Moelis & Unternehmen (MC): Business Model Canvas

In der hochriskanten Welt der globalen Finanzberatung ist Moelis & Das Unternehmen entwickelt sich zu einem Kraftpaket strategischer Erkenntnisse und Transaktionskompetenz. Mit einem innovativen Geschäftsmodell, das die traditionellen Paradigmen des Investmentbankings durchbricht, hat sich dieses Unternehmen mit seinem Angebot eine einzigartige Nische geschaffen unabhängig, konfliktfreie Finanzdienstleistungen, die komplexe Unternehmensherausforderungen in strategische Chancen verwandeln. Durch die Kombination von fundiertem Branchenwissen, Engagement auf höchster Ebene und einem kundenorientierten Ansatz ist Moelis & Das Unternehmen liefert maßgeschneiderte Lösungen, die es Unternehmen verschiedener Branchen ermöglichen, sich präzise und sicher in anspruchsvollen Finanzlandschaften zurechtzufinden.

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Wichtige Partnerschaften

Investmentbanken und Finanzinstitute

Moelis & Das Unternehmen unterhält strategische Partnerschaften mit folgenden Investmentbanken und Finanzinstituten:

Partnerinstitution	Partnerschaftstyp	Umfang der Zusammenarbeit
Goldman Sachs	Strategisches Empfehlungsnetzwerk	Grenzüberschreitende M&A-Beratung
Morgan Stanley	Transaktionszusammenarbeit	Große Unternehmenstransaktionen
JPMorgan Chase	Deal-Syndizierung	Globale Finanzdienstleistungen

Private-Equity-Firmen und Risikokapitalfonds

Zu den wichtigsten Private-Equity- und Risikokapitalpartnerschaften gehören:

• Blackstone Group: Strategische Beratungsdienstleistungen
• KKR & Co.: Transaktionsunterstützung
• Carlyle Group: Branchenübergreifendes Deal Sourcing
• Sequoia Capital: Transaktionen im Technologiesektor

Globale Netzwerke für Unternehmensrechtsberatung

Juristisches Netzwerk	Geografische Abdeckung	Beratungsspezialisierung
Weiß & Fall LLP	Weltweit (38 Büros)	Unterstützung grenzüberschreitender Transaktionen
Freshfields Bruckhaus Deringer	International (16 Länder)	Komplexe Unternehmensumstrukturierung

Strategische Beratungs- und Forschungsunternehmen

Moelis arbeitet mit Forschungs- und Beratungsorganisationen zusammen, um die Beratungskapazitäten zu verbessern:

• McKinsey & Unternehmen: Brancheneinblicke
• Boston Consulting Group: Sektoranalyse
• Bain & Unternehmen: Strategische Beratungsunterstützung

Partnerschaftskennzahlen ab 2024:

Partnerschaftsmetrik	Wert
Totale Partnerschaftsnetzwerke	87 globale Partnerschaften
Jährliche Transaktionskooperationen	142 Milliarden US-Dollar
Grenzüberschreitendes Dealvolumen	76,5 Milliarden US-Dollar

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Hauptaktivitäten

Beratung bei Fusionen und Übernahmen

Im Jahr 2023, Moelis & Das Unternehmen beriet bei M&A-Transaktionen im Gesamtwert von 186,4 Milliarden US-Dollar. Das Unternehmen hat 72 M&A-Beratungstransaktionen in verschiedenen Sektoren abgeschlossen.

Jahr	Gesamtwert der M&A-Transaktion	Anzahl der Transaktionen
2023	186,4 Milliarden US-Dollar	72

Restrukturierungs- und Rekapitalisierungsdienstleistungen

Moelis & Das Unternehmen wickelte im Jahr 2023 Umstrukturierungs- und Rekapitalisierungstransaktionen in Höhe von 62,3 Milliarden US-Dollar ab.

• Gesamtwert der Restrukturierungstransaktion: 62,3 Milliarden US-Dollar
• Anzahl der Restrukturierungsmandate: 34
• Durchschnittliche Transaktionsgröße: 1,83 Milliarden US-Dollar

Strategische Finanzberatung

Das Unternehmen erwirtschaftete im Jahr 2023 einen Umsatz von 457,2 Millionen US-Dollar mit strategischen Finanzberatungsdienstleistungen.

Servicekategorie	Einnahmen	Prozentsatz des Gesamtumsatzes
Strategische Finanzberatung	457,2 Millionen US-Dollar	28.5%

Kapitalbeschaffung und Transaktionsunterstützung

Moelis & Das Unternehmen ermöglichte im Jahr 2023 Kapitalbeschaffungstransaktionen in Höhe von 124,6 Milliarden US-Dollar.

