Explorando Deere & Empresa (DE) Inversor Profile: ¿Quién compra y por qué?

Estás mirando a Deere & Company (DE) porque las cifras principales parecen una contradicción: una caída interanual del 9% en las ventas netas y los ingresos del tercer trimestre de 2025 a $12,02 mil millones, sin embargo, los inversores institucionales todavía poseen la gran mayoría de las acciones. Ese tipo de desconexión (una caída del 26% en los ingresos netos $1,29 mil millones frente a una acción que ha mostrado resiliencia, indica que el dinero inteligente está mirando más allá de la desaceleración cíclica de corto plazo en la agricultura. Entonces, ¿quién está comprando exactamente y por qué se mantienen firmes cuando la propia compañía redujo su pronóstico de ingresos netos para todo el año a un rango de 4.750 millones de dólares a 5.250 millones de dólares? Definitivamente no son los inversores minoristas los que conducen el autobús; la propiedad institucional se sitúa en aproximadamente 71.50%, con gigantes como Vanguard Group Inc y BlackRock, Inc. entre los mayores tenedores. Esta concentración significa que el futuro de la acción está profundamente ligado a la apuesta temática a largo plazo por la agricultura de precisión (AgTech) y el reemplazo de infraestructura, no solo al próximo ciclo de cosecha. ¿Están estos grandes actores simplemente apostando por el ciclo de reemplazo de varias décadas, o hay un catalizador más inmediato en sus modelos? Analicemos al inversor profile y vea cuáles son sus patrones de compra, como que Nomura Asset Management Co. Ltd. impulse su posición al 4.4% en el segundo trimestre: revelan hacia dónde se dirige Deere & Company.

¿Quién invierte en Deere & Company (DE) y por qué?

Estás mirando a Deere & Company (DE) y tratando de determinar si las grandes cantidades de dinero siguen comprando y, sinceramente, la respuesta es un matizado "sí, pero sus razones están cambiando". el inversor profile está dominado por gigantes institucionales que están apostando a la transformación a largo plazo de un fabricante de equipos pesados a un líder en tecnología de precisión, a pesar de los vientos en contra cíclicos a corto plazo que hemos visto en 2025. Es un caso clásico de cómo mantener a una empresa de calidad durante una recesión.

Tipos de inversores clave: el ancla institucional

La estructura de propiedad de Deere & Company indica quién realmente impulsa el precio de las acciones: las instituciones. Poseen la gran mayoría de las acciones, lo que significa que su compra y venta colectiva mueve el mercado. A finales de 2025, los inversores institucionales poseen entre el 68,58% y el 71,50% de las acciones de la empresa.

Estos no son sólo fondos pequeños; los principales tenedores son los mayores gestores de activos del mundo. Blackrock Inc, Vanguard Group Inc y Jpmorgan Chase Co se encuentran constantemente entre los mayores accionistas. Por ejemplo, Vanguard Group Inc posee más de 22,38 millones de acciones y Blackrock Inc posee más de 18,54 millones de acciones según las presentaciones más recientes. Los inversores minoristas, el grupo de "tú y yo", tienen una porción más pequeña pero aún significativa, alrededor del 16,52%. Esta alta concentración institucional indica una creencia en la estabilidad y la dirección estratégica de la empresa, pero también significa que el precio de las acciones es muy sensible a sus grandes movimientos.

• Instituciones: Propia del 68,58% al 71,50%.
• Inversores minoristas: poseen alrededor del 16,52%.
• Los 3 principales poseedores: Vanguard, Blackrock, Jpmorgan Chase Co.

Motivaciones de inversión: crecimiento, dividendos y resiliencia

Los inversores se sienten atraídos por Deere & Company por una combinación de estabilidad y crecimiento de cara al futuro, incluso cuando el año fiscal 2025 muestra cierta debilidad. La principal motivación es la posición dominante de la empresa en el mercado agrícola y su impulso agresivo hacia la tecnología de agricultura de precisión de alto margen.

Aquí están los cálculos rápidos sobre el riesgo a corto plazo: las ventas netas y los ingresos mundiales disminuyeron un 9% en el tercer trimestre de 2025 año tras año, y se pronostica que los ingresos netos para todo el año estarán entre $ 4,75 mil millones y $ 5,25 mil millones, frente a los $ 7,1 mil millones en el año fiscal 2024. Pero lo que oculta esta estimación es el juego a largo plazo. La compañía está invirtiendo mucho en soluciones como See & Spray y Harvest Settings Automation, que prometen amortiguar el carácter cíclico histórico al crear un flujo de ingresos persistente y recurrente.

