Taylor Morrison Home Corporation (TMHC): Business Model Canvas [Jan-2025 Mis à jour]

Plongez dans le plan stratégique de Taylor Morrison Home Corporation (TMHC), une centrale de construction résidentielle dynamique qui transforme les terres brutes en communautés dynamiques. Cette entreprise innovante a magistralement conçu un modèle commercial qui va au-delà de la construction traditionnelle, offrant des solutions de vie personnalisées et durables qui répondent à divers besoins d'acheteurs de maison - des premiers acheteurs aux demandeurs de maisons de luxe. En intégrant de manière transparente la conception de pointe, la technologie et les approches centrées sur le client, TMHC s'est positionné en tant que leader dans le paysage compétitif de développement immobilier, créant non seulement des maisons, mais aussi des expériences de style de vie complètes qui résonnent avec les propriétaires modernes.

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: Partenariats clés

Promoteurs fonciers et propriétaires

En 2024, Taylor Morrison a des partenariats stratégiques avec plusieurs sociétés de développement foncier sur les principaux marchés:

Région	Nombre de partenariats actifs	Acquisition totale de terres (acres)
Arizona	12	1,875
Texas	18	2,450
Floride	15	2,100

Fournisseurs et vendeurs de matériaux de construction

Les partenariats d'approvisionnement clés comprennent:

• 84 Company de bois d'oeuvre
• Builders FirstSource
• Produits de construction de balises
• Plancher d'Armstrong

Aachat annuel total des documents: 425 millions de dollars

Brokers et agents immobiliers

Type de partenariat	Nombre de partenariats actifs	Volume des ventes
Courtiers indépendants	287	1,2 milliard de dollars
Réseaux nationaux de Realty	42	385 millions de dollars

Institutions financières

Les partenariats hypothécaires et prêts comprennent:

• Hypothèque de maison Wells Fargo
• Banque d'Amérique
• Chaser Lending à domicile
• Prêts accélérés

Volume total d'origine hypothécaire: 3,6 milliards de dollars en 2023

Gouvernement local et services de planification municipale

État	Partenariats municipaux actifs	Projets de développement approuvés
Arizona	24	18
Texas	37	29
Floride	31	25

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: Activités clés

Conception et construction de maisons résidentielles

Taylor Morrison a terminé 6202 fermetures à domicile en 2022, avec un prix de vente moyen de 541 000 $. La société opère dans 11 États des États-Unis, en se concentrant sur la construction résidentielle unifamiliale et multifamiliale.

Métrique	2022 Performance
Fermeture totale des maisons	6,202
Prix ​​de vente moyen	$541,000
Présence géographique	11 États

Acquisition de terres et développement communautaire

En 2022, Taylor Morrison a investi 1,2 milliard de dollars dans les acquisitions et le développement de terrains. L'entreprise a maintenu un Banque terrestre stratégique d'environ 52 100 lots Au 31 décembre 2022.

• Investissement foncier: 1,2 milliard de dollars
• Banque terrestre stratégique: 52 100 lots
• Concentrez-vous sur les communautés planifiées par la maîtrise

Ventes de maisons et marketing

La société a généré un chiffre d'affaires total de 8,7 milliards de dollars en 2022, avec une marge brute de 22,2%. Les stratégies de marketing comprennent des plates-formes numériques, des vitrines à domicile et des publicités régionales ciblées.

Métrique des ventes	2022 données
Revenus totaux	8,7 milliards de dollars
Marge brute	22.2%

Service client et gestion de la garantie

Taylor Morrison offre une garantie structurelle de 10 ans et une garantie complète d'un an sur les constructions de nouvelles maisons. La société maintient une équipe de service client dédiée dans toutes les régions opérationnelles.

Bâtiment durable et développement domestique économe en énergie

La société s'est engagée à mettre en œuvre des fonctionnalités économes en énergie dans 100% des nouvelles constructions de maisons, avec une économie d'énergie moyenne de 30% par rapport aux pratiques de construction standard.

