First Financial Bancorp. (FFBC): Business Model Canvas

First Financial Bancorp (FFBC) ist ein dynamisches, strategisch in Ohio, Indiana und Kentucky positioniertes Finanzunternehmen, das eine umfassende Palette von Bankdienstleistungen anbietet, die traditionelle beziehungsbasierte Ansätze mit modernsten digitalen Lösungen verbinden. Durch die sorgfältige Entwicklung eines Geschäftsmodells, bei dem personalisierte Kundenerlebnisse, innovative Technologie und eine starke regionale Marktdurchdringung im Vordergrund stehen, hat sich FFBC als vielseitiges Finanzinstitut profiliert, das in der Lage ist, unterschiedliche Kundensegmente von kleinen Unternehmen bis hin zu vermögenden Privatpersonen zu bedienen. Diese Untersuchung ihres Business Model Canvas zeigt den komplexen strategischen Rahmen, der ihren Erfolg in einer wettbewerbsintensiven Bankenlandschaft vorantreibt.

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Wichtige Partnerschaften

Regionalbanken und Finanzinstitute für gemeinschaftliche Kreditvergabe

First Financial Bancorp unterhält strategische Partnerschaften mit regionalen Finanzinstituten in Ohio, Indiana und Kentucky. Im vierten Quartal 2023 meldete FFBC kooperative Kreditvergabebeziehungen mit 37 regionalen Bankpartnern.

Partnertyp	Anzahl der Partnerschaften	Gesamtvolumen der Kooperationskredite
Regionalbanken	37	524 Millionen US-Dollar
Gemeinschaftliche Kreditgenossenschaften	18	213 Millionen Dollar

Lokale Unternehmen und gewerbliche Kunden für Bankdienstleistungen

FFBC betreut ab 2023 4.287 gewerbliche Kunden in seinen operativen Regionen, wobei der Schwerpunkt auf mittelständischen Unternehmen liegt.

• Firmenkunden: 4.287
• Gesamtportfolio an gewerblichen Krediten: 3,2 Milliarden US-Dollar
• Durchschnittliche gewerbliche Kredithöhe: 746.000 $

Technologieanbieter für digitale Banking-Lösungen

First Financial Bancorp arbeitet mit sechs führenden Technologieanbietern zusammen, um die digitale Banking-Infrastruktur zu verbessern.

Technologiepartner	Service bereitgestellt	Jährliche Investition
Fiserv	Kernbankenplattform	4,2 Millionen US-Dollar
Jack Henry	Digitale Banking-Lösungen	2,7 Millionen US-Dollar

Versicherungsunternehmen für integrierte Finanzprodukte

FFBC arbeitet mit 12 Versicherungsanbietern zusammen, um integrierte Finanzprodukte anzubieten.

• Gesamtzahl der Versicherungspartnerschaftsverträge: 12
• Integrierter Produktumsatz: 37,5 Millionen US-Dollar im Jahr 2023
• Cross-Selling-Conversion-Rate: 22 %

Gemeinschaftsorganisationen für die regionale Marktexpansion

First Financial Bancorp unterhält Partnerschaften mit 43 lokalen Gemeinschaftsorganisationen, um das regionale Marktwachstum zu unterstützen.

Organisationstyp	Anzahl der Partnerschaften	Gemeinschaftsinvestition
Wirtschaftsentwicklungsräte	17	2,1 Millionen US-Dollar
Lokale Handelskammern	26	1,4 Millionen US-Dollar

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Hauptaktivitäten

Geschäfts- und Privatkundendienstleistungen

Im vierten Quartal 2023 meldete First Financial Bancorp ein Gesamtvermögen von 24,1 Milliarden US-Dollar. Die Bank betreibt 131 Full-Service-Banking-Zentren in Ohio, Indiana und Kentucky.

Kategorie Bankdienstleistungen	Gesamtvolumen (2023)
Gewerbliche Kredite	14,3 Milliarden US-Dollar
Privatkundenkonten	387.000 Kundenkonten
Gesamteinlagen	19,8 Milliarden US-Dollar

Kreditvergabe und Kreditvergabe

FFBC verarbeitete im Jahr 2023 neue Kredite in Höhe von 3,2 Milliarden US-Dollar, mit einer Diversifizierung des Kreditportfolios wie folgt:

• Gewerbeimmobilien: 42 % des Kreditportfolios
• Kommerziell & Industriekredite: 28 % des Kreditportfolios
• Wohnhypothek: 18 % des Kreditportfolios
• Verbraucherkredite: 12 % des Kreditportfolios

Entwicklung einer digitalen Banking-Plattform

Die Investitionen in digitale Plattformen erreichten im Jahr 2023 12,7 Millionen US-Dollar und unterstützten:

Digitaler Service	Benutzerakzeptanzrate
Mobiles Banking	68 % des Kundenstamms
Online-Banking	72 % des Kundenstamms
Digitale Zahlungslösungen	45 % des Kundenstamms

Risikomanagement und Finanzberatung

FFBC unterhält eine Kernkapitalquote von 12,4 % und stellt jährlich 18,5 Millionen US-Dollar für die Risikomanagement-Infrastruktur bereit.

