TFI International Inc. (TFII) Bundle
لقد رأيت تقلبات قطاع النقل في عام 2025، لذلك عندما ينخفض سعر سهم مثل TFI International Inc. (TFII) بحوالي 41.22% على أساس سنوي اعتبارًا من نوفمبر 2025، عليك أن تتساءل: من يشتري هذا الانخفاض، وما هي قناعته؟ الجواب هو مزيج من اللاعبين المؤسسيين الرئيسيين الذين يراهنون على استراتيجية الشركة المنضبطة التي تركز على النقد، على الرغم من بيئة الشحن الصامتة التي شهدت تعديل ربحية السهم المخففة (EPS) في الربع الثالث من عام 2025 عند 1.20 دولار، وهو انخفاض عن العام السابق. شركة FIL Ltd التي تشبه الأموال الكبيرة، صامدة 6 مليون الأسهم، وCaisse De Depot Et Placement Du Quebec، تتراكم أخرى 1.6 مليون من الواضح أن الأسهم في الربع الثالث تعطي الأولوية لقدرة الشركة على توليد تدفق نقدي حر كبير (FCF)، والذي تجاوز 570 مليون دولار منذ بداية العام وحتى الربع الثالث من عام 2025. هذه ليست لعبة نمو في الوقت الحالي؛ إنها لعبة ذات قيمة وعائد نقدي، حيث تستخدم الشركة FCF لإعادة شراء الأسهم والحفاظ على ميزانية عمومية قوية، وهي بالتأكيد خطوة تجذب مخصصي رأس المال على المدى الطويل. هل يرى عمالقة التمويل تحولاً في الدورة التي تفتقدها؟
من يستثمر في شركة TFI International Inc. (TFII) ولماذا؟
إن قاعدة المستثمرين في شركة TFI International Inc. (TFII) تميل بشدة نحو اللاعبين المؤسسيين الكبار، الذين يمتلكون ما يقرب من 78% من أسهم الشركة، مما يشير إلى إيمان قوي بالكفاءة التشغيلية للشركة واستراتيجيتها طويلة المدى، حتى وسط سوق الشحن المليء بالتحديات. الدافع الأساسي لهم هو قدرة TFI International على توليد تدفق نقدي حر هائل والتزامها بإعادة رأس المال هذا إلى المساهمين.
أنت تنظر إلى سهم شهد تراجعًا كبيرًا في عام 2025، مما يجعل المستثمر الحالي profile دراسة رائعة في الإدانة. بالنسبة للصناديق المؤسسية، لا تتعلق TFI International بقصة النمو الدوري في الوقت الحالي بقدر ما تتعلق بنموذج خفيف الأصول مُدار بشكل جيد ومولد للنقد يوفر موقعًا دفاعيًا في مجال النقل.
أنواع المستثمرين الرئيسيين وحصصهم
يهيمن المستثمرون المؤسسيون على هيكل ملكية TFI International، بما في ذلك صناديق الاستثمار المشتركة وصناديق التقاعد ومديري الأصول الرئيسيين. وهذا التركيز العالي يبلغ حوالي 77.96% من الأسهم، يشير إلى أن السهم هو ملكية أساسية للعديد من الكيانات المالية الكبيرة. في المقابل، يحتفظ مستثمرو التجزئة بقطعة أصغر بكثير من الكعكة، عادة ما تكون حولها 6.42%.
يوضح هذا التفصيل أن TFI International هو سهم محترف. إنها بالتأكيد ليست لعبة محبوبة، ولكنها لعبة لوجستية جادة مبنية على عمليات الاستحواذ المنضبطة والتميز التشغيلي. أما الأسهم المتبقية فهي مملوكة من قبل المطلعين على الشركة والكيانات الخاصة الأخرى. وإليك نظرة سريعة على الانهيار:
| نوع المستثمر | نسبة الملكية التقريبية | الأفق الاستثماري النموذجي |
|---|---|---|
| المستثمرون المؤسسيون | 77.96% | طويلة الأجل / القابضة الأساسية |
| المستثمرون الأفراد (التجزئة). | 6.42% | مختلط (التركيز على القيمة/الأرباح) |
| أخرى (مطلعون، خاص) | ~15.62% | استراتيجية / طويلة المدى |
يشمل أصحاب المؤسسات الكبرى اعتبارًا من أواخر عام 2025 أسماء مثل FIL Ltd، وCaisse De Depot Et Placement Du Quebec، وVanguard Group Inc.، المعروفة باستراتيجياتها طويلة المدى أو السلبية أو الأساسية.