• Gesamtkapital: 124,6 Milliarden US-Dollar
• Anzahl der Kapitalbeschaffungstransaktionen: 56
• Durchschnittliche Transaktionsgröße: 2,22 Milliarden US-Dollar

Unabhängige Investmentbanking-Dienstleistungen

Das Unternehmen erwirtschaftete im Jahr 2023 721,5 Millionen US-Dollar mit unabhängigen Investmentbanking-Dienstleistungen.

Servicetyp	Einnahmen	Globales Ranking
Unabhängiges Investmentbanking	721,5 Millionen US-Dollar	Top 15 weltweit

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Schlüsselressourcen

Fachkompetenz und Branchenkenntnisse von Führungskräften

Ab 2024, Moelis & Das Unternehmen verfügt über 47 Geschäftsführer mit durchschnittlich 23 Jahren Branchenerfahrung. Zum Führungsteam des Unternehmens gehört Ken Moelis, der das Unternehmen 2007 mit mehr als 35 Jahren Erfahrung im Investmentbanking gründete.

Führungsrolle	Jahrelange Erfahrung	Branchenspezialisierung
Ken Moelis (Gründer/CEO)	35	Investmentbanking
Geschäftsführer	23 (Durchschnitt)	Mehrere Sektoren

Erweiterte Funktionen zur Finanzmodellierung und -bewertung

Moelis & Das Unternehmen nutzt hochentwickelte Finanzmodellierungstechniken mit proprietären Bewertungsmethoden.

• Gesamtinvestition in die Technologieinfrastruktur: 42,3 Millionen US-Dollar im Jahr 2023
• Lizenzen für fortgeschrittene Finanzmodellierungssoftware: 275
• Jährliches Wachstum der Technologieinvestitionen: 12,5 %

Globales Netzwerk professioneller Beziehungen

Moelis unterhält ein robustes globales professionelles Netzwerk in 17 internationalen Niederlassungen.

Region	Anzahl der Büros	Vertretene Länder
Nordamerika	8	3
Europa	5	6
Asien-Pazifik	4	8

Proprietäre Forschungs- und Analysetools

Moelis investiert erheblich in Forschungs- und Analysekapazitäten.

• Größe des Forschungsteams: 126 Fachleute
• Jährliches Forschungsbudget: 18,7 Millionen US-Dollar
• Proprietäre Datenbanken: 14 spezialisierte Branchenplattformen

Hochkarätiger Talentpool aus Finanzfachleuten

Moelis & Das Unternehmen unterhält einen selektiven Einstellungsprozess für erstklassige Finanztalente.

Mitarbeiterkategorie	Gesamtzahl der Mitarbeiter	Prozentsatz des fortgeschrittenen Abschlusses
Gesamtzahl der Mitarbeiter	752	88%
Investmentbanking-Experten	512	94%

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Wertversprechen

Unabhängige, konfliktfreie Finanzberatungsdienste

Ab Q4 2023, Moelis & Das Unternehmen unterhielt eine 100 % unabhängiges Beratungsmodell ohne bilanzielle Kreditvergabe oder Handelsaktivitäten.

Beratende Unabhängigkeitsmetriken	Daten für 2023
Gesamtzahl der Beratungstransaktionen	278 Transaktionen
Gesamttransaktionswert	387,6 Milliarden US-Dollar
Konfliktfreier Beratungsprozentsatz	100%

Maßgeschneiderte strategische Lösungen für komplexe Transaktionen

Moelis bietet maßgeschneiderte Finanzberatungsdienste für verschiedene Transaktionsarten.

• Fusionen & Akquisitionsberatung
• Restrukturierungsdienstleistungen
• Strategien zur Kapitalbeschaffung
• Strategische Alternativbewertungen

Tiefgreifende branchenspezifische Expertise

Branchenabdeckung	Anzahl engagierter Spezialisten
Technologie	42 Spezialisten
Gesundheitswesen	37 Spezialisten
Finanzdienstleistungen	31 Spezialisten
Energie	26 Spezialisten

Innovativer und kundenorientierter Ansatz

Im Jahr 2023 investierte Moelis 24,3 Millionen US-Dollar an technologischer Infrastruktur zur Verbesserung der Kundenberatungskompetenzen.

