Onto Innovation Inc. (ONTO): Lienzo del Modelo de Negocio [Actualizado en Ene-2025]

En el intrincado mundo de la tecnología de semiconductores, en Innovation Inc. (sobre) emerge como un jugador fundamental, transformando el panorama de la inspección de las obleas y las soluciones de empaque avanzadas. Su sofisticado lienzo de modelo de negocio revela un enfoque estratégico que entrelaza la innovación tecnológica de vanguardia con necesidades de mercado impulsadas por la precisión, posicionando a la compañía a la vanguardia de la excelencia en la fabricación de semiconductores. Al aprovechar las tecnologías de inspección propietarias, las capacidades de investigación sólidas y un ecosistema integral de asociaciones, ofrece propuestas de valor transformadoras que permiten el desarrollo de chips de próxima generación y mejoran drásticamente la eficiencia de fabricación para los productores de semiconductores globales.

En Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: asociaciones clave

Fabricantes de equipos de semiconductores

Innovation mantiene asociaciones estratégicas con los principales fabricantes de equipos de semiconductores para mejorar sus capacidades tecnológicas.

Pareja	Enfoque de asociación	Detalles de colaboración
Materiales aplicados	Soluciones de metrología avanzada	Desarrollo de tecnología colaborativa para sistemas de inspección de semiconductores
KLA Corporation	Tecnologías de inspección	Investigación conjunta en técnicas avanzadas de medición de semiconductores

Fabricantes de dispositivos integrados (IDM)

Innovation colabora con los principales fabricantes de semiconductores para desarrollar soluciones de inspección y metrología de vanguardia.

• Compañía de fabricación de semiconductores de Taiwán (TSMC)
• Intel Corporation
• Electrónica Samsung
• GlobalFoundries

Investigaciones de instituciones y universidades

Asociaciones académicas estratégicas para impulsar la innovación tecnológica:

Institución	Enfoque de investigación	Tipo de colaboración
Instituto de Tecnología de Massachusetts (MIT)	Materiales de semiconductores avanzados	Beca de investigación y transferencia de tecnología
Universidad de Stanford	Innovación de procesos de semiconductores	Programa de investigación conjunta

Proveedores de tecnología de embalaje avanzado

Las asociaciones se centraron en las tecnologías de empaque de semiconductores de próxima generación:

• Tecnología Amkor
• Grupo ASE
• Estadísticas chippac

Socios de colaboración de tecnología estratégica

En las asociaciones de tecnología estratégica clave de Innovation:

Pareja	Dominio tecnológico	Objetivo de colaboración
Investigación de Lam	Procesamiento de semiconductores	Integración de metrología avanzada
ASML Holding	Tecnologías de litografía	Desarrollo del sistema de inspección

A Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: actividades clave

Soluciones de inspección de obleas y metrología de semiconductores

Innovation Inc. se centra en procesos críticos de inspección de fabricación de semiconductores con las siguientes métricas clave:

Tecnología de inspección	Inversión anual	Cobertura del mercado
Sistemas avanzados de inspección de obleas	$ 87.4 millones de gastos de I + D (2023)	87% de los principales fabricantes de semiconductores
Herramientas de metrología de alta precisión	Desarrollo de equipos de $ 42.6 millones	92% nodos de proceso de semiconductores globales

Tecnologías avanzadas de envasado y control de procesos

Las tecnologías de control de procesos abarcan múltiples áreas estratégicas:

• Soluciones de embalaje avanzadas 3D
• Plataformas de integración heterogéneas
• Tecnologías del proceso de miniaturización

Segmento tecnológico	Ingresos anuales	Índice de crecimiento
Soluciones de embalaje avanzadas	$ 276.5 millones (2023)	18.3% de crecimiento interanual
Sistemas de control de procesos	$ 193.2 millones (2023)	15.7% de crecimiento interanual

Investigación y desarrollo de sistemas de inspección de semiconductores impulsados ​​por la IA

El desarrollo de la inspección de semiconductores impulsado por IA se centra en las tecnologías de precisión:

• Detección de defectos de aprendizaje automático
• Algoritmos de mantenimiento predictivo
• Optimización del proceso en tiempo real

