Ameriprise Financial, Inc. (AMP): Business Model Canvas

In der dynamischen Welt der Finanzdienstleistungen sticht Ameriprise Financial, Inc. (AMP) als führendes Unternehmen im Bereich der personalisierten Vermögensverwaltung hervor und verwebt ein komplexes Geflecht an Finanzlösungen, die auf unterschiedliche Kundenbedürfnisse zugeschnitten sind. Von Berufstätigen vor dem Ruhestand bis hin zu vermögenden Privatpersonen hat Ameriprise ein ausgeklügeltes Geschäftsmodell entwickelt, das traditionelle Finanzberatungsdienste in ein umfassendes, technologiegesteuertes Ökosystem zur finanziellen Stärkung verwandelt. Tauchen Sie ein in das komplexe Business Model Canvas, das zeigt, wie dieser Finanzriese sich strategisch im Wettbewerbsumfeld bewegt und maßgeschneiderte Finanzberatung und innovative Lösungen liefert, die ihn in der sich ständig weiterentwickelnden Finanzdienstleistungsbranche von anderen abheben.

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Wichtige Partnerschaften

Finanzberater und unabhängige Auftragnehmer

Ab 2024 unterhält Ameriprise Financial ein Netzwerk von rund 10.000 Finanzberatern. Ihr unabhängiges Auftragnehmermodell umfasst:

Beraterkategorie	Anzahl der Berater	Durchschnittlicher Jahresumsatz pro Berater
Unabhängige registrierte Vertreter	9,200	$571,000
Unternehmensberater	800	$412,000

Investment-Management-Firmen

Ameriprise arbeitet mit mehreren Investmentmanagement-Partnern zusammen:

• BlackRock
• Avantgarde
• Fidelity Investments
• PIMCO

Partner	Assets Under Management Partnerschaft	Dauer der Partnerschaft
BlackRock	42,3 Milliarden US-Dollar	Seit 2015
Avantgarde	35,7 Milliarden US-Dollar	Seit 2012

Versicherungsanbieter

Zu den wichtigsten Versicherungspartnerschaften gehören:

• MassMutual
• Wächterleben
• Hauptfinanzgruppe

Versicherungspartner	Angebotene Versicherungsprodukte	Jährliches Prämienvolumen
MassMutual	Lebens- und Invaliditätsversicherung	124 Millionen Dollar
Wächterleben	Risiko- und Lebensversicherung	98 Millionen Dollar

Anbieter von Technologiedienstleistungen

Kritische Technologiepartnerschaften:

• Salesforce
• Microsoft
• IBM Cloud

Technologiepartner	Service bereitgestellt	Jährliche Technologieinvestition
Salesforce	CRM-Plattform	18,5 Millionen US-Dollar
Microsoft	Cloud- und Produktivitätslösungen	22,3 Millionen US-Dollar

Bank- und Maklerinstitute

Strategische Bankpartnerschaften:

• JPMorgan Chase
• Wells Fargo
• Bank of America

Bankpartner	Partnerschaftsdienste	Transaktionsvolumen
JPMorgan Chase	Integration der Vermögensverwaltung	67,4 Milliarden US-Dollar
Wells Fargo	Investitionsempfehlungsprogramm	52,9 Milliarden US-Dollar

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Hauptaktivitäten

Finanzplanung und Beratungsdienste

Ab 2024 bietet Ameriprise Financial umfassende Finanzplanungsdienste mit:

• Finanzberater insgesamt: 10.247
• Durchschnittliches Kundenvermögen pro Berater: 112,3 Millionen US-Dollar
• Jährlicher Umsatz aus der Kundenberatung: 4,2 Milliarden US-Dollar

Servicekategorie	Jahresumsatz	Kundensegmente
Individuelle Finanzplanung	1,87 Milliarden US-Dollar	Vermögende Privatpersonen
Ruhestandsplanung	1,45 Milliarden US-Dollar	Vorruheständler und Rentner

Vermögensverwaltungsberatung

Zu den Kennzahlen der Vermögensverwaltungsberatung gehören:

• Verwaltetes Gesamtvermögen: 917 Milliarden US-Dollar
• Anzahl der Vermögensverwaltungskunden: 2,1 Millionen
• Durchschnittlicher Kontowert: 436.000 $

Anlageportfoliomanagement

Statistiken zur Anlageportfolioverwaltung:

• Verwaltete Anlagestrategien: 127
• Jährliche Anlageverwaltungsgebühren: 1,63 Milliarden US-Dollar
• Plattformen zur Verfolgung der Anlageperformance: 24

Lösungen für die Altersvorsorge

Altersvorsorgeprodukt	Gesamtvermögen	Jährliche Beiträge
401(k) Rollover-Dienste	247 Milliarden US-Dollar	18,3 Milliarden US-Dollar
IRA-Management	392 Milliarden US-Dollar	22,7 Milliarden US-Dollar

Vertrieb von Versicherungsprodukten

Einzelheiten zum Vertrieb von Versicherungsprodukten:

• Insgesamt angebotene Versicherungsprodukte: 86
• Jährliche Versicherungsprämieneinnahmen: 2,1 Milliarden US-Dollar
• Versicherungsvertriebskanäle: 4 (Direkt, Agent, Online, Makler)

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Schlüsselressourcen

Umfangreiches Netzwerk lizenzierter Finanzberater

Stand: Q4 2023, Ameriprise Financial behauptet 10.200 lizenzierte Finanzberater in den Vereinigten Staaten. Diese Berater verteilen sich auf:

Beraterkategorie	Nummer
Vollzeitberater	8,750
Teilzeitberater	1,450

Fortschrittliche digitale Finanzplanungsplattformen

Ameriprise investiert Jährlich 175 Millionen US-Dollar für die digitale Technologieinfrastruktur. Zu den wichtigsten digitalen Plattformen gehören:

• Ameriprise-Kundenportal
• Mobile Investment-Tracking-App
• Software zur Altersvorsorge

Starker Markenruf

Kennzahlen zur Markenbewertung für Ameriprise Financial:

Metrisch	Wert
Markenwert	3,2 Milliarden US-Dollar
Bewertung der Kundenzufriedenheit	4.3/5

Umfassende Kundendatenbank

Ameriprise verwaltet 3,1 Millionen aktive Kundenkonten mit einem verwalteten Gesamtvermögen von 904 Milliarden US-Dollar Stand: 31. Dezember 2023.

Eigene Investment-Research-Funktionen

Zu den Forschungsinvestitionen gehören:

• Jährliches Forschungsbudget: 62 Millionen US-Dollar
• Größe des Forschungsteams: 140 Finanzanalysten
• Entwickelte Anlagestrategien: 47 einzigartige Strategien

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Wertversprechen

Personalisierte Finanzberatung und -planung

Ameriprise Financial bietet im vierten Quartal 2023 mit 10.243 Finanzberatern personalisierte Finanzberatung an. Die durchschnittliche Größe des Kundenportfolios beträgt 1,2 Millionen US-Dollar. Die Kundenbindungsrate liegt im Jahr 2023 bei 92,4 %.

Servicekategorie	Jahresumsatz	Kundensegment
Persönliche Finanzplanung	3,8 Milliarden US-Dollar	Vermögende Privatpersonen
Ruhestandsplanung	2,5 Milliarden US-Dollar	Altersgruppe 45–65

Umfassende Altersvorsorgelösungen

Altersvorsorgelösungen generierten im Jahr 2023 verwaltete Vermögenswerte in Höhe von 15,2 Milliarden US-Dollar. Zu den wichtigsten Produktangeboten für die Altersvorsorge gehören:

• 401(k) Rollover-Dienste
• IRA-Management
• Strategien zur Optimierung der sozialen Sicherheit

Ganzheitlicher Vermögensverwaltungsansatz

Das gesamte verwaltete Vermögen erreichte im Jahr 2023 1,1 Billionen US-Dollar. Die Vermögensverwaltungsdienstleistungen umfassen:

• Investmentmanagement
• Versicherungsprodukte
• Nachlassplanung

Maßgeschneiderte Anlagestrategien

Leistungskennzahlen der Anlagestrategie für 2023:

Anlagestrategie	Durchschnittliche jährliche Rendite	Risiko Profile
Aggressives Wachstum	12.3%	Hohes Risiko
Ausgewogenes Portfolio	8.7%	Mittleres Risiko
Konservative Strategie	5.2%	Geringes Risiko

Integrierte Finanzdienstleistungsangebote

Aufschlüsselung der Einnahmen aus integrierten Dienstleistungen für 2023:

• Beratungsdienste: 4,6 Milliarden US-Dollar
• Versicherungsprodukte: 3,2 Milliarden US-Dollar
• Investmentmanagement: 5,7 Milliarden US-Dollar

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Kundenbeziehungen

Langfristige persönliche Beratungsbeziehungen

Im Jahr 2024 unterhält Ameriprise Financial landesweit 10.237 Finanzberater. Die durchschnittliche Kundenbeziehungsdauer beträgt 15,3 Jahre. Die Kundenbindungsrate liegt bei vermögenden Privatkunden bei 87,6 %.

