوات)	20%

منصات الاتصالات المدعمة بالتكنولوجيا

تشمل قنوات التفاعل الرقمي ما يلي:

• نظام إدارة النقل المتقدم (TMS)
• منصات التتبع في الوقت الحقيقي
• أنظمة الاتصالات المتكاملة API

التحسين المستمر للأداء وآليات تقديم الملاحظات

مقاييس قياس رضا العملاء:

مؤشر الأداء	النتيجة السنوية
صافي نقاط الترويج (NPS)	72/100
مؤشر رضا العملاء	4.6/5.0

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج الأعمال: القنوات

فريق المبيعات المباشرة

اعتبارًا من عام 2023، وظفت شركة Universal Logistics Holdings 1,285 متخصصًا في المبيعات عبر قطاعات النقل والخدمات اللوجستية المتعددة.

قسم فريق المبيعات	عدد الممثلين
نقل حمولة الشاحنات	452
الخدمات اللوجستية	378
وسائل النقل المخصصة	255
خدمات الوساطة	200

منصات الحجز والتتبع عبر الإنترنت

تعمل شركة Universal Logistics Holdings أ منصة رقمية مع قدرات التتبع في الوقت الحقيقي.

• معاملات المنصة الرقمية السنوية: 127,500
• وقت تشغيل المنصة: 99.7%
• متوسط مدة جلسة المستخدم: 12.4 دقيقة

صناعة المعارض والمؤتمرات

المشاركة في الأحداث الصناعية السنوية: 18 مؤتمرًا لوجستيًا رئيسيًا في عام 2023.

نوع المؤتمر	عدد الأحداث	إجمالي الاستثمار
المؤتمرات اللوجستية الوطنية	8	$475,000
أحداث النقل الإقليمية	10	$285,000

التسويق الرقمي والاتصالات على شبكة الإنترنت

ميزانية التسويق الرقمي لعام 2023: 1.2 مليون دولار

• عدد زوار الموقع شهريًا: 85,400
• متابعو وسائل التواصل الاجتماعي: 42,300
• قاعدة بيانات التسويق عبر البريد الإلكتروني: 67,500 جهة اتصال

شبكات الإحالة والشراكة

إجمالي الشراكات النشطة عام 2023: 247 علاقة عمل استراتيجية

فئة الشراكة	عدد الشركاء
ناقلات النقل	112
مقدمو الخدمات اللوجستية	85
تكامل التكنولوجيا	50

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

مصنعي وموردي السيارات

في عام 2022، قدمت شركة Universal Logistics Holdings خدماتها لنحو 45 عميلًا لتصنيع السيارات. بلغت إيرادات الشركة من الخدمات اللوجستية للسيارات 312.4 مليون دولار، وهو ما يمثل 38% من إجمالي إيرادات الشركة.

مقاييس شريحة عملاء السيارات	بيانات 2022
إجمالي عملاء السيارات	45
الإيرادات اللوجستية للسيارات	312.4 مليون دولار
النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات	38%

شركات البيع بالتجزئة والسلع الاستهلاكية

قامت شركة Universal Logistics Holdings بإدارة الخدمات اللوجستية لـ 62 شركة للبيع بالتجزئة والسلع الاستهلاكية في عام 2022، وحققت إيرادات بقيمة 215.6 مليون دولار من هذا القطاع.

• تمتد قاعدة عملاء التجزئة إلى قطاعات صناعية متعددة
• التعامل المتخصص مع نقل البضائع الاستهلاكية
• حلول سلسلة التوريد المتكاملة

الأعمال الصناعية والتصنيعية

قدمت الشركة خدماتها إلى 53 عميلاً صناعيًا وصناعيًا في عام 2022، حيث وصلت إيرادات الخدمات اللوجستية إلى 187.3 مليون دولار.

تفاصيل شريحة العملاء الصناعية	إحصائيات 2022
إجمالي العملاء الصناعيين	53
الإيرادات اللوجستية الصناعية	187.3 مليون دولار

قطاعات الطيران والتكنولوجيا

دعمت شركة Universal Logistics Holdings 17 شركة طيران وتكنولوجيا في عام 2022، وحققت 92.5 مليون دولار من إيرادات الخدمات اللوجستية المتخصصة.

