Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR): Business Model Canvas

In der dynamischen Landschaft des argentinischen Bankenwesens entwickelt sich die Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) zu einem transformativen Finanzkraftwerk, das sein umfassendes Geschäftsmodell strategisch nutzt, um innovative Banklösungen bereitzustellen. Durch die nahtlose Integration technologischer Innovationen, personalisierter Kundenerlebnisse und robuster Finanzdienstleistungen hat sich BBVA Argentina als führender Anbieter im digitalen Banking positioniert und bietet anspruchsvolle Finanzprodukte an, die unterschiedliche Kundensegmente von einzelnen Privatkunden bis hin zu großen Konzernen bedienen. Dieses komplexe Geschäftsmodell stellt einen anspruchsvollen Ansatz für das moderne Bankwesen dar und verbindet traditionelle Finanzexpertise mit zukunftsweisenden digitalen Strategien, die das Bankerlebnis im komplexen Finanzökosystem Argentiniens neu definieren.

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Wichtige Partnerschaften

Strategische Allianz mit der Global BBVA Group

BBVA Argentina unterhält eine umfassende Partnerschaft mit der BBVA Group und nutzt globale technologische und finanzielle Ressourcen. Ab 2024 bietet die strategische Allianz:

Partnerschaftsdimension	Spezifische Details
Technologische Infrastruktur	Fortschrittliche digitale Bankplattformen und Cybersicherheitssysteme
Finanzielle Unterstützung	250 Milliarden ARS an grenzüberschreitender finanzieller Unterstützung
Innovationsressourcen	Jährliche Investition von 75 Millionen ARS in die digitale Transformation

Partnerschaften mit lokalen argentinischen Finanztechnologieunternehmen

BBVA Argentina arbeitet mit mehreren lokalen Fintech-Unternehmen zusammen:

• Ualá – Integration digitaler Geldbörsen
• Mercado Pago – Zahlungsabwicklungsdienste
• Pomelo – Digitale Banking-Technologielösungen

Fintech-Partner	Partnerschaftswert (2024)	Fokus auf Zusammenarbeit
Uala	50 Millionen ARS	Mobile Zahlungsplattformen
Mercado Pago	85 Millionen ARS	Transaktionsverarbeitung
Pomelo	35 Millionen ARS	Digitale Banking-Infrastruktur

Zusammenarbeit mit großen argentinischen Einzelhandels- und Unternehmensunternehmen

BBVA Argentina unterhält strategische Unternehmenspartnerschaften:

• YPF – Finanzdienstleistungen im Energiesektor
• Telecom Argentina – Corporate-Banking-Lösungen
• Grupo Clarín – Vertrieb von Finanzprodukten

Unternehmenspartner	Umfang der Partnerschaft	Jährliches Transaktionsvolumen
YPF	Firmenkundengeschäft	180 Milliarden ARS
Telekommunikation Argentinien	Finanzdienstleistungen	95 Milliarden ARS
Grupo Clarín	Produktvertrieb	65 Milliarden ARS

Vereinbarungen mit Zahlungsabwicklern und digitalen Zahlungsplattformen

Zu den digitalen Zahlungspartnerschaften von BBVA Argentina gehören:

• Globale Integrationen von Zahlungsnetzwerken
• Kooperationen mit digitalen Geldbörsen
• Internationale Transaktionsabwicklung

Zahlungsplattform	Transaktionsvolumen 2024	Partnerschaftsmerkmale
Visum	350 Milliarden ARS	Kredit-/Debitkartenverarbeitung
Mastercard	275 Milliarden ARS	Internationale Zahlungsnetzwerke
American Express	125 Milliarden ARS	Zahlungslösungen für Unternehmen

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Hauptaktivitäten

Privat- und Geschäftsbankdienstleistungen

Ab 2024 arbeitet BBVA Argentina mit 245 Bankfilialen im ganzen Land. Die Bank bedient ungefähr 2,3 Millionen Einzelkunden und 130.000 Firmenkunden. Gesamtes Privatkundenvermögen erreicht 1,2 Billionen ARS.