دوافع الاستثمار: التدفق النقدي وعوائد رأس المال
ما يجذب هؤلاء المستثمرين الكبار حقًا إلى TFI International، خاصة خلال بيئة الشحن الصامتة، هو توليد التدفق النقدي الحر المتفوق (FCF). لقد أشارت الإدارة باستمرار إلى الشركة على أنها "بقرة حلوب". خلال الأشهر التسعة الأولى من السنة المالية 2025، أنتجت TFI International أكثر من 570 مليون دولار في التدفق النقدي الحر، متجاوزًا رقم التسعة أشهر في العام السابق.
يعمل هذا توليد النقد الضخم على تغذية الدافعين الأساسيين للاحتفاظ بالسهم:
- عوائد المساهمين: الشركة عدوانية مع عودة رأس المال. وفي الربع الثالث من عام 2025 وحده، وافق مجلس الإدارة على زيادة الأرباح الربع سنوية بنسبة 4% إلى $0.47 لكل سهم. بالإضافة إلى ذلك، قاموا بإعادة شراء عدد كبير من الأسهم، مما يعزز بشكل مباشر ربحية السهم (EPS).
- نموذج المرونة التشغيلية والأصول الخفيفة: يوفر نموذج الأعمال المتنوع - الذي يتضمن قطاعات أقل من حمولة شاحنة (LTL)، وحمولة شاحنة، والخدمات اللوجستية - الاستقرار. يؤدي النهج الخفيف للأصول، خاصة في قطاع الخدمات اللوجستية، إلى عوائد أعلى على رأس المال المستثمر وانخفاض متطلبات الإنفاق الرأسمالي، وهي ميزة تنافسية رئيسية في الصناعة الدورية.
القوة التشغيلية واضحة: حتى مع إجمالي إيرادات الربع الثالث من عام 2025 1.97 مليار دولار في عداد المفقودين بعض التوقعات، كان صافي الدخل المعدل 99.1 مليون دولارمما يدل على انضباط الهامش في سوق ضعيف.
استراتيجيات الاستثمار: القيمة والاحتفاظ طويل الأجل
إن الإستراتيجية السائدة بين القاعدة المؤسسية لـ TFI International هي منهج طويل المدى وموجه نحو القيمة. وهذا صحيح بشكل خاص بالنظر إلى أداء السهم في عام 2025، حيث تراجع 44% عند نقطة ما، خلق فرصة "شراء عند الانخفاض" للمستثمرين الذين يعتقدون أن الأساسيات طويلة الأجل سليمة.
إليك الحساب السريع: عندما ينخفض سعر سهم شركة ذات جودة عالية بشكل كبير بسبب الرياح المعاكسة الدورية المؤقتة - مثل "بيئة الشحن الصامتة وغير المؤكدة" التي واجهتها TFI International في الربع الثالث من عام 2025 - فإنها تقدم عرضًا للقيمة. ويراهن المستثمرون بشكل أساسي على انتعاش السوق في عام 2026، كما اقترحت الإدارة، مع جمع أرباح متزايدة في هذه الأثناء.
الإستراتيجية بسيطة: قم بالشراء بسعر منخفض الآن وانتظر حتى تتحول دورة الشحن. أنت بحاجة إلى النظر إلى ما هو أبعد من انخفاض الإيرادات من ربع إلى ربع إلى الصحة المالية الأساسية. للتعمق أكثر في ذلك، تحقق من ذلك تحليل الصحة المالية لشركة TFI International Inc. (TFII): رؤى أساسية للمستثمرين.
استراتيجية بارزة أخرى هي التركيز على عائد رأس المال. يتضمن ذلك المستثمرين الذين يمنحون الأولوية للشركات التي تدير عدد أسهمها بشكل فعال وتزيد أرباحها باستمرار، وذلك باستخدام التدفق النقدي الحر القوي لتعزيز قيمة المساهمين بشكل مباشر بدلاً من الاعتماد فقط على النمو العضوي في سوق صعب.