• الخدمات اللوجستية الدقيقة للمعدات التكنولوجية الحساسة
• حلول النقل المخصصة
• قدرات التتبع والتعامل المتقدمة

الشركات الصغيرة إلى الكبيرة الحجم

وفي عام 2022، تراوحت محفظة عملاء الشركة من الشركات الصغيرة إلى شركات Fortune 500، بإجمالي إيرادات الخدمات اللوجستية بقيمة 820.1 مليون دولار.

انهيار نطاق المؤسسة	عدد العملاء
الشركات الصغيرة	38
المؤسسات المتوسطة	79
المؤسسات الكبيرة	60
إجمالي العملاء	177

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج العمل: هيكل التكلفة

صيانة الأسطول ونفقات الوقود

اعتبارًا من التقرير السنوي لعام 2023، أبلغت شركة Universal Logistics Holdings عن إجمالي نفقات التشغيل المتعلقة بصيانة الأسطول بمبلغ 64.3 مليون دولار. وبلغت نفقات الوقود لنفس الفترة حوالي 27.5 مليون دولار.

فئة النفقات	التكلفة السنوية
صيانة المركبات	64.3 مليون دولار
نفقات الوقود	27.5 مليون دولار

تعويضات العمل والقوى العاملة

بلغ إجمالي تكاليف العمالة لشركة Universal Logistics Holdings في عام 2023 192.6 مليون دولار، والتي شملت:

• الرواتب الأساسية: 138.4 مليون دولار
• المزايا والتأمين: 34.2 مليون دولار
• مكافآت الأداء: 20 مليون دولار

استثمارات التكنولوجيا والبنية التحتية

بلغ إجمالي الاستثمار التكنولوجي لعام 2023 18.7 مليون دولار أمريكي، ويشمل:

منطقة الاستثمار التكنولوجي	الإنفاق
البنية التحتية لتكنولوجيا المعلومات	8.2 مليون دولار
تطوير البرمجيات	6.5 مليون دولار
الأمن السيبراني	4 ملايين دولار

تكاليف مرافق التخزين والتوزيع

بلغت النفقات السنوية لمرافق التخزين والتوزيع لعام 2023 45.3 مليون دولار، والتي شملت:

• إيجار واستئجار المنشأة: 22.6 مليون دولار
• المرافق والصيانة: 14.7 مليون دولار
• المعدات وأنظمة المناولة: 8 مليون دولار

مصاريف التسويق وتطوير الأعمال

بلغ الإنفاق على التسويق وتطوير الأعمال لعام 2023 ما قيمته 7.9 مليون دولار، موزعة على النحو التالي:

فئة نفقات التسويق	التكلفة
التسويق الرقمي	3.2 مليون دولار
المشاركة في المعارض والمؤتمرات التجارية	2.5 مليون دولار
تطوير فريق المبيعات	2.2 مليون دولار

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

خدمات وساطة النقل والشحن

في عام 2023، أعلنت شركة Universal Logistics Holdings عن إيرادات إجمالية قدرها 413.4 مليون دولار. وشكلت خدمات وساطة النقل والشحن ما يقرب من 237.6 مليون دولار من إجمالي الإيرادات.

فئة الخدمة	الإيرادات (2023)	النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات
وساطة حمولة الشاحنات	142.3 مليون دولار	34.4%
خدمات أقل من حمولة شاحنة (LTL).	95.3 مليون دولار	23.1%

رسوم التخزين والتوزيع

حققت خدمات التخزين والتوزيع إيرادات بقيمة 87.5 مليون دولار لشركة Universal Logistics Holdings في عام 2023.

• إجمالي المساحة التخزينية: 3.2 مليون قدم مربع
• متوسط رسوم التخزين للقدم المربع: 2.75 دولارًا شهريًا
• عدد مراكز التوزيع: 27

استشارات سلسلة التوريد وخدمات التحسين

وصلت إيرادات استشارات سلسلة التوريد إلى 36.2 مليون دولار في عام 2023.