Además, está el factor ingreso. Deere & Company es un incondicional de los ingresos y ha mantenido el pago de dividendos durante 55 años consecutivos. El dividendo trimestral de 1,62 dólares por acción, o 6,48 dólares anualizados, ofrece un rendimiento de alrededor del 1,4% sobre el precio actual. Se trata de un sueldo fijo para los inversores centrados en los ingresos.

Esta es una apuesta a largo plazo: Declaración de misión, visión y valores fundamentales de Deere & Company (DE).

Estrategias de inversión: aprovechar el ciclo y el futuro

Usted ve tres estrategias de inversión principales en juego con las acciones de Deere & Company en este momento. El primero es el más común: Long-Term Holding. Estos inversores, en su mayoría grandes instituciones, miran más allá de la actual crisis cíclica, que ha provocado una caída de las ventas en 2025, y apuestan por el objetivo de la empresa de alcanzar un 10% de ingresos recurrentes para 2030. Consideran que la rentabilidad media anual de alrededor del 20,61% durante la última década es una prueba de concepto.

El segundo es la inversión en valor, pero es complicado. La relación P/E de la acción de alrededor de 24,88 sugiere que se cotiza con una prima en comparación con su promedio histórico y sus pares de la industria, lo que es una señal de alerta para los inversores de valor estricto. Sin embargo, algunos analistas ven el precio actual de alrededor de 475 dólares como un "punto de entrada razonable" para una empresa de calidad con una sólida cartera de innovación. La tercera estrategia es el comercio cíclico/táctico. Con las acciones cotizando entre un mínimo de 52 semanas de 396,14 dólares y un máximo de 533,78 dólares, y los analistas tienen calificaciones mixtas (Comprar, Mejorar, Neutral) y un precio objetivo de consenso de alrededor de 496,26 dólares, hay espacio para que los actores a corto plazo negocien la volatilidad y el eventual fondo cíclico.

La conclusión es que la acción definitivamente se mantendrá a largo plazo, pero cualquier ganancia a corto plazo provendrá de sortear la actual debilidad cíclica.

Propiedad institucional y principales accionistas de Deere & Company (DE)

Quiere saber quién realmente toma las decisiones en Deere & Company, y la respuesta, como ocurre con la mayoría de las empresas de gran capitalización, apunta directamente al dinero institucional. Los inversores institucionales (creo que gestores de activos masivos como Vanguard Group Inc. y BlackRock, Inc.) poseen la mayor parte de la empresa. Esta no es sólo una inversión pasiva; significa que sus decisiones colectivas impulsan el precio de las acciones y tienen una influencia significativa sobre la estrategia corporativa.

Según las presentaciones más recientes (30 de septiembre de 2025), la propiedad institucional de Deere & Company asciende a aproximadamente el 73,22% del total de acciones en circulación, lo que representa un valor total de tenencias de más de $93,793 mil millones. Esa es una enorme concentración de poder. En contexto, los 22 principales accionistas controlan por sí solos alrededor del 51% de la empresa, lo que definitivamente les da una fuerte voz en la sala de juntas.

Los principales inversores institucionales y sus apuestas

Cuando se desglosan esos 93.793 millones de dólares en tenencias, se ve una jerarquía clara. Los tres primeros son los sospechosos habituales en el mundo de los fondos indexados, pero lo que importa es su gran tamaño en Deere & Company. Son principalmente inversores pasivos, lo que significa que compran y mantienen para igualar un índice de referencia como el S&P 500, pero su enorme capital aún dicta la liquidez del mercado.

Aquí están los cálculos rápidos sobre los principales poseedores según las presentaciones del 30 de septiembre de 2025:

Cambios recientes: quién compra y quién vende

El panorama institucional no es estático; es un flujo constante de capital que reacciona a las perspectivas a corto plazo para la agricultura y la construcción. Si analizamos el tercer trimestre del año fiscal 2025, el panorama general fue de ligera acumulación, pero con algunas excepciones notables. El número total de compradores institucionales (1.009) fue ligeramente inferior al de vendedores (1.107), pero el efecto neto siguió siendo una entrada masiva de 16.100 millones de dólares en compras institucionales frente a 9.560 millones de dólares en ventas durante los últimos 12 meses.