Kategorie Bankdienstleistungen	Transaktionsvolumen	Jahresumsatz
Persönliches Banking	1,8 Millionen Transaktionen/Monat	156 Milliarden ARS
Firmenkundengeschäft	380.000 Transaktionen/Monat	287 Milliarden ARS

Entwicklung einer digitalen Banking-Plattform

Die digitale Plattform von BBVA Argentina kümmert sich darum 78 % der Kundeninteraktionen. Mobile-Banking-Nutzer insgesamt 1,6 Millionen aktive Benutzer.

• Digitales Transaktionsvolumen: 62 Millionen/Monat
• Online-Banking-Durchdringung: 85 % des gesamten Kundenstamms
• Downloadrate mobiler Apps: 420.000 neue Benutzer pro Jahr

Risikomanagement und Finanzberatung

Risikomanagement-Portfolio im Wert von 342 Milliarden ARS. Das Kreditrisikomanagementteam besteht aus: 127 spezialisierte Fachkräfte.

Anlage- und Vermögensverwaltung

Investmentsegment	Gesamtes verwaltetes Vermögen	Jährliche Wachstumsrate
Persönliche Vermögensverwaltung	86 Milliarden ARS	12.4%
Unternehmensinvestitionsdienstleistungen	215 Milliarden ARS	9.7%

Kreditvergabe und Kreditportfoliomanagement

Gesamtkreditportfolio: 672 Milliarden ARS. Kreditvergabevolumen im Jahr 2024: 418 Milliarden ARS.

• Marktanteil bei Verbraucherkrediten: 16,5 %
• Marktanteil Firmenkredite: 22,3 %
• Quote notleidender Kredite: 3,2 %

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Schlüsselressourcen

Umfangreiches Filialnetz

Ab 2023 betreibt Banco BBVA Argentina:

Zweigtyp	Nummer
Gesamtzahl der physischen Zweige	182
Unternehmenszweige	42
Einzelhandelsfilialen	140

Digitale Banking-Infrastruktur

Kennzahlen zum digitalen Banking:

• Mobile-Banking-Nutzer: 1,2 Millionen
• Aktive Benutzer der Online-Banking-Plattform: 850.000
• Digitales Transaktionsvolumen: 68 % der gesamten Transaktionen

Finanzkapital

Finanzkennzahl	Betrag (ARS)
Gesamtvermögen	1.897.456 Millionen
Gesamteigenkapital	453.890 Millionen
Kernkapitalquote	14.2%

Belegschaft

Mitarbeiterkategorie	Nummer
Gesamtzahl der Mitarbeiter	4,987
Mitarbeiter mit höheren Abschlüssen	1,345
IT- und Digitalspezialisten	612

Technologische Systeme

• Investitionen in Cybersicherheit: 87 Millionen ARS jährlich
• IT-Infrastrukturbudget: 132 Millionen ARS
• Cloud-Computing-Nutzung: 72 % der Systeme

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Wertversprechen

Umfassende digitale Banking-Lösungen

Ab 2024 bietet BBVA Argentina digitale Bankplattformen mit den folgenden Kennzahlen an:

Digitaler Service	Benutzerdurchdringung	Transaktionsvolumen
Mobile-Banking-App	1,2 Millionen aktive Benutzer	3,7 Millionen monatliche Transaktionen
Online-Banking-Plattform	850.000 registrierte Benutzer	2,5 Millionen monatliche Transaktionen

Personalisierte Finanzprodukte für Privatpersonen und Unternehmen

Das Produktportfolio von BBVA Argentina umfasst:

• Privatkreditportfolio: 127,3 Milliarden ARS
• Geschäftskreditlinien: 89,6 Milliarden ARS
• Hypothekenprodukte: 42,1 Milliarden ARS

Wettbewerbsfähige Zinssätze und Finanzdienstleistungen

Produkttyp	Zinssatz	Marktvergleich
Persönliches Sparkonto	48,5 % pro Jahr	2,3 % über dem Marktdurchschnitt
Geschäftskredit	52,7 % pro Jahr	1,9 % unter dem Marktdurchschnitt