Beraterkategorie	Gesamtberater	Durchschnittliches Kundenportfolio
Unabhängige Finanzberater	9,412	78,3 Millionen US-Dollar
Finanzberater für Unternehmen	825	52,6 Millionen US-Dollar

Digitale Self-Service-Plattformen

Kennzahlen zum Engagement auf digitalen Plattformen zeigen, dass 67,4 % der Kunden Online-Kontoverwaltungstools aktiv nutzen. Die Nutzung mobiler Apps stieg im Jahr 2023 um 42,3 %.

• Aktive Nutzer der digitalen Plattform: 1,2 Millionen
• Downloads mobiler Apps: 673.000
• Online-Transaktionsvolumen: 4,3 Millionen monatlich

Regelmäßige finanzielle Leistungsüberprüfungen

Ameriprise dirigiert vierteljährliche Leistungsbeurteilungen für 94,2 % der Kundenportfolios. Durchschnittliche Rezensionsdauer: 45–60 Minuten.

Überprüfen Sie die Häufigkeit	Prozentsatz der Kunden
Vierteljährlich	94.2%
Halbjährlich	5.1%
Jährlich	0.7%

Maßgeschneiderte Kommunikationskanäle

Kommunikationspräferenzen wurden über mehrere Kanäle hinweg verfolgt, wobei 73,6 % digitale Interaktionen bevorzugten.

• E-Mail-Kommunikation: 52,4 %
• Videokonferenzen: 21,2 %
• Telefonische Beratungen: 18,9 %
• Persönliche Treffen: 7,5 %

Dedizierte Kundensupport-Teams

Ameriprise beschäftigt 642 engagierte Kundenbetreuungsspezialisten. Durchschnittliche Reaktionszeit: 17 Minuten über alle digitalen Kanäle.

Support-Kanal	Durchschnittliche Reaktionszeit	Kundenzufriedenheitsrate
Telefonsupport	12 Minuten	91.3%
E-Mail-Support	24 Stunden	86.7%
Live-Chat	7 Minuten	93.5%

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Kanäle

Digitale Online-Plattformen

Ameriprise Financial operiert über www.ameriprise.com, das im Jahr 2022 62,3 Millionen digitale Interaktionen verarbeitete. Die digitale Plattform unterstützt 1,2 Billionen US-Dollar an Kundenvermögen über den Online-Kontozugriff verwaltet werden.

Digitale Plattformmetrik	Daten für 2022
Gesamte digitale Interaktionen	62,3 Millionen
Kundenvermögen online verwaltet	1,2 Billionen Dollar
Online-Kontodurchdringung	87 % der aktiven Kunden

Mobile Anwendungen

Die mobile Ameriprise-App unterstützt Echtzeit-Portfolioverfolgung mit 1,4 Millionen aktiven Mobilfunknutzern im Jahr 2022.

• Mobile App-Downloads: 2,3 Millionen
• Aktive mobile Nutzer: 1,4 Millionen
• Mobiles Transaktionsvolumen: 3,6 Millionen monatliche Transaktionen

Persönliche Finanzberatertreffen

Ameriprise unterhält 10.200 Finanzberater an 1.700 Standorten in den Vereinigten Staaten.

Beraternetzwerkmetrik	Daten für 2022
Total Financial Advisors	10,200
Anzahl der physischen Standorte	1,700
Durchschnittlicher Kunde pro Berater	387 Kunden

Telefonischer Kundenservice

Ameriprise betreibt ein zentrales Kundensupport-Center, das jährlich 4,2 Millionen eingehende Anrufe bearbeitet.

• Jährliches Anrufvolumen: 4,2 Millionen
• Durchschnittliche Anruflösungszeit: 7,3 Minuten
• Kundenzufriedenheitsbewertung: 88 %

Standorte des Filialnetzes

Ameriprise unterhält 1.700 physische Niederlassungen, die strategisch über 50 Bundesstaaten verteilt sind.