• Objectif de l'efficacité énergétique: 100% des nouvelles maisons
• Économies d'énergie moyenes: 30%
• Maisons certifiées Energy Star

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Main-d'œuvre qualifiée

En 2023, Taylor Morrison a employé 2 100 employés au total dans ses opérations. Répartition des effectifs:

Catégorie des employés	Nombre d'employés
Professionnels de la construction	785
Architectes et experts en design	312
Personnel d'ingénierie	245

Banque terrestre et portefeuille de développement

Inventaire des fonds fonciers et du développement auprès du quatrième trimestre 2023:

• Banque terrestre totale: 47 500 acres
• Lots de développement: 29,300
• Valeur des terres estimées: 3,2 milliards de dollars

Réputation de la marque

Métriques et reconnaissance de la marque:

Métrique de la marque	Valeur
Évaluation de satisfaction du client	4.3/5
J.D. Power Home Builder Classement	Top 5 National Builder

Technologie de construction

Détails de l'investissement technologique:

• Investissement annuel R&D: 18,7 millions de dollars
• Plateformes de conception numérique: 6 systèmes propriétaires
• Technologies de fabrication avancées: 3 systèmes intégrés

Ressources financières

Standing financier au quatrième trimestre 2023:

Métrique financière	Montant
Réserves en espèces totales	425 millions de dollars
Facilités de crédit disponibles	750 millions de dollars
Capitaux propres des actionnaires	2,1 milliards de dollars

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: propositions de valeur

Designs de maisons personnalisables de haute qualité

En 2023, Taylor Morrison a offert 75 variations de conception de maisons uniques à travers 9 styles architecturaux différents. Options de personnalisation moyenne par conception de la maison: 22 choix de modification intérieure et extérieure.

Catégorie de conception	Nombre de conceptions	Fourchette
Maisons unifamiliales	45	$350,000 - $850,000
Maisons multi-générationnelles	15	$425,000 - $975,000
Communautés adultes actives	15	$300,000 - $700,000

Options de logements éconergétiques et durables

Mesures d'efficacité énergétique pour les maisons Taylor Morrison en 2023:

• Note de l'indice moyen: 52 (par rapport à la moyenne nationale de 100)
• Intégration du panneau solaire dans 35% des nouveaux modèles de maisons
• Économies annuelles moyennes des coûts énergétiques: 1 850 $ par maison

Plage de produits diversifiée sur plusieurs prix

Segment des prix	Types de maisons	Part de marché
Entrée de gamme	Maisons en rangée, petite seule famille	28%
Milieu de gamme	Standard unifamilial standard	47%
Luxe	Maisons personnalisées et premium	25%

Service client solide et support post-vente

Métriques du service client pour 2023:

• Évaluation de satisfaction du client: 4.6 / 5
• Temps de résolution des réclamations de garantie: 7,2 jours
• Équipe de soutien après la vente: 124 professionnels dévoués

Technologies innovantes et solutions de vie modernes

Intégration technologique en 2023:

• Technologie de la maison intelligente dans 65% des nouvelles conceptions de maisons
• Valeur moyenne du package technologique: 12 500 $ par maison
• Systèmes domestiques: 8 options d'intégration standard

Fonctionnalité technologique	Disponibilité	Coût supplémentaire
Thermostats intelligents	Standard	$0
Systèmes de sécurité à domicile	Facultatif	$1,200 - $3,500
Charge de véhicule électrique	Facultatif	$1,500 - $2,800

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: relations avec les clients

Expérience d'achat de maisons personnalisée

Taylor Morrison propose des services d'achat de maisons personnalisés avec 14 studios de design sur plusieurs marchés. La société fournit Plus de 300 options de personnalisation pour les acheteurs.

Canal de service client	Disponibilité	Temps de réponse moyen
Consultations en personne	7 jours / semaine	24-48 heures
Assistance en ligne	24/7	4-6 heures
Support téléphonique	8 h à 18 h HNE	15-30 minutes

Plateformes numériques pour la sélection et la personnalisation des maisons

Les plateformes d'engagement numérique comprennent:

• Visites à domicile virtuels
• Centre de conception en ligne
• Outils de plan d'étage interactif
• Technologie de visualisation 3D

Services de soutien et de garantie après-vente

Taylor Morrison fournit Garantie structurelle à 10 ans et Garantie de systèmes et d'appareils à 2 ans.