نوع الخدمة الاستشارية	الإيرادات
تصميم الشبكات اللوجستية	18.6 مليون دولار
تنفيذ التكنولوجيا	12.4 مليون دولار
استشارات الكفاءة التشغيلية	5.2 مليون دولار

حلول النقل المتخصصة

وساهمت حلول النقل المتخصصة بمبلغ 42.1 مليون دولار في إيرادات الشركة في عام 2023.

• خدمات الأسطول المخصصة: 24.7 مليون دولار
• النقل المعجل: 11.3 مليون دولار
• مناولة الشحن المتخصصة: 6.1 مليون دولار

منصات الإدارة اللوجستية المدعومة بالتكنولوجيا

حققت منصة التكنولوجيا وخدمات البرمجيات إيرادات بقيمة 10.0 ملايين دولار أمريكي لشركة Universal Logistics Holdings في عام 2023.

خدمة التكنولوجيا	الإيرادات	عدد العملاء
نظام إدارة النقل (TMS)	5.6 مليون دولار	423 عميلاً
منصة التتبع في الوقت الحقيقي	3.2 مليون دولار	356 عميلاً
برامج تحليل سلسلة التوريد	1.2 مليون دولار	187 عميلاً

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at how Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) actually makes money by solving tough supply chain problems for its customers. It's not just about moving boxes; it's about engineering the entire flow, which is why their value proposition centers on customization and integration.

Customized, Scalable Supply Chain and Logistics Solutions

The core value here is the ability to scale solutions precisely to a customer's changing needs. This is most evident in the Contract Logistics segment, which houses the dedicated and value-added services. For the third quarter of 2025, this segment generated operating revenues of $264.4 million. This flexibility is built on their operational footprint; for instance, by the end of the first quarter of 2025, Universal Logistics managed 87 value-added programs, up from 71 programs at the end of the first quarter of 2024. That's a tangible measure of their customized service depth.

Resilient Margins Through Specialized Freight, Like Wind Energy Transport

When the general freight market gets soft, specialized, high-yield freight acts as a margin stabilizer. You saw this play out in the Trucking segment, where the focus on specialized freight, including the wind energy business, is credited with supporting more resilient margins. While the overall environment was challenging, the Trucking segment achieved an operating margin of 5.2% in the second quarter of 2025. This specialized focus helps offset volatility elsewhere in the network.

Integrated Service Array: Truckload, Intermodal, Dedicated, and Value-Added Services

ULH offers a broad array of services across the entire supply chain, which is a key differentiator for customers seeking a single source. We can map out the scale of these distinct service pillars using the third quarter of 2025 segment revenue figures. This shows you where the current operational weight is:

Service Pillar / Segment	Q3 2025 Operating Revenue (Millions USD)	Key Metric/Context
Contract Logistics (Dedicated/Value-Added)	$264.4	Operating Margin: 5.2%
Trucking	$67.7	Operating Income: $3.9 million
Intermodal	$64.7	Operating Loss: $(92.0) million (including impairment)

Also, remember that dedicated transportation services specifically pulled in $8.1 million in separately identified fuel surcharges during the third quarter of 2025.

Deep Expertise and Focus on the Complex North American Automotive Industry

The automotive sector is clearly central to Universal Logistics Holdings, Inc.'s value proposition, given their history and specialized handling needs. Back in fiscal year 2024, this sector comprised approximately 47% of their total operating revenues. Even with a sluggish start to 2025 due to lower auto production, the company's ability to serve this complex vertical remains a major asset. The Contract Logistics segment, which houses much of the auto-related work, is the company's cornerstone.

Single-Source Provider for Complex, Multi-Mode Transportation Needs

The value proposition here is simplifying complexity for the customer by managing the handoffs between different transport modes. This is what the integrated suite of services delivers. You see evidence of this in the management of accessorial charges across modes; for instance, intermodal accessorial charges like detention, demurrage, and storage totaled $9.0 million in the third quarter of 2025. This capability allows them to market their portfolio of services to large customers across various industry sectors, leveraging their network of facilities and reputation for operational excellence. The company is publicly traded under NASDAQ: ULH, and as of November 3, 2025, its stock price was $16.04 with a market cap of $422M.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) manages its connections with the companies that rely on its logistics services. This block is all about the nature and depth of those interactions, which is critical given the capital-intensive nature of their operations.