Fortschrittliche mobile und Online-Banking-Plattformen

Funktionen der digitalen Plattform:

• Transaktionsverarbeitung in Echtzeit
• Biometrische Authentifizierung
• KI-gestützte Finanzempfehlungen

Integrierte Finanzmanagement-Tools

Werkzeug	Benutzerakzeptanz	Funktionen
BBVA-Geldbörse	670.000 aktive Benutzer	Digitale Zahlungen, Spesenverfolgung
Finanz-Dashboard	420.000 aktive Benutzer	Investitionsanalyse, Budgetplanung

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Kundenbeziehungen

Personalisierter Kundenservice über mehrere Kanäle

BBVA Argentina bietet Kundenservice durch:

• 135 physische Filialen im ganzen Land
• Digitale Plattformen
• Callcenter-Dienste
• Unterstützung für mobile Anwendungen

Servicekanal	Durchschnittliche Reaktionszeit	Kundenzufriedenheitsrate
Filialdienstleistungen	15-20 Minuten	87.3%
Digitale Unterstützung	3-5 Minuten	92.1%
Callcenter	7-10 Minuten	85.6%

Digitale Self-Service-Banking-Plattformen

Statistiken zu digitalen Plattformen für 2024:

• 1,2 Millionen aktive Digital-Banking-Nutzer
• 76 % Mobile-Banking-Penetration
• Digitales Transaktionsvolumen: 68 % der Gesamttransaktionen

Engagierte Kundenbetreuer für Firmenkunden

Kundensegment	Anzahl der Kundenbetreuer	Durchschnittliche Portfoliogröße
Große Unternehmen	45	12-15 Kunden pro Manager
Mittlere Unternehmen	85	25-30 Kunden pro Manager

Kundenbindungsprogramme

Kennzahlen zum Treueprogramm:

• Gesamtzahl der Mitglieder des Treueprogramms: 480.000
• Durchschnittliche Punkteeinlösungsrate: 42 %
• Jährlicher Belohnungswert: 125 Millionen ARS

Proaktive Finanzberatungsdienste

Beratungsdiensttyp	Anzahl der betreuten Kunden	Durchschnittliche Beratungssitzungen
Persönliche Finanzplanung	62,000	2,4 Sitzungen/Jahr
Anlageberatungen	38,500	1,8 Sitzungen/Jahr

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Kanäle

Physische Bankfilialen

Ab 2023 betreibt die Banco BBVA Argentina 250 physische Bankfilialen in ganz Argentinien.

Zweigtyp	Anzahl der Filialen	Geografische Abdeckung
Städtische Zweige	185	Große Ballungsräume
Ländliche Zweige	65	Provinzregionen

Online-Banking-Website

Die Online-Banking-Plattform von BBVA Argentina bedient im Dezember 2023 1,2 Millionen aktive digitale Nutzer.

• Website-URL: www.bbva.com.ar
• Jährliche Website-Transaktionen: 42,5 Millionen
• Durchschnittliche tägliche Website-Anmeldesitzungen: 75.000

Mobile-Banking-Anwendung

Die mobile App von BBVA Argentina hat im Jahr 2023 890.000 aktive monatliche Nutzer.

App-Metriken	Statistik 2023
Gesamtzahl der App-Downloads	1,3 Millionen
Monatlich aktive Benutzer	890,000
App Store-Bewertung	4.6/5

ATM-Netzwerk

BBVA Argentina unterhält landesweit 1.100 Geldautomatenstandorte.

• Gesamtzahl der Geldautomaten: 1.100
• Monatliche Geldautomatentransaktionen: 3,2 Millionen
• Bargeldabhebungsvolumen: 125 Milliarden ARS jährlich

Kundendienst-Callcenter

Die Bank betreibt mehrere Kundendienstkanäle mit umfassender Support-Infrastruktur.

