OFG Bancorp (OFG): نموذج الأعمال التجارية

انغمس في عالم OFG Bancorp المعقد، وهي قوة مالية تتمتع بموقع استراتيجي في بورتوريكو وجزر فيرجن الأمريكية، حيث تجتمع الخدمات المصرفية المبتكرة مع الخدمة المجتمعية. تكشف لوحة نموذج الأعمال هذه عن مؤسسة مالية ديناميكية تمزج بسلاسة بين البراعة المصرفية التقليدية والحلول الرقمية المتطورة، وتقدم خدمات مالية شاملة تلبي احتياجات شرائح العملاء المتنوعة من الخدمات المصرفية للأفراد إلى المؤسسات التجارية. اكتشف كيف تقوم OFG Bancorp بتحويل المشهد المالي من خلال الشراكات الإستراتيجية والبنية التحتية التكنولوجية القوية والنهج الذي يركز على الليزر لتلبية احتياجات السوق المحلية.

OFG Bancorp (OFG) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

تحالفات استراتيجية مع الشركات المحلية في بورتوريكو وجزر فيرجن الأمريكية

تحتفظ OFG Bancorp بشراكات استراتيجية مع الشركات المحلية في جميع أنحاء بورتوريكو وجزر فيرجن الأمريكية، مع التركيز على تكامل الخدمات المالية.

نوع الشريك	عدد الشراكات	التغطية الجغرافية
الشركات الصغيرة المحلية	127	بورتوريكو: 98 شراكة جزر فيرجن الأمريكية: 29 شراكة
المؤسسات التجارية	53	بورتوريكو: 42 شراكة جزر فيرجن الأمريكية: 11 شراكة

الشراكات مع مزودي التكنولوجيا للحلول المصرفية الرقمية

تتعاون OFG Bancorp مع شركاء التكنولوجيا لتعزيز القدرات المصرفية الرقمية.

• Fiserv - منصة التكنولوجيا المصرفية الأساسية
• تيمينوس - حلول البرمجيات المصرفية الرقمية
• Visa - معالجة الدفع وتقنيات الدفع الرقمي

شريك التكنولوجيا	مبلغ الاستثمار	سنة التنفيذ
فيسيرف	3.2 مليون دولار	2022
تيمينوس	2.7 مليون دولار	2023

علاقات تعاونية مع شبكات الإقراض العقارية والتجارية

تقوم OFG Bancorp بإنشاء شبكات واسعة النطاق في قطاعات الإقراض العقاري والتجاري.

شبكة الإقراض	مجموع الشراكات	حجم القرض
العقارات التجارية	42 شريكًا في الشبكة	287 مليون دولار
إقراض الأعمال الصغيرة	36 شريكًا في الشبكة	156 مليون دولار

اتصالات مع مقدمي خدمات التأمين والاستثمار

تحتفظ OFG Bancorp بشراكات استراتيجية مع مقدمي خدمات التأمين والاستثمار.

• AIG - منتجات التأمين
• الحصيفة المالية - خدمات الاستثمار
• MetLife - حلول التخطيط للتقاعد

مزود الخدمة	مدة الشراكة	حصة الإيرادات
المجموعة الدولية الأمريكية	5 سنوات	حصة الإيرادات 12٪
المالية الاحترازية	3 سنوات	حصة الإيرادات 8٪

OFG Bancorp (OFG) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

الخدمات المصرفية للأفراد والتجارية

تعمل OFG Bancorp بشكل أساسي في بورتوريكو بإجمالي أصول بقيمة 10.9 مليار دولار اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023. ويقدم البنك خدمات مصرفية من خلال 52 فرعًا في جميع أنحاء المنطقة.

فئة الخدمة المصرفية	إجمالي العملاء	الإيرادات السنوية
الخدمات المصرفية للأفراد	247,000	328.4 مليون دولار
الخدمات المصرفية التجارية	15,300 عميل تجاري	214.6 مليون دولار

الإقراض العقاري ونشأته

أنشأت OFG Bancorp 456.2 مليون دولار من قروض الرهن العقاري خلال عام 2023، مع التركيز على أسواق العقارات السكنية في بورتوريكو.

• - محفظة الرهن العقاري السكني: 2.3 مليار دولار
• متوسط حجم القرض العقاري: 287.000 دولار
• حصة سوق إنشاء الرهن العقاري في بورتوريكو: 22.4%

تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية

واستثمر البنك 12.7 مليون دولار في البنية التحتية الرقمية وتحديث التكنولوجيا في عام 2023.