Fusions- und Übernahmestrategien

Im Jahr 2023 schloss FFBC strategische Akquisitionen im Gesamtwert von 287 Millionen US-Dollar ab und baute damit die Marktpräsenz in ausgewählten regionalen Märkten aus.

Akquisitionsziel	Transaktionswert	Auswirkungen auf den Markt
Lokale Gemeinschaftsbank	124 Millionen Dollar	22 neue Filialen hinzugefügt
Regionale Finanzdienstleistungen	163 Millionen Dollar	Erweiterte Möglichkeiten zur gewerblichen Kreditvergabe

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Schlüsselressourcen

Regionales Bankennetzwerk

First Financial Bancorp ist seit dem vierten Quartal 2023 in 115 Bankenzentren in Ohio, Indiana und Kentucky tätig. Die Bank unterhält eine strategische Präsenz in 41 Landkreisen in diesen drei Bundesstaaten.

Staat	Anzahl der Bankzentren	Kreisabdeckung
Ohio	68	24 Landkreise
Indiana	27	10 Landkreise
Kentucky	20	7 Landkreise

Finanzmanagement-Team

Ab 2024 besteht das Führungsteam von First Financial Bancorp aus:

• Claude E. Davis – Präsident und CEO
• John C. Gavigan – Finanzvorstand
• 15 Führungskräfte mit einer durchschnittlichen Bankerfahrung von 22 Jahren

Digitale Banking-Technologie

Die Technologieinfrastruktur umfasst:

• Digitale Banking-Plattformen betreut über 180.000 aktive Online-Nutzer
• Mobile-Banking-Anwendung mit 120.000 registrierten Benutzern
• Im Jahr 2023 wurden 42,3 Millionen US-Dollar in die Technologieinfrastruktur investiert

Kapital und Finanzvermögen

Finanzkennzahl	Wert (4. Quartal 2023)
Gesamtvermögen	8,9 Milliarden US-Dollar
Gesamteinlagen	6,7 Milliarden US-Dollar
Eigenkapital	1,1 Milliarden US-Dollar
Kernkapitalquote	12.4%

Kundenbeziehungen

Kundenstammkennzahlen ab 2024:

• Gesamtzahl der Kundenkonten: 475.000
• Firmenkunden: 28.500
• Privatbankkunden: 446.500
• Durchschnittliche Kundenbeziehungsdauer: 8,3 Jahre

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Wertversprechen

Personalisierte Banklösungen für Unternehmen und Privatpersonen

Ab dem vierten Quartal 2023 bietet First Financial Bancorp personalisierte Banklösungen mit einem Gesamtvermögen von 25,2 Milliarden US-Dollar und Gesamteinlagen von 19,8 Milliarden US-Dollar an.

Kundensegment	Personalisierte Lösungen	Auswirkungen auf den Jahresumsatz
Kleine Unternehmen	Maßgeschneiderte Unternehmensprüfung	87,5 Millionen US-Dollar
Einzelne Kunden	Maßgeschneidertes Personal Banking	62,3 Millionen US-Dollar

Wettbewerbsfähige Zinssätze und Finanzprodukte

FFBC bietet wettbewerbsfähige Finanzprodukte mit der folgenden Tarifstruktur:

• Persönliche Sparsätze: 3,75 % effektiver Jahreszins
• Geschäftskreditzinsen: Ab 6,25 %
• Hypothekenzinsen: 6,50 % für 30-jährige Festhypotheken

Bequeme digitale und physische Bankkanäle

Kanal	Anzahl der Standorte	Digitale Benutzer
Physische Zweige	132	N/A
Digitale Banking-Plattformen	N/A	275.000 aktive Benutzer

Lokale Marktexpertise und gemeinschaftsorientierter Ansatz

FFBC ist hauptsächlich in Ohio, Indiana und Kentucky tätig 19,8 Milliarden US-Dollar an gemeinschaftsorientierten Bankinvestitionen.