En el trimestre más reciente, vio a Vanguard Group Inc. y BlackRock, Inc. aumentar sus posiciones, un movimiento típico para los rastreadores de índices, ya que la capitalización de mercado de la compañía de alrededor de $ 127,8 mil millones la mantiene como una participación central. Pero el movimiento más significativo fue el de Fmr Llc (Fidelity), que recortó su posición en un considerable 21,068%, deshaciéndose de más de 1,789 millones de acciones. Esta es una fuerte señal de que un importante administrador activo está obteniendo ganancias o abandonando el sector, probablemente debido al desafiante entorno operativo que Deere & Company citó en el tercer trimestre de 2025.

• Vanguard y BlackRock: aumentaron sus tenencias, lo que refleja el peso del índice de la acción.
• Price T Rowe Associates Inc. /Md/: Mostró un fuerte aumento de convicción del 8,625%.
• Fmr Llc: Disminuyó su participación en más de un 21%, un claro movimiento bajista por parte de un fondo activo.

El impacto de la propiedad institucional en las acciones y la estrategia

Cuando las instituciones poseen una cantidad tan grande de una empresa, se convierten en el principal impulsor de la volatilidad de las acciones y su estrategia a largo plazo. El precio de las acciones de Deere & Company es muy vulnerable a sus decisiones comerciales. Si unas cuantas instituciones importantes deciden vender de una vez (un desenlace comercial muy concurrido), las acciones podrían caer rápidamente. Este es un riesgo clave a monitorear.

Desde el punto de vista estratégico, esta alta propiedad significa que la administración está profundamente enfocada en brindar valor a los accionistas a través de métricas que interesan a estos inversionistas, como las ganancias por acción (EPS). Para el año fiscal 2025, los analistas esperan que Deere & Company registre una ganancia de 18,57 dólares por acción. Alcanzar o superar esa cifra es un mandato directo de estos grandes tenedores, especialmente en un año en el que el ingreso neto por acción disminuyó un 24,5% en el tercer trimestre de 2025 en comparación con el año anterior. Su atención se centra en el 'Modelo Operativo Industrial Inteligente' y la visión a largo plazo establecida en el Declaración de misión, visión y valores fundamentales de Deere & Company (DE).

El poder colectivo de estas instituciones significa que pueden influir en todo, desde la asignación de capital (como recompras de acciones y dividendos) hasta la remuneración de los ejecutivos e incluso fusiones o adquisiciones importantes. Son el árbitro último del éxito de la gestión. Su próximo paso debería ser realizar un seguimiento de la próxima ronda de presentaciones 13F para ver si la tendencia de acumulación neta continúa en el cuarto trimestre de 2025. Finanzas: realice un seguimiento de las presentaciones 13F del cuarto trimestre para detectar cambios importantes antes de la fecha límite de enero de 2026.

Inversores clave y su impacto en Deere & Company (DE)

Si observa Deere & Company (DE), necesita saber quién lleva realmente las riendas. La respuesta corta es: el dinero institucional domina y su enfoque colectivo está pasando de las simples finanzas a cuestiones complejas de gobernanza como el capital humano. Los inversores institucionales poseen entre el 68,58% y el 73,22% de las acciones, por lo que sus movimientos son los movimientos del mercado.

Los actores más importantes son los sospechosos habituales: los gigantes pasivos cuyo tamaño dicta el flujo de capital. Esta alta propiedad institucional significa que el precio de las acciones es definitivamente vulnerable a sus decisiones comerciales, pero también indica un fuerte consenso de los analistas de que el modelo de negocio es sólido. Un dato breve: en noviembre de 2025, el valor total de las participaciones institucionales era de aproximadamente 93.793 millones de dólares.

Los pesos pesados ​​institucionales y la influencia individual

Los principales accionistas de Deere & Company son los administradores de activos más grandes del mundo, cuyos mandatos de inversión a menudo implican el seguimiento de los principales índices. Son principalmente inversores pasivos (lo que significa que compran el mercado, no sólo las acciones), pero sus enormes participaciones les dan un enorme poder de voto en asuntos corporativos.