الملكية المؤسسية والمساهمين الرئيسيين لشركة TFI International Inc. (TFII)
أنت تريد أن تعرف من هو صاحب القرار الحقيقي في TFI International Inc. (TFII)، والإجابة المختصرة هي: المؤسسات الكبرى. إنهم يمتلكون غالبية الأسهم، مما يمنحهم تأثيرًا كبيرًا على التوجه الاستراتيجي للشركة وتخصيص رأس المال. اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2025، يمتلك المستثمرون المؤسسيون بشكل جماعي ما يقرب من 71% من الأسهم العادية للشركة، بإجمالي يزيد عن 62.3 مليون أسهم.
ويشير هذا المستوى العالي من الملكية المؤسسية - وهي سمة مشتركة في شركات الخدمات اللوجستية الناضجة والمربحة - إلى المصداقية بين المستثمرين المحترفين، ولكنه يخلق أيضا ضعفا واضحا. إذا قرر عدد قليل من اللاعبين الرئيسيين البيع في وقت واحد، فمن الممكن أن ينخفض سعر السهم بسرعة. هذا هو خطر التجارة المزدحمة.
كبار المستثمرين المؤسسيين: من يملك الشريحة الأكبر؟
المستثمر profile يدير شركة TFI International Inc. (TFII) مزيج من مديري الأصول العالمية وصناديق التقاعد الكندية الكبيرة، مما يعكس بصمة الشركة في أمريكا الشمالية. هؤلاء كبار المساهمين هم الذين يجب أن تراقب لجانهم الاستثمارية، حيث أن تحركاتهم غالبًا ما تسبق تحولات السوق. ويسيطر أكبر خمس مؤسسات حاملة بمفردها على جزء كبير من الأسهم القائمة، كما هو مفصل في إيداعاتها بتاريخ 30 سبتمبر 2025.
فيما يلي الحسابات السريعة لأكبر المراكز، بناءً على بيانات الربع الثالث من عام 2025:
- فيل المحدودة: أكبر حامل منفرد بحصة تبلغ تقريبًا 7.35%عقد 6,045,977 أسهم.
- Caisse De Depot Et Placement Du Quebec: صندوق التقاعد الكندي الرئيسي، القابضة 5,683,361 أسهم، أو حول 6.91%.
- مجموعة يانوس هندرسون بي إل سي: عقد 3,771,380 أسهم تمثل أ 4.58% حصة.
- شركة مجموعة الطليعة: عملاق الاستثمار السلبي، مع 3,373,562 أسهم، أو 4.10%.
- جاريسلوفسكي فريزر المحدودة: شركة كندية كبيرة أخرى، القابضة 3,201,844 أسهم، أو 3.89%.
اتجاهات الملكية الأخيرة: هل المؤسسات تشتري أم تبيع؟
وأظهر الربع الثالث من عام 2025 اتجاهاً واضحاً لصافي التراكم من قبل المؤسسات الكبرى، على الرغم من بيئة سوق الشحن المليئة بالتحديات. ويشير هذا إلى اعتقاد بين اللاعبين الكبار بأن الشركة في وضع جيد للدورة الاقتصادية المقبلة، أو أن كفاءتها التشغيلية تجعلها لعبة دفاعية. على سبيل المثال، زاد موقع Caisse De Depot Et Placement Du Quebec من مكانته بشكل كبير 1,623,961 الأسهم في الربع الثالث 2025.
وفي حين قامت بعض الشركات مثل جاريسلوسكي وفريزر المحدودة ورويال بنك أوف كندا بتخفيض ممتلكاتها بشكل طفيف، إلا أن التدفق الإجمالي كان إيجابيا. على سبيل المثال، أضافت شركة Fmr Llc أكثر من نصف مليون سهم، وهو ما يمثل تصويتًا كبيرًا بالثقة. هذا التراكم هو إشارة قوية. يوضح الجدول أدناه التغييرات الأخيرة في الربع الثالث من عام 2025 للمستثمرين الرئيسيين.