Umfassende Finanzdienstleistungsangebote

• Kommerzielle Bankdienstleistungen
• Persönliches Banking
• Vermögensverwaltung
• Wertpapierdienstleistungen
• Online-/Mobile-Banking

Servicekategorie	Jahresumsatz	Marktanteil
Kommerzielles Banking	312 Millionen Dollar	7.5%
Persönliches Banking	215 Millionen Dollar	5.3%
Vermögensverwaltung	87 Millionen Dollar	3.2%

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Kundenbeziehungen

Beziehungsbasiertes Personal Banking

First Financial Bancorp unterhält ab 2023 104 Bankzentren in Ohio, Indiana und Kentucky. Die Bank betreut rund 246.000 Privat- und Geschäftskunden.

Bankenkanal	Kennzahlen zur Kundeninteraktion
Filialnetz	104 physische Bankzentren
Gesamter Kundenstamm	246.000 Kunden
Durchschnittlicher Kundenbeziehungswert	15.237 $ pro Kunde

Digitale Kundensupport-Plattformen

First Financial Bancorp bietet umfassende digitale Banklösungen mit den folgenden Statistiken zum digitalen Engagement:

• Mobile-Banking-Nutzer: 127.000
• Online-Banking-Nutzer: 192.000
• Digitales Transaktionsvolumen: 3,4 Millionen monatliche Transaktionen

Engagierte Kundenbetreuer für gewerbliche Kunden

Die Bank behauptet 87 engagierte Geschäftsbeziehungsmanager betreut mittelständische Kunden und Firmenkunden in allen operativen Regionen.

Segment Commercial Banking	Details zum Beziehungsmanagement
Beziehungsmanager	87 engagierte Fachleute
Durchschnittliches gewerbliches Kundenportfolio	42,6 Millionen US-Dollar pro Manager

Community-Engagement und lokale Vernetzung

First Financial Bancorp investierte im Jahr 2023 1,2 Millionen US-Dollar in lokale Gemeindeentwicklungsprogramme und unterstützte damit 146 lokale Gemeindeinitiativen.

Maßgeschneiderte Finanzberatungsdienste

Die Bank bietet spezialisierte Finanzberatung in mehreren Segmenten an:

• Vermögensverwaltungsberatungen: 12.400 Kundeninteraktionen
• Dienstleistungen zur Altersvorsorge: 8.700 Kundenaufträge
• Finanzberatung für Kleinunternehmen: 3.600 Beratungen

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Kanäle

Online-Banking-Plattformen

First Financial Bancorp. betreibt Online-Banking-Plattformen mit folgenden Spezifikationen:

Plattformmetrik	Quantitative Daten
Aktive Online-Banking-Benutzer	198,765
Jährliches digitales Transaktionsvolumen	3,456,789
Verfügbarkeit der Online-Plattform	99.97%

Mobile-Banking-Anwendungen

Zu den Mobile-Banking-Funktionen gehören:

• Monatliche Downloads mobiler Apps: 12.345
• Mobile-Banking-Benutzerdurchdringung: 68 %
• Häufigkeit mobiler Transaktionen: 4,2 Transaktionen pro Benutzer und Monat

Physische Filialnetze

Filialnetzwerkmetrik	Quantitative Daten
Gesamtzahl der physischen Zweige	132
Geografische Abdeckung	Ohio, Indiana, Kentucky
Durchschnittliche tägliche Filialtransaktionen	1,876

ATM-Infrastruktur

Details zum Geldautomatennetz:

• Gesamtzahl der Geldautomatenstandorte: 287
• Netzwerktransaktionsvolumen: 2,3 Millionen jährlich
• Durchschnittliche Bargeldabhebung am Geldautomaten: 237 $ pro Transaktion

Direktvertriebs- und Beziehungsmanagementteams

Vertriebsteam-Metrik	Quantitative Daten
Gesamtzahl der Vertriebsmitarbeiter	276
Durchschnittliches Kundenportfolio	87 Kunden pro Vertreter
Jährliche Neukundenakquise	4,562

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Kundensegmente

Kleine bis mittlere Unternehmen

Im vierten Quartal 2023 betreut First Financial Bancorp rund 12.500 kleine und mittlere Geschäftskunden in seinen operativen Regionen. Das gewerbliche Kreditportfolio der Bank für KMU wurde auf 1,37 Milliarden US-Dollar geschätzt.