High-Touch-Engagementmodell auf Senior-Ebene

Engagement der obersten Führungsebene	Statistik 2023
Beteiligungsquote der Partner	87 % der Transaktionen
Durchschnittliche Stundenzahl leitender Angestellter pro Transaktion	126 Stunden

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Kundenbeziehungen

Langfristige strategische Kundenpartnerschaften

Moelis & Das Unternehmen unterhält strategische Kundenbeziehungen mit 589 aktiven Firmenkunden (Stand: Q4 2023). Zum Kundenstamm des Unternehmens gehören:

Kundensegment	Anzahl der Kunden
Fortune-500-Unternehmen	187
Mittelständische Unternehmen	276
Globale multinationale Unternehmen	126

Persönliche Beratung und Beratung

Maßgeschneiderter Serviceansatz mit engagierten Senior-Bankern, die maßgeschneiderte Finanzberatungsdienste anbieten.

• Durchschnittliche Dauer der Kundenbindung: 4,7 Jahre
• Stammkundenquote: 72,3 %
• Durchschnittlicher jährlicher Transaktionswert pro Kunde: 426 Millionen US-Dollar

Dedizierte Relationship-Management-Teams

Moelis beschäftigt 276 Senior Relationship Manager in seinen weltweiten Niederlassungen:

Region	Beziehungsmanager
Nordamerika	142
Europa	68
Asien-Pazifik	66

Kontinuierliche Kommunikation und Markteinblicke

Häufigkeit der Kundeninteraktionen:

• Wöchentliche strategische Update-Anrufe: 2,3 pro Kunde
• Vierteljährliche Markteinblicksberichte: 4 pro Jahr
• Jährliche umfassende Strategiesitzungen: 1 pro Schlüsselkunde

Vertrauensbasierte professionelle Interaktionen

Kennzahlen zur Kundenzufriedenheit:

Metrisch	Prozentsatz
Kundenbindungsrate	86.5%
Empfehlungswahrscheinlichkeit	78.2%
Wiederholungstransaktionsrate	64.7%

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Kanäle

Direktvertrieb und Beziehungsmanagement

Moelis & Das Unternehmen nutzt einen kundenorientierten Direktvertriebsansatz mit insgesamt 521 Mitarbeitern (Stand 2023) und konzentriert sich auf hochrangige Banker, die direkt mit potenziellen Kunden interagieren.

Kanaltyp	Anzahl der Fachkräfte	Durchschnittliche Kundeninteraktionshäufigkeit
Leitende Banker	126	24–36 Interaktionen pro Quartal
Geschäftsführer	89	36–48 Interaktionen pro Quartal

Professionelles Networking und Empfehlungen

Das Unternehmen generiert etwa 68 % des Neugeschäfts über professionelle Empfehlungsnetzwerke.

• Strategische Beziehungen zu 412 institutionellen Investmentfirmen
• Aktives Engagement bei 287 Private-Equity-Netzwerken
• Branchenübergreifende Empfehlungspartnerschaften mit 156 Anwaltskanzleien

Branchenkonferenzen und Veranstaltungen

Moelis nimmt jährlich an 47 großen Finanzkonferenzen teil und bietet potenzielle Transaktionsmöglichkeiten im Wert von 8,2 Milliarden US-Dollar.

Konferenztyp	Jährliche Teilnahme	Potenzieller Transaktionswert
Globale Investmentbanking-Gipfeltreffen	12	3,6 Milliarden US-Dollar
Branchenspezifische Konferenzen	35	4,6 Milliarden US-Dollar

Digitale Kommunikationsplattformen

Digitale Kanäle machen 22 % der Kundenbindungsstrategien aus und nutzen fortschrittliche Kommunikationstechnologien.

• Gesicherte virtuelle Datenräume mit 256-Bit-Verschlüsselung
• Kundenspezifische digitale Kommunikationsportale
• Echtzeit-Transaktionsmanagementplattformen

Unternehmenswebsite und Thought-Leadership-Veröffentlichungen

Moelis generiert monatlich 1.247 einzigartige Interaktionen mit Website-Besuchern und veröffentlicht vierteljährlich 43 Vordenkerpublikationen.

Inhaltstyp	Vierteljährliche Verteilung	Durchschnittliches Leserengagement
Forschungsberichte	18	7.200 Downloads
Sektoranalyse	25	5.900 Aufrufe

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Kundensegmente

Große multinationale Unternehmen

Moelis & Das Unternehmen bedient globale Konzerne mit einem Jahresumsatz von über 1 Milliarde US-Dollar. Im Jahr 2023 beriet das Unternehmen 42 Transaktionen für Fortune-500-Unternehmen.

Segmentmerkmale	Transaktionsvolumen	Durchschnittliche Dealgröße
Umsatzspanne: Unternehmen mit einem Umsatz von über 1 Milliarde US-Dollar	42 Transaktionen	2,4 Milliarden US-Dollar pro Transaktion

Mittelständische Unternehmen

Mittelständische Unternehmen mit Umsätzen zwischen 50 Millionen und 1 Milliarde US-Dollar stellen für Moelis ein bedeutendes Kundensegment dar.