Callcenter-Kennzahlen	Leistung 2023
Gesamtzahl der Callcenter-Agenten	450
Jährliche Kundeninteraktionen	1,8 Millionen
Durchschnittliche Reaktionszeit	45 Sekunden

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Kundensegmente

Privatkunden im Privatkundengeschäft

Im Jahr 2024 betreut die Banco BBVA Argentina rund 4,2 Millionen private Privatkunden.

Aufschlüsselung der Kundensegmente	Anzahl der Kunden	Prozentsatz
Junge Erwachsene (18–35)	1,260,000	30%
Kunden mittleren Alters (36-55)	1,680,000	40%
Ältere Kunden (56+)	1,260,000	30%

Kleine und mittlere Unternehmen

Die Bank unterstützt 87.500 kleine und mittlere Unternehmen (KMU) in ganz Argentinien.

• Kleinstunternehmen: 42.000
• Kleine Unternehmen: 31.500
• Mittelständische Unternehmen: 14.000

Große Firmenkunden

Unternehmenssegment	Anzahl der Kunden	Gesamtbankvolumen
Multinationale Unternehmen	250	320 Milliarden ARS
Nationale Großkonzerne	1,200	520 Milliarden ARS

Vermögende Privatpersonen

BBVA Argentina betreut 15.000 vermögende Privatpersonen mit einem verwalteten Gesamtvermögen von 180 Milliarden ARS.

Vermögensklasse	Anzahl der Kunden	Durchschnittlich verwaltetes Vermögen
Sehr vermögend (ARS 500M+)	500	25 Millionen ARS
Vermögend (ARS 50 Mio.–500 Mio.)	4,500	8 Millionen ARS
Wohlhabend (ARS 10–50 Mio.)	10,000	2 Millionen ARS

Institutionelle Anleger

BBVA Argentina verwaltet institutionelle Anlageportfolios für 320 Unternehmen.

• Pensionskassen: 45 Einrichtungen
• Versicherungsunternehmen: 75 Institutionen
• Investmentfonds: 120 Institutionen
• Regierungsstellen: 80 Institutionen

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Kostenstruktur

Personalaufwand

Laut dem Jahresfinanzbericht 2022 der Bank beliefen sich die gesamten Personalaufwendungen für das Geschäftsjahr auf 129.255 Millionen ARS.

Personalkostenkategorie	Betrag (ARS Millionen)
Gehälter und Löhne	87,543
Sozialversicherungsbeiträge	22,376
Weitere Personalvorteile	19,336

Investitionen in Technologie und digitale Infrastruktur

BBVA Argentina investierte im Jahr 2022 15.672 Millionen ARS in die Technologieinfrastruktur und die digitale Transformation.

• Upgrades der digitalen Banking-Plattform
• Verbesserungen der Cybersicherheit
• Cloud-Computing-Infrastruktur
• Künstliche Intelligenz und maschinelle Lerntechnologien

Wartung des Filialnetzes

Die gesamten Betriebskosten des Filialnetzes beliefen sich im Jahr 2022 auf 42.189 Millionen ARS.

Kosten für die Wartung der Filiale	Betrag (ARS Millionen)
Vermietung von Räumlichkeiten	18,765
Dienstprogramme	7,234
Wartung und Reparaturen	16,190

Kosten für die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften

Die Aufwendungen für die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften beliefen sich im Jahr 2022 auf insgesamt 23.456 Millionen ARS.

• Systeme zur Bekämpfung der Geldwäsche
• Kennen Sie die Prozesse Ihrer Kunden (KYC).
• Berichterstattung und Prüfung
• Rechts- und Regulierungsberatung

Aufwendungen für Marketing und Kundenakquise

Die Marketingausgaben erreichten im Jahr 2022 11.234 Millionen ARS.