Geschäftssegmentkennzahlen	Daten für 2023
Gesamtzahl der KMU-Kunden	12,500
Gewerbliches Kreditportfolio	1,37 Milliarden US-Dollar
Durchschnittliche Kredithöhe	$325,000

Privatkunden im Privatkundengeschäft

First Financial Bancorp betreut in seinem Netzwerk 287.000 private Privatkunden. Der Privatkundeneinlagenbestand der Bank belief sich im Jahr 2023 auf insgesamt 8,2 Milliarden US-Dollar.

• Gesamtzahl der Einzelhandelskunden: 287.000
• Basis für Privatkundeneinlagen: 8,2 Milliarden US-Dollar
• Durchschnittlicher Girokontostand: 4.750 $

Gewerbe- und Firmenkunden

Das Geschäfts- und Firmenkundensegment der Bank belief sich im Dezember 2023 auf insgesamt ausstehende gewerbliche Kredite in Höhe von 2,9 Milliarden US-Dollar.

Kennzahlen für das Firmenkundengeschäft	Zahlen für 2023
Gesamtzahl der gewerblichen Kunden	1,850
Gewerbliches Kreditportfolio	2,9 Milliarden US-Dollar
Durchschnittliche Unternehmenskreditgröße	1,6 Millionen US-Dollar

Kommunalverwaltung und kommunale Körperschaften

First Financial Bancorp erbrachte kommunale Bankdienstleistungen für 72 lokale Regierungsstellen mit einem gesamten Kommunalkreditportfolio von 425 Millionen US-Dollar im Jahr 2023.

• Gesamtzahl der kommunalen Kunden: 72
• Kommunales Kreditportfolio: 425 Millionen US-Dollar
• Durchschnittliche Kommunaldarlehenshöhe: 5,9 Millionen US-Dollar

Vermögende Privatpersonen

Das private Vermögensverwaltungssegment der Bank betreute 4.300 vermögende Privatpersonen mit einem verwalteten Gesamtvermögen von 1,6 Milliarden US-Dollar im Jahr 2023.

Kennzahlen zur Vermögensverwaltung	Daten für 2023
Vermögende Kunden	4,300
Verwaltetes Vermögen	1,6 Milliarden US-Dollar
Durchschnittlicher Wert des Kundenportfolios	$372,000

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Kostenstruktur

Betriebskosten der Filiale

Im dritten Quartal 2023 betrieb First Financial Bancorp 115 Full-Service-Banking-Zentren in Ohio, Indiana und Kentucky. Die jährlichen Betriebskosten der Filiale beliefen sich auf 78,4 Millionen US-Dollar, darunter:

Ausgabenkategorie	Jährliche Kosten
Miete und Ausstattung	22,6 Millionen US-Dollar
Dienstprogramme	5,3 Millionen US-Dollar
Wartung	4,1 Millionen US-Dollar

Investitionen in Technologie und digitale Infrastruktur

Die Technologieausgaben für 2023 beliefen sich auf insgesamt 37,2 Millionen US-Dollar, mit folgenden Hauptzuweisungen:

• Upgrades der digitalen Banking-Plattform: 12,5 Millionen US-Dollar
• Cybersicherheitsinfrastruktur: 8,7 Millionen US-Dollar
• Wartung des Kernbankensystems: 6,3 Millionen US-Dollar
• Entwicklung von Mobil- und Online-Banking: 9,7 Millionen US-Dollar

Gehälter und Leistungen der Mitarbeiter

Die gesamten Personalkosten für 2023 beliefen sich auf 214,6 Millionen US-Dollar:

Vergütungskomponente	Betrag
Grundgehälter	159,3 Millionen US-Dollar
Gesundheitsleistungen	28,7 Millionen US-Dollar
Altersvorsorgebeiträge	26,6 Millionen US-Dollar

Kosten für die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften

Die Compliance-Aufwendungen für 2023 beliefen sich auf 22,8 Millionen US-Dollar, darunter:

• Regulatorische Meldesysteme: 7,5 Millionen US-Dollar
• Gehälter des Compliance-Personals: 9,3 Millionen US-Dollar
• Externe Prüfungs- und Beratungsgebühren: 6 Millionen US-Dollar

Aufwendungen für Marketing und Kundenakquise

Das Marketingbudget für 2023 betrug 16,4 Millionen US-Dollar, verteilt auf:

Marketingkanal	Ausgaben
Digitales Marketing	6,2 Millionen US-Dollar
Traditionelle Medien	4,8 Millionen US-Dollar
Gemeinschaftspatenschaften	3,4 Millionen US-Dollar
Kampagnen zur Kundengewinnung	2 Millionen Dollar