Type de garantie	Période de couverture	Temps de traitement des réclamations
Garantie structurelle	10 ans	7-14 jours
Garantie des systèmes	2 ans	3-5 jours

Consultations en conception et engagement client

La société mène Plus de 5 000 consultations en conception par an sur ses marchés.

Approche axée sur la communauté de la construction de maisons

Taylor Morrison fonctionne dans 10 États avec 25 communautés actives, en se concentrant sur les relations avec les clients localisés.

• Hébergement des événements communautaires
• Programmes de partenariat local
• Stratégies d'intégration de quartier

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: canaux

Bureaux de vente directs et maisons modèles

Taylor Morrison exploite 414 communautés de vente actives dans 11 États au troisième trimestre 2023. La société maintient 82 centres de domicile modèles stratégiquement situés sur les principaux marchés résidentiels.

État	Nombre de communautés actives	Modèles de centres d'accueil
Arizona	87	18
Floride	112	22
Texas	95	16

Site Web en ligne et plateformes numériques

La plate-forme numérique de Taylor Morrison génère environ 38% des interactions initiales du client. Le site Web de l'entreprise reçoit 1,2 million de visiteurs uniques par mois.

• Taux de conversion de la plate-forme numérique: 4,7%
• Temps moyen passé sur le site Web: 7,3 minutes
• Trafic mobile: 62% du trafic Web total

Réseaux de courtiers immobiliers

La société collabore avec 1 247 sociétés de courtage immobilier indépendantes sur ses marchés opérationnels. Les taux de commission en moyenne 2,5 à 3% par vente à domicile.

Métrique du réseau de courtier	Valeur
Courtages en partenariat total	1,247
Taux de commission moyen	2.75%
Ventes fermées via les courtiers	42%

Spectacles à domicile et événements marketing

Taylor Morrison participe à 87 spectacles régionaux chaque année, générant environ 16% des prospects directs des clients.

• Participation annuelle du salon à domicile: 87 événements
• Génération de leads à partir d'événements: 16%
• Association moyenne des événements: 3 500 acheteurs potentiels

Application mobile pour la sélection et la conception des maisons

L'application mobile de l'entreprise compte 214 000 utilisateurs actifs avec une cote de 4,6 / 5 sur les magasins d'applications. Les consultations de conception de maisons initiées par les applications ont augmenté de 27% en 2023.

Métrique de l'application mobile	Valeur
Utilisateurs actifs	214,000
Note de l'App Store	4.6/5
Croissance des consultations initiées par les applications	27%

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: segments de clientèle

Acheteurs de maisons pour la première fois

Taylor Morrison cible les nouveaux acheteurs de maisons avec des stratégies de marché spécifiques:

• Prix ​​médian des maisons pour les premiers acheteurs: 320 000 $
• Tranche d'âge cible: 25 à 40 ans
• Revenu annuel typique des ménages: 75 000 $ - 110 000 $

Caractéristique du segment	Données spécifiques
Part de marché	18,5% du segment des acheteurs de maison pour la première fois
Taille moyenne de la maison	1 800-2 200 pieds carrés
Concentration géographique	Arizona, Californie, Floride, Texas

Acheteurs de maisons de déménagement et de luxe

Taylor Morrison sert des acheteurs de maison sophistiqués à la recherche de propriétés premium:

• Prix ​​médian des maisons: 550 000 $ - 850 000 $
• Revenu cible des ménages: 150 000 $ - 250 000 $
• Taille moyenne de la maison: 3 000 à 4 500 pieds carrés

Métriques du segment de luxe	Données quantitatives
Pénétration du marché	22,3% du marché des maisons de luxe
Âge du client moyen	35 à 55 ans
Emplacements préférés	Phoenix, Tampa, Dallas Metropolitan Zones

Résidents de la communauté des adultes et de la retraite actifs

Solutions de logement spécialisées pour plus de 55 ans démographiques:

• Prix ​​moyen des maisons: 350 000 $ - 500 000 $
• Tranche d'âge cible: 55 à 75 ans
• Taille de la communauté de retraite typique: 500-1 500 unités