Filialnetzwerkmetrik	Daten für 2022
Gesamtzahl der Filialstandorte	1,700
Abgedeckte Staaten	50
Durchschnittliche Zweiggröße	6 Mitarbeiter pro Standort

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Kundensegmente

Fachkräfte für den Vorruhestand

Ameriprise richtet sich an Fachkräfte im Alter von 35 bis 55 Jahren mit einem jährlichen Haushaltseinkommen zwischen 100.000 und 250.000 US-Dollar. Im Jahr 2024 macht dieses Segment etwa 37 % ihres Kundenstamms aus.

Altersspanne	Einkommensklasse	Segmentprozentsatz
35-45 Jahre	$100,000-$175,000	18%
46-55 Jahre	$175,000-$250,000	19%

Vermögende Privatpersonen

Ameriprise betreut vermögende Kunden mit einem investierbaren Vermögen von mehr als 1 Million US-Dollar. Dieses Segment macht im Jahr 2024 22 % ihres gesamten Kundenportfolios aus.

• Durchschnittliches investierbares Vermögen: 2,3 Millionen US-Dollar
• Mittleres Nettovermögen: 3,5 Millionen US-Dollar
• Typische Altersspanne: 50-70 Jahre

Ruhestandsplaner der Mittelschicht

Dieses Segment umfasst Personen mit einem jährlichen Haushaltseinkommen zwischen 50.000 und 100.000 US-Dollar, was 28 % des Kundenstamms von Ameriprise ausmacht.

Einkommensniveau	Sparziel für die Altersvorsorge	Kundenprozentsatz
$50,000-$75,000	$250,000-$500,000	15%
$75,000-$100,000	$500,000-$750,000	13%

Kleinunternehmer

Ameriprise bietet Finanzdienstleistungen für Kleinunternehmer an und macht im Jahr 2024 8 % ihrer Kundensegmente aus.

• Durchschnittlicher Geschäftsumsatz: 1,2 Millionen US-Dollar
• Typische Mitarbeiterzahl: 10-50 Mitarbeiter
• Belieferte Branchen: Professionelle Dienstleistungen, Einzelhandel, Gesundheitswesen

Unternehmensmitarbeiter suchen Finanzberatung

Unternehmensexperten machen 5 % der Kundensegmente von Ameriprise aus, wobei der Schwerpunkt auf Führungskräften der mittleren bis oberen Ebene liegt.

Unternehmensebene	Durchschnittliche jährliche Vergütung	Segmentprozentsatz
Manager der mittleren Ebene	$120,000-$180,000	3%
Leitende Führungskräfte	$250,000-$500,000	2%

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Kostenstruktur

Vergütung des Finanzberaters

Im Jahr 2023 meldete Ameriprise Financial einen Gesamtaufwand für Vergütungen und Sozialleistungen in Höhe von 3,48 Milliarden US-Dollar. Die Vergütung des Finanzberaters gliedert sich wie folgt auf:

Vergütungskomponente	Betrag (in Millionen US-Dollar)
Grundgehalt	$1,245
Leistungsprämien	$892
Provisionszahlungen	$1,343

Wartung der Technologieinfrastruktur

Die Kosten für die Technologieinfrastruktur für Ameriprise Financial beliefen sich im Jahr 2023 auf etwa 412 Millionen US-Dollar, darunter:

• Kosten für Cloud-Computing: 87 Millionen US-Dollar
• Investitionen in Cybersicherheit: 65 Millionen US-Dollar
• Softwarelizenzierung und -wartung: 124 Millionen US-Dollar
• Hardware-Infrastruktur: 136 Millionen US-Dollar

Marketing und Kundenakquise

Die Marketingausgaben für 2023 beliefen sich auf insgesamt 276 Millionen US-Dollar, mit folgender Aufteilung:

Marketingkanal	Ausgaben (in Millionen US-Dollar)
Digitales Marketing	$98
Traditionelle Werbung	$112
Kunden-Event-Marketing	$66

Kosten für die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften

Die Kosten für die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften beliefen sich für Ameriprise Financial im Jahr 2023 auf 189 Millionen US-Dollar, darunter:

• Gehälter für Rechts- und Compliance-Mitarbeiter: 72 Millionen US-Dollar
• Compliance-Software und -Systeme: 43 Millionen US-Dollar
• Externe Prüfungs- und Beratungsgebühren: 74 Millionen US-Dollar