Área de enfoque de I + D	Inversión anual	Solicitudes de patentes
Tecnologías de inspección de IA	$ 64.3 millones (2023)	37 nuevas solicitudes de patentes

Ingeniería personalizada y desarrollo de software

Las capacidades de ingeniería personalizadas incluyen soluciones especializadas de semiconductores:

• Algoritmos de inspección personalizados
• Plataformas de metrología específicas del cliente
• Software de fabricación de semiconductores

Ayuda al cliente y servicios técnicos globales

La infraestructura de soporte técnico abarca múltiples regiones:

Región de apoyo	Centros de servicio	Tiempo de respuesta
América del norte	12 centros de servicio	Respuesta promedio de 4 horas
Asia-Pacífico	18 centros de servicio	Respuesta promedio de 3 horas
Europa	8 centros de servicio	Respuesta promedio de 5 horas

En Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: recursos clave

Tecnología de inspección de semiconductores patentados

En Innovation Inc. posee 132 patentes activas a partir del cuarto trimestre de 2023, específicamente centrado en la inspección de semiconductores y las tecnologías de metrología. La cartera de tecnología de la compañía está valorada en aproximadamente $ 187 millones.

Categoría de patente	Número de patentes	Enfoque tecnológico
Inspección de semiconductores	78	Sistemas de metrología avanzada
Control de procesos	54	Algoritmos de aprendizaje automático

Equipos de ingeniería y I + D altamente calificadas

A partir de 2023, la innovación emplea a 1.287 empleados a tiempo completo, con un 62% dedicado a la ingeniería y las funciones de I + D. La experiencia promedio de ingeniería es de 12.4 años.

• Inversión total de I + D: $ 184.3 millones en 2023
• Personal de I + D: 798 ingenieros especializados
• Titulares de doctorado: 37% de la fuerza laboral de I + D

Cartera de patentes extensa

En la propiedad intelectual de Innovation abarca múltiples dominios de tecnología de semiconductores con una distribución de patentes geográficas en Estados Unidos, Asia y Europa.

Distribución de patentes geográficas	Porcentaje
Estados Unidos	48%
Asia	37%
Europa	15%

Instalaciones de fabricación avanzadas

Innovation opera 3 instalaciones de fabricación primarias ubicadas en Massachusetts, California y Singapur, con una capacidad de fabricación total de 1.200 sistemas de inspección de semiconductores de precisión anualmente.

Software sofisticado y algoritmos de aprendizaje automático

La compañía ha desarrollado 26 algoritmos propietarios de aprendizaje automático diseñados específicamente para procesos de inspección y metrología de semiconductores, con una tasa de precisión promedio del 99.7%.

• Presupuesto de desarrollo de software: $ 76.5 millones en 2023
• Equipo de investigación de aprendizaje automático: 64 científicos de datos especializados
• Complejidad del algoritmo: arquitecturas avanzadas de redes neuronales

A Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: propuestas de valor

Soluciones de inspección y medición de semiconductores de alta precisión

Innovation proporciona tecnologías avanzadas de inspección de semiconductores con las siguientes métricas clave:

Capacidad tecnológica	Medición de precisión
Precisión de inspección de obleas	0.1 resolución nanométrica
Tasa de detección de defectos	99.99% de precisión
Velocidad de inspección	300 obleas por hora

Mejor rendimiento de fabricación y calidad

Mejoras de calidad de fabricación de semiconductores:

• Mejora del rendimiento de hasta 15-20%
• Reducción de la variabilidad de fabricación en un 40%
• Ahorros de costos estimados en $ 2.3 millones por ciclo de producción

Tecnologías avanzadas de control de procesos

Tipo de tecnología	Métrico de rendimiento
Sistemas de visión artificial	99.95% de precisión
Herramientas de metrología	Precisión de medición subnanométrica
Software de control de procesos	Capacidad de monitoreo en tiempo real

Reducción de defectos y costos de fabricación

Métricas de reducción de defectos clave:

• Tasa de reducción de defectos: 70-80%
• Reducción de costos de fabricación: 22-25%
• Mejora de la eficiencia del control de calidad: 35%

Habilitando el desarrollo de tecnología de semiconductores de próxima generación

Nodo tecnológico	Capacidad de soporte
Proceso de 3 nm	Inspección completa y soporte de medición
Desarrollo de 2 nm	Herramientas de metrología avanzadas disponibles
Tecnologías emergentes	Inversión de I + D de $ 124 millones en 2023

Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: relaciones con los clientes

Soporte directo de ingeniería de ventas

Innovation ofrece soporte especializado de ingeniería de ventas directas con un equipo dedicado de 42 ingenieros de aplicaciones de campo a partir del cuarto trimestre de 2023.