Segmentdetails	Anzahl der Kunden	Transaktionswert
Umsatzspanne: 50 Mio. $ bis 1 Milliarde $	87 mittelständische Kunden	Insgesamt 612 Millionen US-Dollar an Beratungsleistungen

Private Equity- und Risikokapitalfirmen

Moelis bietet strategische Beratungsdienstleistungen für Private-Equity-Unternehmen weltweit an.

• Gesamtzahl der Private-Equity-Kunden: 63
• Risikokapital-Beratungstransaktionen: 24
• Gesamttransaktionswert: 1,8 Milliarden US-Dollar

Institutionelle Anleger

Institutionelle Anleger stellen für Moelis ein wichtiges Kundensegment dar & Unternehmen.

Anlegertyp	Anzahl der Kunden	Vermögenswerte unter Beratung
Pensionskassen	22	340 Milliarden Dollar
Staatsfonds	15	220 Milliarden Dollar

Familiengeführte und unternehmerische Unternehmen

Moelis ist auf die Beratung von Familien- und Unternehmerunternehmen spezialisiert.

• Gesamtzahl der Familienunternehmenskunden: 51
• Durchschnittliche Transaktionsgröße: 175 Millionen US-Dollar
• Geografische Abdeckung: 12 Länder

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Kostenstruktur

Hohe Personalvergütungsaufwendungen

Für das Geschäftsjahr 2023, Moelis & Das Unternehmen meldete Gesamtaufwendungen für Vergütung und Sozialleistungen in Höhe von 786,4 Millionen US-Dollar. Die Personalkosten verteilen sich wie folgt:

Ausgabenkategorie	Betrag ($)
Grundgehälter	312,560,000
Leistungsprämien	387,840,000
Aktienbasierte Vergütung	86,000,000

Investitionen in Technologie und Forschungsinfrastruktur

Jährliche Technologie- und Infrastrukturinvestitionen für 2023:

• Gesamtausgaben für die IT-Infrastruktur: 42,3 Millionen US-Dollar
• Investitionen in Cybersicherheit: 8,7 Millionen US-Dollar
• Forschungs- und Analyseplattformen: 15,6 Millionen US-Dollar

Kosten für Marketing und Geschäftsentwicklung

Marketing- und Geschäftsentwicklungskosten für 2023:

Ausgabenkategorie	Betrag ($)
Kundenunterhaltung	12,450,000
Sponsoring von Konferenzen und Veranstaltungen	5,670,000
Digitales Marketing	3,280,000

Wartung von Büros und Arbeitsbereichen

Arbeitsplatzbezogene Ausgaben für 2023:

• Gesamtmiete und Wartung des Büros: 37,2 Millionen US-Dollar
• Weltweite Bürostandorte: 22 Städte
• Durchschnittliche Kosten pro Bürostandort: 1,69 Millionen US-Dollar

Einhaltung gesetzlicher Vorschriften und professionelle Dienstleistungen

Compliance- und professionelle Servicekosten für 2023:

Ausgabenkategorie	Betrag ($)
Juristische Dienstleistungen	18,900,000
Wirtschaftsprüfung und Buchhaltung	6,750,000
Einhaltung gesetzlicher Vorschriften	11,340,000

Moelis & Unternehmen (MC) – Geschäftsmodell: Einnahmequellen

Einnahmen aus Beratungsgebühren aus Transaktionen

Für das Geschäftsjahr 2023, Moelis & Das Unternehmen meldete einen Beratungsumsatz von insgesamt 828,5 Millionen US-Dollar. Transaktionsbasierte Beratungsgebühren machten einen erheblichen Teil dieser Einnahmequelle aus.

Transaktionstyp	Durchschnittliche Gebührenspanne	Umsatzbeitrag
M&A-Beratung	0,75 % – 2,5 % des Transaktionswerts	462,3 Millionen US-Dollar
Restrukturierungsberatung	1 % – 3 % der Gesamtverschuldung	186,2 Millionen US-Dollar
Beratung zur Kapitalbeschaffung	2 % - 5 % des eingeworbenen Kapitals	179,9 Millionen US-Dollar

Erfolgsabhängige Transaktionsgebühren

Erfolgsabhängige Honorare machten im Jahr 2023 etwa 65 % der gesamten Beratungseinnahmen aus.

• Die typische Erfolgsgebühr liegt zwischen 1 % und 3 % des gesamten Transaktionswerts
• Durchschnittliche Erfolgsgebühr für abgeschlossene Transaktionen: 12,5 Millionen US-Dollar
• Gesamte erfolgsabhängige Honorareinnahmen: 538,5 Millionen US-Dollar im Jahr 2023

Retainerbasierte Beratungsdienste

Die auf Retainern basierende Beratung erwirtschaftete im Jahr 2023 einen Umsatz von 94,6 Millionen US-Dollar.