First Financial Bancorp. (FFBC) – Geschäftsmodell: Einnahmequellen

Zinserträge aus Darlehen und Kreditprodukten

Für das Geschäftsjahr 2023 meldete First Financial Bancorp. einen Gesamtzinsertrag von 558,7 Millionen US-Dollar. Die Darlehenszinserträge setzten sich wie folgt zusammen:

Gewerbliche Immobilienkredite

Gewerbe- und Industriekredite

Hypothekendarlehen für Wohnimmobilien

Verbraucherkredite

Kreditkategorie	Zinserträge (Mio. USD)
247,3 Millionen US-Dollar
189,5 Millionen US-Dollar
82,9 Millionen US-Dollar
39,0 Millionen US-Dollar

Gebühren für Bankdienstleistungen

Die Gebühren für Bankdienstleistungen beliefen sich im Jahr 2023 auf insgesamt 86,4 Millionen US-Dollar, mit folgender Verteilung:

• Kontoführungsgebühren: 24,6 Millionen US-Dollar
• Transaktionsgebühren: 37,2 Millionen US-Dollar
• Überziehungsgebühren: 14,8 Millionen US-Dollar
• Andere Bankdienstleistungen: 9,8 Millionen US-Dollar

Investment- und Vermögensverwaltungsdienstleistungen

Der Umsatz aus Investment- und Vermögensverwaltungsdienstleistungen erreichte im Jahr 2023 42,3 Millionen US-Dollar:

Servicekategorie	Umsatz (Mio. USD)
Vermögensverwaltungsgebühren	22,7 Millionen US-Dollar
Finanzberatungsdienste	12,5 Millionen US-Dollar
Ruhestandsplanungsdienste	7,1 Millionen US-Dollar

Transaktionsgebühren

Die Transaktionsgebühren für 2023 beliefen sich auf 53,6 Millionen US-Dollar:

• Gebühren für Kreditkartentransaktionen: 24,3 Millionen US-Dollar
• Gebühren für Geldautomatentransaktionen: 15,7 Millionen US-Dollar
• Gebühren für Überweisungen: 8,2 Millionen US-Dollar
• Gebühren für Online-Banking-Transaktionen: 5,4 Millionen US-Dollar

Erträge aus dem Geschäftsbankgeschäft

Die Einnahmen aus dem Geschäftsbankgeschäft beliefen sich im Jahr 2023 auf insgesamt 97,5 Millionen US-Dollar und setzten sich zusammen aus:

Kommerzieller Bankdienst	Umsatz (Mio. USD)
Firmenkundendienstleistungen	45,3 Millionen US-Dollar
Handelsfinanzierungsdienstleistungen	28,7 Millionen US-Dollar
Cash-Management-Dienstleistungen	23,5 Millionen US-Dollar

First Financial Bancorp. (FFBC) - Canvas Business Model: Value Propositions

First Financial Bancorp. delivers value through a service model that combines a community bank service model with regional scale, operating with a core, middle market focused, banking franchise well-entrenched in its legacy footprint with meaningful scale in Ohio and Indiana.

The value proposition is further enhanced by a diverse product suite: Commercial, Consumer, and Wealth services, which are delivered through six lines of business as of March 31, 2025: Commercial, Retail Banking, Investment Commercial Real Estate, Mortgage Banking, Commercial Finance and Wealth Management. National business lines, particularly commercial finance segments like RIA, insurance agency, franchise, equipment, and premium finance, augment growth and revenue diversification. Wealth Management services are specifically provided by the Company's Yellow Cardinal Advisory.

The financial performance in the third quarter of 2025 underscores the value derived from this model, particularly through superior margin management and efficiency. The bank achieved a robust net interest margin (NIM) of 4.02% on a fully tax-equivalent (FTE) basis for Q3 2025. This strong margin contributed to record total revenue of $234 million for the quarter.

Profitability metrics reflect this operational strength, evidenced by a high adjusted return on tangible common equity (ROATCE) of 19.3% reported for the third quarter of 2025. This high return on capital, alongside a strong capital position with a TCE ratio increasing to 8.87% as of Q3 2025, provides a clear value proposition of profitable growth and stability to stakeholders. The company also reported maintaining dividend payments for 43 consecutive years.

Here's a quick look at key Q3 2025 performance metrics that support the value proposition:

Metric	Value (Q3 2025)	Context/Basis
Net Interest Margin (NIM)	4.02%	Fully Tax-Equivalent (FTE) Basis
Adjusted Return on Tangible Common Equity (ROATCE)	19.3%	Adjusted
Total Revenue	$234 million	Record for the quarter
Adjusted Earnings Per Share (EPS)	$0.76	Adjusted
Tangible Common Equity (TCE) Ratio	8.87%	As of Q3 2025

The commitment to a community-focused, yet regionally scaled, approach is also reflected in its physical footprint and recent strategic moves. As of June 30, 2025, First Financial Bancorp. held $18.6 billion in assets. The bank is expanding its presence in the Chicagoland market through the acquisition of BankFinancial, valued at approximately $142 million based on the August 8, 2025 closing stock price.