Categoría de apoyo	Número de ingenieros	Cobertura geográfica
Ingenieros de aplicaciones de campo	42	América del Norte, Europa, Asia
Personal de apoyo técnico	37	Despliegue global

Servicios de consulta técnica e implementación

La compañía ofrece servicios integrales de consulta técnica con un tiempo de respuesta promedio de 4.2 horas para consultas críticas de equipos de fabricación de semiconductores.

• Consulta de implementación para tecnologías de procesos de semiconductores
• Soporte de integración del sistema de metrología avanzada
• Diseño de soluciones personalizadas para fabricantes de semiconductores

Programas continuos de capacitación al cliente

Innovation invirtió $ 3.2 millones en programas de capacitación y educación del cliente en 2023, que cubren tecnologías avanzadas de fabricación de semiconductores.

Tipo de programa de capacitación	Inversión anual	Horas de capacitación proporcionadas
Capacitación técnica	$ 3.2 millones	2.850 horas
Módulos de aprendizaje en línea	$750,000	1.200 horas

Gestión dedicada del éxito del cliente

La compañía mantiene un 1: 5 Gerente de éxito del cliente a la relación de cuenta clave de la cuenta, garantizar el apoyo personalizado para clientes estratégicos de fabricación de semiconductores.

Rendimiento continuo del producto y soporte de actualización

Innovation proporciona soporte técnico 24/7 con una tasa de satisfacción del cliente del 98.7% para el rendimiento del equipo y los servicios de actualización.

• Capacidades de diagnóstico remoto en tiempo real
• Soporte de mantenimiento predictivo
• Gestión de actualización de firmware y software

Métrico de soporte	Nivel de rendimiento	Tiempo de respuesta
Satisfacción del cliente	98.7%	4.2 horas
Garantía de tiempo de actividad del equipo	99.5%	N / A

Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: canales

Fuerza de ventas directa

A partir del cuarto trimestre de 2023, en la innovación mantiene un equipo de ventas directo global de aproximadamente 185 profesionales de ventas que cubren múltiples regiones geográficas.

Región	Representantes de ventas	Área de cobertura
América del norte	68	Estados Unidos y Canadá
Asia-Pacífico	62	China, Taiwán, Corea del Sur, Japón
Europa	55	Alemania, Francia, Países Bajos, Reino Unido

Conferencias tecnológicas y ferias comerciales

En la innovación participó en 17 principales conferencias de semiconductores y tecnología en 2023, con una participación directa estimada de 3.456 clientes potenciales.

• Semicon West (San Francisco)
• Semicon China (Shanghai)
• Semicon Europa (Munich)
• Reunión de dispositivos de electrones internacionales

Demostraciones de productos en línea

En 2023, la compañía realizó 248 demostraciones de productos virtuales, alcanzando aproximadamente 1,872 profesionales únicos de la industria de semiconductores.

Plataformas de marketing digital

Presupuesto de marketing digital para 2023: $ 2.4 millones, con métricas clave de rendimiento:

Plataforma	Tasa de compromiso	Cables generados
LinkedIn	4.2%	612
Ads de Google	3.7%	524
Sitios web de la industria técnica	3.5%	486

Redes de socios de tecnología estratégica

Innovation mantiene asociaciones con 42 empresas de tecnología estratégica en tecnologías de fabricación e inspección de semiconductores.

• Materiales aplicados
• Asml
• KLA Corporation
• Investigación de Lam

La red de socios generó $ 78.3 millones en ingresos colaborativos durante 2023.

A Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: segmentos de clientes

Fabricantes de semiconductores

Innovation sirve a fabricantes de semiconductores con metrología avanzada e soluciones de inspección.

Los mejores clientes de semiconductores	Contribución de ingresos anual estimada
TSMC	$ 87.3 millones
Electrónica Samsung	$ 62.5 millones
Intel Corporation	$ 53.9 millones

Fabricantes de dispositivos integrados

Innovation ofrece soluciones tecnológicas especializadas para fabricantes de dispositivos integrados.

• Instrumentos de Texas
• Dispositivos analógicos
• Stmicroelectronics

Empresas de embalaje avanzadas

Advanced Packaging representa un segmento crítico para el modelo de negocio de innovación.

Tamaño del mercado de embalaje avanzado	2024 Valor proyectado
Mercado global de embalaje avanzado	$ 34.2 mil millones

Productores de chips de memoria

Innovation admite fabricantes de chips de memoria con tecnologías de medición de precisión.

• Tecnología de micras
• SK Hynix
• Digital occidental

FUNDIA Y FABRICANTES LOGICA FABRICANTES

Los fabricantes de fusionería y chips lógicos representan un segmento de clientes significativo para la innovación.

Cuota de mercado de fundición	2024 porcentaje
TSMC	53.4%
Samsung	17.3%
GlobalFoundries	7.2%

A Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: Estructura de costos

Gastos de investigación y desarrollo

Para el año fiscal 2023, Innovation Inc. reportó gastos de I + D de $ 101.8 millones, lo que representa el 14.5% de los ingresos totales.

Año fiscal	Gastos de I + D	Porcentaje de ingresos
2023	$ 101.8 millones	14.5%
2022	$ 94.3 millones	13.8%

Costos de fabricación y producción

Los costos de fabricación para la innovación en 2023 totalizaron aproximadamente $ 275.4 millones.

• Costos de material directo: $ 142.6 millones
• Costos laborales directos: $ 86.2 millones
• Sobrecoss de fabricación: $ 46.6 millones

Inversiones de ventas y marketing

Los gastos de ventas y marketing para 2023 fueron de $ 73.2 millones, lo que representa el 10.4% de los ingresos totales.

Compensación global de la fuerza laboral

Categoría de compensación	Cantidad
Compensación total de empleados	$ 218.5 millones
Salario promedio de empleados	$97,300

Mantenimiento de la infraestructura tecnológica

Los costos de tecnología y mantenimiento de infraestructura en 2023 fueron de $ 42.7 millones.

• Infraestructura: $ 22.3 millones
• Licencias de software: $ 12.4 millones
• Servicios en la nube: $ 8.0 millones

Costos operativos totales para 2023: $ 711.6 millones

A Innovation Inc. (en) - Modelo de negocio: flujos de ingresos

Venta de equipos y sistemas

Innovation Inc. reportó ingresos totales de $ 904.2 millones para el año fiscal 2023. Las ventas y los sistemas de equipos representan una parte significativa de este flujo de ingresos.

Categoría de productos	Ingresos 2023 ($ M)	Porcentaje de ingresos totales
Sistemas de inspección	412.7	45.6%
Sistemas de metrología	336.5	37.2%
Sistemas de embalaje avanzados	155.0	17.2%

Contratos de servicio y mantenimiento

Los contratos de servicio y mantenimiento generaron $ 127.6 millones en ingresos para 2023.

• Valor promedio del contrato: $ 85,000
• Tasa de renovación del contrato de servicio: 92%
• Cobertura de servicio global: 45 países

Licencia de software

Los ingresos por licencia de software para 2023 fueron de $ 36.8 millones.

Producto de software	Ingresos de licencia ($ M)
Software de control de procesos	18.4
Plataforma de análisis de datos	12.3
Soluciones de monitoreo avanzado	6.1

Piezas y actualizaciones del mercado de accesorios

Las piezas y actualizaciones del mercado de accesorios contribuyeron con $ 52.3 millones a los ingresos de la compañía en 2023.

• Gasto anual promedio por cliente: $ 42,500
• Valor de inventario de piezas: $ 24.6 millones
• Tasa de implementación de actualización: 67%

Servicios de consultoría y soporte técnico

Los servicios de consultoría y soporte técnico generaron $ 77.5 millones en ingresos para 2023.