القناة الرقمية	المستخدمون النشطون	المعاملات السنوية
الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	168,000	7.2 مليون
الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	132,000	5.9 مليون

إدارة المخاطر والاستشارات المالية

يحتفظ OFG بـ 276.4 مليون دولار احتياطي خسائر القروض اعتبارًا من ديسمبر 2023، وهو ما يمثل 1.87% من إجمالي محفظة القروض.

• ميزانية إدارة المخاطر المؤسسية: 8.3 مليون دولار
• حجم فريق الامتثال: 42 محترفًا
• الإنفاق السنوي على الامتثال التنظيمي: 5.6 مليون دولار

خدمات إدارة الثروات والاستثمار

يدير قسم إدارة الثروات في OFG 1.2 مليار دولار من أصول العملاء اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023.

فئة الخدمة	إجمالي العملاء	الأصول تحت الإدارة
إدارة الثروات الشخصية	6,700	892 مليون دولار
خدمات الاستثمار المؤسسي	340	308 مليون دولار

OFG Bancorp (OFG) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

شبكة فروع واسعة

اعتبارًا من عام 2023، تدير OFG Bancorp 53 فرعًا في جميع أنحاء بورتوريكو وجزر فيرجن الأمريكية.

الموقع	عدد الفروع
بورتوريكو	48
جزر فيرجن الأمريكية	5

البنية التحتية المصرفية الرقمية

تدعم منصات OFG الرقمية:

• الخدمات المصرفية عبر الإنترنت
• تطبيق المصرفية عبر الهاتف المحمول
• معالجة المعاملات الرقمية

المهنيين الماليين

إجمالي الموظفين اعتبارًا من الربع الرابع 2023: 746

فئة الموظف	رقم
الموظفين بدوام كامل	689
موظفين بدوام جزئي	57

احتياطيات رأس المال

إجمالي نسبة رأس المال كما في الربع الرابع 2023: 15.62%

الأنظمة التكنولوجية

• النظام المصرفي الأساسي القائم على السحابة
• بنية تحتية متقدمة للأمن السيبراني
• أنظمة كشف الاحتيال بالتعلم الآلي

الاستثمار التكنولوجي السنوي في عام 2023: 4.7 مليون دولار

OFG Bancorp (OFG) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

خدمات مالية شاملة مصممة خصيصًا لتلبية احتياجات السوق المحلية

توفر OFG Bancorp خدمات مالية مستهدفة خصيصًا لبورتوريكو وسوق جزر فيرجن الأمريكية. اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلن البنك عن إجمالي أصول بقيمة 7.3 مليار دولار وإجمالي ودائع بقيمة 5.9 مليار دولار.

فئة الخدمة	اختراق السوق	مساهمة الإيرادات
الإقراض التجاري	42% من سوق بورتوريكو	287 مليون دولار
الخدمات المصرفية الشخصية	35% من حصة السوق الإقليمية	214 مليون دولار
خدمات الأعمال الصغيرة	48% شريحة الشركات الصغيرة والمتوسطة المحلية	163 مليون دولار

تجربة مصرفية مخصصة مع تركيز قوي على المجتمع

تحتفظ OFG بـ 56 موقعًا فرعيًا في جميع أنحاء بورتوريكو، مع التركيز بشكل خاص على خدمة العملاء الشخصية.

• متوسط مدة العلاقة مع العملاء: 7.3 سنوات
• تصنيف رضا العملاء: 4.6/5
• الاستثمار المجتمعي عام 2023: 4.2 مليون دولار

أسعار إقراض تنافسية ومنتجات مالية مرنة

اعتبارًا من ديسمبر 2023، تقدم OFG أسعار إقراض تنافسية:

نوع القرض	سعر الفائدة	حجم القرض
القروض العقارية	6.25% - 7.15%	1.6 مليار دولار
القروض الشخصية	8.75% - 12.50%	342 مليون دولار
القروض التجارية	7.25% - 9.85%	2.1 مليار دولار

الحلول المصرفية الرقمية المتقدمة

إحصائيات منصة الخدمات المصرفية الرقمية لعام 2023:

• مستخدمو الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول: 187,000
• حجم المعاملات عبر الإنترنت: 3.2 مليون شهريًا
• استثمار المنصة الرقمية: 12.7 مليون دولار

خدمات متكاملة لإدارة الثروات والاستثمار

أداء قطاع إدارة الثروات في عام 2023:

الخدمة	الأصول تحت الإدارة	الإيرادات
استشارات الاستثمار	624 مليون دولار	37.4 مليون دولار
التخطيط للتقاعد	412 مليون دولار	22.6 مليون دولار
إدارة المحافظ	289 مليون دولار	16.3 مليون دولار

OFG Bancorp (OFG) - نموذج العمل: علاقات العملاء

نهج خدمة العملاء الشخصي

يحتفظ OFG Bancorp بإستراتيجية مستهدفة لخدمة العملاء مع معدل رضا العملاء بنسبة 95.4٪ في عام 2023. يخدم البنك ما يقرب من 1.3 مليون عميل في جميع أنحاء بورتوريكو والبر الرئيسي للولايات المتحدة.