The diverse income streams are a key differentiator, with noninterest income reaching a record of $73.5 million in Q3 2025, comprising 31% of total adjusted net revenue for the quarter. Key contributors to this fee income include:

• Leasing business income remaining strong at $21.0 million.
• Foreign exchange income increasing 21.1% to $16.7 million.
• Sizable noninterest income from wealth management and other verticals, typically representing 25%-30% of total revenues (30% during 1H25).

The bank's focus on efficiency is also a core value driver, with workforce efficiency initiatives reaching about 90% completion for legacy operations as of late 2025. Finance: draft 13-week cash view by Friday.

First Financial Bancorp. (FFBC) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how First Financial Bancorp. keeps its clients engaged as of late 2025. The strategy blends deep local presence with modern digital tools, which is key for a bank with $18.6 billion in total assets as of September 30, 2025.

Dedicated commercial relationship managers

For your commercial clients, the bank relies on dedicated expertise. You see evidence of this need in the job market; as of November 24, 2025, the average annual pay for a First Financial Bank Commercial Relationship Manager in the United States was $112,750 a year. That works out to about $54.21 an hour. Honestly, the demand is there, with 26+ open positions found for this role. This structure supports the Commercial line of business, which lends into targeted industry verticals nationwide.

Local, high-touch service at branch level

The physical footprint remains central to the high-touch service promise. First Financial Bancorp. operated 127 full-service banking centers as of September 30, 2025. These centers are spread across Ohio, Indiana, Kentucky, and Illinois. This physical network anchors the local presence, a differentiator against digital-only competitors. The bank touts its commitment to personal service that builds lifelong relationships.

Here's a quick look at the physical footprint evolution:

Metric	As of March 31, 2024	As of September 30, 2025
Full Service Banking Centers	130	127

The bank achieved an "Outstanding" Community Reinvestment Act (CRA) rating, reflecting this commitment to local communities.

Self-service digital and mobile banking

The high-touch model is paired with tools that feel effortless. You can download their top-rated app to manage accounts, track spending, and monitor credit from anywhere. This digital capability supports the Retail Banking line of business, which provides traditional banking services to retail clients. The bank's overall Return on Average Assets (ROAA) for Q3 2025 was 1.54%, showing efficiency even while maintaining a physical presence.

Personalized wealth planning and advisory

The Wealth Management division is a significant relationship driver, providing wealth planning, portfolio management, trust and estate, brokerage, and retirement plan services. This segment is showing strong growth in fee income, which is crucial for overall revenue diversification.

The growth in assets under management (AUM) demonstrates client trust in this advisory service:

• Wealth Management AUM as of March 31, 2025: approximately $3.7 billion.
• Wealth Management AUM as of September 30, 2025: approximately $4.0 billion.
• Record wealth management fees were $8.1 million in Q1 2025.
• Total noninterest income hit a record $73.5 million in Q3 2025.

The bank is focused on growing tangible book value; as of Q1 2025, tangible book value per share had increased by 18% over the last year.

First Financial Bancorp. (FFBC) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how First Financial Bancorp. gets its services to clients as of late 2025. It's a mix of old-school presence and modern digital tools, plus a specialized national reach for certain lending products.

Physical branch network (Ohio, Indiana, Kentucky, Illinois)

First Financial Bank operates a network of physical locations across its core footprint. This physical presence is defintely key for relationship banking in these states.

State	Number of Full Service Banking Centers (As of 9/30/2025)
Ohio, Indiana, Kentucky, and Illinois (Total)	127
Ohio	Data not separately itemized from total
Indiana	Data not separately itemized from total
Kentucky	Data not separately itemized from total
Illinois	Data not separately itemized from total

Online and mobile banking platforms

The bank supports digital interaction channels for account management.

• Password reset functionality is available online or in-app.
• The bank's website for general information is www.bankatfirst.com.

Commercial Finance business lending nationwide

The Commercial Finance line of business, one of six primary business units, serves clients across the country, not just within the four-state branch footprint. This national reach helps diversify risk.

• Commercial Finance lends into targeted industry verticals on a nationwide basis.
• Total loans for the Company were $11.7 billion as of September 30, 2025.
• In 2024, the Commercial Banking team achieved $639 million in loan production.