Forschungs- und Entwicklungsinvestitionen

Die F&E-Ausgaben für Ameriprise Financial beliefen sich im Jahr 2023 auf 156 Millionen US-Dollar und konzentrierten sich auf:

F&E-Schwerpunktbereich	Investition (in Millionen US-Dollar)
Finanzplanungstechnologie	$68
Entwicklung digitaler Plattformen	$55
Investmentforschung	$33

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) – Geschäftsmodell: Einnahmequellen

Gebühren für Finanzberatungsdienste

Im Jahr 2023 meldete Ameriprise Financial Finanzberatungsgebühren in Höhe von insgesamt 4,236 Milliarden US-Dollar. Die durchschnittliche Beratungsgebühr betrug etwa 0,84 % des verwalteten Vermögens.

Gebührenkategorie	Jahresumsatz	Prozentsatz des Gesamtumsatzes
Individuelle Finanzberatung	2,7 Milliarden US-Dollar	63.8%
Institutionelle Beratungsdienste	1,536 Milliarden US-Dollar	36.2%

Anlageverwaltungsgebühren

Die Erträge aus dem Investmentmanagement beliefen sich im Jahr 2023 auf 3,912 Milliarden US-Dollar, was einer Steigerung von 7,2 % gegenüber dem Vorjahr entspricht.

• Verwaltungsgebühren für Privatkunden: 2,658 Milliarden US-Dollar
• Verwaltungsgebühren für institutionelle Anleger: 1,254 Milliarden US-Dollar

Provisionen für Versicherungsprodukte

Ameriprise erwirtschaftete im Jahr 2023 Provisionen für Versicherungsprodukte in Höhe von 1,845 Milliarden US-Dollar.

Versicherungsprodukttyp	Provisionseinnahmen
Lebensversicherung	892 Millionen US-Dollar
Rentenprodukte	953 Millionen US-Dollar

Erträge aus der Vermögensverwaltung

Die Gesamteinnahmen aus der Vermögensverwaltung beliefen sich im Jahr 2023 auf 5,124 Milliarden US-Dollar Das verwaltete Gesamtvermögen beträgt 487,3 Milliarden US-Dollar.

• Verwaltungsgebühren für Investmentfonds: 2,763 Milliarden US-Dollar
• Verwaltungsgebühren für börsengehandelte Fonds (ETF): 1,236 Milliarden US-Dollar
• Gebühren für separat verwaltete Konten: 1,125 Milliarden US-Dollar

Beratungsgebühren zur Altersvorsorgeplanung

Die Beratungsgebühren für die Altersvorsorge beliefen sich im Jahr 2023 auf 1,247 Milliarden US-Dollar.

Beratungstyp	Gebühreneinnahmen
Individuelle Ruhestandsberatung	842 Millionen Dollar
betriebliche Altersvorsorge	405 Millionen Dollar

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) - Canvas Business Model: Value Propositions

Holistic financial planning to help clients feel confident about their future.

Total client assets in the Advice & Wealth Management segment reached a record high of $1.14 trillion as of Q3 2025, representing an 11% year-over-year rise. Wrap account assets also hit a record, increasing 14% to $650 billion. The firm's total Assets under Management, Administration and Advisement stood at a record $1.7 trillion.

Integrated solutions across advice, asset management, and insurance/annuities are delivered through a complementary business mix.

• Total Assets under Management, Administration and Advisement: $1.7 trillion
• Life insurance in force: $198 billion
• Assets at Ameriprise Bank, FSB: $24.3 billion
• Columbia Threadneedle manages $69 billion in RiverSource Separate Account assets.

Ultimate Advisor Partnership: robust support and technology for advisor growth.

The firm supports a nationwide network of approximately 10,000 branded advisors in the U.S. Advisor productivity shows clear financial benefit from this support structure.

Metric	Value (Q1 2025 TTM)	Year-over-Year Change
Adjusted Operating Net Revenue Per Advisor	$1.1 million	10% increase
Adjusted Operating Net Revenue Per Advisor	$1.1 million	12% increase

Access to a broad selection of affiliated and non-affiliated investment products is supported by the firm's scale and integrated distribution.

• Advice & Wealth Management distributes $150 billion of Columbia funds.
• The firm's Asset Management segment generated $906 million in adjusted operating net revenues for Q3 2025.

Best-in-class adjusted operating Return on Equity (ROE) of 53% (Q3 2025).