مقاييس خدمة العملاء	أداء 2023
معدل رضا العملاء	95.4%
إجمالي قاعدة العملاء	1.3 مليون
متوسط معدل الاحتفاظ بالعملاء	87.6%

إدارة العلاقات طويلة الأمد

تطبق OFG استراتيجية شاملة لإدارة العلاقات مع شرائح العملاء المخصصة.

• متوسط مدة العلاقة مع العملاء: 7.2 سنوات
• الاستثمار في إدارة العلاقات: 4.2 مليون دولار سنوياً
• المشاركة في برنامج ولاء العملاء: 62% من إجمالي قاعدة العملاء

منصات الاتصالات متعددة القنوات

تقدم OFG قنوات اتصال متنوعة بمقاييس المشاركة الرقمية على النحو التالي:

قناة الاتصال	نسبة الاستخدام
الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول	68%
الخدمات المصرفية عبر الإنترنت	72%
زيارات الفروع	35%
الخدمات المصرفية عبر الهاتف	25%

استراتيجيات المشاركة التي تركز على المجتمع

يخصص OFG 1.7 مليون دولار سنويًا للمشاركة المجتمعية ومبادرات السوق المحلية.

مدراء علاقات مخصصين للعملاء التجاريين

يتميز قطاع الخدمات المصرفية التجارية بإدارة علاقات متخصصة:

• إجمالي مديري العلاقات التجارية: 87
• متوسط قيمة المحفظة لكل مدير: 42.3 مليون دولار
• معدل الاحتفاظ بالعملاء التجاريين: 93.5%

OFG Bancorp (OFG) - نموذج الأعمال: القنوات

شبكة الفروع المادية

اعتبارًا من عام 2024، تدير OFG Bancorp 52 فرعًا للبيع بالتجزئة تقع بشكل أساسي في بورتوريكو.

نوع القناة	العدد الإجمالي	التوزيع الجغرافي
الفروع المادية	52	بورتوريكو

منصة الخدمات المصرفية عبر الإنترنت

توفر OFG Bancorp خدمات مصرفية رقمية شاملة من خلال منصة الويب الخاصة بها.

• الوصول إلى الحساب 24/7
• قدرات المعاملات عبر الإنترنت
• خدمات دفع الفواتير
• تحويلات الأموال

تطبيق الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول

يدعم تطبيق الهاتف المحمول الخاص بالبنك العديد من الوظائف المصرفية مع 87000 مستخدم نشط عبر الهاتف المحمول اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023.

مقاييس تطبيقات الهاتف المحمول	القيمة
مستخدمو الهاتف المحمول النشطون	87,000
تصنيف تحميل تطبيقات الجوال	4.2/5

الخدمات المصرفية عبر الهاتف

تحتفظ OFG بمركز مخصص لدعم العملاء يضم 35 ممثلًا لخدمة العملاء.

شبكة الصراف الآلي

يدير البنك 65 موقعًا لأجهزة الصراف الآلي في جميع أنحاء بورتوريكو.

تفاصيل شبكة الصراف الآلي	عد
إجمالي مواقع أجهزة الصراف الآلي	65
معاملات الصراف الآلي المجانية	غير محدود لأصحاب الحسابات

OFG Bancorp (OFG) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

عملاء الخدمات المصرفية للأفراد في بورتوريكو

اعتبارًا من عام 2023، تخدم OFG Bancorp حوالي 371000 من عملاء الخدمات المصرفية للأفراد في بورتوريكو. قاعدة العملاء تشمل:

• أصحاب الحسابات الجارية الشخصية: 189.000
• عملاء حسابات التوفير: 142,000
• مستخدمو بطاقات الائتمان: 98.000

فئة العملاء	عدد العملاء	متوسط رصيد الحساب
الخدمات المصرفية الشخصية	371,000	$12,500
مستخدمي الخدمات المصرفية الرقمية	215,000	$18,200

الشركات الصغيرة والمتوسطة

يدعم OFG Bancorp 16500 عميل من الشركات الصغيرة والمتوسطة في بورتوريكو بخدمات مالية متخصصة.