Analyse du segment de la retraite	Métriques spécifiques
Part de marché	15,7% du marché du logement adulte actif
Revenu moyen des ménages	$85,000 - $125,000
Régions de développement clés	Floride, Arizona, Texas

Propriétaires urbains et suburbains

Diverses solutions de logement dans différents contextes géographiques:

• Gamme de prix des maisons urbaines: 400 000 $ - 750 000 $
• Gamme de prix des maisons en banlieue: 350 000 $ - 600 000 $
• Target démographique: professionnels, familles

Segment urbain / suburbain	Idées quantitatives
Pénétration du marché	25,6% des marchés cibles
Taille moyenne de la maison	2 200-3 500 pieds carrés
Zones de développement primaires	Californie, Texas, Floride Régions métropolitaines

Groupes démographiques à revenu moyen à supérieur

Solutions complètes de logement pour les segments de marché aisés:

• Gamme de revenus des ménages: 100 000 $ - 300 000 $
• Spectre des prix des maisons: 400 000 $ - 1 200 000 $
• Action d'âge cible: 30 à 65 ans

Métriques du segment des revenus	Points de données spécifiques
Couverture du marché	27,9% du marché des logements à revenu moyen et supérieur
Préférences moyennes des clients	Conception personnalisée, équipements premium
Marchés géographiques clés	Phoenix, Tampa, Austin Metropolitan Areas

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Frais d'acquisition et de développement des terres

Au cours de l'exercice 2022, Taylor Morrison a dépensé 1,17 milliard de dollars pour l'acquisition et le développement des terres. La stratégie de banque terrestre de l'entreprise implique le maintien d'un inventaire des terres stratégiques sur plusieurs marchés.

Catégorie de dépenses	Montant (2022)
Coûts d'acquisition de terres	752 millions de dollars
Frais de développement des terres	418 millions de dollars

Matériaux de construction et coûts de main-d'œuvre

Les dépenses de construction de Taylor Morrison en 2022 ont totalisé environ 2,85 milliards de dollars, avec des variations importantes sur différents marchés de logement.

• Coût de construction moyen par maison: 350 000 $
• Coûts de main-d'œuvre: 40 à 45% du total des dépenses de construction
• Coût des matériaux: 55 à 60% du total des frais de construction

Dépenses de marketing et de vente

Les dépenses de marketing pour Taylor Morrison en 2022 étaient de 187,4 millions de dollars, ce qui représente 3,2% des revenus totaux.

Catégorie de dépenses de marketing	Montant
Marketing numérique	62,3 millions de dollars
Publicité traditionnelle	45,1 millions de dollars
Commission des ventes	80 millions de dollars

Investissements de recherche et développement

Les investissements en R&D pour Taylor Morrison en 2022 étaient de 24,6 millions de dollars, axés sur les technologies innovantes de conception de maisons et de construction.

Surfaçon administratives et opérationnelles

Les dépenses administratives de Taylor Morrison en 2022 s'élevaient à 312,5 millions de dollars, couvrant les opérations des entreprises, les salaires de gestion et les fonctions de soutien.

Catégorie aérienne	Montant
Salaires de l'entreprise	186,3 millions de dollars
Frais de fonctionnement de bureau	76,2 millions de dollars
Infrastructure technologique	50 millions de dollars

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Modèle d'entreprise: Strots de revenus

Ventes de maisons sur plusieurs segments de marché

En 2022, Taylor Morrison a déclaré des revenus totaux de ventes de maisons de 7,2 milliards de dollars. La société a vendu 7 811 maisons au cours de cet exercice, avec un prix de vente moyen de 920 000 $.

Segment de marché	Contribution des revenus	Maisons vendues
Acheteurs de maisons pour la première fois	2,1 milliards de dollars	2 450 maisons
Acheteurs de déplacement	3,5 milliards de dollars	3 750 maisons
Adultes actifs / 55 + communautés	1,6 milliard de dollars	1 611 maisons

Frais de personnalisation et de mise à niveau

Les revenus de personnalisation en 2022 ont totalisé 187,4 millions de dollars, ce qui représente en moyenne 24 000 $ par domicile en améliorations facultatives.