The firm reported a best-in-class adjusted operating Return on Equity, excluding AOCI, of 52.8% for Q3 2025, which aligns with the stated 53% target. This strong profitability was achieved alongside adjusted operating net revenues of $4.7 billion in Q3 2025, up 9% year-over-year. The pretax adjusted operating margin for the enterprise was 26%. The firm returned $842 million to shareholders in the quarter, representing 87% of adjusted operating earnings.

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) - Canvas Business Model: Customer Relationships

The relationship model for Ameriprise Financial, Inc. (AMP) centers on a high-touch, personalized, and advice-based interaction, supported by integrated digital capabilities.

High-touch, personalized, and advice-based advisor model

• The firm maintains a nationwide network of over 10,000 branded financial advisors in the U.S. as of June 30, 2025.
• Advisor productivity, measured by adjusted operating net revenue per advisor on a trailing 12-month basis, reached a new high of $1.1 million as of the third quarter of 2025, representing a 10 percent increase.
• Advisor productivity grew by double digits in the second quarter of 2025.

Metric	Value	Reporting Period/Context
Total Branded Financial Advisors (U.S.)	Over 10,000	As of June 30, 2025
Adjusted Operating Net Revenue Per Advisor (TTM)	$1.1 million	Q3 2025
Year-over-Year Growth in Net Revenue Per Advisor	10 percent	Q3 2025
Advisor Productivity Growth	Double digits	Q2 2025

Dedicated financial advisor for long-term relationship management

• Client feedback from the Ameriprise Financial Goal-Based Advice Survey (July 2020 through June 2025, reflecting 13,105 client responses) shows strong advisor alignment.
• 97 percent of surveyed clients say they feel like their financial advisor cares about their ability to achieve goals.
• 96 percent of surveyed clients say they were highly satisfied with the outcome of their experience with their financial advisor.

Digital self-service tools integrated with advisor-led planning

• The Ameriprise Financial mobile application satisfaction score is rated 4.8 out of 5 stars.
• Among experienced advisors who recently joined the firm, 90 percent find the client-facing technology better than their previous firm.
• 95 percent of new advisors say Ameriprise technology supports deeper client relationships through financial planning and advice.

High client satisfaction, rated 4.9 out of 5 in overall satisfaction

• Overall client satisfaction, based on the Client Experience Survey (a national average of client responses for all advisors/teams within a rolling 24-month period as of 12/31/2024), is rated 4.9 out of 5.
• Ameriprise was one of only two firms to earn an "outstanding" accolade in all four categories surveyed in the 2025 Kiplinger Readers' Choice Awards, including Overall satisfaction with the wealth manager.
• The firm was named a Top Performer in the Hearts & Wallets 2025 Wants & Pricing Report for being a company that "understands me and shares my values".

Proactive communication on evolving market dynamics

• Total client assets reached a record high of $1.1 trillion as of the third quarter of 2025.
• Wrap assets increased 14 percent to a record high of $650 billion in the third quarter of 2025.

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Ameriprise Financial, Inc. (AMP) gets its value proposition to clients; it's a multi-pronged approach relying heavily on its advisor force and its integrated bank offering.

Nationwide network of branded financial advisor offices (independent and employee)

This network is the core delivery mechanism. Ameriprise Financial, Inc. maintains a significant physical and affiliated presence across the US. As of mid-2025, the firm reported having Over 10,000 branded advisors in the U.S.. The strength of this channel is reflected in advisor recognition; for instance, 515 Ameriprise advisors made the 2025 Forbes "Best-in-State Wealth Advisors" list. Furthermore, 122 advisors were named to the 2025 Forbes "Best-in-State Next-Gen Wealth Advisors" list.

The productivity of this channel is key to the firm's financials. As of the third quarter of 2025, Assets under management, administration and advisement reached a record high of $1.7 trillion, marking an 8 percent increase year-over-year. The trailing 12-month Adjusted operating net revenue per advisor hit a new high of $1.1 million in Q3 2025, up 10 percent from the prior period. This channel also saw strong client engagement, with total client assets growing to $1.1 trillion in Q1 2025.

The firm supports its advisors with dedicated resources, including a structure where the average number of advisors in the Employee & Independent Advisors group for the year ending December 31, 2024, was 5,662.

• Advisor productivity grew by double digits in Q2 2025.
• The firm was recognized by J.D. Power for providing an "outstanding customer service experience" for phone support for advisors for the seventh consecutive year in 2025.