• حسابات فحص الأعمال: 9800
• عملاء القروض التجارية: 4,700
• عملاء الخدمات التجارية: 2000

قطاع الأعمال	إجمالي العملاء	متوسط حجم قرض الأعمال
الشركات الصغيرة	12,300	$175,000
الشركات المتوسطة	4,200	$450,000

عملاء المؤسسات التجارية

تخدم OFG Bancorp 850 عميلاً من المؤسسات التجارية بمحفظة إقراض تجارية إجمالية تبلغ 1.2 مليار دولار.

• العلاقات المصرفية للشركات: 350
• عملاء العقارات التجارية: 280
• حسابات الشركات الكبيرة: 220

المستثمرون الأفراد

يدير البنك محافظ استثمارية لـ 28.500 مستثمر فردي بإجمالي أصول تحت الإدارة تبلغ 620 مليون دولار.

فئة الاستثمار	عدد المستثمرين	متوسط قيمة المحفظة
إدارة الثروات	12,500	$275,000
حسابات التقاعد	16,000	$110,000

عملاء الإقراض الشخصي والتجاري

تشتمل محفظة الإقراض الخاصة بشركة OFG Bancorp على 47300 عميل إقراض بإجمالي 2.8 مليار دولار أمريكي من إجمالي القروض المستحقة.

• عملاء القروض الشخصية: 31,200
• عملاء القروض التجارية: 16,100

قطاع الإقراض	إجمالي العملاء	إجمالي محفظة القروض
الإقراض الشخصي	31,200	980 مليون دولار
الإقراض التجاري	16,100	1.82 مليار دولار

OFG Bancorp (OFG) - نموذج الأعمال: هيكل التكلفة

المصاريف التشغيلية للفروع

بالنسبة للسنة المالية 2023، أبلغت OFG Bancorp عن نفقات تشغيلية للفروع بقيمة 87.3 مليون دولار. وهذا يشمل:

• الإيجار وصيانة المرافق: 24.5 مليون دولار
• المرافق والبنية التحتية: 12.6 مليون دولار
• تكاليف أمن الفرع: 5.2 مليون دولار

فئة النفقات	المبلغ (مليون دولار)
إجمالي المصاريف التشغيلية للفروع	87.3
الإيجار والمرافق	24.5
المرافق	12.6

استثمارات التكنولوجيا والبنية التحتية الرقمية

بلغ إجمالي الاستثمارات التكنولوجية لعام 2023 43.2 مليون دولار، موزعة على النحو التالي:

• تطوير منصة الخدمات المصرفية الرقمية: 18.7 مليون دولار
• البنية التحتية للأمن السيبراني: 15.5 مليون دولار
• - تحديث أنظمة تكنولوجيا المعلومات: 9 ملايين دولار

تعويض الموظفين والتدريب

إجمالي النفقات المتعلقة بالموظفين في عام 2023: 156.4 مليون دولار

مكون التعويض	المبلغ (مليون دولار)
الرواتب الأساسية	112.6
الفوائد	29.8
برامج التدريب	14.0

تكاليف الامتثال التنظيمي

نفقات الامتثال التنظيمي لعام 2023: 35.7 مليون دولار

• الموظفون القانونيون وموظفو الامتثال: 16.3 مليون دولار
• برامج وأنظمة الامتثال: 9.4 مليون دولار
• التدقيق الخارجي والاستشارات: 10.0 مليون دولار

مصاريف التسويق واكتساب العملاء

الإنفاق التسويقي عام 2023: 22.5 مليون دولار

قناة التسويق	المبلغ (مليون دولار)
التسويق الرقمي	8.7
وسائل الإعلام التقليدية	6.3
حملات اكتساب العملاء	7.5

OFG Bancorp (OFG) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

إيرادات الفوائد من القروض والرهون العقارية

اعتبارًا من الربع الرابع من عام 2023، أعلنت OFG Bancorp عن صافي إيرادات الفوائد بقيمة 205.4 مليون دولار أمريكي. يمثل دخل الفوائد من القروض والرهون العقارية جزءًا كبيرًا من تدفق الإيرادات هذا.

فئة القرض	إجمالي رصيد القرض	دخل الفوائد
القروض التجارية	1.23 مليار دولار	56.7 مليون دولار
الرهون العقارية السكنية	2.45 مليار دولار	89.3 مليون دولار
القروض الاستهلاكية	678 مليون دولار	42.5 مليون دولار

الخدمات المصرفية القائمة على الرسوم

في عام 2023، حققت OFG Bancorp مبلغ 47.2 مليون دولار أمريكي من رسوم الخدمة والرسوم.

