شركة كريديكورب المحدودة (BAP): نموذج الأعمال التجارية

انغمس في المخطط الاستراتيجي لشركة Credicorp Ltd. (BAP)، وهي قوة مالية جمعت ببراعة بين الخدمات المصرفية المبتكرة والمنصات الرقمية المتطورة والحلول المالية الشاملة عبر مشهد السوق الديناميكي في بيرو. من خلال صياغة نموذج أعمال دقيق يدمج بسلاسة الخدمات المصرفية للأفراد وإدارة الثروات والابتكار التكنولوجي، وضعت Credicorp نفسها كقوة تحويلية في القطاع المالي، حيث تقدم تجارب شخصية تلبي احتياجات شرائح العملاء المتنوعة من المستهلكين الأفراد إلى كيانات الشركات الكبيرة.

Credicorp Ltd. (BAP) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

التحالف الاستراتيجي مع Scotiabank

تحتفظ شركة Credicorp Ltd. بتحالف استراتيجي مع Scotiabank للخدمات المصرفية الدولية. اعتبارًا من عام 2024، تتيح الشراكة إجراء عمليات مالية عبر الحدود عبر أسواق متعددة في أمريكا اللاتينية.

تفاصيل الشراكة	نطاق التعاون
التغطية الجغرافية	بيرو، تشيلي، كولومبيا
حجم المعاملات السنوية	2.3 مليار دولار أمريكي
مدة الشراكة	مستمرة منذ عام 2018

شراكات التكنولوجيا المالية

تتعاون Credicorp مع العديد من مزودي التكنولوجيا المالية الإقليميين لتعزيز القدرات المصرفية الرقمية.

• Culqi - تكامل منصة الدفع الرقمية
• Niubiz - حلول معالجة الدفع
• Interbank - البنية التحتية المصرفية الرقمية

الشراكات المؤسسية للتمويل الأصغر

تدعم Credicorp مؤسسات التمويل الأصغر في جميع أنحاء بيرو من خلال التعاون المالي المستهدف.

شريك التمويل الأصغر	محفظة القروض	التركيز الجغرافي
ميبانكو	587 مليون دولار أمريكي	بيرو الريفية
فينانسييرا كونفيانزا	342 مليون دولار أمريكي	المجتمعات المحرومة

شراكات التأمين

من خلال شركة Pacific Seguros، تحتفظ Credicorp بشبكات تعاون تأمينية شاملة.

• Rimac Seguros - تطوير منتجات التأمين المشتركة
• La Positiva Seguros - حلول إدارة المخاطر
• Interseguro - شراكات التأمين على الحياة والمعاشات التقاعدية

تعاونات منصة الدفع الرقمية

تتكامل Credicorp مع العديد من منصات التكنولوجيا المالية لتوسيع قدرات الدفع الرقمي.

شريك التكنولوجيا المالية	حجم المعاملة (2024)	نوع الخدمة
ييب	1.2 مليار دولار أمريكي	المدفوعات عبر الهاتف المحمول
PagoEfectivo	876 مليون دولار أمريكي	التحويلات الرقمية

شركة كريديكورب المحدودة (BAP) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

الخدمات المصرفية للأفراد والتجارية

تعمل شركة Credicorp من خلال Banco de Credito del Peru (BCP)، والتي تمكنت اعتبارًا من عام 2023 من إدارة ما يلي:

• إجمالي محفظة القروض: 40.8 مليار دولار
• إجمالي الودائع: 47.2 مليار دولار
• الحصة السوقية في البيرو: 30.5% في الخدمات المصرفية للأفراد

القطاع المصرفي	إجمالي الأصول (2023)	الإيرادات
الخدمات المصرفية للأفراد	52.6 مليار دولار	3.1 مليار دولار
الخدمات المصرفية التجارية	38.4 مليار دولار	2.7 مليار دولار

إدارة الثروات والاستشارات الاستثمارية

قام قسم إدارة الثروات في Credicorp، من خلال إدارة الثروات وInterfin، بإدارة:

• إجمالي الأصول تحت الإدارة: 12.3 مليار دولار
• عدد العملاء من ذوي الثروات العالية: 45,000
• متوسط قيمة المحفظة: 273,000 دولار

تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية

مقاييس الخدمات المصرفية الرقمية لعام 2023:

• مستخدمو الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 3.2 مليون
• حجم المعاملات الرقمية: 24.6 مليار دولار
• انتشار الخدمات المصرفية الرقمية: 68% من إجمالي قاعدة العملاء

إدارة المخاطر والتحليل المالي

مقياس المخاطر	2023 القيمة
نسبة القروض المتعثرة	2.4%
مخصصات خسائر القروض	685 مليون دولار
نسبة كفاية رأس المال	14.2%

ابتكار منتجات الائتمان والقروض

تطوير المنتجات الجديدة في عام 2023:

• منصة الإقراض الرقمي للشركات الصغيرة والمتوسطة: قروض جديدة بقيمة 1.2 مليار دولار
• التوسع في منتجات التمويل الأصغر: 78.000 عميل جديد
• نماذج تسجيل الائتمان الرقمي: تقليل وقت الموافقة بنسبة 40%

Credicorp Ltd. (BAP) - نموذج العمل: الموارد الرئيسية

شبكة فروع واسعة في جميع أنحاء بيرو

اعتبارًا من عام 2024، تدير شركة Credicorp Ltd. 1,438 فرعًا فعليًا في جميع أنحاء بيرو من خلال شركتها التابعة Banco de Crédito del Perú (BCP). تغطي شبكة الفروع 134 مقاطعة و 24 منطقة في البلاد.

نوع الفرع	عدد الفروع
الفروع الحضرية	1,102
الفروع الريفية	336

البنية التحتية المصرفية الرقمية

تخدم منصات Credicorp الرقمية 6.2 مليون مستخدم للخدمات المصرفية الرقمية النشطة اعتبارًا من ديسمبر 2023.

• تنزيلات تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 3.8 مليون
• حجم المعاملات عبر الإنترنت: 245 مليون معاملة سنوياً
• توفر المنصة الرقمية: وقت تشغيل بنسبة 99.97%

المهنيين الماليين المهرة

توظف Credicorp 36,542 متخصصًا بدوام كامل عبر نظامها البيئي للخدمات المالية.

الفئة المهنية	عدد الموظفين
المهنيين المصرفيين	22,345
أخصائيو التأمين	6,789
خبراء التكنولوجيا	4,567

قدرات تحليل التكنولوجيا والبيانات

الاستثمار التكنولوجي عام 2023: 187.5 مليون دولار

• أنظمة تقييم المخاطر المدعومة بالذكاء الاصطناعي
• منصات تسجيل الائتمان للتعلم الآلي
• تتبع المعاملات التي تدعم تقنية Blockchain

رأس المال المالي والاحتياطيات

المقاييس المالية اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023:

المقياس المالي	المبلغ
إجمالي الأصول	75.3 مليار دولار
حقوق المساهمين	12.6 مليار دولار
نسبة رأس المال من المستوى الأول	14.2%

Credicorp Ltd. (BAP) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

حلول مالية شاملة للأفراد والشركات

أعلنت شركة Credicorp Ltd. عن إجمالي أصول بقيمة 73.5 مليار دولار أمريكي اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023. ويقدم البنك حلولاً مالية عبر قطاعات متعددة مع التقسيم التالي:

شريحة	إجمالي قيمة المحفظة	حصة السوق
الخدمات المصرفية للشركات	24.3 مليار دولار	37.5%
الخدمات المصرفية للأفراد	18.7 مليار دولار	29.2%
الخدمات المصرفية للشركات الصغيرة	12.5 مليار دولار	19.4%

تجربة مصرفية رقمية متقدمة

مقاييس الخدمات المصرفية الرقمية لشركة Credicorp في عام 2023:

• مستخدمو الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 2.8 مليون
• حجم المعاملات الرقمية: 156 مليون معاملة
• نسبة انتشار الخدمات المصرفية عبر الإنترنت: 68% من إجمالي قاعدة العملاء

خدمات استشارية مالية شخصية

أداء إدارة الثروات والخدمات الاستشارية:

فئة الخدمة	إجمالي الأصول تحت الإدارة	متوسط محفظة العملاء
استشارة حول القيمة الصافية العالية	12.6 مليار دولار	3.2 مليون دولار
التخطيط للتقاعد	8.4 مليار دولار	$620,000

أسعار فائدة تنافسية ومنتجات قروض مرنة

أسعار الفائدة على منتجات القروض وأحجامها:

• متوسط سعر الفائدة على القرض الشخصي: 12.5%
• متوسط سعر الفائدة على القرض العقاري: 7.8%
• إجمالي محفظة القروض: 45.2 مليار دولار
• نسبة القروض المتعثرة: 2.3%

عروض مصرفية وتأمينية متكاملة

أداء قطاع التأمين والتأمين المصرفي:

منتج التأمين	إجمالي الأقساط	اختراق السوق
التأمين على الحياة	876 مليون دولار	22%
التأمين على الممتلكات	542 مليون دولار	15.6%

Credicorp Ltd. (BAP) - نموذج العمل: علاقات العملاء

خدمة العملاء الشخصية

تحتفظ شركة Credicorp Ltd. بـ 2500 ممثل لخدمة العملاء في جميع أنحاء بيرو اعتبارًا من عام 2024. ويدير البنك 461 فرعًا فعليًا على مستوى البلاد، ويوفر قنوات التفاعل الشخصي المباشر.