| المستثمر المؤسسي | الأسهم المملوكة (2025/9/30) | التغير في الأسهم (الربع الثالث 2025) |
|---|---|---|
| فيل المحدودة | 6,045,977 | +434,973 |
| Caisse De Depot Et Placement Du Quebec | 5,683,361 | +1,623,961 |
| اف ام ار ذ.م.م | 2,457,020 | +516,579 |
| رويال بنك أوف كندا | 2,366,602 | -293,813 |
دور المؤسسات الاستثمارية في استراتيجية شركة TFI International Inc
لا يقوم المستثمرون المؤسسيون بشراء الأسهم فحسب؛ أنها تؤثر على السياسة المالية للشركة. ونظرًا لأنهم يمتلكون أكثر من 50% من الشركة، فإن صوتهم الجماعي يمكن أن يؤثر بقوة على قرارات مجلس الإدارة، خاصة فيما يتعلق بتخصيص رأس المال. نرى هذا التأثير مباشرةً في نتائج شركة TFI International Inc. للربع الثالث من عام 2025. أعادت الشركة ما مجموعه 104.8 مليون دولار للمساهمين خلال الربع، مع 67.4 مليون دولار القادمة من إعادة شراء الأسهم و 37.3 مليون دولار من الأرباح.
صرح الرئيس التنفيذي آلان بيدارد صراحةً أن الميزانية العمومية القوية تدعم عودة رأس المال الزائد إلى المساهمين واستمرار عمليات إعادة شراء الأسهم لتقليل عدد الأسهم بشكل ملموس. هذا التركيز على عمليات إعادة الشراء وزيادة الأرباح 4% ل $0.47 يعد كل سهم في الربع الثالث من عام 2025 بمثابة استجابة مباشرة للطلبات المؤسسية المتعلقة بكفاءة رأس المال وعوائد المساهمين، خاصة عندما يكون النمو العضوي ضعيفًا. للتعمق أكثر في كيفية تأثير هذه الإستراتيجية على الميزانية العمومية، يجب عليك التحقق من ذلك تحليل الصحة المالية لشركة TFI International Inc. (TFII): رؤى أساسية للمستثمرين.
إن هذه الإستراتيجية المتمثلة في إعطاء الأولوية لعوائد المساهمين على النفقات الرأسمالية الفورية واسعة النطاق هي إشارة واضحة إلى أن الإدارة تتماشى مع أكبر مالكيها. يشير الشراء المؤسسي في الربع الثالث من عام 2025 إلى موافقتهم على هذه الإستراتيجية التي تركز على العائدات والتي تعتمد على رأس المال الخفيف.
المستثمرون الرئيسيون وتأثيرهم على شركة TFI International Inc. (TFII)
أنت تنظر إلى شركة TFI International Inc. (TFII) وتحتاج إلى معرفة من يقود الحافلة حقًا، والإجابة السريعة هي الأموال المؤسسية. مع المستثمرين من المؤسسات عقد حول 71% من أسهم الشركة اعتبارًا من منتصف عام 2025، تؤثر قرارات التداول الخاصة بهم بشكل واضح على سعر السهم، ولديهم القدرة على التأثير بقوة على قرارات مجلس الإدارة. ويعني هذا التركيز العالي أنك بحاجة إلى مراقبة تحركات الصناديق الكبيرة، وليس فقط معنويات الأفراد.
يهيمن عدد قليل من اللاعبين الرئيسيين على هيكل الملكية، وهو إعداد مشترك لشركة لها تاريخ من عمليات الاستحواذ الاستراتيجية والتدفق النقدي الحر القوي مثل TFI International Inc. وأكبر مساهم خارجي هو Fidelity International Ltd (FIL Ltd)، ويمتلكون حصة كبيرة تزيد عن 6.04 مليون سهم، تمثل حوالي 7.35% من الشركة. بالإضافة إلى ذلك، لا يمكنك تجاهل التأثير الداخلي: رئيس مجلس الإدارة والرئيس والمدير التنفيذي آلان بيدارد هو ثالث أكبر مساهم، ويمتلك ما يقرب من 5.9٪ من الأسهم. إنه يفكر كالمالك لأنه واحد.