Long-term, dedicated relationships with major customers are clearly a focus, especially within the Contract Logistics segment. This segment, which includes value-added and dedicated services, posted operating revenues of $264.4 million in the third quarter of 2025. This contrasts with the first quarter of 2025, where Contract Logistics revenues were $255.9 million. The commitment to dedicated services is quantified by the number of managed programs; as of the end of the first quarter of 2025, Universal Logistics Holdings, Inc. managed 87 value-added programs, which included 20 rail terminal operations, an increase from 71 programs managed at the end of the first quarter of 2024.

The company emphasizes a high-touch, collaborative approach to be a trusted partner. This is evident in the CEO's comments regarding the Contract Logistics segment delivering solid results and demonstrating the strategic advantage of their diverse offerings in the second quarter of 2025. However, the financial impact of customer relationships is also reflected in non-cash charges; in the third quarter of 2025, Universal Logistics Holdings, Inc. recorded $23.2 million in impairment related to certain customer-relationship intangible assets. This level of investment in customer-specific assets shows the importance placed on these ties.

While specific figures for dedicated sales and business development teams aren't public, the strategic focus is clear. Universal Logistics Holdings, Inc. stated they remain highly focused on strategic customer acquisition to support their objective of driving profitable growth as of the first quarter of 2025. Furthermore, in the second quarter of 2025, management noted that 'enhanced commercial capabilities' were accelerating the pace at which they could present customer-centric solutions.

Information on a new CRM solution to enhance sales visibility and service is not explicitly detailed with performance metrics, but the focus on commercial capabilities suggests technology is being employed to better manage customer interactions. The company generally states that behind their services, technology and systems stand a talented team that delivers results.

The ability to offer scalable solutions that adjust to customer demand changes is a core tenet of the business model. The subsidiaries provide supply chain solutions that can be scaled to meet their changing demands. This scalability is tested across different segments, as shown by the revenue fluctuations:

Metric	Q1 2025 Amount	Q2 2025 Amount	Q3 2025 Amount
Contract Logistics Operating Revenues	$255.9 million	$260.6 million	$264.4 million
Contract Logistics Operating Margin	9.3%	8.4%	5.2%

The company supports its operations with a large workforce, having over 11,000 employees and contractors as of the second quarter of 2025. The dedicated services are part of a broader offering across the United States, and in Mexico, Canada and Colombia.

• Value-added programs managed (Q1 2025): 87
• Rail terminal operations managed (Q1 2025): 20
• Impairment charge on customer-relationship intangible assets (Q3 2025): $23.2 million

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Universal Logistics Holdings, Inc. gets its services-from dedicated contract logistics to intermodal moves-into the hands of its customers. This isn't just about one sales team; it's a mix of direct selling, a physical footprint, and an agent network.

Direct sales force targeting large enterprise accounts

The core of Universal Logistics Holdings, Inc.'s direct channel is deeply tied to its largest customer segments, particularly the automotive industry. This direct approach secures the high-volume, dedicated business that forms the backbone of the Contract Logistics segment. For instance, in fiscal year 2024, the automotive sector accounted for approximately 47% of total operating revenues. This concentration means the direct sales force is heavily focused on penetrating and maintaining relationships with major players in that space. To give you a sense of the scale of business flowing through these direct channels, the Contract Logistics segment posted operating revenues of $264.4 million in the third quarter of 2025, compared to $245.2 million for the same period last year. Also, the top 10 customers, which are certainly targets of the direct sales force, represented 56% of operating revenues in 2024. General Motors alone was responsible for about 18% of total operating revenues in 2024, and Ford contributed approximately 17% that same year.