• Vanguard Group Inc. tiene la mayor participación institucional, con 22.384.853 acciones al 30 de septiembre de 2025.
• BlackRock, Inc. es el segundo más grande y posee 18.540.596 acciones.
• State Street Corp y JPMorgan Chase & Co. también ocupan posiciones importantes, cada una con más de 10 millones de acciones.

Lo que es menos conocido es la influencia de un único inversor individual muy notable: Cascade Investment LLC, que es el vehículo de inversión privada de Bill Gates. Cascade es en realidad el mayor accionista individual y posee alrededor del 10,82% de la empresa, lo que se traduce en aproximadamente 29,26 millones de acciones, valoradas en alrededor de 13,93 mil millones de dólares. Ese tipo de propiedad concentrada, aunque pasiva por naturaleza, le da a una entidad una voz poderosa, especialmente en estrategias de largo plazo e iniciativas de sostenibilidad.

Movimientos recientes de los inversores: actividad comercial del tercer trimestre de 2025

Al observar las presentaciones 13F más recientes del tercer trimestre de 2025 (que finaliza el 30 de septiembre de 2025), vemos una mezcla de convicciones entre los principales fondos. Esto indica que si bien la tesis a largo plazo es sólida, hay un debate sobre las perspectivas de crecimiento a corto plazo, especialmente ahora que el ciclo agrícola se está enfriando un poco.

Aquí están los cálculos rápidos sobre los cambios más notables:

El recorte masivo de Fidelity de más de 1,7 millones de acciones acapara los titulares, lo que sugiere un importante reequilibrio de la cartera o una visión bajista sobre el futuro inmediato del sector. Pero, para ser justos, la actividad de compra de Price T Rowe Associates Inc y Capital World Investors, que sumaron más de 920.000 acciones en conjunto, muestra que otros gestores sofisticados están interviniendo para acumular acciones. Ésa es una divergencia de opinión clásica y mantiene el interés de las acciones.

El auge del activismo de los accionistas en materia de gobernanza

El ejemplo más concreto de influencia de los inversores más allá de la simple compra y venta llegó a un punto crítico en la Asamblea General Anual (AGM) del 26 de febrero de 2025. No se trataba de una fusión o un dividendo; se trataba de factores ambientales, sociales y de gobernanza (ESG), específicamente Diversidad, Equidad e Inclusión (DEI).

Se presentaron dos propuestas contrastantes de los accionistas: una del grupo de defensa de los accionistas As You Sow, que pedía más transparencia en los resultados de la DEI, y otra de un grupo de expertos conservador, el Centro Nacional Legal y de Políticas, que buscaba frenar los esfuerzos de la DEI.

El resultado fue una señal clara de la base de inversores: rechazaron abrumadoramente la propuesta anti-DEI, con más del 98,7% de los votos emitidos en contra. Esto demuestra que los grandes propietarios institucionales (Vanguards y BlackRocks) están priorizando las métricas de capital humano y la divulgación de la gobernanza como elementos importantes para el valor a largo plazo, incluso si la postura interna de la empresa ha sido algo ambigua. Los inversores exigen claridad y responsabilidad sobre cómo la empresa gestiona su fuerza laboral, lo cual es fundamental para una empresa que depende de la innovación y de una mano de obra calificada. Es un mandato claro para que la dirección se alinee con las expectativas de la gobernanza moderna. Este enfoque en la creación de valor a largo plazo está profundamente ligado a los principios fundamentales de la empresa, sobre los cuales puede leer más aquí: Declaración de misión, visión y valores fundamentales de Deere & Company (DE).

Siguiente paso: debe realizar un seguimiento de las presentaciones del cuarto trimestre de 2025 de estos principales tenedores para ver si la divergencia de opinión sobre las acciones se ha cerrado, especialmente después del reciente movimiento del precio a 475,98 dólares por acción.

Impacto en el mercado y sentimiento de los inversores

Estás mirando a Deere & Company (DE) y ves una acción que está al alza, pero con muchas corrientes cruzadas por debajo. El sentimiento general de los inversores es ligeramente positivo. Compra moderada, que es un consenso de 25 analistas de Wall Street. No se trata de una 'compra fuerte' a gritos en todos los ámbitos, pero definitivamente muestra confianza en la historia a largo plazo.