فيما يلي الحسابات السريعة لأفضل أصحاب المؤسسات، بناءً على ملفاتهم في 30 سبتمبر 2025:
| اسم المستثمر | الأسهم المحتفظ بها (اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2025) | نسبة الملكية التقريبية |
|---|---|---|
| فيل المحدودة (فيديليتي إنترناشونال ليمتد) | 6,045,977 | 7.35% |
| Caisse De Depot Et Placement Du Quebec | 5,683,361 | 6.91% |
| يانوس هندرسون جروب بي إل سي | 3,771,380 | 4.58% |
| شركة مجموعة الطليعة | 3,373,562 | 4.10% |
| جاريسلوفسكي، فريزر المحدودة | 3,201,844 | 3.89% |
هذه الملكية المركزة، حيث يسيطر أكبر 15 مساهمًا على حوالي 51% من الشركة، تعني أن التحولات الإستراتيجية الكبرى تتطلب موافقتهم. لقد رأينا هذا التأثير يتجلى في أوائل عام 2025 عندما اقترحت الإدارة إعادة مقر الشركة إلى الولايات المتحدة. وكانت معارضة المساهمين كبيرة بما يكفي لإلغاء هذه الخطوة المقترحة في نهاية المطاف، مما أظهر قوة القاعدة المؤسسية في الاعتراض على أي إجراء كبير للشركة. وهذه إشارة واضحة إلى أن مجلس الإدارة مسؤول أمام أكبر مالكيه عن القرارات الكبيرة.
وعلى جبهة التحركات الأخيرة، كانت الأموال الطائلة تتراكم في الغالب. أجرت شركة Capital International Investors، وهي شركة تابعة لشركة Capital Research and Management Company، صفقة مهمة في 31 ديسمبر 2024، حيث اشترت 702.026 سهمًا إضافيًا بسعر 135.09 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد. وقد عززت هذه الخطوة إجمالي ممتلكاتهم إلى أكثر من 4.17 مليون سهم، مما يشير إلى ثقة قوية في آفاق نمو الشركة على المدى الطويل، على الرغم من سوق الشحن المليء بالتحديات.
أيضًا، كان عدد قليل من الصناديق الأصغر ولكن البارزة نشطة للغاية في عام 2025، مما يشير إلى قناعة أوسع بالكفاءة التشغيلية والتدفق النقدي لشركة TFI International Inc. (TFII). على سبيل المثال، زادت شركة Quantbot Technologies LP من مركزها بنسبة هائلة بلغت 877.9% في الربع الأول من عام 2025، حيث اشترت 70,442 سهمًا إضافيًا. يخبرك هذا أن الأموال الذكية ترى قيمة في نموذج أعمال TFI International Inc. (TFII) المتمثل في الحصول على شركات النقل ذات الأداء الضعيف وإصلاحها. يمكنك قراءة المزيد عن هذه الإستراتيجية وخلفية الشركة هنا: TFI International Inc. (TFII): التاريخ والملكية والرسالة وكيف تعمل وتجني الأموال.
ما يخفيه هذا التقدير هو احتمال حدوث "تجارة مزدحمة" عندما تمتلك العديد من المؤسسات أسهمًا، مما قد يجعل سعر السهم ضعيفًا إذا قررت أطراف متعددة البيع بسرعة. ومع ذلك، فإن الشراء المستمر من الداخل والتراكم الاستراتيجي من قبل صناديق مثل Capital International Investors يشير إلى إيمان قوي بقدرة الشركة على توليد تدفق نقدي حر، والذي زاد بنسبة 20٪ على أساس سنوي إلى 182 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2025.
- راقب ملفات الربع الرابع من عام 2025 13F لتأكيد استمرار التراكم المؤسسي.
- راقب المعاملات الداخلية المستقبلية للرئيس التنفيذي آلان بيدارد للتعرف على ثقة الإدارة.
- تتبع تحركات أسعار الأسهم حول تواريخ التقارير المؤسسية الرئيسية.
خطوتك التالية هي إجراء إحالة مرجعية لأطروحات استثمار كبار المالكين مع خطط تخصيص رأس المال الخاصة بشركة TFI International Inc. (TFII) - على وجه التحديد، خط أنابيب الاستحواذ وبرامج إعادة شراء الأسهم.
تأثير السوق ومعنويات المستثمرين
أنت تنظر إلى شركة TFI International Inc. (TFII) وتتساءل عما إذا كانت الأموال الكبيرة لا تزال صعودية، والإجابة هي إجابة دقيقة إيجابي. على الرغم من ضعف سوق الشحن الذي يصل إلى الحد الأقصى، يركز كبار المستثمرين على الانضباط التشغيلي للشركة وتوليد النقد، وليس فقط الإيرادات. يمتلك المستثمرون المؤسسيون نسبة 71% من أسهم الشركة، ومعنوياتهم إيجابية إلى حد كبير، حتى لو كانت بعض النماذج الفنية تشير إلى إشارة "ضعيفة" قصيرة المدى بسبب الرياح المعاكسة الأوسع في الصناعة.