• رسوم صيانة الحساب: 12.6 مليون دولار
• رسوم المعاملات: 18.9 مليون دولار
• رسوم بطاقة الصراف الآلي والخصم: 15.7 مليون دولار

رسوم الاستثمار وإدارة الثروات

حققت خدمات إدارة الثروات إيرادات بقيمة 22.8 مليون دولار لعام 2023.

نوع الخدمة	الإيرادات
إدارة الأصول	14.3 مليون دولار
الاستشارات المالية	8.5 مليون دولار

إيرادات المعاملات المصرفية الرقمية

ساهمت المعاملات المصرفية الرقمية بمبلغ 15.6 مليون دولار في إيرادات OFG في عام 2023.

• المعاملات المصرفية عبر الإنترنت: 8.2 مليون دولار
• الرسوم المصرفية عبر الهاتف المحمول: 7.4 مليون دولار

رسوم الخدمات المصرفية التجارية

حققت الخدمات المصرفية التجارية إيرادات بقيمة 33.5 مليون دولار لعام 2023.

الخدمة التجارية	الإيرادات
إدارة الخزينة	18.7 مليون دولار
الخدمات المصرفية للشركات	14.8 مليون دولار

OFG Bancorp (OFG) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core reasons why OFG Bancorp continues to hold its ground in the competitive financial landscape of the Caribbean. The value they offer isn't just in the products, but in how those products are delivered and the deep local commitment underpinning the entire operation.

Seamless omnichannel experience via the 'Digital First' strategy

OFG Bancorp has positioned itself as a leader in digital banking innovation within Puerto Rico. This strategy translates directly into customer convenience. For instance, in the first quarter of 2025, a staggering 96% of all routine transactions were handled through digital or self-service channels. Furthermore, 97% of all deposit transactions and 68% of all loan payments utilized these digital avenues during that same period. This focus drove digital enrollment up by 12% year-over-year in Q1 2025, and digital loan payments saw an increase of 21%. The company claims to be the first among Puerto Rico banks to launch an Omnichannel online and mobile app, offering a truly seamless experience.

Comprehensive financial services: banking, lending, wealth, and insurance under one roof

The value proposition includes consolidation of services through its principal subsidiaries: Oriental Bank, Oriental Financial Services, and Oriental Insurance. This structure allows clients to access a wide range of offerings without needing multiple institutions. These services span retail and commercial banking, various lending products, wealth management, and insurance solutions.

The breadth of services is concrete:

• Consumer banking and lending, including auto loans.
• Commercial banking, including business loans and leasing.
• Wealth management, including financial planning and investment brokerage.
• Insurance products via Oriental Insurance.

Local expertise and commitment to the Puerto Rico and U.S. Virgin Islands economies

OFG Bancorp operates under U.S., Puerto Rico, and U.S. Virgin Islands banking laws, serving the needs of consumers, businesses, and institutions primarily in these two jurisdictions. Management expressed confidence in the island's future in Q3 2025, citing a summer tourism surge, solid consumer and business liquidity, and new multi-million dollar on-shoring investments, defintely reinforcing the bank's local focus.

Smart Banking insights using AI to help customers manage their finances

The bank is actively enhancing its digital tools by integrating Artificial Intelligence. Customers now receive tailored insights based on their cash flows and payment habits, accessible directly from their mobile phones or online platforms. These AI-driven predictive customer insights help clients monitor budgets and access value-added tools to improve their finances. In Q3 2025, OFG Bancorp also launched internal initiatives to apply AI to boost efficiency across all banking operations.

High profitability metrics, like a Return on Average Tangible Common Equity of 16.39% in Q3 2025

The operational execution supports strong shareholder returns, evidenced by key profitability metrics reported for the third quarter of 2025. The Return on Average Tangible Common Equity (ROATCE) for Q3 2025 reached 16.39%. The company also returned capital via share repurchases, buying back 477,600 common shares for $20.4 million during that quarter, while declaring a quarterly cash dividend of $0.30 per common share.

Here's a quick look at some of the Q3 2025 performance indicators:

Metric	Value (Q3 2025)
Diluted EPS	$1.16
Total Core Revenues	$184.0 million
Net Interest Margin	5.24%
Loans Held for Investment (EOP)	$8.12 billion
Tangible Book Value per share	$28.92

The Net Interest Margin remained robust at 5.24%, a key driver of profitability, even as total core revenues grew 5.6% year-over-year to reach $184.0 million in Q3 2025.