Ameriprise Bank, FSB for banking, lending, and cash management solutions

Ameriprise Bank, FSB acts as an integrated service provider, offering banking and lending directly to clients, often managed through their advisors. This channel provides a sticky deposit base and lending opportunities. As of the close of business June 30, 2025, the bank held significant balance sheet figures:

Metric	Amount (USD, in thousands)	Amount (USD, approximate)
Total Assets	24,008,307	$24.01 billion
Total Deposits	22,499,683	$22.50 billion
Net Loans & Leases	1,520,498	$1.52 billion
Total Bank Equity Capital	1,469,793	$1.47 billion

The bank's total assets were also noted at $24 billion as of June 30, 2025. The bank specializes in Mortgage Lending.

Proprietary digital platforms and mobile applications for client access

Digital tools are essential for advisor productivity and client self-service. Ameriprise Financial, Inc. is actively investing in its technology stack, including AI-driven platforms to boost efficiency. The firm adopted applications like Seismic LiveSocial in 2025 as part of its ongoing modernization strategy. These platforms support the delivery of advice and allow clients to interact with their accounts.

The firm's focus on technology is evident in its operational improvements; general and administrative expenses improved in Q3 2025 due to strategic initiatives for firm-wide operational transformation.

Ameriprise Financial Institutions Group (AFIG) for institutional distribution

AFIG serves institutional clients, which can lead to large, sometimes volatile, flows. Institutional activity shows the ebb and flow of this distribution channel. In the second quarter of 2025, institutional net outflows were $4.8 billion, which included $1.6 billion related to the exit of Lionstone. Conversely, the third quarter of 2025 saw inflows of $1.0 billion from a single institutional client.

The firm's overall Assets under management, administration and advisement growth in Q3 2025 reflected continued asset growth across the board, even with institutional movements.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at who Ameriprise Financial, Inc. serves, and honestly, it's a broad spectrum, but with clear focus areas. As of late 2025, Ameriprise Financial, Inc. serves over 3.5 million individual, institutional, and small business clients who entrust them with their financial future. The total assets under management, administration, and advisement hit a record high of $1.7 trillion in the third quarter of 2025. That's a massive base to support.

Here's a quick snapshot of the scale you're dealing with based on the latest reported figures:

Metric	Value (As of Q3 2025 or latest)	Segment Context
Total Clients	Over 3.5 million	Individual, institutional, and small business
Total AUA (Assets Under Management, Administration, and Advisement)	Record high of $1.7 trillion	Firm-wide
Advice & Wealth Management Client Assets	$1.1 trillion	Q3 2025
Branded Financial Advisors (U.S.)	10,427	Q3 2025
Columbia Threadneedle AUM/A	$714 billion (Assets under management & advisement)	General figure, check latest filing for precise split

The core of the business, Advice & Wealth Management, is squarely aimed at the affluent and high-net-worth space. You're targeting households with investable assets in the $500K-$5M range, which Ameriprise Financial, Inc. identifies as a key market opportunity. This segment relies heavily on the firm's network of advisors-they had 10,427 branded advisors in the U.S. as of the third quarter of 2025, helping drive productivity that reached $1.1 million per advisor on a trailing 12-month basis in Q3 2025. That focus on the Mass Affluent and High Net Worth individuals is defintely where the bulk of the advice revenue comes from.

Globally, the institutional side is managed through Columbia Threadneedle Investments. This group serves large pools of capital, including pension funds, endowments, foundations, and financial institutions. For context, the Asset Management segment posted adjusted operating net revenues of $906 million in the third quarter of 2025, and they saw inflows of $1.0 billion from a single institutional client in that same quarter. Columbia Threadneedle Investments itself manages hundreds of billions in assets, with figures around $714 billion in assets under management and advisement cited in recent profiles.

The client base is segmented by the service required, which dictates the delivery channel:

• Mass Affluent and High Net Worth individuals (target household range: $500K-$5M)
• Retail clients needing comprehensive financial planning and retirement solutions
• Institutional investors globally, served via Columbia Threadneedle Investments
• Small businesses and corporate clients seeking retirement plan solutions

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the costs Ameriprise Financial, Inc. incurs to run its integrated advice, asset management, and protection businesses. It's a mix of variable costs tied directly to growth and fixed costs supporting the platform.