قناة الخدمة	متوسط وقت الاستجابة	معدل رضا العملاء
الدعم داخل الفرع	15 دقيقة	87.3%
الدعم عبر الهاتف	7.5 دقيقة	82.6%
الدردشة عبر الإنترنت	5 دقائق	89.1%

منصات الخدمة الذاتية الرقمية

تخدم منصات Credicorp الرقمية 3.2 مليون مستخدم للخدمات المصرفية الرقمية النشطة في عام 2024.

• تنزيلات تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 1.8 مليون
• عدد المستخدمين النشطين للخدمات المصرفية عبر الإنترنت: 1.4 مليون
• حجم المعاملات الرقمية: 72% من إجمالي المعاملات

مدراء علاقات مخصصين للعملاء من الشركات

تدير Credicorp 12,500 عميل من الشركات والمؤسسات من خلال فرق إدارة علاقات متخصصة.

شريحة العملاء	عدد المديرين المخصصين	متوسط قيمة المحفظة
الشركات الكبيرة	350	150 مليون دولار
المؤسسات المتوسطة	750	35 مليون دولار
الشركات الصغيرة	1,200	5 ملايين دولار

دعم الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول والإنترنت

توفر Credicorp دعمًا مصرفيًا رقميًا على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع من خلال قنوات متعددة.

• دعم تطبيقات الهاتف المحمول: متاح على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع
• مكتب المساعدة للخدمات المصرفية عبر الإنترنت: وقت تشغيل بنسبة 99.7%
• متوسط وقت حل المشكلة الرقمية: 3.2 ساعة

برامج ولاء العملاء والمكافآت

يشمل برنامج الولاء الخاص بشركة Credicorp 2.6 مليون مشارك نشط عبر قطاعات بطاقات الائتمان والخصم.

فئة برنامج الولاء	عدد الأعضاء	قيمة المكافآت السنوية
الطبقة الأساسية	1.6 مليون	12 مليون دولار
الطبقة المميزة	650,000	28 مليون دولار
طبقة النخبة	350,000	45 مليون دولار

Credicorp Ltd. (BAP) - نموذج الأعمال: القنوات

فروع البنك المادي

اعتبارًا من عام 2023، تدير شركة Credicorp 1,544 فرعًا مصرفيًا فعليًا في جميع أنحاء البيرو. وتغطي شبكة البنوك 532 مقاطعة على مستوى البلاد، مع التركيز في المناطق الحضرية.

نوع الفرع	عدد الفروع	التغطية الجغرافية
فروع الخدمات المصرفية للأفراد	1,214	المراكز الحضرية
فروع الخدمات المصرفية للشركات	330	المناطق الحضرية الكبرى

موقع الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

تخدم منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت التابعة لشركة Credicorp، Banca por Internet، 3.2 مليون مستخدم رقمي نشط اعتبارًا من ديسمبر 2023.

• عدد زيارات الموقع الإلكتروني: 2.1 مليون زائر فريد شهريًا
• حجم المعاملات: 47.6 مليون معاملة رقمية ربع سنوية
• متوسط مدة الجلسة: 12.4 دقيقة

تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

يضم تطبيق Credicorp للهاتف المحمول، الذي تم إطلاقه في عام 2015، 2.8 مليون مستخدم نشط شهريًا في عام 2023.

مقاييس تطبيقات الهاتف المحمول	إحصائيات 2023
إجمالي التنزيلات	4.6 مليون
المستخدمون النشطون شهريًا	2.8 مليون
قيمة المعاملات المتنقلة	1.2 مليار دولار ربع سنوي

شبكة الصراف الآلي

تحتفظ Credicorp بـ 2,187 جهاز صراف آلي في جميع أنحاء بيرو اعتبارًا من عام 2023.

• تغطية الشبكة: 98% من المراكز الحضرية الكبرى
• معاملات الصراف الآلي الشهرية: 22.3 مليون
• إجمالي قيمة الصفقة: 680 مليون دولار لكل ربع سنة

منصات دعم العملاء الرقمية

تشتمل قنوات الدعم الرقمي الخاصة بشركة Credicorp على طرق اتصال متعددة.

قناة الدعم	التفاعلات الشهرية	متوسط وقت الاستجابة
دعم الواتساب	415,000	12 دقيقة
دردشة الويب	287,000	15 دقيقة
دعم تطبيقات الهاتف المحمول	203,000	10 دقائق

Credicorp Ltd. (BAP) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

عملاء الخدمات المصرفية للأفراد

اعتبارًا من عام 2024، تخدم Credicorp ما يقرب من 6.5 مليون عميل من عملاء الخدمات المصرفية للأفراد في جميع أنحاء بيرو. قاعدة العملاء تشمل:

• أصحاب الحسابات المصرفية الشخصية: 3.8 مليون
• مستخدمو بطاقات الائتمان: 2.1 مليون
• عملاء القروض الشخصية: 1.4 مليون

شريحة العملاء	العدد الإجمالي	متوسط رصيد الحساب
الشباب (18-35)	1.9 مليون	$3,200
المهنيون في منتصف العمر (36-55)	2.6 مليون	$7,500
كبار السن (55+)	1 مليون	$5,800

المؤسسات الصغيرة والمتوسطة

تدعم Credicorp 215.000 مؤسسة صغيرة ومتوسطة بخدمات مالية متخصصة.