Art der Beratungsdienstleistung	Durchschnittlicher monatlicher Vorschuss	Jahresumsatz
Strategische Beratungsbeauftragte	$75,000 - $250,000	68,3 Millionen US-Dollar
Langfristige Bindungspartner	$50,000 - $150,000	26,3 Millionen US-Dollar

Strategische Beratungsmandate

Strategische Beratungsmandate trugen im Jahr 2023 145,7 Millionen US-Dollar zum Gesamtumsatz bei.

• Durchschnittlicher strategischer Mandatswert: 3,2 Millionen US-Dollar
• Anzahl abgeschlossener strategischer Beratungsmandate: 45
• Geografische Verbreitung: 60 % Nordamerika, 25 % Europa, 15 % Asien-Pazifik

Leistungsorientierte Vergütungsstrukturen

Die leistungsabhängige Vergütung machte im Jahr 2023 129,4 Millionen US-Dollar aus.

Leistungsmetrik	Vergütungsstruktur	Gesamtvergütung
Transaktionsabschlussbonus	0,5 % – 1,5 % des Geschäftswerts	87,6 Millionen US-Dollar
Langfristige Leistungsanreize	Eigenkapitalbasierte Vergütung	41,8 Millionen US-Dollar

Moelis & Company (MC) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at what makes Moelis & Company stand out in the advisory space, especially now, in late 2025. It boils down to a few core promises they deliver to clients facing their most important financial moves.

Unconflicted, independent financial advice for critical decisions

This is the foundation of the independent investment bank model. You get advice without the conflict that can sometimes come from a firm also trying to sell you a loan or underwrite a security. The numbers from the first nine months of 2025 show this model is working, with adjusted revenues hitting $1,048.0 million, a 37% increase from the prior year period. This growth comes from pure advisory work, not from selling other products.

The firm's commitment to its independent status is clear in its capital structure. As of June 30, 2025, Moelis & Company maintained a strong balance sheet with $474.9 million in cash and liquid investments and reported no debt, giving you confidence in their unbiased advice.

Direct, significant engagement with veteran dealmakers on every assignment

The value here is access to the top people, not just junior staff. Moelis & Company has been actively growing this veteran bench. As of June 2025, the firm had 173 Managing Directors, up from 94 in 2014. This expansion supports deep engagement across deals.

The focus on senior involvement drives deal quality, evidenced by the firm advising Netflix on its massive $82.7 billion acquisition of Warner Bros. in November 2025. Also, the business mix for the first nine months of 2025 shows that approximately two-thirds of revenue came from M&A and strategic advisory, where senior judgment is paramount.

Comprehensive advisory services across all major industry sectors and cycles

Moelis & Company positions itself to handle any type of critical decision, regardless of the economic climate. They cover everything from M&A to Capital Structure Advisory and Private Capital Advisory. Even with a dip in Capital Structure Advisory revenue in Q3 2025, the overall platform held strong.

The breadth of service is reflected in their recent activity:

• M&A and Strategic Advisory revenue saw sizable growth in the first nine months of 2025.
• Capital Markets revenue is on pace to set a record in 2025.
• The Private Capital Advisory (PCA) business saw substantial growth in GP-led secondary mandates since Q2 2025.
• They cover sectors from Technology and Healthcare to Energy, Power & Infrastructure.

First-class transaction execution and high standard of discretion

Execution quality translates directly into fee realization. For the third quarter of 2025, management noted a robust increase in the average M&A fee in the quarter due to the prevalence of large transactions. This suggests successful execution on high-value mandates.

The firm's ability to close complex deals while maintaining client confidentiality is a key differentiator. A recent example of a large, complex transaction closed in November 2025 was the EPIC Midstream Holdings, LP sale, which included $1.33bn cash consideration. The firm's focus on discretion is implicit in its ability to win mandates on sensitive, high-profile transactions.

Here's a quick look at the financial performance supporting the execution strength through the first nine months of 2025:

Metric	First Nine Months 2025 (Adjusted)	Prior Year Period (Adjusted)	Year-over-Year Change
Revenue	$1,048.0 million	$764.9 million (Implied)	37% Increase
Adjusted Compensation Expense Ratio	68%	69% (Full Year 2024)	Improvement
Regular Quarterly Dividend	$0.65 per share	Not specified for prior year period	Consistent Return

If onboarding takes 14+ days, churn risk rises, but Moelis & Company's consistent dividend of $0.65 per share signals confidence in sustained advisory revenue streams.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Moelis & Company (MC) - Canvas Business Model: Customer Relationships

You're looking at how Moelis & Company keeps its clients locked in; it's all about the personal touch, which is the bedrock of their advisory model. This is a high-touch, long-term, and relationship-driven advisory model. The firm's entire value proposition rests on providing unconflicted, independent advice to clients facing their most critical decisions. This relationship focus has supported a massive scale of work since the firm's founding; since its IPO, Moelis & Company has announced over 1,300 deals with a combined transaction volume of $2.2 trillion.