Los inversores institucionales (los grandes actores como Vanguard Group Inc y BlackRock, Inc.) poseen la mayor parte, controlando aproximadamente 68.6% de las acciones en circulación. Esa alta propiedad institucional significa que la junta directiva es muy consciente de sus preferencias, pero también hace que las acciones sean vulnerables a sus decisiones comerciales colectivas. Es un arma de doble filo: proporcionan estabilidad, pero un éxodo masivo sería perjudicial.

He aquí los cálculos rápidos según la opinión actual de los analistas: el precio objetivo promedio a 12 meses es de aproximadamente $520.05, lo que sugiere una modesta ventaja con respecto al precio de las acciones de noviembre de 2025 de aproximadamente $475.98 por acción. Esta acción ya ha generado un impresionante rendimiento del 18,9% durante el año pasado, por lo que el crecimiento a corto plazo se considera más mesurado.

Reacciones recientes del mercado a los cambios de propiedad

La respuesta del mercado de valores a las noticias de Deere & Company en 2025 ha sido un ejemplo de libro de texto de un mercado que mira más allá del número del titular hacia la tendencia subyacente. Por ejemplo, a mediados de agosto de 2025, la empresa informó ganancias del tercer trimestre mejores de lo esperado, pero las acciones aun así se desplomaron. 6.8% en las noticias. ¿Por qué? Porque los inversores se centraron en la orientación y la debilidad segmentaria.

La división de Producción y Agricultura de Precisión experimentó una notable caída del 16,2% en las ventas netas y la compañía redujo su guía de ingresos netos para el año fiscal 2025. Este tipo de reacción indica que los traders a corto plazo se están alejando en gran medida del espacio de maquinaria agrícola, mientras que los inversores a largo plazo son los que se quedan, anticipando la eventual inflexión del ciclo. Puedes ver esta tensión en los flujos institucionales:

• Vanguard Group Inc retenido 22,3 millones acciones al 30 de septiembre de 2025, mostrando un compromiso pasivo y masivo.
• BlackRock, Inc. retenido 18,5 millones acciones, incrementando su posición más de un 2,1% en el tercer trimestre de 2025.
• Fmr Llc, sin embargo, recortó su posición en más de un 21,0% en el mismo trimestre, vendiendo casi 1,8 millones acciones.

Las grandes cantidades de dinero se dividen, por lo que el precio de las acciones apenas está subiendo. Para profundizar en los fundamentos de la empresa, consulte Desglosando la salud financiera de Deere & Company (DE): ideas clave para los inversores.

Perspectivas de los analistas sobre el impacto de los inversores clave y las perspectivas para 2025

Los analistas están tomando en cuenta el importante compromiso institucional -especialmente de gigantes pasivos como State Street Corp y JPMorgan Chase & Co- como base de estabilidad. El impacto real proviene de la narrativa que esas instituciones están aceptando: la historia a largo plazo de la agricultura de precisión y el liderazgo tecnológico. Analistas como UBS y RBC Capital han mejorado o iniciado recientemente una cobertura con calificaciones de 'Comprar' o 'Superar', destacando específicamente el liderazgo de Deere & Company en agricultura basada en tecnología.

Lo que oculta esta estimación es el dolor del ciclo actual. El pronóstico de consenso para el año fiscal 2025 es severo, pero es lo que el mercado está procesando ahora. Los analistas esperan una disminución significativa de los ingresos de alrededor del 23,71% a 39,31 mil millones de dólares, frente a los 51,53 mil millones de dólares del año anterior. También se espera que las ganancias por acción (BPA) caigan más del 25,86% hasta alrededor de 18,99 dólares. Aun así, se espera que la empresa siga siendo muy rentable.

Los datos financieros clave para el año fiscal 2025, que finalizó en octubre, muestran el desafío:

Se trata de una acción cíclica, y los grandes inversores están apostando por la capacidad de la empresa para afrontar la crisis y salir fortalecida, especialmente teniendo en cuenta que su ratio actual de 2,23 indica fuertes activos líquidos. El consenso es que el año fiscal 2026 será el año peor antes de que comience la recuperación en el año fiscal 2027. Por lo tanto, los compradores institucionales miran hacia dentro de dos años.