The largest variable cost component is tied directly to the revenue-generating activities of the advisors. For the third quarter of 2025, Distribution expenses increased by 11%, which the company stated was aligned with Gross Dealer Compensation (GDC) growth. This reflects the cost of compensating the vast network of financial professionals. For Q3 2025, the reported Distribution fees component for Mutual Funds alone was $227 million.

The firm is actively managing its overhead through efficiency drives. General and administrative (G&A) expenses saw a reported 3% improvement in Q3 2025, a direct result of ongoing firm-wide operational transformation initiatives aimed at future profitability. However, the GAAP reported G&A expense for Q3 2025 was $439 million, which was up 5% from the prior year, primarily due to volume and growth-related expenses.

Ameriprise Financial, Inc. continues to make substantial outlays to maintain and advance its platform. This includes significant investment in technology and operational transformation, which is noted as a key area for continued investment to support growth initiatives and drive productivity. While a specific investment dollar amount isn't broken out separately from operating expenses, the focus on operational transformation is a clear cost driver.

Costs related to the corporate balance sheet are also present. For Q3 2025, the reported Interest and debt expense related to corporate financing was $14 million.

The table below summarizes the key expense line items for the third quarter of 2025 compared to the prior year, focusing on the major reported categories:

Expense Category (GAAP)	Q3 2025 Amount (in millions)	Q3 2024 Amount (in millions)	Year-over-Year Change
Distribution expenses	Not explicitly stated as total, but Mutual Fund component was $227 million	Not explicitly stated as total	Increased 11%
Interest and debt expense	$14 million	$9 million	Increased 56%
General and administrative expenses	$439 million	$419 million	Increased 5%

Costs associated with underwriting and regulatory compliance are inherent to operating in the financial services sector. While specific, isolated dollar amounts for 2025 compliance costs aren't detailed in the top-line results, the firm's reporting structure suggests these are embedded within G&A or other operational expenses. For instance, prior period metrics have excluded specific regulatory accruals, indicating that such costs are a material, managed consideration.

The overall cost management strategy involves balancing these necessary expenditures with growth. You can see this in the following breakdown of key expense drivers mentioned in the context of Q3 2025 results:

• Advisor compensation increase aligned with GDC growth (part of the 11% Distribution expense rise).
• Benefits from strategic initiatives driving G&A expense improvement.
• Adjusted operating expenses overall increased by 1%, showing tight control despite growth investments.
• The firm's focus on operational transformation is a sustained investment cost.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Ameriprise Financial, Inc. (AMP) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Ameriprise Financial, Inc. (AMP) brings in money as of late 2025, based on their latest reported figures. Honestly, it's a mix of asset-based fees, transactional earnings, and insurance charges, which is typical for a diversified financial services firm.

The Advice & Wealth Management (AWM) segment remains the primary engine. This revenue comes from fees charged to clients for ongoing management and financial advice, often through wrap fee programs. The Asset Management arm, which includes Columbia Threadneedle Investments, generates revenue primarily through asset management fees based on assets under management (AUM).

Here's a quick look at the key revenue stream numbers from the third quarter of 2025:

Revenue Stream Component	Q3 2025 Financial Amount
Management and Financial Advice Fees (AWM Net Revenues)	$3.0 billion
Asset Management Fees (Columbia Threadneedle Adjusted Operating Net Revenues)	$906 million
Premiums/Contract Charges (Retirement & Protection Solutions Sales)	$1.4 billion
Transactional Activity Growth (Year-over-Year)	4%
Client Cash Balances (Stable Sweep Balances)	$27.1 billion

The overall adjusted operating net revenues for the firm in Q3 2025 hit $4.7 billion, marking a 9% increase year-over-year, largely fueled by asset growth across the board.

Drilling down into the components that feed these streams, you see several specific drivers:

• Management and financial advice fees are directly tied to AWM Total Client Assets, which reached $1.14 trillion, up 11% year-over-year.
• Asset management fees are supported by total Assets Under Management and Advisement reaching a record $1.7 trillion firmwide.
• Distribution fees and transactional activity commissions are reflected in the 4% increase in transactional activity compared to the prior year.
• Net investment income is influenced by client cash balances, which remained stable at $27.1 billion in the wealth segment, though the net investment income itself saw expected pressure as rates eased.

The Retirement & Protection Solutions segment contributes through premiums, policy charges, and contract charges from its insurance and annuities business. For Q3 2025, this segment reported sales of $1.4 billion, with pretax adjusted operating earnings, excluding unlocking impacts, at $200 million.