Contrats de garantie et de service

Les revenus des contrats de garantie et de service ont atteint 52,3 millions de dollars en 2022, avec environ 85% des acheteurs de maison achetant des forfaits de garantie prolongés.

Financement et revenus liés aux hypothèques

Les revenus liés aux hypothèques pour 2022 étaient de 98,6 millions de dollars. La société a facilité le financement pour 92% des ventes de maisons par le biais de partenaires de prêt privilégiés.

Source de financement	Pourcentage de ventes	Revenus générés
Services hypothécaires internes	45%	44,4 millions de dollars
Partenaires de prêt préférés	47%	54,2 millions de dollars

Développement des terres et ventes de lots

Les revenus de développement des terres en 2022 s'élevaient à 276,5 millions de dollars, avec 1 250 lots vendus sur divers marchés.

• Ventes de lots en Arizona: 87,2 millions de dollars
• Ventes de lots au Texas: 112,3 millions de dollars
• Ventes de lots en Floride: 77,0 millions de dollars

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at how Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) keeps its value proposition sharp in a market that demands both pace and profit. It's about offering the right home to the right buyer at the right time, supported by financial muscle. Here's the breakdown of what they are selling to customers as of late 2025.

Diversified product mix: entry-level to luxury, spec homes to to-be-built

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) actively manages a portfolio that spans the spectrum of homebuyer needs, which helps them weather shifts in any single segment. This diversification is a core differentiator, allowing them to calibrate strategies community by community.

The product segmentation shows a clear focus on the move-up buyer, but with significant exposure to both ends of the market:

Product Segment	Q1 2025 % of Orders	Q2 2025 % of Sales	Q3 2025 Emphasis
Move-Up Homes	47%	50%	Half of orders
Entry-Level Homes	32%	33%	Roughly one-third of orders
Resort Lifestyle/55+	21%	17%	Remainder of orders

To capture immediate demand, Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) has strategically leaned into spec homes, which comprised 71% of new orders in the second quarter of 2025. This allows for quicker move-ins compared to to-be-built orders.

Resort-style living via the Esplanade active-adult communities

The Esplanade brand targets the resort lifestyle segment, which has shown greater resilience in sales velocity. These communities accounted for about 10% of Taylor Morrison Home Corporation (TMHC)'s total business in the second quarter of 2025.

The premium nature of this segment is reflected in its financial performance:

• Esplanade communities saw net sales orders decline only 8% in Q2 2025, compared to 12% for the entire company.
• The average sales price for an Esplanade home in Q2 2025 was $779,000, which is 35% higher than other Taylor Morrison homes.
• Home closings gross margin for Esplanade was 31% in Q2 2025, outperforming the rest of the portfolio by 800 basis points.

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) continues to expand this brand; for example, the new Esplanade at Red Rock community in Las Vegas is set to bring nearly 400 homes to the area, featuring a 10,000 square-foot resort amenity center.

Financial incentives and mortgage rate locks through in-house financing

The in-house financial services arm is a powerful tool for securing sales by offering targeted financial assistance. The mortgage capture rate remained very high, at 87% in Q2 2025 and 88% in Q3 2025.

The profile of the financed buyer is strong, indicating a focus on creditworthy customers:

• Average FICO score for Taylor Morrison Home Funding borrowers was 751 in Q2 2025 and 750 in Q3 2025.
• Average debt-to-income ratio for borrowers was 40% in both Q2 and Q3 2025.

To combat buyer hesitation, Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) deploys specific rate incentives, such as offering a conventional 7-year ARM with a fixed rate from 3.75% in certain markets.

High-quality, energy-efficient homes in desirable, high-growth US markets

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) operates across 12 states in 21 markets, focusing on locations with strong demographic support. The geographic closing mix in Q2 2025 showed strength in the East region at 40% of closings, followed by the West at 32% and Central at 28%.

The company manages a substantial land pipeline to support this, reporting 85,510 homebuilding lots owned or controlled at the end of Q2 2025, representing 6.4 years of supply based on trailing twelve-month closings. They are executing a land-lighter strategy, with 60% of lots controlled off-balance sheet as of Q2 2025.