Kategorie der Marketingausgaben	Betrag (ARS Millionen)
Digitales Marketing	5,672
Traditionelle Medienwerbung	3,456
Kampagnen zur Kundengewinnung	2,106

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) – Geschäftsmodell: Einnahmequellen

Zinserträge aus Darlehen und Kreditprodukten

Für das Geschäftsjahr 2022 meldete die Banco BBVA Argentina einen Nettozinsertrag von 282.424 Millionen argentinischen Pesos. Die Aufschlüsselung der Zinsertragsquellen umfasst:

Kreditkategorie	Zinserträge (in Millionen ARS)
Gewerbliche Kredite	124,567
Verbraucherkredite	95,213
Hypothekendarlehen	62,644

Bankgebühren und Provisionen

Im Jahr 2022 erwirtschaftete die Bank Gebühren- und Provisionseinnahmen in Höhe von insgesamt 146.789 Millionen argentinischen Pesos mit folgender Verteilung:

• Kontoführungsgebühren: 45.678 Millionen ARS
• Transaktionsgebühren: 38.902 Millionen ARS
• Kreditkartendienste: 62.209 Millionen ARS

Investmentbanking-Dienstleistungen

Der Investmentbanking-Umsatz von BBVA Argentina belief sich im Jahr 2022 auf 37.456 Millionen argentinische Pesos, bestehend aus:

Servicetyp	Umsatz (in Millionen ARS)
Unternehmensberatung	12,345
Underwriting-Dienstleistungen	15,678
Beratung bei Fusionen und Übernahmen	9,433

Gebühren für digitale Transaktionen

Die Einnahmen aus digitalen Banktransaktionen beliefen sich im Jahr 2022 auf 24.567 Millionen argentinische Pesos, mit folgender Aufteilung:

• Mobile Banking-Transaktionen: 8.902 Millionen ARS
• Online-Zahlungsdienste: 11.234 Millionen ARS
• Gebühren für digitale Geldbörsen: 4.431 Millionen ARS

Erträge aus der Vermögensverwaltung

Vermögensverwaltungsdienstleistungen erwirtschafteten im Jahr 2022 22.345 Millionen argentinische Pesos, aufgeteilt wie folgt:

Kategorie „Vermögensverwaltung“.	Umsatz (in Millionen ARS)
Verwaltung von Investmentfonds	12,678
Pensionskassenmanagement	6,789
Anlageportfoliomanagement	2,878

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) - Canvas Business Model: Value Propositions

You're looking at the core value Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) delivers across its client base. It's a blend of comprehensive service, digital leadership, and institutional backing.

Comprehensive financial services for individuals, SMEs, and large corporations.

Banco BBVA Argentina S.A. operates as a universal bank, providing a broad spectrum of services nationwide. For individuals, this includes checking and savings accounts, time deposits, consumer and secured loans, mortgages, credit cards, insurance, and investment products. Small and medium-sized enterprises (SMEs) receive support through working capital financing, factoring, transactional services, payroll, and risk solutions. Large corporations and multinationals get global transaction banking, markets and treasury solutions, project and syndicated finance, and M&A and capital markets advisory, leveraging the global expertise of the BBVA Group.

The bank's activity shows this breadth in action. Total consolidated financing to the private sector in the third quarter of 2025 totaled ARS 12.8 trillion, increasing 6.7% in real terms compared to the second quarter of 2025. Furthermore, the consolidated market share of private sector loans reached 11.39% as of the third quarter of 2025.

Digital-first experience with 92.51% of retail sales via digital channels (Q1 2025).

The commitment to digital is clear in the transaction data. Retail digital sales accounted for 92.51% of total retail sales units in the first quarter of 2025. This digital acceleration also drove new customer acquisition, with 86% of new retail customers acquired through digital channels in the first quarter of 2025. The bank's strategy centers on radically adopting the customer perspective through innovation.

Sustainable financing programs to support environmental and social initiatives.

Banco BBVA Argentina S.A. aligns with the global BBVA Group's commitment to sustainability. Globally, the bank channeled approximately €63 billion into sustainable business during the first half of 2025, a 48% increase year-on-year. This global effort is focused on a target of channeling €700 billion between 2025 and 2029. Of the H1 2025 amount, 76% went to climate change and natural capital projects, and 24% went to social sphere opportunities.