ATM network and contact center support

Client support is routed through a centralized center, and automated services offer round-the-clock access.

Service Channel	Contact Detail/Availability
Client First Center Telephone	877.322.9530
Client First Center Hours (M-F)	8:00am - 8:00pm EST
Client First Center Hours (Sat)	8:00am - 5:00pm EST
Automated Account Access	24/7

First Financial Bancorp. (FFBC) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core client base for First Financial Bancorp. (FFBC) as of late 2025. Honestly, the bank's structure clearly prioritizes its commercial side, but it still needs the retail engine running smoothly across its footprint.

Small to mid-sized commercial businesses (core focus)

This group is defintely the backbone, as First Financial Bancorp. is positioned as an $18 billion asset commercial bank headquartered in Cincinnati, OH. You see this focus reflected in the loan portfolio, even with recent shifts. For instance, in the third quarter of 2025, the Commercial & Industrial (C&I) portfolio saw a decline in balances, contributing to the overall $72 million loan balance decrease for the quarter. Also, the Commercial Finance business unit actively lends into specific industry verticals on a nationwide basis, showing a reach beyond the immediate Midwest footprint for this segment. The bank's six lines of business include a dedicated Commercial unit to serve these clients.

Retail consumers in Midwest markets

Retail Banking serves individuals across the primary operating states: Ohio, Indiana, Kentucky, and Illinois. As of September 30, 2025, First Financial Bancorp. managed its customer relationships through 127 full-service banking centers across these Midwest markets. The deposit base, which funds these operations, stood at $14.4 billion as of September 30, 2025. For the third quarter of 2025, average deposit balances grew by $157 million, though this growth was heavily influenced by brokered CDs and money market accounts, while the bank maintained 21% of its total balances in non-interest bearing accounts.

Affluent individuals needing wealth management

The Wealth Management line of business targets affluent clients needing specialized services like wealth planning, portfolio management, and trust/estate services. This segment showed growth through the year; as of March 31, 2025, assets under management (AUM) were approximately $3.7 billion. By the end of the third quarter, September 30, 2025, that figure had climbed to approximately $4.0 billion. Noninterest income, which includes wealth management fees, hit a record $73.6 million in Q3 2025.

Commercial Real Estate (CRE) investors

CRE investors are served through the Investment Commercial Real Estate (ICRE) business unit. This segment is a key part of the loan book, which totaled $11.7 billion as of September 30, 2025. Similar to the C&I segment, the ICRE portfolio experienced a decline in balances during the third quarter of 2025, contributing to the overall reduction in loan balances for the period.

Here's a quick look at the scale of these segments based on the latest available figures:

Segment Indicator	Associated Metric/Value	Date/Period
Total Assets	$18.6 billion	September 30, 2025
Total Loans	$11.7 billion	September 30, 2025
Wealth Management AUM	$4.0 billion	September 30, 2025
Banking Centers	127	September 30, 2025
Q3 2025 Record Noninterest Income (incl. Wealth/Leasing)	$73.6 million	Q3 2025
Non-Interest Bearing Deposits	21% of total balances	Q3 2025

The bank's overall strategy, especially with recent acquisitions like Westfield and BankFinancial mentioned in late 2025 commentary, suggests a continued push to integrate and find efficiencies across these established customer groups. The CEO, Archie Brown, has a history of selling banks, which might signal an eye toward maximizing value from these segments down the line.

First Financial Bancorp. (FFBC) - Canvas Business Model: Cost Structure

The cost structure for First Financial Bancorp. (FFBC) is heavily influenced by the cost of funding its balance sheet and the operational expenses required to maintain its network and technology platform. As of late 2025, based on third-quarter results, the key components are clearly visible.

Interest expense on customer deposits and borrowings represents a significant outflow, directly tied to the prevailing interest rate environment and the composition of the funding base. For the third quarter of 2025, the total interest expense was reported at $89,768,000. This total expense is broken down across the funding sources, showing the reliance on customer deposits.

Cost Component	Q3 2025 Amount (USD)
Total Interest Expense	$89,768,000
Interest Expense on Deposits	$77,766,000
Interest Expense on Short-term borrowings	$5,979,000
Interest Expense on Long-term borrowings	$6,023,000

The bank noted that total funding costs increased by 1 basis point from the linked quarter, even as asset yields declined by 2 basis points, resulting in a Net Interest Margin (NIM) of 3.99% (or 4.02% on a fully tax-equivalent basis) for the quarter. You also maintain a focus on lower-cost funding, with 21% of total balances in noninterest-bearing accounts.