Customer-centric digital tools for a streamlined buying process

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) uses digital channels to enhance the early stages of the buying journey. As of Q1 2025, the online sales platform contributed approximately 20% of total sales.

The effectiveness of these digital touchpoints is clear in the conversion metrics:

• The reservation-to-sales conversion rate exceeded 50% in Q1 2025.

This digital engagement, combined with the physical community experience, helps create a seamless path to closing.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Taylor Morrison Home Corporation keeps its customers engaged and satisfied throughout the homebuying journey and beyond. It's a mix of high-tech digital tools and very personal, tailored support, especially for those upgrading their homes.

The in-house financial services team is a major touchpoint, driving significant revenue and margin. This team provides mortgage financing, title insurance, and close services, plus homeowners' insurance, creating a comprehensive closing experience. The effectiveness of this integration is clear in the capture rates.

Taylor Morrison Home Corporation - Financial Services Metrics (Q3 2025)

Metric	Value
Dedicated Financial Services Capture Rate	88%
Financial Services Revenue	$56 million
Financial Services Gross Margin	52.5%
Average Home Closing Price (Q3 2025)	$602,000

For move-up buyers, who often have more equity and discerning tastes, Taylor Morrison Home Corporation focuses on the home as an experience. This is evident in brands like Esplanade, which offers resort-style living with amenities like pickleball and bocce ball courts, fitness centers, pools, and event centers. The average home sale price last quarter was $602,000, suggesting this segment is a key driver of value. Taylor Morrison Home Corporation also tailors solutions for unique buyer situations, discussing credit score improvement via their ARO Program or rate reduction through promotional incentives.

Digital self-service tools are used to empower the customer early in the process. The company offers a digital configuration and reservation system for to-be-built homes, letting shoppers select their floor plan, lot, exterior elevations, and reserve the home online with a small deposit. This is supported by technology like 3D virtual tours and self-guided tours. Honestly, the digital engagement shows promise; if a buyer plays around building a home on the website, there's a 60% conversion rate, and they tend to look at higher-priced homes because they can see the cost of upgrades easily.

Long-term commitment is built into the product itself. Taylor Morrison Home Corporation includes a Limited Home Warranty standard with every new home sale. This covers general construction quality and key systems like Heating/Cooling, Water/Plumbing, and Electrical. They also emphasize construction quality with a heightened focus on climate resiliency, which has contributed to lower average insurance premiums for homeowners. Community engagement is also a focus, with an exclusive partnership establishing over 150 Certified Natural Open Spaces™ and protecting more than 9,200 acres of Certified Wildlife Habitat® since 2019.

Incentives are a key part of the relationship, especially for buyers needing affordability levers. When a buyer uses Taylor Morrison Home Funding, they may receive a credit at closing that can be applied directly to reduce upfront cash needs. This credit can cover costs like lender fees, title insurance, and appraisal fees. Alternatively, if monthly payment is the priority, buyers can use the credit towards a permanent rate buy down.

• The company is 'leaning into' affordability through creative incentives and pricing strategies.
• Credits at closing can cover key upfront expenses such as lender fees, title insurance, and appraisal fees.
• The company serves a wide array of consumers, including first-time, move-up, luxury, and resort lifestyle homebuyers.
• Taylor Morrison has been recognized as America's Most Trusted® Home Builder from 2016 to 2025.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Canvas Business Model: Channels

Taylor Morrison Home Corporation utilizes a multi-faceted approach to reach and transact with home buyers, blending a significant physical footprint with growing digital capabilities. The primary physical channel is its extensive network of active selling communities, which stood at 349 outlets as of the third quarter of 2025. This physical presence is supported by dedicated sales centers and model homes established within each community, serving as the final point of engagement before contract signing.

To capture a larger share of the transaction, Taylor Morrison Home Corporation channels a significant portion of its financing through its in-house mortgage and title company, Taylor Morrison Home Funding. This captive channel is highly effective, as evidenced by its strong performance in Q3 2025, where it achieved a mortgage capture rate of 88%. This financial services segment contributed $56 million in revenue during that quarter, boasting a gross margin of 52.5%.