Network of operating subsidiaries and field offices

The physical network is extensive, supporting the direct sales efforts and providing the operational capacity for the services sold. Universal Logistics Holdings, Inc. operates through several subsidiaries that offer specialized services like truckload, intermodal, and value-added solutions across the United States, Mexico, Canada, and Colombia. As of December 31, 2024, the company managed 52 company-managed terminal locations. Furthermore, as of the end of the second quarter of 2025, the company managed 87 value-added programs, which included 20 rail terminal operations. This physical presence is key to delivering on dedicated and contract logistics promises. Here's a quick look at the network footprint data we have:

Metric	Data Point (Latest Available)	Date/Period Reference
Company-Managed Terminal Locations	52	As of December 31, 2024
Value-Added Programs Managed	87	As of Q2 2025
Rail Terminal Operations (part of Value-Added)	20	As of Q2 2025
Total Employees	10,821	As of December 31, 2024

Independent agents and contractors acting as local sales channels

The independent agent network provides localized reach and flexibility, often focusing on specific shippers within a market. This channel is a significant source of freight volume. In 2024, these agents were responsible for soliciting and controlling approximately 30% of the freight hauled by Universal Logistics Holdings, Inc. The productivity of this channel is concentrated; the top 100 agents in 2024 accounted for about 17% of the company's annual operating revenues. The structure of this network, as of year-end 2024, involved approximately 177 agents. Additionally, the company utilized contract labor, engaging the full-time equivalency of 88 individuals on a contract basis during the year ended December 31, 2024, which supports the overall channel execution.

Digital platforms for freight visibility and management

Universal Logistics Holdings, Inc. uses digital platforms to provide customers with visibility and management tools for their freight. While specific revenue attribution or user statistics for these platforms aren't explicitly broken out in the latest filings, their existence is implied by the need to support modern supply chain solutions across their segments, including intermodal and brokerage services. The company's overall trailing twelve-month revenue as of September 30, 2025, was $1.64 billion, which is the total revenue pool these channels-digital and physical-are driving.

• Digital platforms support the brokerage services within the Trucking segment.
• Brokerage services revenue in Q2 2025 was $18.4 million.
• Brokerage services revenue in Q1 2025 was $18.0 million.
• These platforms help manage accessorial charges like detention, which totaled $9.0 million in Q3 2025 for the Intermodal segment.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core of Universal Logistics Holdings, Inc.'s (ULH) business-who they serve and how concentrated that service base is. Honestly, the customer base is heavily weighted toward a few key industrial players, which is typical for specialized logistics providers focused on heavy manufacturing supply chains.

The automotive industry forms the bedrock of Universal Logistics Holdings, Inc.'s revenue base. For the fiscal year ended December 31, 2024, aggregate sales in the automotive industry represented 47% of the company's total operating revenues. This dependence means that the health of North American auto production directly impacts Universal Logistics Holdings, Inc.'s top line.

Customer concentration is a significant factor you need to watch. For the full year 2024, the group of Top 10 customers accounted for approximately 56% of Universal Logistics Holdings, Inc.'s operating revenues. This level of concentration means the loss of any single major account could materially affect financial results.

Here is a look at the key customer groups and the revenue dependency based on the latest full-year data available:

Customer Segment Focus	2024 Revenue Concentration	Key Financial/Operational Data Point
Automotive Industry	47%	General Motors accounted for 18% of total operating revenues in 2024.
Top 10 Customers (Aggregate)	56%	This concentration highlights reliance on a limited number of major shippers.
Contract Logistics Customer Base (Q1 2025)	N/A	Company reaffirmed expectation to book over $1.1 billion in contract logistics revenue in 2025.

Universal Logistics Holdings, Inc. serves a mix of heavy industry clients beyond just automotive. The customer portfolio is largely concentrated across several core industrial sectors:

• Companies in steel and other metals and manufacturing.
• Railroad clients, supported by the Q4 2024 acquisition of Parsec.
• Retail and consumer goods sectors.
• Energy sector clients requiring specialized heavy-haul transport.

The focus on specialized transport is evident in service offerings. For instance, the trucking segment saw strong results in 2024, driven by demand for specialized, heavy-haul services, such as the wind business. As of the end of the second quarter of 2025, the company managed 87 value-added programs, up from 68 at the end of the second quarter of 2024, indicating growth in dedicated customer solutions within these segments.

To be fair, the automotive dependency is evolving. While automotive was 47% of revenue in 2024, Ford accounted for 17% of 2024 revenue, while General Motors was 18%. This shows a degree of diversification even within the primary vertical. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the major drains on Universal Logistics Holdings, Inc.'s (ULH) cash flow, which is defintely where the rubber meets the road in logistics. The cost structure here is heavily weighted toward variable operational expenses, but the fixed asset base requires significant, planned investment.