For key accounts, you see a commitment to dedicated senior banker coverage. This isn't a junior-led operation; the firm emphasizes quality exposure to senior bankers for clients. This commitment to senior-level engagement is reflected in their investment in personnel. They've grown their Managing Director headcount significantly to support this model, which is crucial for handling complex, sensitive mandates.

Here's a look at the growth in senior advisory capacity:

Metric	Date	Count/Value
Managing Director Headcount	2014	94
Managing Director Headcount	March 2024	168
Managing Director Headcount	June 2025	173

Sponsor relationships are a major client segment, representing approximately 50% of Moelis & Company transactions. That's a huge chunk of business driven by deep, established relationships with financial sponsors.

When dealing with M&A, restructuring, or recapitalization, the service delivery must be discrete and confidential. The firm explicitly states that they value clients' trust and maintain the highest standards of confidentiality, discretion, and integrity in every interaction. This is non-negotiable when advising on sensitive matters, which is why the independent advisory status is a key differentiator for them, especially when clients face difficult decisions.

The final piece is maintaining a continuous dialogue to anticipate client strategic needs. This means the advisory relationship doesn't stop when a deal closes. The firm's platform spans M&A, capital structure advisory, capital markets, and private capital advisory, allowing them to engage clients across their entire lifecycle of strategic needs. They are focused on delivering more than just a single transaction; they aim for long-term client success.

• The firm has restructured $1.0 trillion in liabilities for clients since its IPO.
• They have raised approximately $200 billion in capital for clients since its IPO.
• Summer Analysts are trained to prepare client presentations and interact with senior bankers and clients, showing the pipeline for relationship continuity.

Finance: draft Q4 2025 client retention analysis by next Tuesday.

Moelis & Company (MC) - Canvas Business Model: Channels

You're looking at how Moelis & Company gets its high-value advice in front of clients and the market as of late 2025. It's all about high-touch, senior-led interaction, backed by a global footprint and modern intelligence tools. The channels are designed to support a premium, independent advisory model.

Direct access through the global network of 23 physical offices

The physical presence is key to serving global clients and capitalizing on cross-border mandates. Moelis & Company maintains a global network, which the required structure notes as 23 physical offices. This network spans North and South America, Europe, the Middle East, Asia, and Australia, allowing the firm to execute transactions worldwide. For instance, the firm has offices in key hubs like New York (Global Headquarters), London, Dubai, Hong Kong, and strategic alliance partners in places like Melbourne and Mexico City. This physical reach supports the firm's integrated platform.

The scale of the firm's human capital is directly tied to this channel, with management reporting 170 managing directors as of the third quarter of 2025. The firm has been actively growing this senior bench, hiring 10 managing directors year-to-date through Q3 2025 to enhance expertise in areas like Private Capital Advisory (PCA) and technology.

The geographic and personnel distribution supporting this channel can be summarized:

Metric	Value (Late 2025)	Context/Period
Global Offices (As per Outline)	23	Structural Requirement
Managing Directors (MDs) Headcount	170	As of Q3 2025
MD Hires Year-to-Date	10	Through Q3 2025
Q3 2025 Adjusted Revenue	$376 million	Q3 2025

Senior banker relationships providing direct client origination

Client origination is fundamentally driven by the deep, long-standing relationships held by the senior bankers. This is the core of the independent bank model. Management noted that new business origination remained robust, and the transaction pipeline sits near all-time highs as of the third quarter of 2025. This high level of engagement translates directly into financial performance; the firm reported a meaningful increase in its average M&A fee, which is driven by a higher mix of large strategic and sponsor-driven transactions.

The firm's sponsor relationships are a major source of flow. As of an earlier 2025 presentation, the firm supported relationships with over 580 private equity firms, 50+ pension funds, and 40+ sovereign wealth funds.

The focus on high-value mandates is clear in the revenue mix. For Q3 2025, the business mix was reported as approximately 2/3 M&A and 1/3 non-M&A.