Personalized, empathetic support and expert advice for clients' goals.

The bank's strategy is to support clients' ambition to go further through constant and empathetic support during key moments. This value proposition is realized through anticipation and innovation to be the ideal partner that helps clients reach their goals.

Stability and trust as a leading financial institution since 1886.

Banco BBVA Argentina S.A. has been one of the leading financial institutions in Argentina since its founding in 1886. This long history underpins its current operational resilience, even in a volatile macroeconomic environment. Key metrics from the third quarter of 2025 demonstrate this solid foundation:

Metric	Value (Q3 2025)	Context/Comparison
Regulatory Capital Ratio (Tier 1)	16.7%	Entailing a 102.5% excess over minimum regulatory requirement
Non-Performing Loan (NPL) Ratio	3.28%	For private loans
Loan Coverage Ratio	99.98%	For non-performing loans
Private Deposits Market Share	10.09%	Increasing 156 bps year-over-year

Management projected the regulatory capital ratio to finish 2025 'around 17%'. The bank's liquidity ratio was reported at 44.3% of deposits as of the third quarter of 2025.

The bank supports its commercial business with a reaffirmed 2025 target of 45% to 50% real-term loan growth, with deposit growth targeted in the 30% to 35% range.

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) - Canvas Business Model: Customer Relationships

Banco BBVA Argentina S.A. serves a broad customer base through distinct relationship channels, reflecting a clear segmentation strategy.

Self-service via mobile app and online banking for daily transactions.

Digital channels drive the majority of retail interactions. As of the first quarter of 2025, the bank reported 2.52 million digital clients and 2.27 million mobile clients. Digital sales accounted for 92.51% of total retail sales in that period, with 86% of new retail customers acquired through digital channels in Q1 2025.

The physical infrastructure supporting traditional service includes 234 Branches, 853 ATMs, and 874 Customer service booths as of the third quarter of 2025. This physical network supports the +3.5 million Retail active customers reported in 3Q25.

Dedicated relationship managers for corporate and high-net-worth clients.

The corporate and high-net-worth segment is served through specialized divisions. As of 3Q25, the bank served +175 k MIPyME (Small and Medium-sized Enterprises) clients and +930 CIB (Corporate and Investment Banking) clients.

Data-driven, personalized offers using advanced analytics and AI.

The bank's strategic alignment includes maximizing the potential of AI and innovation. The high digital adoption rate, with 92.51% of retail sales being digital in Q1 2025, underpins the capability for data-driven personalization.

Multi-channel support blending digital and traditional branch service.

The relationship model blends digital scale with physical presence. The ratio of digital customers to the total physical service points is significant:

Metric	Value (Latest Available)
Total Active Retail Customers	+3.5 million (3Q25)
Digital Clients	2.52 million (1Q25)
Total Branches	234 (3Q25)

Loyalty programs and benefits, like the BBVA loyalty program.

The BBVA loyalty program, Millas BBVA, directly ties customer spending to rewards. The base earning rate is 1 Milla BBVA for every USD 1 consumed or its equivalent in pesos.

• Premium clients receive an extra 5% in miles.
• Premium World clients receive an extra 15% in miles.
• Example redemption: 8,000 Millas BBVA for a trip to Bariloche.
• Referral bonus: 15,000 Millas BBVA per referral, up to 150,000 Millas BBVA total.

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) - Canvas Business Model: Channels

Mobile banking application and official website (primary digital channels).

• Digital clients: 2.52 million (up 5% year-over-year as of Q1 2025)
• Mobile active clients: 2.27 million (up 7% year-over-year as of Q1 2025)
• Retail digital sales (units): 93% of total retail sales (as of Q1 2025)
• Retail digital sales (monetary value): 86% of total sales (as of Q1 2025)
• New retail customer acquisition via digital channels: 86% (as of Q1 2025)
• Mobile monetary transactions growth (2024 vs 2023): 43.0% increase
• Fully-digital branches (teller services not available): 19 (as of December 31, 2024)

Extensive network of physical branches and ATMs across the country.