Tipo de servicio	Ingresos ($ M)	Tarifa promedio por hora
Consultoría técnica	41.2	$350
Soporte de implementación	22.6	$275
Programas de capacitación avanzada	13.7	$500

Onto Innovation Inc. (ONTO) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core value Onto Innovation Inc. delivers to the semiconductor ecosystem as of late 2025. It's all about enabling the next leap in chip density and performance through precise process control.

Enabling high-volume manufacturing of advanced nodes (e.g., GAA).

The push to Gate-All-Around (GAA) structures is a major driver for Onto Innovation Inc. You saw this reflected in their Q1 2025 results where advanced nodes revenue doubled quarter-over-quarter, hitting $93 million and making up 35% of that quarter's total revenue. This growth was explicitly tied to leading-edge DRAM, NAND, and those GAA devices. The momentum continued, with the company expecting a near doubling of revenue in advanced nodes markets for the full year 2025.

Critical process control for complex 2.5D/3D logic and AI packaging.

The complexity in AI packaging demands new levels of inspection and metrology. Onto Innovation Inc.'s Dragonfly 3Di technology is proving its worth here. As of the third quarter of 2025, this technology is now fully qualified by two major High Bandwidth Memory (HBM) customers. Furthermore, orders for 3Di have been secured specifically for use in 2.5D logic applications supporting AI packaging. This focus on 3D interconnects is key; in Q2 2025, they shipped tools to more than 10 customers across these advanced packaging areas.

Improving customer yield and device performance through precise metrology.

Precision translates directly to yield, which is what matters on the factory floor. Take their Iris film metrology line; in Q1 2025, its revenue grew over 25% quarter-over-quarter, tracking toward record annual levels. The newer Iris G2 platform, announced early in 2025, offers tangible improvements, boasting 3x improved precision for critical applications and being >30% faster than alternatives. This precision helps customers solve difficult yield issues.

Here's a quick look at the financial scale supporting these value drivers through the first three quarters of 2025:

Metric	Q3 2025 Value	9 Months 2025 Value	YoY Change (9M 2025 vs 9M 2024)
Revenue	$218.2 million	$738.4 million	Up 2.1%
Non-GAAP Gross Margin	54.0%	54.6%	Up from 53.3% (9M 2024)
Cash from Operations	Approx. $83.4 million	N/A	185% conversion of non-GAAP net income (Q3)

What this estimate hides is the sequential revenue dip in Q3 2025 ($218.2 million) compared to Q2 2025 ($253.6 million), though management guided an acceleration back up for Q4 2025.

Comprehensive portfolio spanning unpatterned wafer to final package inspection.

Onto Innovation Inc. positions itself across the entire semiconductor flow. Their portfolio is designed to address quality and reliability issues from the very start to the very end of the process. This breadth is being intentionally expanded.

• Unpatterned wafer quality solutions.
• 3D metrology for chip features and interconnects.
• Macro defect inspection of wafers and packages.
• Metal interconnect composition analysis.
• Factory analytics and lithography for advanced packaging.
• New material characterization capabilities via the Semilab acquisition.

The acquisition of Semilab product lines, announced in Q2 2025 for approximately $545 million, is expected to immediately add more than $130 million in annual revenue, further deepening this comprehensive coverage.

Faster time-to-market for next-generation memory (HBM) and logic chips.

By providing critical process control earlier and more accurately, Onto Innovation Inc. helps customers speed up their development cycles. The focus on HBM and AI logic packaging directly supports faster deployment of next-generation compute. The shipment of initial Atlas G6 Optical Critical Dimension (OCD) systems to logic and memory customers, with more scheduled for Q4 2025, is a direct action enabling this faster time-to-market. The company's roadmap is aligned with technology transitions expected late in 2025 and early 2026.

Finance: review the Q4 2025 revenue guidance range of $250 million to $265 million against the Q3 actual of $218.2 million by next Tuesday.

Onto Innovation Inc. (ONTO) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're selling complex capital equipment where a handshake and a deep technical partnership matter more than a simple transaction. Onto Innovation Inc. knows this, which is why their customer relationships are built on deep, continuous engagement, not just shipping a box.