• الشركات الصناعية الصغيرة والمتوسطة: 62,000
• الشركات الصغيرة والمتوسطة في قطاع الخدمات: 89.000
• شركات التجزئة الصغيرة والمتوسطة: 64,000

قطاع الشركات الصغيرة والمتوسطة	إجمالي القروض المصروفة	متوسط حجم القرض
المؤسسات الصغيرة	580 مليون دولار	$22,000
المؤسسات الصغيرة	1.2 مليار دولار	$85,000
المؤسسات المتوسطة	2.3 مليار دولار	$320,000

العملاء من الشركات والمؤسسات

تخدم Credicorp 1850 عميلاً من الشركات والمؤسسات بإجمالي أصول مصرفية للشركات تبلغ 12.4 مليار دولار.

• الشركات الكبرى: 450 عميلاً
• المؤسسات الحكومية: 210 عميلاً
• الشركات المتعددة الجنسيات: 380 عميلاً

الأفراد ذوي الثروات العالية

يدير البنك ثروات 38.500 من الأفراد ذوي الثروات العالية بإجمالي أصول تحت الإدارة تبلغ 6.8 مليار دولار.

شريحة الثروة	عدد العملاء	متوسط قيمة المحفظة
ثروة صافية عالية للغاية (> 10 ملايين دولار)	2,500	18 مليون دولار
ثروة صافية عالية (من مليون دولار إلى 10 ملايين دولار)	36,000	2.5 مليون دولار

عملاء المؤسسات الصغيرة والقطاع الزراعي

تقدم شركة Credicorp خدمات مالية إلى 345.000 عميل من المؤسسات الصغيرة والعملاء الزراعيين بإقراض إجمالي قدره 890 مليون دولار.

• المشروعات الريفية الصغيرة: 210.000 عميل
• المنتجون الزراعيون: 135.000 عميل

Credicorp Ltd. (BAP) - نموذج العمل: هيكل التكلفة

استثمارات التكنولوجيا والبنية التحتية الرقمية

في عام 2023، استثمرت شركة Credicorp Ltd. 127.3 مليون دولار في التكنولوجيا والبنية التحتية الرقمية. توزيع نفقات التكنولوجيا هو كما يلي:

الفئة	مبلغ المصاريف ($)
الأنظمة المصرفية الأساسية	42.6 مليون
البنية التحتية للأمن السيبراني	31.5 مليون
منصات الخدمات المصرفية الرقمية	35.2 مليون
الحوسبة السحابية	18.0 مليون

رواتب الموظفين والتدريب

بلغ إجمالي نفقات الموظفين لشركة Credicorp Ltd. في عام 2023 456.7 مليون دولار أمريكي، مع التخصيص التالي:

• الرواتب الأساسية: 312.4 مليون دولار
• التدريب والتطوير: 23.6 مليون دولار
• مكافآت الأداء: 87.3 مليون دولار
• مزايا الموظفين: 33.4 مليون دولار

صيانة شبكة الفروع

بلغت التكاليف التشغيلية لشبكة الفروع في عام 2023 84.2 مليون دولار، موزعة على النحو التالي:

نوع المصاريف	المبلغ ($)
الإيجار والمرافق	42.1 مليون
المرافق	16.3 مليون
الصيانة	25.8 مليون

مصاريف الامتثال التنظيمي

بلغت التكاليف المتعلقة بالامتثال لشركة Credicorp Ltd. في عام 2023 67.5 مليون دولار:

• التقارير القانونية والتنظيمية: 28.6 مليون دولار
• البنية التحتية للامتثال: 22.9 مليون دولار
• رسوم التدقيق الخارجي: 16.0 مليون دولار

تكاليف التسويق واكتساب العملاء

بلغت النفقات التسويقية لعام 2023 مبلغ 42.3 مليون دولار، موزعة على النحو التالي:

قناة التسويق	التكلفة ($)
التسويق الرقمي	18.7 مليون
وسائل الإعلام التقليدية	12.4 مليون
حملات اكتساب العملاء	11.2 مليون

Credicorp Ltd. (BAP) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

دخل الفوائد من القروض والمنتجات الائتمانية

بالنسبة للسنة المالية 2023، أعلنت شركة Credicorp Ltd. عن صافي إيرادات الفوائد بقيمة 2.314 مليار دولار أمريكي. يشمل تفصيل محفظة القروض ما يلي:

فئة القرض	إجمالي قيمة المحفظة
قروض الشركات	8.7 مليار دولار
قروض التجزئة	6.3 مليار دولار
قروض الأعمال الصغيرة	2.1 مليار دولار

الرسوم والعمولات المصرفية

في عام 2023، حققت شركة كريديكورب 712 مليون دولار من الرسوم والعمولات المصرفية، مع التوزيع التالي:

• رسوم صيانة الحساب: 189 مليون دولار
• رسوم المعاملات: 276 مليون دولار
• رسوم بطاقة الائتمان: 247 مليون دولار

خدمات الاستثمار وإدارة الثروات

وصلت إيرادات إدارة الثروات لعام 2023 إلى 345 مليون دولار، مع القطاعات الرئيسية:

فئة الخدمة	الإيرادات
إدارة الأصول	189 مليون دولار
الخدمات المصرفية الخاصة	156 مليون دولار

مبيعات منتجات التأمين

تم إنشاء قطاع التأمين في Credicorp 523 مليون دولار في عام 2023 مقسمة على النحو التالي:

• التأمين على الحياة: 276 مليون دولار
• التأمين على الممتلكات والحوادث: 247 مليون دولار

رسوم المعاملات المصرفية الرقمية

إجمالي إيرادات الخدمات المصرفية الرقمية 187 مليون دولار في عام 2023، مع التوزيع:

• المعاملات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 89 مليون دولار
• معالجة الدفع عبر الإنترنت: 98 مليون دولار

Credicorp Ltd. (BAP) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core reasons clients choose Credicorp Ltd. (BAP) over the competition, and honestly, the data shows it's about scale, diversification, and digital dominance, especially with Yape.

Financial inclusion for underserved micro-entrepreneurs

Credicorp Ltd. (BAP) directly addresses the underserved market through its microfinance arm, Mibanco, and the reach of Yape. This isn't just a mission statement; it shows up in the numbers. Between 2020 and 2024, the group financially included a total of 5.7 million people across Peru using Yape and BCP services. Specifically for micro-entrepreneurs, Mibanco Peru banked over 58,000 people in 2024, with a strong focus on gender, as 62% of those banked were women. Furthermore, Yape itself served as a gateway, granting first-time loans to 541,000 people in 2024, officially bringing them into the formal financial system. This effort is moving the needle regionally, where Credicorp's Financial Inclusion Index shows that in Peru, 28% of the adult population now operates at an advanced level of financial inclusion, nearly doubling the 15% seen in 2021.

Comprehensive, diversified financial ecosystem under one roof

The value here is the sheer breadth of services available to its client base, which totals around 20 million clients internationally. This ecosystem spans four core lines of business, which helps insulate performance from single-market volatility, as evidenced by the strong Return on Equity (ROE) of 19.6% in the third quarter of 2025. The total assets managed by the holding company stood at $68.110 billion as of June 2025. You get universal banking via BCP, microfinance via Mibanco, insurance and pensions through Grupo Pacífico and Prima AFP, and investment services through Credicorp Capital.

Here's a quick look at the scale of the overall group:

Metric	Value (as of late 2025/latest report)
Total Assets (June 2025)	$68.110 billion
Projected Total Revenue (FY 2025)	Approx. $6.47 billion
Q3 2025 Return on Equity (ROE)	19.6%
Risk-Adjusted NIM (Q3 2025)	5.53%

Regional stability and scale across multiple Latin American markets

Credicorp Ltd. (BAP) is not just a Peruvian entity; its presence across key South American economies provides a layer of regional stability. The group operates in Chile, Colombia, and Bolivia, in addition to its home market of Peru, and has a presence in Panama and the United States. This geographic diversification is a key proposition when regional economic conditions shift. For instance, in the broader Latin American context, the average financial inclusion score rose from 38 points in 2021 to 47.6 in 2024 across the eight countries studied. Credicorp's operations span markets where scores vary, showing its ability to navigate different regulatory and economic landscapes:

• Chile: 58.3 (FII Score, 2024)
• Colombia: 48.3 (FII Score, 2024)
• Bolivia: 43.7 (FII Score, 2024)
• Perú: 46.1 (FII Score, 2024)

Seamless, low-cost digital payments via the Yape platform

Yape is the engine for high-frequency, low-cost engagement. As of the third quarter of 2025, the platform boasted 15.5 million monthly active users (MAU), representing 82% of Peru's economically active population. Users are highly engaged, conducting an average of 58.5 transactions per month. The value proposition here is clear: low cost and high utility. In Q3 2025, revenue per MAU was PEN 7.4, while expenses per MAU were only PEN 5, showing a positive and growing margin on high volume. This digital scale is now a material contributor, accounting for 6.6% of Credicorp's total risk-adjusted revenue in Q3 2025. The platform achieved profitability, reaching break-even in May 2024.