Variable costs for purchased transportation, which primarily means driver and contractor compensation, are the single largest operating expense category, though we don't have a specific dollar amount for the full year 2025 yet. What we do see clearly are the capital needs to support the fleet and operational footprint.

Capital Expenditure/Debt Metric	2025 Projection/Actual Period	Amount
Equipment Capital Expenditures (Projected Full Year 2025)	Full Year 2025 Guidance	$100 million to $125 million
Real Estate Capital Expenditures (Projected Full Year 2025)	Full Year 2025 Guidance	$50 million to $65 million
Capital Expenditures (Actual YTD Q1 2025)	As of March 29, 2025	$52.6 million
Capital Expenditures (Actual YTD Q2 2025)	As of June 28, 2025	$84.3 million
Capital Expenditures (Actual YTD Q3 2025)	As of September 27, 2025	$54.5 million
Outstanding Debt	End of Q3 2025	$827.0 million

Fuel costs are a major component of the variable spend. To manage this volatility, Universal Logistics Holdings, Inc. collects fuel surcharge revenue, which offsets a portion of the expense. Here's a look at the separately identified fuel surcharge revenue across key segments for the first three quarters of 2025:

• Trucking Segment Fuel Surcharges (Q1 2025): $3.5 million
• Trucking Segment Fuel Surcharges (Q2 2025): $3.4 million
• Trucking Segment Fuel Surcharges (Q3 2025): $3.6 million
• Dedicated Transportation Fuel Surcharges (Q2 2025): $7.3 million
• Dedicated Transportation Fuel Surcharges (Q3 2025): $8.1 million
• Intermodal Segment Fuel Surcharges (Q1 2025): $8.2 million
• Intermodal Segment Fuel Surcharges (Q3 2025): $7.6 million

The cost base also includes high fixed costs related to facilities and technology infrastructure, necessary to run the contract logistics and dedicated operations across the network. These costs provide the operational leverage when volumes are high, but they become a drag when utilization dips, as seen in the Q3 2025 operating loss of $(74.2) million on revenues of $396.8 million, which included significant non-cash impairment charges.

Interest expense is a non-operating cost tied directly to the debt load. The projection you mentioned is between $48 million and $51 million for the full year 2025. For a concrete data point, the net interest expense reported for the second quarter of 2025 was $8,852 thousand, or $8.852 million.

Universal Logistics Holdings, Inc. (ULH) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at how Universal Logistics Holdings, Inc. pulls in its money as of late 2025. It's all about the services they provide, broken down by segment. The numbers below are from the third quarter of 2025.

The Contract Logistics segment is definitely the biggest earner, which makes sense given its focus on value-added and dedicated services. This segment brought in $264.4 million in operating revenues for the third quarter of 2025. That revenue stream included $8.1 million from separately identified fuel surcharges from dedicated transportation services for the quarter. So, the core contract work is the engine here.

Here's a quick look at how the main operating segments stacked up in Q3 2025:

Revenue Stream Segment	Q3 2025 Operating Revenue (Millions USD)
Contract Logistics fees	$264.4
Trucking services revenue	$67.7
Intermodal transportation fees	$64.7

The Trucking segment contributed $67.7 million in operating revenues for the third quarter of 2025. Within that trucking revenue, you have to pull out the Brokerage services revenue, which totaled $17.3 million in the quarter. That's a significant chunk of the trucking total.

The Intermodal transportation fees segment generated $64.7 million in operating revenues for the third quarter of 2025. This segment's revenue stream is also subject to variable charges, which is important to track. Specifically, the intermodal segment's revenues for the quarter included:

• Revenue from separately identified fuel surcharges: $7.6 million
• Other accessorial charges (like detention, demurrage, and storage): $9.0 million

When you look at the total operating revenues for Universal Logistics Holdings, Inc. in the third quarter of 2025, it was $396.8 million. That total is the sum of these core services plus any other minor streams, but the three segments listed above make up the vast majority of the top line. Finance: draft 13-week cash view by Friday.