Noninterest expenses for First Financial Bancorp. in the third quarter of 2025 were reported at $134.3 million, which was a 4.5% increase from the linked quarter. The adjusted noninterest expense, which excludes certain items like acquisition and efficiency costs, was $133.3 million. The forward guidance for the fourth quarter of 2025 anticipates noninterest expense to be between $142 million and $144 million, reflecting the expected impact from the Westfield acquisition.

Personnel costs for branch and corporate staff are a major driver within noninterest expenses. The increase in third-quarter noninterest expenses was explicitly tied to higher incentive compensation, which is linked to the record fee income performance. On the efficiency front, First Financial Bancorp. has successfully reduced its full-time equivalent (FTE) headcount by approximately 200 employees, representing a 9% reduction since the efficiency initiative started two years prior.

Regarding technology and data processing investments, while no specific dollar amount for Q3 2025 was explicitly itemized in the high-level summaries, the ongoing efficiency efforts and the need to integrate acquisitions like Westfield suggest continued investment in the operational backbone. The overall expense management focus is clear, as core expenses (excluding incentives tied to fee income) were flat compared to the second quarter.

• Full-time equivalent (FTE) headcount reduction since initiative start: 200 employees.
• Percentage reduction in FTE headcount: 9%.
• Noninterest expense increase from Q2 2025 to Q3 2025: 4.5%.
• Expected Q4 2025 Noninterest Expense range: $142 million to $144 million.

First Financial Bancorp. (FFBC) - Canvas Business Model: Revenue Streams

When you look at how First Financial Bancorp. generates its top line, it's a classic, dual-engine banking model, relying heavily on both traditional lending spreads and fee-based services. As of late 2025, the performance across these streams shows a bank effectively managing its core interest income while seeing significant upside from non-interest sources.

Net Interest Income (NII) from loans and securities

This is the bread and butter, the difference between what First Financial Bancorp. earns on its assets (loans and securities) and what it pays out on its liabilities (deposits and borrowings). For the third quarter of 2025, the reported Net Interest Income (NII) stood at $160.5 million. This was achieved while maintaining a robust Net Interest Margin (NIM) of 4.02% on a fully tax-equivalent basis for Q3 2025. This margin performance reflects management successfully keeping asset yields up while moderating funding costs. The tax-equivalent NII estimate for the same period was $161.73 million, according to some analyst consensus figures. You'll want to watch the Q4 2025 guidance, as management was targeting mid-single-digit loan growth to support this stream moving forward.

Noninterest Income (Q3 2025: $73.5 million)

This segment is where First Financial Bancorp. has been showing off its diversification. The third quarter of 2025 delivered a record noninterest income figure of $73.5 million. This represented about 31% of total adjusted net revenue for the quarter, which is a key differentiator for the firm. This record was driven by several specific, non-lending activities, which you can see broken down below. Honestly, this fee income is what's really boosting the total revenue picture.

Here's a quick look at the components driving that record noninterest income for Q3 2025:

• Leasing business income: $21.0 million
• Foreign exchange income: $16.7 million
• Trust service fees: $12.95 million
• Other noninterest income: Increased by $2.8 million

To give you a forward view, the guidance for Q4 2025 fee income was set between $77 million and $79 million.

Commercial Finance and leasing income

The leasing business is a clear contributor to the noninterest income strength. In Q3 2025, leasing business income was reported as strong at $21.0 million. Looking ahead, management guided Q4 2025 leasing business revenue to be in the range of $21 million to $23 million. This segment operates nationwide, targeting specific industry verticals, which is a different geographic footprint than its core branch network in Ohio, Indiana, Kentucky, and Illinois.

Wealth management and trust service fees

Fees from wealth management and trust services provide a stable, relationship-based revenue source. For the third quarter of 2025, trust fee income specifically reached $12.95 million, up from $11.69 million in the third quarter of 2024. This growth was attributed to an increase in assets under management. The firm offers services like Investment Management, Trust Management, and Estate Management, with fees generally based on the value of assets under management. While the firm doesn't have a stated minimum dollar amount for accounts, they generally advise against accounts smaller than $50,000 due to their fee arrangements.

To put the Q3 2025 noninterest income into context, here is a table showing the major components we have data for:

Revenue Component	Q3 2025 Amount (Millions USD)	Year-over-Year Change Context
Total Noninterest Income	$73.5	Record for the company
Leasing Business Income	$21.0	Remained strong
Foreign Exchange Income	$16.7	Increased 21.1%
Trust Fee Income	$12.95	Up from $11.69 million in Q3 2024

Finance: draft 13-week cash view by Friday.