الأطروحة الأساسية لشركة TFI International Inc. (TFII) هي نموذجها الخفيف للأصول (نموذج الأعمال الخفيف للأصول يعني أن الشركة تمتلك عددًا أقل من الأصول المادية مثل الشاحنات والمستودعات، وتعتمد بشكل أكبر على قدرة الطرف الثالث) وقدرتها على استخلاص الأرباح حتى عندما يكون الطلب ضعيفًا. هذا التركيز هو السبب في أن سعر السهم يتفاعل بشكل جيد مع الأرباح التي تظهر قوة الهامش، حتى مع فقدان الإيرادات. أنا بالتأكيد أرى هذا كعلامة على وجود قاعدة مستثمرين ناضجة وواقعية.
ردود فعل السوق الأخيرة: التدفق النقدي يتفوق على الإيرادات
يخبرك رد فعل السوق على نتائج الربع الثالث من عام 2025 بكل شيء عما يعطيه المستثمرون الأولوية في الوقت الحالي. (TFII) أعلنت عن إيرادات للربع الثالث من عام 2025 بقيمة 1.97 مليار دولار، وهو ما خالف التوقعات المتوقعة، لكن السهم ما زال يرتفع بنسبة 2.14٪ ليغلق عند 87.37 دولارًا في 31 أكتوبر 2025.
لماذا هذه الخطوة الإيجابية على فقدان الإيرادات؟ لأن الشركة حققت توقعاتها لربحية السهم المعدلة (EPS) عند 1.20 دولار، والأهم من ذلك، أظهرت توليد تدفق نقدي قوي. منذ بداية العام وحتى الربع الثالث من عام 2025، تجاوز التدفق النقدي الحر 570 مليون دولار أمريكي، مما يدل على مرونة نموذجهم في ظل ركود الشحن الطويل. هذا النقد هو ما يمول زيادات الأرباح - مثل الزيادة بنسبة 4٪ المعتمدة في الربع الثالث من عام 2025 - وإعادة شراء الأسهم، وهي عوائد مباشرة لك، المساهم.
- الربع الثالث من عام 2025 ربحية السهم المعدلة: 1.20 دولار (تتوافق مع التوقعات).
- الربع الثالث من عام 2025 صافي الدخل المعدل: 99.1 مليون دولار.
- رد فعل الأسهم على الربع الثالث من عام 2025: ارتفاع بنسبة 2.14%.
وإليك الحساب السريع: المستثمرون يكافئون انضباط رأس المال، وليس النمو فقط. تقوم الإدارة أيضًا بتوجيه صافي النفقات الرأسمالية للعام بأكمله بين 150 مليون دولار و 175 مليون دولار، وهو تعديل نزولي يشير إلى قبضة مشددة على الإنفاق.
وجهات نظر المحللين حول تأثير المستثمرين الرئيسيين
المحللون متفائلون بشكل عام، ويتأثر منظورهم بشدة بقناعة أصحاب المؤسسات الكبرى. التصنيف الإجماعي لشركة TFI International Inc. (TFII) اعتبارًا من نوفمبر 2025 هو "شراء" من مجموعة تضم حوالي 10 إلى 12 محللًا.
يقع متوسط السعر المستهدف بين 112.20 دولارًا و115.39 دولارًا، مما يشير إلى ارتفاع محتمل كبير بنسبة 30.62% إلى 34.66% من سعر السهم في نوفمبر 2025. ويرتكز هذا التفاؤل على عاملين رئيسيين:
- التحول في حمولة الشاحنات الخفيفة: يعد قطاع الحمولة الأقل من الشاحنات (LTL) قطاعًا متميزًا، حيث يُظهر نسبة تشغيل قوية تبلغ 92% في الربع الثالث، وهي علامة على الكفاءة الممتازة.
- الانتعاش الصناعي: يتوقع المحللون انتعاش السوق في عام 2026، الأمر الذي سيفيد بشكل مباشر القطاعات المتنوعة لشركة TFI International Inc. (TFII).