Specialized wealth management for affluent and institutional clients

For high-net-worth individuals and institutions, Credicorp Capital offers specialized management, aiming to capture capital flows from the region. The US Wealth Management unit has seen significant growth, increasing its Assets Under Management (AUM) from $700 million in 2019 to nearly $3.000 billion recently. The firm has a stated ambition to double that US AUM again by 2028, or ideally by 2027. Regionally, Credicorp Capital managed USD 10.6 BN across fixed income, equities, and balanced portfolios at the close of 2024. Overall, the firm reports managing USD 41.58 Billion in assets under management. This segment provides tailored solutions, including wealth planning and a structural portfolio approach based on client risk profiles.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Credicorp Ltd. (BAP) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Credicorp Ltd. (BAP) builds and maintains connections with its diverse client base as of late 2025. It's a mix of high-touch service for big players and massive digital scale for the retail segment.

Dedicated relationship managers for corporate and institutional clients.

For your largest clients, Credicorp Ltd. assigns specialized teams. They manage a total of 12,500 corporate and institutional clients using this dedicated approach. This structure is tiered based on client size and portfolio value, which helps you see where the high-value focus lies.

Client Segment	Number of Dedicated Managers	Average Portfolio Value
Large Corporations	350	$150 million
Medium Enterprises	750	$35 million
Small Businesses	1,200	$5 million

To put that in perspective, the Universal Banking segment serves 1,850 corporate and institutional clients with total corporate banking assets of $12.4 billion.

Digital self-service and 24/7 support through mobile applications.

The digital relationship is dominated by the Yape platform. As of the third quarter of 2025, Yape has 15.5 million monthly active users, which is equivalent to 82% of the economically active population in Peru. This scale allows for massive transactional engagement, with fee income growth accelerating, supported by this activity. For general digital support across their platforms, you see metrics like Available 24/7 mobile app support and an online banking helpdesk maintaining 99.7% uptime.

• Yape Monthly Active Users (Q3 2025): 15.5 million
• Yape 2026 Target Users: 16.5 million
• Fee Income Growth (YTD Q3 2025): Increased 8.2% year-over-year

Automated, data-driven credit scoring for microfinance lending.

In the microfinance space, through Mibanco, Credicorp Ltd. is clearly leaning into data to manage risk and scale lending. While the exact percentage of loans scored by an automated system isn't public, the focus on analytics and risk management is clear. Mibanco itself posted a strong profitability, achieving a 18.8% Return on Equity for the quarter in Q3 2025. Management expects the cost of risk for 2025 to be in the range of 2% to 2.4%, reflecting these proactive, data-driven origination and risk repricing measures.

Customer loyalty and rewards programs for cardholders.

Credicorp Ltd. runs a structured loyalty program that captures a significant portion of its cardholders. The program has 2.6 million active participants across credit and debit card segments. Generally, customers engaged in a brand's loyalty program will spend 12-18% more each year than non-members, and Credicorp's structure aims to capture that incremental spend.

Loyalty Program Tier	Number of Members	Annual Rewards Value
Basic Tier	1.6 million	$12 million
Premium Tier	650,000	$28 million
Elite Tier	350,000	$45 million

The total annual rewards value distributed across these tiers is $85 million.

Credicorp Ltd. (BAP) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Credicorp Ltd. (BAP) gets its value propositions to its customers across its footprint in Peru, Bolivia, and beyond. It's a mix of old-school presence and aggressive digital scaling, which is key to their strategy.

Physical bank branches and ATM networks across Peru and Bolivia.

The Universal Banking segment, primarily through Banco de Crédito del Perú (BCP) and Banco de Crédito de Bolivia (BCPB), still relies on physical infrastructure. While the focus is digital, the physical footprint remains essential for trust and certain transactions, especially outside major urban centers. BCP Bolivia, for instance, has been pushing its digital wallet, SOLI, but the branches support that network. The overall group has a presence in Peru, Chile, Colombia, Bolivia, and Panama.

Mobile banking applications (BCP App, Yape App).

This is where the action is. Yape is a massive channel, evolving from a payment method into a digital ecosystem. As of the second quarter of 2025, Yape surpassed 15 million monthly active users (MAU). That represents about 75% of Peru's economically active population. To give you a sense of the engagement, users were completing an average of 40 transactions monthly on Yape in Q2 2025. The BCP App and Yape together have been the main drivers of financial inclusion, helping to include 5.7 million people in the formal system between 2020 and 2024.

The monetization through this channel is accelerating; Yape's lending arm served 3 million users as of Q2 2025, and its average revenue per user (ARPU) hit PEN 6.5. This digital push is structural; Credicorp aims for innovation, largely driven by platforms like Yape, to contribute 10% of its risk-adjusted revenue by 2026.