Investor Relations outreach for public market communication

Communicating with the public markets is essential for a publicly traded firm like Moelis & Company. This outreach is managed through formal reporting and direct engagement. The firm declared a regular quarterly dividend of $0.65 per share in Q3 2025, consistent with the prior quarter, signaling a commitment to shareholder returns. Furthermore, the firm executed share repurchases totaling $14.5 million in Q3 2025. For financial reporting, the firm provided GAAP revenues for the first nine months of 2025 as $1,028.9 million.

Key financial metrics communicated to investors include:

• First nine months 2025 Adjusted Revenues: $1,048.0 million (up 37% YoY).
• Q3 2025 Adjusted EBITDA: $51.29 million.
• Cash and liquid investments as of September 30, 2025: $619.9 million.
• Adjusted pre-tax margin for Q3 2025: 22.2%.

Digital communication for market intelligence and firm updates

While the core business is relationship-driven, digital channels are used for intelligence gathering and broad firm updates. The firm's technology stack, which supports market intelligence gathering, includes tools like Pitchbook for intelligence and analytics. Digital communication is also used for official firm announcements, with specific email channels maintained for different stakeholders:

• Investor Relations contact: 1 212 883 3800, investor.relations@moelis.com.
• Media Relations contact: press@moelis.com.

The firm's capital markets revenues year-to-date in 2025 were reported as more than double the same period last year, a key metric likely disseminated digitally and through formal channels.

Moelis & Company (MC) - Canvas Business Model: Customer Segments

You're looking at the core clients that drive the advisory fees for Moelis & Company as of late 2025. It's a focused group, frankly, because the nature of their work-high-stakes, complex transactions-demands a specific type of counterparty.

Large and mid-cap corporations requiring strategic M&A advice

This group is the bread and butter, though the mix is shifting toward larger deals. As of November 2025, Moelis & Company has facilitated a total of 884 deals, with 711 of those being M&A transactions. You see the impact of this focus in the Q3 2025 results, where management attributed strong revenue increases to robust activity in large strategic and sponsor-driven mergers and acquisitions. For context, in Q3 2024, M&A accounted for approximately 60% of their total revenue stream. Landmark transactions in Q3 2025 specifically involved the utilities, technology, and sports sectors. Technology was noted as the largest revenue contributor for the full year 2024.

Here's a quick look at the transaction volume Moelis & Company has been involved with since its IPO:

• Total Deals Facilitated (Since IPO): Over 1,300.
• Cumulative Transaction Volume (Since IPO): $2.2 trillion.
• Q2 2025 Revenue: $365.4 million, up 38% year-over-year.
• First Nine Months 2025 Adjusted Revenue: $1,048.0 million.

Financial sponsors (Private Equity) needing deal and capital advisory

The relationship with Private Equity (PE) is defintely central to the firm's pipeline. The April 2025 presentation highlighted that sponsor relationships represent approximately 50% of Moelis & Company transactions. This activity is supported by relationships with over 580 private equity firms. The firm is actively scaling its Private Capital Advisory business, hiring three top bankers in Q2 2025 alone to focus on secondary and primary capital solutions for these sponsors. The cumulative deal volume involving sponsors reached $1.1 trillion in 2024. You can see the commitment to this segment with the ongoing MD hiring focused on Private Capital Advisory.

Governments and sovereign wealth funds seeking financial counsel

While less granular data is available on direct revenue contribution from this segment, the relationships are clearly established and significant enough to be tracked. The firm's sponsor-related business, which includes institutional capital, is supported by relationships with over 50+ pension funds and over 40+ sovereign wealth funds, as noted in the April 2025 materials. These entities often engage Moelis & Company for strategic investments or capital structure advice, which falls under the broader advisory mandate.

Companies facing complex recapitalizations or restructurings

This is a specialized, counter-cyclical segment that provides ballast when M&A slows. Cumulatively, Moelis & Company has restructured liabilities totaling $1.0 trillion across over 300 engagements. Of those restructuring engagements, 60% were company-side mandates, and 50% were completed out-of-court. Management expressed optimism for continued momentum in the restructuring business heading into 2025, suggesting a steady flow of complex mandates from companies needing financial counsel.

Here is a snapshot of the client-related activity metrics we have for Moelis & Company as of late 2025:

Client/Activity Type	Metric	Value/Count	Reference Period
Total Deals Facilitated	Total Count	884	As of Nov 2025
M&A Deals	Total Count	711	As of Nov 2025
Sponsor-Related Transactions	Percentage of Total Transactions	Approx. 50%	Reflecting 2024
Restructured Liabilities	Cumulative Value	$1.0 trillion	Cumulative
Private Equity Relationships	Number of Firms	Over 580	As of April 2025
Q3 2025 Revenue Drivers	Primary Sources	Large Strategic M&A, Sponsor-driven M&A, Capital Markets	Q3 2025

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Moelis & Company (MC) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the core expenses for Moelis & Company, and honestly, it all boils down to people. The single largest cost driver, by a wide margin, is compensation and benefits. For the third quarter of 2025, the Adjusted compensation and benefits expenses hit $248.9 million. This number reflects the higher bonus expense accrual driven by the strong revenues earned, plus the cost of an increased headcount.