OFG Bancorp (OFG) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how OFG Bancorp keeps its customers engaged and loyal in a competitive, digitally-evolving market in Puerto Rico and the U.S. Virgin Islands. The focus is clearly on blending high-tech efficiency with the personal touch that a community-focused bank needs to maintain its challenger brand status.

Automated and personalized service through AI-driven digital tools

OFG Bancorp is pushing its Digital First strategy hard, which means a lot of routine interactions are handled digitally. They are moving beyond simple transactions to use data for personalization. For instance, by the third quarter of 2025, customers using their flagship mass-market Libre and mass affluent Elite accounts were seeing benefits from enhanced efforts with AI-driven predictive customer insights. These insights are tailored based on cash flows and payment habits, helping customers monitor budgets and access value-added tools right from their mobile phones or online platforms. This focus on data-driven personalization is key to deepening relationships.

Here's a snapshot of the digital adoption supporting this automated service layer, based on the first three quarters of 2025:

Metric	Data Point (Latest Available 2025)	Reporting Period
Retail Customer Transactions via Digital Channels	96%	Q1 2025
Retail Loan Payments via Digital Channels	70%	Q2 2025
Digital Enrollment Growth (YoY)	12%	Q1 2025
Digital Loan Payments Growth	5%	Q3 2025
New Checking/CD Accounts Opened Digitally	25%-26%	Q1 2025
Libre Account New Customers Growth (YoY)	17%	Q3 2025
Libre Accounts Opened Digitally	27%	Q3 2025

Dedicated relationship managers for commercial and wealth clients

While retail leans heavily on digital, the commercial and wealth segments require a human touch. OFG Bancorp's structure, which includes Oriental Financial Services and Oriental Insurance, supports this. Management noted important growth in commercial loans during the third quarter of 2025, signaling active engagement with business clients. Furthermore, the success of the mass affluent Elite accounts suggests a dedicated service model is in place for higher-value customers, even if specific Assets Under Management (AUM) figures aren't publically itemized in the same way as retail metrics. The CEO emphasized that investment in people is building strong customer relationships through their island-wide network, balancing the digital push.

Self-service options via virtual tellers and mobile/online apps

The push for efficiency is evident in the high utilization of self-service tools. You can see this in the near-total migration of routine teller transactions to digital or self-service channels. Specifically, virtual teller utilization reached 25% by the third quarter of 2025. The mobile and online apps are the primary interface, featuring tools like Smart Banking Insights, which was introduced in Q1 2025, and the launch of the Oriental Marketplace in Q2 2025, blending financial services with lifestyle benefits. This focus helps manage costs while expanding access for customers across the islands.

Community-focused engagement as a challenger brand in the local market

OFG Bancorp actively positions Oriental Bank as a challenger brand, differentiating itself through superior, customer-facing technology and expert advice. Their mission is explicitly about making progress possible for the communities they serve. This community focus is reinforced by their well-known "Si Puedo" (Yes I Can) ad campaign. The bank's strategy is grounded in its local presence, operating primarily in Puerto Rico and the U.S. Virgin Islands, which helps them connect with local needs better than larger mainland competitors might. Net new customer growth was reported at 4.6% in Q3 2025, showing the strategy is attracting new relationships.

Omnichannel support for a truly seamless experience

The concept of seamlessness is central to their customer experience promise. OFG Bancorp launched an Omnichannel online and mobile app in the first quarter of 2025 specifically to deliver this truly seamless experience. The momentum of this omnichannel digital strategy was highlighted in Q2 2025. This means a customer can start a process on one channel-say, a digital application-and transition smoothly to another, like speaking with a representative, without repeating information. The goal is to ensure that whether a customer is interacting via an app, a virtual teller, or in person, the experience is consistent and efficient.

You should track the continued growth in net new customers, which was 4.6% in Q3 2025, as a direct indicator of how well this relationship strategy is working.

OFG Bancorp (OFG) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how OFG Bancorp, through Oriental Bank and its affiliates, gets its value proposition in front of customers across Puerto Rico and the U.S. Virgin Islands. It's a mix of old-school physical presence and a very recent push into digital-first delivery, which is key for a bank operating in island markets.

The physical footprint is anchored by the Oriental Bank branch network. While the most recent specific count I have is from 2015, which showed 53 financial centers across the territories, this network remains the bedrock for complex transactions and relationship banking. This physical presence is complemented by the specialized offices of its subsidiaries.