Here's a quick look at the scale of the digital reach as of mid-2025:

Channel Metric	Value/Amount	Period/Context
Yape Monthly Active Users (MAU)	15 million+	Q2 2025
Yape MAU as % of Peru's EAP	75%	Q2 2025
Total People Included (Yape & BCP)	5.7 million	Since 2020 (as of May 2025)
Yape Inclusive Loans Granted	541,000	In 2024
Yape Average Revenue Per User (ARPU)	PEN 6.5	Q2 2025

Online banking websites for retail and corporate transactions.

The online banking websites for BCP and BCP Bolivia support the full range of retail and corporate services, complementing the mobile apps. Transactional activity on these digital platforms, alongside Yape, boosted fee income by 8.2% year-over-year in the first half of 2025. The overall efficiency ratio for Credicorp Ltd. stood at 44.9% in the first half of 2025, reflecting upfront investments to scale these digital capabilities.

Specialized sales forces for insurance and pension products.

Grupo Pacífico and Prima AFP utilize specialized sales channels, including Bancassurance, which embeds protection products into the banking relationship. Pacifico's ambition is to make Peru the most protected country in Latin America, targeting a doubling of its client base to 15 million by 2030. They aim to raise Bancassurance's share from 8% to 10% of Credicorp's net income by 2027. In 2024, Pacífico issued over 3.6 million inclusive insurance policies. Prima AFP is noted as the second largest player in the Pensions business in Peru.

The Insurance underwriting results grew 11.2% in Q2 2025, reflecting stronger Life business results.

Credicorp Ltd. (BAP) - Canvas Business Model: Customer Segments

Credicorp Ltd. (BAP) serves a highly diversified client base across the Andean region, with a strong focus on Peru. The customer segments are clearly delineated across its Universal Banking, Insurance and Pensions, Microfinance, and Investment Management and Advisory operations.

Mass market retail banking clients (deposits, consumer loans).

This segment is the largest by volume, heavily supported by the digital ecosystem, particularly Yape. As of late 2024, Credicorp Ltd. served approximately 6.5 million individual retail banking customers across Peru. Within this base, the composition included:

• - Personal banking account holders: 3.8 million.
• - Credit card users: 2.1 million.
• - Personal loan customers: 1.4 million.

Digital engagement is critical here; as of Q1 2025, Credicorp had 3.2 million active digital banking users. Yape, a key part of the digital ecosystem, reached 15.5 million monthly active users by Q3 2025, which is the equivalent of 82% of the economically active population. Lending within this digital sphere is growing, with Yape's lending segment serving 3 million users as of Q2 2025. The strength of the core retail operation is reflected in BCP's ROE, which stood at 25.6% in Q3 2025. Furthermore, low-cost deposits, a key funding source from this segment, accounted for 58.1% of the total funding base in Q3 2025.

Here are some key retail banking metrics from recent periods:

Metric	Value	Period/Context
Retail Banking Loan Growth (FX-neutral)	3%	Q3 2025 (Quarter-over-quarter)
Yape Lending Users	3 million	Q2 2025
BCP ROE	25.6%	Q3 2025
Share of Demand/Saving Accounts in Funding	40.6%	Q2 2025

Small and medium-sized enterprises (SMEs) and micro-entrepreneurs (Mibanco).

Mibanco specifically targets the microfinance sector. As of 2024, Credicorp's Mibanco held a loan portfolio valued at $587 million USD. The segment is progressing steadily toward profitability targets. Mibanco's year-to-date contribution to ROE was 16% at the end of Q3 2025, with its profitability standing at 12.3% at that quarter end. Loan origination pipelines remain healthy for Microfinance.

Large corporations and institutional clients (Wholesale Banking).

Credicorp manages approximately 12,500 corporate and institutional clients with specialized relationship management teams. Wholesale Banking showed loan portfolio growth of 1.8% on a quarter-over-quarter basis in Q3 2025. Loan growth was noted as particularly robust in wholesale banking short-term loans in Q1 2025.

Affluent and High-Net-Worth individuals (Wealth Management).

The Wealth Management division, including Interfin, managed a total of $12.3 billion USD in assets under management (AUM) as of 2024. This segment served 45,000 high-net-worth clients, with an average portfolio value of $273,000 USD. In Q3 2025, AUM in US dollars increased by 6% quarter-over-quarter.

Pension fund members and insurance policyholders.

The Insurance and Pensions segment demonstrated strong financial contribution, supporting the overall group ROE in Q3 2025. Specifically, the insurance underwriting result grew by 33.1% year-over-year in Q3 2025, reflecting strong service results in the Life business.

Credicorp Ltd. (BAP) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the major drains on Credicorp Ltd.'s bottom line as of late 2025. The cost structure is heavily weighted toward human capital and the ongoing, necessary overhaul of its technology backbone. These are the fixed and variable costs that management must keep a tight rein on to meet those efficiency targets they've been talking about.