Dedicated, high-touch sales and application engineering support

Onto Innovation Inc. supports its global customer base with a worldwide sales and service organization. This structure is necessary because you're dealing with mission-critical process control tools. The company's customer base includes approximately 90% of the top 10 global semiconductor manufacturers, so the support has to be top-tier and localized.

The ongoing relationship is quantified by the recurring revenue component:

Metric	Value (Q3 2025)	Context
Software and services revenue	$51 million	For the three months ended September 27, 2025
Service revenue as % of non-GAAP Net Income	18.5%	Proportion of non-GAAP net income in Q3 2025
Total Revenue (TTM)	$1.002B	For the twelve months ending September 30, 2025

Co-development and qualification processes with leading customers (e.g., 3Di qualification)

The collaboration goes beyond standard support; it involves joint development to ensure new technologies meet high-volume manufacturing (HVM) needs quickly. This co-optimization shortens the customer's time to HVM. A concrete example of this deep integration is the qualification status of their advanced metrology tools. As of the third quarter of 2025, the Dragonfly 3Di technology is now fully qualified by two major high bandwidth memory (HBM) customers. Furthermore, orders for this 3Di technology have been secured for use in 2.5D logic applications supporting AI packaging.

This partnership focus drives the adoption of next-generation tools:

• Shipped initial Atlas G6 OCD systems to several leading logic and memory customers in Q3 2025.
• Additional shipments of Atlas G6 systems are scheduled for the fourth quarter of 2025.

Long-term service contracts for system maintenance and upgrades

Revenue from services is explicitly defined as including service contracts, which cover maintenance beyond the standard assurance warranty, plus service labor and consulting. Revenue from these service contracts is recognized ratably over the contract term. This structure locks in a predictable revenue stream, which is vital for capital equipment providers.

Direct engagement model, essential for complex capital equipment

Onto Innovation Inc. uses a direct engagement model because their products-sophisticated process control systems for inspection and metrology-are integral to maintaining high yields for the world's most advanced chipmakers. The company's ability to contribute directly to customer yield is the primary driver of its value proposition. This direct line of communication is key for deploying and optimizing tools like the Dragonfly® G3 system, which features the new 3Di™ technology for bump process control.

Onto Innovation Inc. (ONTO) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Onto Innovation Inc. gets its advanced process control tools and support into the hands of leading semiconductor fabricators and IDMs globally. The channel strategy is heavily weighted toward direct engagement, which makes sense given the complexity of the equipment they sell.

Direct global sales force and regional offices form the backbone of their go-to-market approach. Onto Innovation supports customers with a worldwide sales and service organization, with headquarters and manufacturing based in the U.S.. This direct model is supported by technically experienced sales engineers who understand both general metrology systems and the specific features of Onto Innovation's products.

The geographic footprint for local support is extensive, ensuring proximity to key semiconductor manufacturing hubs. Here's a quick look at where they maintain a direct presence for sales, service, and application support:

Region/Country	Direct Sales/Support Presence	Dealer/Rep Presence
United States	Yes	Limited Basis
South Korea	Yes	Limited Basis
Japan	Yes	Limited Basis
Taiwan	Yes	Limited Basis
China	Yes	Limited Basis
Vietnam	Yes	Limited Basis
Singapore	Yes	Limited Basis
Europe	Yes	Limited Basis

This direct structure is supplemented by selected dealers and sales representatives in various other countries on a more limited basis. The scale of the service component is significant; for the third quarter of 2025, Software and Services Revenue hit $51 million, representing 23% of the total revenue of $218.2 million for that period. This shows that post-sale support is a substantial revenue stream for Onto Innovation Inc.

Worldwide field service and support organization is critical for maintaining the uptime of high-value capital equipment. In the broader industrial field service sector, data from 2025 suggests that 63% of businesses are experiencing steady growth or are thriving, indicating a strong environment for Onto Innovation's service arm. Onto Innovation Inc. explicitly lists locations for finding local support, which include China, Europe, Global, Japan, Korea, Malaysia, Singapore, Taiwan, and the USA. The company, which has 1590 employees as of a recent report, focuses on providing world-class customer support through dedicated Service Programs and Technical Training.