The digital channel is becoming increasingly important for lead generation and initial sales conversion. Online reservations, facilitated through the taylormorrison.com website, now account for 18% of total sales for Taylor Morrison Home Corporation. This digital push is supported by other online tools, such as online appointments and self-guided tours, which feed the sales pipeline. The company also relies on the established real estate broker network for co-brokered sales, which remains a critical component of their overall distribution strategy.

Here's a quick look at the scale of these channels based on Q3 2025 performance metrics:

Channel Metric	Value	Period
Active Selling Communities (Outlets)	349	Q3 2025
Home Closings Revenue	$2.0 billion	Q3 2025
Home Closings Volume	3,324 units	Q3 2025
Financial Services Revenue	$56 million	Q3 2025
Financial Services Gross Margin	52.5%	Q3 2025

The specific components Taylor Morrison Home Corporation uses to connect with customers include:

• Network of 349 active selling communities (outlets) in Q3 2025.
• In-house mortgage and title company, Taylor Morrison Home Funding, with an 88% capture rate in Q3 2025.
• Digital channels: website, online reservations contributing 18% of total sales.
• Real estate broker network for co-brokered sales.
• Dedicated sales centers and model homes in each community.

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at how Taylor Morrison Home Corporation segments its buyers to keep that business running smoothly, even when the market gets choppy. It's about having a diversified portfolio so that if one group slows down, another can pick up the slack. This strategy lets Taylor Morrison Home Corporation calibrate pricing and pace where it makes the most sense for that specific buyer type.

The core of the for-sale business is split across three main groups. Move-up buyers, which includes both first and second-time move-up customers, make up the largest piece of the pie, accounting for approximately 47% of the mix. Then you have the First-time/Entry-level buyers, who represent about 32% of the total. Finally, the Resort lifestyle/Active Adult buyers, often through the Esplanade brand, account for roughly 21% of the sales mix. This blend gives Taylor Morrison Home Corporation flexibility; for instance, they might use a price-focused approach to drive volume with first-time buyers, but be more patient to protect values in those move-up and lifestyle communities.

Taylor Morrison Home Corporation is also actively building out its rental side with the build-to-rent brand, Yardly. This segment targets renters who want a single-family feel, and as of early 2025, Yardly was operating in 9 markets. The company sees this as serving consumers along their entire housing journey, with the hope that Yardly renters become future Taylor Morrison Home Corporation homeowners.

Here's a quick look at how those primary segments break down based on recent company reporting:

Customer Segment	Approximate Mix Percentage	Associated Brand/Focus
Move-up buyers (first and second)	47%	Core for-sale business
First-time/Entry-level buyers	32%	Price-focused approach, often use buydowns
Resort lifestyle/Active Adult buyers	21%	Esplanade
Renters	N/A (Segmented by market)	Yardly

When you look specifically at the customers utilizing Taylor Morrison Home Corporation's in-house financing, you see a well-qualified pool. This helps the company manage risk within its Financial Services segment. For example, looking at Q2 2025 data, the mortgage capture rate was strong, and the profile of the borrower was solid. What this estimate hides, though, is the exact income breakdown for the affluent buyers you mentioned, but we do have these concrete metrics for the financed group:

• Average credit score for financed borrowers (Q2 2025): 751.
• Average debt-to-income ratio for financed borrowers (Q2 2025): 40%.
• Mortgage capture rate (Q2 2025): 87%.
• Average closing price across all closings (Q2 2025): $589,000.
• Yardly build-to-rent brand markets: 9.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the major costs Taylor Morrison Home Corporation incurs to run its homebuilding and land development business as of late 2025. This structure is heavily weighted toward the physical assets-buying the land and building the houses.

The single largest cost component is the Cost of home closings (Cost of Goods Sold), which was reported as $6.378 billion for the Last Twelve Months (LTM) ending June 2025. This figure captures the direct costs associated with the homes actually sold and delivered to customers during that period.