Personnel expenses remain a significant line item. Credicorp Ltd. supports a large workforce across its regional footprint, which includes operations in Peru, Chile, Colombia, Bolivia, and Panama. As of the end of 2024, the total employee count was reported at 38,000 people, definitely a substantial fixed cost base to manage. [cite: 2 from first search]

The push for digital transformation is directly reflected in operating expenses. Credicorp Ltd. is treating technology as a growth engine, which means spending on infrastructure, cloud migration, standardized architecture, and Artificial Intelligence. [cite: 2 from second search] This investment focus is clear when you look at the top-line expense movement.

Cost Component Indicator	Latest Reported Period/Figure	Value/Context
Operating Expense Growth	Nine Months Ended September 30, 2025 (9M 2025)	Grew 12.8% [cite: 11 from second search]
Cost of Risk (Indicator)	First Quarter of 2025 (1Q 2025)	Fell to a low of 1.6% [cite: 1 from second search]
Provision for Credit Losses (2023 Baseline)	Year Ended December 31, 2023	S/3,622,345 thousand (net of recoveries) [cite: 7 from first search]
Innovation Portfolio Contribution to Expenses	9M 2025	Fueled operating expense growth alongside core BCP businesses [cite: 11 from second search]

Managing the cost of risk, or loan loss provisions, is a constant variable cost tied to the quality of the lending portfolios across Universal Banking and Microfinance. While the cost of risk showed material improvement in early 2025, falling to 1.6% in Q1, this line item requires constant monitoring against the backdrop of economic shifts in the region. [cite: 1 from second search] The full-year 2024 provision for credit losses was S/3,519,447 thousand, illustrating the scale of this cost category. [cite: 7 from first search]

Beyond personnel and tech, the traditional overhead remains a factor. This includes maintaining the physical footprint, even as digital adoption accelerates. You have to factor in the administrative overhead required to run a multi-country financial group.

The expense structure is clearly evolving, with innovation investments being a key driver of the 12.8% operating expense growth for the first nine months of 2025. [cite: 11 from second search] This signals a strategic shift where technology spend is now embedded in the recurring cost base, not just a separate project budget.

• Significant personnel expenses supporting over 38,000 employees as of 2024. [cite: 2 from first search]
• High, ongoing investment costs for IT modernization, cloud migration, and AI capabilities. [cite: 2 from second search]
• Variable cost of risk tied to loan portfolio performance, with recent indicators showing improvement to 1.6% in 1Q2025. [cite: 1 from second search]
• Administrative and branch network maintenance costs forming the necessary overhead for regional operations.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Credicorp Ltd. (BAP) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Credicorp Ltd. (BAP) brings in money as of late 2025. It's a mix of traditional banking income and newer digital monetization, which is what you'd expect from a major financial holding company in the region.

The largest component, as always, is the spread between what they pay for deposits and what they earn on loans. This is the engine room of the business. Following that, you see a deliberate push into non-lending revenue, which helps smooth out earnings when the credit cycle shifts.

Here's a quick look at the key revenue drivers based on the Q3 2025 figures:

Revenue Stream Component	Latest Reported Metric/Value (Q3 2025)	Year-over-Year Change
Net Interest Income (NII)	S/3,687.83 million	Increased 2.7% YoY
Fee Income Growth	8.2% increase	Boosted by Yape and BCP transactional activity
Insurance Underwriting Results (Grupo Pacífico)	Not specified in Soles	Rose 33.1% YoY
Gains on FX Transactions	Not specified in Soles	Rose 23.4%
Innovation Portfolio Contribution (Yape)	7.4% of total risk-adjusted revenue	Yape lending revenue up 13x YoY

The Net Interest Income (NII) from lending activities was reported at S/3,687.83 million for the third quarter of 2025, showing a 2.7% year-over-year increase. This was supported by a strengthened funding mix and a loan portfolio that is yielding more, even as the Net Interest Margin (NIM) settled at 6.57%.

Fee-based income from transactional services and asset management is definitely picking up steam. You see this in a few places:

• Fee income itself saw an 8.2% increase in Q3 2025.
• The digital ecosystem, primarily Yape, now contributes 7.4% of total risk-adjusted revenue.
• The lending revenue specifically within Yape surged 13x year-over-year, now representing 20% of Yape's total revenue.

For the insurance business, Grupo Pacífico is delivering strong underwriting performance. The insurance underwriting results jumped by 33.1% year-over-year, which is a significant driver within the overall group results. The insurance and pensions segment posted an ROE of 20.9% in the quarter.

Gains from proprietary trading and investment activities are also a notable, albeit more volatile, stream. For instance, gains on Foreign Exchange (FX) transactions specifically saw a large jump, rising 23.4% due to higher volumes through BCP.

Finally, the returns flowing from subsidiaries and equity investments are reflected in the overall profitability metrics that shareholders see. The Return on Equity (ROE) for Credicorp stood strong at 19.6% in Q3 2025, underpinned by the net income attributable to the company reaching S/1,738.7 million for the quarter.