Investor and technology conferences for executive-level engagement serve as a key channel for high-level communication with the financial community and industry influencers. Onto Innovation's senior management team actively engages at these venues to discuss strategy and performance. For instance, in late 2025, management was scheduled to participate in:

• RBC Capital Markets 2025 Global Technology, Internet, Media and Telecommunications (TIMT) Conference on November 19.
• UBS 2025 Global Technology and AI Conference on December 1-2.
• Barclays 23rd Annual Global Technology Conference on December 10.

Furthermore, CEO Michael Plisinski participated in a fireside chat at the Citi 2025 Global TMT Conference on September 4. Management is available for one-on-one meetings at these events, which is a direct channel for executive-level relationship building.

Online technical resources and customer portals for support provide scalable, always-on assistance. The company directs customers to its website, www.ontoinnovation.com, for accessing live webcasts and replays of important financial calls, such as the Q3 2025 Earnings Release Conference Call. The Customer Success section on their site points to resources like Service Programs and Technical Training, which empower customers to develop tool knowledge through expert-led, hands-on sessions. This digital presence supports the overall worldwide service organization by offering accessible technical documentation and information.

Finance: finalize the Q4 2025 revenue projection based on the guidance range of $250 million to $265 million by next Tuesday.

Onto Innovation Inc. (ONTO) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core buyers for Onto Innovation Inc. (ONTO) as of late 2025. This isn't a broad consumer play; this is deeply specialized B2B, focusing on the most advanced parts of the semiconductor manufacturing process.

The customer base is highly specific, centered around the capital equipment needs for leading-edge chip production. This means the sales cycle is long, capital-intensive, and dependent on the CapEx budgets of a relatively small group of global technology leaders.

The primary customer groups Onto Innovation Inc. serves include:

• Leading-edge logic and memory (DRAM, NAND) semiconductor manufacturers.
• Advanced packaging houses focusing on 2.5D/3D integration and AI chips.
• Industrial and data storage device manufacturers.

The reliance on a concentrated group of major players is a key characteristic of this segment. For instance, looking at the balance sheet as of mid-2025, the Accounts Receivable position reflects this concentration.

Metric	Value (in thousands)	Date
Accounts Receivable, net	$285,329	June 28, 2025
Cash and short-term investments	$895,000	June 28, 2025

The customer concentration risk is explicitly noted in the strategic view, highlighting the dependency on a few large accounts for working capital management. This is a critical factor for anyone assessing the near-term stability of Onto Innovation Inc.'s revenue recognition.

• A concentrated group of major customers, with two accounting for 37% of net A/R (Q2 2025).

The success of specific product lines, like the Dragonfly® 3Di™ technology, is directly tied to adoption by these key customers. As of the third quarter of 2025, this technology was fully qualified by two major High Bandwidth Memory (HBM) customers, and orders were secured for 2.5D logic applications supporting AI packaging. That's where the revenue is right now. You need to watch those specific customer qualifications closely. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Onto Innovation Inc. (ONTO) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the expense side of Onto Innovation Inc.'s (ONTO) operations, and it's clear that innovation and global reach come at a significant, fixed-cost price. The nature of building complex semiconductor process control tools means a substantial portion of your budget is locked in before a single machine ships.

High fixed costs from R&D investment are a primary driver here. Onto Innovation is committed to staying at the forefront of AI-driven metrology and advanced packaging needs. For the full year 2024, Research & Development (R&D) expenses totaled $116.8 million against a total revenue of $987 million for that year, which is about $11.83\%$ of 2024 revenue. This investment pace is accelerating; the company aggressively increased R&D spending by $17\%$ in the third quarter of 2025. Historically, fixed costs grew at a $5\%$ Compound Annual Growth Rate (CAGR) from 2020 to 2024, even as revenue grew at a faster $15\%$ CAGR, showing a historical focus on cost control around that base.