The digital channel has seen major investment, especially in 2025. OFG Bancorp highlighted the launch of its Omnichannel online and mobile banking applications in the first quarter of 2025. This platform includes features like Smart Banking insights and support for Apple Pay transactions, aiming for a seamless experience across platforms. This digital focus supports the bank's reported record assets of $12.2 billion as of the end of the second quarter of 2025.

For specialized services, you have dedicated access points:

• Oriental Financial Services LLC offices for wealth management and brokerage.
• Oriental Insurance LLC offices for insurance products.

Self-service transactions rely heavily on the ATM fleet. The historical data from 2015 indicated a network of 332 ATMs across the Island, which was the second largest in Puerto Rico at that time. You should expect this number to be higher or at least maintained, given the bank's focus on digital and convenience, though a precise late-2025 figure isn't public yet. The bank's overall financial strength, with core deposits at $9.90 billion at the end of Q2 2025, underpins the scale of this infrastructure.

To drive customer engagement and loyalty, OFG Bancorp rolled out the Oriental Marketplace in the second quarter of 2025. This platform offers exclusive customer discounts, tying the bank's services to local commerce. This is part of the strategy that helped deliver a diluted Earnings Per Share (EPS) of $1.16 for the third quarter of 2025.

Here's a quick look at the scale of the operation supporting these channels as of mid-to-late 2025:

Metric	Value	Reporting Period/Context
Total Assets	$12.2 billion	End of Q2 2025
Core Deposits	$9.90 billion	End of Q2 2025
Diluted EPS	$1.16	Q3 2025
CET1 Ratio	14.3%	End of Q1 2025
Oriental Marketplace Launch	Q2 2025	Channel Enhancement

The bank's strategy is clearly pushing customers toward the digital channels, like the new Omnichannel app, while maintaining the physical network for essential services and specialized products offered through its subsidiaries. Finance: draft the Q4 2025 channel utilization report by February 15th.

OFG Bancorp (OFG) - Canvas Business Model: Customer Segments

OFG Bancorp serves a diversified client base across retail, commercial, and government sectors, primarily in Puerto Rico and the U.S. Virgin Islands. The bank ended the third quarter of 2025 with total assets reaching $12.2 billion.

The core lending and deposit figures as of September 30, 2025, show the scale of the relationships with these segments:

Metric (EOP September 30, 2025)	Amount	Source Period
Loans Held for Investment	$8.12 billion	3Q25
Customer Deposits (Core)	$9.82 billion	3Q25
New Loan Production	$623.9 million	3Q25

The overall loan portfolio grew 4.73% year-over-year as of 3Q25.

Mass-market retail customers are a key focus, particularly through the bank's digital offerings. The CEO highlighted the broad acceptance of the flagship mass-market Libre account as part of the Digital First strategy, driving customer acquisition and retention in 3Q25.

Mass affluent and high-net-worth individuals are targeted through the Elite account offering. Like the Libre accounts, Elite accounts are central to the digital strategy, with momentum continuing through 3Q25.

Small to mid-sized commercial businesses form a significant portion of the lending and deposit base. In 1Q25, loan growth included increases from Puerto Rico commercial and U.S. commercial lending. The loan portfolio in 3Q25 reflected increases in Puerto Rico and U.S. commercial loans year-over-year. The bank also saw a sequential decrease in 3Q25 loans primarily due to repayment of commercial lines of credit that were funded in 2Q25.

Government entities contribute to the deposit base. OFG Bancorp noted that 1Q25 customer deposits reflected increases from government accounts. However, in 4Q24, there was a decline in government deposits compared to 3Q24.

Auto, consumer, and residential mortgage borrowers constitute the primary consumer lending segments. The loan portfolio in 3Q25 showed increases in auto and consumer loans year-over-year. This was partially offset by a decrease in residential mortgage loans in 3Q25. The bank also noted a moderation in auto loan originations in the third quarter of 2025. New loan production in 2Q25 was $783.7 million, which then moderated to $623.9 million in 3Q25.

The composition of core deposits at the end of 2Q25 showed specific trends:

• Higher commercial and government balances.
• Lower retail balances.
• Higher time and savings deposit balances, partially offset by lower demand deposit balances.

For the most recent quarter, 3Q25, the deposit trends were:

• Lower demand and time deposit balances.
• Higher savings deposit balances.

The bank is actively enhancing its value proposition for these segments through technology, including launching the Oriental Marketplace in 2Q25, an online feature offering exclusive discounts to customers.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

OFG Bancorp (OFG) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the core costs that drive OFG Bancorp's operations as of late 2025. For a bank like OFG Bancorp, the cost structure is heavily weighted toward funding costs and personnel, which is what we see in the Q3 2025 figures.