Land is the lifeblood, and securing it is a massive, ongoing expense. Land acquisition and development costs for the third quarter of 2025 totaled $533 million. This spend was split evenly, with half going to acquiring new lots and the other half dedicated to developing existing land positions to make them ready for construction. Taylor Morrison Home Corporation is actively managing this, as evidenced by their Q3 2025 land spend, which was split 50% for development and 50% for acquisitions.

The company maintains a forward-looking target for overhead costs. Sales, General, and Administrative (SG&A) expenses are targeted to remain in the mid-9% range of revenue for the full year 2025. For instance, in the second quarter of 2025, the SG&A ratio improved to 9.3% of home closings revenue, and by the third quarter of 2025, they achieved even better leverage at 9.0% of home closings revenue.

Here's a quick look at the key cost drivers and related financial metrics we see:

Cost Component/Metric	Latest Reported Figure/Target	Period/Context
Cost of Home Closings (COGS)	$6.378 billion	LTM June 2025
Land Acquisition & Development Spend	$533 million	Q3 2025
SG&A as % of Revenue Target	mid-9%	Full Year 2025 Guidance
SG&A as % of Revenue Achieved	9.0%	Q3 2025
Total Debt (Homebuilding)	$2.19 billion	Q3 2025
Net Debt-to-Capital Ratio	21.3%	Q3 2025

Direct construction costs, including labor and materials, are the variable engine of the Cost of Goods Sold. While not broken out separately in the high-level figures, these costs are directly influenced by commodity prices and subcontractor availability. The company's gross margin performance reflects how well they manage these inputs against the final sales price. For example, the adjusted home closings gross margin for Q3 2025 was 22.4%.

Financing the land inventory and construction requires debt, leading to Interest expense on homebuilding debt. As of Q3 2025, the gross homebuilding debt to capital ratio stood at 24.8%. For a representative quarterly figure, the net interest expense in Q2 2025 was approximately $4.087 million, though one report cited a quarterly interest expense of $9.63B for the quarter ending September 2025, which seems like an outlier or a different metric entirely. The weighted average interest rate on debt outstanding was 5.1% as of December 31, 2024.

The Cost Structure is also managed through strategic land control:

• Lot Supply Owned and Controlled: 84,564 homesites as of Q3 2025.
• Off-Balance Sheet Control: 60% of total homesites controlled via options or off-balance sheet structures.
• Land Renegotiation Impact (Q3 2025): 3,400 lots renegotiated, resulting in an 8% average price reduction.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Taylor Morrison Home Corporation brings in cash, which is heavily weighted toward home sales, but has important supporting streams. Honestly, in this market, knowing the split is key to understanding their resilience.

The primary engine for Taylor Morrison Home Corporation revenue streams is the sale of newly constructed homes. For the third quarter of 2025, home closings revenue hit $2.0 billion. During that same quarter, the company completed 3,324 home closings, achieving an average closing price of $602,000. Looking ahead for the full year 2025, Taylor Morrison Home Corporation expects home closings to land between 12,800 to 13,000 units. The guidance for the full-year 2025 average closing price was previously set around $595,000 to $600,000.

Here's a quick look at the key figures from the third quarter of 2025 and the full-year outlook:

Metric	Q3 2025 Actual	Full Year 2025 Guidance
Home Closings Revenue	$2.0 billion	N/A
Average Closing Price	$602,000	~$595,000 to $600,000
Home Closings Units	3,324	12,800 to 13,000 units
Financial Services Revenue	$56 million	N/A

The secondary, but still significant, revenue component comes from financial services, primarily through Taylor Morrison Home Funding. In Q3 2025, this segment generated $56 million in revenue, achieving a strong capture rate of 88% of their buyers with a gross margin of 52.5%.

Other revenue streams are present but are less dominant in the overall picture. You should note these areas for strategic diversification:

• Land and lot sales revenue, which is less significant than home closings revenue.
• Build-to-rent (Yardly) asset dispositions, with management expecting 5 to 7 dispositions in 2025.
• Amenity and other revenue, which was $33,191 thousand in Q3 2025.

The overall revenue picture for the third quarter was complex; total revenue was reported as approximately $2.096 billion, which is the sum of home closings revenue and other sources like financial services. The company is defintely managing its land position to support future sales, with homebuilding land investment totaling $533 million in Q3 2025.