The cost to actually build the equipment is substantial, reflecting the significant Cost of Goods Sold (COGS) for complex, custom-built systems. For the twelve months ending September 30, 2025, COGS reached $0.494$ billion. Looking back at the full year 2024, COGS was $0.472$ billion. This high COGS is expected for highly engineered, low-volume capital equipment that requires specialized components and assembly.

Supporting these complex systems requires a global sales, service, and support personnel expenses structure. For the second quarter of 2025, Onto Innovation provided guidance for Operating Expenses in the range of $72 million to $75 million, which covers these critical functions alongside general and administrative costs. For context, Selling, General and Administration (SG&A) expenses for the twelve months ending June 30, 2025, were $0.171$ billion.

Finally, the cost structure includes the financial impact of costs associated with integrating acquired businesses like Semilab. Onto Innovation completed the acquisition of key product lines from Semilab International's materials analysis business for a total transaction value of approximately $495 million, which included $432.3 million in cash based on the June 27, 2025 stock price. This integration is expected to be immediately accretive to gross and operating margins, but the upfront capital outlay and subsequent integration efforts represent a material cost consideration.

Here's a look at some of the key cost and revenue metrics around the reporting periods:

Metric	Period/Date	Amount
Full Year 2024 Revenue	FY 2024	$987 million
Full Year 2024 R&D Expense	FY 2024	$116.8 million
COGS (TTM)	Twelve Months Ended Sep 30, 2025	$0.494 billion
Operating Expense Guidance Range	Q2 2025	$72 million to $75 million
Semilab Acquisition Total Value	June 2025 Agreement	Approximately $495 million
Revenue (TTM)	Twelve Months Ended Sep 30, 2025	$1.002 billion

The company's cost management is also visible in its operating leverage, or lack thereof, in recent quarters. For the third quarter of 2025, GAAP Operating Income was $23.7 million on revenue of $218.2 million (an operating margin of $10.9\%$), a significant drop from the $53.1 million operating income in Q3 2024 (a $21.0\%$ margin).

The ongoing investment in the product pipeline is a necessary fixed cost, as evidenced by the segment performance:

• Advanced Nodes revenue for Q1 2025 was $93 million, a $96\%$ increase from Q4 2024.
• Specialty Devices and Advanced Packaging revenue for Q1 2025 was $129 million.
• Software and Services revenue for Q1 2025 was $44 million.

Onto Innovation Inc. (ONTO) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Onto Innovation Inc. brings in cash, which is heavily tied to the capital spending cycles of the semiconductor industry. The total revenue for the trailing twelve months ending September 30, 2025, was approximately $1.00 billion, or more precisely $1.002B.

The revenue streams are primarily segmented across their advanced process control solutions, which include both hardware systems and recurring software/service components. Here's a look at the breakdown from the third quarter of 2025, which ended September 27, 2025:

Revenue Segment	Q3 2025 Revenue Amount	Q3 2025 Revenue Percentage
Specialty devices and advanced packaging	$113 million	52%
Advanced nodes	$54 million	25%
Software and services	$51 million	23%

The sales of new metrology and inspection systems are captured largely within the Specialty devices and advanced packaging segment, which is the largest contributor. You see specific high-value systems like the Dragonfly for inspection and metrology, and the Atlas G6 OCD systems being shipped to logic and memory customers.

The Advanced Nodes segment, which includes DRAM and NAND, is a key growth area. For the full year 2025, revenue from advanced nodes is projected to nearly double compared to 2024, moving from $148.5 million in 2024 to an expected $300 million in 2025.

Service and software revenue is the recurring component of the model. While Q3 2025 saw this segment bring in $51 million, you should note the near-term volatility. For context, software and services revenue in the fourth quarter of 2024 was $46 million, which represented a 4% sequential decrease from the prior quarter. The company expects a strong rebound in Q4 2025, driven by advanced packaging customers, which should lift this recurring revenue stream.

Key product and market drivers influencing these streams include:

• Dragonfly® 3Di™ technology qualification for High Bandwidth Memory (HBM) customers.
• Shipments of initial Atlas® G6 OCD systems.
• The pending acquisition of Semilab, expected to add over $130 million in annual revenue upon closing.

Finance: review Q4 2025 revenue guidance of $250 million to $265 million against the Q3 $218.2 million to confirm sequential acceleration.