The single largest component of the direct cost of funds is the Interest expense on deposits and borrowings. For the third quarter of 2025, this figure totaled $45.4 million. This reflects the cost of funding their balance sheet, which includes both customer deposits and wholesale funding sources, in the prevailing rate environment.

Operating expenses, or Non-Interest Expense, totaled $96.5 million for OFG Bancorp in Q3 2025. This category is where you find the costs associated with running the business day-to-day, which we can break down further.

Personnel and compensation costs are a significant fixed-to-semi-variable cost. The line item for Compensation and employee benefits in Q3 2025 was $39,836 thousand. This amount covers salaries, benefits, and associated payroll taxes, like the seasonal FICA expenses you mentioned, for the full-time equivalent employees. Honestly, for a bank focused on digital transformation, you'd expect this to be a key area of investment and cost control.

The costs related to running the physical and digital infrastructure are also material. You can see a breakdown of some of these operational costs below:

Cost Category (Q3 2025)	Amount (USD Thousands)
Compensation and employee benefits	39,836
General and administrative expenses	42,239
Occupancy, equipment and infrastructure costs	14,994
Foreclosed real estate and other repossessed assets expenses (net)	(521)

The Technology and strategic investment expenses are clearly visible within the reported changes. OFG Bancorp specifically noted $1.1 million in strategic investments in technology, people, and process improvement during Q3 2025. This aligns with their stated focus on their Digital First strategy and expanding AI-driven tools.

For General and administrative expenses, the reported figure for Q3 2025 was $42,239 thousand. This category bundles many overhead items, but the press release highlighted that a portion of the sequential change was due to $1.1 million related to higher business activity and marketing efforts. This suggests that as the bank pushes its marketing for products like the Libre and Elite accounts, this line item absorbs those variable costs.

Finally, the cost set aside to cover potential loan losses is the Provision for credit losses. For the third quarter of 2025, OFG Bancorp recorded a Total Provision for Credit Losses of $28.3 million. This was up from $21.7 million in the prior quarter, reflecting factors like increased loan volume and specific reserves on commercial loans. This is a critical, forward-looking cost that directly impacts net income.

Here's a quick look at the key expense drivers for the quarter:

• Interest expense on deposits and borrowings: $45.4 million.
• Personnel and compensation costs (Compensation and employee benefits): $39.836 million.
• General and administrative expenses: $42.239 million.
• Provision for credit losses: $28.3 million.
• Technology and strategic investment expenses: $1.1 million.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

OFG Bancorp (OFG) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways OFG Bancorp (OFG) brings in money as of late 2025. It's heavily weighted toward traditional banking income, but there are other important pieces, too.

The primary engine remains the spread between what the bank earns on its assets and what it pays out on its liabilities. This is the Net Interest Income (NII), which for the third quarter of 2025 was $154.7 million, calculated by taking Total Interest Income of $200.1 million and subtracting Total Interest Expense of $45.4 million. OFG Bancorp (OFG) maintained a robust Net Interest Margin of 5.24% in Q3 2025.

Here's a quick look at the major revenue drivers for the third quarter of 2025:

Revenue Component	Q3 2025 Amount (in millions)
Total Interest Income	$200.1
Total Interest Expense	$45.4
Net Interest Income (Calculated)	$154.7
Total Banking & Financial Service Revenues (Non-Interest Income)	$29.3
Other Income (Includes OFG Ventures Gains)	$2.2

The non-interest income side shows contributions from fee-based services. You see this broken down in the table above, but let's look closer at the components that make up the non-interest revenue sources.

• Total Interest Income from loans and investments was $200.1 million in Q3 2025.
• Non-interest income from banking and financial services totaled $29.3 million in Q3 2025.
• Other Income was $2.2 million for the quarter.

The wealth management and insurance premium revenues flow through these non-interest lines, supported by subsidiaries like Oriental Financial Services and Oriental Insurance. Specifically, the gains from OFG Ventures investments in fintech funds were included within that Other Income figure of $2.2 million. That's how they capture upside from their strategic technology bets.

For context on the banking services revenue, the Total Banking & Financial Service Revenues figure of $29.3 million compares to $30.2 million in Q2 2025. This sequential change was partly due to a decline in mortgage banking revenues because of an MSR (Mortgage Servicing Rights) valuation change. Also, the bank declared a regular quarterly cash dividend of $0.30 per common share for the quarter ending September 30, 2025.