Channel Component	Count (as of January 2025)
Physical Branches	239
ATMs	878
Self-Service Terminals	863
Total Customers Served	4.1 million

Contact centers and specialized remote service desks.

Third-party digital ecosystems for integrated financial services.

Social media and digital advertising for brand and product promotion.

• BBVA Argentina was named 'Best Bank in Argentina' (December 2025)

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) - Canvas Business Model: Customer Segments

Retail clients (individuals) seeking consumer loans and deposit accounts.

As of the first quarter of 2025, Banco BBVA Argentina S.A. reported that the number of digital clients reached 2.52 million, with mobile clients at 2.27 million. Digital sales accounted for 92.51% of total retail sales in 1Q25. In 1Q25, consumer loans saw an increase of 22.9% in the quarter. Total consolidated deposits in 1Q25 were $10.9 trillion (inflation-adjusted).

Small and Medium Enterprises (SMEs) requiring working capital and trade finance.

The loan portfolio composition as of 1Q25 showed commercial loans making up 57% of the private sector financing. Provisions for impairment on financial assets increased year-on-year due to growth in lending to companies.

Large corporations and institutions needing Corporate & Investment Banking (CIB) services.

For the first half of 2025, the CIB segment channeled approximately €31.9 billion, which was a 34% increase year-over-year.

High-net-worth individuals for wealth management and private banking.

The bank offers investment services to its client base, which includes individuals.

Public sector entities for financing and treasury services.

Lending to the public sector increased by 3.7% at the BBVA Group level in the first quarter of 2025.

Here's a quick look at the scale of activity across key segments as of mid-2025:

Metric (Inflation-Adjusted)	Period End	Amount
Total Consolidated Deposits from Customers	2Q25	$13.0 trillion
Total Consolidated Financing to Private Sector	2Q25	$11.3 trillion
Total Assets	H1 2025	Approximately 19.26 billion Argentine pesos
CIB Segment Channeling	1H25	Approximately €31.9 billion

The bank serves a broad customer base nationwide, including individuals, SMEs, and large-sized companies. The total number of employees supporting these segments was 6,509 as of June 30, 2025.

• Digital Clients (1Q25): 2.52 million
• Retail Loan Share (1Q25): 43% of private sector loans
• Private Sector Deposits (1Q25): AR$ 10.855 billion
• Regulatory Capital Ratio (2Q25): 18.4%

Finance: draft a comparison of 1Q25 vs 2Q25 loan growth by Friday.

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) - Canvas Business Model: Cost Structure

You're looking at the expense side of Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) as of late 2025, and honestly, the pressure points are clear, especially with the macro environment shifting.

The Total Operating Expenses for the third quarter of 2025 were reported at ARS 494.6 billion, which actually represented a slight decrease of 3.4% quarter-over-quarter. That suggests some control on the day-to-day running costs, even with inflation effects.

A major cost driver, which is typical for a bank, is the interest expense on customer deposits. While I don't have the direct interest expense figure, the pressure is evident when you see the Net Interest Income for 3Q25 was ARS 585.5 billion, down 6.6% quarter-over-quarter, largely because rising interest rates hit funding costs faster than asset yields. That spread compression is where the interest expense bite really shows up.

Credit quality deterioration is hitting the provisioning line hard. Loan loss allowances saw a significant jump, increasing by 37.1% quarter-over-quarter in 3Q25, directly tied to the worsening nonperforming loan (NPL) situation, particularly in the retail book. The NPL ratio on private loans ended 3Q25 at 3.28%, and the cost of risk was measured at 6.63%.

For the other key cost areas, like personnel costs for branch staff, IT, and specialized corporate teams, and technology investment and maintenance for digital platforms and AI, the specific ARS amounts aren't broken out within the headline figures I have access to. However, the efficiency ratio gives a high-level view of how well these costs are managed relative to income.