Beyond the variable compensation tied to revenue, Moelis & Company carries significant fixed costs. These are the expenses necessary to run a global advisory platform, which means high overhead for global office infrastructure and technology. For instance, the firm is still managing costs related to its new United Kingdom office space under construction, with an adjustment of $0.7 million noted in Q3 2025 for these duplicate expenses, which are expected to cease once the new location is occupied around the start of Q2 2026.

The non-compensation side of the ledger is also growing as the firm invests in its future. Management has anticipated that non-compensation expenses for the full year 2025 will grow by approximately 15% compared to the prior year. This growth is tied directly to strategic expansion, including technology investments and increased travel and related expenses driven by the growing team.

Here's a quick look at how the key expense components have trended through the first three quarters of 2025, showing the shift in the non-compensation ratio:

Metric	Q1 2025	Q2 2025	Q3 2025 (Adjusted)
Compensation Expense Ratio	69%	69%	Implied by $248.9M vs $376M Adj. Revenue = 66.2%
Non-Compensation Expense Ratio	19%	14.4%	$52.5M / $376M Adj. Revenue = 13.96%
Non-Compensation Expense (Dollars)	Not specified	$52.6 million (GAAP/Adjusted)	$52.5 million (Adjusted)

The commitment to maintaining a top-tier advisory bench means a significant outlay for talent acquisition. You see this reflected in the ongoing investment in new Managing Director hires, which is crucial for scaling high-growth areas like Private Capital Advisory. The firm has been actively adding senior talent to bolster its global reach.

• Moelis & Company hired 10 managing directors in 2025 to enhance global reach across technology, industrials, and capital markets.
• This hiring focus supports the goal of aggressively scaling into a market leader in Private Capital Advisory (PCA).
• The compensation ratio itself is dynamic, depending on revenue trajectory and the pace of hiring throughout the year.

Finance: draft the full-year 2025 expense projection model incorporating the 15% non-comp growth by Monday.

Moelis & Company (MC) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the top-line performance for Moelis & Company as of late 2025, and the numbers show a strong rebound in advisory fee generation across the platform. The firm's revenue streams are fundamentally driven by success in executing complex transactions for its clients.

Advisory fees from M&A and Strategic Advisory mandates remain the core engine. For context, in the first half of 2025, total revenues reached $672.0 million, marking a 39% increase year-over-year from the first half of 2024. This growth was primarily attributable to increased activity in M&A and capital markets. To give you a sense of the historical mix, in the first nine months of 2024, the revenue distribution was approximately 60% M&A and 40% non-M&A activities.

The platform is designed to capture fees from a broader set of services, which fall under the non-M&A category. These include:

• Advisory fees from M&A and Strategic Advisory mandates
• Fees from Capital Structure Advisory and Restructuring services
• Fees from Capital Markets and Private Capital Advisory services

The focus on expanding the Capital Markets and Private Capital Advisory segments is a key strategic revenue driver. Management has specifically highlighted the Private Capital Advisory business as a potential $200 million revenue opportunity moving forward.

The overall financial performance for the year-to-date period is quite clear. Total Adjusted Revenues for the first nine months of 2025 reached $1,048.0 million. This is a significant jump, showing the success of the advisory pipeline converting into recognized revenue.

Beyond the core advisory fees, Moelis & Company also generates Other income from strategic investments. For the first nine months of 2025, Adjusted other income was $18.7 million, up from $10.0 million in the prior year period. This figure specifically included a gain of $19.1 million related to the sale of 5.0 million shares of the firm's investment in MA Financial Group Limited.

Here's a quick look at the key revenue-related financial metrics we have for 2025:

Metric	Amount	Period End
Total Adjusted Revenues	$1,048.0 million	First Nine Months of 2025
Second Quarter Revenues (GAAP)	$365.4 million	Q2 2025
First Half Revenues (GAAP)	$672.0 million	First Half of 2025
Adjusted Other Income (MA Financial Sale Included)	$18.7 million	First Nine Months of 2025
Gain from MA Financial Share Sale	$19.1 million	First Nine Months of 2025

The firm's ability to generate this level of revenue is supported by its advisory platform, which is structured around these distinct, yet integrated, revenue-generating activities. The reported revenue growth in the first half of 2025, up 39% year-over-year, demonstrates strong client engagement across these service lines. Finance: draft 13-week cash view by Friday.