يتمتع أكبر المساهمين، بما في ذلك FIL Ltd وCaisse De Depot Et Placement Du Quebec وJanus Henderson Group Plc، بنفوذ كبير. إن تواجدهم المستمر ومستوى الملكية المؤسسية المرتفع بنسبة 71% هو بمثابة تصويت بالثقة في استراتيجية الرئيس التنفيذي آلان بيدارد الخاصة بالتحسينات التشغيلية والاستحواذات الإستراتيجية. يمكنك قراءة المزيد عن استراتيجية الشركة في TFI International Inc. (TFII): التاريخ والملكية والرسالة وكيف تعمل وتجني الأموال.
كبار المساهمين وأطروحة الاستثمار الخاصة بهم
المستثمر profile بالنسبة لشركة TFI International Inc. (TFII) يهيمن عليها مديرو الأموال المؤسسية الكبيرة طويلة الأجل الذين يشترون قدرة الشركة على توحيد سوق النقل المجزأ في أمريكا الشمالية. يمتلك أكبر 15 مساهمًا وحدهم 51٪ من الشركة.
إن فرضية الاستثمار في هذه الصناديق الكبيرة بسيطة: TFI International Inc. (TFII) هي آلة لتوليد النقد تستخدم هيكلًا لامركزيًا للحفاظ على هوامش ربح عالية ثم تقوم بتوزيع تلك الأموال بذكاء. إنهم يشترون شركات أصغر ذات أداء ضعيف (عمليات الاستحواذ الداخلية)، ويطبقون قواعد اللعبة التشغيلية الخاصة بهم، ويعززون الربحية. هذا هو النهج الكلاسيكي لأسلوب الأسهم الخاصة المطبق على شركة عامة، وهو ما يبقي الملكية المؤسسية عالية جدًا.
يلخص الجدول أدناه إجماع المحللين والمقاييس المالية الأساسية التي تقود هذه الثقة المؤسسية:
| متري | بيانات السنة المالية 2025 (الربع الثالث أو الأحدث) | الوجبات الجاهزة للمستثمر |
|---|---|---|
| تقييم إجماع المحللين (نوفمبر 2025) | شراء | إيمان قوي بالأداء المتفوق في المستقبل. |
| متوسط السعر المستهدف (بالدولار الأمريكي) | 112.20 دولارًا إلى 115.39 دولارًا | إمكانات صعودية كبيرة. |
| الربع الثالث من عام 2025، ربحية السهم المخففة المعدلة | $1.20 | الكفاءة التشغيلية تلبي التوقعات. |
| التدفق النقدي الحر منذ بداية العام حتى الربع الثالث من عام 2025 | تجاوز 570 مليون دولار | توليد رأس مال استثنائي لعمليات إعادة الشراء/أرباح الأسهم. |
| الملكية المؤسسية | 71% | قناعة عالية من مديري الأموال المحترفين. |
ما يخفيه هذا التقدير هو استمرار المخاطر الناجمة عن ركود الشحن، ولهذا السبب لا يزال سعر السهم منخفضًا بنسبة 43.14٪ تقريبًا من سعر نوفمبر 2024 البالغ 144.45 دولارًا إلى سعر نوفمبر 2025 البالغ 82.14 دولارًا. ومع ذلك، لا تزال المؤسسات متماسكة، وتراهن على الدورة طويلة المدى وقدرة فريق الإدارة على التنفيذ.
TFI International Inc. (TFII) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Disclaimer
All information, articles, and product details provided on this website are for general informational and educational purposes only. We do not claim any ownership over, nor do we intend to infringe upon, any trademarks, copyrights, logos, brand names, or other intellectual property mentioned or depicted on this site. Such intellectual property remains the property of its respective owners, and any references here are made solely for identification or informational purposes, without implying any affiliation, endorsement, or partnership.
We make no representations or warranties, express or implied, regarding the accuracy, completeness, or suitability of any content or products presented. Nothing on this website should be construed as legal, tax, investment, financial, medical, or other professional advice. In addition, no part of this site—including articles or product references—constitutes a solicitation, recommendation, endorsement, advertisement, or offer to buy or sell any securities, franchises, or other financial instruments, particularly in jurisdictions where such activity would be unlawful.
All content is of a general nature and may not address the specific circumstances of any individual or entity. It is not a substitute for professional advice or services. Any actions you take based on the information provided here are strictly at your own risk. You accept full responsibility for any decisions or outcomes arising from your use of this website and agree to release us from any liability in connection with your use of, or reliance upon, the content or products found herein.