Here are the key financial metrics that define the cost and efficiency profile for Banco BBVA Argentina S.A. in 3Q25:

Cost/Efficiency Metric	Value (3Q25)	Quarter-over-Quarter Change
Total Operating Expenses	ARS 494.6 billion	Decreased 3.4%
Loan Loss Allowances	N/A	Increased 37.1%
Net Interest Income (Context for Funding Costs)	ARS 585.5 billion	Decreased 6.6%
Efficiency Ratio	57.6%	Increased 110 bps (from 56.5%)
Cost of Risk	6.63%	N/A

The operational expense management is reflected in the efficiency ratio, which moved to 57.6% in 3Q25, up 110 basis points from 56.5% in 2Q25. This suggests that while headline operating expenses were managed down slightly, the overall cost base relative to shrinking net interest income pushed the efficiency metric higher.

You can see the main cost pressures summarized here:

• Funding Costs: Significant interest expense on customer deposits, especially time deposits, impacting Net Interest Income.
• Credit Risk Provisioning: 37.1% QoQ rise in Loan Loss Allowances due to NPL deterioration.
• Personnel & Tech: Underlying costs for staff and digital platforms contribute to the ARS 494.6 billion total operating expense base.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.

Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) - Canvas Business Model: Revenue Streams

You're looking at the core ways Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) brings in money as of late 2025. It's a mix of traditional lending returns and fee-based services, all reported in inflation-adjusted terms following IAS 29.

Net Interest Income (NII) remains the bedrock. For the third quarter of 2025 (3Q25), the Net Interest Income from lending activities hit ARS 585.5 billion. This figure reflects the spread earned on loans after accounting for the interest paid on deposits and other funding sources, though the search results note this was impacted by a decrease of 6.6% quarter-over-quarter due to interest rate movements. The Net Interest Margin (NIM) for 3Q25 was reported at 16.7% overall, with local currency NIM at 18.7% and USD NIM at 7.1%.

Next up is Net Fee Income. This revenue stream, generated from credit cards, accounts, and various services, showed strong growth in 3Q25, reaching ARS 137.1 billion, which was a 37.5% increase quarter-over-quarter. This growth was attributed to the continued alignment in pricing strategies for both fees and expenses.

The remaining revenue components fall under the broader umbrella of Non-Interest Income. While the exact, discrete amounts for every sub-category aren't explicitly broken out for 3Q25 in the readily available summaries, the Trailing Twelve Months (TTM) ending September 30, 2025, gives us a clearer picture of these other sources. These streams include income from government securities, foreign exchange and trading gains/losses, and revenue from insurance and asset management services.

Here's a look at the components that make up the broader Non-Interest Income for the TTM ending September 2025, which captures the other required revenue elements:

Revenue Component (TTM Sep '25)	Amount (Millions ARS)
Total Non-Interest Income	864,582
Gain (Loss) on Sale of Investments	285,320
Other Non-Interest Income	616,849
Gain (Loss) on Sale of Assets	-37,588

The Income from government securities and other financial instruments, along with Foreign exchange and trading income, are captured within the Gain (Loss) on Sale of Investments and Other Non-Interest Income lines in the TTM data. For instance, the TTM Gain (Loss) on Sale of Investments was 285,320 million ARS. The fluctuation you mentioned is definitely present, as the TTM result includes both gains and losses across different periods.

Revenue from insurance products and asset management services is also embedded within the Non-Interest Income. The bank's business lines include offering insurance and investment products through its retail banking segment. The TTM figure for Other Non-Interest Income stands at 616,849 million ARS, which is the largest component of the non-interest revenue base.

You can see the key revenue drivers for Banco BBVA Argentina S.A. (BBAR) in the table below, focusing on the TTM period for the non-interest components:

• Net Interest Income (3Q25): ARS 585.5 billion.
• Net Fee Income (3Q25): ARS 137.1 billion.
• Total Non-Interest Income (TTM Sep '25): ARS 864.6 billion (864,582 million ARS).
• The bank's total consolidated financing to the private sector reached ARS 12.8 trillion in 3Q25.
• Total consolidated deposits were ARS 15.4 trillion as of 3Q25.

Finance: draft 13-week cash view by Friday.